The European Tax Innovator of the Year in 2013 The Best European Newcomer in 2012 The Finnish Transfer Pricing Firm of the Year in 2011
Liiketoimintamallien optimointi: Keskitetyn päämiesmallin houkuttelevuus kasvussa Alder & Sound Oy Mannerheimintie 16 A FI-00100 Helsinki firstname.lastname@aldersound.fi www.aldersound.fi The European Tax Innovator of the Year in 2013 The Best European Newcomer in 2012 The Finnish Transfer Pricing Firm of the Year in 2011
Breakfast at Alder & Sound s 29.5.2013 Päivän agenda Liiketoimintamallien optimointi: Keskitetyn päämiesmallin houkuttelevuus kasvussa 1. Alkusanat ja ajankohtaista siirtohinnoittelusta 2. Feasibility: Päämiesmalli liiketoiminnan optimoinnin työkaluna 3. Design: Päämiesmallin suunnitteluvaihtoehdot 4. Implementation and maintenance: Päämiesmallin jalkautus käytäntöön ja sen tehokkuuden ylläpito Sivu 2
Ajankohtaista Suomi Siirtohinnoittelu noussut valtamedian puheenaiheeksi Mielenkiinto siirtohinnoittelua kohtaan kasvaa edelleen Uusi APA-ohjeistus valmisteilla KHO:2013:36 Location savings Useita kymmeniä tapauksia prosessissa Tarkastelun kohteena erityisesti - Globaalista liiketoiminnasta Suomeen jäävä tulo (profit split) - Aineettomat oikeudet - Konsernin sisäinen rahoitus - Toimintamallien muutokset Sekä yritysten että verottajan mielenkiinto erilaisia päämiesmalleja kohtaan on lisääntynyt merkittävästi Sivu 3
Ajankohtaista Ulkomaat Eri maiden veroviranomaiset ajautumassa hajautettuun malliin OECD:ltä ohjeluonnos verottajille yritysten merkittävien siirtohinnoitteluriskien tunnistamiseksi Maakohtaista uutta lainsäädäntöä ja tarkentavaa ohjeistusta julkaistaan nyt hurjalla vauhdilla Useita merkittäviä tapauksia etenkin Intiassa - Nokia - Shell - Kodak - Honda Paikallisten käytäntöjen tunteminen ja etukäteisen sopimisen merkitys tulee korostumaan merkittävästi Sivu 4
Ajankohtaista Muuttuva yhteisöverotuksen toimintaympäristö Viime vuosina useat valtiot ovat laskeneet yhteisöveroastetta houkutellakseen ulkomaista yritystoimintaa Iso-Britannia 2012 2013 2014 24 % 23 % 21 % Suomi 2012 2013 2014 24.5 % 24.5 % 20 % Slovenia Kolumbia 2012 2013 2014 33 % 25 % 25 % 2012 2013 2014 18 % 17 % 16 % Etelä-Afrikka 2012 2013 2014 34.6 % 28 % 28 % Ruotsi 2012 2013 2014 26.3 % 22 % 22 % Ukraina 2012 2013 2014 21 % 19 % 16 % Sivu 5
Feasibility: Päämiesmalli liiketoiminnan optimoinnin työkaluna Tero Ahonen Associate Alder & Sound Oy Mannerheimintie 16 A FI-00100 Helsinki firstname.lastname@aldersound.fi www.aldersound.fi The European Tax Innovator of the Year in 2013 The Best European Newcomer in 2012 The Finnish Transfer Pricing Firm of the Year in 2011
Liiketoimintamallin optimointiprosessi Feasibility vaiheen tarkoituksena on selvittää eri vaihtoehdot liiketoimintamallin optimoimiseksi Feasibility Design Implementation Maintenance Sivu 7
Perinteinen hajautettu malli Alla on esitetty esimerkki perinteisestä hajautetusta liiketoimintamallista (ns. spider s web) MNE Headquarter / Management Manufacturer and Patent owner Distributor / Manufacturer Manufacturer / Distributor Distributor / Local brand owner Manufacturer / Researcher Distributor / Manufacturer Manufacturer / Distributor Agent Sivu 8
Vaihtoehtoiset keskitetyt mallit Keskitetyt liiketoiminta- ja siirtohinnoittelumallit globaali trendi Keskitetty hankintayhtiö (centralized procurement company) Päämiesmalli (principal model) Palveluiden päämiesmalli (principal model for services) Franchising-mallit (franchise models) Sivu 9
Liiketoimintamallin optimointi Liiketoimintamallin optimointi (BMO) poistaa tehottomuutta ja tuottaa operationaalisia ja taloudellisia hyötyjä Hajautettu liiketoimintamalli Lyhytkatseinen suunnittelu Vaihtelevat toimintatavat ja prosessit Päällekkäiset funktiot Vaihtelevat suorituskyvyn seurantajärjestelmät Epäjohdonmukainen organisaatiorakenne Roolit, rakenne ja toimintojen lokaatiot usein historiallisen kehityksen tulosta BMO Keskitetty liiketoimintamalli Johdonmukainen toimintamalli ja keskitetty vastuu keskeisistä liiketoimintaprosesseista Keskitetty suunnittelu sekä strategian ja toimintapojen asettaminen Johdonmukainen suorituskyvyn seuranta Roolit, rakenne ja toimintojen lokaatiot usein historiallisen kehityksen tulosta Mahdollisuus resurssien jaettuun hyödyntämiseen Sivu 10
Design: päämiesmallin suunnittelu Tero Ahonen Associate Alder & Sound Oy Mannerheimintie 16 A FI-00100 Helsinki firstname.lastname@aldersound.fi www.aldersound.fi The European Tax Innovator of the Year in 2013 The Best European Newcomer in 2012 The Finnish Transfer Pricing Firm of the Year in 2011
Liiketoimintamallin optimointiprosessi Tarkemman suunnitteluvaiheen tarkoituksena on valmistella tuleva malli varsinaista toteutusta varten Feasibility Design Implementation Maintenance Sivu 12
Matala Muutoksen / hyötyjen aste Korkea Keskittämisen aste Mitä keskitetympi malli, sitä suuremmat odotettavissa olevat liiketoiminnalliset ja verotukselliset hyödyt Service company Sourcing company Import / export company SCM company Full principal company Full principal company with IP s Matala Keskittämisen aste Korkea Sivu 13
Keskittämisen mahdollistamat verohyödyt Keskitetyn mallin verohyödyt riippuvat pitkälti keskeisten tuottoajurien huomioimisesta ja sijoittamisesta Valuuttasuojaukset Luottotappiot Riskit Vakuutusvastuut Markkinariski Hankinta Tuotantoketjun hallinta Verotettava tulo yhteensä Lisäarvotoiminnot Alueellinen markkinointi ja kontaktit IPR Paikallinen myynti Paikallinen tuotanto Perustoiminnot Paikallinen logistiikka Paikallinen hallinto Sivu 14
Keskittämisen mahdollistamat verohyödyt (jatkuu) Keskitetyn mallin verohyödyt riippuvat pitkälti keskeisten tuottoajurien huomioimisesta ja sijoittamisesta Hajautettu liiketoimintamalli Keskitetty liiketoimintamalli Päämiesyhtiö Riskit Lisäarvotoiminnot Maayhtiö 1 Maayhtiö 2 Maahtiö 3 Riskit Riskit Lisäarvotoiminnot Riskit Lisäarvotoiminnot Riskit Lisäarvotoiminnot BMO Maahtiö 1 Maahtiö 2 Maahtiö 3 Lisäarvotoiminnot Riskit Perustoiminnot Perustoiminnot Perustoiminnot Perustoiminnot Perustoiminnot Perustoiminnot Lisäarvotoiminnot Yhteisöveroaste 20 % Yhteisöveroaste 25 % Yhteisöveroaste 30 % Yhteisöveroaste 20 % Yhteisöveroaste 25 % Yhteisöveroaste 30 % Yhteisöveroaste < 20 % Efektiivinen veroaste: 20 30 % Efektiivinen veroaste: matala Sivu 15
OECD:n näkökanta liiketoiminnan uudelleenjärjestelyihin Tuottoajurien siirtäminen toiminnot, omaisuuserät, riskit Olisiko riippumaton osapuoli oikeutettu kompensaatioon toimintojen, omaisuuserien ja / tai riskien siirrosta? Olisiko riippumaton osapuoli oikeutettu korvaukseen sopimuksen purkuun tai merkittävään muuttamiseen liittyen? Uudelleenjärjestelyn taustalla olevat liiketoiminnalliset syyt (business case) tulisi aina dokumentoida sekä koko konsernin että yksittäisen yhtiön osalta - Vahva fokus osapuolten saatavilla olevilla realistisilla vaihtoehdoilla - Ei selkeää tai yksiselitteistä ohjeistusta mahdollisen kompensaation tai korvauksen markkinaehtoisen tason määrittämisestä Sivu 16
Liiketoiminnallisten ja verotuksellisten hyötyjen yhteys Ilman aitoja liiketoiminnallisia hyötyjä on vaikea suunnitella tai toteuttaa myöskään verotehokasta mallia Toimiakseen optimoidun liiketoimintamallin on täytettävä kolme ehtoa: 1. Käytännöllisyys 2. Riittävä substanssi 3. Kestävyys Sivu 17
Millaiset konsernit voivat hyötyä keskittämisestä? Keskitetyn päämiesmallin soveltuvuus Perusedellytykset (prerequisities): - Juridinen presenssi usealla alueella ympäri maailmaa - Rajat ylittävä toimitus- ja arvoketju, rajat ylittävää (sisäistä) kauppaa - Pyrkimys keskitetympään johtamismalliin Laukaisevat tekijät (triggering factors) - Siirtyminen lokaalista toiminnasta kohti alueellista tai globaalia toimintamallia - Yrityskaupat ja järjestelyt - Rajat ylittävien toimitus-, kauppa- ja arvoketjujen parantaminen - Toimintaprosessien standardisointi ja / tai systeemien harmonisointi - Toiminnanohjausjärjestelmän (ERP) implementointi - Korkeat paikalliset veroasteet, korkea efektiivinen (konserni)veroaste - Systemaattisen, tulli- ja arvonlisäveromaksuihin kohdistuvan arviointimekanismin puute Sivu 18
Implementation and maintenance: Päämiesmallin jalkautus käytäntöön ja sen tehokkuuden ylläpito Petteri Rapo Associate Alder & Sound Oy Mannerheimintie 16 A FI-00100 Helsinki firstname.lastname@aldersound.fi www.aldersound.fi The European Tax Innovator of the Year in 2013 The Best European Newcomer in 2012 The Finnish Transfer Pricing Firm of the Year in 2011
Liiketoimintamallin optimointiprosessi Implementointivaiheessa optimoitu liiketoimintamalli jalkautetaan käytäntöön Feasibility Design Implementation Maintenance Sivu 20
Optimoidun liiketoimintamallin implementointi Sisäinen viestintä ja integroitu lähestymistapa avainasemassa joskus pitkähkössä implementointiprosessissa Keskimääräinen implentointiprosessin kesto 6-36 kk Sisäinen viestintä ja integroitu lähestymistapa avainasemassa Valmius muutoksiin implementointiprosessinkin aikana Sivu 21
Optimoidun liiketoimintamallin implementointi Implementointiprosessiin liittyy useita, osin päällekkäisiäkin näkökohtia Riippuen valitusta mallista, ainakin seuraavat näkökohdat otettava huomioon: - Operationaalinen malli - Siirtohinnoittelumalli - Juridinen rakenne - Organisaatiorakenne - Vero- ja muut velvoitekysymykset (lähdeverot, arvonlisävero, tullit) - Rahoitusrakenne (sisäinen / ulkoinen) - Aineettomat oikeudet (IPR) - Sopimukset (sisäiset / ulkoiset) - IT ja muut järjestelmät - HR ja johdon kannustejärjestelmät Sivu 22
Liiketoimintamallin optimointiprosessi Ylläpitovaiheessa varmistetaan implementoidun liiketoimintamallin toimivuus ja tehokkuus myös jatkossa Feasibility Design Implementation Maintenance Sivu 23
Optimoidun liiketoimintamallin ylläpito Ylläpitovaiheessa varmistetaan implementoidun liiketoimintamallin toimivuus ja tehokkuus myös jatkossa Toteumien valvonta ja mallin mahdollinen hienosäätö Muutosten huomiointi: - liiketoiminnoissa - kannattavuudessa (lyhyt- / pitkäaikainen) - paikallisissa lainsäädännöissä - verrokkitiedossa Jatkuva suunnittelu- ja kehitystyö, valmius muutoksiin Sivu 24
The European Tax Innovator of the Year in 2013 The Best European Newcomer in 2012 The Finnish Transfer Pricing Firm of the Year in 2011