Sijoitusmessut 2016 konevuokraus kasvaa tuomalla tehokkuutta työmaille Tapio Kolunsarka, toimitusjohtaja, Ramirent oyj
Ramirent on johtava konevuokrausratkaisujen tarjoaja Markkinajohtaja kahdeksassa maassa 2 700 työntekijää 150 000 asiakasta 288 toimipistettä 10 maassa 25 000 erilaista tuotetyyppiä vuotuinen liikevaihto 636 milj. eur Liikevaihto liiketoimintaalueittain 1-9/16 Siirtokelpoiset tilat 5 % Ratkaisuliiketoiminta 30 % Konevuokraus 65 % Liikevaihto segmenteittäin 1-9/16 Tanska 6 % Norja 18 % e. east 5 % e. central 8 % Suomi 27 % ruotsi 35 % Yhteisyritys Venäjän ja ukrainan markkinoilla fortrentin kautta Sijoitus-Invest 2016 2
YLEISKONEVUOKRAAMO kattavalla VALIKOIMALLA kalusto palvelut Suunnittelu koulutukset Pienkoneet Suuret Rakennuskoneet NOSTIMET TYÖMAAPALVELUT MYYNTITUOTTEET TURVALLISUUS- LAITTEET SIIRTOKELPOISET TILAT TORNINOSTURIT ja hissit TELINEET JA SÄÄSUOJAT SÄHKÖ JA LÄMMITYS KULJETUS JA TANKKAUSPALVELUT 3
KATSAUS Q3 2016 TULOKSEEN Sijoitus-Invest 2016 4
Q3 16 haastava neljännes, alaskirjaukset vaikuttivat tulokseen Liikevaihto 169,2 (165,1) milj. EUR, kasvua 2,5 % ja 3,3 % vertailu-kelpoisilla valuuttakursseilla vertailukelpoinen EBITA-liiketulos 22,2 (25,3) milj. EUR tai 13,1 % (15,3 %) liikevaihdosta Kertaluonteiset alaskirjauksetja uudelleenorganisointikulut 20,4 milj. EUR Raportoitu EBITA-liiketulos 14,2 (24,8) milj. EUR tai 8,4 % (15,0 %) liikevaihdosta Bruttoinvestoinnit 43,3 (32,2) milj. EUR, kasvua 34,5 % Rahavirta investointien jälkeen -1,3 (9,7) milj. EUR toimitusjohtajan kommentti Ramirentin kannattavuuskehitys ei ollut odotustemme mukaista Q3:lla. Keskitymme nyt lyhyen aikavälin tulosparannukseen ja tervehdyttämään liiketoimintojemme osat, joissa kannattavuus on epätyydyttävä. RAMIRENTin ohjeistus vuodelle 2016 (muutettu 26.10.2016) Ramirent arvioi, että vuoden 2016 liikevaihto paikallisissa valuutoissa kasvaa vuoden 2015 tasolta ja vuoden 2016 EBITA-marginaali on alle vuoden 2015 tason. Sijoitus-Invest 2016 5
Lyhyen aikavälin painopistealueet kannattavuuden parantamiseksi vuonna 2017 1. 2. Alhaisen tulostason yksiköiden uudelleenorganisoinnit Myynnin jakaumassa vahvempi fokus Konevuokraus liiketoiminta-alueeseen 3. 4. IT sekä materiaali-ja palveluhankintojen tehostaminen Hinnoittelun yksinkertaistaminen ja hinnoittelujärjestelmien kehittäminen Sijoitus-Invest 2016 6
OLEMME JOHTAVASSA ASEMASSA USEILLA MARKKINOILLA, MUTTA MARKKINAOSUUTEMME Ovat VIELÄ SUHTEELLISEN ALHAIsia Konevuokrausmarkkinoiden koko 2016E* (milj. Eur) ja Ramirentin markkinaosuus (%) Markkina-asema Kumulatiivinen raportoitu EBITAliiketulos 2010-2015 (MEUR) Ilman siirtokelpoisia tiloja Ruotsi Norja ~15 % ~15% ~15 % #2 #1 82 194 Suomi ~25 % #1 137 Europe Central ~10 % #1 12 Tanska ~10 % #3-8 Baltian maat ~25 % #1 25 0 200 400 600 800 1000 1200 1400 1600 *lähde: era-raportti10/2016 Sijoitus-Invest 2016 7
KONEVUOKRAUS KASVAA TUOMALLA TEHOKKUUTTA TYÖMAILLE Sijoitus-Invest 2016 8
KonevuokrauKSEN HYÖDYT lisää tuottavuutta TUOTTAVUUShyödyt Viimeisimmät tuotteet Oikea laite tehtävään Käytössä kun tarve Kustannushallinta paranee Pääomaa vapautuu ydinliiketoimintaan Ympäristövaikutukset Tehokas resurssien käyttö kun useampi käyttäjä käyttää samaa laitetta turvallisuus Laitteiden turvallisuustarkistukset ennen käyttöä Tuotteet säädösten mukaisia Kalusto aina huollettu Joustavuus Sijainti lähellä Kuljetukset työmaille Nopea tapa saada kalustoa vs. ostaminen Sijoitus-Invest 2016 9
Case suomi: Konevuokrauksen käyttö ON suomessa kasvanut rakennusmarkkinaa nopeammin Indeksi 2006=100 150 Konevuokrauksen ja rakentamisen Volyymikasvu 2006-2016E Konevuokraus CAGR = 3,7 % KONEVuokrauksen KÄYTTÖASTE talonrakentamisessa vuonna 2015 100 RAKENTAMINEN CAGR = 0,5 % 55 % 45 % 50 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016E OMAN KONEEN KÄYTTÖ VUOKRAKONEIDEN KÄYTTÖ Lähde: forecon ja euroconstruct Sijoitus-Invest 2016 10
Rakentamisen tuottavuuden parantamisessa on suuri mahdollisuus Tyypillisiä Haasteita ERITYISESTI SUUREMMILLA Työmailla: Useita aliurakoitsijoita ja hallittavuuden haasteet, halvin voittaa Tuottavuuden kehitys GLOBAALISTI pitkällä aikavälillä $1000 PER TYÖNTEKIJÄ TEHDASTEOLLISUUS Epäselvyyksiä urakkarajojen tulkitsemisessa Projektijohtamisen ja suunnittelun haasteet sekä ennakointi Heikko tiedonkulku ja seurattavuus RAKENTAMINEN Riittämätön riskienhallinta Lähde: mckinsey kesäkuu 2015 Sijoitus-Invest 2016 11
Näin Ramirent luo turvallisen ja tehokkaan työmaan Useampi palvelu samalta taholta, jolloin kokonaisuus toimii luotettavammin Tilapäinen vuokraamopiste työmaalla Työmaalogistiikan suunnittelu ja koordinointi Digitalisaatiolla tiedonkulku tehostuu ja koneiden käyttöoikeudet voidaan yhdistää henkilöiden pätevyystietoihin Sääsuojattu työmaa ja olosuhteiden digitaalinen etähallinta; kosteus, pöly, betoni Työmaatilaratkaisut, asennukset, sujuvat kuljetukset ja tankkauspalvelut, turvallisuuskoulutukset CASE: TRIPLA-PROJEKTI (2016-2019) Sijoitus-Invest 2016 12
Kiitos! www.ramirent.com ramirent 29.11.2016 13
kannattavuus: vertailukelpoinen ebita-liiketulos ja %-osuus liikevaihdosta segmenteittäin MEUR 16.0 14.0 12.0 10.0 8.0 6.0 4.0 2.0 0.0 suomi Q1 2014 19.0 % 8.3 2015 20.4 % 9.3 2016 Q2 17.2 % 8.2 Q3 22% 20% 18% 16% 14% 12% 10% 8% 6% 4% 2% 0% MEUR 16.0 14.0 12.0 10.0 8.0 6.0 4.0 2.0 0.0 ruotsi Q1 2014 17.2 % 8.9 2015 14.3 % 7.7 2016 Q2 10.4 % 5.9 Q3 22% 20% 18% 16% 14% 12% 10% 8% 6% 4% 2% 0% MEUR 16.0 14.0 12.0 10.0 8.0 6.0 4.0 2.0 0.0 Norja Q1 2014 17.3 % 5.9 2015 8.2 % 7.0 % 2.4 2.2 2016 Q2 Q3 22% 20% 18% 16% 14% 12% 10% 8% 6% 4% 2% 0% MEUR 5.0 4.0 3.0 2.0 1.0 0.0-1.0-2.0-3.0-4.0-5.0 tanska Q1 2014-0.1-1.2 % 2015 12.1 % 1.4 2016 Q2 7.4 % 0.8 Q3 16% 12% 8% 4% 0% -4% -8% -12% -16% MEUR 6.0 5.0 4.0 3.0 2.0 1.0 0.0-1.0 Europe east Q1 2014 35.8 % 3.7 2015 32.4 % 3.3 3.2 2016 Q2 31.6 % Q3 36% 31% 26% 21% 16% 11% 6% 1% -4% MEUR 5.0 4.0 3.0 2.0 1.0 0.0-1.0-2.0-3.0-4.0-5.0 Europe central Q1 2014 11.3 % 1.6 2015 14.0 % 14.0 % 2.2 2016 Q2 2.2 Q3 16% 12% 8% 4% 0% -4% -8% -12% -16% Sijoitus-Invest 2016 14
Rakentamisen arvioidaan kasvavan erityisesti pohjoismaissa Rakentamisen määrä (Indeksi 2014 = 100) 125 120 115 slovakia ruotsi norja 2016E -5,4 % +6,9 % +6,7 % 2017E +6,2 % +2,7 % +3,1 % 110 suomi +6,8 % +0,9 % 105 puola -0,8 % +4,2 % 100 95 90 2014 2015 2016 2017 tanska Baltian maat Tsekin tasavalta +2,1 % -0,5 % -9,0 % +2,5 % +1,7 % -3,2 % Lähde: euroconstruct 12/2016 Sijoitus-Invest 2016 15