Finnvera Oy aaj Teijo Kuusela

Transkriptio

1 Finnvera Oy aaj Teijo Kuusela

2 Asialistalla Yleistä Finnverasta Avainluvut Liiketoiminta-alueet Rahoitusperiaatteita Omitusjärjestelyistä [Alatunniste] 2

3 Finnvera Oyj Suomen valtion omistama erityisrahoitusyhtiö Lainoja ja takauksia Vientitakuita Pääomasijoituksia Puitteet toiminnalle Lainsäädäntö VN:n sitoumukset TEMin tavoitteet EU-säännöstö Luotto- ja vakuuspolitiikka [Alatunniste] 3

4 Finnveran alueet ja toimipisteet Etelä-Suomi Helsinki Sisä-Suomi Jyväskylä, Tampere Lounais-Suomi Pori, Turku Kaakkois-Suomi Lahti, Lappeenranta, Mikkeli Pohjanmaa Seinäjoki, Vaasa Savo-Karjala Joensuu, Kuopio Pohjois-Suomi Kajaani, Oulu, Rovaniemi Rovaniemi Oulu Kajaani Vaasa Kuopio Seinäjoki Joensuu Jyväskylä Mikkeli Tampere Pori Lahti Lappeenranta Turku Helsinki4

5 Avainluvut Finnvera vahvistaa suomalaisten yritysten toimintaedellytyksiä ja kilpailukykyä tarjoamalla lainoja, takauksia, pääomasijoituksia ja vientitakuita. Asiakkaita Henkilöstöä 400 Vastuukanta Konsernin tase Tarjotut vientitakuut ja erityistakaukset milj. euroa Pk-yritysrahoitus 2,9 mrd. euroa Viennin rahoitus 10,9 mrd. euroa 4,6 mrd. euroa Tarjottu pk-yritysrahoitus milj. euroa

6 Finnveran rahoitustoiminta Asiakkaat Paikalliset pienyritykset Kotimarkkinayritykset Kasvavat ja kansainvälistyvät yritykset Suuryritykset Pk-yritysrahoitus Lainat, takaukset, pääomasijoitukset Viennin rahoitus Vientitakuut, luottovakuutus, korontasaus, vientiluottojen rahoitus

7 Pk- ja kansainvälistymisrahoitus Paikalliset pienyritykset Kotimarkkinoille keskittyvät yritykset Kansainvälistymällä kasvua hakevat yritykset Tarjoamme aloittaville ja toimiville pienyrityksille rahoitusratkaisut nopeasti ja tehokkaasti. Rahoitamme yritysten uudistumista, investointeja ja kasvua alueelliset kehittämistavoitteet huomioiden. Tarjoamme kasvuyrityksille Finnvera-konsernin rahoituspalveluja yhteistyössä muiden TEM-toimijoiden kanssa. Keskeiset tunnusluvut 2013 Asiakasmäärä: Myönnetty rahoitus: 113 Me Vastuukanta: 344 Me Keskeiset tunnusluvut 2013 Asiakasmäärä: Myönnetty rahoitus: 297 Me Vastuukanta: Me Keskeiset tunnusluvut 2013 Asiakasmäärä: Myönnetty rahoitus: 416 Me Vastuukanta: 979 Me

8 Finnveran rahoitusperiaatteet Pk- ja kansainvälistymisrahoitus Painopisteenä on aloittavien, kasvavien ja kansanvälistyvien yritysten sekä yritysten muutostilanteiden rahoittaminen Näihin liittyviin hankkeisiin voidaan ottaa tavallista enemmän riskiä (esim. suuremmat rahoitusosuudet tai suurempi liiketoimintariski) Rahoitus perustuu ensisijaisesti yrityksen luottokelpoisuuden arviointiin ja riskinjakoon muiden rahoittajien kanssa Luottokelpoisuus arvioidaan osana yritystutkimusta Yritykseltä/yrittäjältä edellytetään riittävää omarahoitusosuutta, joka arvioidaan hankekohtaisesti Finnvera toimii tiivissä yhteistyössä muiden rahoittajien kanssa, Finnvera ei voi olla yrityksen päärahoittaja Poikkeus: mikroyrityksille voidaan myöntää enintään euroa pienrahoitusta

9 Pk-yritysrahoituksen painopistealueet - yritysten yleisimmät muutostilanteet ja niihin liittyvät rahoitustarpeet Yrityksen koko Kasvuvaihe Kypsyysvaihe Kansainvälistyminen Yrityksen alkuvaihe Omistusvaihdokset Taantuminen, toiminnan tervehdyttäminen ja uusi kasvu Aika Rahoitustarpeet ja -ratkaisut vaihtelevat muutostilanteen mukaan

10 Finnveran rahoitusperiaatteet Pk- ja kansainvälistymisrahoitus Finnveran lainoja ja takauksia voidaan käyttää yritysten uusiin rahoitustarpeisiin Muiden rahoittajien vastuita ei voi konvertoida Finnveran vastuiksi EU:n valtiontukisäännökset asettavat rajoituksia Finnveran rahoitustoiminnalle EU:n pk-yritysmääritelmä Tukikumulaatio voi vaikuttaa hintaa korottavasti EU:n määritelmän mukaiset vaikeuksissa olevat yritykset Finnvera ei rahoita rakentamisen perustajaurakointia, vuokraasuntojen rakentamista, rahoitus-, sijoitus- ja vakuutusalalla toimivia yrityksiä eikä varsinaista maa- ja metsätaloutta

11 Rahoituksen hinnoittelu ja vakuusvaatimukset Rahoituksen hinnoitteluun vaikuttavat asiakkaan riskiluokka vakuusriski maturiteetti Yleisimmin käytetyt vakuudet omistajan rajattu omavelkainen takaus yrityskiinnitys kiinteistökiinnitys riskinjakotakauksissa usein yhteiset vakuudet muiden rahoittajien kanssa YRITTÄJÄN OMASSA KÄYTÖSSÄ OLEVAA ASUNTOA EI VAKUUDEKSI

12 Mihin Finnvera kiinnittää huomiota yrityskauppojen ja omistusjärjestelyjen rahoituksessa? Yrityskaupan muoto osake- vai liiketoimintakauppa verottajan ennakkopäätös mahdollisimman varhaisessa vaiheessa Yrityksen arvo substanssiarvo, historian tuottoarvo vai tuleva tuottoarvo kauppahinnan realistisuus Rahoitusrakenne riittävä omarahoitusosuus kokonaisrahoitus ja riskinjako Ostettavan yhtiön liiketoiminnallinen tilanne kysyntä, kilpailu ja uudet suunnitelmat kannattavan liiketoiminnan edellytykset Ostajan arviointi koulutus, kokemus ja taloudellinen asema yksi vai useampia

13 Pienyrityksen omistajanvaihdos liiketoimintakauppana Kokonaishanke euroa - liiketoimintakauppa euroa - käyttöpääoma euroa Nykyinen omistaja Yritys A Yrittäjäksi ryhtyvä henkilö Yrittäjälaina euroa - yrittäjän omarahoitusosuus 20 % perustettavan yhtiön osakepääomasta eli euroa Sijoitus osakepääomaan euroa Perustettava yritys Oy Liiketoimintakauppa euroa Pankkilaina euroa - liiketoimintakaupan rahoitukseen sekä käyttöpääomaan ja kehittämiseen - yhteiset vakuudet pankin kanssa Pankki Pientakaus euroa (60 %) Finnvera

14 Pk -yrityksen omistajanvaihdos osakekauppana Kokonaishanke osakekauppa investoinnit Osakekauppa Nykyinen omistaja(t) Edellytyksenä rahoitussopimus, sis. kovenatit sekä panttaamattomuussitoumus Mahdollinen fuusio ja sen jälkeinen vakuuksien uudelleenjärjestely Yrittäjien sijoitukset osakepääomaan ja svop Nykyiset omistajat voivat jäädä osaomistajiksi tai antaa pääomalainan, sijoitus Yrittäjäksi ryhtyvät henkilöt (4), pääomasijoittaja Apuyhtiö Oy Ostettava yritys A Oy Yrittäjälainat kahdelle osakkaalle osakepääomaksi perustettavaan yhtiöön, kunkin omarahoitusosuus (yht ). Kaksi muuta osakasta rahoittavat sijoituksensa omilla varoilla. Finnvera Pankkilaina yritys A Oy:n osakkeiden ostoon Pankkilaina investointeihin Pankki Takaukset %, yhteiset erityisvakuudet em. lainoihin Huom! A Oy:n omaisuus ei voi olla osakekaupan vakuutena!

15 Kiitos!