Teknologiateollisuuden / Suomen talousnäkymät Lokakuu 2016

Teknologiateollisuuden / Suomen talousnäkymät Lokakuu 2016 8.11.2016 Teknologiateollisuus 1 Teknologiateollisuus on viiden toimialan kokonaisuus ELEKTRONIIKKA- JA SÄHKÖTEOLLISUUS ABB, Ensto, Microsoft Mobile, MurataElectronics, Nokia, Planmeca, Polar Electro, Suunto, Vacon, Vaisala METALLIEN JALOSTUS Boliden, Componenta, Kuusakoski, Luvata, Outokumpu, Outotec, Ovako, Sacotec, SSAB KONE- JA METALLITUOTETEOLLISUUS Abloy, Cargotec, Finn-Power, Fiskars, Glaston, Kone, Konecranes, Metso, Meyer Turku, Normet, Oras, Patria, Pemamek, Ponsse, Stala, Valmet, Valtra, Wärtsilä TIETOTEKNIIKKA-ALA Affecto, Basware, Bilot, CGI, Comptel, Digia, Efecte, Enfo, F-Secure, Fujitsu Finland, IBM, Innofactor, Knowit, Microsoft, Nixu, Tieto SUUNNITTELU JA KONSULTOINTI A-Insinöörit, Citec, Elomatic, Etteplan, FCG, Granlund, Neste Jacobs, Pöyry, Ramboll, Rejlers, SITO, SWECO, WSP 8.11.2016 Teknologiateollisuus 2 Teknologiateollisuus 1

Teknologiateollisuus on viiden toimialan kokonaisuus ELEKTRONIIKKA- JA SÄHKÖTEOLLISUUS tietoliikennelaitteet, sähkökoneet, terveysteknologia liikevaihto (2015): 14,6 mrd euroa henkilöstö (2015): 40 600 METALLIEN JALOSTUS terästuotteet, värimetallit, valut, metallimalmikaivokset liikevaihto (2015): 9,1 mrd euroa henkilöstö (2015): 15 800 KONE- JA METALLITUOTETEOLLISUUS koneet, metallituotteet, kulkuneuvot liikevaihto (2015): 28 mrd euroa henkilöstö (2015): 124 600 TIETOTEKNIIKKA-ALA tietotekniikkapalvelut, ohjelmistot liikevaihto (2015): 11 mrd euroa henkilöstö (2015): 59 300 SUUNNITTELU JA KONSULTOINTI teollisuuden, yhteiskunnan ja rakentamisen asiantuntijapalvelut liikevaihto (2015): 5,5 mrd euroa henkilöstö (2015): 48 200 8.11.2016 Teknologiateollisuus 3 Teknologiateollisuus Suomen merkittävin elinkeino 50 % Suomen koko viennistä. Alan yritykset investoivat Suomessa vuosittain noin 5,5 miljardia euroa. 75 %Suomen koko elinkeinoelämän t&k-investoinneista. Alan yritykset työllistävät suoraan lähes 290 000 ihmistä, välillinen työllistämisvaikutus mukaan lukien 700 000 henkilöä eli 30 % Suomen koko työvoimasta. Teknologiateollisuus ry on EK:nsuurin jäsenliitto 1 600 jäsenyritystä. 8.11.2016 Teknologiateollisuus 4 Teknologiateollisuus 2

Teknologiateollisuuden tavaravienti Suomesta alueittain 2015 Tavaravienti yhteensä 26,7 mrd. euroa* Pohjois-Amerikka 2,6 mrd. 9,6 % Länsi-Eurooppa 14,4 mrd. 53,7 % Keski- ja Itä-Eurooppa 3,8 mrd. 14,6 % Lähi- ja Keski-Itä 0,7 mrd. 2,5 % Aasia 3,8 mrd. 14,4 % Etelä- ja Väli- Amerikka 0,9 mrd. 3,3 % Afrikka 0,5 mrd. 1,9 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Tavaraviennin lisäksi alan yrityksillä oli palveluvientiä noin 11 miljardia euroa. Lähde: Tullihallitus, Tilastokeskus 5 Maailmantalouden näkymät - Suomi osana maailmantaloutta 8.11.2016 Teknologiateollisuus 6 Teknologiateollisuus 3

Bruttokansantuote on kasvanut Euroalueella, Suomessa vain niukasti 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 7 Bruttokansantuote on kasvanut Euroopassa ja USA:ssa, Suomessa vain niukasti 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 8 Teknologiateollisuus 4

Bruttokansantuotteen kasvu Euroalueella on jatkunut myös syyskuussa, mutta hidastunut Teollisuuden ja palvelujen ostopäällikköindeksi, 50 = ei muutosta edelliskuukaudesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto syyskuu 2016. Lähde: Markit 9 Teollisuustuotanto Suomessa on heikolla tasolla, mutta kasvanut hieman viime kuukausina 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 10 Teknologiateollisuus 5

Teollisuustuotanto Suomessa on pudonnut EU-maista lähes eniten 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 11 Euroalueella kuluttajien luottamus on hyvällä tasolla 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 12 Teknologiateollisuus 6

Suomessa kuluttajien luottamus on parantunut tänä vuonna 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Tilastokeskus (kuluttajien luottamusindeksi) 13 Kiinassa kasvu hidastuu, Intiassa jatkuu vahvana Venäjä ja erityisesti Brasilia ovat taantumassa Kiinan, Brasilian ja Venäjän osuus maailmantaloudesta on ostovoimakorjattuna 23 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 14 Teknologiateollisuus 7

Kiinan teollisuudessa tuotanto on ennallaan Teollisuuden ostopäällikköindeksi, 50 = ei muutosta edelliskuukaudesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto syyskuu 2016. Lähde: Markit 15 Erityisesti palvelut kannattelevat Kiinan talouskasvua Teollisuuden ja palvelualojen ostopäällikköindeksi, 50 = ei muutosta edelliskuukaudesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto elokuu 2016. Lähde: Markit 16 Teknologiateollisuus 8

Venäjän teollisuudessa tuotanto kasvaa hieman Teollisuuden ostopäällikköindeksi, 50 = ei muutosta edelliskuukaudesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto syyskuu 2016. Lähde: Markit 17 Brasilian teollisuudessa tuotanto vähenee edelleen Teollisuuden ostopäällikköindeksi, 50 = ei muutosta edelliskuukaudesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto syyskuu 2016. Lähde: Markit 18 Teknologiateollisuus 9

Yhdysvaltain teollisuudessa tuotanto kasvaa hieman Teollisuuden ostopäällikköindeksi, 50 = ei muutosta edelliskuukaudesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 19 Teollisuustuotannon kasvu maailmassa jatkuu hitaana 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, The CPB Netherlands Bureau for Economic Policy Analysis 20 Teknologiateollisuus 10

Maailmankauppa kehittyy vaimeasti Tuonnin määrän kehitys 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, The CPB Netherlands Bureau for Economic Policy Analysis 21 Tuonti Kiinaan on vähentynyt useista maista 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 22 Teknologiateollisuus 11

Tuonti Kiinaan on vähentynyt useista maista -Tämä kertoo yritysten investointien vaimeudesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 23 Rakentamisen kasvu Kiinassa on hidastunut selvästi Kiinan osuus Aasian bkt:sta on ostovoimakorjattuna 42 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 24 Teknologiateollisuus 12

Kiinteät investoinnit vähenevät Venäjällä ja Brasiliassa Venäjän osuus Euroopan bkt:sta on ostovoimakorjattuna 13 % Brasilian osuus Keski-ja Etelä-Amerikan bkt:staon ostovoimakorjattuna 35 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 25 EU-maiden viennin väheneminen Venäjälle on tasaantunut 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 26 Teknologiateollisuus 13

Venäjän* osuus teknologiateollisuuden Suomen viennistä on vähentynyt alle viiteen prosenttiin 42 40 38 36 34 32 30 28 26 24 22 20 18 16 14 12 10 8 6 4 2 0 1975 1976 1977 1978 1979 1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016(1-6) 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Neuvostoliitto vuoteen 1991 asti. Lähde: Tulli 27 Uusien omakotitalojen myynti ja rakentaminen USA:ssa ovat elpyneet 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 28 Teknologiateollisuus 14

Kehittyvien maiden valuutat heittelehtivät Euron kurssimuutos suhteessa muihin valuuttoihin 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 29 Talouskasvu jakaantuu epäyhtenäisesti Bkt:n kehitys 2016 / 2015, % Keski-ja Itä-Eurooppa: +1,5 % Länsi-Eurooppa: +1,6 % Venäjä -0,6 % Saksa +1,8 % Turkki +3,1 % Iso-Britannia +1,7 % Puola +3,1 % Ranska +1,4 % Tšekki +2,5 % Italia +0,8 % Romania +4,7 % Espanja +3,0 % Ukraina +1,0 % Pohjois-Amerikka: +1,5 % Alankomaat +1,6 % Unkari +2,0 % USA +1,5 % Sveitsi +1,2 % Slovakia +3,2 % Kanada +1,2 % Ruotsi +3,3 % Slovenia +2,1 % Belgia +1,3 % Liettua +2,6 % Norja +0,8 % Latvia +2,1 % Itävalta +1,3 % Viro +1,7 % Tanska +1,0 % Kreikka -0,7 % Suomi +1,0 % Lähi- ja Keski-Itä Portugali +1,0 % Saudi Arabia +0,9 % Irlanti +3,8 % Etelä- ja Väli-Amerikka: -0,3 % Israel +2,5 % Brasilia -3,2 % Meksiko +2,1 % Argentiina -1,5 % Afrikka Venezuela -10,1 % Etelä-Afrikka +0,4 % Kolumbia +2,2 % Nigeria +1,0 % Chile +1,6 % Egypti +3,6 % Peru +3,7 % Aasia: +4,3 % Kiina +6,6 % Japani +0,6 % Intia +7,6 % Australia +2,9 % Etelä-Korea +2,6 % Indonesia +5,0 % Taiwan +1,0 % Thaimaa +3,1 % Malesia +4,1 % Singapore +1,7 % Uusi Seelanti +3,0 % Filippiinit +6,4 % Vietnam +6,1 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Consensus Forecasts, September 2016 Bkt-ennusteiden keskiarvot koottu syyskuussa 2016. 30 Teknologiateollisuus 15

Maailmantalouden ennustetaan kasvavan 3,1 % vuonna 2016 Bkt:n kasvu 2016 / 2015, % 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0-1 -2-3 Pohjois-Amerikka Kasvu keskimäärin: +3,1 % Länsi-EurooppaJapani -4 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100 Pylvään leveys kuvaa osuutta (ostovoimapariteetilla korjatusta) maailman bkt:stä vuonna 2015, % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: IMF (July2016) Kiina Intia Muu Aasia Venäjä Muu it. Eurooppa Brasilia Meksiko Muu Lat. Am. Lähi-itäja Afrikka 31 Teknologiateollisuuden kysyntä maailmalla kasvaa 2,0 % vuonna 2016 Bkt:n kasvu 2016 / 2015, % 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0-1 -2-3 Pohjois-Amerikka Kasvu keskimäärin: +2,0 % Länsi-Eurooppa -4 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100 Pylvään leveys kuvaa osuutta teknologiateollisuuden Suomen viennistä vuonna 2015, % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: IMF (July2016), Tullihallitus Japani Kiina Intia Muu Aasia Venäjä Muu it. Eurooppa Brasilia Meksiko Muu Lat. Am. Lähi-itä ja Afrikka 32 Teknologiateollisuus 16

Pitkän ajan konsensus-ennusteet lupaavat Euroalueelle heikkoa kasvua Bkt:n vuosimuutos, % 2021-2025e 2020e 2019e 2018e 2017e 2016e 2015-4,5-3,5-2,5-1,5-0,5 0,5 1,5 2,5 3,5 4,5 5,5 6,5 7,5 8,5 Intia Kiina Brasilia USA Venäjä Saksa Euroalue 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Consensus Forecasts, October 2015 33 Teknologiateollisuuden näkymät Suomessa syksyllä 2016 8.11.2016 Teknologiateollisuus 34 Teknologiateollisuus 17

Teknologiateollisuuden liikevaihto* Suomessa oli viime vuonna hieman suurempi kuin vuonna 2014 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Tilastokeskus / Kansantalouden tilinpito 35 Teknologiateollisuuden liikevaihto Suomessa* on vähentynyt kolme prosenttia viimevuotisesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Liikevaihtotiedot saattavat sisältää jonkin verran globaalien suomalaisyritysten ulkomaantoimintoja. Lähde: Macrobond, Tilastokeskus 36 Teknologiateollisuus 18

Teknologiateollisuuden liikevaihto Suomessa* on vähentynyt useilla toimialoilla 8.11.2016 Teknologiateollisuus Osuudet liikevaihdosta 2015: kone-ja metallituoteteollisuus 40 %, elektroniikka-ja sähköteollisuus 21 %, tietotekniikka-ala 16 %, metallien jalostus 13 %, suunnittelu ja konsultointi 8 %. *) Liikevaihtotiedot saattavat sisältää jonkin verran globaalien suomalaisyritysten ulkomaantoimintoja. Lähde: Macrobond, Tilastokeskus 37 Teknologiateollisuuden* uudet tilaukset eivät ennakoi liikevaihdon kasvua Suomessa 12 000 11 000 10 000 9 000 8 000 7 000 6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Muutos: II,2016 / II,2015 II,2016 / I,2016 Vientiin: -27 % -2 % Kotimaahan: -17 % -6 % Yhteensä: -24 % -3 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto huhti-kesäkuu 2016. Yhteensä Vientiin Kotimaahan *) Pl. metallien jalostus ja pelialan ohjelmistoyritykset 38 Teknologiateollisuus 19

Myös teknologiateollisuuden* tilauskanta Suomessa on supistunut jonkin verran 26000 24000 22000 20000 18000 16000 14000 12000 10000 8000 6000 4000 2000 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Vientiin Kotimaahan Muutos: 30.6.2016 / 30.6.2015 30.6.2016 / 31.3.2016 Vientiin: +5 % -6 % Kotimaahan: -1 % -4 % Yhteensä: +4 % -6 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto 30.6.2016. *) Pl. metallien jalostus ja pelialan ohjelmistoyritykset 39 Tarjouspyynnöt* ovat edelleen kasvussa, mutta kilpailukyky ratkaisee niiden muuttumisen uusiksi tilauksiksi 40 30 20 Saldoluku 10 0-10 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016-20 -30-40 -50-60 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelu, viimeisin kyselyajankohta heinäkuu 2016. 40 Teknologiateollisuus 20

Elektroniikka-ja sähköteollisuuden uudet tilaukset Suomessa 8000 7500 7000 6500 6000 5500 5000 4500 4000 3500 3000 2500 2000 1500 1000 500 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Muutos: II,2016 / II,2015 II,2016 / I,2016 Vientiin: +2 % -2 % Kotimaahan: +3 % -4 % Yhteensä: +2 % -2 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto huhti-kesäkuu 2016. Yhteensä Vientiin Kotimaahan 41 Elektroniikka-ja sähköteollisuuden tilauskanta Suomessa 8500 8000 7500 7000 6500 6000 5500 5000 4500 4000 3500 3000 2500 2000 1500 1000 500 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Vientiin Kotimaahan Muutos: 30.6.2016 / 30.6.2015 30.6.2016 / 31.3.2016 Vientiin: +7 % +2 % Kotimaahan: +12 % 0 % Yhteensä: +8 % +1 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto 30.6.2016. 42 Teknologiateollisuus 21

Kone-ja metallituoteteollisuuden uudet tilaukset Suomessa 5 500 5 000 4 500 4 000 3 500 3 000 2 500 2 000 1 500 1 000 500 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Muutos: II,2016 / II,2015 II,2016 / I,2016 Vientiin: -44 % -2 % Kotimaahan: -25 % -11 % Yhteensä: -40 % -5 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto huhti-kesäkuu 2016. Yhteensä Vientiin Kotimaahan 43 Kone-ja metallituotesähköteollisuuden tilauskanta Suomessa 15000 14000 13000 12000 11000 10000 9000 8000 7000 6000 5000 4000 3000 2000 1000 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Vientiin Kotimaahan Muutos: 30.6.2016 / 30.6.2015 30.6.2016 / 31.3.2016 Vientiin: +5 % -9 % Kotimaahan: -8 % -5 % Yhteensä: +2 % -8 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto 30.6.2016. 44 Teknologiateollisuus 22

Suunnittelu-ja konsultointialan uudet tilaukset Suomessa 350 300 Milj. euroa, käyvin hinnoin 250 200 150 100 50 Yhteensä Vientiin Kotimaahan 0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Muutos: II,2016 / II,2015 II,2016 / I,2016 Vientiin: -22 % -19 % Kotimaahan: -1 % 0 % Yhteensä: -4 % -2 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto huhti-kesäkuu 2016. 45 Suunnittelu-ja konsultointialan tilauskanta Suomessa 750 700 650 600 550 500 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Vientiin Kotimaahan Muutos: 30.6.2016 / 30.6.2015 30.6.2016 / 31.3.2016 Vientiin: -3 % -2 % Kotimaahan: +13 % -1 % Yhteensä: +10 % -1 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto 30.6.2016. 46 Teknologiateollisuus 23

Tietotekniikka-alan uudet tilaukset Suomessa 800 750 700 650 600 550 500 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Muutos: II,2016 / II,2015 II,2016 / I,2016 Yhteensä: -21% -1% 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto huhti-kesäkuu 2016. 47 Tietotekniikka-alan* tilauskanta Suomessa 1800 1700 1600 1500 1400 1300 1200 1100 1000 900 800 700 600 500 400 300 200 100 0 Milj. euroa, käyvin hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Muutos: 30.6.2016 / 30.6.2015 30.6.2016 / 31.3.2016 Yhteensä: +1 % -4 % *) Pl. pelialan ohjelmistoyritykset 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto 30.6.2016. 48 Teknologiateollisuus 24

Teknologiateollisuuden henkilöstö Suomessa väheni prosentin eli vajaalla 3 000:lla tammikesäkuussa verrattuna vuoden 2015 keskiarvoon 350000 330000 310000 290000 270000 250000 230000 210000 190000 170000 150000 Henkilöstöstä noin 16 000 lomautusjärjestelyjen piirissä 30.6.2016 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Henkilöstö Suomessa Henkilöstö tytäryrityksissä ulkomailla (30.6) 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus, Teknologiateollisuus ry:n henkilöstötiedustelu 49 Suomen henkilöstön vähenemisestä huolimatta teknologiateollisuus rekrytoi* 14 000 uutta osaajaa tammi-kesäkuussa, kaksi kolmasosaa pk-yrityksissä 10 000 8 000 6 000 4 000 2 000 0-2 000-4 000-6 000 2014 Q3 2014 Q4 2015 Q1 2015 Q2 2015 Q3 2015 Q4 2016 Q1 2016 Q2 Henkilöstömäärän muutos edelliseen neljännekseen verrattuna Neljänneksen aikana rekrytoitujen määrä 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n henkilöstötiedustelu *) Rekrytoinneilla tarkoitetaan henkilöstön lisäämistä sekä eläkkeelle siirtyvien ja työpaikkaa vaihtavien korvaamista 50 Teknologiateollisuus 25

Yhteenveto teknologiateollisuuden tilanteesta Suomessa ja syksyn 2016 näkymistä Liikevaihto Suomessa kasvoi hieman vuonna 2015. Tammi-kesäkuussa liikevaihto oli kolme prosenttia pienempi kuin viime vuonna samaan aikaan. Alan yritykset Suomessa saivat uusia tilauksia huhti-kesäkuussa euromääräisesti 24 prosenttia vähemmän kuin vastaavalla ajanjaksolla vuonna 2015 ja kolme prosenttia vähemmän kuin tammi-maaliskuussa. Viime vuoden vertailujaksolle ajoittui merkittävä laivatilaus. Tilauskannan arvo oli kesäkuun lopussa neljä prosenttia suurempi kuin samaan aikaan vuonna 2015, mutta kuusi prosenttia pienempi kuin maaliskuun lopussa. Teknologiateollisuuden liikevaihto on syksyllä 2016 samalla tai hieman alemmalla tasolla kuin viime vuonna vastaavaan aikaan. Teknologiateollisuuden henkilöstön kokonaisvahvuus Suomessa väheni tammikesäkuussa noin prosentin eli 3 000:lla verrattuna vuoden 2015 keskiarvoon. Henkilöstöä oli 286 000 kesäkuun lopussa. Tämän lisäksi kesätyöntekijöitä on ollut 14 000. Lomautusjärjestelyjen piirissä oli 16 000 henkilöä kesäkuun lopussa. Alan yritykset rekrytoivat uutta henkilöstöä tammi-kesäkuussa runsaat 14 000. Henkilöstöä joko lisättiin tai korvattiin eläkkeelle siirtyneitä ja työpaikan vaihtaneita. Rekrytoinneista kaksi kolmasosaa toteutui pk-yrityksissä. 8.11.2016 Teknologiateollisuus 51 Teknologiateollisuuden liikevaihdosta Suomessa noin kolmannes on alihankintaa Teknologiateollisuuden tuotteiden käyttö välituotteina* eri toimialoilla Suomessa Terästuotteet, värimetallit, valut Koneet, metallituotteet, kulkuneuvot Tietoliikennelaitteet, sähkökoneet, instrumentit Tietotekniikkapalvelut, ohjelmistot Teollisuuden, yhteiskunnan ja rakentamisen asiantuntijapalvelut Teknologiateollisuuden tuotteet ja palvelut yhteensä 3,42 2,10 5,86 5,56 1,28 1,22 4,89 1,14 4,35 11,13 17,20 23,75 0,00 5,00 10,00 15,00 20,00 25,00 30,00 Tuodaan ulkomailta Suomeen Tuotetaan Suomessa 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Välituotekäyttö koostuu tuotantoprosessissa panoksina kulutettavien tavaroiden ja palveluiden arvosta, pl. kiinteät varat. Lähde: Tilastokeskus, Panos-tuotos laskelmat 2012 52 Teknologiateollisuus 26

Teknologiateollisuuden työpaikoista Suomessa puolet suuntautuu alihankintaan Suomessa valmistettujen välituotteiden* tuomat välittömät työpaikat Suomessa Terästuotteet, värimetallit, valut 4200 Koneet, metallituotteet, kulkuneuvot 68800 Tietoliikennelaitteet, sähkökoneet, instrumentit 4500 Tietotekniikkapalvelut, ohjelmistot Teollisuuden, yhteiskunnan ja rakentamisen asiantuntijapalvelut 34200 39200 Teknologiateollisuuden tuotteet ja palvelut yhteensä 150 900 0 50 000 100 000 150 000 200 000 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Välituotekäyttö koostuu tuotantoprosessissa panoksina kulutettavien tavaroiden ja palveluiden arvosta, pl. kiinteät varat. Lähde: Tilastokeskus, Panos-tuotos laskelmat 2012 53 Suomen talouskasvu on investointien ja viennin varassa 8.11.2016 Teknologiateollisuus 54 Teknologiateollisuus 27

Elinkeinoelämän usko Suomeen on palautettava Rakenneuudistukset välttämättömiä julkisen talouden tasapainottamiseksi. Kuitenkin tarvitaan panostuksia kasvuun, osaamiseen ja uudistumiseen. Koulutuksen tulee vastata paremmin yritysten tarpeisiin. T&k-investoinnit saatava uudelleen kasvuun. Liikennekaari. Elinkeinoelämälle ei enää yhtään EUtason tai kansallisen tason lisärasitetta, jolla heikennetään kilpailukykyä. Sääntelyä pitää purkaa ja julkisen sektorin palveluita sujuvoittaa. Tuottavuusloikkaa digitalisaationavulla tarvitaan. Yritysverojärjestelmä on ajanmukaistettava. Työmarkkinaratkaisuilla on palautettava kustannuskilpailukyky. Neuvottelu-ja sopimusjärjestelmä remontoitava vastaamaan kilpailijamaita, yrityskohtaisuutta lisättävä oleellisesti. 8.11.2016 Teknologiateollisuus 55 Teknologia-, metsä-ja kemianteollisuus tuovat 80 % Suomen vientituloista Tavara- ja palveluvienti: miljardia euroa ja osuus Suomen viennistä 2015 Muut toimialat 15,43 mrd. 20 % Kemianteollisuus 10,94 mrd. 14 % Teknologiateollisuus 38 mrd. 50 % Metsäteollisuus 12,21 mrd. 16 % Teknologiateollisuus Metsäteollisuus Kemianteollisuus Muut toimialat 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tulli, Tilastokeskus: kansantalouden tilinpito, palvelujen ulkomaankauppa 56 Teknologiateollisuus 28

Teknologia-, metsä-ja kemianteollisuus tuovat 80 % Suomen vientituloista Peliteollisuus on kompensoinut elektroniikkateollisuuden palveluviennin vähenemisen Muut tavaratuotteet, 6,6 Matkailutulot ym. palvelut, 10,2 Suunnittelu- ja konsultointipalvelut, 0,3 Koneet ja laitteet, 7,3 Metsäteollisuuden palvelut, 0,4 Kemianteollisuuden palvelut, 0,8 Metallien jalostuksen palvelut, 0,9 Paperi, kartonki, pahvi, 7,0 Elektroniikkateollisuuden palvelut, 5,0 Lääkintäkojeet ja laitteet, 0,9 Lääkkeet, 0,9 Metallituotteet, 1,3 Koneteollisuuden palvelut, 1,4 Laivat, veneet ja muut ajoneuvot, 1,4 Kumi- ja muovituotteet, 1,4 Selluloosa, 1,8 Autot, 2,2 Sahatavara, 2,5 Värimetallit, 2,6 Kemikaalit ja kemialliset tuotteet, 4,4 Terästuotteet, 3,9 Sähkökoneet ja -laitteet, 3,7 Pelit ja ohjelmistot, 3,5 Dieselpolttoaineet, 3,4 Tietoliikennelaitteet, 2,8 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tullihallitus, Tilastokeskus: kansantalouden tilinpito, palvelujen ulkomaankauppa 57 Teknologia-, metsä-ja kemianteollisuus tuovat 60 % Suomen palveluviennin tuloista Peliteollisuus on kompensoinut elektroniikkateollisuuden palveluviennin vähenemisen 15 14 13 12 11 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 2011 2012 2013 2014 2015 Teknologia-, metsäja kemianteollisuuden palveluvienti Suomesta (ml. peliteollisuus) Muiden toimialojen palveluvienti Suomesta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus: Kansantalouden tilinpito, Palvelujen ulkomaankauppa 58 Teknologiateollisuus 29

Suomen vienti on romahtanut, vientituloja puuttuu noin 30 miljardia euroa vuodessa Teollisuus tuo 80 % Suomen vientituloista 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Eurostat 59 Suomen vienti on jäänyt kilpailijamaiden kehityksestä 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Eurostat 60 Teknologiateollisuus 30

Viennin suhde bkt:hen on pudonnut merkittävästi Suomessa 2008 jälkeen 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Eurostat 61 Suomen palveluvienti ei ole korvannut tavaraviennin pudotusta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Eurostat 62 Teknologiateollisuus 31

Vienti ei kasva, koska suurimman vientisektorin tuotantokapasiteetti on supistunut jopa 20 % Investoinnit ovat elinehto tuotannon ja viennin palautumiselle 125 120 115 110 105 100 95 90 85 80 75-22 % -21 % 100% 95% 90% 85% 80% 75% 70% 65% 60% Teollisuuden tuotantokyky (tuotanto, jos kapasiteetti täyskäytössä), vas. ast. Teollisuuden tuotanto (2008=100), vas. ast. Teollisuuden kapasiteetin käyttöaste, %, oik. ast. 70 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus / teollisuustuotannon volyymi-indeksi 55% 63 Teollisuuden osuus bruttokansantuotteesta on Suomessa historiallisen matalalla tasolla 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% Teollisuus* Teollisuus + teknologiateollisuuden palvelualat 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Vuosina 1900-1974 teollisuuteen kuuluvat myös kaivostoiminta, energia-, vesi-ja jätehuolto. Lähde: Tilastokeskus 64 Teknologiateollisuus 32

Teollisuus tuo 80 prosenttia Suomen viennistä, mutta ei pysty enää rahoittamaan nykyistä julkista sektoria 650000 Työpaikkojen määrä Suomessa 600000 550000 500000 450000 400000 350000 300000 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Teollisuus Julkinen sektori 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus / Kansantalouden tilinpito 65 Teollisuuden yritysten lukumäärä Suomessa on vähentynyt merkittävästi vuoden 2007 jälkeen 6600 6400 Vähintään viiden henkilön yritykset 6200 6000 5800 5600 5400 5200 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus 66 Teknologiateollisuus 33

Nyt on panostettava tuottavuuteen* kaikin keinoin Vientisektorilla tuottavuus on 10 % ja koko kansantaloudessa 3 % alemmalla tasolla kuin vuosina 2007-2008 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Työn tuottavuudella tarkoitetaan kiinteähintaista jalostusarvoa työtuntia kohden. Jos tuottavuus paranee (käyrä nousee), jalostusarvo lisääntyy enemmän kuin tehdyt työtunnit. Jalostusarvo = yrityksen liikevaihto materiaali-ja palveluostot Jalostusarvo = työvoimakustannukset + vuokrat + poistot + liikevoitto Lähde: Tilastokeskus 67 Tuottavuuskehitys* teknologiateollisuuden päätoimialoilla 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Työn tuottavuudella tarkoitetaan kiinteähintaista jalostusarvoa työtuntia kohden. Jos tuottavuus paranee (käyrä nousee), jalostusarvo lisääntyy enemmän kuin tehdyt työtunnit. Jalostusarvo = yrityksen liikevaihto materiaali-ja palveluostot Jalostusarvo = työvoimakustannukset + vuokrat + poistot + liikevoitto Lähde: Tilastokeskus 68 Teknologiateollisuus 34

Teollisuusyrityksissä tuottavuus on 40 % suurempi kuin palveluyrityksissä 110 000 Euroa/työntekijä 100 000 90 000 80 000 70 000 60 000 50 000 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Teollisuusyritysten arvonlisäys/työntekijä Palveluyritysten arvonlisäys/työntekijä 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus (Kansantalouden tilinpito) 69 Yritysten investoinnit Suomessa on saatava vahvaan kasvuun, nykytilanne on riittämätön 155 150 145 140 135 130 125 120 115 110 105 100 95 90 85 Yritysten kiinteät investoinnit, indeksi 2005=100 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015e 2016e 2017e Ruotsi Alankomaat USA Saksa Sveitsi Suomi 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: OECD, Economic Outlook 70 Teknologiateollisuus 35

Yritysten investoinnit ovat pudonneet reaalisesti 7 miljardiaeuroaalemmalletasollekuin2008 Tuotannolliset sekä tutkimus- ja kehittämisinvestoinnit Suomessa 32 31 30 29 28 27 26 25 24 23 22 21 20 Miljardia euroa, vuoden 2015 hintatasossa 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus, Kansantalouden tilinpito 71 Yritysten tuotannolliset investoinnit Suomessa ovat pudonneet reaalisesti 4,5 sekä T&K-investoinnit 2,5 miljardia euroa alemmalle tasolle kuin vuonna 2008 22 21 20 19 18 17 16 15 14 13 12 11 10 9 8 7 6 5 Miljardia euroa, vuoden 2015 hintatasossa 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Tuotannolliset investoinnit T&K-investoinnit 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus, Kansantalouden tilinpito 72 Teknologiateollisuus 36

Elinkeinoelämän investoinnit Suomessa ovat alittaneet pääomien kulumisen (poistot) jo kolmen vuoden ajan 28 Miljardia euroa, käyvin hinnoin 26 24 22 20 18 16 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Tuotannolliset ja T&K -investoinnit Kiinteän pääoman kuluminen 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus, Kansantalouden tilinpito 73 Teollisuuden ja teknologiateollisuuden investoinnit Suomessa ennakoivat vaisua talouskehitystä Tuotannolliset sekä tutkimus- ja kehittämisinvestoinnit Suomessa 11000 10000 9000 8000 7000 6000 5000 4000 3000 2000 1000 0 Miljoonaa euroa, kiintein hinnoin 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016e Teollisuus Teknologiateollisuus, ml. tietotekniikka-ala sekä suunnittelu ja konsultointi 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus (kansantalouden tilinpito), EK:n investointitiedustelu (kesäkuu 2016) 74 Teknologiateollisuus 37

Suomi ei ole houkutellut myöskään ulkomaisia investointeja (vrt. Viro, Puola, Ruotsi, ) 17 16 15 14 13 12 11 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 % bkt:sta 9,5 5,4 3,4 3,3 15,1 3,6 3,7 2,8 2,7 2,62,3 2,2 2,7 2,1 4 2 1,4 1,21,4 1 1,10,9 Suorat sijoitukset sisään, vuosivirta keskimäärin 2003-2012, % bkt:sta Ulkomaisomisteisten tytäryhtiöiden vuosittaiset investoinnit aineelliseen kiinteään pääomaan keskimäärin 2003-2012, % bkt:sta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Leino Topias: Ulkomaisten yritysten investoinnit Suomessa; viimeaikainen kehitys ja sen tulkintoja, Suomen Pankki (2015) 75 Suomi ei ole houkutellut myöskään ulkomaisia investointeja (vrt. Viro, Puola, Ruotsi, ) Ulkomaisten yritysten osuus henkilöstöstä teollisuudessa ja kaupan alalla Suomessa 50% 48% 40% 35% 36% 37% 30% 20% 10% 17% 11% 8% 8% 19% 16% 24% 21% 28% 29% 29% 30% 17% 14% 23% 21% 14% 23% 0% Teollisuus Kauppa 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Eurostat (tiedot vuodelta 2011) 76 Teknologiateollisuus 38

Yritysten investointimahdollisuuksia jarruttaa kannattavuuden putoaminen Koko yrityssektorin ja teknologiateollisuuden nettotulos* Suomessa verotuksen jälkeen 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Nettotulos / liikevaihto. Nettotulos tarkoittaa yritysten tulosta rahoitustuottojen ja kulujen, satunnaisten erien sekä verotuksen jälkeen. Lähde: Tilastokeskus 77 Julkiset menot, julkinen velka ja veroaste ovat kasvaneet hallitsemattomasti Kustannustaakka on paisunut, siksi julkista sektoria on karsittava 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Eurostat 78 Teknologiateollisuus 39

Suomen kokonaisveroaste jatkaa nousuaan Verotuksen kiristyminen on yksi este talouskasvulle 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, OECD, VM (ennuste 18.12.2015) 79 Julkisen sektorin bkt-suhteen palauttaminen vaatii 10-15 miljardin euron menoleikkauksia Verojen kiristäminen on ollut väärä ratkaisu tähän ongelmaan 60 58 Julkiset menot suhteessa bruttokansantuotteeseen, % 56 54 52 50 48 46 44 42 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016e 2017e Suomi Tanska Ruotsi Saksa 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: OECD, Economic Outlook 2016 80 Teknologiateollisuus 40

Suomen vaihtotase on jäänyt kilpailijamaista Tuontihintojen aleneminen kaunistaa nyt Suomenkin vaihtotasetta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Eurostat 81 Pk-yritysten suoraa ulkomaanvientiä on kasvatettava Erikokoisten yritysten* osuus tavaraviennin arvosta 2013 Osuus maan koko tavaraviennin arvosta, % 100 % 90 % 80 % 70 % 60 % 50 % 40 % 30 % 20 % 10 % 0 % 28 55 54 50 46 65 64 64 63 75 72 69 33 15 24 29 24 17 9 20 16 14 22 10 20 11 14 6 8 9 15 19 10 20 23 7 9 13 8 11 14 15 4 3 6 5 7 6 Saksa USA Suomi Puola Ruotsi UK Tšekki Ranska Tanska Itävalta Italia Viro 250+ 50-249 10-49 0-9 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Vertailussa yritysten koko perustuu niiden henkilöstön määrään. Niitä vientiyrityksiä, joilta ei ole tiedossa henkilöstön määrää, ei ole otettu vertailussa huomioon. Lähde: OECD, Trade by Enterprise Characteristics 82 Teknologiateollisuus 41

Pk-yrityksiä on kannustettava lisäämään omaa vientiään ulkomaille Erikokoisten yritysten osuus Suomen koko tavaraviennistä, % 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Suuri yritys Keskisuuri yritys Pieni yritys Mikroyritys 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Vertailussa yritysten koko perustuu Tilastokeskuksen määritelmiin: Mikroyritys: henkilöstöä 0-9, liikevaihto 0-2 milj. euroa tai tase 0-2 milj. euroa Pieni yritys: henkilöstöä 10-49, liikevaihto 2-10 milj. euroa tai tase 2-10 milj. euroa Keskisuuri yritys: henkilöstöä 50-249, liikevaihto 10-50 milj. euroa tai tase 10-43 milj. euroa Suuri yritys: henkilöstöä 250-, liikevaihto yli 50 milj. euroa tai tase yli 43 milj. euroa. Lähde: Tullihallitus, Tavaroiden ulkomaankauppa yritysten kokoluokittain 83 Viennin osuus liikevaihdosta vaihtelee paljon teknologiateollisuudessa Suomessa Teknologiateollisuus ry:n jäsenyritysten vientiosuus vuonna 2014, % 100 90 80 70 60 50 40 30 Viennin osuus liikevaihdosta: mediaani 14 % 22 %:lla ei lainkaan omaa vientiä 35 %:lla omaa vientiä 0-5 % liikevaihdosta 20 10 0 Yritykset satunnaisjärjestyksessä 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n jäsentietojärjestelmä / päivitys 7.8.2015 84 Teknologiateollisuus 42

Uusia liiketoimintamahdollisuuksia Cleantech energiaa säästävät ja vähäpäästöisemmät teknologiat puhtaan käyttöveden ja jätevesien tehokkaamman puhdistuksen mahdollistavat teknologiat Kaivosteollisuuden ja malmien jatkojalostuksen tuomat uudet mahdollisuudet Meriteollisuus Ohjelmistot ja pelit Terveydenhuollon laitteet, tarvikkeet ja palvelut Suomi globaalien konesalien sijaintipaikkana (pilvipalvelut) Teollisuutta palveleva suunnittelutyö Autoteollisuuden murros Älyä tuotteissa, pakkauksissa, koneissa ja laitteissa (anturointi, gps, ohjattavuus, valvonta...) 8.11.2016 Teknologiateollisuus 85 Suomen talous ei kasva, ellei yritysten investointeja saada vahvaan kasvuun -tuotanto, automaatio, digitaalisuus -henkilöstö, tutkimus ja tuotekehitys 8.11.2016 Teknologiateollisuus 86 Teknologiateollisuus 43

YRITYSVEROTUS, INVESTOINNIT JA KASVU Teknologiateollisuus ry:n jäsenyrityksille 2016 tehdyn kyselyn tulokset Taloustutkimus Oy: Pasi Holm, Pasi Huovinen ja Juhani Koskinen 8.11.2016 Teknologiateollisuus 87 Yrityksillä on paljon investointitarpeita, mutta kyky toteuttaa niitä on useasti heikko 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 88 Teknologiateollisuus 44

Onko yrityksellänne tarve investoida kiinteisiin investointeihinsuomessa tulevan kolmen vuoden aikana? Kaikki HENKILÖKUNTALUOK 1-9 hlö 10-49 hlö 50-249 hlö 250-499 hlö* 500- hlö* ULKOMAISEN YHTIÖN Kyllä Ei LISTATTU YRITYS Kyllä Ei 12 14 18 15 Kyllä, merkittävästi Kyllä, jonkin verran Ei lainkaan 24 24 18 18 18 33 62 0 % 20 % 40 % 60 % 80 % 100 % Vastaajat = 331 73 80 70 85 65 75 76 73 61 26 9 7 6 6 11 8 6 9 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 89 Onko yrityksellänne tarve investoida henkilöstöön ja osaamiseensuomessa lähivuosina? Kyllä, merkittävästi Kyllä, jonkin verran Ei lainkaan Kaikki 26 69 5 HENKILÖKUNTALUOKKA SUOMESSA 1-9 hlö 20 63 18 10-49 hlö 28 69 3 50-249 hlö 26 71 3 250-499 hlö* 24 76 500- hlö* 18 82 Vastaajat = 288 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100% 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 90 Teknologiateollisuus 45

Pk-yrityksillä on ongelmia saada pankki-tai muun vieraan pääoman ehtoista investointirahoitusta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 91 Investointirahoitusta pankista hakeneet yritykset: pk-yrityksillä on vaikeuksia saada tarvitsemaansa pankki-tai muun vieraan pääoman ehtoista investointirahoitusta Kyllä, koko tarvittavan määrän Kyllä, mutta vain osan tavoitellusta määrästä Ei Eos Kaikki 64 20 15 1 HENKILÖKUNTALUOKKA SUOMESSA 70 % teknologiateollisuuden yrityksistä 1-9 hlö* 10-49 hlö 50-249 hlö 250-499 hlö* 500- hlö* 40 53 77 100 100 40 20 25 21 20 2 2 Vastaajat = 103 *pieni vastaajamäärä, n<20 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100% 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 92 Teknologiateollisuus 46

Luku pylväiden yläpuolella on keskimääräinen tunnusluku luokassa. 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 93 Yritysverotusta uudistamalla voitaisiin lisätä investointeja erityisesti kannattavissa yrityksissä Teknologiateollisuus ry:n jäsenyritysten tulos* / liikevaihto ennen verotusta 2015 30 25 20 15 10 5 0-5 -10 (mediaani +3,8 %) Kannattava (23 % yrityksistä) Tyydyttävä (20 %) Heikko (31 %) Tappiollinen (26 %) -15-20 -25-30 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n jäsentietojärjestelmä 94 Teknologiateollisuus 47

Selvityksen päätulos: Suomen kilpailukyvyn palauttaminen edellyttää myös yritysverotuksen uudistamista, jotta investoinnit ja vienti saadaan kasvuun 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 95 Veromallit - tausta Vastaajille tarjottiin kahdeksan eri yritysveromallia, joista pyydettiin valitsemaan yrityksen näkökulmasta enintään kolme tärkeysjärjestyksessä mieluisinta. Kyselyssä ohjeistettiin, että tarkoitus on arvioida erilaisia yritysverojärjestelmiä sen valossa, mikä annetuista vaihtoehdoista parantaisi yrityksen kykyä ja halua investoida Suomessa ja / tai saada ulkopuolista rahoitusta investointeihin. Eri vaihtoehdoissa esitettävien veroprosenttien todettiin olevan suuntaa-antavia eikä vastaajayritysten tarkoituksena ollut pohtia erilaisten yritysverojärjestelmien vaikutuksia valtiontalouteen. Seuraavaksi tarkastellaan veromallien kuvauksia. Veromallien nimet (lyhennelmät) oli tarkoituksella poistettu kyselystä, jotta vastaukset perustuisivat mallin kuvaukseen eivätkä nimeen. 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 96 Teknologiateollisuus 48

Veromallit I 1.Nettovarallisuusvähennys (ACE-malli): Yritys saisi tehdä verotettavasta tuloksestaan nettovarallisuuden suuruudesta riippuvan vähennyksen, kun nykyisellään tätä oikeutta ei ole. Vähennys laskettaisiin seuraavasti: yrityksen nettovarallisuus x Suomen valtionlainan korkoprosentti (tällä hetkellä n. 1%). Yrityksen todellinen veroaste laskisi, riippuen yhtiön nettovarallisuuden määrästä. Osinkoverotuksen huojennuksia pienennettäisiin nykyisestä. 2.Korkojen vähennysoikeuden rajoittaminen, yhteisöveron alentaminen (CBIT-malli): Yrityksen oikeutta vähentää korkomenoja verotettavasta tuloksesta rajoitettaisiin entisestään. Tämä koskisi myös pankki-tai muun vieraan pääoman ehtoisen rahoituksen korkomenoja. Nykyisellään yrityksillä on lähtökohtaisesti oikeus vähentää korkomenot kokonaisuudessaan. Konserniyritysten välillä maksettujen korkomenojen vähennysoikeutta on kuitenkin rajoitettu.* Yhteisöveroa laskettaisiin muutaman prosenttiyksikön. Osinkoverotus pysyisi entisellään. *) Nykyisellään konserniyritysten välisten maksamien nettokorkomenojen (korkotulot-korkomenot) vähennyskelpoisuutta on rajattu, mikäli nettokorkomenoja on yli 500 000 euroa vuodessa ja niiden määrä ylittää 25 % oikaistusta elinkeinotoiminnan tuloksesta. Rajoitus koskee kansallisia ja rajat ylittäviä korkosuorituksia. 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 97 Veromallit II 3.Yhteisövero osingonjakohetkellä: Yrityksen voittoa verotettaisiin nykyisellä yhteisöverokannalla (20%) siinä vaiheessa, kun osinkoa maksetaan. Yritykseen jätettäviä voittoja ei verotettaisi. Osinkoverotus säilyisi nykyisellään. 4.Korotettu yhteisövero osingonjakohetkellä ja osinkoveron poisto (Viron yritysveromalli): Yrityksen voittoa verotettaisiin yhteisöverokannalla (noin 26%) siinä vaiheessa, kun osinkoa maksetaan. Yritykseen jätettäviä voittoja ei verotettaisi. Osinkoverotuksesta luovuttaisiin kokonaan. 5.Varausmalli: Yritys saisi muodostaa varauksen, johon se voisi siirtää vuosittain esim. 30 % voitostaan. Varaukseen siirretyistä varoista ei maksettaisi veroa, mikäli varausta puretaan tulevia investointeja tai tappioita vastaan. Mikäli varausta ei käytettäisi investointeihin tai tappioita vastaan, varaus purkautuisi viimeistään kuudentena vuonna varauksen luomisesta ja olisi veronalaista tuloa. Osinkoverotus säilyisi nykyisellään. 6.Vapaat poisto-oikeudet: Yrityksen käyttöomaisuuden poisto-oikeutta laajennettaisiin kohti vapaata poistooikeutta. Osinkoverotus säilyisi nykyisellään. 7.Yhteisöveron alentaminen: Yhteisöveroastetta laskettaisiin edelleen (esim. 17-18 %:iin). Osinkoverotus säilyisi nykyisellään. 8.Nykymalli:Yritysverotus ja osinkoverotus säilyvät nykyisellään. 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 98 Teknologiateollisuus 49

Teknologiateollisuuden yritykset toivovat merkittävää yritysverotuksen uudistamista - mieluisin yritysveromalli ACE-malli CBIT-malli 2 Yhteisövero osingonjakohetkellä Viron yritysveromalli 35 34 Varausmalli 13 Vapaat poisto-oikeudet 2 Yhteisöveron alentaminen 7 Nykymalli 4 Muu 1 Eos 4 Vastaajat = 331 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100% 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 99 Voiton verotuksen myöhentäminen kiinnostaa kaiken kokoisia yrityksiä % Yritysveromalli yrityksen henkilökunnan määrän mukaan (EOS puuttuu) 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 Vastaajat = 331 ACE-malli CBIT-malli Yhteisövero osingonjakohetkellä Viron yhteisöveromalli Varausmalli Vapaat poistooikeudet Yhteisöveron alentaminen Nykymalli 1-9 hlö 2 40 34 11 2 6 4 10-49 hlö 1 35 40 10 1 6 1 50-249 hlö 1 31 26 20 3 9 4 1 250-499 hlö 47 37 5 5 5 500- hlö 7 27 20 7 20 13 Muu 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 100 Teknologiateollisuus 50

Yhteisövero osingonjakohetkellä on myös pörssiyhtiöiden mieluisin valinta (32 %), voiton verotusta myöhentäviä malleja (3-5) kannattaa 64 % pörssiyhtiöistä % Vastaajat = 331 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 ACE-malli CBIT-malli Yhteisövero osingonjakohetkellä Viron yhteisöveromalli Varausmalli Vapaat poistooikeudet Yhteisöveron alentaminen Listattu yhtiö 32 27 5 23 9 Nykymalli Listaamaton yhtiö 2 35 34 14 2 6 3 1 Muu 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 101 Mieluisimpien veromallien vaikutukset yritysten investointeihin, työllisyyteen ja verotuloihin 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 102 Teknologiateollisuus 51

Miten arvioitte ehdottamanne mieluisimman veromallin käyttöönoton vaikuttavan yrityksenne kiinteisiin investointeihinsuomessa tulevan kolmen vuoden aikana? veromallin käyttöönotto edistäisi investointeja merkittävästi veromallin käyttöönotto edistäisi investointeja jonkin verran Kaikki 29 HENKILÖKUNTALUOKKA SUOMESSA 1-9 hlö 10-49 hlö 50-249 hlö 250-499 hlö* 500- hlö* 11 28 30 31 35 veromallin käyttöönotolla ei olisi vaikutusta investointeihin 44 61 38 39 48 69 veromallin käyttöönotto vähentäisi investointeja 27 35 30 28 16 Vastaajat = 292 *pieni vastaajamäärä, n<20 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 103 Miten arvioitte ehdottamanne mieluisimman veromallin käyttöönoton vaikuttavan yrityksenne investointeihin henkilöstöön ja osaamiseen Suomessa tulevan kolmen vuoden aikana? veromallin käyttöönotto edistäisi investointeja merkittävästi veromallin käyttöönotto edistäisi investointeja jonkin verran Kaikki 21 HENKILÖKUNTALUOKKA SUOMESSA 1-9 hlö 10-49 hlö 50-249 hlö 250-499 hlö* 500- hlö* 9 19 16 26 24 veromallin käyttöönotolla ei olisi vaikutusta investointeihin 49 36 47 53 41 50 55 veromallin käyttöönotto vähentäisi investointeja 30 33 31 35 24 Vastaajat = 284 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 104 Teknologiateollisuus 52

Mikä on yrityksenne osingonjakopolitiikan keskeinen tavoite lähivuosina? tavoitteena on jakaa osinkoina merkittävä osa tuloksesta pyritte pitämään osinkojen määrän vuosittain vakaana ja kohtuullisena pyritte varautumaan lähivuosien investointitarpeisiin jakamalla maltillisesti osinkoja pyritte vahvistamaan vakavaraisuutta jakamalla maltillisesti osinkoja Kaikki 8 22 17 22 23 7 HENKILÖKUNTALUOKKA SUOMESSA 1-9 hlö 16 18 18 11 32 5 10-49 hlö 3 25 15 23 27 7 50-249 hlö 7 20 18 26 20 8 250-499 hlö* 24 18 35 18 6 500- hlö* 23 31 8 15 8 15 Vastaajat = 298 *pieni vastaajamäärä, n<20 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100 % 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 105 Yritysten arvio veromallien investointivaikutuksista, jos ne oletetaan yhtä suuriksi koko elinkeinoelämässä Investointivaikutuksissa oletetaan, että mallit tulisivat voimaan vuoden 2017 alussa 29 28 27 26 25 24 23 22 21 20 19 + 21% + 20% + 11% Toteutunut kehitys, ml. Etlan ennuste vuodelle 2016 (+4,3%) Viron yritysveromalli Yhteisövero osingonjakohetkellä Investointivarausmalli 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Lähde: Tilastokeskus (Kansantalouden tilinpito), ETLA, Taloustutkimus: Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 106 Teknologiateollisuus 53

Veromallien vaikutukset valtiontalouteen ja työllisyyteen (laskettuna 2014 veroluvuin, milj. ) 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Taloustutkimus / Yritysverotus, investoinnit ja kasvu 2016 107 Suomen jäykkä palkkamalli ja työlainsäädäntö heikentävät jatkuvasti kustannuskilpailukykyä 8.11.2016 Teknologiateollisuus 108 Teknologiateollisuus 54

Teollisuuden työpaikkoja Suomessa on kadonnut noin 100 000 vuoden 2008 jälkeen Teollisuus tuo kuitenkin 80 % Suomen vientituloista 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Eurostat/ Kansantalouden tilinpito 109 Koko elinkeinoelämän työpaikat Suomessa ovat vähentyneet tuntuvasti 1 550 Tuhatta työpaikkaa 1 500 1 450 1 400 1 350 1 300 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus / Kansantalouden tilinpito 110 Teknologiateollisuus 55

Työttömien työnhakijoiden määrä Suomessa on korkealla tasolla 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, TEM 111 Suomen kustannuskilpailukyky ei parane toivotusti Yksikkötyökustannukset = työvoimakustannukset / tuottavuus, ml. kunkin maan toteutuneet valuuttakurssit 120 2005,I =100 115 110 105 Suomen hintaja kustannuskilpailukyky heikkenee 100 95 Suomen hintaja kustannuskilpailukyky paranee 90 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Suhteessa Belgiaan Suhteessa Saksaan Suhteessa Espanjaan Suhteessa Italiaan Suhteessa Alankomaihin Suhteessa Itävaltaan Suhteessa Suomeen 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) EKP:n harmonisoidussa kustannuskilpailukykymittarissa kunkin maan keskimääräinen toteutunut valuuttakurssi lasketaan 20-30 tärkeimmän vientimaan valuuttakurssipainoilla sekä koko talouden yksikkötyökustannusten kehityksellä. Viimeisin tieto tammi-maaliskuu 2016, Lähde: Euroopan keskuspankki 112 Teknologiateollisuus 56

Kilpailukykysopimus oli välttämätön aikaansaannos Koko kansantalouden yksikkötyökustannukset = työvoimakustannukset / tuottavuus, ml. kunkin maan toteutuneet valuuttakurssit 125 120 115 110 105 2005,I =100 Suomen hintaja kustannuskilpailukyky heikkenee 100 95 90 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 Suomi suhteessa euromaihin, toteutunut kehitys KIKY + tulevien vuosien palkkamaltti Hallitusohjelman tavoite kustannuskilpailukyvyn parantamiselle Suomen hintaja kustannuskilpailukyky paranee 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) EKP:n harmonisoidussa kustannuskilpailukykymittarissa kunkin maan keskimääräinen toteutunut valuuttakurssi lasketaan 20-30 tärkeimmän vientimaan valuuttakurssipainoilla sekä koko talouden yksikkötyökustannusten kehityksellä. Viimeisin tieto tammi-maaliskuu 2016, Lähde: Euroopan keskuspankki 113 Työmarkkinaratkaisuilla on palautettava myös teollisuuden kustannuskilpailukyky Työn hinnan kehitys on ristiriidassa tuottavuuden kehityksen kanssa 140 135 130 125 120 115 110 105 100 95 90 85 80 75 2005=100 Teollisuuden tuotanto (jalostusarvo kiintein hinnoin) Teollisuuden tuottavuus Teollisuuden työn hinta 8.11.2016 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto tammi-maaliskuu 2016. Lähde: Eurostat: Quarterly National Accounts/ Labour Cost Index 114 Teknologiateollisuus 57

Yksikkötyökustannusten ongelma koskee yhtälailla teollisuutta Yksikkötyökustannukset = työvoimakustannukset / tuottavuus 140 135 2005,I=100 130 125 120 Suomen teollisuuden kustannuskilpailukyky heikkenee 115 110 105 100 Suomen teollisuuden kustannuskilpailukyky paranee 95 Suomi suhteessa Saksaan Suomi suhteessa Ruotsiin 8.11.2016 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto tammi-maaliskuu 2016. Lähde: Eurostat: Quarterly National Accounts/ Labour Cost Index 115 TES-korotusten ja toteutuneiden palkankorotusten muutos Suomessa 2005-2014 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 %-yksikköä 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 TES-korotus Toteutunut palkankorotus TES-korotukset ylittävät palkankorotukset kumulatiivisesti 2005-2015 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus 116 Teknologiateollisuus 58

TES-korotusten ja toteutuneiden palkankorotusten muutos Saksassa 2005-2014 4 3 2 1 0-1 -2-3 -4-5 -6 %-yksikköä 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 TES-korotus Toteutunut palkankorotus TES-korotukset ylittävät palkankorotukset kumulatiivisesti 2005-2015 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus 117 TES-korotusten ja toteutuneiden palkankorotusten muutos Suomessa ja Saksassa Suomen jäykkä palkkamalli on heikentänyt Suomen kustannuskilpailukykyä TES-korotukset ylittävät/alittavat palkankorotukset kumulatiivisesti 2005-2014, %-yksikköä 10,0 8,0 6,0 4,0 2,0 0,0 13 %- yksikköä -2,0-4,0-6,0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Suomi Saksa 8.11.2016 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus, Statistisches Bundesamt 118 Teknologiateollisuus 59

Teknologiateollisuudessa* työvoimakustannukset ovat nousseet eniten Suomessa 2008-2012 22 Muutos2008-2012, % 20 18 18,5 17,7 17,6 16 14 12 10 8 14,8 13,4 12,7 11,9 11,8 11,6 10,1 9,9 8,9 7,1 6 4 2 1,1 0-2 -4-6 -0,7-3,2 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Pl. metallien jalostus, tietotekniikka-ala sekä suunnittelu- ja konsultointi Lähde: Eurostat 119 Työvoimakustannukset ovat korkealla tasolla teknologiateollisuudessa* Suomessa 2012 Euroa/tunti 45 42,5 41,540,638,5 40 35 30 25 20 15 37 36,335,633,231,930,9 27,527,3 23,422,9 14,714,6 12,4 11,8 10,29,39,18,77,97,46,56,3 10 5 4,5 3,3 0 8.11.2016 Teknologiateollisuus *) Pl. metallien jalostus, tietotekniikka-ala sekä suunnittelu- ja konsultointi Lähde: Eurostat 120 Teknologiateollisuus 60