: Osavuosikatsaus tammi syyskuu 2018

Transkriptio

1 : Osavuosikatsaus tammi syyskuu 2018 Mikko Ayub toimitusjohtaja Outi Henriksson talousjohtaja

2 Keskeistä Q3/2018 Vahva tuloskehitys jatkui Vertailukelpoinen liikevoitto nousi 18 % ja oli 18,6 (Q3 2017: 15,7) miljoonaa euroa. Liiketoiminnan tuotot yhteensä kasvoivat 10 % ja olivat 55,4 (50,3) miljoonaa euroa. Nettopalkkiotuotot olivat 22,9 (22,0) miljoonaa euroa, josta korkokate oli 21,0 (21,5) miljoonaa euroa. Keskittyminen uuteen strategiaan ja sitä kautta Aktian ydinliiketoimintaan tuottaa nyt selvää tulosta. Liiketoiminnan kulut pienenivät 24 % ja olivat 31,8 (41,7) miljoonaa euroa. 2 Vertailukelpoinen kulu/tuotto-suhde oli 0,59 (0,69).

3 Vuoden 2018 näkymät (ennallaan) Palkkiotuottojen odotetaan kasvavan vuonna Lisäksi vuonna 2017 toteutetuilla kustannussäästöillä odotetaan olevan suurempi myönteinen vaikutus kannattavuuteen, kuin aiemmin arvioitiin. Alhaisena jatkuva korkotilanne sekä vähentyneet tuotot aiemmin puretuista korkosuojauksista (2012) tulevat vaikuttamaan negatiivisesti korkokatteeseen vuonna Luottojen arvonalentumisten odotetaan pysyvän matalalla tasolla vuonna Vuoden 2018 vertailukelpoisen liikevoiton odotetaan olevan jonkin verran korkeampi kuin vuoden 2017 vertailukelpoinen liikevoitto. 3

4 Heinä syyskuu 2018 lyhyesti Keskeiset tapahtumat Moody s nosti Aktian talletusten ja priorisoitujen vakuudettomien lainojen luokituksen luokkaan A1. Aktia pienensi omistustaan Aktia Kiinteistönvälityksessä 19 prosenttiin. Aktia allekirjoitti sopimuksen 10 % omistusosuutensa Folksam Vahinkovakuutuksessa myymisestä Keskinäinen Vakuutusyhtiö Fennialle.* Personal & Corporate Banking Asuntolainojen kysyntä on edelleen korkeaa, mutta kova kilpailu painaa asiakasmarginaaleja. Yritysinvestointien ja kiinteistörahoituksen kysyntä on vahvaa. Uudistettu hinnoittelu johti korkeampiin palkkiotuottoihin. Omaisuudenhoito Palkkiotuotot netto kasvoivat vahvasti: Varainhoidon palkkiotuotot netto +10 % kauden aikana. Kansainvälinen myynti yhteistyökumppaneiden kautta kantoi edelleen hedelmää. 4 *Tapahtumat kauden päättymisen jälkeen.

5 Taloudelliset tavoitteet 2022 Vertailukelpoinen liikevoitto 80 miljoonaa euroa 1 9/2018: 55,2 milj. euroa Vertailukelpoinen kulu/tuottosuhde 0,61 1 9/2018: 0,65 Oman pääoman tuotto ROE 9,7 % 1 9/2018: 11,2 % Ydinpääoman suhde CET1 1,5 3 prosenttiyksikköä viranomaisvaateen yläpuolella 1 9/2018: 16,6 % (6,3 prosenttiyksikköä viranomaisvaateen* yläpuolella) 5 *Viranomaisvaade (vähimmäispääomavaade): 10,3 %

6 Taloudellinen katsaus

7 Heinä syyskuu 2018: Kasvaneet palkkiotuotot netto ja laskeneet kustannukset kasvattivat vertailukelpoista liikevoittoa 18 % (milj. euroa) 3Q2018 3Q2017, % 1-9/ /2017, % Liiketoiminnan tuotot yhteensä 55,4 50,3 10 % Korkokate 21,0 21,5-2 % Palkkiotuotot netto 22,9 22,0 4 % Henkivakuutusnetto 5,5 6,4-15 % Muut tuotot 6,0 0,3 - Liiketoiminnan kulut yhteensä -31,8-41,7-24 % Liikevoitto 23,7 8,0 195 % Vertailukelpoinen liikevoitto* 18,6 15,7 18 % Osakekohtainen tulos (EPS), euroa 0,29 0, % Oman pääoman tuotto (ROE), % 13,7 4,4 212 % Kulu/tuotto-suhde (vertailukelpoinen) 0,59 0,69-15 % Ydinpääoman suhde 16,6 17,3-4 % 162,4 157,6 3 % 65,2 67,8-4 % 73,0 67,7 8 % 16,3 19,2-15 % 7,9 2,9 175 % -103,6-118,7-13 % 59,5 38,9 53 % 55,2 48,5 14 % 0,72 0,45 59 % 11,2 6,9 63 % 0,65 0,69-6 % 16,6 17,3-4 % 7 *Pois lukien vertailua vaikeuttavat erät, ennen kaikkea uudelleenjärjestelykulut

8 Vertailukelpoinen liikevoitto segmenteittäin: Vahva tulos palkkiotuottojen netto vakaan kehityksen ansiosta milj. euroa % 23,8 18,3-11 % 17,4 19,5 +22 % 12,0 9,9 +12 % +153 % 1,7 0,3 0,2 0,7 +14 % 55,2 48,5 +53 % 59,5 38,9 Personal & Corporate Banking: Vahvat palkkiotuotot netto yhdessä uuden peruspankkijärjestelmän käyttöönoton kanssa vuonna 2017 sekä uuden toimintamallin käyttöönotto ja konttoriverkoston uudistaminen johtivat vahvaan tuloskasvuun. Omaisuudenhoito: Palkkiotuottojen netto vahvaa kasvua hillitsivät henkivakuutusneton -3,3 miljoonan realisoitumattomat arvonmuutokset (IFRS 9). Konsernitoiminnot: Parantunut kustannustehokkuus kompensoi likviditeettisalkun laskenutta tuottoa. 8 Personal & Corporate Banking Muut 1-9/ /2017 Omaisuudenhoito Konsernitoiminnot Eliminoinnit Vertailukelpoinen liikevoitto Liikevoitto Personal & Corporate Banking: Rahoitus-, vakuutus-, säästö- ja sijoitustuotteet ja -palvelut. Omaisuudenhoito: Varainhoito-, yksityispankki- ja henkivakuutustoiminta. Konsernitoiminnot sis. Treasury

9 Liiketoiminnan tuotot segmenteittäin: Korkeammat palkkiotuotot Personal & Corporate Bankingissä milj. euroa % 162,4 157,6 Uudistettu asiakaskonsepti ja hinnantarkistukset johtivat korkeampiin palkkiotuottoihin Personal & Corporate Bankingissä % Omaisuudenhoidon nettopalkkiotuotot kehittyivät vahvasti kauden aikana ,2 85, % 50 47,6 48,1 +8 % 30 26,0 24,1-199 % 10-1,3-0, Personal & Corporate Banking Omaisuudenhoito Konsernitoiminnot Muut & eliminoinnit Liiketoiminnan tuotot 1-9/ /2017

10 Tuotot: Palkkiotuottojen netto vahva kasvu nosti liiketoiminnan kokonaistuottoja +3 % milj. euroa ,4 157,6 Asuntolainojen laskeneista marginaaleista huolimatta koko lainakannan keskimarginaali pysyi ennallaan. Aktian korkotuotot omasta antolainauksesta kasvoivat luotonannon kasvun ansiosta % -4 % 73,0 65,2 67,8 67,7 Palkkiotuottojen netto vahva kasvu ennen kaikkea Varainhoidossa johti hyvään kehitykseen maksujenvälityksessä. Kiinteistönvälityksen myynti vaikutti negatiivisesti konsernin tuottoihin verrattuna Q ,3-15 % 19,2 Korkokate Palkkiotuotot netto Henkivakuutusnetto Muut tuotot Liiketoiminnan tuotot 7, % 2,9 Henkivakuutusnetto sisältää -3,3 miljoonaa euroa realisoitumattomia arvonmuutoksia (IFRS 9). Vakuutustekninen tulos kasvoi viime vuodesta / /2017

11 Liiketoiminnan kulut: Konsernin kustannustehokkuus parani entisestään milj. euroa Henkilöstökulut IT-kulut Poistot Liiketoiminnan muut kulut 0 Liiketoiminnan kulut yhteensä Säästöt vuoden 2017 rakennemuutoksesta sekä henkilöstövähennykset laskivat henkilöstökuluja merkittävästi ,1-22,4-19 % -9,4-6,5 +44 % -27,6-28,6-4 % Juoksevat IT-kulut laskivat uuden peruspankkijärjestelmän käyttöönoton ja muiden tehostamistoimenpiteiden ansiosta ,6-21 % -61,1-103,6 Poistot kasvoivat uuden peruspankkijärjestelmän vuoksi. Liiketoiminnan muut kulut laskivat edellisvuodesta, mutta ne sisältävät EU:n määräämän 1,7 miljoonan euron maksun rahoitusvakausrahastoon. Edeltävänä vuonna tämä maksu katettiin aiempina vuosina maksetulla pankkiverolla / / ,7-13 %

12 1-3/15 4-6/15 7-9/ /15 1-3/16 4-6/16 7-9/ /16 1-3/17 4-6/17 6-9/ /17 1-3/18 4-6/18 7-9/18 Korkokate neljännesvuosittain: Otto- ja antolainaus kasvoivat edelleen, suojaustoimien ja likviditeettisalkun tuotot laskivat milj. euroa ,5 24,3 23,8 23,7 24,6 24,1 23,9 4,0 4,0 4,0 4,0 4,0 4,0 4,0 8,0 7,7 7,3 4,0 23,0 4,0 6,9 6,5 5,9 5,4 5,7 23,4 22,9 21,5 21,8 20,7 23,5 21,0 3,9 3,6 3,5 3,4 0,7 3,3 3,3 2,8 4,6 3,8 3,4 3,1 2,4 2,2 2,0 14,6 14,1 14,3 14,4 14,8 15,3 15,8 14,8 17,1 17,9 16,9 17,3 16,9 17,4 17,7 Luotonannon kasvu kompensoi likviditeettisalkun ja suljettujen korkosuojien laskenutta tuottoa sekä antolainauksen kiristyneiden marginaalien laskenutta tuottoa. 0-1,1-1,5-1,8-1,6-0,7-1,0-1,3-1,6-2,2-2,4-2,3-1,9-1,9-1, Talletukset ja lainat Muut, ml. varainhankinta tukkumarkkinoilta Suojaustoimet korkojohdannaisilla Likviditeettisalkku

13 Palkkiotuotot netto nousivat 8 % säästämisen ja sijoittamisen tuotteiden vahvan kasvun ansiosta milj. euroa ,0 14,5 3,8 3,0 7,8 67,7 12,1 5,9 3,3 8, ,1 36, Muut Antolainaus 1,6 22,0 1-9/ /2017 Kiinteistönvälitys Säästämisen ja sijoittamisen tuotteet Vakuutukset Korttien ja maksujen välitys Säästämisen ja sijoittamisen tuotteet sisältävät ottolainauksen, rahastot, varainhoidon ja arvopaperivälityksen

14 Asiakasvarat pois lukien osakesäilytys Omaisuudenhoidossa (AUM): Hallinnoidut varat kasvoivat kolmannen neljänneksen aikana milj. euroa

15 Vakavaraisuus: CET1 edelleen hyvällä tasolla Konsernin ydinpääoman suhde CET1-% oli kauden lopussa 16,6 % (18,0 % per ). Ydinpääoma kasvoi vähennyserien jälkeen 0,9 miljoonaa euroa kauden aikana. Riskipainotetut sitoumukset nousivat 181,8 miljoonaa euroa, mikä vähensi ydinpääoman suhdetta 1,45 prosenttiyksikköä. Muutos liittyy ennen kaikkea asuntolainojen 15 %:n riskipainolattiaan. Luottojen arvonalentumiset olivat yhteensä 0,01 % (0,00) koko luotonannosta. 15

16 Liitteet

17 17 Suomen talouden näkymät edelleen suotuisat

18 18 Korkotilanne pysyy haastavana

19 Rohkeasti. Osaavasti. Yhdessä.