RIITTÄÄKÖ SOLVENSSI II? Esko Kivisaari

Transkriptio

1 RIITTÄÄKÖ SOLVENSSI II? Esko Kivisaari

2 2

3 SUOMESSA KÄYTTÖÖN TULEVAT VALTUUDET LISÄPÄÄOMAPUSKURIEN ASETTAMISEEN ESIMERKKI VAIKUTUKSISTA CET 1 -KOKONAISPÄÄOMATAVOITETASOON Suomalaisten pankkien 15,2 % keskim vakavaraisuustaso Entinen minimivaade Uusi tavoitetaso 17,5 % 4 2 2,5 2,5 2 4,5 Pankkikohtainen tavoitepuskuri sis. kriisinratkaisudirektiivin edellyttämän puskurin Systeemisesti merkittävien pankkien lisäpuskuri (0-2) Vastasyklinen puskuri (0-2,5 ) Yleinen tappiopuskuri Pilari 2 lisäpääomavaatimus (harkinnanvarainen) Ydinpääomavaatimus (minimivaade) Pääomavaatimukset (core tier 1) % *Esimerkissä ei ole huomioitu EKP:n oikeutta asettaa lisävaade kansallisten viranomaisvaateiden päälle 3

4 SOLVENSSI II- KANSALLINEN AIKATAULU 12/2010 NYT MENOSSA: STM SIItyöryhmä aloitti 11/ Kansallinen valmisteluaikataulu Level 1-taso STM:n työryhmissä valmisteilla työ on olennaisesti kesken 11/2010 Level 3: preconsultation asti SEG-kokoukset: ja HE-VALMISTELUN AIKATAULUTAVOITE: STM:n SII-työryhmän ehdotus hallituksen esitykseksi mennessä QIS 5 tulokset 03/2011 Level 3: EIOPA:n ehdotus annetaan 07/2011 Level 2: Komission ehdotus annetaan QIS lopulla Alkuvuosi 2012: Laintarkastus ja käännös väh. 2-3 kk Eduskuntakäsittely 04/2012 alkaen Level 3: EIOPA:n ohjeet ja suositukset 03/2012 Level 3: EIOPA:n ehdotukset vahvistetaan 12/2011? Level 2: komission ehdotukset vahvistetaan 12/2011? Level 2 ja 3 säännösten valmistelu VYL muutokset voimaan alkaen Level 3: komission antamat ehdotukset MISSÄ VAIHEESSA ANNETAAN JA HYVÄKSYTÄÄN??? 4

5 SOLVENSSI II VALMISTELUAIKATAULU Kansallinen implementointi SII-voimaan Kevät-kesä / L1 VYL 1,5 (HE 83/2013) SII-HE-valmistelu HE eduskunnalle 11/2014 L2 L 2,5 L3 5 Delegated Acts EIOPA Välivaiheen ohjeet BOS 21.5 E P - V A A L I T 1. konsultaatio: 04-06/2014 (Aihe: ITS hyväksymismenettelyt) ITS:n ohjeet K: 06-09/2014 Parlamentin ja neuvoston hyväksyminen ITS: Komission hyväksyminen 2. konsultaatio: 12/ /2015 (Aihe:ITS I-III pilarit) BOS 09 BOS 10 ITS:n ohjeet K: 12-03/2015 ITS: Komission hyväksyminen 2016

6 SOLVENSSI II-SÄÄNTELYYN VALMISTAUTUMINEN TILANNE SYYSKUUSSA 2014 LISÄÄ TULOSSA! EIOPA ohjeet EU-asetus (EIOPA) EU-asetus (Komissio) Direktiivi Nykyisin Jatkossa 6 Huom! Uusia EIOPA:n EU-asetusluonnoksia ja ohjeita tulossa vielä konsultaatioon joulukuussa 2014

7 PANKKIUNIONIN OSA-ALUEET Yhteinen euroalueen pankkivalvonta (SSM) EKP valvontaviranomaisena 18 maata/n.130 pankkia/85 % pankkisektorin taseesta Euroalueen ulkopuolisten maiden takaraja liittyä 5/2014 Käyttöön Pankkiunioni Yhteinen euroalueen kriisinhallinta (SRM) Sama soveltamisala kuin SSM Kriisinratkaisuneuvosto (valmistelu ja toimeenpano) ja komissio (päätösvalta) Yhteinen EUkriisinhallintarahasto Käyttöön 2015 Yhteinen talletussuoja Tarkempi sisältö ja etenemisaikataulu auki Yhteinen sääntökirja (single rulebook) Vakavaraisuus- ja maksuvalmiusasetus (CRR) Elvytys- ja kriisinratkaisudirektiivi (BRRD) Talletussuojadirektiivi (DGSD) 7

8 BCR HLA ICS The development of the BCR is the first step of the International Association of Insurance Supervisors (IAIS) project to develop groupwide global capital standards. The second step is the development of Higher Loss Absorbency (HLA) requirements to apply to GSIIs, due to be completed by the end of The HLA will build on the BCR and address additional capital requirements for G-SIIs reflecting their systemic importance in the international financial system. The third step is the development of a risk based group-wide global Insurance Capital Standard (ICS), due to be completed by the end of 2016, and to be applied to Internationally Active Insurance Groups (IAIGs) from 2019 after refinement and final calibration in 2017 and The development of the ICS will be informed by the work on the BCR. 8

9 FSB DEFINITION OF SYSTEMIC RISK The paper defines systemic risk as a risk of disruption to financial services that is (i) caused by an impairment of all or parts of the financial system and (ii) has the potential to have serious negative consequences for the real economy. Fundamental to the definition is the notion of negative externalities from a disruption or failure in a financial institution, market or instrument. All types of financial intermediaries, markets and infrastructure can potentially be systemically important to some degree. Three key criteria that are helpful in identifying the systemic importance of markets and institutions are: size (the volume of financial services provided by the individual component of the financial system), substitutability (the extent to which other components of the system can provide the same services in the event of a failure) and interconnectedness (linkages with other components of the system). 9

10 10 Uusi Aura