Veritas Eläkevakuutuksen osavuositulos 1 6/2009

Veritas Eläkevakuutuksen osavuositulos 1 6/2009

1.1.-30.6.2009 lyhyesti Yhtiön maksutulo kasvoi reilulla 8 %:lla viime vuoteen verrattuna Sijoitukset tuottivat 3,3 % Listatut osakkeet 24,3 % Kiinteistösijoitukset 3,1 % Vakavaraisuusaste on 17,3, eli 3,1-kertainen verrattuna vakavaraisuusrajaan nähden Onnistuneet siirtokaudet tähän mennessä 24 miljoonan euron lisäys TyELpalkkasummaan, mikä tekee 5 miljoonan euron lisäyksen TyEL-maksutuloon vuositasolla

Vakuutusliikenne

Vakuutusliikenne - avainluvut 1-6/2009 1-6/2008 2008 Vakuutusmaksutulo, milj. 180,7 166,6 335,4 TyEL-palkkasumma, milj. 1 325,0 1 240,0 1 255,3 YEL-työtulosumma, milj. 232,6 232,4 230,8 TyEL-vakuutuksenottajia 7 806 7 940 8 034 YEL-vakuutuksenottajia 12 777 13 638 13 479 Eläkkeensaajia 24 598 23 654 24 289 Eläkevarat 1), milj. 1 734,3 1 866,8 1 666,1 1) Vastuuvelka + arvostuserot.

Sijoitukset

Sijoitusjakauma (käyvin arvoin) 30.6.2009 31.12.2008 30.6.2008 M % M % M % Lainasaamiset 1) 38,3 2,2 23,8 1,4 21,3 1,2 Joukkovelkakirjalainat 1) 2) 832,4 48,5 830,6 50,6 701,1 37,9 sisältää korkorahastoja 236,0 235,6 236,2 Muut rahoitusmarkkinavälineet ja talletukset 1) 2) 181,0 10,6 130,4 7,9 151,5 8,2 sisältää korkorahastoja Osakkeet ja osuudet 303,5 17,7 301,8 18,4 637,8 34,5 Kiinteistösijoitukset 3) 359,5 21,0 354,6 21,6 336,0 18,2 sisältää kiinteistörahastoja 46,2 45,9 11,3 Sijoitukset yhteensä 1 714,6 100,0 1 641,6 100,0 1 847,7 100,0 Joukkovelkakirjasalkun modifioitu duraatio 4,5 1) Sisältää kertyneet korot. 2) Korkorahastoista pitkän koron rahastot sisältyvät joukkovelkakirjalainoihin ja lyhyen koron rahastot muihin rahoitusmarkkinavälineisiin. 3) Sisältää niiden sijoitusrahastojen osuudet ja sijoitukset niihin rinnastettaviin yhteissijoitusyrityksiin, jotka sijoittavat kiinteistöihin ja kiinteistöyhteisöihin.

Sijoitustoiminnan nettotuotot (käyvin arvoin) Ajattelemme eteenpäin Sijoitusten nettotuotot, käyvin arvoin 1) M 1-6/2009 Sitoutunut pääoma 2) M 1-6/2009 Tuotto -% sitoutuneelle pääomalle 1-6/2009 Tuotto -% sitoutuneelle pääomalle 1-6/2008 Tuotto -% sitoutuneelle pääomalle 2008 Lainasaamiset 0,3 25,8 1,2 2,1 2,0 Joukkovelkakirjalainat 3) 19,2 819,0 2,3-1,5-0,3 sisältää korkorahastoja 8,8 236,0 3,7-0,7-1,0 Muut rahoitusmarkkinavälineet ja talletukset 3) 1,8 177,2 1,0 2,2 4,6 sisältää korkorahastoja 0,0 0,0 Osakkeet ja osuudet 23,7 284,1 8,3-11,0-46,9 Kiinteistösijoitukset 4) 10,8 354,1 3,1 2,9 7,4 sisältää kiinteistörahastoja ja yhteissijoitusyrityksiä 0,7 45,7 1,5 2,2 1,8 Sijoitukset yhteensä 55,8 1 660,3 3,4-3,9-15,4 Sijoituslajeille kohdistamattomat tuotot, kulut ja liikekulut -0,9 1 660,3-0,1 0,0-0,1 Sijoitustoiminnan nettotuotto käyvin arvoin 54,8 1 660,3 3,3-4,0-15,5 1) Sijoitustoiminnan nettotuotot käyvin arvoin = Raportointikauden lopun ja alun markkina-arvojen muutos - kauden aikana tapahtuneet kassavirrat. Kassavirralla tarkoitetaan ostojen / kulujen ja myyntien / tuottojen erotusta. 2) Sitoutunut pääoma = Markkina-arvo raportointikauden alussa + kuukausittain aikapainotetut kassavirrat. 3) Sisältää korkorahastojen tuotot. 4) Sisältää kiinteistösijoituksiin tilastoitavien sijoitusrahastojen ja yhteissijoitusyritysten tuotot.

Sijoitukset ja sijoitustuotot riskin mukaisesti ryhmiteltynä Markkina-arvo Todellinen riskiasema M Todellinen riskiasema % Sitoutuneen pääoman tuotto, % Volatiliteetti % 30.6.2009 M Korkosijoitukset 1 051,6 1 051,6 61,3 2,0 Lainasaamiset 38,3 38,3 2,2 1,2 Joukkovelkakirjalainat 832,4 832,4 48,5 2,3 2,5 4,5 Muut rahoitusmarkkinavälineet ja talletukset 181,0 181,0 10,6 1,0 Osakesijoitukset 287,0 287,0 16,7 8,3 Noteeratut osakkeet 215,7 215,7 12,6 24,3 27,7 Private equity -sijoitukset 12,3 12,3 0,7-12,5 Noteeraamattomat osakesijoitukset 59,0 59,0 3,4-22,6 Kiinteistösijoitukset 359,5 359,5 21,0 3,1 Suorat kiinteistösijoitukset 313,4 313,4 18,3 3,3 Kiinteistösijoitusrahastot 46,2 46,2 2,7 1,5 Muut sijoitukset 16,5 16,5 1,0-0,6 Hedge fund -sijoitukset 16,5 16,5 1,0-0,6 10,4 Sijoitukset yhteensä 1 714,6 1 714,6 100,0 3,3 7,0 Modifioitu duraatio

Tulos ja vakavaraisuus

Tulos 1 6/2009 1 6/2008 2008 Tuloksen synty, milj. Vakuutusliikkeen tulos -1,0-0,7-2,8 Sijoitustoiminnan tulos käyvin arvoin 14,9-116,2-292,5 + Sijoitustoiminnan nettotuotto käyvin arvoin 54,4-76,0-297,0 - Vastuuvelan tuottovaatimus -39,5-40,2 4,5 Hoitokustannustulos 1,2 1,3 2,5 Kokonaistulos 15,1-115,6-292,9 Vakuutusmaksun hoitokustannusosalla katetut liikekulut, milj. 7,4 6,8 13,6 % vakuutusmaksun hoitokustannusosista 86,4 84,4 84,6 Henkilöstön lukumäärä keskimäärin 129 122 129

Vakavaraisuus 30.6.2009 31.12.2008 30.6.2008 Vastuuvelka, milj. 1 628,9 1 561,1 1 701,1 Toimintapääoma, milj. 1) 258,5 240,0 361,0 % vastuuvelasta 2) 17,3 16,7 23,7 suhteessa vakavaraisuusrajaan 3,1 2,7 2,0 Vakavaraisuusraja (% vastuuvelasta) 2) 5,7 6,1 12,1 Tasoitusvastuu, milj. 116,7 118,1 121,4 1) Sisältää 31.12.2008 ja 30.6.2009 tasausvastuusta toimintapääomaan rinnastettavan erän (60,1 MEUR 31.12.2008 ja 62,2 MEUR 30.6.2009). 2) Suhdeluku laskettu %:na vakavaraisuusrajan laskennassa käytetystä vastuuvelasta.

Vakavaraisuuden kehitys 70 % 60 % 50 % Toimintapääoma 40 % 30 % Yläraja 20 % 10 % Vakavaraisuusraja 0 % 31.12.2005 31.12.2006 31.12.2007 31.12.2008 30.6.2009