TECHNOPOLIS OYJ Q3 / 2009 Katsaus
Technopolis-konserni Kiinteistöpalveluhybridi Tarjoamme toimintaympäristöjä tietointensiivisille yrityksille ja heidän partnereille Erikoisuutemme on innovaatioekosysteemien ja palveluiden kehittäminen, hallinta ja kasvattaminen Skaalautuva kansainvälisesti siirrettävä ja jalkautettava konsepti Kasvuhakuinen ja kannattava
Technopolis konsepti KIINTEISTÖKANTA
Technopolis verkosto Noin 1 190 yritystä ja yhteisöä, jotka työllistävät noin 16 000 ihmistä 15 verkostona toimivaa tietointesiivistä toimintaympäristöä Käytössä ja rakenteilla 487 000 m 2 toimitiloja Korkealuokkaisia uusia toimitiloja 10 m 2 :stä 40 000 m 2 :iin
Technopolis toimipaikat alueittain Q3 2009 9 % 5 % 1 % Oulu 12 % 12 % 36 % Pääkaupunkiseutu Jyväskylä Kuopio Tampere Lappeenranta Pietari 25 % Technopoliksen omistamien kiinteistöjen käypä arvo 30.9.2009 MEUR 620 Tuottovaatimusten muutos Q3 2008 vs Q3 2009: 0,6 % Tuottovaatimusten muutos Q2 2009 vs Q3 2009: 0,03% Kiinteistöjen käypien arvojen muutos: Meur -31,1
Suurimmat asiakkaat Asiakas ARK Therapeutics Ltd Aspocomp Oulu Ltd Digia Plc Fazer Amica Ltd Honeywell Ltd Inion Ltd Jyväskylä University Kemira Plc Kuopio University Logica Suomi Ltd Asiakas Metso Paper Ltd NetHawk Ltd Nokia Oyj PKC Group Plc Pöyry Group SWECO Industry Ltd TKK (Helsinki University of Technology) TeliaSonera Finland Plc Tieto Corporation VTT -30.9.2009 suurimmalla kahdellakymmenellä asiakkaalla oli vuokrattuna noin 46 % kannasta. -Yhdenkään asiakkaan osuus liikevaihdosta ei ylitä 9 %.
Asiakkaiden toimialajakauma 11 % 17 % 44 % ICT/Mobile Life Science Muu teollisuus Palvelut Julkinen sektori 23 % 5 %
Suurimmat investoinnit Kohde Status Alue Vuosi m 2 MEUR Vuokrattu Yliopistonrinne 1. vaihe rakenteilla Tampere 2010 19 200 33,3 89 % Microkatu 5. vaihe rakenteilla Kuopio 2009 815 2,0 100% Pietari, Pulkovo 1. vaihe rakenteilla Venäjä 2010 24 100 50,0 3 % Yhteensä 44 115 85,3
Hermia 15, Tampere Valmistunut 8/2009 Investointi MEUR 14,5 Yhteensä 11 790 m 2 Vuokrausaste 100 % -EpiCrystalsOy -TAC Finland Oy - Sasken Finland Oy
Yliopistonrinne 1. vaihe, Tampere Käynnistys 6/2008 Kustannusarvio MEUR 33,3 Yhteensä 19 200 m 2 Vuokrausaste 88,7 % - Ruokakesko Oy - Turvatekniikan keskus (TUKES) - Oy VR-Rata Ab -Aleksin Ravintolat Oy - Sofigate Oy, Fondia Oy Arvioitu valmistuminen 4/2010
Silmäkeskus, Tampere Käynnistyy 3/2010 Kustannusarvio MEUR 14,2 Yhteensä 6 450 m 2 Vuokrausaste 100 % 20 vuoden vuokrasopimuksella - Pirkanmaan sairaanhoitopiiri Arvioitu valmistumisaika 10/2011
Pulkovo 1. vaihe, Pietari Käynnistyi 8/2008 Kustannusarvio MEUR 50 Yhteensä 24 100 m 2 Keskittyy IT- & ohjelmistoyrityksiin Vuokrausaste 3 % - M-Cloud Ltd Arvioitu valmistumisaika keväällä 2010
Kehityspalvelut Start-Up -toiminta* 2005 2006 2007 2008 2009 Q3 A -luokan start-up:it 19 36 52 65 90 Riskirahoitus asiakkaille (sopimusta) 22 25 20 41 11 Riskirahoitus asiakkaille (MEUR) NA 12 15 53 19 Alkuvaiheen riskirahoitussopimukset keskimäärin (MEUR) NA 0.48 0.70 1.29 1.73 * 2004-2007 pro forma, Tampere ja Kuopio vuodesta 2007
Eur/Osake 7,00 6,00 5,00 4,00 3,00 2,00 1,00 23.10.2008 23.1.2009 23.4.2009 23.7.2009 23.10.2009 AVAINLUKUJA Q3 2009 Technopolis Citycon Sponda Klövern
Pääkohdat Q3 / 2009 Liikevaihto & tunnusluvut, MEUR Q3/2009 Q3/2008 Liikevaihto 56,7 53,0 Käyttökate 30,0 28,1 Käyttökate % 52,9 % 52,9 % Operatiivinen tulos 15,6 12,2 Liikevoitto -1,5 25,9 Sij. kiint. käyvän arvon muutos -31,1-1,3 Voitto ennen veroja -10,8 15,9 Tulos/osake, laimennettu -0,14 0,23 Muut tunnusluvut Taloudellinen vuokrausaste 94,3 % 96,4 % Omavaraisuusaste 38,0 % 41,4 % Rahoituksen tunnusluvut Korollisten velkojen määrä kauden lopussa 376,2 333,9 Korollisten velkojen keskikorko kauden lopussa 2,72 % 5,08 % Koronmaksukyky 3,6 2,4 Luototusaste 58,4 % 55,1 %
Tuloslukuja Liikevaihto, MEUR Käyttökate, MEUR 57 56 55 54 53 52 51 Q3/08 Q3/09 32 31 30 29 28 27 26 Q3/08 Q3/09 Operatiivinen tulos, MEUR Liikevoitto yhteensä, MEUR 20 15 40 20 0 10-20 5 Q3/08 Q3/09-40 Q3/08 Q3/09 Sijoituskiinteistöjen arvonmuutos Liikevoitto ilman käyvän arvon muutosta
Taselukuja Taseen loppusumma, MEUR Sijoituskiinteistöjen käypä arvo, MEUR 700 680 660 600 580 640 620 600 Q3/08 Q3/09 560 540 Q3/08 Q3/09 6,0 % Korollisten velkojen keskikorko Omavaraisuusaste -% 5,0 % 45 4,0 % 3,0 % 2,0 % 40 35 1,0 % 0,0 % Q3/08 Q3/09 30 Q3/08 Q3/09
Omavaraisuusaste 45,0 % 40,0 % 35,0 % 30,0 % Q3/06 Q3/07 Q3/08 Q3/09
Lainojen jakautuminen 10 % 90 % Pankkilaina Rahoitusleasing Konsernin korollisten lainojen määrä 30.9.2009 MEUR 376
Koronmaksukyky ja luototusaste Koronmaksukyky Luototusaste 4 59,0 % 3 57,0 % 2 Q2/09 Q3/09 55,0 % Q2/09 Q3/09
Kovenantit ja pankkitakaukset 9 % 8 % 16 % 67 % Lainat, joissa pankkitakaus sisältäen kovenantteja Lainat, joissa pankkitakaus ilman kovenantteja Lainat, joissa kovenantteja Lainat, joissa ei pankkitakausta eikä kovenantteja Korollisten lainojen määrä 30.9.2009 oli MEUR 376
Omavaraisuusaste ja kovenantit 13 % 2 % 26 % 59 % Omavaraisuusaste alle 38% Omavaraisuusaste alle 33% Omavaraisuusaste alle 30% Omavaraisuusaste alle 28% Pitkäaikaiset lainat, joissa kovenantteja MEUR 75,5
Vuokrausaste ja nettovuokratuotto Taloudellinen vuokrausaste, % Nettovuokratuotto, % 100 % 8,0 % 98 % 7,8 % 96 % 7,6 % 94 % 7,4 % 92 % 7,2 % 90 % Q3/07 Q3/08 Q3/09 7,0 % Q3/07 Q3/08 Q3/09 Nettovuokratuotto: Sijoituskiinteistöjen vuokratuotot-suorat kulut/sijoituskiinteistöjen käypä arvo
Q3 vuokrasopimuskannan rakenne 60 % 50 % 40 % 30 % 20 % 10 % 0 % Alle 3kk 3-6kk 6-9kk Yli 9kk Q4/2008 Q3/2009 Katsauskauden lopun vuokrasopimuskannasta seuraavan 12 kuukauden aikana irtisanottavissa ja uudelleen neuvoteltavissa olevat toistaiseksi voimassa olevat sopimukset kattavat noin 45 % (57 % Q4 2008) koko kiinteistökannan jyvitetyistä neliömääristä. Kauden lopussa vuokrasopimusten keskimääräinen voimassaoloaika oli 23 (24) kuukautta.
Osakkeenomistajat Suurimmat suomalaiset osakkeenomistajat % osakepääomasta osakemäärä Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Varma 9,37 5 374 740 Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen 6,52 3 737 725 Oulun kaupunki 5,34 3 062 925 Tampereen kaupunki 3,41 1 956 649 Jyrki Hallikainen ja Kickoff Oy 2,27 1 300 000 OP-Henkivakuutus Oy 2,13 1 222 884 OP-Eläkekassa 1,54 885 938 OP-Eläkesäätiö 1,32 757 380 Suomen kulttuurirahasto 1,24 712 693 Odin Finland 1,23 707 200 Yhteensä 34,37 19 718 134 Hallintarekisteröidyt (Kansainväliset osakkeenomistajat) 41,09 23 562 834 Kaupunkien omistus yhteensä 11,6 6 671 839 OP-Pohjola ryhmän omistus yhteensä 5,4 3 115 303
Kurssikehitys 23.10.2008-23.10.2009 (Verrokit suhteellisena) Eur/Osake 7,00 6,00 5,00 4,00 3,00 2,00 1,00 23.10.2008 23.1.2009 23.4.2009 23.7.2009 23.10.2009 T echnopolis Citycon Sponda Klövern
Tulevaisuuden näkymät 2009 Markkinoilla merkkejä elpymisestä Pienempi riski taloudellisen vuokrausasteen laskuun Yhtiö jatkaa toimenpiteitä, joiden tavoitteena on suojella kannattavuutta 2009/2010 Konsernin liikevaihdon ja käyttökatten 5-8 % kasvuennuste ennallaan
Visio 2014 Missio On olla johtava toimintaympäristöjen ja lisäarvopalvelujen tuottaja asiakkaillemme Visio 2014 Kansainvälinen tietointensiivisten toimintaympäristöjen verkosto Kilpailustrategia Kasvamme kannattavasti tarjoamalla asiakkailemme huippuluokan toimintaympäristöjä ja palveluja ainutlaatuisen, kustannustehokkaan ja skaalautuvan palvelualustamme avulla. Strategiset taloudelliset tavoitteet 10 % keskimääräinen vuosittainen liikevaihdon kasvu Kansainvälisen myynnin osuus liikevaihdosta 25 % vuonna 2014 Käyttökate yli 50 % vuodessa Omavaraisuusaste 35 % Osinkojen maksu 40-50 % (ilman käyvän arvon muutoksia)
Kiitos! Technopoliksen johtoryhmä Reijo Tauriainen, Keith Silverang, Satu Eskelinen, Jukka Akselin, Will Cardwell, Seppo Selmgren keith.silverang@technopolis.fi +358 40 566 7785