Mukava tavata! Jonas Löv OP Yrityspankki Oyj

Transkriptio

1 Mukava tavata! Jonas Löv OP Yrityspankki Oyj OP

2 Sisältö 1. Talouden näkymiä 2. Pankkirahoituksen pääperiaatteet / Mihin kiinnitetään huomiota 3. Vakuudet 4. Esimerkkejä 5. Kiitos

3 Lähde: Macrobond, OP % Euribor 3kk Markkinoiden korko odotukset markkinaodotukset 4/2017 Lyhyiden korkojen odotetaan nousevan maltillisesti Markkinat odottavat lyhyiden euriborkorkojen nousevan maltillisesti lähivuosina. Markkinoiden nykyodotusten perusteella ohjauskorko nousisi lievästi viimeistään vuonna Likviditeetti voisi kiristyä tai talletuskorko nousta jo vuonna Korkojen nousu noudattaisi odotusten perusteella hidasta kaavaa Yhdysvaltain tapaan.

4 Lähde: Macrobond, OP % BKT:sta Yksityiset investoinnit Yksityiset ja julkiset investoinnit ,0 10,0 - Lähde: Macrobond, OP 5,0 0,0 5,0 % - muutos ed. vuodesta Investoinnit Suomessa Rakennusinvestoinnit Investoinnit yhteensä Positiivinen käänne investoinneissa 4 Investoinnit laskivat vuoden 2015 loppuun saakka Nyt Investoinnit nousussa, rakentaminen toimii veturina

5 Katvealueita kuitenkin on! 5 PK- yritysten rahoituksen saatavuudessa on tunnistettu aukko erityisesti nopeasti kasvavissa yrityksissä. Pääoman kustannuksen nousu heijastuu riskiyrityksiin. Kasvuyrityksillä pulaa pääomista ja haluttomuus luopua omistuksesta. Yritysluottojen vuosikasvu ja keskikorko Suomessa Innovaatioiden kaupallistaminen vaatii käyttöpääomaa. Pula vakuuksista. Sijoittajilla on halukkuutta, mutta ei keinoja sijoittaa PK- yrityksiin. OP:lle tulossa joukkorahoitusmahdollisuus. 9,0 12 kk muutos (%) 8,0 Keskikorko, (%) 7,0 6,0 5,0 4,3 % 4,0 3,0 1,48 % 2,0 1,0 0,0

6 Positiivista virettä talouteen: # Suominousuun 6

7 7 Pankkirahoituksen pääperiaatteita Mihin kiinnitetään huomiota

8 Pääasialliset rahoituslähteet Pk- ja Mikroyrityksille Pankkirahoitus Erityisrahoituslaitokset (esim. Finnvera) Oma pääoma + Hinnoittelu + Hinnoittelu + Vakaus + Saatavuus + Saatavuus + Saatavuus +Prosessi - Ehdot ja vakuudet - Hinnoittelu - Ehdot/vakuudet - Äänivalta

9 Rahoituslähteenä pankkirahoitus Pankit edellyttävät tyypillisesti vakuuksia ja kovenantteja Tällä hetkellä yritysrahoituksissa suositaan enintään seitsemän vuoden laina- aikaa. Hankkeilla, joilla positiiviset tulevaisuudennäkymät ja maltillinen velkaisuus on hyvät edellytykset pankkirahoituksen saantiin Ohjauskorot ennätyksellisen alhaalla kokonaiskorkokulut maltillisia vaikka marginaaleilla olisikin nousupaineita. 9

10 10 Pankkirahoituksen periaatteita PK- sektorin velkarahoitus pitää pystyä maksamaan syntyvän kokonaisuuden kassavirralla (laina- aikana). Rahoituksissa vakuudet ovat keskeisessä roolissa. Hyvät vakuudet mahdollistavat rahoituksen suhteellisen alhaisella kustannuksella Lainan marginaali heijastaa rahoitukseen liittyvää riskiä sekä yrityksen taloudellista tilannetta Esimerkiksi tuore yritys vs pidempään toiminut yritys joilla on näyttää taloudellista historiaa Toimiala myös vaikuttaa rahoituksen hinnoitteluun Hyville hankkeille löytyy aina velkarahoitusta

11 11 Vakuudet

12 12 Yleisimmät vakuudet Kiinteä omaisuus Finnveran takaus SME Innovfin SME Inititative Henkilötakaus Pankin erityisiä riskinhallinnan välineitä ovat vakuudet ja kovenantit

13 OPlle uusi EIR:n riskinjakotakaus 13 OP on ensimmäisenä Suomessa sopinut Euroopan Investointirahaston (EIR) kanssa SME InnovFin -takausohjelmasta. Olemme laajentaneet rahoitusmallia SME Initiative -riskinjakotakauksella. EIR:n riskinjakotakausten tavoite on lisätä investointeja ja parantaa PK-yritysten rahoituksen saatavuutta. EIR:n riskinjakotakaukset ovat saatavilla OPn välittäminä.

14 Soveltuuko riskinjakotakaus yrityksellesi? 14 EIR-rahoitus on suunnattu listaamattomien PK-yritysten taloudellisesti kannattaviin investointi- ja käyttöpääomarahoitustarpeisiin. SME InnovFin on hyvä ratkaisu erityisesti silloin, kun yrityksesi on nopeasti kasvava tai innovatiivinen ja panostaa merkittävästi tuote-, palvelu- ja prosessikehitykseen. Riskinjakotakaus sopii PK-yrityksille, jotka työllistävät alle 500 henkilöä. SME Initiative soveltuu laajemmin investointien rahoitukseen PK-yrityksille, jotka työllistävät alle 250 henkilöä. Riskinjakotakausta rajoittaa kolmen tilikauden sisällä saadut valtion tuet De minimis-sääntelyn kautta.

15 Esimerkkejä miten vakuuksia käytetään 15 Yritys hakee 100t rahoitusta hankkeeseen Vakuudeksi yritys haluaa käyttää omistajan/osakkaan asunto-osaketta joka kattaa koko lainasumman. Yritys on ollut toiminnassa alle 3v ja voidaan käyttää Finnveran alkutakaus 80%ja lopulle 20%oma omaisuus / henkilötakaus. Yritys on ollut toiminnassa yli 3v ja haetaan Finnveran takaus 50%ja lopulle oma omaisuus, henkilötakaus, yrityskiinnitykset.

16 16 EIR-riskinjakotakaus 50%, Finnvera 30 %ja oma omaisuus / yrityskiinnitykset / henkilötakaus 20% EIR- riskinjakotakaus 50%ja oma omaisuus / yrityskiinnitykset / henkilötakaukset 50%

17 Kiitos