Tilinpäätöstiedote Tammi joulukuu 2015

Transkriptio

1 Tilinpäätöstiedte Tammi julukuu 2015 Knsernijhtaja Fredrik Strand Talusjhtaja Antti Heinla

2 Sisältö Knsernin kehitys Kassavirta ja käyttöpääma Rahitus Markkinanäkymät ja tulshjeistus vudelle 2016

3 Yhteenvet 2015 Tilauskanta Tilauskanta kasvi 10 % edellisvuteen verrattuna ja li 1 461,4 milj. eura. Vertailukelpisin valuuttakurssein tilauskanta kasvi 11 % julukuun 2014 lpusta. Osakekhtainen tuls Osakekhtainen tuls kasvi merkittävästi 69 prsentilla ja li 0,37 eura sakkeelta tammi julukuussa. Liikevaiht Liikevaiht li milj. eura tammi julukuussa, eli kasvi 4 prsenttia edellisvuden vastaavan ajankhdan valuuttakursseilla laskettuna. Viimeisen vusineljänneksen liikevaiht li edellisvuden taslla, 667,8 milj. eura. Käyttökate Käyttökate kasvi merkittävästi 36 prsentilla edellisvudesta ja li 91,5 milj. eura tammi julukuussa. Viimeisen vusineljänneksen käyttökate li edellisvuden taslla, 34,0 milj. eura. Käyttöpääma ja peratiivinen kassavirta Käyttöpääma li -13,6 (-19.3) milj. eura. Operatiivinen kassavirta ennen rahituseriä ja verja li 85,8 (113,5) milj. eura. 3 Tilinpäätöstiedte 2015

4 Avainlukuja Milj. e 10 12/ /14 Muuts 1 12/ /14 Muuts Tilauskanta 1 461, , , ,6 Liikevaiht 667,8 660, , ,6 Käyttökate 34,0 34,3 91,5 67,5 Käyttökateprsentti, % 5,1 5,2 3,7 2,8 Osakekhtainen tuls, laimentamatn, e 0,17 0,16 0,37 0,22 Käyttöpääma -13,6-19,3-13,6-19,3 Operatiivinen kassavirta ennen rahituseriä ja verja 83,1 100,0 85,8 113,5 Krllinen nettvelka 29,8 50,2 29,8 50,2 Henkilöstö keskimäärin kauden aikana Tilinpäätöstiedte 2015

5 Tilauskanta kehittyi vahvasti vunna 2015 Tilauskanta milj. e Q1 Q2 Q3 Q4 +4 % +3 % % +10 % Tilauskanta kasvi edelleen kasvutavitteiden mukaisesti erityisesti suurissa prjekteissa ja palveluiden jhtamisessa. Tilauskanta kasvi 10 % edellisvuteen verrattuna (vertailukelpisin valuuttakurssein 11 %). Vertailuluvut vat carve-ut-lukuja sittaisjakautumisen vimaantulpäivää ( ) edeltäviltä kausilta. 5 Tilinpäätöstiedte 2015

6 Knsernin liikevaiht kasvi edellisvudesta Knsernin liikevaiht milj. e /14: /15: (1 %) (5 %) (6 %) (-13 %) /14 4 6/14 7 9/ /14 1 3/15 4 6/15 7 9/ /15 Liikevaiht maittain milj. e Rutsi Sumi Saksa Nrja Itävalta Tanska Muut maat / / (8 %) (10 %) (11 %) 78 Liikevaiht li milj. eura tammi julukuussa, eli kasvi 4 prsenttia edellisvuden vastaavan ajankhdan valuuttakursseilla laskettuna. Nrjassa yleinen talustilanne vaikutti tekniseen asennukseen ja kunnssapitn. Liikevaiht -6% vertailukelpisin valuuttakurssein vunna 2015 Yhden suuren hultspimuksen päättyminen täysin nähtävissä Liikevaihdn jakauma 1 12/2015 Hult ja kunnssapit 53 % (1 12/2014: 54 %) Prjektit 47 % (46 %) 6 Tilinpäätöstiedte 2015

7 Hult ja kunnssapit: timinta pysyi vakaalla taslla Teknisen kunnssapidn markkinat livat kaiken kaikkiaan vakaat. Nrjassa öljytellisuuden taantuma vaikutti tekniseen kunnssapitn. Yleinen kiinnstus palveluiden jhtamista ja elinkaariratkaisuja khtaan lisääntyy. Hulln ja kunnssapidn liikevaiht /14: (54 %) Hulln ja kunnssapidn liikevaiht, milj. e % knsernin kknaisliikevaihdsta 1 12/15: (53 %) % 54 % 54 % 53 % 55 % 53 % 51 % 52% 1 3/14 4 6/14 7 9/ /14 1 3/15 4 6/15 7 9/ /15 7 Tilinpäätöstiedte 2015

8 Q4:lla julkistettiin useita miljnien eurjen prjekteja Uudet asiakkuudet ja spimukset kehittyivät yleisesti ttaen myönteisesti. Alalla jatkui tiukka hintakilpailu, mutta nnistui säilyttämään hintatasnsa keskittymällä laatuun ja tteutukseen. Prjektiliiketiminnan liikevaiht 1 12/14: 1,110 (46%) Prjektiliiketiminnan liikevaiht, milj. e % knsernin kknaisliikevaihdsta 1 12/15: 1,152 (47 %) Nrjassa ja Itävallassa uusia investinteja n lykätty % 46 % 46 % 47 % 45 % 47 % 49 % 48% 1 3/14 4 6/14 7 9/ /14 1 3/15 4 6/15 7 9/ /15 8 Tilinpäätöstiedte 2015

9 Kannattavuus linjassa taludellisen tavitteen saavuttamisen kanssa Käyttökate, milj. e Käyttökateprsentti, % Käyttökate kasvi merkittävästi /14: 67,5 (2,8 %) 1 12/15: 91,5 (3,7 %) prsentilla edellisvudesta ja li 91,5 milj. eura 34,3 34,0 tammi julukuussa. Käyttökatetta heikensivät tietyt prjektitappit Nrjassa ja Saksassa, uudelleenjärjestelykulut Sumessa sekä asianajkulut Saksassa. 21,5 5,2 22,0 21,3 5,1 9,6 3,8 14,2 3,4 3,7 2,1 1,6 2,5 0,4 1 3/14 4 6/14 7 9/ /14 1 3/15 4 6/15 7 9/ /15 Investinnit yhteisiin prsesseihin näkyivät liiketiminnan kuluissa. Käyttökate, milj. e (rullaava 12 kk) 92,0 91,8 91,5 Viimeisen vusineljänneksen käyttökate li edellisvuden taslla, 34,0 milj. eura. 71,1 60,3 58,4 67,5 72,1 1 3/14 4 6/14 7 9/ /14 1 3/15 4 6/15 7 9/ /15 9 Tilinpäätöstiedte 2015

10 Esimerkkejä lka julukuussa 2015 saaduista tilauksista Söderhamnin kunta, Rutsi teki spimuksen palveluiden jhtamisesta rutsalaisen Söderhamnin kunnan kanssa. Kyseessä n in suurin yksittäinen energiansäästöhanke (EPC) Phjismaissa. Asiakkaalle palvelu takaa energiansäästöjä, sillä ptimi kiinteistötekniikan timinnan pitkällä aikavälillä. Hanke kattaa valtasan Söderhamnin kunnan julkisista kiinteistöistä. Söderhamn Söderhamn Spimuksen arv: yli 29 milj. eura Palvelualueet: Palveluiden jhtaminen Tekniset tutealueet: Lämmitys-, vesi- ja viemäri-, Ilmanvaiht- ja ilmastinti-, Jäähdytys-, Sähköistys-, Infrmaati- ja viestintäteknlgia- sekä Turvallisuus- ja Autmaatijärjestelmät Ajankhta: hitaa kiinteistöjen ylläpidn ja teknisten järjestelmien timintjen hjauksen vuteen 2019 asti. Energiansäästöt takaa kymmeneksi vudeksi. Asiakas: Söderhamnin kunta ja kunnan asuntyhtiö Faxehlmen AB Kk: m² 10 Tilinpäätöstiedte 2015

11 Esimerkkejä lka julukuussa 2015 saaduista tilauksista Sairaala- ja timistrakennus, Tampere allekirjitti spimukset taltekniikan kknaistimituksesta sekä puhdastilista Tampellan vanhan pellavatehtaan kiinteistöön Tampereella. Kiinteistö saneerataan sairaala- ja timisttiliksi. in puhdastilatimitus leikkaussaleihin perustuu esivalmisteena tutettuihin CleanPlus -elementteihin, jtka vat in kehittämiä. Yhdistämällä rutsalaista puhdastilasaamistamme ja prjektinjhtmme Sumessa tumme parhaan saamisemme tähän vaativaan khteeseen. Aihi Arkkitehdit Oy Spimuksen arv: taltekniikkatimitus yli 7 miljnaa eura, puhdastilatimituksen arva ei julkisteta Palvelualueet: Suunnittelu ja prjektinti, Prjektin jhtaminen sekä Prjektin tteutus Tekniset tutealueet: Lämmitys-, vesi- ja viemäri-, Ilmanvaiht- ja ilmastinti-, Jäähdytys-, Sähköistys-, Infrmaati- ja viestintäteknlgia-, Turvallisuussekä Autmaatijärjestelmät Ajankhta: Saneeraustyöt valmistuvat sairaalan salta kesällä 2016 ja muiden tiljen salta syksyllä Asiakas: Skanska ja puhdastilatimituksen salta KOY Kskitammi Kk: m² 11 Tilinpäätöstiedte 2015

12 Esimerkkejä lka julukuussa 2015 saaduista tilauksista Rcket Twer, Berliini, Saksa tteuttaa suuren prjektin entisille GSW-trnitalille Berliinissä. Trnitaljen kiinteistötekniikka uusitaan rakennusten laajan peruskrjauksen yhteydessä., yhdessä UNDKRAUSS Baugesellschaft mbh Berlinin kanssa, timii hankkeessa teknisten järjestelmien urakitsijana. Spimuksen arv: ei julkisteta Palvelualueet: Prjektin tteutus Tekniset tutealueet: Ilmanvaiht- ja ilmastinti-, Jäähdytys-, Lämmitys- ja Palntrjuntajärjestelmät Ajankhta: Töiden dtetaan valmistuvan heinäkuussa Kk: m² SMV Bauprjektsteuerung Ingenieurgesellschaft mbh Deutsche Telekm AG Deutsche Telekmin pääknttri, Bnn, Saksa suunnittelee ja tteuttaa taltekniikan kknaistimituksen Deutsche Telekmin pääknttrin peruskrjauksen yhteydessä. Timisttiljen kattihin asentaa AVACStaltekniikkapalkit, jtka vat in maa teknlgiaa. Mnitimiset palkit pitävät sisäilman ptimaalisena kk päivän ajan. Spimuksen arv: n. 20 milj. eura Palvelualueet: Suunnittelu ja prjektinti sekä Prjektin tteutus Tekniset tutealueet : Lämmitys, vesi- ja viemäri-, Ilmanvaiht- ja ilmastinti-, Jäähdytys-, Sähköja Autmaatijärjestelmät Ajankhta: Töiden dtetaan valmistuvan huhtikuuhun 2017 mennessä. Asiakas: Deutsche Telekm 12 Tilinpäätöstiedte 2015

13 Esimerkkejä lka julukuussa 2015 saaduista tilauksista Metsä Wdin sahat Lappeenrannassa ja Renkssa n tehnyt Metsä Wdin kanssa spimuksen palveluiden jhtamisesta Rengn ja Lappeenrannan sahilla. jhtaa ja tteuttaa timipisteiden prsesseihin liittyvää teknistä hulta ja kunnssapita. Kumppanuuteen liittyen 24 henkilöä Metsä Wdin Rengn ja Lappeenrannan kunnssapidsta siirtyy Sumi Oy:n palvelukseen. Spimuksen arv: ei julkisteta Ajankhta: Helmikuusta 2016 alkaen tistaiseksi Asiakas: Metsä Wd, jka n sa Metsä Grupia Metsä Wd Kilpilahden vetylaits, Prv timittaa prsessiputkistja ja tekee tellisuusasennuksia uuteen vetylaitkseen. esivalmistaa ja asentaa vetylaitksen prsessiputkistt sekä tteuttaa teräs- ja laiteasennuksia. Esivalmisteet tehdään in milla knepajilla Ylivieskassa ja Leppävirralla. Spimuksen arv: ei julkisteta Ajankhta: asennukset valmistuvat tukkuussa 2016 Asiakas: Linde Engineering 13 Tilinpäätöstiedte 2015

14 työntekijää julukuun lpussa Yhtenäisen huipputiimin kehittämistä jatkettiin: Henkilöstötyytyväisyystutkimuksen tulsten aktiivinen hyödyntäminen Avainsaamisalueiden kehittäminen sekä seuraajasuunnittelun ja rganisaatin hallinta Jhtamisen kehittäminen Henkilöstön jakauma maittain julukuun 2015 lpussa in yhtenäisten työtapjen ja asenteiden kehittämistä jatkettiin: Työturvallisuutta ja työhyvinvintia pririsidaan kaikessa timinnassa Tietisuus eettisistä periaatteista helpttaa jkaisen työntekijän päivittäistä yhteistyötä ja kmmunikintia Sumi 26 % Rutsi 22 % Nrja 17 % Saksa 14 % Tanska 6 % Itävalta 4 % Muut maat 11 % 14 Tilinpäätöstiedte 2015

15 Kassavirta ja käyttöpääma

16 Vahva te käyttöpääman hallinnasta Taludellinen tavite: negatiivinen käyttöpääma Käyttöpääma Käyttöpääma, milj. e Käyttöpääma suhteessa liikevaihtn, % (viim. 12 kk) Käyttöpääma n vakautettu negatiiviselle taslle Laskutusprsessiin keskittyminen jatkui. 4 % 5 % % 3 % % 2 % % 0 % % % -14-1% 6/13 9/13 12/13 3/14 6/14 9/14 12/14 3/15 6/15 9/15 12/15 Vertailuluvut vat carve-ut-lukuja sittaisjakautumisen vimaantulpäivää ( ) edeltäviltä kausilta. 16 Tilinpäätöstiedte 2015

17 Kassavirta käyttökatteen kanssa samalla taslla Operatiivinen kassavirta ennen rahituseriä ja verja milj. e Rullaava 12 kk 108,5 101,3 90,1 105,4 114,8 113,5 100,0 134,4 132,2 102,8 85,8 83,1 Kehitys ja investinnit Investimme jatkuvasti teknlgiiden, prsessien ja saamisen kehittämiseen. Tammi julukuun käyttömaisuusinvestinnit (mukaan lukien yritysstt) livat 26,9 milj. eura, ja ne liittyivät pääasiassa tiettekniikkaan ja yhteisten liiketimintaprsessien kehittämiseen. 4,1 20,5 9,8 1,8-11,1-8, /13 1 3/14 4 6/14 7 9/ /14 1 3/15 4 6/15 7 9/ /15 Vertailuluvut vat carve-ut-lukuja sittaisjakautumisen vimaantulpäivää ( ) edeltäviltä kausilta. 17 Tilinpäätöstiedte 2015

18 Rahitus

19 Vahva kassapsiti mahdllisti ylimääräisen velan lyhennyksen Velkjen erääntyminen Milj. e Velkasalkku Pankit 92 % Vakuutusyhtiöt 6 % Muut 2 % Krktyyppi (sujausten jälkeen) * Kiinteä krk 100 % Vaihtuva krk 0% Velkasalkun arv yhteensä 97,9 milj. eura Vahva kassapsiti mahdllisti ylimääräisen 34 milj. eurn krllisen velan lyhennyksen vunna 2015 Keskikrk (sujausten jälkeen) 1,32 % * Krt n sujattu krn nusua vastaan. 19 Tilinpäätöstiedte 2015

20 Maksuvalmiusreservi yhteensä 187 milj. eura Nettvelka, Milj. e Nettvelka/käyttökate, rullaava 12 kk Nettvelka pysyi Q taslla ,3x 3,4x ,4x 2,3x ,5x 0,3x 1,2x 0,7x 0,9x 1,1x 0,7x Q2/13 Q3/13 Q4/13 Q1/14 Q2/14 Q3/14 Q4/14 Q1/15 Q2/15 Q3/15 Q4/15 Vahva kassapsiti mahdllisti ylimääräisen 20 milj. eurn krllisen velan lyhennyksen Nettvelan rakenne Milj. e Maksuvalmiusreservi 187 milj. eura Milj. e Pitkäaikaiset lainat Lyhytaikaiset lainat Rahavarat Nettvelka Nstamattmat luttlimiitit Rahavarat 20 Tilinpäätöstiedte 2015

21 Markkinanäkymät ja tulshjeistus

22 in liiketiminnan markkinanäkymät vudelle 2016 Tekninen asennus ja kunnssapit Markkiniden dtetaan pysyvän vakaina. Parempaa energiatehkkuutta ja parempia sisäilmalsuhteita kskevat vaatimukset sekä tiukentuva ympäristölainsäädäntö tukevat markkiniden kehitystä. Nrjassa öljytellisuuden taantuma n vaikuttanut yleiseen taludelliseen tilanteeseen. Suuret prjektit Tarjustiminnassa myönteisiä merkkejä. Tietyillä timialilla (ydinvima Saksassa ja Rutsissa, kaivkset Rutsissa, öljy Nrjassa) n vähemmän investinteja, mikä n aiheuttanut prjektien lykkäyksiä ja peruutuksia. Taltekniikan suunnittelua ja tteutusta sisältävien kknaistimitusten kysynnän dtetaan kehittyvän sutuisasti. Palveluiden jhtaminen Uusien palvelujen tarpeen ja elinkaariratkaisujen kysynnän dtetaan lisääntyvän. Asiakkaiden keskittyminen maan ydintimintaansa tarjaa mahdllisuuksia ylläpidn sekä hulln ja kunnssapidn ulkistuksissa pääasiassa julkishallinnssa, tellisuudessa ja energiasektrilla. Timintaympäristön muutkset yleiseen makrtaludelliseen kehitykseen ja gepliittisiin jännitteisiin liittyvän lisääntyvän epävarmuuden seurauksena saattavat aiheuttaa tiettyä varvaisuutta prjektien alituksissa ja palvelujen kysynnässä. 22 Tilinpäätöstiedte 2015

23 Tulshjeistus vudelle 2016 Liikevaiht arvii, että knsernin vuden 2016 liikevaiht kasvaa edellisvudesta (2015: milj. eura). Käyttökate arvii, että knsernin vuden 2016 käyttökate kasvaa merkittävästi edellisvudesta (2015: 91,5 milj. eura). 23 Tilinpäätöstiedte 2015

24 Osinkplitiikka ja sakekhtainen tuls Osingnjak vähintään 50 % tilikauden vitsta. Hallitus ehdttaa, että sinka jaetaan 0,28 eura sakkeelta, eli 75 prsenttia knsernin netttulksesta vunna Osakekhtainen tuls Osakekhtainen tuls kasvi merkittävästi 69 prsentilla ja li 0,37 eura sakkeelta tammi julukuussa. Osink, eura per sake Osink, % netttulksesta 100 % 75 % 78 % 0,28 0,22 0, Tilinpäätöstiedte 2015

25

26 Liitteet

27 sakkeenmistajaa Suurimmat sakkeenmistajat Osakkeet, kpl Suurimmat sakkeenmistajat % sakepäämasta Muuts syyskuun 2015 jälkeen, kpl Muuts syyskuun 2015 jälkeen, % 1. Structr S.A ,20 0 0,00 2. Antti Herlin ja hänen määräysvallassaan levat yhtiöt , ,28 3. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen ,21 0 0,00 4. Fndita-rahastt ,82 0 0,00 5. Nrdea-rahastt , ,29 Omistajarakenne sakkeiden määrän mukaan Hallintarekisteröidyt ja ei-sumalaiset 34,6 % ( : 35,2 %) Ktitaludet 19,0 % (19,0 %) 6. Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma ,28 0 0,00 7. Danske Invest -rahastt , ,75 8. OP-rahastt , ,45 9. Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö El , , Valtin eläkerahast ,47 0 0, SEB-investintirahastt , , Aktia-rahastt , , Evli-rahastt , , Brtherus Ilkka ,83 0 0, Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Etera ,60 0 0, Säästöpankki-rahastt , , Odin-rahastt , ,94 Julkisyhteisöt 10,2 % (9,7 %) Rahitus- ja vakuutuslaitkset 13,8 % (14,3 %) Vitta tavittelemattmat yhteisöt 5,7 % (5,4 %) Yritykset ja asuntyhteisöt 16,8 % (16,4 %) sakkeenmistajaa ( : ) 18. Oyj , , Alfred Berg Finland , , Föreningen Knstsamfundet rf ,34 0 0,00 20 suurinta yhteensä ,86 Kaikki sakkeet ,00 27 Tilinpäätöstiedte 2015