Osavuosikatsaus Tammi maaliskuu 2014

Transkriptio

1 Osavuosikatsaus Tammi maaliskuu 2014 Toimitusjohtaja Fredrik Strand Talousjohtaja Antti Heinola

2 Sisällys Liiketoiminta ja strategia Markkinanäkymät Ensimmäisen neljänneksen taloudellinen kehitys ja tulosohjeistus

3 Liiketoiminta ja strategia

4 on eurooppalainen yhtiö Norja Ruotsi Suomi Viro Yhtiön juuret Tanska Latvia Venäjä Saksa Tšekki Itävalta Liettua Romania Puola Oyj (2013) YIT (1912) Huber Oy (1879) Calor AB (1898) M+W Zander (1998) Meissner + Wurst (1912) Krantz (1882) Zander (1950) Stangl KG (1929) caverion GmbH (2007) MAB Anlagenbau Austria GmbH Rohr- und Heizungsbau GmbH (1955) Voest-Alpine MCE Austria Allmänna Ingeniörsbyrån (1901) Carl Christensen & Co. 4 ABB building systems (1988) Brdr. Petersens Eftf. A/S Gerdes & Wesenberg Monies & Andersens Eftf E. Rasmussen/ER Electric A/S (1907) EB Installasjon (1988) Asea Brown Boveri (1987) Asea Per Kure AS (1897) A/S Norsk Elektrisk & Brown Boveri (1908) Elektro Union National Industri (1917) Elektrisk Bureau AS (1882) Frognerkilens Fabrikk Norsk Elektrisk Aktielag (1873) AS Norsk Viftefabrikk (1932) Elmek (1990) Emico AS (1992) Tehsistem SIA (2001) MCE AG building systems (1989)

5 illa on vahvat kasvumahdollisuudet Euroopan hajautuneilla markkinoilla Yhtiöiden liikevaihdot Milj. e Kiinteistöteknisten palvelujen markkinat Euroopassa (Mrd. e) Cofely* Bilfinger SE** Royal Imtech ,1 6,2 9,5 Venäjä 9,0 5,5 3,6 (Baltian maat) (Pietari ja Moskova) SPIE ,1 6,7 (Puola, Tšekki, Romania) MITIE ,6 Bravida Strabag Property and Facility Services* 960 Alpiq Intec 829 in toimintamaat Vuoden 2013 liikevaihdot. *) Cofely ja Strabag: vuoden 2012 liikevaihdot. **) Bilfinger SE sisältää Industrial- ja Building & Facility -segmentit. Lähde: Yhtiöt ja. 5 Osavuosikatsaus 1-3/2014

6 Strategia 2016 Visio Toimintaajatus Olemme Euroopan johtavia kiinteistöille ja teollisuudelle edistyksellisiä ja kestäviä elinkaariratkaisuja tarjoavia yrityksiä. Suunnittelemme, toteutamme, huollamme ja ylläpidämme käyttäjäystävällisiä ja energiatehokkaita ratkaisuja rakennuksille, infrastruktuurille ja teollisuuslaitoksille. Taloudelliset tavoitteet Käyttökate (EBITDA) yli 6 % liikevaihdosta Liikevaihdon kasvu keskimäärin yli 10 % vuodessa Negatiivinen käyttöpääoma Strategian painopisteet Kannattavuuden parantaminen Vahva yrityskuva Vahva kasvu Erinomainen johtaminen Innovatiiviset, edistykselliset ratkaisut Tehokas toiminta Arvot Edelläkävijyys + Yhteistyö + Vastuullisuus + Erinomainen toiminta 6 Osavuosikatsaus 1-3/2014

7 Strategiset virstanpylväät Tavoitteena kannattavuuden parantaminen Päätavoite EBITDA yli 6 % liikevaihdosta vuoden 2016 loppuun mennessä 04 Saavuta 01 Korjaa Kannattavuuden parantaminen Jakautuminen ja uudelleenjärjestelyt 02 Rakenna Tehokas toiminta Sisäisten prosessien kehittäminen ja harmonisointi Erinomainen johtaminen Matala organisaatio ja voittajajoukkue 03 Luo Innovatiiviset ja edistykselliset ratkaisut Liiketoimintaportfolion kehittäminen Vahva kasvu Takaisin kasvu-uralle Tehokas toiminta Tehokkain palveluyritys Innovatiiviset ja edistykselliset ratkaisut Vahvat omat konseptit ja osaaminen projekteissa ja palveluissa Vahva yrityskuva 7 Osavuosikatsaus 1-3/2014

8 Visionamme on olla Euroopan johtavia kiinteistöille ja teollisuudelle edistyksellisiä ja kestäviä elinkaariratkaisuja tarjoavia yrityksiä Hallitsemme kiinteistöjen ja prosessien monimutkaisen kokonaisuuden. Osaamisemme kattaa kaikki tekniset osa-alueet läpi elinkaaren. Elinkaarinäkökulma sisältyy kaikkeen toimintaamme. Elinkaarimalli vähentää kiinteistöön liittyviä kustannuksia pidemmällä aikavälillä Hallitsemme koko elinkaaren yksittäisestä teknologiasta aina edistyneisiin kokonaisratkaisuihin ja samalla vähennämme kiinteistöön liittyviä kustannuksia. Perinteinen malli Elinkaarimalli Energia Kunnossapito Investointi 8 Osavuosikatsaus 1-3/2014

9 in palvelualueet Projektin toteutus Projektin johtaminen Suunnittelu ja hankekehitys Elinkaarihankkeet ja -palvelut Palveluiden johtaminen Asiantuntijapalvelut Tekninen huolto ja kunnossapito

10 in palvelutarjonta Asiantuntijapalvelut Projektin johtaminen Projektin toteutus Tekninen huolto ja kunnossapito Palveluiden johtaminen Suunnittelu ja hankekehitys Elinkaarihankkeet ja -palvelut Julkinen sektori Teollisuus Arvolupaus asiakassegmenteille Kaupallinen näkökulma palvelualueille Kiinteistöjen käyttäjät Kiinteistöjen omistajat ja kiinteistökehittäjät Rakennusliikkeet Projektien ja palvelujen toteuttamisen näkökulma Järjestelmät ja tuotteet

11 työntekijää maaliskuun lopussa Henkilöstön jakauma maittain maaliskuun 2014 lopussa Henkilöstön kehittämisen ydinalueet o Osaajien ja johtajien varmistaminen tulevaisuudessa Suomi 27 % Ruotsi 23 % Norja 19 % Saksa 14 % Tanska 6 % Itävalta 4 % Muut maat 8 % Henkilöstön määrä väheni tammi maaliskuun aikana 406 työntekijällä. o o Kehityskeskustelut ja osaajien kartoittaminen Kesätyö- ja harjoittelijakampanjat Ammatillinen koulutus ja johtamisen kehittämisohjelmat Henkilöstöprosessien ja järjestelmien rakentaminen Työturvallisuuden ja työhyvinvoinnin kehittäminen Tavoitteena tapaturmaton työyhteisö ja alhainen sairaspoissaoloaste 11 Osavuosikatsaus 1-3/2014

12 Markkinanäkymät

13 in liiketoiminnan markkinanäkymät vuodelle 2014 Huolto ja kunnossapito Projektitoimitukset in näkemys Ruotsi Suomi Huolto ja kunnossapito o Kasvulle on suotuisat edellytykset kaikissa in divisioonissa. Norja o Elinkaariratkaisujen kysynnän odotetaan kasvavan. Saksa Itävalta Tanska Venäjä Projektitoimitukset o Talotekniikan uusinvestointien odotetaan lisääntyvän hieman. o Positiivisia merkkejä on näkyvissä. Lähde: Euroconstruct, joulukuu Osavuosikatsaus 1-3/2014

14 Taloudellinen kehitys ja tulosohjeistus

15 Tammi maaliskuu 2014: Positiivista kehitystä tilauskannassa ja käyttökatteessa Käyttökate Käyttökate ilman kertaluonteisia eriä kasvoi 7 %. Ruotsi: kannattavuus parani suunnitelmien mukaisesti. Norja: projektit heikensivät kannattavuutta, mutta kannattavuuden odotetaan paranevan vuonna ,5 milj. euron kertaluonteinen suoritus (lopullinen ratkaisu liittyen vanhaan yhteisyritykseen) Tilauskanta Tilauskanta kasvoi 2 % maaliskuun 2013 lopusta. Edellisvuoden vastaavan kauden valuuttakursseilla laskettuna tilauskanta kasvoi 4 %. Kasvua 8 % joulukuun 2013 lopusta. Liikevaihto Liikevaihto laski 3 %. Volyymit kasvoivat Saksassa ja laskivat Ruotsissa. Edellisvuoden vastaavan kauden valuuttakursseilla laskettuna liikevaihto kasvoi 1 %. Käyttöpääoma Käyttöpääoma laski maaliskuusta 2013 linjassa taloudellisen tavoitteemme kanssa. Käyttöpääoma kasvoi joulukuusta 2013 kausiluonteisuudesta johtuen. 15 Osavuosikatsaus 1-3/2014

16 Avainlukuja Milj. e 1 3/14 1 3/13 Muutos 1 12/13 Liikevaihto 591,3 607,9-3 % 2 543,6 Käyttökate (EBITDA) ilman kertaluonteisia eriä 13,1 12,2 7 % 81,7 Käyttökateprosentti ilman ilman kertaluonteisia eriä, % 2,2 2,0 3,2 Käyttökate (EBITDA) 9,6 9,4 2 % 70,9 Käyttökateprosentti, % 1,6 1,5 2,8 Osakekohtainen tulos, laimentamaton, e 0,01 0,02-34 % 0,28 Käyttöpääoma 64,5 87,2-26 % 46,0 Operatiivinen kassavirta investointien jälkeen -16,9-2,2 74,2 Katsauskauden voitto 1,9 2,8-34 % 35,5 Korollinen nettovelka kauden lopussa 104,1 86,5 Henkilöstö keskimäärin kauden aikana % Vuoden 2013 vertailuluvut ovat carve-out-lukuja kausilta ennen osittaisjakautumisen rekisteröimistä ( ). 16 Osavuosikatsaus 1-3/2014

17 Tammi maaliskuun liikevaihto oli 591 miljoonaa euroa Konsernin liikevaihto Milj. e /12: /13: /12: X,XXX Liikevaihto laski 3 % tammi maaliskuuhun 2013 verrattuna. Edellisvuoden vastaavan kauden valuuttakursseilla laskettuna liikevaihto kasvoi 1 %. 1-3/12 4-6/12 7-9/ /12 1-3/13 4-6/13 7-9/ /13 1-3/14 Merkittävin vaikutus Norjassa (-16 milj. euroa). Liikevaihto maittain Milj. e Liikevaihdon jakauma Huolto ja kunnossapito 55 % Ruotsi Suomi Norja Saksa Itävalta Tanska Muut maat Projektit 45 % 1 3/13 1 3/14 17 Osavuosikatsaus 1-3/2014

18 Huolto ja kunnossapito: Aktiivisuus säilyi vakaana Tammi maaliskuun liikevaihto laski 5 % edellisvuoteen verrattuna. Huollon ja kunnossapidon liikevaihto Paikallisvaluutoissa laskettuna volyymi säilyi vakaana. Markkinat olivat vakaat kaikissa maissa. Yleinen kiinnostus elinkaaripalveluita kohtaan on kasvussa. 1 12/12: (55 %) 1 12/13: (55 %) Huollon ja kunnossapidon liikevaihto, milj. e % konsernin kokonaisliikevaihdosta 56 % 55 % 54 % 55 % 56 % 56 % 54 % 56 % 55 % 18 Osavuosikatsaus 1-3/2014

19 Projektiliiketoiminta: Liikevaihto edellisvuoden tasolla o o Volyymit kasvoivat Saksassa. Focus areas: Talotekniikan uusinvestointien odotetaan Total technical kasvavan solutions hieman. Positiivisia and Design merkkejä & Build nähtävissä tarjouspyynnöissä. projects Strengthening technical expertise and R&D Improving profitability of project business Projektiliiketoiminnan liikevaihto 1 12/12: (45 %) 1 12/13: (45 %) Projektiliiketoiminnan liikevaihto, milj. e % konsernin kokonaisliikevaihdosta 44 % 45 % 46 % 45 % 44 % 44 % 46 % 44 % 45 % 19 Osavuosikatsaus 1-3/2014

20 Käyttökate kasvoi edellisvuoteen verrattuna Käyttökate Käyttökate, milj. e Käyttökateprosentti, % Ilman kertaluonteisia eriä käyttökate kasvoi 7 % ja oli 13,1 milj. euroa. 1 12/12: 85,3 (3,0 %) 1 12/13: 70,9 (2,8 %) 26,3 25,6 25,3 23,6 23,3 3,5 milj. euron kertaluonteinen suoritus (lopullinen ratkaisu liittyen vanhaan yhteisyritykseen Tanskassa). Ruotsi: kannattavuus parani suunnitelmien mukaisesti. 3,5 % 3,6 % 4,0 % 9,8 9,4 1,3 % 1,5 % 12,9 2,0 % 3,9 % 3,7 % 9,6 1,6 % Norja: projektitoiminnot heikensivät tammi maaliskuun kannattavuutta, mutta kannattavuuden odotetaan parantuvan vuonna /12 4-6/12 7-9/ /12 1-3/13 4-6/13 7-9/ /13 1-3/14 20 Osavuosikatsaus 1-3/2014

21 Käyttöpääoma ja kassavirta Käyttöpääoma Milj. e % % 3 % Käyttöpääoma, milj. e Käyttöpääoma suhteessa liikevaihtoon, % (viim. 12 kk) Käyttöpääoman hallinnan painopiste laskutuksessa sekä myyntisaamisissa ja ostoveloissa 9/ /2013 3/2014 Operatiivinen kassavirta investointien jälkeen Milj. e 5,1 21 Rullaava 12 kk -18,4-25,5 79,3 40,5 33,2 16,2 47,1-2,2-35,3 5,3 106,4 74,2 59,5-16,9 1 3/12 4 6/12 7 9/ /12 1 3/13 4 6/13 7 9/ /13 1 3/14 Osavuosikatsaus 1-3/2014 Tammi maaliskuun 2014 kassavirtaa heikensivät tietotekniikkaan liittyvät ennakkomaksut ja investoinnit, yhteensä 5,8 milj. euroa, sekä 3,5 milj. euron kertaluonteinen suoritus (lopullinen ratkaisu liittyen vanhaan yhteisyritykseen Tanskassa). Toimenpiteet kassavirran kausiluonteisuuden vähentämiseksi. o Liiketoiminta ei vaadi merkittäviä käyttöomaisuusinvestointeja. Teknologioita, prosesseja ja osaamista kehitetään ja niihin investoidaan jatkuvasti.

22 Tilauskanta kasvoi Tilauskanta Milj. e Tilauskanta kasvoi 8 % joulukuun 2013 lopusta ja 2 % maaliskuun 2013 lopusta Valuuttakurssien muutokset pienensivät tammi maaliskuun 2014 tilauskantaa 33 milj. eurolla edellisvuoden vastaavaan kauteen verrattuna. 3/12 6/12 9/12 12/12 3/13 6/13 9/13 12/13 3/14 22 Osavuosikatsaus 1-3/2014

23 Tilauksia tammi maaliskussa 2014 Rom Eiendom, tekniset asennukset, Bergen, Norja Sopimuksen arvo: yli 11 milj. e Sigmund Freud -yliopisto, tekniset asennukset, Wien, Itävalta Sopimuksen arvo: 4,6 milj. e Wohlgelegen kokouskeskus, tekniset asennukset, Heilbronn, Saksa Sopimuksen arvo: noin 4,5 milj. e. IZD Tower, kiinteistönhuolto, Wien, Itävalta Sopimuksen arvo: 3 milj. e. Kehä kolme, liikenteen hallintajärjestelmä, Suomi Sopimuksen arvo: 2,5 milj. e. Opinmäki Kampus, sähkötyöt, Espoo, Suomi Sopimuksen arvo : noin 2 milj. e. Münchenin teknillinen yliopisto, kampuksen kiinteistönhuolto, Saksa RTL, toimipaikan kunnossapito, Köln, Saksa Uninett, AV-ratkaisujen toimittaminen 120 korkeakouluun ja yliopistoon, Norja SMP, kiinteistötekniikkaa uuteen tuotantolaitokseen, Schierling, Saksa Borealis Polymers, Kilpilahden tuotantolaitosten kunnossapito, Suomi 23 Osavuosikatsaus 1-3/2014

24 Tasapainoinen velkarakenne Velkojen erääntyminen Milj. e Velkasalkku Pankit 94 % Vakuutusyhtiöt 5 % Muut 1 % Korkotyyppi (suojausten jälkeen) Kiinteä korko 38 % Vaihtuva korko 62 % o o Velkasalkun arvo yhteensä 219,6 milj. euroa Keskikorko (suojausten jälkeen) 2,16% 24 Osavuosikatsaus 1-3/2014

25 6/13 9/13 12/13 Rahoitusasema mahdollistaa konsernin kasvustrategian toteuttamisen Sarake1 Nettovelka 104 miljoonaa euroa Sarak e1 Nettovelan kehitys Milj. e Nettovelka maaliskuun 2014 lopussa Milj. e /13 9/13 12/13 3/14 Pitkäaikaiset Lyhytaikaiset lainat lainat Rahavarat Nettovelka Maksuvalmiusreservi 195 milj. euroa maaliskuun 2014 lopussa Milj. e 79 Nostamattomat luottolimiitit 116 Rahavarat 25 Osavuosikatsaus 1-3/2014

26 Tulosohjeistus vuodelle 2014 ja osinkopolitiikka ennallaan Liikevaihtoa koskeva ohjeistus arvioi, että konsernin vuoden 2014 liikevaihto vertailukelpoisin valuuttakurssein säilyy viime vuoden tasolla. Käyttökatetta koskeva ohjeistus arvioi, että käyttökate (EBITDA) ilman kertaluonteisia eriä kasvaa selvästi milj. euroon. Osinkopolitiikka: Osingonjako vähintään 50 % tilikauden voitosta. o Osinko 0,22 euroa/osake maksettu 2.4. Vuonna 2014 käyttökatteen kasvu toteutetaan o toiminnallista tehokkuutta parantamalla o huolto- ja kunnossapitoliiketoimintaa kasvattamalla sekä o Saksan projektiliiketoimintaa lisäämällä. o o Yhteensä 27,6 milj. euroa (78 % tilikauden voitosta). Efektiivinen osinkotuotto 2,5 % Yleisen makrotaloudellisen ympäristön mahdolliset muutokset vaikuttavat in liiketoimintaan ja asiakkaisiin. 26 Osavuosikatsaus 1-3/2014

27

28 Liitteet

29 in palvelualueet Kaivomestari, Espoo Build services vastaa Espoon kaupungin omistaman Kaivomestarin kiinteistön teknisestä huollosta ja kunnossapidosta sekä palveluista 25-vuotisen sopimuskauden ajan. Managed Operations Muun muassa lukio, urheiluhalli ja uimahalli Projektin johtaminen Elinkaarisopimus public-private partnership (PPP) -mallilla Asiakas maksaa palveluista kiinteän hinnan ja takaa sovitun palvelutason ja energiakustannukset. Asiantuntija- Keskeisenä tavoitteena kiinteistön arvon palvelut säilyminen siten, että se on 25-vuoden käytön jälkeen uutta kiinteistöä vastaava. Palvelualue: Elinkaarihankkeet ja -palvelut (Tekninen huolto ja kunnossapito, kiinteistön hallinta, ulkoalueiden kunnossapito, energiatehokkuus, ympärivuorokautiset help desk- ja kiinteistövalvomopalvelut) Tekniset järjestelmät: Kaikki kiinteistön tekniset järjestelmät Technical Sopimuskausi: maintenance Laajuus: ~ m 2 Sopimuksen arvo: Ei julkistettu

30 in palvelualueet Projektin johtaminen DC Tower, Wien, Itävalta energiankäytöstä. Asiantuntijapalvelut Build services on toimittanut useita kiinteistöteknisiä järjestelmiä Itävallan korkeimpaan rakennukseen DC Toweriin sekä vastannut projektin johtamisesta. Rakennus on suunnittelultaan ja toiminnallisuuksiltaan edistyksellisellä tavalla ympäristöystävällinen. 60-kerroksinen rakennus on 250 metriä korkea, sisältäen mm. hotellin, toimistotiloja, asuntoja ja ravintoloita. Rakentamisessa ja talotekniikassa on noudatettu tarkoin EU:n komission ympäristöystävällisille rakennuksille asettamia vaatimuksia kestävästä kehityksestä ja muun muassa Kiinteistössä on hyödynnetty muun muassa lämmön takaisinottoa ja sadeveden keräystä. Managed Operations Palvelualue: Projektin johtaminen (Projektin toteutus, Suunnittelu ja hankekehitys) Tekniset järjestelmät: lämmitys-, vesi- ja viemärijärjestelmät, ilmanvaihto ja ilmastointi, jäähdytys, automaatio Toimituksen ajankohta: Technical Laajuus: ~ mmaintenance 2. Sopimuksen arvo: ~25 milj. e

31 in palvelualueet Seabrokers, Stavanger, Norja Build services pitää kunnossa viiden Seabrokersin toimistorakennuksen tekniset järjestelmät. Tavoitteena on muun muassa turvata terveellinen sisäilma sekä tarjota hyvin hoidetut toimitilat niissä vuokralla oleville yrityksille. Managed Operations Vuokralaisina Statoil, Gas de France, Projektin Sandnes Sparebank ja ENI. johtaminen ServiFlex-sopimus mahdollistaa usean teknisen järjestelmän kunnossapidon joustavasti yhdellä sopimuksella. Asiantuntijapalvelut Kaikista teknisistä asioista vastaa yksi ja sama yhteyshenkilö ilta. Palvelualue: Tekninen huolto ja kunnossapito Tekniset järjestelmät: lämmitys-, vesi- ja viemärijärjestelmät, ilmanvaihto ja ilmastointi, jäähdytys, sähköistys, informaatioja viestintäteknologia, turvallisuus, automaatio, teollisuus- ja prosessiputkistot. Sopimuskausi: 2008 Technical (voimassa) maintenance Laajuus: ~ m 2 Sopimuksen arvo: ~ NOK vuodessa

32 in palvelualueet Friedrich Loeffler -instituutti, Riems, Saksa Build services in toimittamat tekniset järjestelmät parantavat osaltaan bioturvallisuutta laboratorioissa, joissa tehdään eläinlääketieteellistä tutkimusta vaarallisista viruksista. Managed Operations Yksi maailman suurimmista BSL3/BSL5 bioturvallisuuslaboratorioista (eläinlääketiede). Projektien johtaminen on suunnitellut ja toimittanut korkeatasoiset puhdastilaratkaisut sekä kaasusammutusjärjestelmät paineistettuihin laboratoriotiloihin. Tekniset ratkaisut on kehitetty in omassa T&K-keskuksessa Saksan Asiantuntija- Aachenissa. palvelut Palvelualue: Asiantuntijapalvelut, (Projektin toteutus) Tekniset järjestelmät: Ilmanvaihto ja ilmastointi, sähköistys, turvallisuus Toimituksen ajankohta: Technical Laajuus: 89 laboratoriota maintenance Sopimuksen arvo: ~50 milj. e

33 in palvelualueet Oikeustalo, Viborg, Tanska Build services on suunnitellut ja toimittanut Länsi-Jyllannin uuden oikeustalon kiinteistötekniset järjestelmät. Kohteen valmistuttua myöhemmin tänä vuonna vastaa myös sen palvelujen johtamisesta seuraavien 25 vuoden ajan. Managed Operations Elinkaarisopimus public-private partnership Projektien (PPP) -mallilla (Pääurakoitsija: A. Enggaard) johtaminen Keskeisenä tavoitteena on taata korkea tekninen taso ja järjestelmien suorituskyky läpi elinkaaren. Asiantuntijapalvelut vastaa kokonaisvaltaisesti myös kohteen energiatehokkuudesta. Palvelualue: Suunnittelu ja hankekehitys (Asiantuntijapalvelut, Projektin toteutus, Palveluiden johtaminen, Elinkaarihankkeet ja -palvelut) Tekniset järjestelmät: lämmitys-, vesi- ja viemärijärjestelmät, ilmanvaihto ja ilmastointi, viilennys, sähköistys. Sopimuskausi: Technical maintenance Laajuus: ~9 500 m 2 Sopimuksen arvo: Ei julkistettu

34 in palvelualueet Karoliininen yliopistosairaala (Locum), Solna, Ruotsi Build services Karoliininen yliopistosairaala on Pohjoismaiden terveydenhuollon huippuyksiköitä. on vastannut sairaala-alueen teknisestä huollosta ja kunnossapidosta sekä palveluiden johtamisesta jo yli vuosikymmenen ajan yhdessä Locumin kanssa. Managed Operations Alueella työskentelee 47 caverionilaista. illa on alueella oma Projektien ympärivuorokautinen kiinteistövalvomonsa, joka johtaminen takaa viiveettömän palvelun häiriötilanteissa. in vastuulla on useita kriittisiä kohteita, kuten sairaalan varavoiman, sterilointiteknologian sekä muun muassa lääkkeitä ja veripusseja kuljettavan alipaineputkiston toiminta. Asiantuntijapalvelut Vuoteen 2019 ulottuvalla sopimuskaudella tavoitteena on energiatehokkuuden parantaminen 6 % vuosittain. Palvelualue: Palvelujen johtaminen Tekniset järjestelmät: lämmitys-, vesi- ja viemärijärjestelmät, ilmanvaihto ja ilmastointi, viilennys, turvallisuus, sähköistys. Sopimuskausi: Laajuus: ~ mtechnical 2 maintenance Sopimuksen arvo: Ei julkistettu

35 in palvelualueet Vantaan Energia Build services Vantaan Energia rakentaa parhaillaan pääkaupunkiseudun ensimmäistä jätevoimalaa. toimittaa voimalaan teollisuusputkistot ja auttaa Vantaan Energiaa täyttämään sille asetetut tiukat ympäristövaatimukset. Uuden laitoksen myötä päästöt vähenevät noin 20 %. Managed Operations Laitoksessa on käytetty uutta Projektin prosessiteknologiaa, joka vaatii myös johtaminen ilta erikoisosaamista ja korkeaa laatutasoa. in toimitus sisälsi teollisuusputkistojen suunnittelun, esivalmistuksen ja asennuksen. Esivalmistuksella toimitusaika lyheni ja itse Asiantuntija- työmaalla asennukseen tarvittiin vähemmän palvelut työvoimaa. Palvelualue: Projektin toteutus (Projektin johtaminen) Tekniset järjestelmät: teollisuusputkistot (korkeapaine- ja alipaineputkistot) Toimituksen ajankohta: Technical Laajuus: noin 23 km putkistoja maintenance Sopimuksen arvo: Ei julkistettu

36 osakkeenomistajaa Suurimmat osakkeenomistajat Major shareholders on June 28,2013 Osakkeet, kpl % kaikista osakkeista Muutos jälkeen, kpl Muutos, % 1. Structor S.A , Antti Herlinin omistamat rahastot sekä suorat osakeomistukset , ,27 3. Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma , ,36 4. OP-rahastot , ,65 5. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen , Fondita-rahastot , ,98 7. Nordea-rahastot , ,37 8. Aktia-rahastot , ,12 9. Odin-rahastot , Danske Invest -rahastot , , Valtion eläkerahasto , Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Elo , , Brotherus Ilkka , Evli-rahastot , Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Etera , Säästöpankki-rahastot , , Föreningen Konstsamfundet rf , Stiftelsen Brita Maria Renlunds minne , Sigrid Jusélius säätiö , Kirkon keskusrahasto , ,82 20 suurinta ,25 Kaikki osakkeet ,00 Omistajarakenne osakkeiden määrän mukaan Hallintarekisteröidyt ja ulkomaiset omistajat 35 % ( : 38 %) Kotitaloudet 20 % (20 %) Julkisyhteisöt 12 % (13 %) Rahoitus- ja vakuutuslaitokset 14,5 % (13 %) Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt 6 % (6 %) Yritykset ja asuntoyhteisöt 12 % (10 %) omistajaa ( : ) 36 Osavuosikatsaus 1-3/2014

37 in hallitus Yhtiökokouksen uudelleen valitsema hallitus Henrik Ehrnrooth (s. 1954, maa- ja metsätaloustieteiden kandidaatti, diplomiekonomi) Hallituksen puheenjohtaja Osakeomistus: * Riippumaton yhtiöstä: Kyllä Riippumaton omistajista: Ei Ari Lehtoranta (s. 1963, diplomi-insinööri) Hallituksen varapuheenjohtaja KONE Oyj:n Keski- ja Pohjois-Euroopan aluejohtaja, asiakkuusjohtaja. Osakeomistus: 0 Riippumaton yhtiöstä: Kyllä Riippumaton omistajista: Kyllä Anna Hyvönen (s. 1968, tekniikan lisensiaatti) Ramirent Oy:n Suomen ja Baltian johtaja, Executive Vice President. Osakeomistus: 0 Riippumaton yhtiöstä: Kyllä Riippumaton omistajista: Kyllä Eva Lindqvist (s. 1958, diplomi-insinööri, MBA) Hallitusammattilainen Osakeomistus: Riippumaton yhtiöstä: Kyllä Riippumaton omistajista: Kyllä Michael Rosenlew (s. 1959, kauppatieteiden maisteri) Mikaros AB:n toimitusjohtaja Osakeomistus: 0 Riippumaton yhtiöstä: Kyllä Riippumaton omistajista: Kyllä ) Henrik Ehrnrooth omistaa välillisesti yhdessä veljiensä Georg Ehrnroothin ja Carl-Gustaf Ehrnroothin kanssa määräysvallan Structor S.A:ssa, joka on in suurin osakkeenomistaja. 37 Osavuosikatsaus 1-3/2014

38 in konsernijohto Konsernin avainjohto Fredrik Strand Toimitusjohtaja Antti Heinola Talousjohtaja Merja Eskola Henkilöstöjohtaja Sakari Toikkanen Liiketoiminnan kehitysjohtaja Päivi Alakuijala Markkinointi- ja viestintäjohtaja Juhani Pitkäkoski Konsernin yrityskaupoista vastaava johtaja Liiketoiminta-alueiden johto Divisioonien johto Karl-Walter Schuster Konsernin projektiliiketoiminnan kehittäminen Saksa ja CEE (vt.) Jarno Hacklin Suomi, Venäjä, Baltian maat Erkki Huusko Teollisuus Matti Malmberg Konsernin huoltoliiketoiminnan tehokkuuden kehittäminen Ulf Kareliusson Ruotsi Knut Gaaserud Norja Peter Rafn Tanska Manfred Simmet Itävalta 38 Osavuosikatsaus 1-3/2014

39 Toimitilarakentamisen uusinvestointien ennustetaan kasvavan hieman Pohjois-Euroopassa vuosina Toimitilojen uudisrakentamisen volyymit Pohjois-Euroopassa indeksi Finland Suomi Sweden Ruotsi Norway Norja Denmark Tanska Tilastoa ei saatavilla Venäjästä. Lähde: Euroconstruct, joulukuu Osavuosikatsaus 1-3/2014

40 Huollon ja kunnossapidon kysynnän arvioidaan kasvavan Pohjois-Euroopassa vuosina Toimitilojen huollon ja kunnossapidon volyymit Pohjois-Euroopassa indeksi Finland Suomi Sweden Ruotsi Norway Norja Denmark Tanska Tilastoa ei saatavilla Venäjästä. Lähde: Euroconstruct, joulukuu Osavuosikatsaus 1-3/2014

41 Toimitilarakentamisen uusinvestointien ennustetaan kasvavan Keski-Euroopassa vuosina Toimitilojen uudisrakentamisen volyymit Keski-Euroopassa indeksi Austria Itävalta Czech Tšekki Republic Germany Saksa Poland Puola Lähde: Euroconstruct, joulukuu Osavuosikatsaus 1-3/2014

42 Huollon ja kunnossapidon kehitys jatkuu vakaana Keski- Euroopassa vuosina Toimitilojen huollon ja kunnossapidon volyymit Keski-Euroopassa indeksi Austria Itävalta Czech Tšekki Republic Germany Saksa Poland Puola Lähde: Euroconstruct, joulukuu Osavuosikatsaus 1-3/2014

43 suunnittelee, toteuttaa, huoltaa ja ylläpitää käyttäjäystävällisiä ja energiatehokkaita ratkaisuja rakennuksille ja teollisuuslaitoksille.

44 44 External / Internal / Confidential

45 Megatrendit tukevat in palvelujen kysyntää Teknologian lisääntyminen rakennuksissa Kasvavaa kysyntää tekniselle erikoisosaamiselle sekä jatkuvalle huollolle ja kunnossapidolle Palvelujen ulkoistaminen Ilmastonmuutos ja energiatehokkuus Tiukentuva lainsäädäntö, kasvava energiankulutus, energiasektorin uudistamistarpeet Energiatehokkuus ratkaiseva tekijä palveluntarjoajaa valittaessa Digitalisaatio Automaatio ja etävalvonta lisääntyvät Kiinteistöjen kunnossapito perustuu ennakointiin, tarpeenmukaisuuteen ja todellisiin olosuhteisiin Kiinteistöteknisten palvelujen hajautuneet markkinat Markkinoilla paljon pieniä toimijoita Laaja palveluvalikoima kilpailuetu etenkin suurissa projekteissa Suuret palvelukokonaisuudet yhdeltä kumppanilta Kasvumahdollisuuksia erityisesti saksankielisillä alueilla

46