Foyer Sijoittajan verotus Säästöhenkivakuutus- ja kapitalisaatiosopimus PricewaterhouseCoopers Oy Kai Wist

Transkriptio

1 Sijoittajan verotus Säästöhenkivakuutus- ja kapitalisaatiosopimus PricewaterhouseCoopers Oy Kai Wist

2 Yleistä pääomatulojen verotuksesta Verokanta Pääomatulojen verokanta 30 % ja säilynee samana ensi vuonna Pieni progressio: ylittävältä osin vero 0n 32 % - valmistelussa rajan pudottaminen :oon vuonna

3 Yleistä pääomatulojen verotuksesta (jatkuu) Osinkotulon verotus Listatut yhtiöt % pääomatuloa ja 30 % verovapaata (efektiivinen 21 % / 2,4 %) 2014 Ehdotus, että 85 % olisi veronalaista pääomatuloa Ei-listatut yhtiöt 2013 Sikäli kun matemaattiselle arvolle laskettu 9 %:n tuotto riittää, niin verovapaan pääomatulon enimmäismäärä ja ylimenevältä osin 70 % pääomatuloa ja 30 % verovapaata Kun maksetaan enemmän kuin 9 %:n tuottoa vastaava osuus, niin tästä 70 % on ansiotuloa ja 30 % verovapaata (efektiivinen n. 35 %) %:n vuotuinen tuotto, josta 25 % pääomatuloa, enintään euroon saakka (efektiivinen noin 7,5 8 %) Euromääräisen rajan ylittävältä osalta 85 % pääomatuloa 8 %:n rajan ylittävältä osalta 75 % on ansiotuloa 3

4 Yhteisöverokanta 28 % (2010) -> 26 % (2011) -> 24,5 % (2012 ja 2013) -> ehdotus 20 % (2014) Korkotulon lähdevero 30 % Perintö- ja lahjaveron progression kiristys Vuonna 2012 yli :n perintöosuudelle ja lahjalle 16 %:n verokanta (aiemmin 13 %, lähisukulaiset) Vuonna 2013 yli :n perintöosuudelle ja lahjalle ylimääräinen 19 %:n verokanta 4

5 Kansainvälinen verotus Kansainvälistä tiedonsaantia tehostetaan valtiosopimuksin Veroparatiisit erityistarkkailussa Pankkisalaisuus kaventunut Tax Amnesty säännöksiä useissa maissa 5

6 Sijoituskohteet lisääntyvät ja verotus kiristyy Pörssiosakkeet, listaamattomat yhtiöt, joukkolainat, osakerahastot, korkorahastot, muita rahastoja, SICAV-sijoitusrahastot, kiinteistösijoitukset, talletukset, PS-tilit, kapitalisaatiosopimukset, säästöhenkivakuutukset Kotimaiset/ulkomaiset Verokannat muutostilassa Tarkempaa suunnittelua ja verovaikutusten huomioonottamista Sijoituskohteiden erot korostuneet, tuotot/verotus Säästölippaiden asema paranee 6

7 Kapitalisaatiosopimus Mikä kapitalisaatiosopimus on? Vakuutusyhtiön ja asiakkaan välinen määräaikainen sijoitussopimus Sopimus on vakuutusluokista annetun lain henkivakuutusluokkaan 6 kuuluva sopimus Sopimuksen arvo määräytyy asiakkaan valitsemien sijoituskohteiden arvonkehityksen mukaan Vakuutusyhtiö omistaa osakkeet ja rahasto-osuudet, joten asiakas ei voi myydä tai ostaa niitä suoraan kuitenkin vaihdettavissa sopimuksen rajoissa Vakuutusyhtiö ei takaa pääoman säilymistä ellei tällaisesta ole erikseen sovittu 7

8 Kapitalisaatiosopimuksen verotus Verovapaa säästölipas sopimuksen voimassaoloaikana Sopimuksen alla olevien arvopapereiden tuotot (korot, osingot) sekä luovutusvoitot verovapaita Huomattava, etteivät myöskään tappiot ja arvonalennukset ole vähennyskelpoisia Vasta tuoton nostaminen realisoi pääomatulon Asiakas voi nostaa sijoitetun pääoman ilman veroseuraamuksia Vasta tuottoon kajoaminen realisoi pääomatulon, verokanta 30 % / 32 % Sopimuksen vastikkeellinen siirto realisoi myyntivoiton/-tappion Voidaan käyttää vakuutena ilman, että katsotaan tuloutuneen 8

9 Kapitalisaatiosopimuksen verotus Yritysverotus EVL:ssä ei nimenomaista säännöstä kapitalisaatiosopimuksesta, voitaneen tulkita yhtiön rahoitusomaisuudeksi maksuja ei voi vähentää verotuksessa Tulot/tuotot kirjataan vasta kun ne maksetaan ulos Taseeseen viedään hankintahinnasta Jos takaisin ostattaessa tappiolla, lopullinen rahoitusomaisuuden arvon alentuminen on vähennyskelpoinen Yleishyödyllisille yhdistyksille/säätiöille tuotto verovapaa; vero vain elinkeinotulosta 9

10 KVL 34/2011 (lainvoimainen) A aikoi solmia vakuutusyhtiön kanssa vakuutussopimuslainsäädännön mukaisen säästöhenkivakuutuksen tai kapitalisaatiosopimuksen, joissa vakuutusyhtiölle maksettu vakuutusmaksu oli mahdollista sijoittaa eri sijoituskohteisiin. Sijoituskohteiden omistusoikeus kuului vakuutusyhtiölle. Vakuutusyhtiöllä oli oikeus luovuttaa sijoituskohteita ja sijoittaa varat toiseen kohteeseen. Sopimusehdoissa oli myös mahdollista määrätä, että A:lla oli oikeus itsenäisesti päättää sijoituskohteiden luovutuksista ja sijoituksista sopimuksen voimassaoloaikana. Kun vakuutusyhtiö luovutti vakuutussopimuksen voimassaoloaikana vakuutukseen tai kapitalisaatiosopimukseen liitettyjä kohteita, tätä ei pidetty A:n verotuksessa luovutuksena. Hänelle ei syntynyt luovutuksesta veronalaista tuloa tai vähennyskelpoista tappiota, vaikka hän saisi itsenäisesti päättää sijoituskohteista. Ennakkoratkaisu vuosille 2011 ja Tuloverolaki 29, 45 ja

11 KVL 2012/28 X oli sopinut työnantajansa A-yhtiön kanssa palkitsemisohjelmasta Osa bonuksesta sijoitettiin kapitalisaatiosopimukseen X sai valita sijoituskohteet Sitouttamisjakso kolme vuotta, jona aikana sopimus oli joko työnantajan omistuksessa tai X:n omistuksessa pantattuna työnantajalle X:lle syntyi veronalaista tuloa vasta kun hän sai säästösumman tuottoineen ja määrä oli kokonaisuudessaan ansiotuloa 11

12 KHO T 3250 (ei julk.) A oli tammikuussa 1999 tehnyt Pankkiiriliike X:n kanssa sijoitussopimuksen, jonka mukaan pankkiiriliikkeellä on oikeus tehdä itsenäisesti sopimuksen ehtojen mukaisia sijoituksia asiakkaan lukuun. Sopimuksen voimassa ollessa pankkiiriliike X kävi aktiivista arvopaperikauppaa A:n lukuun. Ajalla 1-7/2000 tehtyjen kauppojen arvo oli noin 1,8 miljardia markkaa ja kauppojen lukumäärä oli 2751 kappaletta. Pääosin tämän kaupankäynnin seurauksena A:n varallisuuden määrä väheni noin 3 miljoonalla markalla vuoden 2000 aikana. Pankkiiriliike X maksoi A:lle välityspalkkioiden palautuksena ja arvopaperikaupasta aiheutuneiden tappioiden korvauksena 2 miljoonaa markkaa vuonna 2001 tehdyn sopimuksen perusteella. A:n vuonna 2001 saaman 2 miljoonan markan korvauksen katsottiin tulleen A:lle veronalaisten luovutusvoittojen sijaan, ja korvaus oli näin ollen veronalaista luovutusvoittoon verrattavaa tuloa. Kun korvaus liittyi välittömästi vuonna 2000 A:n lukuun käytyyn arvopaperikauppaan ja kun sen määrä oli selvillä vuonna 2001, korvaus otettiin huomioon vuodelta 2000 arvopaperikaupoista vahvistettavaa luovutusvoittoa laskettaessa. 12

13 Kapitalisaatiosopimus perintö- ja lahjaverolain kannalta Lahjaverotus Mikäli kapitalisaatiosopimuksen säästö maksetaan muulle kuin tallettajalle on tässä lähtökohtaisesti kyse lahjasta ja lahjavero määräytyy sukulaisuussuhteen ja lahjan arvon mukaisesti Sopimuksen lahjoitus realisoi myös lahjaverotuksen Perintöverotus Kuolintapauksessa kapitalisaatiosopimuksen säästösummasta on verotuskäytännössä vähennetty laskennallinen tuoton pääomatulovero ja erotus perintöveron alaista 13

14 Kapitalisaatiosopimus perintöverotuksessa Kuolintapaus ei päätä sopimusta Verotuskäytännössä tulkinnan varaa A) Perintövero Sijoitettu pääoma 1,0 M Tuotto 0,1 M 1,1 M 1. Laskennallinen pääomatulovero tuotosta 30/32 % x 0,1 M = n Perintöveron pohjana 1,1 M - 32 T = 1,068 M Vero 19% (lähiomainen) B) Pääomatulovero sopimuksen päättyessä Sijoitettu pääoma 1,0 M Tuotto 0,2 M 1,2 M Tuotosta pääomatulovero 30/32 % x = n

15 Kapitalisaatiosopimus ja muut verot Varojen siirtäminen sopimuksen alle Kun asiakas myy arvopapereita sijoittaakseen näin saadut varat kapitalisaatiosopimuksen alle, syntyy myynnistä veronalaista myyntivoittoa tai vähennyskelpoista tappiota Jos asiakas siirtää varoja suoraan sopimuksen alle, katsotaan hänen realisoineen varat ja seurauksena on myös veronalainen myyntivoitto tai -tappio Varainsiirtovero (1,6 % / 2,0 %) voi tulla maksettavaksi; ei pörssikaupoissa 15

16 Mitä sijoitussidonnainen henkivakuutus on? Kuuluu vakuutusluokista annetun lain henkivakuutusluokka 3:een Voivat olla säästötyyppisiä tai kertamaksullisia Luonnollinen henkilö on vakuutettuna Yleensä sisällytettään kuolemantapausturva Sijoitussidonnaisessa asiakas valitsee usein itse sijoituskohteet Asiakkaalla riski sijoituskohteiden arvonnousun osalta 16

17 Henkivakuutukseen perustuvan suorituksen verotuksesta Vakuutussuoritus on veronalaista pääomatuloa (30 % / 32 %) - henkivakuutuksena pidetään vakuutussopimusta, jossa on sovittu vakuutetusta ja edunsaajasta ja joka kuuluu vakuutusluokista annetun lain henkivakuutusluokkiin vakuutussuorituksena pidetään säästösumman lisäksi myös vakuutusmaksujen palautuksena tai takaisinostolla saatua määrää Vain tuotto veronalaista (TVL 34.2 ), jos - vakuutussuoritus tulee vakuutuksenottajalle itselleen tai puolisolle taikka lähisukulaiselle ja - vakuutussuoritus vakuutussopimuksen mukaan maksetaan säästösummana eli kertasuorituksena taikka useampana eränä lyhyempänä kuin kahden vuoden aikana vakuutetun saavutettua määräiän 17

18 Henkivakuutuksen tuotto Tuloverolain mukaan henkivakuutuksen tuotto lasketaan siten, että vakuutussuorituksesta vähennetään maksettujen vakuutusmaksujen yhteismäärä Myös kuolemanvaravakuutuksen maksut vähennyskelpoisia Jos vakuutuksen on ottanut työnantaja niin vähennyskelpoinen määrä on palkaksi luettu määrä 18

19 Henkivakuutustuoton verotus Tuoton verottaminen vasta siinä vaiheessa kun vakuutussuoritus maksetaan merkitsee verotuksen lykkäysetua -> tuotto kumuloituu korkoa korolle periaatteella ilman vuosittaista verotusta Sijoitussidonnaisen vakuutuksen tuotto muodostuu sijoitusten arvonnoususta - jos arvonnousu on negatiivinen, niin tappio ei verohallituksen mukaan ole vähennyskelpoinen 19

20 Vakuutuksen osittainen takaisinosto Verohallituksella vanha ohje 1565/31/1989, jonka mukaan osittaisten takaisinostojen verotettava osa on tehtyjen osittaisten takaisinostojen summa vähennettynä maksettujen maksujen summalla ja aiemmin tehtyjen takaisinostojen verotettujen osien summalla Vuoden 1993 tuloverolain muutoksessa ei annettu ohjausta takaisinoston verotuksesta Verohallitus on vuonna 2000 lausunut asiaa erikseen kysyttäessä käsityksenään, että vanhaa ohjetta voidaan edelleen soveltaa ja todennut, että takaisinostoilla saadusta määrästä syntyy ostovuonna verotettavaa tuloa vain jos takaisinostettava määrä ylittää vakuutetun maksamat vakuutusmaksut - vakuutusyhtiökäytännössä on eletty tämän mukaisesti - verotuskirjallisuudessa asiaa on käsitelty lähinnä yleisellä tasolla, mutta poikkeavaakaan näkemystä ei ole esitetty - verottajan puolelta todettu, että lainsäätäjä voisi tähän reagoida 20

21 Säästöhenkivakuutuksen verotus Vain tuotto veronalainen Korkoakorolle periaate, tuotto verotetaan vasta nostettaessa Esim 1 Esim 2 Sijoitettu pääoma 1,0 M 1,0 M Tuotto ,1 M * 0,1 M * 1,1 M 1,1 M Tuotto ,1 M * 0,1 M * 1,2 M 1,2 M Nosto ,2 M 0,8 M Vuonna 2016 pääomatulovero 32 % tuotosta :sta (1,2 M - 1,0 M 0,8 M :n nosto on pienempi kuin sijoitettu pääoma Ei veroa * Tuottoa ei veroteta kun tuottoa ei nosteta 21

22 Säästöhenkivakuutus perintö- ja lahjaverotuksessa Lähiomaisille kuolemantapauskorvaus on verovapaata euroon saakka kunkin edunsaajan osalta - jos edunsaajana on leski, niin verovapaata on puolet (1/2) tai kuitenkin vähintään euroa Huomattava, että jo säästösumma maksetaan edunsaajamääräyksen mukaan muuna kuin kuolintapauskorvauksena muulle kuin lähiomaiselle -> vakuutussuoritus on pääomatuloa (30 % / 32 %), vrt. saman arvoinen lahja, II-veroluokka, yli euron lahjoituksista lahjavero 35 % 22

23 Säästöhenkivakuutus ja perintövero A) Lähiomainen B) Ei lähiomainen (esim lapset, vanhemmat, puoliso) Säästösumma 2 M Edunsaajat leski ja kolme lasta Lesken verovapaa osuus 50 %, kuitenkin vähintään Muulle edunsaajalle kullekin :oon asti verovapaa Leskelle 1,0 M verovapaasti Lasten osuus , josta kullekin verovapaata Perintövero n kunkin lapsen osalta (esim. veljet ja siskot) Säästösumma 2 M Edunsaajina veli ja kaksi sisarta Kuolemantapauskorvaus veronalaista pääomatuloa 32 % veroa kunkin osuudesta :sta eli n veroa per edunsaaja Ei perintöveroa, koska kyse ei ole vapaaehtoisesta yksilöllisestä eläkevakuutuksesta ja suoritus on tuloverotuksessa veronalainen 23

24 Kansainvälinen verosuunnittelu Muutto ulkomaille ennen kuin suoritus erääntyy Yleinen verovelvollisuus/rajoitettu verovelvollisuus Selvitettävä tuotteen verotus uudessa valtiossa - esim. Ruotsi ja säästöhenkivakuutus kapitalförsäkring koko pääoma ja tuotto nostettavissa verovapaasti vuosittainen avkastningsskatt, joka on 30 % valtiolainakorosta n. 0,5 %:n vero kohdistuu vuosittain vakuutuspääomaan 24

25 Kiitos! This publication has been prepared for general guidance on matters of interest only, and does not constitute professional advice. You should not act upon the information contained in this publication without obtaining specific professional advice. No representation or warranty (express or implied) is given as to the accuracy or completeness of the information contained in this publication, and, to the extent permitted by law, PricewaterhouseCoopers Oy, its members, employees and agents do not accept or assume any liability, responsibility or duty of care for any consequences of you or anyone else acting, or refraining to act, in reliance on the information contained in this publication or for any decision based on it PricewaterhouseCoopers Oy. All rights reserved. In this document, refers to PricewaterhouseCoopers Oy which is a member firm of PricewaterhouseCoopers International Limited, each member firm of which is a separate legal entity.