Pohjola Pankki Oyj. Yhtiökokous

Transkriptio

1 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous

2 Hallituksen puheenjohtaja Reijo Karhinen

3 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous

4 Toimitusjohtajan katsaus Mikael Silvennoinen

5 Konsernin liiketoimintarakenne Kasvu ja markkina-asema Tulos Riskiasema Yrityskaupan synergiat Strategia ja taloudelliset tavoitteet Osinkopolitiikka Vuoden 2008 näkymät

6 Konsernin liiketoimintarakenne Pohjola Pankki Oyj Pankki- ja sijoituspalvelutoiminta Vahinkovakuutustoiminta Yrityspankki Pääomamarkkinat Keskuspankki ja Varainhallinta Varainhoito Henkilöasiakkaat Yritysasiakkaat Baltia

7 Pankki- ja sijoituspalvelutoiminta Kasvu - luottokanta mrd % % 7 % 19 % 13 % 17 %

8 Pankki- ja sijoituspalvelutoiminta Markkinaosuus yritysluotoista kehittynyt myönteisesti % ,3 % ,2 % *)**) *) 12/2002 asti talletuspankkien yritysluottokanta. **) Suomen Pankin uuden tilastointiperusteen mukainen osuus 1/2003 lähtien.

9 1,0 % Pankki- ja sijoituspalvelutoiminta Yritysluottokannan keskimarginaalin kehitys 0,9 0,8 0,7 0,6 0,5 0,4 0,3 Yritysluottokannan keskimarginaali 0,2 0,1 0,0 3/02 3/03 3/04 3/05 3/06 03/07

10 Pankki- ja sijoituspalvelutoiminta Asiakkaan kanssa tehtyjen johdannaiskauppojen määrä, kpl

11 Mrd Pankki-ja sijoituspalvelutoiminta Hallinnoitavat asiakasvarat 152 % 14% 0% % 37 % 30 %

12 M % Vahinkovakuutustoiminta Vakuutusmaksutuottojen kasvu Tammi - joulukuu 3% 19 % 8 % 0 Henkilöasiakkaat Yritysasiakkaat Baltia Yhteensä 1-12/ /2007

13 Etuasiakastalouksien kasvu vahvaa Kasvu/vuosi Kasvu yhteensä (tavoite 2010) Kasvu /vuosi Kasvu yhteensä

14 40 Vahinkovakuutusyhtiöiden markkinaosuudet maksutulosta*) Pohjola If/Sampo Tapiola Fennia Lähivakuutus Muut *) markkinaosuudet kotimaisesta ensivakuutuksesta, 2007 luvut perustuvat ennakkotietoihin

15 Tuloslaskelma M %-muutos Korkokate arvonalentumisten jälkeen % Vahinkovakuutustoiminnan nettotuotot % Palkkiotuotot ja -kulut, netto % Liiketoiminnan muut tuotot % Tuotot yhteensä % Kulut yhteensä % Tulos ennen veroja %

16 M 200 Tulos ennen veroja liiketoiminnoittain Tammi-joulukuu Pankki- ja sijoituspalvelut Vahinkovakuutus Muu toiminta 1-12/ /

17 Tunnusluvut 1-6/ / Pankki- ja sijoituspalvelutoiminta Operatiivinen oman pääoman tuotto, % 17,7 7,2 12,1 Operatiivinen kulujen suhde tuottoihin, % 39,0 57,5 46,3 Vahinkovakuutustoiminta Operatiivinen oman pääoman tuotto, % 30,7 21,1 25,2 Operatiivinen yhdistetty kulusuhde, % 94,9 92,7 93,8 Operatiivinen liikekulusuhde,% 22,4 20,1 21,2 Solvenssisuhde 79,0 72,0 72,0 Konserni Oman pääoman tuotto käyvin arvoin, % 12,0 6,1 9,3 Tier 1 vakavaraisuussuhde,(vanha laskentakäytäntö) 8,0 7,5 7,5 Tier 1 vakavaraisuussuhde,(uusi laskentakäytäntö) 8,9 8,9

18 mrd. 12 Pankki- ja sijoituspalvelutoiminta Riskiasema % ,1 0,2 0,2 0,3 0,2 0, ,1 0,0 0,0 12/02 12/03 12/04 12/05 12/06 12/07 0,0 0,0 0,0 Luotto- ja takauskanta *) Saamisten arvonalentumiset / luotto- ja takauskanta, % Ongelmasaamiset / luotto- ja takauskanta, % -1

19 Vahinkovakuutus Suuret ja keskisuuret vahingot M

20 Vahinkovakuutus Tuottosynergia-arviota tukee etuasiakastalouksien vahva kasvu Milj Tuottosynergiat Tavoite Arvio on laskettu seuraavan kaavan mukaan: 10 %* (uudet osuuspankkiyhteistyön tuloksena saadut etuasiakastaloudet * keskimääräinen vakuutusmaksu / talous) + 5,4 %:n tuotto sijoitetuille vakuutusmaksuille

21 Vahinkovakuutus Kulusynergiat toteutetuista toimenpiteistä tavoiteuralla Milj. 40 Tavoite Vahinkovakuutus Varainhoito Konsernirakenne

22 Strategian kiteytys Täysin integroitunut finanssipalveluyritys Liiketoimintakonsepti Integroitu toimintamalli Toimenpiteet Yhteisen asiakaspotentiaalin ja palveluverkon hyödyntäminen Uudet lisäarvoa tuottavat palvelut Kansainvälinen palvelukyky

23 Tavoitteet Johtava markkina-asema Suomessa Nyt Tavoite Yrityspankki Vahinkovakuutus Varainhoito Lähde: yritysten julkistamat tiedot, Rahoitustarkastus, Finanssialan keskusliitto

24 Taloudelliset tavoitteet Tavoite 1-6/ / Pankki- ja sijoituspalvelutoiminta Operatiivinen oman pääoman tuotto, % 17,7 7,2 12,1 > 19 Operatiivinen kulujen suhde tuottoihin, % 39,0 57,5 46,3 < 40 Vahinkovakuutustoiminta Operatiivinen oman pääoman tuotto, % 30,7 21,1 25,2 > 20 Operatiivinen yhdistetty kulusuhde, % 94,9 92,7 93,8 92 Operatiivinen liikekulusuhde,% 22,4 20,1 21,2 < 20 Solvenssisuhde 79,0 72,0 72,0 70 Konserni Oman pääoman tuotto käyvin arvoin, % 12,0 6,1 9,3 15,0 Tier 1 vakavaraisuussuhde,(vanha laskentakäytäntö) 8,0 7,5 7,5 Tier 1 vakavaraisuussuhde,(uusi laskentakäytäntö) 8,9 8,9 > 8,5

25 Osinkopolitiikka Osinkoja maksettu tavoitetta enemmän: Tavoitteena on jakaa osinkona vähintään puolet tilikauden tuloksesta edellyttäen, että vakavaraisuus (Tier 1) vähintään 8,5 %. Vuosina osinkosuhde on ollut keskimäärin 63 %.

26 Kurssikehitys ja vaihto 15,00 OKO OKO-Pohjola kpl , , , , , Vaihto Kurssi

27 Vuoden 2008 näkymät Pankki- ja sijoituspalvelut Vuonna 2008 talouskasvun odotetaan hidastuvan, mutta yltävän pitkän ajan keskimääräiselle tasolle. Yritysluottokannan kasvun arvioidaan jatkuvan, mutta hitaampana kuin vuonna Luottomarginaalien ennakoidaan säilyvän vakaina. Pankki- ja sijoituspalvelutoiminnan tuloksen ennen veroja arvioidaan olevan parempi kuin vuonna Maksuvalmiusreservien arvostustuloksen ennakoidaan muodostuvan vuoden 2007 tulosta paremmaksi ja riskiaseman säilyvän hyvänä.

28 Vuoden 2008 näkymät Vahinkovakuutus Vahinkovakuutusliiketoiminnan maksutuottojen kasvuun vaikuttavat tiivis yhteistyö OP-Pohjola-ryhmän jäsenpankkien kanssa sekä yhteisille pankki- ja vakuutusasiakkaille tarjottavan bonusedun käyttöönotto, joiden arvioidaan vahvistavan markkina-asemaa erityisesti henkilöasiakkaiden keskuudessa. Vahinkovakuutuksen operatiivisen yhdistetyn kulusuhteen arvioidaan olevan 91-95%, mikäli suurvahinkoja ei ole poikkeuksellisen paljon. Vahinkovakuutuksen sijoitustoiminnan pitkän aikavälin tuotto-odotus on 5,4%.

29 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous

30 Hallituksen ehdotus voitonjaoksi Pohjola Pankki Oyj:n (OKO) oma pääoma oli ,51 euroa, josta jakokelpoinen oma pääoma oli ,71 euroa. Yhtiökokouksen käytettävissä on euroa tilivuoden 2007 voitto ,66 edellisten tilikausien voitto ,74 ja vapaat rahastot ,31 eli yhteensä ,71 Yhtiön voitonjakokelpoisia varoja ehdotetaan jaettavaksi osinkona yhtiön osakkeenomistajille A-sarjan osakkeelle 0,65 euroa eli ,20 euroa ja K-sarjan osakkeelle 0,62 euroa eli ,64 euroa, joten osingonjaon yhteismääräksi ehdotetaan ,84 euroa. Osingonjakoon ehdotetaan käytettäväksi tilivuoden 2007 voitto ,66 euroa kokonaisuudessaan ja edellisten tilikausien voitosta ,18 euroa. Yhtiön jakokelpoiseen omaan pääomaan jää tällöin ,87 euroa. Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päätymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia. Yhtiön maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu voitonjako vaaranna hallituksen näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä.

31 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous

32 Vastuuvapaudesta päättäminen Pohjolan hallitus ja toimitusjohtaja vuonna 2007 Hallitus ( ) Puheenjohtaja Karhinen Reijo, varapuheenjohtaja Vepsäläinen Tony ja muut jäsenet Auvinen Merja, Böös Erkki, Halonen Eino, Jaakkola Pekka, Kauppi Simo, Lähteenmäki Satu,Vitie Heikki ja von Weymarn Tom (10) Hallitus ( ) Puheenjohtaja Karhinen Reijo, varapuheenjohtaja Vepsäläinen Tony ja muut jäsenet Auvinen Merja, Böös Erkki, Halonen Eino, Kauppi Simo, Lähteenmäki Satu, Nummela Harri, Vitie Heikki ja von Weymarn Tom (10) Toimitusjohtaja ja toimitusjohtajan sijainen( ) Silvennoinen Mikael ja Ritakallio Timo (1+ 1)

33 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous

34 Ehdotus Pohjolan hallituksen jäsenten ja tilintarkastajien palkkioiksi Hallituksen jäsenten palkkiot hallituksen puheenjohtaja euroa kuukaudessa (aikaisemmin euroa kuukaudessa) hallituksen varapuheenjohtaja euroa kuukaudessa (aikaisemmin euroa kuukaudessa) hallituksen muut jäsenet euroa kuukaudessa (aikaisemmin euroa kuukaudessa) kuukausipalkkiot käsitellään eläkettä kerryttävänä palkkana Tämän lisäksi hallituksen jäsenille maksetaan kokouspalkkiota 500 euroa kokoukselta (aikaisemmin 400 euroa kokoukselta). Kokouspalkkio maksetaan myös hallituksen valiokuntien kokouksilta. Matkakulut ja päivärahat maksetaan konsernin matkustusohjeen mukaisesti. Tilintarkastajille maksetaan palkkio kohtuullisen laskun mukaan

35 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous

36 Ehdotus Pohjolan hallituksen jäseniksi Hallitukseen kuuluu yhteensä kahdeksan jäsentä, joista yhtiökokous valitsee kuusi Ehdotus: Auvinen Merja, s. 1960, kauppatieteiden maisteri, emba, Savonlinnan Osuuspankin toimitusjohtaja Halonen Eino, s. 1949, ekonomi, rahoitusneuvos Kauppi Simo, s. 1954, kauppatieteiden maisteri, emba, Länsi- Suomen Osuuspankin varatoimitusjohtaja Lähteenmäki Satu, s. 1956, kauppatieteiden tohtori, professori, Turun kauppakorkeakoulu Vesterinen Markku, s. 1951, filosofian lisensiaatti, SHV, Keskinäinen Henkivakuutusyhtiö Suomen toimitusjohtaja (uusi) von Weymarn Tom, s. 1944, diplomi-insinööri

37 Ehdotus Pohjolan hallituksen jäseniksi Yhtiöjärjestyksen perusteella hallitukseen kuuluvat lisäksi Karhinen Reijo, s. 1955, kauppatieteiden maisteri, OP-Pohjolaryhmän pääjohtaja ja Osuuspankkikeskus Osk:n (OPK) johtokunnan puheenjohtaja, Pohjolan hallituksen puheenjohtaja Vepsäläinen Tony, s. 1959, oikeustieteen kandidaatti, emba, Osuuspankkikeskus Osk:n (OPK) toimitusjohtaja ja johtokunnan varapuheenjohtaja, Pohjolan hallituksen varapuheenjohtaja

38 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous

39 Ehdotus Pohjolan tilintarkastajiksi Ehdotus valitaan kaksi tilintarkastajaa KPMG Oy Ab, KHT-yhteisö Raimo Saarikivi. KHT

40 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous

41 Ehdotus Pohjolan yhtiöjärjestyksen muutokseksi 2 Toimiala sijoituspalvelujen tarjoamista koskeva määräys muutetaan vastaamaan uuden lain edellyttämää sanamuotoa (ei asiallista muutosta) 7 Voitonjako nykytilanne osinkoero todetaan laskettuna osakkeen aikaisemman nimellisarvon/kirjanpidollisen vasta-arvon mukaan (osinkoero vähintään noin 2,10 eurosenttiä) A-sarjan ja K-sarjan osakkeen vuotuinen osinkoero viime vuosina kolme eurosenttiä ehdotus: A-sarjan ja K-sarjan osakkeen vuotuinen osinkoero on vähintään kolme eurosenttiä

42 Ehdotus Pohjolan yhtiöjärjestyksen muutokseksi ehdotus ei merkitse (pyöristyssäännöt huomioon ottaen) asiallista muutosta nykyiseen yhtiöjärjestykseen ja noudatettuun käytäntöön muutos vähentää oikeudellisesti K-sarjan osakkeenomistajien oikeuksia muutoksen hyväksyminen edellyttää muun ohella että muutosta kannattaa määräenemmistö (2/3) kokouksessa edustetuista A- sarjan ja K-sarjan osakkeista ja että muutosta kannattaa enemmistö (1/2) K-sarjan osakkeista 12 Hallitus ehdotus (hallituksen kokoonpano) poistetaan määräys, minkä mukaan vähintään puolet hallituksen jäsenistä tulee olla keskusyhteisön OPK:n johtokunnan jäseniä hallituksen jäsenten enimmäismäärä alennetaan kymmenestä kahdeksaan (yhtiökokous valitsee viimeksi mainituista kuusi)

43 Pohjola Pankki Oyj Yhtiökokous