Toimitusjohtajan katsaus varsinaisessa yhtiökokouksessa Juhani Pitkäkoski 17.3.2014
Esityksen sisältö in esittely Liiketoiminta Suomessa Vuosi 2013 lukuina Strategiset tavoitteet ja taloudelliset tavoitteet Näkymät ja tulosohjeistus vuodelle 2014
syntyi ja listautui kesällä 2013 syntyi kesäkuussa 2013 kiinteistöteknisten ja teollisuuden palveluiden irtautuessa YIT-konsernista itsenäiseksi konsernikseen. Osakkeenomistajat saivat jakautumisvastikkeena yhden in osakkeen kutakin omistamaansa YIT:n osaketta kohden. ja YIT ovat kaksi itsenäistä, toisistaan erillistä pörssiyhtiötä. Kummankin yhtiön osakkeen arvo kehittyy itsenäisesti, markkinoilla määräytyvin hinnoin. 4.2. Hallitus päätti aloittaa valmistelut YIT:n jakamiseksi. 17.6. YIT:n ylimääräinen yhtiökokous päätti jakautumisesta. 30.6. Jakautuminen toteutui aloitti uuden elämän itsenäisenä yhtiönä. 1.7. Kaupankäynti in osakkeilla alkoi Helsingin pörssissä. 3
suunnittelee, toteuttaa ja ylläpitää käyttäjäystävällistä ja energiatehokasta kiinteistötekniikkaa sekä teollisuuden palveluja Pohjois- ja Keski-Euroopassa.
5 External / Internal / Confidential
Palveluitamme käytetään monenlaisissa kiinteistöissä Teollisuuslaitosten kunnossapito Jätteidensiirtoratkaisut Rakennusautomaatio, kiinteistövalvomo Turva- ja sammutusratkaisut Ääni ja valaistus Talotekniikan kokonaistoimitukset Lämpö, vesi, ilmanvaihto, sähkö Tievalaistus ja niiden ohjaus, liikenteen telematiikka Elinkaarihankkeet Puhdastilojen tekniikka, jäähdytys Energiatehokkuus ja uusiutuvien energiamuotojen hyödyntäminen Kiinteistöjohtaminen
in liiketoiminta Suomessa
in liiketoiminta Suomessa Suomi Suomen suurin talotekniikkayritys Talotekniikan asennukset, huolto ja kunnossapito urakointia ja palvelusopimuksia Industria Suomen johtava teollisuuden palveluyritys Teknisten järjestelmien ja prosessien projektitoimitukset teollisuudelle, teollisuuden kunnossapito ja modernisoinnit Johtava toimija myös Ruotsissa Henkilöstöä ~2 700 Toimipaikkoja 35 Huoltoautoja 500 Kiinteistöjä in 24/7-valvomopalvelussa 1 200 8 Henkilöstöä ~1 700 Toimipaikkoja 45 Vakituisia asiakkuuksia >40 3 konepajaa, joista toimitamme putkisto-, säiliö- sekä kattilaesivalmisteita ympäri maailmaa. Lisäksi paikallisia konepajoja palvelukeskuksissa.
Asiakasreferenssejä Kesko: Kunnossapitopalvelut Keskon kauppapaikkojen kunnossapitopalvelua jo yli vuosikymmenen ajan Ylläpidettävää kiinteistöalaa lähes miljoona m², noin 150 kiinteistöä liitetty in etävalvontaan Varma: Energianhallintasopimus Varman omistamien toimitilakiinteistöjen energianhallinta, tekninen kiinteistöjohtaminen sekä huolto ja kunnossapito Kattaa noin 70 kiinteistöä, kumppanuutta vuodesta 2011 Finnair: Kiinteistöpalvelut ja tekninen manageeraus Finnairin kiinteistöjen kiinteistöja toimitilapalvelut sekä energianhallinta Helsinki- Vantaan lentoaseman alueella Noin 140 kohdetta ja 300 000 m², yhteistyötä vuodesta 2006 Metsä Fibre: Kunnossapidon kumppanuus in ja Metsä Fibren perustama kunnossapitoyhtiö Botnia Mill Service pitää huolen neljän sellutehtaan kokonaisvaltaisesta kunnossapidosta. 9
Vuosi 2013 lukuina
Projektien tarkempi valinta, huollon ja kunnossapidon alhaisempi liikevaihto sekä Saksan projektialoitusten lykkääntyminen vaikuttivat liikevaihtoon Liikevaihdon kehitys maittain Milj. e Myynti Liikevaihdon jakauma 1 12/2013 704 666 (-5 %) 604 547 (-9 %) Ruotsi 26 % 580 516 Suomi 22 % (-11 %) 542 458 (-15 %) 154 148 146 140 (-4 %) (-4 %) 73 68 Ruotsi Suomi Norja Saksa Itävalta Tanska Muut maat 1 12/12 1 12/13 (-7 %) Ruotsi 26 % Suomi 22 % Norja 20 % Saksa 18 % Itävalta 6 % Tanska 5 % Muut maat 3 % 11
Käyttökate (EBITDA) kasvoi edelleen Konsernin käyttökate 1 12/12: 85,3 (3,0 %) 1 12/13: 70,9 (2,8 %) 23,6 25,6 26,3 23,3 25,3 Käyttökate, milj. e Käyttökateprosentti, % 3,5 % 3,6 % 4,0 % 12,9 3,9 % 3,7 % 9,8 9,4 1,3 % 1,5 % 2,0 % 1-3/12 4-6/12 7-9/12 10-12/12 1-3/13 4-6/13 7-9/13 10-12/13 12
Kassavirta vahvistui loka joulukuussa Operatiivinen kassavirta investointien jälkeen Milj. e Rullaava 12 kk 79,3 40,5 33,2 16,2 47,1 106,4 74,2 Käyttöpääoman vapautuminen tuki operatiivista kassavirtaa, joka oli kausiluonteisesti erittäin vahva loka joulukuussa. Kassavirtaa rasittivat jakautumiseen liittyvät 21 miljoonan euron IT-investoinnit tammi joulukuussa. 5,1 5,3-2,2-18,4-25,5-35,3 1 3/12 4 6/12 7 9/12 10 12/12 1 3/13 4 6/13 7 9/13 10 12/13 13
07.03.2014 28.02.2014 21.02.2014 14.02.2014 07.02.2014 31.01.2014 24.01.2014 17.01.2014 10.01.2014 02.01.2014 19.12.2013 12.12.2013 04.12.2013 27.11.2013 20.11.2013 13.11.2013 06.11.2013 30.10.2013 23.10.2013 16.10.2013 09.10.2013 02.10.2013 25.09.2013 18.09.2013 11.09.2013 04.09.2013 28.08.2013 21.08.2013 14.08.2013 07.08.2013 31.07.2013 24.07.2013 17.07.2013 10.07.2013 03.07.2013 Osakkeen hinta 1.7.2013 7.3.2014 CAV1V, päätöskurssi euroa 10 9 8 7 6 5 4 3 Aloituskurssi 1.7: 3,00 e Korkein hinta: 8,94 e (30.12.2013) Alhaisin hinta: 3,00 e (1.7.2013) illa oli helmikuun lopussa 33 158 osakkeenomistajaa. (6/13: 39 250) 2 1 0 14
Osingonjakoehdotus Hallitus ehdottaa, että osinkoa jaetaan 0,22 euroa osakkeelta. (78 % konsernin tilikauden tuloksesta) Osinkopolitiikka: Yhtiön tavoitteena on jakaa osinkoina ja pääoman palautuksina osakkeenomistajille vähintään 50 % tilikauden tuloksesta verojen jälkeen ilman käyvän arvon muutoksia. 15
Strategia vuoteen 2016
Strategiamme painopisteet Kannattavuuden parantaminen Pohjois- Euroopassa Kasvu Keski- Euroopassa orgaanisesti ja yritysostoin Laajat, uudet ja edistykselliset projektit ja palvelut Vahva yrityskuva Erinomainen johtaminen Halu tehdä tulosta 17
Taloudelliset tavoitteet vuoden 2016 loppuun Liikevaihdon kasvu keskimäärin yli 10 % vuodessa Käyttökate (EBITDA) yli 6 % liikevaihdosta Negatiivinen käyttöpääoma 18
Näkymät ja tulosohjeistus vuodelle 2014
in liiketoiminnan markkinanäkymät vuodelle 2014 Huolto ja kunnossapito Projektiliiketoiminta o Kasvulle on suotuisat edellytykset in kaikilla toiminta-alueilla. o Uusinvestoinneissa päätöksenteko on edelleen hidasta, mutta positiivisia merkkejä on näkyvissä. o Talotekniikan uusinvestointien odotetaan lisääntyvän hieman. Energiatehokkuus o o Energiatehokkuuspalvelujen kysynnän odotetaan säilyvän vakaana. Kasvavat energiakustannukset ja tiukentuva lainsäädäntö tukevat energiatehokkaiden ratkaisujen kysyntää. 20
Tulosohjeistus vuodelle 2014 arvioi, että konsernin vuoden 2014 liikevaihto vertailukelpoisin valuuttakurssein säilyy viime vuoden tasolla ja käyttökate (EBITDA) ilman kertaluonteisia eriä kasvaa selvästi 90 110 milj. euroon. Vuonna 2014 käyttökatteen kasvu toteutetaan toiminnallista tehokkuutta parantamalla, huoltoja kunnossapitoliiketoimintaa kasvattamalla sekä Saksan projektiliiketoimintaa lisäämällä. Yleisen makrotaloudellisen ympäristön mahdolliset muutokset vaikuttavat in liiketoimintaan ja asiakkaisiin. 21
Fredrik Strand - in uusi toimitusjohtaja 1.4. alkaen s. 1964, Ruotsin kansalainen Työskenteli viimeksi toimitusjohtajana Sodexolla, jossa vastasi vuodesta 2009 yhtiön Pohjoismaiden liiketoiminnoista. Työskenteli vuosina 1989 2009 Ericssonilla useissa johtotehtävissä: johti muun muassa globaalia palveluliiketoimintaa ja sen kehittämistä sekä vastasi Latinalaisen Amerikan ja Yhdysvaltojen palveluliiketoiminnoista. Kokemusta monipuolisista mobiilijärjestelmien markkinointiin, myyntiin ja palveluihin liittyvistä tehtävistä. Koulutukseltaan upseeri 22