Tilinpäätös 2016 Vantaan Energia Sähköverkot Oy

Transkriptio

1 Tilinpäätös 2016 Vantaan Energia Sähköverkot Oy Osoitetiedot: Peltolantie 27, Vantaa Y-tunnus: Yhtiön kotipaikka: Vantaa

2 1 Hallituksen toimintakertomus vuodelta Yleiskatsaus Vantaan Energia Sähköverkot Oy kuuluu Vantaan Energia -konserniin, jonka muodostavat emoyhtiö Vantaan Energia Oy, sen tytäryhtiö Vantaan Energia Sähköverkot Oy sekä osakkuusyhtiöt. Emoyhtiön omistusosuus Vantaan Energia Sähköverkot Oy:ssä on 100 %. Vantaan Energia Sähköverkot Oy siirtää sähköä vantaalaisille asiakkailleen maantieteellisellä vastuualueellaan sekä tarjoaa sähköverkkoihin ja energian käyttöön liittyviä palveluja. Yhtiön toiminta on luvanvaraista ja säänneltyä. Sähkön siirtohinnoittelun kohtuullisuutta valvoo Energiavirasto (EV). Valvonta kohdistuu neljän vuoden mittaisiin valvontajaksoihin. Hinnoittelun kohtuullisuuden kriteerit määritetään etukäteen ennen jakson alkamista. Valvontajakson päätyttyä EV tarkastaa ovatko yhtiön valvontajakson aikana asiakkailta laskuttamien maksujen tasot olleet viraston ennalta vahvistamien menetelmien ja sähkömarkkinalain mukaisia. Vuosi 2016 oli yhtiön 10. toimintavuosi. 2 Liiketoiminnan kehittyminen Yhtiön vastuualueen sähkön käytön kasvu ja kuormitustiheys luovat hyvät edellytykset pitkäjänteiselle verkkotoiminnalle. Vuoden 2016 aikana talous kääntyi pitkästä aikaa kasvuun ja tämä näkyi myös sähkönsiirrossa. Myös rakentamisen vahva kasvu Vantaalla tuki tätä kehitystä. Vaikka vuosi 2016 oli normaalivuotta hieman lämpimämpi, kasvoi sähkönsiirto vuoteen 2015 nähden 4,5 %. Lämpötilakorjattunakin kasvua oli lähes 3 %. Vuonna 2016 sähköverkon kautta kulutukseen (sis. häviöt) siirrettiin sähköä GWh. Vuonna 2016 jakeluverkkoon liitettiin 397 uutta sähköliittymää ja 3685 uutta käyttöpaikkaa. Lisäksi 141 kohteessa saneerattiin liittymä. Liittymäpalvelusopimuksia oli vuoden vaihteessa voimassa kpl, joissa on yhteensä mittaroitua käyttöpaikkaa. Verkkopalvelusopimuksia oli vuoden vaihteessa voimassa Vuoden aikana tehtiin yhteensä verkkosopimustapahtumaa. Vuoden 2016 aikana rakennettiin pienjännitejakeluverkkoa

3 2 53 km, keskijänniteverkkoa 34 km ja jakelumuuntamoita 23 kpl. Hakkilan sähköasemarakennus valmistui joulukuussa 2015, jolloin laitetoimittaja pääsi aloittamaan omat asennustyönsä. Asennustyö valmistui sopimuksen mukaisesti ja sähköasema otettiin käyttöön Keimolan sähköaseman rakennustyöt aloitettiin syyskuussa ja työ on edennyt aikataulun mukaisesti. Rakennus valmistuu heinäkuussa Laiteasennukset aloitetaan syksyllä 2017 ja uusittu sähköasema otetaan käyttöön sopimuksen mukaan kesällä Sähkönjakeluverkkoa kunnossapidettiin vuonna 2016 suunnitellusti kunnossapito-ohjelman mukaan. Sää vuonna 2016 oli jälleen lauha ja myrskyt jäivät vähäisiksi. Sähköntoimituksen laatu yhtiön vastuualueella oli vuonna 2016 hyvä. Alalla yleisesti käytetyt vertailuluvut ovat energiapainotettu keskimääräinen keskeytysaika asiakasta kohti vuodessa sekä keskimääräinen asiakkaan kokema keskeytysmäärä vuodessa. Nämä tunnusluvut olivat 7,4 min/a ja 0,23 kpl/a. Asiakkaiden kokema laskennallinen keskeytyksistä aiheutunut haitta oli , mikä on alle Energiaviraston laskeman referenssitason. Yhtiö otti käyttöön oman asiakaspalvelunumeron vuoden 2016 keväällä. Tavoitteena on parantaa tavoitettavuutta ja asiakkaan saamaa palvelua. Vuoden aikana käynnistettiin useita tietojärjestelmäprojekteja, joiden tavoitteena on nykyaikaistaa ja tehostaa toimintaamme sekä parantaa asiakkaan asiakaskokemusta. Toteutusvaiheessa oleva konsernin laajuinen uusi asiakaspalvelujärjestelmä on tarkoitus ottaa käyttöön vuoden 2018 alkupuolella. Sähköverkon liittymän rakentamisprosessin käsittely digitalisoidaan. Projektin valmistuttua keväällä 2017 koko liittymäprosessi hoidetaan sähköisessä asiakasportaalissa. Myös yhtiön kenttäpalvelutehtäviä sähköistetään ja yhtenäistetään. Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n sähkön siirron hintataso nousi alkaen noin 7 % (verolliset hinnat). Samassa yhteydessä luovuttiin lento-kenttäalueen erillishinnoittelusta ja toteutettiin monia toimintaympäristön muutoksen edellyttämiä uudistuksia hinnoittelussa.

4 3 3 Taloudellinen kehitys Yhtiön liikevaihto oli 37,9 milj. euroa (31,1 milj. euroa vuonna 2015), josta siirtotulojen osuus oli 36,5 milj. euroa (29,6 milj. euroa). Fingridin hinnankorotukset vuoden 2016 alussa sekä siirtovolyymin kasvu nostivat kantaverkkomaksuja vuoteen 2015 nähden n. 1,5 milj. euroa. Liikevaihto kasvoi siirtovolyymin kasvun sekä toimintavuoden alussa tehdyn n. 7 % hinnankorotuksen myötä (verolliset hinnat). Näiden myötä myös liikevoitto kasvoi ja oli 8,2 milj. euroa (1,7 milj. euroa). Välittömät verot olivat -257,5 tuhatta euroa (+173,8 tuhatta euroa) ja tilikauden voitto 1 080,3 tuhatta euroa (229,1 tuhatta euroa). Investoinnit käyttöomaisuuteen olivat 13,9 milj. euroa (13,2 milj. euroa). Sähkönjakeluverkon laajentamiseen ja uusimiseen käytettiin yhteensä 7,4 milj. euroa. Tästä summasta suurimpina erinä mainittakoon jakeluverkon kaapeloinnit 4,8 milj. euroa sekä muuntamoiden rakentaminen 1,1 milj. euron edestä. Sähköasemien ja 110 kv siirtoverkon rakentamiseen käytettiin 4,6 milj. euroa. Suurin osa tästä kohdistui Hakkilan ja Keimolan sähköasemien saneerauksiin. Mittareihin ja mittauksen tietojärjestelmiin investoitiin yhteensä 1,5 milj. euroa. Keskeisimpiä taloudellisia tunnuslukuja: Tunnusluku v v v Liikevaihto, milj. euroa 37,9 31,1 37,6 Liikevoitto, milj. euroa 8,2 1,7 8,7 Liikevoitto -% 21,7 5,5 23,1 Sijoitetun pääoman tuotto -% 8,2 1,8 11,3 Omavaraisuusaste -% 32,4 27,3 28,8 Bruttoinvestoinnit, milj. euroa 13,9 13,2 15,3 Osuus liikevaihdosta -% 36,7 42,4 40,7 4 Riskienhallinta Vantaan Energian riskienhallinnan tavoitteena on tukea liiketoiminnalle asetettujen tavoitteiden saavuttamista sekä ehkäistä kielteisten vaikutusten syntymistä. Vantaan Energia Oy:n hallitus hyväksyy konsernin riskienhallintapolitiikan. Politiikassa määritellään riskienhallinnan keskeiset periaatteet, vastuut ja prosessit.

5 4 Konsernitason riskienhallinnasta vastaa emoyhtiön toimitusjohtaja. Tytäryhtiö Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n riskienhallinnasta vastaa sen toimitusjohtaja liiketoiminnan asettamien vaatimusten ja hyvän hallintotavan mukaisesti. Tytäryhtiön toimitusjohtaja osallistuu myös konsernitason keskeisten riskien hallintaan. Konsernin avainriskeillä on nimetyt omistajat. Riskin omistaja vastaa siitä, että riskiin liittyvää hallintaa kehitetään ja tarvittavat toimenpiteet toteutetaan. Keskeiset riskit ja epävarmuudet on tunnistettu ja avainriskejä hallitaan systemaattisesti. Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n näkökulmasta merkittävimmät riskit ja epävarmuustekijät liittyvät laajoihin sähköhäiriöihin, viranomaisvalvonnan vaikeaan ennustettavuuteen sekä tietojärjestelmäongelmiin. Laajalla sähköhäiriöllä tarkoitetaan sähkönjakeluhäiriötä, jonka kestoaika on vähintään 10 min ja laajuus vähintään 110/20 kv päämuuntajan jakelualue tai vastaava määrä 20 kv keskijännitejohtolähtöjä. Riskin toteutuminen voi aiheuttaa yhtiölle merkittäviä verkon korjauskustannuksia ja asiakkaille maksettavia vahingonkorvausluonteisia maksuja. Vuodenajasta ja häiriön pituudesta riippuen laajasta sähköhäiriöstä voi aiheutua yhteiskunnalle suurta haittaa. Laajojen sähköhäiriöiden riskiä pyritään pienentämään huolellisella verkonsuunnittelulla, kunnossapitotoiminnalla sekä varautumalla ennakolta erilaisiin häiriötilanteisiin. Viranomaiset säätelevät yksityiskohtaisesti yhtiön toimintaa. EV:n valvontaperiaatteet tiedetään etukäteen vuodesta 2016 alkaen kahden valvontajakson (4 v.) mittaiselle jaksolle. Yhtiön toiminta on kuitenkin hyvin pitkäjänteistä verkkokomponenttien eliniän ollessa useita vuosikymmeniä. Sääntelyyn tulevien muutosten ennakointi on vaikeaa. Viranomaisvalvontaan liittyvää riskiä pyritään pienentämään vaikuttamalla aktiivisesti erityisesti toimialajärjestön kautta ennakolta viranomaisen valvontajärjestelmän kehitystyöhön. Emoyhtiö huolehtii kokonaisuutena konsernin rahoituksesta ja siihen liittyvistä riskeistä. Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n rahoitus hoidetaan sisäisellä lainalla emoyhtiöltä. Sisäinen tarkastus tukee yhtiön johtoa ja organisaatiota sisäisen valvontajärjestelmän kehittämisessä ja ylläpidossa. Sisäisen tarkastuksen palveluita tuottaa ulkoinen palveluntuottaja.

6 5 Emoyhtiön toimitusjohtaja raportoi hallitukselle vuosittain merkittävistä muutoksista riskienhallinnan periaatteissa, avainriskeissä ja niiden käsittelyssä. Riskienhallinnan seuranta on kytketty osaksi strategian seurannan prosessia. Konsernin riskienhallinnan avainhenkilöt pitävät vuosittain erillisen riskienhallinnan kehittämisen teemapäivän. Tytäryhtiö Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n toimitusjohtaja raportoi lisäksi sähköverkkotoimintaan liittyvistä merkittävistä riskeistä verkkoyhtiön hallitukselle. Vuonna 2016 konsernin keskeisiä riskienhallintaan liittyviä kehityshankkeita ovat olleet tietoturvan parantamiseen liittynyt tietomurtotestaus, konsernin varautumissuunnitelmien luonti sekä johdannaisten ja rahoitustoiminnan tarkastukset. Uuden asiakastietojärjestelmän määrittelyvaiheessa on otettu huomioon erilaisia riskienhallintaan liittyviä vaatimuksia. Vuoden aikana aloitettiin myös valmistautuminen tietosuoja-asetuksen edellyttämiin tarkennuksiin asiakastietojen käsittelyssä. Vantaan Energia Sähköverkot Oy:ssä tehtiin lisäksi erillinen selvitys mittaustoiminnan tietoturva-asioista. 5 Henkilöstö Yhtiön palveluksessa oli tilikauden aikana keskimäärin 68 henkilöä (70 henkilöä). Palkat ja palkkiot olivat yhteensä 3,8 milj. euroa (3,8 milj. euroa). Työntekijä-, toimihenkilö- ja ylemmät toimihenkilöt - ryhmissä on käytössä tehtäväkohtaiset vaativuuteen ja henkilökohtaiseen pätevyyteen perustuvat palkkausjärjestelmät. Tehtäväkohtainen palkanosa on samassa vaativuusluokassa sama kaikilla; henkilökohtainen palkanosa vaihtelee henkilöittäin pätevyydestä ja suoritustasosta riippuen. Vantaan Energia Sähköverkot Oy:llä on käytössä tulospalkkiojärjestelmä, joka koskee koko henkilöstöä, paitsi toimitusjohtajaa ja niitä henkilöitä, joiden kanssa on tehty erillinen henkilökohtainen tulospalkkaussopimus. Vuodelta 2016 julkaistava Vantaan Energian yhteiskuntavastuuraportti sisältää lisää henkilöstöä kuvaavia tunnuslukuja. 6 Ympäristö Vantaan Energian ympäristöasioiden hallinta perustuu konsernin yritysturvallisuus- ja yhteiskuntavastuupolitiikkaan, toiminta- ja ympäristöjärjestelmään sekä erillisiin ohjeisiin. ISO14001-standardin mukainen ympäristöjärjestelmän sertifiointi kattaa koko konsernin toiminnan. Konsernissa vahvistetaan vuosittain ympäristötekijöihin liittyvät avaintunnuslukutavoitteet.

7 6 Vantaan Energia Sähköverkot Oy on johtanut konsernin ympäristöpäämääristä omaan toimintaansa liittyvät ympäristötavoitteet sekä toimenpiteet näiden saavuttamiseksi. Yhtiön toiminnan kannalta yksi merkittävimpiä tavoitteita on ollut ilmastonmuutoksen hillintään liittyen sähkönsiirron energiahäviöiden suhteellisen osuuden säilyttäminen pienenä (< 3 %). Tavoitteeseen on päästy ottamalla verkostohäviöt huomioon sähköverkon suunnittelussa ja rakentamisessa. Yhtiö pyrkii järjestelmällisesti tunnistamaan toimintansa ympäristöriskit. Johdon tiedossa ei ole ympäristöasioihin liittyviä tapauksia, joilla olisi merkittävä vaikutus yhtiön taloudelliseen asemaan. Yhtiö on liittynyt uuteen elinkeinoelämän Energiatehokkuussopimusjärjestelmään kaudelle , jonka tavoitteena on ohjata yrityksiä ja yhteisöjä järjestelmällisesti parempaan energiatehokkuuteen. Vantaan Energia julkaisee vuosittain erillisen yhteiskuntavastuuraportin, joka sisältää laajemmin tietoa konsernin ympäristöasioiden ja -tavoitteiden tilasta ja kehityksestä. 7 Yhteiskuntavastuu Vantaan Energia -konsernin yhteiskuntavastuupolitiikka luo suuntaviivat konsernin talouden, ympäristön ja sosiaalisen vastuun johtamiselle ja kehittämiselle. Yhteiskuntavastuun tavoitteista ja toiminnan jatkuvan parantamisen tuloksista Vantaan Energia raportoi vuosittain julkaistavassa yhteiskuntavastuuraportissa. Raportoinnissa sovelletaan kansainvälistä Global Reporting Initiative -ohjeistoa. Vantaan Energian vuoden 2015 raportti julkaistiin huhtikuussa Ympäristövastuulla oli edellisten vuosien tapaan vuoden 2015 raportissa keskeinen painoarvo. Tärkeässä osassa olivat myös henkilöstöasioiden ja sidosryhmäsuhteiden raportointi. Raportin tiedot on varmentanut ulkopuolinen, riippumaton asiantuntija Inspecta Sertifiointi Oy. Vuoden 2016 yhteiskuntavastuuraportti julkaistaan verkossa keväällä Vantaan Energia Sähköverkot Oy on laatinut Energiamarkkinavirastolle toimitetun raportin sähkömarkkinaosapuolien syrjimättömän kohtelun varmistamisesta.

8 7 8 Tutkimus ja kehitys Vantaan Energia Sähköverkot Oy on sähköverkkopalvelujen tuottamiseen keskittyvä yhtiö, jonka oma tutkimus- ja kehityspanostus on pieni. Pääasiallinen tapa osallistua kehityshankkeisiin on kiinnostavien T&K -hankkeiden rahoittaminen ja oman asiantuntemuksen tarjoaminen projektien käyttöön. Tutkimuksessa luotetaan alan kumppanuusverkostoihin ja hyvään yhteistyöhön johtavien energiatutkimuslaitosten kanssa. Vantaan Energia Sähköverkot Oy kuuluu yhdessä muiden suurimpien kaupunkien sähköverkkoyhtiöiden kanssa sähkötutkimuspooliin, jonka tarkoituksena on sähkövoimatekniikan, sähkön siirron ja jakelun sekä siihen liittyvän palvelutuotannon ja muun energia-alaa palvelevan tutkimuksen kehittäminen ja rahoittaminen. Pooliin ovat liittyneet valtaosa alan merkittävistä toimijoista. 9 Hallinto Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n varsinainen yhtiökokous pidettiin ja siinä käsiteltiin yhtiöjärjestyksen varsinaiselle yhtiökokoukselle määräämät asiat. Vuonna 2016 hallituksen jäseninä toimivat Vesa Hynninen (puheenjohtaja), Maija Siikilä ja Mervi Suorsa. Hallitus kokoontui 7 kertaa. Yhtiön tilintarkastajana toimi Deloitte & Touche Oy KHT- yhteisö, päävastuullisena tilintarkastajana KHT Robert Kajander. Yhtiön toimitusjohtajana toimi diplomi-insinööri Risto Lappi. 10 Merkittävät oikeudelliset asiat Markkinaoikeus antoi kesäkuussa päätöksen Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n ja Helen Sähköverkko Oy:n yhteiseen valitukseen, joka koski Energiaviraston päätöstä Fingrid Oyj:n tekemästä kantaverkon nimeämispäätöksestä. Markkinaoikeus hylkäsi valittajien vaatimukset ja kumosi Energiaviraston päätöksen siten, että Fingrid Oyj:n tekemä kantaverkon nimeämispäätös jäi sellaisenaan voimaan. Markkinaoikeuden päätös on lainvoimainen. Vantaan Energia Sähköverkot Oy on lisäksi osallisena muutamissa yksittäisissä tapauksissa eri oikeusasteissa ja kuluttajariitalautakunnassa. Näiden tapausten taloudellinen merkitys arvioidaan vähäiseksi.

9 8 11 Tilikauden jälkeiset tapahtumat 12 Tulevaisuuden näkymät Tilikauden jälkeen yhtiö on päättänyt nostaa sähkön verollisia (sähköverot + alv) siirtomaksuja alkaen keskimäärin 7 %. Energiavirasto on antanut Vantaan Energia Sähköverkot Oy:lle luonnoksen valvontapäätökseksi valvontajaksosta Päätösluonnoksessa todetaan, että Energiavirasto tulee antamaan erillisen päätöksen koskien seuraamuksia toisen valvontajakson ylijäämän palauttamatta jättämisestä kolmannen valvontajakson aikana. Päätöstä asiasta ei ole. Vantaan kaupungin väestömäärän ja työpaikkojen kasvunäkymät ja tämän seurauksena tapahtuva sähkön käytön kasvu tuovat pitkällä tähtäimellä yhtiön talouteen vakautta. Energiatehokkuuden parantumisesta huolimatta sähkön käyttö kotitalouksissa, palveluissa ja liikenteessä lisääntyy. Siirtyminen muista ilmaston kannalta haitallisemmista energiamuodoista sähkön käyttöön esim. liikenteessä kasvattaa sähkön kulutusta. Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n taloudelliseen tulokseen vaikuttaa voimakkaasti sähköverkkotoimintaan kohdistuva viranomaissääntely ja sen muutokset. Viranomaissääntelyyn sisältyvät tehostamisvaatimukset ohjaavat toiminnan tehostamiseen ja jatkuvaan parantamiseen. Sähköverkkotoiminnassa alkoi uusi valvontajakso vuoden 2016 alussa. Energiavirasto on määritellyt uudet valvontaperiaatteet seuraavalle kahdelle neljän vuoden mittaiselle valvontajaksolle. Uusilla valvontaperiaatteilla pyritään varmistamaan Sähkömarkkinalain toimitusvarmuustavoitteiden toteutuminen. Sähköverkkotoiminnassa sallitun kohtuullisen tuoton taso nousee selkeästi ja valvonnan ennustettavuus paranee, kun periaatteet tiedetään kahdeksan vuoden jaksolle. Pitkään alhaisena pysyttelevä yleinen korkotaso vaikuttaa edelleen merkittävästi sähköverkkotoiminnan sallittuun tuottotasoon. Uudistuksen myötä Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n liiketoiminnan kannattavuus paranee. Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n liikevaihdon ja liikevoiton odotetaan kasvavan vuonna Kasvu johtuu siirtovolyymin kasvusta sekä siirtohintojen korotuksesta.

10 9 13 Hallituksen esitys voittovarojen käyttämisestä Yhtiön jakokelpoinen vapaa oma pääoma oli ,25 euroa. Hallitus esittää, että tilikauden voitto ,47 euroa, siirretään edellisten tilikausien voittovarat tilille ja että osinkoa ei jaeta. 14 Yhtiön osakkeet 2016 Yhtiön osakepääoma: 2016 Omistaja kpl Vantaan Energia Oy Kaikilla osakkeilla on samanlainen oikeus osinkoon ja yhtiön varoihin.

11 VANTAAN ENERGIA SÄHKÖVERKOT OY 10 Tuloslaskelma (euroa) Liite Liikevaihto , ,83 Valmistus omaan käyttöön , ,05 Liiketoiminnan muut tuotot , ,55 Materiaalit ja palvelut Energian ostot , ,45 Aineet ja tarvikkeet , ,89 Ulkopuoliset palvelut , ,95 Materiaalit ja palvelut yhteensä , ,29 Henkilöstökulut 4, 7 Palkat ja palkkiot , ,06 Henkilösivukulut Eläkekulut , ,76 Muut henkilösivukulut , ,96 Henkilöstökulut yhteensä , ,78 Poistot ja arvonalentumiset 5 Suunnitelman mukaiset poistot , ,75 Liiketoiminnan muut kulut 6, , ,47 Liikevoitto , ,14 Rahoitustuotot ja -kulut Korkotuotot saman konsernin yrityksiltä 0, ,27 Muut korko- ja rahoitustuotot 1 377, ,17 Korkokulut saman konsernin yrityksille , ,89 Muut korko- ja rahoituskulut -850, ,09 Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä , ,54 Voitto/tappio ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja , ,60 Tilinpäätössiirrot Poistoeron muutos , ,98 Konserniavustus , ,00 Tuloverot 8 Tilikauden ja aikaisempien tilikausien verot , ,06 Tilikauden voitto/tappio , ,64

12 VANTAAN ENERGIA SÄHKÖVERKOT OY 11 Tase (euroa) Liite VASTAAVAA Pysyvät vastaavat 9 Aineettomat hyödykkeet , ,60 Aineelliset hyödykkeet Maa-alueet , ,21 Rakennukset ja rakennelmat , ,60 Sähköverkko , ,84 Koneet ja laitteet , ,47 Keskeneräiset hankinnat , , , ,02 Sijoitukset Muut osakkeet ja osuudet 2 801, , , ,05 Pysyvät vastaavat yhteensä , ,67 Vaihtuvat vastaavat 10 Pitkäaikaiset saamiset Siirtosaamiset , ,00 Lyhytaikaiset saamiset Myyntisaamiset , ,06 Liittymismaksusaamiset , ,64 Lyhytaikaiset saamiset saman konsernin yrityksiltä , ,00 Siirtosaamiset , ,73 Muut saamiset ,21 0,00 Saamiset yhteensä , ,43 Vaihtuvat vastaavat yhteensä , ,43 VASTAAVAA YHTEENSÄ , ,10

13 VANTAAN ENERGIA SÄHKÖVERKOT OY 12 Tase (euroa) Liite VASTATTAVAA Oma pääoma 11 Osakepääoma , ,00 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto , ,97 Edellisten tilikausien voitto , ,17 Tilikauden voitto / tappio (-) , ,64 Oma pääoma yhteensä , ,78 Tilinpäätössiirtyjen kertymä Poistoero , ,25 Vieras pääoma 12 Pitkäaikainen vieras pääoma Liittymismaksut , , , ,28 Lyhytaikainen vieras pääoma Saadut ennakot 251,99 45,00 Ostovelat , ,46 Lyhytaikaiset velat saman konsernin yrityksille , ,96 Velat omistusyhteysyrityksille , ,48 Siirtovelat , ,31 Muut velat , , , ,79 Vieras pääoma yhteensä , ,07 VASTATTAVAA YHTEENSÄ , ,10

14 VANTAAN ENERGIA SÄHKÖVERKOT OY 13 Rahoituslaskelma (euroa) Liiketoiminnan rahavirta Voitto ennen tilinpäätössiirtoja , ,60 Oikaisut Suunnitelman mukaiset poistot , ,75 Muut tuotot ja kulut, joihin ei liity maksua , ,62 Rahoitustuotot ja -kulut , ,54 Muut oikaisut 0,00 0,00 Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta , ,51 Käyttöpääoman muutos Lyhytaikaisten saamisten muutos , ,45 Lyhytaikaisten velkojen muutos , ,57 Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja , ,39 Maksetut korot ja maksut muista liiketoim. rahoituskuluista , ,98 Saadut korot liiketoiminnasta 1 377, ,44 Maksetut välittömät verot , ,06 Liiketoiminnan rahavirta , ,91 Investointien rahavirta Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin , ,82 Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot 0, ,33 Investointien rahavirta , ,49 Rahoituksen rahavirta Pitkäaikaisten lainojen lyhennykset 0, ,00 Pitkäaikaisten saamisten lisäys (-) / vähennys (+) , ,66 Lyhytaikaisten lainojen nostot , ,00 Lyhytaikaisten lainojen lyhennykset , ,00 Liittymismaksujen lisäys (+)/vähennys(-) , ,92 Saadut ja maksetut konserniavustukset , ,00 Rahoituksen rahavirta , ,42 Rahavarojen muutos 0,00-200,00 Rahavarat ,00 200,00 Rahavarat ,00 0,00

15 VANTAAN ENERGIA SÄHKÖVERKOT OY 14 TILINPÄÄTÖKSEN LAATIMISTA KOSKEVAT LIITETIEDOT 1 Laadintaperiaatteet Yrityksen perustiedot ja liiketoiminnan kuvaus Vantaan Energia Sähköverkot Oy (jäljempänä "yhtiö") on sähköverkkotoimintaa harjoittava kotimainen osakeyhtiö, jonka kotipaikka on Vantaa. Yhtiö kuuluu Vantaan kaupunki -konsernin alakonserniin Vantaan Energia. Vantaan Energia -konsernin emoyhtiön nimi on Vantaan Energia Oy ja sen kotipaikka on Vantaa. Vantaan kaupunki -konsernitilinpäätöksen jäljennös on saatavissa internet-osoitteesta: Vantaan Energia -konsernitilinpäätöksen ja Vantaan Energia Sähköverkot Oy:n tilinpäätöksen jäljennökset ovat saatavissa osoitteesta Peltolantie 27, Vantaa tai internet-osoitteesta Yhtiö hankkii tarvitsemansa hallintopalvelut konsernin emoyhtiöltä palvelusopimusten perusteella. Yhtiön tilinpäätös on laadittu noudattaen voimassa olevaa kirjanpitolakia 1336/1997 sekä osakeyhtiölakia 624/2006. Eriytetyt tilinpäätökset Sähkömarkkinalain vaatimusten mukaan yhtiön on eriytettävä kirjanpidollisesti sähkön verkkotoiminta muista toiminnoista. Yhtiön sisällä verkkotoiminta on eriytetty muista palveluista omaksi yksikökseen. Kulut yhtiön sisällä on jaettu aiheuttamisperiaatteella. Energiavirasto sääntelee sähköverkkotoiminnan sallittua tuottotasoa. Sallittua tuottotasoa verrataan toteutuneeseen tulokseen. Tästä muodostuu yli- tai alijäämää. Valvontaa suoritetaan neljän vuoden jaksoissa. Energiavirasto julkaisee verkkoyhtiöiden yli- ja alijäämälaskelmat Internetsivuillaan. Myös valvontamenetelmät ja kohtullisentuoton laskentaperiaatteet löytyvät kokonaisuudessaan Energiaviraston Internetsivuilta. Vantaan Energia Sähköverkot Oy on päättänyt nostaa sähkön verollisia siirtomaksuja alkaen keskimäärin 7 %. Eläkejärjestelyt Yhtiön työntekijöiden eläketurva lisäetuineen vakuutetaan eläkevakuutusyhtiössä ja kirjataan eläkevakuutusyhtiön laskelmien ja veloitusten mukaan. Toimitusjohtajan eläkeiäksi on sovittu 62 vuotta. Liikevaihto Liikevaihto koostuu sähköverkkotoimintaan ja muuhun sähkön käyttöön liittyvien palvelujen tuotoista. Tuotot esitetään välillisillä veroilla kuten arvonlisäverolla ja sähköverolla vähennettynä. Viranomaiset säätelevät sähköverkkotoiminnan tuottoa. Yli- tai alituotto otetaan hinnoittelussa huomioon tulevina vuosina. Muut tuotot Tavanomaisen liiketoiminnan ulkopuoliset tuotot sisältyvät muihin tuottoihin. Muihin tuottoihin luetaan toistuvat erät, kuten palvelujen myynnistä saadut tuotot, vuokratuotot ja kertaluontoiset erät, kuten aineellisten hyödykkeiden myyntivoitot. Tutkimus- ja kehittämismenot Tutkimus- ja kehitystoiminnan menoja ei aktivoida, vaan ne kirjataan kuluksi tuloslaskelmaan.

16 15 Tuloverot ja laskennalliset verot Tuloveroihin sisältyvät tilikauden tuloksen perusteella lasketut tilikauden verot sekä aiemmilta tilikausilta maksuunpannut tai palautetut verot. Pysyvät vastaavat Aineettomiin hyödykkeisiin kirjataan IT-ohjelmistojen lisenssimaksut ja -ohjelmat sekä johtoalueiden käyttöoikeudet ja muut pitkävaikutteiset menot. Ennen vuotta 2016 hankittujen pitkävaikutteisten menojen poistoaika on 20 vuotta. Tätä uudemmat poistetaan 10 vuodessa. Aineelliset hyödykkeet koostuvat sähkön siirto- ja jakeluverkosta sisältäen sen rakennukset, koneet ja laitteet. Aineelliset hyödykkeet on merkitty taseeseen alkuperäiseen hankintamenoonsa vähennettynä kertyneillä poistoilla. Alkuperäinen hankintameno sisältää menot, jotka johtuvat välittömästi kyseisen hyödykkeen hankintamenosta. Itserakennettujen hyödykkeiden hankintamenoon sisällytetään välittömien kustannusten lisäksi osuus niistä kiinteistä menoista, jotka aiheutuvat hyödykkeen saattamisesta toimintavalmiiksi sille aiottuun käyttötarkoitukseen. Maa-alueista ei tehdä poistoja, koska niiden taloudellista vaikutusaikaa ei voida määritellä. Suunnitelman mukaiset poistot lasketaan tasapoistoina kirjaamalla hankintamenot kuluksi arvioitujen taloudellisten vaikutusaikojen kuluessa seuraavasti: Aineettomat oikeudet Muut pitkävaikutteiset menot Rakennukset ja rakennelmat Sähköverkko Koneet ja kalusto 5-20 vuotta 5 vuotta vuotta 5-30 vuotta 5 vuotta Sähköverkon poistoaika on pidennetty 30 vuoteen vuonna Vaihtuvat vastaavat Myyntisaamiset on kirjattu kirjanpitoon alkuperäisen laskutuksen määräisenä. Yhtiöllä on käytössä päivittäistä maksuliikenteen hoitoa varten konsernitili, joka esitetään ryhmässä konsernisaamiset tai -velat riippuen tilin saldosta. Rahavarat koostuvat likvideistä sijoituksista. Liittymismaksut Maksut, jotka asiakas maksaa liittyessään sähköverkkoon, kirjataan taseeseen muihin pitkäaikaisiin velkoihin. Nämä maksut ovat siirto- ja palautuskelpoisia.

17 16 Tilinpäätöksen liitetiedot Liikevaihto Sähkön siirron myyntituotot , ,93 Muu toiminta , ,25 Myynnin oikaisuerät , , , ,83 0,00 0,00 3 Valmistus omaan käyttöön Aktivoidut palkat , ,51 Aktivoidut henkilösivukulut , ,54 Aktivoidut aineet ja tarvikkeet 0,00 0, , ,05 0,00 0,00 4 Henkilöstö Palveluksessa oli tilikauden aikana keskimäärin Kuukausipalkkaiset Tuntipalkkaiset Johdon palkat ja palkkiot Hallituksen jäsenet 9 240, ,00 5 Poistot Aineettomat hyödykkeet , ,40 Rakennukset ja rakennelmat , ,80 Sähköverkko , ,35 Koneet ja laitteet , , , ,75 0,00 0,00 6 Liiketoiminnan muut kulut Palveluostot emoyhtiöltä , ,32 Muut liikekulut , , , ,47 0,00 0,00 Tilintarkastajien palkkiot Deloitte & Touche Oy Tilintarkastuspalkkiot 5 500, , , ,00 7 Tutkimus- ja tuotekehityskulut Tutkimus- ja tuotekehityskulut , , , ,00 Tutkimus- ja tuotekehityskuluihin sisältyy henkilöstökuluja sekä liiketoiminnan muita kuluja. Tutkimus- ja tuotekehityskuluihin on saatu TEM-avustuksia tilikaudella 2016 yhteensä 2 650,61 euroa. 8 Tuloverot Tuloverot varsinaisesta toiminnasta , ,94 Tuloverot satunnaisista eristä , , ,06

18 17 Tilinpäätöksen liitetiedot Pysyvät vastaavat Aineettomat oikeudet Hankintameno , ,18 Lisäys , ,90 Hankintameno , ,08 Kertyneet sumupoistot , ,60 Tilikauden poisto , ,90 Kertyneet sumupoistot , ,50 Kirjanpitoarvo , ,58 Muut pitkävaikutteiset menot Hankintameno , ,25 Lisäys , ,17 Hankintameno , ,42 Kertyneet sumupoistot , ,90 Tilikauden poisto , ,50 Kertyneet sumupoistot , ,40 Kirjanpitoarvo , ,02 Keskeneräiset omat työt Hankintameno ,00 0,00 Lisäys ,32 0,00 Hankintameno = Kirjanpitoarvo ,32 0,00 Aineettomat hyödykkeet kirjanpitoarvo , ,60 0,00 0,00 Aineelliset hyödykkeet Maa-alueet Hankintameno , ,76 Lisäys 4 445,28 0,00 Vähennys , ,55 Hankintameno = Kirjanpitoarvo , ,21 Rakennukset ja rakennelmat Hankintameno , ,62 Lisäys , ,33 Vähennys ,47 0,00 Hankintameno , ,95 Kertyneet sumupoistot , ,55 Vähennysten kertyneet poistot ,87 0,00 Tilikauden poisto , ,80 Kertyneet sumupoistot , ,35 Kirjanpitoarvo , ,60 Sähköverkko Hankintameno , ,09 Lisäys , ,58 Vähennys , ,79 Hankintameno , ,88 Kertyneet sumupoistot , ,08 Vähennysten kertyneet poistot , ,39 Tilikauden poisto , ,35 Kertyneet sumupoistot , ,04 Kirjanpitoarvo , ,84

19 18 Tilinpäätöksen liitetiedot Muut koneet ja laitteet Hankintameno , ,53 Lisäys 0, ,00 Hankintameno , ,53 Kertyneet sumupoistot , ,86 Tilikauden poisto , ,20 Kertyneet sumupoistot , ,06 Kirjanpitoarvo , ,47 Keskeneräiset omat työt Hankintameno , ,06 Lisäys , ,31 Vähennys , ,47 Hankintameno = Kirjanpitoarvo , ,90 Aineelliset hyödykkeet kirjanpitoarvo , ,02 0,00 0,00 Sijoitukset Hankintameno , ,05 Hankintameno , ,05 Pysyvät vastaavat yhteensä , ,67 0,00 0,00 10 Vaihtuvat vastaavat Lyhytaikaiset saamiset saman konsernin yrityksiltä Konsernitilisaamiset , ,81 Konsernimyyntisaamiset 1 116, , , ,00-0,80 0,00 Siirtosaamiset Myynnin jaksotus , ,00 Tuloverosaamiset 0, ,63 Muut erät , ,05 Ostolaskujen jaksotus , ,76 Henkilöstömenot , , , ,73 0,00 0,00 11 Oma pääoma Osakepääoma Osakepääoma , ,00 Osakepääoma , ,00 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto , ,97 Edellisten tilikausien voitto Voitto edellisiltä tilikausilta , ,17 Edellisten tilikausien voitto , ,17 Tilikauden voitto/tappio , ,64 Oma pääoma yhteensä , ,78 0,00 0,00 Jakokelpoinen vapaa oma pääoma Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto , ,97 Voitto edellisiltä tilikausilta , ,17 Tilikauden voitto/tappio , , , ,78

20 0,00 0,00 19 Tilinpäätöksen liitetiedot Vieras pääoma Lyhytaikaiset velat saman konsernin yrityksille Muut lyhytaikaiset konsernivelat, korollinen , ,00 Konsernitilivelat 0, ,12 Lyhytaikaiset ostovelat 0, ,51 Muut lyhytaikaiset konsernivelat , , , ,96 0,00 0,00 Siirtovelat Lomapalkkavaraus sosiaalikuluineen , ,14 Palkat, palkkiot ja sos.kulut , ,52 Muut erät , ,65 Siirtovelat yhteensä , ,31 13 Vastuut 0,00 0,00 Arvonlisäverolliset leasingvastuut Vuoden sisällä erääntyvät , ,48 Myöhemmin erääntyvät , , , ,56 Arvonlisäveron palautusvastuu Rakennuksista ja tuotannollisen verkoston laajennusinvestoinneista tehdyt arvonlisäverovähennykset, joihin liittyy arvonlisäverolain 33 :n mukainen palautusvastuu vuosille , milj. euroa: 16,7 15,2 Muut arvonlisäverolliset vastuut Ostositoumukset , ,00 Muut vastuut Energiavirasto on antanut Vantaan Energia Sähköverkot Oy:lle luonnoksen valvontapäätökseksi valvontajaksosta Päätösluonnoksessa todetaan, että Energiavirasto tulee antamaan erillisen päätöksen koskien seuraamuksia toisen valvontajakson ylijäämän palauttamatta jättämisestä kolmannen valvontajakson aikana. Päätöstä asiasta ei ole.

21 20 Tilinpäätöksen liitetiedot Sähkömarkkinalain mukainen eriytetty tilinpäätös sähköverkkotoiminnasta Kauppa- ja teollisuusministeriön asetuksen sähköliiketoimintojen eriyttämisestä (79/2005) edellyttämä sähköverkkotoiminnan eriytetty tilinpäätös. Esitystapa on Energiaviraston eriyttämissuosituksen (Dnro 2449/421/2015) raportointikaavan mukainen Sähköverkkotoiminnan nettoinvestoinnit pysyviin vastaaviin , ,82 Verkkotoiminnan sijoitetun pääoman tuottoprosentti oli 8,2 % (vuonna ,8 %). SÄHKÖVERKKOTOIMINNAN TULOSLASKELMA (euroa) Liikevaihto , ,63 Valmistus omaan käyttöön , ,05 Liiketoiminnan muut tuotot 14.5 Muut liiketoiminnan muut tuotot , , , ,18 Materiaalit ja palvelut Aineet, tarvikkeet ja tavarat Ostot tilikauden aikana Häviösähkö , ,45 Muut ostot tilikauden aikana , , , ,18 Ulkopuoliset palvelut Alueverkko-, kantaverkko- ja verkkopalvelumaksut , ,27 Muut ulkopuoliset palvelut , , , ,27 Materiaalit ja palvelut yhteensä , ,45 Henkilöstökulut Palkat ja palkkiot , ,79 Henkilösivukulut Eläkekulut , ,34 Muut henkilösivukulut , , , ,00 Poistot ja arvonalentumiset Suunnitelman mukaiset poistot Liikearvosta , , Sähköverkon hyödykkeistä , ,15 Muista pysyvien vastaavien hyödykkeistä , , , ,75

22 21 Tilinpäätöksen liitetiedot Liiketoiminnan muut kulut Vuokrakulut , ,81 Verkkovuokrat ja verkon leasingmaksut , ,00 Verkkovuokriin ja verkon leasingmaksuihin sisältyvät käytön- ja kunnossapidon kustannukset , , Muut liiketoiminnan muut kulut , , , ,46 Liikevoitto (tappio) , ,20 Rahoitustuotot ja -kulut Muut korko- ja rahoitustuotot 1 374, ,44 Korkokulut ja muut rahoituskulut , , , ,54 Voitto (tappio) ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja , ,66 Tilinpäätössiirrot Poistoeron muutos Poistoeron muutos sähköverkon hyödykkeistä , ,54 Muista pysyvien vastaavien hyödykkeistä , ,44 Konserniavustus , , , ,02 Tuloverot , ,99 Tilikauden voitto (tappio) , ,63

23 22 Tilinpäätöksen liitetiedot 2016 SÄHKÖVERKKOTOIMINNAN TASE (euroa) VASTAAVAA Pysyvät vastaavat Aineettomat hyödykkeet Liikearvo , ,00 Sähköverkon aineettomat hyödykkeet , ,60 Muut aineettomat hyödykkeet ,67 0,00 Ennakkomaksut ja keskeneräiset hankinnat ,32 0, , ,60 Aineelliset hyödykkeet 14.3 Sähköverkon aineelliset hyödykkeet , ,65 Muut aineelliset hyödykkeet , ,47 Ennakkomaksut ja keskeneräiset hankinnat , , , ,02 Sijoitukset 2 801, ,05 Pysyvät vastaavat yhteensä , ,67 Vaihtuvat vastaavat Vaihto-omaisuus Saamiset Pitkäaikaiset saamiset Siirtosaamiset , ,00 Lyhytaikaiset saamiset Myyntisaamiset , ,25 Muut saamiset , ,27 Siirtosaamiset , , , ,27 Vaihtuvat vastaavat yhteensä , ,27 VASTAAVAA YHTEENSÄ , ,94

24 23 Tilinpäätöksen liitetiedot 2016 (euroa) VASTATTAVAA Oma pääoma Osake-, osuus- tai muu vastaava pääoma , ,00 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto , ,97 Edellisten tilikausien voitto (tappio) , ,62 Tilikauden voitto , , , ,22 Tilinpäätössiirtojen kertymä Poistoero , ,25 Vieras pääoma Pitkäaikainen vieras pääoma Pitkäaikainen koroton vieras pääoma Palautettavat liittymismaksut , , , ,28 Lyhytaikainen vieras pääoma Lyhytaikainen korollinen vieras pääoma Muut velat saman konsernin yrityksille , ,64 Lyhytaikainen koroton vieras pääoma Ostovelat , ,51 Siirtovelat , ,33 Muut velat saman konsernin yrityksille , ,26 Muut velat , , , ,19 Vieras pääoma yhteensä , ,47 VASTATTAVAA YHTEENSÄ , ,94 0,00 0,00

25 24 Tilinpäätöksen liitetiedot Sisältää ,81 sähköverkon suunnitelman mukaisia poistoja hyödykkeistä, joita ei huomioida sähköverkon nyky- ja jälleenhankinta-arvon laskennassa. Vakiokorvauksia ei maksettu vuonna 2016 sattuneista keskeytyksistä. Sähköverkon aineellisiin hyödykkeisiin on kirjattu ,50 hyödykkeitä, joita ei oteta huomioon sähköverkon nyky- ja jälleenhankinta-arvon laskennassa Vuonna 2016 toimitusvarmuuskannustimen piiriin kuuluvia ennenaikaisista korvausinvestoinneista johtuvia NKA-jäännösarvon mukaisia alaskirjauksia syntyi ,00. Sisältää ,78 sähköverkon myynnistä aiheutuneita myyntivoittoja Sisältää ,48 sähköverkon romutuksesta aiheutuneita tappioita.

26 25 TUNNUSLUVUT VANTAAN ENERGIA SÄHKÖVERKOT OY Liikevaihto, Me Liikevoitto, Me % liikevaihdosta Tulos ennen satunnaisia eriä, veroja, Me % liikevaihdosta Tulos ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja, Me % liikevaihdosta Sijoitetun pääoman tuotto-% (ROI) Oman pääoman tuotto-% (ROE) Omavaraisuusaste % Maksuvalmius (Current ratio) Bruttoinvestoinnit, Me % liikevaihdosta Henkilöstö keskimäärin 37,9 31,1 37,6 33,9 8,2 1,7 8,7 8,3 21,7 % 5,4 % 23,1 % 24,6 % 7,8 1,6 8,6 8,2 20,7 % 5,2 % 22,9 % 24,2 % 7,8-8,6-7,2 8,2 20,7 % -27,6 % -19,1 % 24,2 % 8,2 % 1,8 % 11,3 % 13,0 % 19,8 % -0,5 % 11,4 % 19,5 % 32,4 % 27,3 % 28,8 % 38,8 % 0,4 0,3 0,6 0,5 13,9 13,2 15,3 14,9 36,7 % 42,3 % 40,7 % 44,1 % Tunnuslukujen laskentakaavat: Sijoitetun pääoman tuotto-% (ROI) * = (Tulos ennen sat. eriä + korkok. ja muut rah.kulut) x100 (Taseen loppusumma - korottomat velat - pakoll. var.) *** Oman pääoman tuotto-% (ROE) ** = (Tulos ennen satunnaisia eriä - verot) x100 Oma pääoma *** Omavaraisuusaste,% = Oma pääoma x100 Taseen loppusumma Maksuvalmius (Current ratio) = Rahoitusomaisuus Lyhytaikainen vieras pääoma Oma pääoma = Oma pääoma + poistoero laskennallisella verovelalla vähennettynä *) Sijoitetun pääoman tuoton laskennassa korottomat velat sisältävät liittymismaksut **) Oman pääoman tuoton laskennassa oma pääoma ei sisällä liittymismaksuja ***) Vuoden alun ja lopun keskiarvo

27 26 HALLITUKSEN JA TOIMITUSJOHTAJAN ALLEKIRJOITUKSET Vantaalla 13. helmikuuta 2017 Vesa Hynninen hallituksen puheenjohtaja Mervi Suorsa Maija Siikilä Risto Lappi toimitusjohtaja TILINPÄÄTÖSMERKINTÄ Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus. Vantaalla. kuuta 2017 Deloitte & Touche Oy Tilintarkastusyhteisö Robert Kajander, KHT