Ilmarinen 1.1. - 30.6.2007 1 1.1. - 30.6.2007 1.1. - 30.6.2006 1.1. - 31.12.2006 Vakuutusmaksutulo, milj. euroa 1 365,0 1 360,0 2 652,6 Sijoitustoiminnan nettotuotto käyvin arvoin, milj. euroa 1 245,1 304,6 1 803,0 Tuotto sitoutuneelle pääomalle, % 5,3* 1,4* 8,5 Vastuuvelka, milj. euroa 22 150,8 19 999,2 20 917,2 Toimintapääoma, milj. euroa 6 507,0 4 892,2 5 828,0 Toimintapääoma / vastuuvelka 1) 36,2 29,5 33,7 Toimintapääoma/vakavaraisuusraja 2,2 2,2 2,4 Eläkevarat, milj. euroa 2) 24 447,2 21 458,5 23 095,1 TyEL- palkkasumma, milj. euroa 3) 12 227,9 11 578,5 11 505,6 YEL- työtulosumma, milj. euroa 3) 956,1 * 6 kk tuotto-% 1) Suhdeluku laskettu prosenttina vakavaraisuusrajan laskennassa käytetystä vastuuvelasta 2) Vastuuvelka + arvostuserot 3) Arvio vakuutettujen koko vuoden palkka- ja työtulosummasta 917,7 923,6
2 Sijoitusjakauma 30.6.2007 31.12.2006 30.6.2006 milj. e % milj. e % milj. e % Lainasaamiset 1) 1 151,4 4,7 1 139,1 5,0 1 047,6 4,9 Joukkovelkakirjalainat 1) sis. korkorahastoja 10 250,7 1 062,8 41,8 4,3 10 387,2 871,4 45,2 3,8 10 116,1 706,4 47,3 3,3 Muut rahoitusmarkkinavälineet ja talletukset 122,7 0,5 155,9 0,7 132,9 0,6 Osakkeet ja osuudet 10 933,7 44,6 8 959,0 39,0 7 931,8 37,1 Kiinteistösijoitukset 2 055,2 8,4 2 353,7 10,2 2 138,0 10,0 sis. sijoitusrahastoja 235,3 1,0 231,6 1,0 98,9 0,5 Sijoitukset yhteensä 24 513,8 100,0 22 994,9 100,0 21 366,5 100,0 Joukkolainasalkun modifioitu duraatio 4,5 4,2 4,3 1) Sisältää kertyneet korot
Sijoitustoiminnan nettotuotto käyvin arvoin 30.6.2007 3 Sijoitustuotot milj. euroa Sitoutunut pääoma 1) milj. euroa Tuotto-% sitoutuneelle pääomalle 1-6 kk 2007 1-6 kk 2006 1-12 kk 2006 Lainasaamiset 25,8 1 163,8 2,2 2,2 4,4 Joukkovelkakirjalainat josta korkorahastot -50,0 19,9 10 107,6 963,2-0,5 2,1-1,4 0,6 1,0 9,1 Muut rahoitusmarkkinavälineet ja talletukset 9,0 484,9 1,8 1,2 3,8 Osakkeet ja osuudet 1 192,4 9 493,2 12,6 5,0 20,2 Kiinteistösijoitukset josta sijoitusrahastot 79,6 13,0 2 049,4 214,2 3,9 6,1 2,9 11,1 8,0 20,8 Sijoitukset yhteensä 1 256,7 23 299,0 5,4 1,5 8,6 Sijoituslajeille kohdistamattomat tuotot, kulut ja liikekulut -11,7-0,1 0,0 0,0 Sijoitustuotot yhteensä 1 245,1 23 304,8 5,3 1,4 8,5 1) Markkina-arvo raportointikauden alussa + päivittäin/kuukausittain painotetut kassavirrat
4 Sijoitusten tuotot riskin mukaisesti ryhmiteltynä 30.6.2007 Markkina-arvoinen Riskin mukainen Tuotto sitoutuneelle Volatiliteetti Modifioitu jakauma jakauma pääomalle duraatio milj. e milj.e % % Korkosijoitukset 11 608,5 11 008,2-0,1 Lainasaamiset 1 151,4 1 151,4 2,2 Joukkovelkakirjalainat 10 261,2 11 179,5-0,5 2,1 4,5 Muut rahoitusmarkkinavälineet ja talletukset 195,9-1 322,8 1,9 Osakesijoitukset 10 140,1 10 482,0 12,7 Noteeratut osakkeet 9 624,7 9 966,6 12,4 10,7 Private equity sijoitukset 443,9 443,9 20,8 Noteeraamattomat osakesijoitukset 71,5 71,5 12,8 Kiinteistösijoitukset 2 055,2 2 055,2 3,9 Suorat kiinteistösijoitukset 1 819,9 1 819,9 3,6 Kiinteistösijoitusrahastot ja yhteissijoitukset 235,3 235,3 6,1 Muut sijoitukset 710,0 968,4 11,2 Absoluuttisen tuoton sijoitukset 696,3 696,3 7,3 4,1 Hyödykesijoitukset 4,3 234,0 Muut sijoitukset 9,4 38,1 Sijoitukset yhteensä 24 513,8 24 513,8 5,3 3,4 Volatiliteetti lasketaan kahden vuoden kuukausittaisista, logaritmisista historiatuotoista Kokonaistuottoprosentti sisältää sijoituslajeille kohdistamattomat tuotot, kulut ja liikekulut
5 Tulosanalyysi, milj. euroa 1.1. - 30.6.2007 1.1. - 30.6.2006 1.1. - 31.12.2006 Tuloksen synty Vakuutusliikkeen tulos -41,6 14,1 19,9 Sijoitustoiminnan tulos käyvin arvoin + Sijoitustoiminnan nettotuotto käyvin arvoin - Vastuuvelan tuottovaatimus 733,8 1 245,1-511,3-173,2 304,6-477,9 807,6 1 803,0-995,5 Hoitokustannustulos 6,5 10,5 22,9 Kokonaistulos 698,7-148,7 850,3
Vakavaraisuusseuranta Toimintapääoma ja sen rajat 6 % vastuuvelasta 70 60 50 40 30 20 10 0 36,2 32,0 33,7 25,6 18,1 22,3 2002 2003 2004 2005 2006 30.6.2007 Taseeseen sisältyvä toimintapääoma Vakavaraisuusraja Arvostuserot ja muut taseen ulkopuoliset erät Toimintapääoman enimmäismäärä Vakavaraisuusaste oli 30.6.2007 2,2-kertainen verrattuna vakavaraisuusrajaan (31.12.2006 2,4)
7 Vakavaraisuus % vakavaraisuusrajan laskennassa käytetystä vastuuvelasta 30.6.2007 31.12.2006 30.6.2006 Vakavaraisuusraja 16,4 14,1 13,4 Toimintapääoman enimmäismäärä 65,7 56,5 53,8 Toimintapääoma 36,2 33,7 29,5
Tulos käyvin arvoin 1.1. - 30.6.2007 Milj. euroa Hoito- Sijoitus- kustannus- Vakuutusliike toiminta nusliike Yhteensä Vakuutusmaksutulo 1 317 0 48 1 365 Sijoitustoiminnan nettotuotot käyvin arvoin 1 250 1 250 Maksetut korvaukset -1 201-1 201 Vastuuvelan muutos *) -151-511 -662 Kokonaisliikekulut -2-5 -42-49 Muut tuotot ja kulut -6 1-5 Tulos käyvin arvoin -42 734 7 699 *) Ennen siirtoa lisävakuutusvastuihin ja tasoitusvastuuseen
Tase käyvin arvoin 30.6.2007 Vastaavaa Vastattavaa Milj. euroa Milj. euroa Sijoitukset käyvin arvoin 24 514 Oma pääoma 88 Poistoero 15 Saamiset 603 Arvostuserot 2 296 Osittamaton lisävakuuusvastuu 4 167 Muu omaisuus 145 Toimintapääoman muut erät -60 Toimintapääoma 6 507 Tasoitusvastuu 868 Vakavaraisuuspääoma 7 375 Ositettu lisävakuutusvastuu 40 (asiakashyvityksiin) Osaketuottosidonnainen vastuuvelka 38 Varsinainen vastuuvelka *) 17 039 Muut velat**) 770 Vastaavaa yhteensä 25 262 Vastattavaa yhteensä 25 262 *) Vastuuvelka ilman lisävakuutusvastuita ja tasoitusvastuuta **) Sisältää toimintapääomasta vähennetyt taseen ulkopuoliset erät 59,9 milj. euroa, sekä laskennallisen ehdotetun voitonjaon 0,8 milj. euroa