SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2014
SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA 1 (9) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2-3 Tuloslaskelma ja tase 4 Tilinpäätöksen liitetiedot 5-7 Tilinpäätöksen ja toimintakertomuksen päiväys ja allekirjoitukset 8 Käytetyt kirjanpitokirjat 9
SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA 2 (9) TOIMINTAKERTOMUS 1.1. 31.12.2014 Sijoituspolitiikka Rahasto sijoittaa lyhyisiin euromääräisiin korkosijoituksiin, korkoriski pyritään pitämään lähellä kolmea kuukautta. Rahaston tavoitteena on säilyttää rahaston pääoma sen korkosijoitusten keskimääräisen juoksuajan mukaisella sijoitusjaksolla ja antaa osuudenomistajille tasainen tuotto. Katsauskauden aikana rahaston sijoituskohteissa ei tapahtunut muita kuin rahaston normaalin sijoituspolitiikan mukaisia muutoksia. Rahasto ei ole tilikauden aikana käyttänyt johdannaisia. Seligson & Co Rahastoyhtiön hallinnoimien rahastojen yhteiset säännöt muuttuivat 1.9.2014. Muutos ei vaikuta rahastojen sijoituspolitiikkaan. Hallinto Rahastoa hallinnoi Seligson & Co Rahastoyhtiö Oyj ja salkunhoitajina toimivat Jani Holmberg ja Aleksi Härmä. Seligson & Co Rahastoyhtiö Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 24.3.2014. Yhtiökokouksessa hyväksyttiin yhtiön ja rahastojen tilinpäätökset sekä päätettiin rahastojen tuotonjaosta. Yhtiön hallitukseen kuuluivat tilikauden alussa Minna Kohmo, Jarkko Niemi ja Mikko Vasko. Yhtiökokouksessa hallitukseen valittiin Jarkko Niemi ja Mikko Vasko. Tilintarkastajiksi valittiin KHT-yhteisö KPMG Oy Ab, jonka nimeämänä päävastuullisena tilintarkastajana on toiminut KHT Timo Nummi, ja varatilintarkastajaksi KHT Marcus Tötterman. Rahastojen edustajiston kokous 2.4.2014 valitsi yhtiön hallitukseen osuudenomistajien edustajaksi Samu Anttilan. Rahastoyhtiölle ja sen hallinnoimille sijoitusrahastoille valittiin tilintarkastajaksi KHT Paula Pasanen ja varatilintarkastajaksi KHT Petra Bergström, molemmat KPMG Oy Ab:stä. Yhtiön toimitusjohtajana on toiminut Ari Kaaro. Rahaston palkkiot Rahastoyhtiölle maksettava merkintä- / lunastuspalkkio Ei Rahastoon maksettava kaupankäyntipalkkio 0 % Hallinnointi- + säilytyspalkkio 0,18 % vuodessa Euromääräiset palkkiot löytyvät eriteltyinä tuloslaskelmasta. Rahaston tunnuslukuja ja sijoitusjakauma Osuuden arvo, eur Osuuden arvo, eur Nettovarallisuus, Osuudenomistajia A-osuus B-osuus miljoonaa euroa 31.12.2012 2,4922 1,4493 236,1 4 424 31.12.2013 2,4987 1,4030 246,3 4 236 31.12.2014 2,5091 1,3587 245,9 4 163
3 (9) Juoksevat kulut, % 0,18 Tuottosidonnainen palkkio, % - Kaupankäyntikulut, % *) 0,01 Kokonaiskulut (TKA), % 0,19 Salkun kiertonopeus, % 26,88 Salkun korkoriski (duraatio) 0,26 ) Kaupankäyntikulu on tässä laskettu Sijoitusrahastoyhdistyksen suosituksen mukaisesti eli siten, että edeltävän vuoden euromääräiset kaupankäyntikulut on jaettu rahaston kyseisen 12 kuukauden jakson korkeimmalla pääomalla. Julkaisemme rahastojemme neljännesvuosittaisessa katsauksessa myös luvun, jossa euromääräiset kulut on jaettu tarkastelujakson keskimääräisellä rahastopääomalla. Myös tässä julkaistu kokonaiskulu (TKA) on laskettu käyttäen keskimääräiseen rahastopääomaan perustuvaa lukua. Välityspalkkiot lähipiirille, % 0,00 Tracking error, % 0,02 Sharpen mittari 4,09 Sijoitusten koostumus, 31.12.2014 31.12.2013 Sijoitusten maajakauma, % 31.12.2014 31.12.2013 % rahaston arvosta Suomi 100,0 100,0 Sijoitustodistukset 26,7 45,0 Talletukset 48,1 33,3 Kassa ja muut varat 25,2 21,6 Tulevaisuuden näkymät Vuosi 2014 oli korkomarkkinoilla hyvä. Seligson & Co:n rahastojen asiakasmäärät ja varojen nettovirta olivat vuoden 2014 aikana positiiviset. Vuoteen 2015 lähdettiin hyvin alhaisilta korkotasoilta. Yleinen korkotason kehitys euroalueella on merkittävässä asemassa Seligson & Co:n korkorahastojen tulevan kehityksen osalta. Tuotonjako Päättyneen tilikauden tulos oli 1 044 426,47 euroa. Hallitus ehdottaa, että tuottona jaetaan rahaston B-osuuden omistajille 0,05 euroa/osuus.
SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA 4 (9) TULOSLASKELMA 1.1. - 31.12.2014 1.1. - 31.12.2013 Tuotot ja arvonmuutokset Arvopapereiden nettotuotot 164 528,91-137 635,20 Korkotuotot 1 334 330,94 1 253 353,08 Muut tuotot 0,00 49,35 Tuotot yhteensä 1 498 859,85 1 115 767,23 Kulut Palkkiokulut Rahastoyhtiölle -326 738,57-329 759,17 Säilytysyhteisölle -125 668,71-126 830,30 Muut kulut -2 021,02-2 322,59 Kulut yhteensä -454 428,30-458 912,06 Tilikauden tulos 1 044 431,55 656 855,17 TASE 31.12.2014 31.12.2013 V A S T A A V A A Arvopaperit markkina-arvoon 195 912 366,39 192 672 377,34 Siirtosaamiset 371 246,31 343 422,74 Rahat ja pankkisaamiset 71 151 887,12 53 545 513,78 V A S T A A V A A Y H T E E N S Ä 267 435 499,82 246 561 313,86 V A S T A T T A V A A Rahaston arvo 262 366 147,63 246 271 013,41 Vieras pääoma Ostovelat 5 000 000,00 0,00 Siirtovelat 69 352,19 290 300,45 V A S T A T T A V A A Y H T E E N S Ä 267 435 499,82 246 561 313,86
SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA 5 (9) Tilinpäätös on laadittu Valtiovarainministeriön päätöstä nro 231/2014 noudattaen. Tilinpäätös perustuu 31.12.2014 arvonlaskentaan, minkä lisäksi tilinpäätökseen on otettu mukaan viimeisen päivän pankkitilien tapahtumat kuten myös arvopaperikaupat sekä osuuksien merkinnät ja lunastukset siltä osin kun ne eivät ole arvonlaskennassa mukana. Sijoitukset on arvostettu markkina-arvoon ja velat ja saamiset tilinpäätöshetken arvoon. Valuuttamääräiset erät on muunnettu euroiksi arvonlaskentahetken mukaisella kurssilla. TULOSLASKELMAN LIITETIEDOT Arvopapereiden nettotuotot 2014 2013 Korkosidonnaiset erät Realisoitumattomat arvonmuutokset, netto 164 528,91-137 635,20 Yhteensä 164 528,91-137 635,20 Jaetut ja uudelleen sijoitetut tuotot Tilikaudella jaettu tuotto/rahasto-osuus, 0,05 0,05 Tilikaudella jaettu tuotto yhteensä 549 536,71 499 576,75 Sijoitusten käyvän arvon nousut ja laskut, brutto (sis. siirtyvien korkojen vaikutuksen) Rahaston arvopaperisalkun 31.12. sisältämät arvonnousut 530 096,44 365 993,88 Rahaston arvopaperisalkun 31.12. sisältämät arvonlaskut 0,00-3 609,42 Arvostusero 31.12., netto 530 096,44 362 384,46 Muut sijoitusrahaston varoihin ja vastuisiin vaikuttavat muutokset Rahastolla ei ole muita taseen ulkopuolisia vastuita. Sijoitusrahaston sijoituksiin liittyvät kaupankäyntikulut Rahaston tuloslaskelmaan sisältyvät kaupankäyntikulut 300,00 780,00 Arvopapereiden hankintahintaan tilikauden aikana sisältyneet kaupankäyntikulut (arvioitu osto- ja myyntihintojen 16 973,00 19 986,00 erotuksen perusteella) TASEEN LIITETIEDOT Rahaston arvo 2014 2013 Rahaston arvo 1.1. 246 271 013,41 236 107 960,43 Rahasto-osuuksien merkinnät 137 157 376,15 185 809 323,81 Rahasto-osuuksien lunastukset -121 557 136,77-175 803 549,25 Tuotonjako -549 536,71-499 576,75 Tilikauden tulos 1 044 431,55 656 855,17 Rahaston arvo 31.12. 262 366 147,63 246 271 013,41 Tuotonjaon määrä Rahaston tuotto-osuuksille jaetaan tuottona Rahastoyhtiön yhtiökokouksen päättämä määrä, kuitenkin vähintään 3% kyseisen osuuslajin edellisen tilikauden päätöspäivän osuuden arvosta. Tuotonjaon maksimimäärää ei ole rahaston säännöissä rajattu, mutta tuotto-osuuksille pyritään jakamaan vuosittain tuotto, joka vastaa salkun sisältämien arvopapereiden osinko- tai korkotuottoa.
SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA 6 (9) ARVOPAPERISIJOITUSTEN JA JOHDANNAISSOPIMUSTEN RYHMITTELY 31.12.2014 Määrä Kurssi Markkina-arvo/ Rahaston Arvopaperi kpl/nimellisarvo EUR / % arvonmuutos *) arvosta % Muut arvopaperit Määräaikaistalletukset Määräaikainen talletus Handelsbanken 25.02.2015 5 000 000 100,05 5 002 368,00 1,91 Määräaikainen talletus Säästöpankki Optia 28.01.2015 3 000 000 100,13 3 003 825,48 1,14 Määräaikainen talletus Säästöpankki Optia 30.04.2015 4 000 000 100,18 4 007 079,92 1,53 Määräaikainen talletus S-Pankki Oy 18.06.2015 4 000 000 100,29 4 011 722,64 1,53 Määräaikainen talletus S-Pankki 21.09.2015 5 000 000 100,07 5 003 380,15 1,91 Määräaikainen talletus S-Pankki Oy 24.07.2015 5 000 000 100,42 5 020 814,05 1,91 Määräaikainen talletus Suupohjan Osuuspankki 06.05.2015 5 000 000 100,68 5 034 180,70 1,92 Määräaikainen talletus Suupohjan Osuuspankki 09.03.2015 4 000 000 100,16 4 006 244,08 1,53 Määräaikainen talletus Suupohjan Osuuspankki 11.02.2015 4 000 000 100,38 4 015 325,48 1,53 Määräaikainen talletus Suupohjan Osuuspankki 22.01.2015 4 000 000 100,69 4 027 452,24 1,54 Määräaikainen talletus Suupohjan Osuuspankki 26.6.2015 1 900 000 100,37 1 907 034,37 0,73 Määräaikainen talletus Ålandsbanken 02.01.2015 4 000 000 100,09 4 003 585,44 1,53 Määräaikainen talletus Ålandsbanken 04.06.2015 4 000 000 100,29 4 011 678,56 1,53 Määräaikainen talletus Ålandsbanken 20.04.2015 5 000 000 100,42 5 020 772,70 1,91 Määräaikainen talletus Oma Säästöpankki 12.05.2015 5 000 000 100,09 5 004 381,30 1,91 Määräaikainen talletus Oma Säästöpankki 04.09.2015 5 000 000 100,06 5 003 196,45 1,91 Määräaikainen talletus Nordea 05.01.2015 5 000 000 100,11 5 005 683,00 1,91 Määräaikainen talletus Nordea 03.03.2015 5 000 000 100,19 5 009 450,00 1,91 Määräaikainen talletus AsuntoHypoPankki 23.10.2015 4 000 000 100,18 4 007 205,92 1,53 Määräaikainen talletus AsuntoHypoPankki 17.06.2015 5 000 000 100,57 5 028 368,00 1,92 Määräaikainen talletus AsuntoHypoPankki 16.02.2015 4 000 000 100,25 4 009 830,32 1,53 Määräaikainen talletus AsuntoHypoPankki 11.03.2015 6 000 000 100,80 6 048 041,88 2,31 Määräaikainen talletus AsuntoHypoPankki 09.01.2015 5 000 000 100,03 5 001 697,85 1,91 Määräaikainen talletus AsuntoHypoPankki 07.08.2015 5 000 000 100,48 5 023 937,30 1,91 Määräaikainen talletus Aito säästöpankki 15.06.2015 4 000 000 100,05 4 002 055,60 1,53 Määräaikainen talletus Aito säästöpankki 15.04.2015 6 000 000 100,31 6 018 851,88 2,29 Määräaikainen talletus Aito säästöpankki 13.03.2015 4 000 000 100,76 4 030 435,12 1,54 Määräaikainen talletus Ålandsbanken 02.12.2015 5 000 000 100,00 5 000 000,00 1,91 Yhteensä 126 268 598,43 48,13 Sijoitustodistukset Sijoitustodistus Aktia 03.02.2015 3 000 000 100,00 3 000 000,00 1,14 Sijoitustodistus Aktia 17.07.2015 5 000 000 99,92 4 996 078,70 1,90 Sijoitustodistus SHB 21.04.2015 6 000 000 99,98 5 998 894,26 2,29 Sijoitustodistus Säästöpankki Optia 10.04.2015 5 000 000 99,99 4 999 340,75 1,91 Sijoitustodistus Säästöpankki Optia 29.01.2015 5 000 000 100,00 5 000 000,00 1,91 Sijoitustodistus S-Pankki 12.06.2015 6 000 000 99,95 5 996 955,78 2,29 Sijoitustodistus S-Pankki 15.05.2015 6 000 000 99,97 5 998 086,12 2,29 Sijoitustodistus S-Pankki 17.04.2015 5 000 000 99,98 4 999 177,50 1,91 Sijoitustodistus S-Pankki 18.08.2015 6 000 000 99,89 5 993 538,12 2,28 Sijoitustodistus Ålandsbanken 13.07.2015 5 000 000 99,92 4 996 248,00 1,90 Sijoitustodistus Ålandsbanken 17.09.2015 5 000 000 99,86 4 993 042,10 1,90 Sijoitustodistus Ålandsbanken 20.03.2015 6 000 000 99,99 5 999 697,72 2,29 Sijoitustodistus Ålandsbanken 23.02.2015 7 000 000 100,00 7 000 000,00 2,67 Yhteensä 69 971 059,05 26,67 Arvopaperit ja velkasitoumukset yhteensä 196 239 657,48 74,80
SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA 7 (9) Kassa ja muut varat, netto 66 126 485,07 25,20 RAHASTON ARVO 262 366 142,55 100,0 * sisältää siirtyvät korot Kasvuosuuksien lukumäärä 91 875 798,2027 Tuotto-osuuksien lukumäärä 11 303 319,3279 Kasvuosuuksien arvo 2,5091 Tuotto-osuuksien arvo 1,3587
SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA 9 (9) KÄYTETYT KIRJANPITOKIRJAT Päiväkirja, konekielisenä aineistona Pääkirja, konekielisenä aineistona Tasekirja, sidottuna