Vientikaupan rahoitus ohjelma Kasvun ja viennin rahoitus seminaari Erno Ihto Pk- ja kansainvälistymisrahoitus 4.3.2014
Finnvera Oyj Suomen valtion omistama erityisrahoitusyhtiö, joka täydentää yksityisen sektorin tarjoamia rahoituspalveluja Finnvera ja sen tytäryhtiö Suomen Vientiluotto Oy ovat Suomen virallisia vientitakuulaitoksia, Export Credit Agency (ECA) Omistaja- ja elinkeinopoliittisesta ohjauksesta vastaa työ- ja elinkeinoministeriön elinkeino- ja innovaatio-osasto Tarjoaa rahoituspalveluja yritystoiminnan eri vaiheisiin Rahoittaa kannattavaa liiketoimintaa, rahoitus on vastikkeellista Ei kilpaile pankkien kanssa vaan jakaa pankin kanssa yrityksen rahoitukseen liittyvää riskiä, täydentää rahoitusmarkkinoita Vientikaupan rahoituksessa Finnvera on takaajana 3.3.2014 2
Avainluvut 31.12.2013 Finnvera vahvistaa suomalaisten yritysten toimintaedellytyksiä ja kilpailukykyä tarjoamalla lainoja, takauksia, pääomasijoituksia ja vientitakuita. Asiakkaita 29 700 Henkilöstöä 400 Vastuukanta Konsernin tase Tarjotut vientitakuut ja erityistakaukset 1.1. 31.12.2013 3 398 milj. euroa Pk-yritysrahoitus 2,9 mrd. euroa Viennin rahoitus 10,9 mrd. euroa 4,6 mrd. euroa Tarjottu pk-yritysrahoitus 1.1. 31.12.2013 756 milj. euroa 3.3.2014 3
Yrityksen kasvu ja kansainvälistyminen Vientikaupan riskit ja rahoitus Etabloituminen Kansainvälistyminen Käyttöpääoma Investoinnit 3.3.2014 4
Finnveran rooli viennin rahoituksessa 1. Pk-viejän asiakasriskien hallinta ja asiakasrahoitus Myönnämmekö itse asiakkaalle/ostajalle maksuaikaa? Pyrimmekö järjestämään pankista rahoitusta asiakkaalle/ostajalle? - Lisäisikö asiakasrahoitus kilpailukykyämme - entä omaa riskiämme? - Onko viennin kohdemaan poliittinen riski suojattavissa? - Saako asiakkaamme avattua remburssin / hankittua pankkitakauksen? - Onko asiakkaamme luottokelpoinen, maksukykyinen ja -haluinen? - Mikä rahoitusinstrumentti (viennin maksutapa ja ehto)? Finnveran vientitakuutoiminta: maan poliittiset ja vastapuolen kaupalliset riskit 2. Pk-yrityksen viennin käyttöpääoman rahoitus Valmistusaikainen/toimituksen jälkeinen rahoitus ja toimitusvakuudet 3.3.2014 5
Vientikaupan rahoitusvaihtoehtojen tunnettuus Lähde: Pk-yritysbarometri syksy 2012 / Suomen Yrittäjät, Finnvera sekä työ- ja elinkeinoministeriö 3.3.2014 6
2 ääriesimerkkiä ostajan kassavirroista 20 10 0 Tavanomaiset maksupostit 20 15 10 5 0 Ostajarahoituksen maksupostit 6 kk 3 vuoden luotto, 85 % kph:sta
Vientikaupan rahoitus ohjelman tavoitteet Tavoitteena on parantaa pk-yritysten vientikauppoihin liittyvää rahoitusosaamista Yrityskohtainen vientikaupan rahoitus (VKR) päivä pk-yrityksen avainhenkilöille yhdessä pankin ja Finnveran kanssa Millaisia VKR-instrumentteja on olemassa? Miten pk-yritys voisi niitä hyödyntää vientikaupoissaan? Ajankohtaisseminaarit asiakkaiden toivomista aiheista MIF:in Vientikaupan talousriskien hallinta -koulutus; 3 päivää Kansainvälisen kauppakamarin ICC:n työkalut Tavoitteena on lisätä pk-yritysten vientiä Rahoitusratkaisuja pk-yrityksen omiin konkreettisiin vientikauppoihin yhteistyössä pankin kanssa Ohjelma on maksuton MIFin ja ICC:n koulutuksia lukuun ottamatta
MIF: Vientikaupan talousriskien hallinta Tiivis koulutuspaketti siitä, miten viennin taloudesta vastaava minimoi vientikaupan kulut ja riskit. Koulutuksen tavoitteena on kannattava kaupankäynti: suomalaisten vientiyritysten kaupan katteiden parantaminen ja riskien minimointi ennakolta
Vientikaupan talousriskien hallinta sisältö: Kansainvälisen kaupan kannattava maksuliikenne 9.6.2014 / Matti Malminen Koulutuspäivän jälkeen hallitset ja tiedostat oman yrityksesi mahdollisia maksuliikenteen riskitilanteita. Saat rahan arvoisia neuvoja pitkän yritys- ja pankkimaailman kokemuksen omaavalta asiantuntijalta siitä, mitä instrumentteja kannattaa käyttää eri tilanteissa. Kansainvälisen kaupan juridiikka 10.6.2014 / Harry Hedman Kouluttaja käy tehokkaasti ja käytännönläheisesti läpi eri sopimustyypit, sopimusten keskeiset sisällöt ja niiden tulkinnat. Mitä on hyvä tietää kansainvälisestä kauppalaista (CISG) ja eri oikeusjärjestelmistä? Päivän aikana opit myös kansainvälisen kaupan tyyppisopimukset ja vakioehtojen haasteelliset kohdat. Yrityksen sopimusstrategiasta keskityt erityisesti lainvalintaan ja riitojen ratkaisuun sekä näiden merkityksestä kustannuksiin. Viennin prosessit oikein ja tehokkaasti 1.9.2014 / Pirjo Leino Koulutuspäivän tavoitteena on yrityksen vientiprosessien sujuvuuden varmentaminen, riskien eliminointi ja sitä kautta myös uusien strategisten päätösten tukeminen. Erityisesti keskitytään siihen, mikä vaikutus eri osien yhteispelillä on kaupan kannattavuuteen sekä miten eliminoidaan piilevät isoimmat karikot. Kokemuksen kautta huomattavan haasteellisiksi aiheiksi on todettu mm. arvonlisäveron määräytymiseen liittyvät kysymykset sekä tähän linkittyvät varastoinnit eri maissa, joko viejän tai asiakkaan toimesta. Myös kaupallisten asiakirjojen (ml. tarjous, tilausvahvistus, lasku) tiedoissa on usein merkittäviä puutteita, joihin viranomaiset tarkistuksissaan tarttuvat. WWW.MIF.FI 10
ICC TRADE FINANCE PÄHKINÄNKUORESSA ICC Trade Finance MARKKINATIETOA - KAUPPAKÄYTÄNTÖJÄ TYÖKALUJA KAUPAN ARKEEN FinnveranVKR-yhteistyökumppanina 1
Ohjelman kohderyhmänä pk-yritykset Harjoittaa kannattavaa liiketoimintaa Harjoittaa suoraa vientiä ja on jo tehnyt ensimmäiset vientikauppansa Haluaa kasvaa vientiä lisäämällä Uskoo, että voisi asiakasrahoitusratkaisuilla parantaa kilpailukykyään viennissä Haluaa oppia lisää viennin rahoitusjärjestelyistä Finnvera on vienninrahoitusjärjestelyissä takaaja -> tärkeää että pk-yrityksellä on toimiva pankkisuhde, joka mahdollistaa tarvittavan riskinjaon
Yrityskohtainen VKR-päivä Pk-yritys valitsee pankin, jonka kanssa Vientikaupan rahoitus -päivä (VKR-päivä) pidetään Pk-yrityksen erityistoiveet VKR-päivän aiheiksi tietyt viennin kohdemaat ja erityisesti konkreettiset kaupat Ideaalitilanteessa VKR-päivässä ovat läsnä Pk-yrityksen avainhenkilöt (johto, vienti, talous/rahoitus) Pankin asiakasvastaava ja kaupan rahoituksen asiantuntija Finnveran asiakasvastaava ja VKR-ohjelman edustaja Yleensä VKR-päivä on pidetty pk-yrityksen luona VKR-päivä on kestänyt parista kolmesta tunnista lähes koko päivään riippuen konkreettisista VKR-caseista
Yrityskohtaisen VKR-päivän agendaa Finnveran rooli asiakasriskien hallinnassa ja asiakasrahoituksessa Viennin kohdemaan poliittinen riski Vastapuoliriskit: ostaja- / pankkiriski, kaupallisen riskin arviointi Vientitakuutoiminnan viitekehikko & sääntely Finnveran vientitakuut ja viennin maksutavat Tililuotto, laskusaatavan luottovakuuttaminen ja factoring Toimittajaluottosaatavan vakuuttaminen ja jälleenrahoitus Vientivekselin diskonttaus, ostajan pankin takaus ja forfaiting Käteis- ja maksuajallinen remburssi sekä stand by -remburssi Puiteluotto ostajan pankille Vientiluotto suoraan ostajalle Finnveran rooli viejän käyttöpääoman rahoituksessa Valmistusaikainen ja toimituksen jälkeinen rahoitus Ennakon ja toimitusvakuudet 3.3.2014 14
Havaintoja järjestetyistä VKR-päivistä VKR-ohjelmaan tullut mukaan noin 100 yritystä, joille on järjestetty lähes 90 yrityskohtaista VKR-päivää Kaikkien yritysten lähtökohtana on etupainotteiset maksupostit Yllättävän moni ei ollut tietoinen remburssista maksutapana Maksuajallisen remburssin käyttö ollut yllättävän harvinaista Vientivekseliä tuskin kukaan oli ajatellut rahoitusinstrumenttina Yksittäisissä kaupoissa toimittajaluottoja on jouduttu käyttämään Tililuotoissa Finnveran rooli luottovakuuttajana ei aina tuttua Ostajaluottoihin pk-yritysten vientikaupat ovat yleensä rahoittajille liian pieniä: erityisrahoittajien rooli -> Northstar ja NEFCO Liian harvojen pk-yritysten kanssa on päästy keskustelemaan konkreettisista vientikaupoista: Finnveran oltava proaktiivisempi
Etukäteissuunnittelun tärkeys Viejä yhteistyössä oma pankkinsa ja Finnveran kanssa Viennin kohdemaan poliittinen riski; esim. www.finnvera.fi -> vienti Millaisia maksutapoja ja -ehtoja viennissä ao. kohdemaahan yleensä käytetään? Hyväksyttävissä oleva vastapuoliriski: ostaja vai tämän pankki? Ostajan taustojen ja luottotietojen selvittäminen ostajan luottokelpoisuus ja esim. pankkisuhteet Mikä maksutapa tai rahoitusjärjestely olisi mahdollinen, esim: ennakkomaksu - Finnveran takaus ennakonvakuudelle tililuotto - luottovakuutus, vientisaatavatakuu, jälleenrahoitus perittävä - vientivekseli, avaali, ostajaluottotakuu remburssi - remburssitakuu (aika)remburssille, stand by ostajaluotto - luottodokumentaatio edellyttää yleensä suurempia kauppoja, ostaja- tai pankkiriskiä, ostajaluottotakuu 3.3.2014 16
Muilta lainattuja ajatuksia Ulkomaankauppaa käyvän yrityksen riskienhallinta alkaa aina vastapuolen analysoinnista. Ostajan maksukyvyn varmistaminen jo ennen kauppaneuvotteluja on erityisen tärkeää. Kun myyjä tietää jo tarjousta tehdessään, millaisia riskejä kauppaan liittyy, on riskit ja tarvittaessa suojausvaihtoehdot helpompi ottaa huomioon kauppaneuvotteluissa. Minna Helppi ja Annamarja Paloheimo: Ulkomaankaupan rahoitus Miksi ihmeessä luottokelvottomalle ostajalle pitäisi myydä luotolla? 3.3.2014 17
Lisää muilta lainattuja ajatuksia Arvoltaan pienempien vientikauppojen rahoittaminen edellyttää yksinkertaista dokumentaatiota. tili-/toimittajaluotto, luottovakuutus, factoring vekseli, avaali, forfaiting erilaiset remburssit (käteis, maksuajallinen ja stand by) erityisrahoittajat pienemmissä ostajaluotoissa Asiakasrahoituksessa ei ole kyse mystisistä erityisrahoitustuotteista vaan normaaleista liiketoiminnan rahoitusratkaisuista. yhtiön oma luottopolitiikka viennissä / asiakasrahoituskonsepti 3.3.2014 18
Kiitos! www.finnvera.fi Erno Ihto Rahoituspäällikkö Pk- ja kansainvälistymisrahoitus Finnvera Oyj Puh: 029 460 2529 etunimi.sukunimi@finnvera.fi