YIT-konserni Osavuosikatsaus 1-9/21 Juhani Pitkäkoski Toimitusjohtaja Tiedotustilaisuus analyytikoille, sijoittajille ja medialle 27.1.21 1
Sisältö Konsernin kehitys Liiketoimintakatsaus Rahoitusasema Tulevaisuudennäkymät Markkinanäkymät Näkymät vuodelle 21 Liitteet 2
Konsernin kehitys 3 YIT 3 Internal
Keskeistä kolmannella neljänneksellä: Kannattavuus parani selvästi Rakentamisen painopiste siirretty onnistuneesti omaperustaiseen tuotantoon Keski-Euroopassa toteutunut yrityskauppa kasvatti tilauskantaa Q4 vuoden vahvin neljännes Suomen rakentamispalveluiden kannattavuus parani Venäjällä asuntomyynti jatkui suotuisana erityisesti Pietarissa Positiivista kehitystä Suomen toimitilarakentamisessa Liiketoimintojen integraatio ja toiminnan kehittäminen on alkanut Kiinteistö- ja teollisuuspalvelujen tilauskanta oli 1 332 milj. euroa syyskuun lopussa 21 (6/1: 1 25 milj. euroa) Vuoden 21 viimeisellä vuosineljänneksellä liikevaihdon ja tuloksen ennen veroja arvioidaan olevan vuoden suurimmat 4
Toimialojen yhteenlaskettu liikevoitto kasvoi Liikevoitto Osakekohtainen tulos Muutos 1-9/9-1-9/1: 51 % (POC) Muutos 1-9/9-1-9/1: 62 % (IFRIC 15) Milj. e 7 6 5 4 3 2 1 63,3 59,7 57,1 57,9 45,6 43,3 44,5 38,1 35,9 32,8 33,9 33,9 28,7 22,1 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 e,4,35,3,25,2,15,1,5,,26,24,15,15,15,16,16,14,8,6,2 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Toimialaraportointi (POC) Konserniraportointi (IFRIC 15) Yrityskauppojen toteuttamiseen liittyvät 3,3 milj. euron suuruiset kertaluonteiset kustannukset heikensivät Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut -toimialan liikevoittoa Q3/1. 5
Tilauskanta ja liikevaihto kasvoivat Tilauskanta Muutos 9/9-9/1: 2 % (POC) Liikevaihto Muutos 1-9/9-1-9/1: 7 % (POC) Milj. e Milj. e 4 3 5 3 2 5 3 256 3 329 3 45 3 12 3 6 3 153 2 983 3 67 2 916 2 81 2 774 2 837 3 728 3 367 1 2 1 8 1 25 961 853 824 843 863 815 821 754 765 914 924 855 83 2 6 1 5 4 1 5 2 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Toimialaraportointi (POC) Konserniraportointi (IFRIC 15) Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Keski-Euroopasta hankitut liiketoiminnot kasvattivat Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut -toimialan tilauskantaa syyskuun 21 lopussa 36 milj. eurolla. 6
Avainlukuja Milj.e 7-9/1 7-9/9 Muutos 1-9/1 1-9/9 Muutos Toimialaraportointi (POC) Liikevaihto 924,2 815, 13 % 2 659,4 2 491,8 7 % Liikevoitto 57,9 45,6 27 % 159,4 15,8 51 % % liikevaihdosta 6,3 5,6-6, 4,2 - Tilauskanta 3 366,9 2 8,8 2 % 3 366,9 2 8,8 2 % Konserniraportointi (IFRIC 15) Liikevaihto 829,6 754,3 1 % 2 449,6 2 46,3 % Liikevoitto 33,9 32,8 4 % 13,7 14,8-1 % % liikevaihdosta 4,1 4,3-4,2 4,3 - Tilauskanta 3 727,5 3 59,6 22 % 3 727,5 3 59,6 22 % Tulos ennen veroja 27, 17,2 57 % 81,6 56,4 45 % Osakekohtainen tulos, e,16,8 1 %,47,29 62 % Sijoitetun pääoman tuotto, % (viim. 12 kk) 1,6 11,1-1,6 11,1 - Omavaraisuusaste, % 29,2 28,2-29,2 28,2 - Operatiivinen kassavirta investointien jälkeen -121,6 23,7 - -56,1 83,4 - Henkilöstö kauden lopussa 25 943 24 3 8 % 25 943 24 3 8 % 7
Liiketoimintakatsaus 8 YIT 8 Internal
Strategiset painopisteet Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut Huollon ja kunnossapidon kasvattaminen Markkinaosuuden lisääminen laajemmalla läsnäololla ja palvelutarjonnalla Toiminnan laajentaminen uusiin maihin Edelläkävijä energiansäästöpalveluissa Suomen rakentamispalvelut Omaperustaisen asuntotuotannon lisääminen Markkina-aseman vahvistaminen Suomen asuntorakentamisessa, toimitilarakentamisessa ja infrapalveluissa Liiketoiminnan kulmakivet Paras henkilöstö Kansainväliset rakentamispalvelut Omaperustaisen asuntorakentamisen kasvattaminen nykyisissä toimintakaupungeissa Venäjällä Markkinoiden tarjoamien mahdollisuuksien hyödyntäminen ja toiminnan laajentaminen uusiin maihin Keskisessä Itä-Euroopassa Vahva palvelukulttuuri 9
1 Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut
Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut Yrityskauppa kasvatti tilauskantaa Liikevaihto Liikevoitto Tilauskanta Muutos 1-9/9-1-9/1: 2 % Muutos 1-9/9-1-9/1: -11 % Muutos 9/9-9/1: 41 % Milj. e Milj. e Milj. e 6 538 529 574 547 551 4 37,6 8 1 4 1 332 5 4 3 2 1 484 477 35 3 25 2 15 1 5 28,6 28,2 28,2 24,9 6,6 % 21,6 22,8 5,3 % 5,3 % 5,1 % 5,2 % 4,5 % 4,1% 7 1 2 6 1 5 8 4 6 3 4 2 1 2 1 48 985 947 85 964 1 25 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Luvut toimialaraportoinnin (POC) mukaisia Q1/9 Q2/9 Q3/9 Liikevoitto Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 % liikevaihdosta Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Keski-Euroopasta hankitut liiketoiminnot kasvattivat Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut -toimialan tilauskantaa syyskuun 21 lopussa 36 milj. eurolla. Yrityskauppojen toteuttamiseen liittyvät 3,3 milj. euron suuruiset kertaluonteiset kustannukset heikensivät Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut -toimialan liikevoittoa Q3/1. 11
Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut Liikevaihdon kehitys maittain Milj. e 1-9/8 1-9/9 1-9/1 598 Liikevaihto Liikevaihto Liikevaihto 6 55 1 683 milj. e 1 551 milj. e 1 575 milj. e 485 5 45 45 393 41 375 4 355 333 35 32 295 3 27 25 2 15 118 19 99 1 6 5 45 22 3 23 24 24 Suomi Ruotsi Norja Tanska Keski- Eurooppa (Saksa, Itävalta, Puola, Tshekki, Unkari, Romania) Venäjä ja Baltia Keski-Eurooppa sisältää MCE:n liiketoiminnot, jotka siirrettiin osaksi YIT:tä 1.8.28 sekä Caverion GmbH:n liiketoiminnot, jotka siirrettiin osaksi YIT:tä 31.8.21. MCE:n vaikutus YIT:n liikevaihtoon oli 59,6 milj. euroa 1-9/8 ja Caverionin vaikutus 29,5 milj. euroa 1-9/1. Muut maat 12
Keski-Euroopan liiketoiminta kasvoi Caverion-yritysoston myötä Caverionin keskeisiä tunnuslukuja yrityskaupan toteutuessa: Osakkeiden hankintahinta 73 milj. e Liikearvo 6 milj. e Yrityskauppaan liittyvät menot 1,9 milj. e Henkilöstöä noin 2 Tilauskanta 36 milj. euroa (9/1) Integraatio alkoi 1.9.21 13
Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut Huolto ja kunnossapito 6% liikevaihdosta Milj. e 35 3 25 2 15 1 5 Huolto- ja kunnossapitoliikevaihto 951 milj. euroa 1-9/21 Muutos edellisvuodesta: 14 % 61 % 63 % 58 % 7 % 54% 55 %55 52% 6 281 287 266 3 17 29 343 3 17 5 Q1/ 9 Q2/ 9 Q3/ 9 Q4/ 9 Q1/ 1 Q2/ 1 Q3/ 1 4 3 2 Huolto- ja kunnossapitoliikevaihto % toimialan liikevaihdosta 1 ServiFlex: Yhtenäinen konsepti YIT:n kunnossapitopalveluille Kaikki YIT:n kiinteistötekniset palvelut yhdisteltävissä joustavasti yhdellä sopimuksella Yli 8 palvelua 15 eri osaalueella Yksi palveluntarjoaja, yksi yhteyshenkilö Yhtenäinen toimintatapa kaikissa maissa Painopiste ennakoivassa huollossa 14
15 Suomen rakentamispalvelut
Suomen rakentamispalvelut Vahva tuloskehitys Liikevaihto Liikevoitto Tilauskanta Muutos 1-9/9-1-9/1: 9 % Muutos 1-9/9-1-9/1: 28 % Muutos 9/9-9/1: 32 % Milj. e Milj. e Milj. e 3 25 2 15 24 253 246 291 253 275 28 3 25 2 15 2,9 19,9 2,8 2,3 8,7 % 8,4 % 7,9 % 7, % 23,1 9,1 % 26,4 9,6 % 29,3 1 4 12 1,5 % 1 2 1 8 6 1 8 6 82 847 91 1 8 95 1 155 1 25 1 1 4 4 5 5 2 2 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Luvut toimialaraportoinnin (POC) mukaisia Liikevoitto % liikevaihdosta 16
Asuntotuotanto ennätyskorkealla tasolla Suomessa Lkm 1 8 6 4 2 Lkm 4 3 2 1 436 16 276 896 Myydyt asunnot 495 62 41 38 982 1 188 678 623 117 284 141 51 56 471 435 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Rakenteilla olevat asunnot 2 95 1 686 555 532 1 131 1 563 2 946 731 2 215 845 2 928 843 1 191 1 58 3 132 3 11 3 35 3/9 6/9 9/9 12/9 3/1 6/1 9/1 Kauden lopussa 755 576 3 773 3 975 4 292 4 543 76 % suoraan kuluttajille Sijoittajakaupat Kuluttajamyynti 67 % rakenteilla olevista asunnoista myyty Myynnissä Myyty Painopiste omaperustaisessa asuntotuotannossa Asuntomyynti jatkui hyvänä kaikissa asuntotyypeissä, myös arvoasunnoissa Myyntivaranto oli hyvä uusien asuntoaloitusten ansiosta: Myynnissä olevien asuntojen määrä nousi edellisen korkeasuhdanteen tasolle Valmiita myynnissä olevia asuntoja vähän 17
Omaperustaisten asuntohankkeiden osuus lisääntynyt Asuntojen lkm 1 6 1 4 1 2 1 8 6 4 2 38 % 239 149 9 817 49 4 % 327 Asuntoaloitukset Suomessa 1 139 62 1 252 678 47 % 46 % 537 574 79 % 73 % 1 67 57 117 453 284 141 783 767 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/ 1 Q2/ 1 Q3/ 1 Sijo ittajakaupat Suoraan kuluttajille Suo raan kuluttajille, % kaikista alo ituksista 98 84 % % 9 8 7 6 5 4 3 2 1 1-9/1: 2 545 asuntoaloitusta (1-9/9: 2 195), joista 2 3 suoraan kuluttajille (954) 18
Suomen toimitilamarkkinat piristymässä Toimitilojen rakentaminen on vuoden edetessä piristynyt: - Vuokratason lasku pysähtynyt - Sijoittajien tuottovaatimukset laskeneet hieman YIT:n tilauskanta on kasvanut selvästi Painopiste omaperustaisissa hankkeissa Kolmannella neljänneksellä YIT vuokrasi noin 1 9 m2 tilaa valmistuneista sekä rakenteilla tai suunnitteilla olevista kohteista Esimerkkejä YIT:n hankkeista, Q3 Omaperustaiset hankkeet MotorCenter Konala, Helsinki Tiilitie Trade Park, Vantaa Fingridin pääkonttori (Duetto II), Helsinki Business Park Safiiri, Matinkylä, Espoo Urakointi Saunalahden koulu, Espoo VTT:n Paloturvallisuustekniikan laboratorion korjausurakka, Espoo Toimistotalon peruskorjaus Aberdeenille, Pitäjänmäki, Helsinki 19
Mahdollisuuksia Suomen inframarkkinoilla Potentiaalisia PPP-hankkeita, konsortio Destian kanssa: Kokkola-Ylivieska -rata Uuden raiteen rakentaminen ja nykyisen perusparannus Rakennustyöt 211-214, jonka jälkeen noin 2 vuotta kunnossapitoa Kokonainsarvo jopa 645 milj. euroa, sisältäen kunnossapidon E18 Koskenkylä-Kotka -moottoritie 53 km uutta moottoritietä ja 1 km moottoritien parannusta Vihreä moottoritie, jossa edistetään mm. uusiutuvien energianlähteiden käyttöä ja ekologista rakentamista Rakennustyöt vuosina 211-214, jonka jälkeen noin 15-vuotinen sopimus tien kunnossapidosta Hankkeen kokonaisarvo jopa 65 milj. euroa, sisältäen kunnossapidon 2 2
Kansainväliset rakentamispalvelut 21
Kansainväliset rakentamispalvelut Kannattavuus parani edelleen Liikevaihto Liikevoitto Tilauskanta Muutos 1-9/9-1-9/1: 34 % Muutos 9/9-9/1: -11 % Milj. e Milj. e Milj. e 15 2 2 1 4 9,2 1 2 1 7,5 4,6 7,6 1 113 112 112 17 3,7 6,8 % 8,2 % 1 98 1 3,8 % 6,6 % 4,3 % 87-5,2-5,9 % 8 61-1 -1 6 5-2 -23,8-2 4 1 239 1 127 998 96 1 13 947 885-3 -3 2-4 -38,7 % -4 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Luvut toimialaraportoinnin (POC) mukaisia Liikevoitto % liikevaihdosta 22
Venäjän asuntomyynti kasvoi Myydyt asunnot Venäjällä Lkm % 1 966 1 829 817 9 8 717 8 682 7 6 6 494 5 4 323 29 % 4 21 % 3 2 14 % 16 % 2 4 % 4 % 6 % 1 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Myytyjen asuntojen määrä kasvoi edellisvuotisesta ja oli tammi-syyskuussa 2 216 (1-9/9: 1 646) Myyntiä tuki asuntolainayhteistyö pankkien kanssa: YIT:n asuntokaupoista 22 prosentissa on hyödynnetty lainarahoitusta vuonna 21, ja trendi on kasvava Lokakuussa YIT on nostanut hintoja joissain asuntokohteissa Myydyt asunnot Asuntolainalla myydyt asunnot, % Continued improvement of services, development of sale 23
Kuluvana vuonna YIT on aloittanut yli 2 5 asunnon rakentamisen Venäjällä Asuntoaloitukset Venäjällä Asuntojen lkm 2 1 8 1 649 1-9/9: 15 1-9/9: 2 543 1 6 1 389 1 4 1 2 1 74 1 798 8 671 584 567 6 4 2 15 Q1/8 Q2/8 Q3/8 Q4/8 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Tammi-syyskuussa suurin osa Venäjän aloituksista tehtiin Pietarissa ja Moskovan Oblastissa Loka-joulukuussa aloitetaan yhteensä noin 1 asunnon rakentaminen Kansainväliset rakentamispalvelut -toimialalla (Venäjä, Baltia, Keskinen Itä-Eurooppa) 24
Suuri määrä asuntoja saa loppuvuodesta käyttöönottoluvan Lkm 7 6 5 4 3 2 1 Lkm 7 6 5 4 3 2 1 6 874 4 351 Rakenteilla olevat asunnot Venäjällä 5 969 6 8 3 965 3 548 4 174 4 671 2 36 2 685 3 331 3 329 2 523 2 4 2 532 1 814 1 986 2 94 2 468 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Kauden lopussa 5 425 5 797 Rakenteilla olevat asunnot kaupungeittain 688 66 66 2 81 1 448 1 559 4 15 3 915 3 915 425 521 1 11 1 259 2 543 265 15 1 558 1 77 2 987 3 762 3 762 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Myynnissä Myyty Jekaterinburg, Kazan, Rostov-on- Don, Moskova Moskovan Oblast Pietari Vähän valmiita kohteita 94 asuntoa otettiin käyttöön tammi-syyskuussa (1-9/9: 2 461) Huomattavasti suurempi määrä asuntoja saa viranomaisten käyttöönottoluvan loka-joulukuussa Myyntivaranto on säilynyt vakaana vuonna 21: Continued improvement of services, development of sale Syyskuun lopussa myynnissä oli 3 931 asuntoa (9/9: 4 14) 43 % rakenteilla olevista asunnoista oli myyty Käyttöönottovalmiiden myymättömien asuntojen lukumäärä laski ja oli syyskuun lopussa 62 (3/1: 9) 25
Uusia asuntoaloituksia Baltiassa ja Keskisessä Itä-Euroopassa Tshekissä ensimmäisen asuntokohteen aloitus kolmannella neljänneksellä YIT laajensi toimintansa Slovakiaan ostamalla asunto- ja toimitilarakentamiseen keskittyneen Reding a.s.:n Asuntorakentamisen markkinat ovat elpyneet hieman: YIT aloitti alkuvuodesta ensimmäiset uudet asuntokohteensa Baltiassa yli kahteen vuoteen, ja jatkoi asuntoaloituksia myös toisella ja kolmannella neljänneksellä Markkinoilla suurta potentiaalia: - Kasvava keskiluokka - Alhainen asumisväljyys - Uusien asuntojen tarve Tammi-syyskuussa YIT aloitti Baltiassa ja Tshekissä yhteensä 329 asunnon rakentamisen (1-9/9: ) 26
YIT:n henkilöstö kasvoi Painopisteet vuonna 21 Henkilöstö maittain 9/21 Työturvallisuus Vähemmän työtapaturmia ja sairaspoissaoloja Työnantajamielikuva Halutuin työpaikka Ammattitaidon kehittäminen Markkinoiden paras henkilöstö Suomi 9 333 36 % Baltian maat 1 131 4 % Tanska 1 462 6 % Yhteensä 25 943 Venäjä 2 397 9 % Ruotsi 4 296 17 % Norja 3 461 13 % Keski- Eurooppa 3 863 15 % 27
Rahoitusasema 28 YIT 28 Internal
Operatiivinen kassavirta negatiivinen Operatiivinen kassavirta investointien jälkeen Milj. e 15 11 7 3-1 -5-9 -13 1 21 144 146 29: POC: 211 milj. e IFRIC: 23 milj. e 28 39 34 32 3 24-122 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Negatiiviseen kassavirtaan vaikuttivat: Yritysostot ja fuusiot Lisääntynyt käyttöpääoma Tonttihankinnat Lisääntynyt rakenteilla oleva omaperustainen tuotanto Vähäisemmät ennakkomaksut urakoissa Toimialaraportointi (POC) Konserniraportointi (IFRIC 15) 29
Kannattavuuden parantaminen pääkeino sijoitetun pääoman tuoton kasvattamiseksi Sijoitettu pääoma Milj. e % 1 8 1 651 1 568 2 1 63 1 61 1 647 1 583 1 583 1 61 1 6 1 561 1 466 18 1 471 1 4 16 1 2 14 1 12 1 8 8 6 6 4 4 2 2 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 14,3 16,5 Sijoitetun pääoman tuotto (viim. 12 kk) 11,4 11,5 11,1 1,9 11, 11,3 9,8 1,7 1,6 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Toimialaraportointi (POC) Konserniraportointi (IFRIC 15) 3
Vahva rahoitusasema mahdollistaa kasvustrategian toteuttamisen Velkaantumisaste Korolliset velat (IFRIC 15) % Milj. e 98,3 98,1 1 92,9 9 9,6 9 88,5 83,8 8,5 8 8 7 69,2 7 62,2 65, 64,7 6 6 5 5 4 4 3 3 2 2 883 888 92 29 188 246 674 7 674 82 786 72 173 324 272 529 496 515 811 174 637 1 1 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Q1/9 Q2/9 Q3/9 Q4/9 Q1/1 Q2/1 Q3/1 Segmenttiraportointi (POC) Konserniraportointi (IFRIC 15) Rahavarat Nettovelka 31
Tulevaisuudennäkymät 32
Markkinanäkymät Asuntokysyntä jatkuu hyvänä - asunnoille pitkäaikaista tarvetta - Venäjä: Hyvä asuntomyynti jatkuu, parantunut kuluttajien luottamus, asuntolainamarkkinoiden kehittyminen - Keskinen Itä-Eurooppa: asuntomarkkinoilla piristymisen merkkejä - Suomi: Hyvä asuntomyynti jatkuu, uusien asuntojen hinnat nousevat maltillisesti, ennätysvahva kuluttajien luottamus, paraneva työllisyys, lisääntyvä asuntotarjonta Infrarakentaminen Suomessa suhteellisen vakaata, kuntasektorin kysyntä saattaa aiheuttaa epävarmuutta lyhyellä aikavälillä Toimitilojen kysyntä piristyy Suomessa Talotekniikan uusinvestoinnit alhaisella tasolla Kiinteistöjen korjaaminen ja modernisoinnit lisääntyvät tasaisesti Teollisuuden investoinnit pysyvät vähäisinä, kunnossapito vakaampaa Kansainväliset rakentamispalvelut Suomen rakentamispalvelut Kiinteistö- ja teollisuuspalvelut 33
Näkymät vuodelle 21 YIT arvioi, että vuonna 21 konsernin liikevaihto kasvaa ja tulos ennen veroja kasvaa merkittävästi vuoteen 29 verrattuna. Vuoden 21 viimeisellä vuosineljänneksellä liikevaihdon ja tuloksen ennen veroja arvioidaan olevan vuoden suurimmat. Viimeisen vuosineljänneksen näkymät on tarkennettu. Ohjeistus perustuu IFRIC 15-raportointiin 34 34
35
Lisätietoja Timo Lehtinen Talousjohtaja (CFO) Hanna-Maria Heikkinen Sijoittajasuhdejohtaja Puh. +358 2 433 2258 Gsm. +358 45 67 626 timo.lehtinen@yit.fi Puh. +358 243 32 635 Gsm +358 4 82 62 172 hanna-maria.heikkinen@yit.fi 36
Liitteet - IFRIC 15 - Omistajat - Markkinakalvoja 37
Uuden IFRS-tulkinnan käyttöönoton vaikutukset YIT soveltaa raportoinnissaan 1.1.21 alkaneelta tilikaudelta lukien IFRIC 15 Kiinteistöjen rakentamissopimukset IFRS-tulkintaohjetta. Tulkintaohjeen käyttöönoton myötä konserniraportointi ja toimialaraportointi eroavat toisistaan: Toimialaraportointi (POC) Segmenttiluvut eivät muutu, sillä ne lasketaan aikaisemman laskentaperiaatteen mukaisesti Omaperustaiset asuntohankkeet: Osatuloutus Omaperustaiset toimitilahankkeet: Osatuloutus Liikevaihto ja tulos kehittyvät tasaisemmin Tuotannon volyymimuutokset heijastuvat taloudellisiin lukuihin nopeammin kuin konserniraportoinnissa. Konserniraportointi (IFRIC 15) Muutoksia tiettyihin tuloslaskelman, taseen ja rahavirtalaskelman eriin Omaperustaiset asuntohankkeet: Tuloutetaan kohteen valmistuttua Omaperustaisten toimitilahankkeet: Joko osatuloutus tai tuloutus kohteen valmistuttua Liikevaihto- ja tuloskehityksessä aikaisempaa suurempaa vaihtelua eri vuosineljännesten välillä. Konsernin taseen loppusumma kasvaa ja taseesta laskettavat tunnusluvut heikkenevät. 38
YIT:n suurimmat osakkeenomistajat 3.9.21 1. Structor S.A. 2. Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma 3. Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö 4. Työeläkevakuutusyhtiö Ilmarinen 5. YIT Oyj 6. Keskinäinen eläkevakuutusyhtiö Etera 7. Svenska Litteratursällskapet i Finland r.f. 8. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Tapiola 9. Valtion eläkerahasto 1. OP-Delta -sijoitusrahasto 1 suurinta yhteensä Muut omistajat Hallintarekisteröidyt Yhteensä Osakkeet 13 4 6 82 98 5 274 24 5 49 685 2 145 1 88 971 1 874 2 1 785 1 646 662 1 45 41 326 45 56 22 25 29 874 722 127 223 422 % osakekannasta 1,53 5,36 4,15 3,97 1,69 1,48 1,47 1,4 1,29 1,14 32,48 44,3 23,48 1 39
32 751 osakkeenomistajaa 3.9.21 Lkm 34 32 3 28 26 24 22 2 18 16 14 12 1 8 6 4 2 3 271 4 928 7 456 9 368 14 364 15 265 25 515 29 678 29 63 3 4 3 187 3 316 32 555 32 72 32 938 33 176 32 751 12/2 12/3 12/4 12/5 12/6 12/7 12/8 12/9 1/1 2/1 3/1 4/1 5/1 6/1 7/1 8/1 9/1 4
41 41 36 % osakkeista ulkomaisessa omistuksessa 36 35 35 35 35 39 38 37 38 39 37 53 46 4 28 22 25 5 1 15 2 25 3 35 4 45 5 55 12/2 12/3 12/4 12/5 12/6 12/7 12/8 12/9 1/1 2/1 3/1 4/1 5/1 6/1 7/1 8/1 9/1 % % osakekannasta 3.9.21
Suomen työttömyysaste syyskuussa 7, % Työttömyysaste Suomessa 1/1989-9/21 Työttömyysaste 9/9: 7,3 % Työttömiä oli syyskuussa 21 183, mikä oli 9 vähemmän kuin vuosi sitten syyskuussa Lähde: Tilastokeskus, Työvoimatutkimus, 26.1.21 42
Kuluttajien luottamus Suomen talouteen kautta aikojen vahvin 3 25 2 15 1 5-5 -1-15 -2-25 -3 Näkemykset taloudellisesta tilanteesta 12 kk kuluttua Saldoluku (positiivisten ja negatiivisten vastausten summa) Oma talous Suomen talous 96 97 98 99 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1 Lähde: Tilastokeskus, Kuluttajabarometri, 27.9.21 43
7 % kotitalouksista aikeissa ostaa asunnon vuoden aikana Suomalaisten kotitalouksien aikomukset hankkia omistusasunto 12 seuraavan kuukauden aikana Saldoluku (positiivisten ja negatiivisten vastausten summa) 12 11 1 9 8 7 6 5 4 3 2 1 96 97 98 99 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1 Melko tai hyvin varmasti Lähde: Tilastokeskus, Kuluttajabarometri, 27.9.21 44
Suomen asuntomarkkinat Alhainen korkotaso Milj. e 3 2 3 2 8 2 6 2 4 2 2 2 1 8 1 6 1 4 1 2 1 8 6 4 2 9 91 92 93 94 95 96 97 98 99 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1 14 12 1 8 6 4 2 Kotitalouksien uudet asuntolainasopimukset, milj. e Kotitalouksien uusien asuntolainojen keskikorko, % Lähde: Suomen Pankki, 3.9. 21 45
71 % suomalaisista kuluttajista arvioi lainanoton kannattavaksi 5 45 4 35 3 25 2 15 1 5-1 -5-15 -2-25 -3-35 -4-45 -5 Kuluttajien arviot lainanoton edullisuudesta Saldoluku (positiivisten ja negatiivisten vastausten summa) 96 97 98 99 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1 Lähde: Tilastokeskus, Kuluttajabarometri, 27.9.21 46
Omaperustaisen rakentamisen osuus kasvaa Suomessa 14 12 1 8 6 4 2 Vapaarahoitteisten asuntojen aloitukset perustajaurakointina 22 23 24 25 26 27 28 29 21 211 Vuonna 21 käynnistetään arviolta noin 31 asunnon rakentaminen (29: 23 1) VTT:n arvio uusien asuntojen vuosittaisesta tarpeesta: 3-35 asuntoa Oma perustajaurakointi Vuokra-asunnot Sisältää rivi- ja kerrostaloasunnot Lähde: RT, 26.1.21 47
Valmiiden myynnissä olevien asuntojen määrä Suomessa alhainen Valmiit myynnissä olevat asunnot Lähde: Rakennusteollisuus Ry:n kysely Talonrakennusteollisuus Ry:n jäsenille, 26.1. 21 48
Asuntohintojen kehitys Suomessa Asuntojen hintojen ja palkkojen vuosimuutokset 1971-Q2/21 Lähde: Tilastokeskus, 3.7.21 49
Toimistojen vajaakäyttöaste nousee yhä 21, mutta nousuvauhti on hidastunut Liike-, varasto- ja tuotantotilojen käyttöaste korkeampi Lähde: Catella, 15.9. 21 5
Toimitilojen uudisrakentamisen volyymien lasku tasaantumassa Suomessa Milj. m3 Liike- ja toimistorakennukset Milj. m3 Teollisuus- ja varastorakennukset Lähde: RT 26.1.21, Tilastokeskus, RT 51
Kiinteistötekniikan uusinvestointien lasku tasaantumassa 14 13 12 11 1 9 8 7 6 Toimitilojen uudisrakentamisen volyymit Euroopassa, indeksi 5 26 27 28 29 21E 211E 212E Lähde: Euroconstruct, kesäkuu 21 Suomi Ruotsi Norja Tanska Saksa Itävalta Puola Tshekki Unkari 52
Huollolle ja kunnossapidolle vakaata kysyntää 14 Toimitilojen huollon ja kunnossapidon volyymit Euroopassa, indeksi 13 12 11 1 9 8 7 6 26 27 28 29 21E 211E 212E Suomi Ruotsi Norja Tanska Saksa Itävalta Puola Tshekki Unkari Lähde: Euroconstruct, kesäkuu 21 53
Suomessa teollisuuden investoinnit laskevat hieman vielä vuonna 21 Teollisuuden ja energiasektorin kiinteät investoinnit, milj. e Energia Teollisuus Lähde: EK, lokakuu 21 54
Venäjällä kuluttajien luottamus selvästi vahvempi kuin vuosi sitten Venäjän kuluttajaluottamusindeksi 22 23 24 25 26 27 28 29 21 Lähde: Rosstat, 7.1.21 55
Asuntojen hintakehitys Pietarissa ja Moskovassa Uusien ja vanhojen asuntojen hintakehitys Pietarissa RUB/m2 RUB/m2 Vanhojen asuntojen hintakehitys Moskovassa Vanhat asunnot Vanhat asunnot Uudet asunnot 1/8 6/8 11/8 4/9 8/9 2/1 6/1 1/1 1/8 6/8 1/8 3/9 4/9 1/1 6/1 1/1 Hinta 18.1.21: Uudet asunnot: RUB 7,562/m2 Vanhat asunnot: RUB 82,681/ m2 Hinta 18.1.21: Vanhat asunnot: RUB 164,917/m2 Lähde: www.bn.ru 56
Asuntolainakanta ja lainojen korot Venäjällä Mrd. RUB Lainakanta, ulkomainen valuutta Lainakanta, RUB Asuntolainojen korko, RUB Asuntolainojen korko, ulkomainen valuutta Erääntyneet lainat 12/4 12/5 12/6 12/7 12/8 12/9 3/1 Lähde: Venäjän keskuspankki ja Euroconstruct, kesäkuu 21 57
Asuntorakentamisen kokonaisvolyymi Baltian maissa Milj. e 1 6 1 4 1 2 1 8 6 4 2 Uudisrakentaminen ja korjausrakentaminen 25 26 27 28 29 21E 211E 212E Viro Latvia Liettua Lähde: Euroconstruct, kesäkuu 21 58
Asuntojen uudisrakentaminen Keskisessä Itä-Euroopassa Milj. e Uudisrakentaminen 3 5 3 2 5 Tshekki Slovakia 2 1 5 1 5 25 26 27 28 29 21E 211E 212E Lähde: Euroconstruct, kesäkuu 21 59