Smart way to smart products Etteplan Q1: Merkittävä tulosparannus

Transkriptio

1 Etteplan Q1: Merkittävä tulosparannus Toimitusjohtaja Juha Näkki

2 Markkinakatsaus 1-3/2015 Vuosi 2015 käynnistyi joulun lomakauden jälkeen hitaasti. Suunnittelupalveluiden ja teknisen dokumentoinnin kysyntä oli edellisen vuosineljänneksen (10-12/2014) tasolla ja parani vuoden 2014 ensimmäiseen vuosineljännekseen verrattuna. Ruotsin markkinat kehittyivät Suomen markkinoita suotuisammin ja kysyntä erityisesti teknisen dokumentoinnin ulkoistuspalveluissa parani. Alankomaissa teknisen dokumentoinnin kysyntä parani hiukan. Kiinassa kysyntä suunnittelupalveluille oli edelleen kasvussa.

3 Keskeiset asiat 1-3/ Avainasiakkuudet kehittyivät suotuisasti ja kasvoivat 7,8 %. + Managed Services -palveluiden osuus kasvoi edelleen ja oli 44 % liikevaihdosta. + Teknisen dokumentoinnin alueella liiketoimintamme kehittyi katsauskaudella hyvin. - Suunnittelupalveluiden liikevaihto kasvoi odotettua hitaammin. - Kiinan markkinoille myytyjen työtuntien kasvu hidastui tilapäisesti ja oli 2,8 %.

4 Avainluvut 1-3/2015 (1 000 EUR) 1-3/ /2014 Muutos % Liikevaihto ,1 Operatiivinen liikevoitto* ,8 Operatiivinen liikevoitto, % 6,5 4,1 Liikevoitto (EBIT) ,3 EBIT, % 5,9 3,5 Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR 0,07 0,04 75,0 Omavaraisuusaste, % 36,3 31,5 Liiketoiminnan rahavirta ,1 ROCE, % 17,5 10,5 Henkilöstö kauden lopussa ,2 * Liikevoitto (EBIT) ilman yritysjärjestelyihin liittyviä eriä kuten aineettomien hyödykkeiden poistoja ja lisäkauppahintojen uudelleenarvostuksia

5 Näkymät 2015 Markkinanäkymät Etteplanin liiketoiminnan kehittymiseen vaikuttaa keskeisimmin globaali kone- ja metallituoteteollisuuden kehitys. Euroopan poliittisen ja taloudellisen tilanteen vuoksi markkinoiden kehitys on edelleen epävarmaa. Etteplanin asiakkaat toimivat myös Pohjois-Amerikan ja Aasian markkinoilla, joissa kysyntätilanne on Eurooppaa parempi. Taloudellinen ohjeistus Odotamme koko vuoden 2015 liikevaihdon ja liikevoiton kasvavan vuoteen 2014 verrattuna.

6 Liikevaihto 1-3/2015 Liikevaihto asiakasryhmittäin Liikevaihto maittain Nosto ja siirto 0% 4% 8% 12% 16% 15 % (14 %) Alankomaat 5 % (5 %) Kiina 2 % (3 %) Energia ja sähkönsiirto 14 % (11 %) Kaivos 13 % (13 %) Metsä ja paperi Teollisuuden laitteet ja komponentit Ilmailu ja puolustus 6 % (8 %) 13 % (9 %) 10 % (12 %) Ruotsi 31 % (36 %) Suomi 62 % (56 %) Lääketieteen tekniikka 5 % (5 %) Ajoneuvo ja kuljetus 4 % (6 %) Metalli 3 % (3 %) Muut 16 % (19 %) Luvut on pyöristetty kokonaisluvuiksi.

7 Liikevaihto 1-3/2015: 34,7 miljoonaa euroa (1-3/2014: 33,3 miljoonaa euroa) 40 Liikevaihto kasvoi 4,1 %. Vertailukelpoisin valuuttakurssein liikevaihto kasvoi 5,4 % ,5 33,3 34,7 Orgaaninen kasvu oli 4,1 %. Myynti avainasiakkaille kasvoi 7,8 % Liikevaihdon kasvuun vaikuttivat Etteplanin vahva markkina-asema ja kohtuullisen hyvällä tasolla jatkunut kysyntä. M Etteplanin liiketoiminta sisältää kausivaihtelun. 5 0

8 Operatiivinen liikevoitto 1-3/2015: 2,3 miljoonaa euroa, 6,5 % (1-3/2014: 1,4 miljoonaa euroa, 4,1 %) Etteplan otti vuoden 2015 alusta käyttöön operatiivisen liikevoiton raportoinnin. Uusi tunnusluku kuvaa entistä paremmin operatiivista suoritustasoa. Operatiivinen liikevoitto on liikevoitto (EBIT) ilman yritysjärjestelyihin liittyviä eriä kuten aineettomien hyödykkeiden poistoja ja lisäkauppahintojen uudelleenarvostuksia. M 3,0 2,5 2,0 1,5 1,0 5,6 1,9 4,1 Operatiivinen 8 liikevoitto, % 6,5 2, Operatiivinen liikevoitto parani 65,8 %. 0,5 1,4 2 1 Operatiiviseen liikevoittoon sisältyy 0,1 miljoonaa euroa kertaluonteisia eriä. 0,0 0

9 Liikevoitto (EBIT) ja EBIT % 1-3/2015: 2,1 miljoonaa euroa, 5,9 % (1-3/2014: 1,2 miljoonaa euroa, 3,5 %) 3,0 8 Liikevoitto (EBIT) parani 77,3 %. Liikevoittoa paransivat liikevaihdon kasvu ja vertailukautta parempi suunnittelukapasiteetin käyttöaste. 2,5 2,0 5,1 EBIT % 7 5,9 6 5 M 1,5 3,5 4 1,0 0,5 1,8 1,2 2, ,0 0

10 Suunnittelupalvelut Liikevaihto 1-3/2015: 27,7 miljoonaa euroa (1-3/2014: 26,9 miljoonaa euroa) Suunnittelupalveluiden liikevaihto kasvoi 2,8 % vertailukaudesta. Suunnittelupalveluiden liikevaihdon kasvuun vaikutti Etteplanin vahva markkina-asema ja tasaisena jatkunut kysyntä. M ,4 26,9 Operatiivinen liikevoitto, % Liikevaihto 5,6 27, % Kasvua hidasti erään asiakkaan puitesopimuksen solmimisen lykkääntyminen ja Venäjän projektiliiketoiminnan supistuminen Managed Service -palveluiden osuus liikevaihdosta 0 Suunnittelupalveluiden operatiivinen liikevoitto parani 67,7 % ja operatiivinen liikevoittoprosentti oli 5,6 % (1-3/2014: 3,4 %). %

11 Tekninen dokumentointi Liikevaihto 1-3/2015: 6,9 miljoonaa euroa (1-3/2014: 6,3 miljoonaa euroa) Teknisen dokumentoinnin liikevaihto kasvoi 9,4 % vertailukaudesta. Teknisen dokumentoinnin kasvuun vaikutti ulkoistustrendin jatkuminen. M ,2 6,3 Operatiivinen liikevoitto, % Liikevaihto 8,4 6, % Katsauskauden merkittävin ulkoistussopimus solmittiin Husqvarna Groupin kanssa. Teknisen dokumentoinnin operatiivinen liikevoitto parani 27,7 % ja operatiivinen liikevoittoprosentti oli 8,4 % (1-3/2014: 7,2 %). % Managed Service -palveluiden osuus liikevaihdosta 0 30

12 Osakekohtainen tulos ja osingot Osakekohtainen tulos 1-3/2015: 0,07 euroa (1-3/2014: 0,04 euroa) 0,35 Osakekohtainen tulos Osinko Osakekohtainen tulos parani 75 %. Osakekohtainen oma pääoma kasvoi 13,9 % oli 1,39 (1,22) euroa. 0,30 0,25 0,20 0,15 0,10 0,05 0,04 0,07 0,00

13 Rahavirta Liiketoiminnan rahavirta 1-3/2015: 0,1 miljoonaa euroa (1-3/2014: -1,7 miljoonaa euroa) Rahavirta investointien jälkeen 1-3/2015: -0,4 miljoonaa euroa (1-3/2014: -3,2 miljoonaa euroa) Liiketoiminnan rahavirta Rahavirta investointien jälkeen 14,0 Liiketoiminnan rahavirta parani. Rahavirta kertyy vuosineljänneksittäin epätasaisesti liiketoiminnan kausivaihtelun vuoksi. 12,0 10,0 8,0 M 6,0 4,0 2,0 0,0-2,0-4,0 0, Q1/14 Q1/15-0,4-1,7-3,2

14 Sitoutuneen pääoman tuotto (ROCE), % 1-3/2015: 17,5 % (1-3/2014: 10,5 %) 30 Suunnitteluliiketoiminta ei sido merkittäviä pääomia, joten sitoutuneen pääoman tuoton tulisi olla vähintään 20 % % 15 15,5 17, ,5 5 0

15 Henkilöstömäärä keskimäärin 1-3/2015: (1-3/2014: 1 722) Henkilöstön keskimääräinen määrä kasvoi 8,4 % vertailukaudesta. Katsauskauden lopussa konsernin palveluksessa oli ( : 1 731), joista ulkomailla toimi 697 ( : 622) henkilöä Ruotsissa henkilöstön vaihtuvuus ja kilpailu asiantuntijoista rasitti liiketoimintaa edelleen / /2015

16 Tuloslaskelma (1 000 EUR) 1-3/ /2014 Muutos % 1-12/2014 Liikevaihto , Liiketoiminnan muut tuotot Materiaalit ja palvelut Henkilöstökulut Liiketoiminnan muut kulut Poistot Liikevoitto (EBIT) , Rahoitustuotot Rahoituskulut Voitto ennen veroja , Tuloverot Tilikauden voitto

17 Tase (1 000 EUR) Liikearvo Muut pitkäaikaiset varat Pitkäaikaiset varat yhteensä Myyntisaamiset ja muut saamiset Rahavarat Lyhytaikaiset varat yhteensä VARAT YHTEENSÄ Oma pääoma yhteensä Pitkäaikaiset velat yhteensä Lyhytaikaiset velat yhteensä OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ

18 Rahavirtalaskelma (1 000 EUR) 1-3/ / /2014 Liiketoiminnan rahavirta (A) Investointien rahavirta (B) Rahavirta investointien jälkeen (A+B) Rahoituksen rahavirta (C) Rahavarojen muutos (A+B+C) Rahavarat kauden alussa Valuuttakurssien muutosten vaikutus Rahavarat kauden lopussa

19 Etteplan Oyj:n taloudelliset tavoitteet ja toteuma Kasvu Tavoite ja toteuma Q1/2015 Keskimäärin 15 %:n vuotuinen liikevaihdon kasvu 1-3/2015: 4,1 % (vertailukelpoisin valuuttakurssein 5.4 %) Toimenpide Kasvu avainasiakkuuksissa Vahvan markkina-aseman tarjoama markkinoita nopeampi kasvu Kasvua tukevat yritysjärjestelyt Kannattavuus Liikevoitto 10 % 1-3/2015: 5,9 % Liiketoimintamallin muutos Markkinajohtajuus Kassavirta Korkean lisäarvon palvelut Liiketoiminnan rahavirran parantaminen taseen vahvistamiseksi 1-3/2015: 0,1 MEUR Managed Services -osuuden kasvu 50 %:iin vuoteen 2016 mennessä 1-3/2015: 44 % Hinnoittelumallien kehitys Myyntisaamisten myynti ja tehostunut käsittely Palveluratkaisut ja projektiliiketoiminta

20 Liikevaihto ja Liikevoitto (EBIT) , ,0 12, ,0 8,0 6, ,0 2,0 0, ,0-4, * 2002* 2003* 2004* 2005* 2006* /2015-6,0 Liikevaihto Liikevoitto *sisältää jatkuvat ja lopetetut toiminnot

21 IR kontaktit Juha Näkki President and CEO Puh Per-Anders Gådin Senior Vice President, Finance Puh Outi-Maria Liedes Senior Vice President, HR & Communications Puh

22