Osavuosikatsaus 1 6/2008 Toimitusjohtaja Hannu Syrjänen Deutsche Bank 1.8.2008
Avainluvut
Avainluvut Milj. euroa Liikevaihto Liikevoitto % liikevaihdosta Liikevoitto ilman merkittävimpiä kertaluonteisia myyntivoittoja % liikevaihdosta Taseen loppusumma Investoinnit Omavaraisuusaste, % Nettovelkaantumisaste (Gearing), % Korollinen vieras pääoma Korollinen nettovelka Tulos/osake, euroa Tulos/osake, laimennettu, euroa Liiketoiminnan rahavirta/osake, euroa Oma pääoma/osake, euroa Osakekannan markkina-arvo Työsuhteessa oleva henkilöstö keskim. Henkilöstö keskimäärin * 1 6/2008 1 452,8 171,2 11,8 146,2 10,1 3 369,2 49,4 40,8 81,6 1 148,5 1 058,4 0,74 0,73 0,23 7,94 2 260,3 20 773 17 694 1 6/2007 1 408,0 186,9 13,3 151,5 10,8 3 256,6 43,2 42,7 71,5 1 020,7 930,8 0,80 0,79 0,25 7,79 3 877,7 19 267 16 566 Muutos, % 3,2-8,4-3,5 3,5 14,3 12,5 13,7-7,4-6,9-9,1 1,9-41,7 7,8 6,8 1 12/2007 2 926,3 343,8 11,7 303,5 10,4 3 192,3 90,5 45,4 58,2 881,4 793,3 1,47 1,46 1,38 8,27 3 196,2 19 587 16 701 * Kokoaikaisiksi muutettuna Hannu Syrjänen 1.8.2008 3
SanomaWSOY 900 800 700 600 Liikevaihto, milj. euroa 2007 2008 769,8 799,6 744,4 718,6 683,1 663,7 140 120 100 Liikevoitto, milj. euroa 133,0 98,5 88,5 2007 2008 Kertaluonteiset myyntivoitot 500 80 72,7 68,3 400 60 54,0 300 40 200 100 20 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4 Hannu Syrjänen 1.8.2008 4
Liikevaihdon jakautuminen 1 6/2008 (1 6/2007) Liikevaihto 1 452,8 milj. euroa Rautakirja 27 (27) % Liiketoimintaryhmittäin Sanoma Magazines 40 (41) % Maantieteellisesti Muut maat 5 (5) % Suomi 51 (50) % SWelcom 5 (5) % SanomaWSOY Education and Books 11 (11) % Sanoma 16 (17) % Muut EU-maat 44 (45) % Hollanti 22 (24) % CEE-maat, Venäjä ja Ukraina 22 (20) % Ei sis. konsernieliminointeja Pyöristyksistä johtuen graafien prosenttiosuuksien summa ei ole aina 100 % Hannu Syrjänen 1.8.2008 5
Mainostuotot Osuus liikevaihdosta 1 6/2008 1 6/2007 Sanoma Magazines 33 % 30 % Sanoma 55 % 54 % SWelcom 51 % 57 % Konserni 26 % 25 % Hannu Syrjänen 1.8.2008 6
Digitaalisen liiketoiminnan liikevaihto 100 Milj. euroa Verkkoliiketoiminta Tv ja radio % liikevaihdosta % 12 80 10 60 8 6 40 4 20 2 0 1Q07 2Q07 3Q07 4Q07 1Q08 2Q08 0 Hannu Syrjänen 1.8.2008 7
Katsaus markkinoihin
Markkinatutkimuslaitosten ennusteiden muutokset, maaliskuu vs. kesäkuu Maa Belgia Viro Suomi Unkari Latvia Liettua Hollanti Venäjä Maaliskuu 2008 2009 2010 4,1 2,3 3,4 9,6 10,6 9,6 4,1 3,7 4,6 3,6 5,2 4,9 16,9 12,3 9,7 14,7 11,4 9,5 4,4 5,0 4,6 19,5 16,9 14,2 BKT:n muutos Kesäkuu 2009 2,6 8,9 2,8 4,9 10,2 11,0 4,8 17,6 2008 5,9 7,0 3,1 4,3 15,9 15,2 5,5 19,8 2010 2,9 8,8 4,7 5,4 9,1 10,0 3,5 15,0 Yksityisen kulutuksen muutos Maaliskuu 2008 1,5 6,0 3,4 0,4 6,2 8,9 2,1 12,3 2009 1,7 4,5 2,8 2,5 6,0 7,0 1,9 10,7 2010 1,7 4,8 2,7 3,1 5,8 6,1 1,9 10,2 2008 1,3 3,2 2,9 0,5-1,0 8,3 2,1 12,0 Kesäkuu 2009 1,5 4,0 2,5 2,3 0,5 6,5 1,7 11,5 2010 1,7 4,4 2,5 3,0 3,5 6,1 1,9 11,5 Mediamainonnan vuosittainen kasvu Maaliskuu Kesäkuu 2008 5,3 5,3 3,5 4,4 30,4 2009 4,4 3,5 5,0 3,5 24,5 2010 4,2 3,0 4,8 4,7 18,3 2008 5,3 5,0 6,9 3,2 30,4 2009 4,4 3,8 3,0 2,9 24,5 2010 4,3 3,0 4,5 3,2 18,3 = Ennuste laskenut = Ennuste pysynyt samana = Ennuste noussut Lähde: EIU, Zenith Optimedia Hannu Syrjänen 1.8.2008 9
Mediamainonta Suomessa 1 000 euroa 6/2008 M-% 1 6/2008 M-% SANOMALEHDET 47 905-0,9 326 524 0,1 TELEVISIO 18 733 4,9 139 745 5,7 AIKAKAUSLEHDET 12 511 5,1 84 354 1,2 VERKKOMEDIA 5 322 27,2 34 653 28,3 ULKOMAINONTA 4 406 9,7 23 801 9,6 RADIOMAINONTA 5 214 4,3 23 257 7,9 ELOKUVAMAINONTA 322 123,3 1 551 66,9 MAINONTA YHTEENSÄ 94 413 3,2 633 885 3,3 Nettolukuja. Muutos-% edellisvuoden vastaavaan aikaan. Lähde: TNS Gallup Hannu Syrjänen 1.8.2008 10
Mediamainonta Hollannissa 1 000 euroa TELEVISIO SANOMALEHDET SUORAMAINONTA RADIO AIKAKAUSLEHDET ULKOMAINONTA INTERNET (1-4/2008) ELOKUVAMAINONTA Yhteensä 1 5/2008 1 157 051 363 190 219 853 214 315 208 358 116 028 68 180 4 206 2 354 162 M-% 2,2 7,3 4,5 8,9-1,5 13,9 6,8-34,2 4,0 Bruttolukuja. Muutos-% edellisvuoden vastaavaan aikaan. Lähde: Nielsen Media Research Hannu Syrjänen 1.8.2008 11
Keskeisiä tapahtumia
Tapahtumia 2Q08 Tuotelanseerauksia ja -ostoja, digitaalinen TV- ja nettivideo-opas Zie.nl, Hollanti Hintaseuranta.fin ominaisuusvertailu ja tuotelaajennus kirjoihin, Suomi ewebsite.com kansainvälisille markkinoille, Tsekki Verkkohakemisto Työtori, Suomi Shoppailuyhteisö Spot-a-shop.nl, Hollanti Taloussanomien verkkosivuston uudistus, Suomi Tekniikkasivusto Mobilport.hu, Unkari Taukopelit.fi, Suomi Hannu Syrjänen 1.8.2008 13
Tapahtumia 2Q08 Tuotelanseerauksia ja -ostoja, printti Tyyliraamattu Beau Monden uudistus, Romania National Geographic Kids, Bulgaria Naistenlehti Marie Claire, Tshekki Terveyslehti Zdraven Journal, Bulgaria National Geographic Traveler, Tshekki Naistenlehti Marie Claire, Romania Viikkolehti Storyn uudistus, Tshekki Vauvaopas Babygids, Hollanti Vanhempainlehti Kek Mama, Hollanti Life style -lehti Marijke, Hollanti Hannu Syrjänen 1.8.2008 14
Tapahtumia 2Q08 Yritysostoja Rakentamisen viestintään ja kuluttajamarkkinointiin erikoistunut Suorakanava, Suomi Kustannustalo Mama Media, Serbia Verkkotoimija Net Info, Bulgaria Kustannusyhtiö Lux Media, Venäjä Liiketoiminnan myynnit Osuuden myynti Maxisatista, Suomi Osuuden myynti elokuvalehti Preview stä, Hollanti Lehtivuosikertaliiketoiminta, Suomi Muuta Sanoma yksinkertaisti yhtiörakennettaan Sanoma Magazines Finland perusti Digital Media -yksikön Hannu Syrjänen 1.8.2008 15
Liiketoimintaryhmät
Sanoma Magazines 400 350 300 Liikevaihto, milj. euroa 2007 2008 287,1 285,5 318,5 308,2 290,4 352,4 70 60 50 Liikevoitto, milj. euroa 61,3 48,2 46,6 2007 2008 Kertaluonteiset myyntivoitot 250 40 37,2 200 150 30 32,1 30,4 100 20 50 10 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4 Hannu Syrjänen 1.8.2008 17
Sanoma Magazines 1 6/2008 Milj. euroa Liikevaihto Sanoma Magazines Netherlands Sanoma Magazines International Sanoma Magazines Belgium Sanoma Magazines Finland Eliminoinnit Liikevoitto % liikevaihdosta Liikevoitto ilman merkittävimpiä kertaluonteisia myyntivoittoja % liikevaihdosta Taseen loppusumma Investoinnit Työsuhteessa oleva henkilöstö keskimäärin 1 6/2008 603,9 246,9 146,9 109,7 102,6-2,2 94,7 15,7 71,2 11,8 1 992,2 12,2 6 041 1 6/2007 595,3 256,4 134,3 108,3 98,7-2,4 93,4 15,7 72,2 12,1 1 971,4 10,1 5 532 M-% 1,5-3,7 9,4 1,3 4,0-9,2 1,4-1,3 1,1 20,0 9,2 1 12/2007 1 238,1 539,8 283,4 216,6 202,8-4,6 160,9 13,0 139,7 11,3 1 937,5 20,6 5 623 Hannu Syrjänen 1.8.2008 18
Sanoma 140 Liikevaihto, milj. euroa 2007 2008 25 Liikevoitto, milj. euroa 2007 2008 120 100 122,4 121,1 120,8 119,8 114,0 124,6 20 19,6 17,9 17,3 17,2 80 15 14,7 13,6 60 10 40 20 5 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4 Hannu Syrjänen 1.8.2008 19
Sanoma 1 6/2008 Milj. euroa 1 6/2008 1 6/2007 M-% 1 12/2007 Liikevaihto Helsingin Sanomat Ilta-Sanomat Muu kustantaminen Muut Eliminoinnit Liikevoitto % liikevaihdosta Liikevoitto ilman merkittävimpiä kertaluonteisia myyntivoittoja % liikevaihdosta Taseen loppusumma Investoinnit Työsuhteessa oleva henkilöstö keskimäärin 242,0 145,3 46,6 45,7 76,6-72,2 32,6 13,5 32,6 13,5 456,0 9,7 2 771 242,2 140,3 48,3 49,0 76,4-71,8 36,8 15,2 36,8 15,2 514,4 9,2 2 679-0,1 3,5-3,4-6,7 0,2 0,5-11,4-11,4-11,3 4,8 3,4 480,8 278,9 94,8 97,5 152,6-143,0 67,6 14,1 67,6 14,1 445,0 17,7 2 716 Hannu Syrjänen 1.8.2008 20
SanomaWSOY Education and Books 120 100 Liikevaihto, milj. euroa 2007 2008 110,5 104,8 97,0 40 30 Liikevoitto, milj. euroa 29,8 27,9 26,4 2007 2008 80 60 58,3 52,2 68,5 20 40 10 20 0 0 Q1 Q2 Q3 Q4-10 -4,3-6,5-6,6 Q1 Q2 Q3 Q4 Hannu Syrjänen 1.8.2008 21
SanomaWSOY Education and Books 1 6/2008 Milj. euroa 1 6/2008 1 6/2007 M-% 1 12/2007 Liikevaihto Oppimateriaalit Kustantaminen Muut Eliminoinnit Liikevoitto % liikevaihdosta Liikevoitto ilman merkittävimpiä kertaluonteisia myyntivoittoja % liikevaihdosta Taseen loppusumma Investoinnit Työsuhteessa oleva henkilöstö keskimäärin 168,8 108,4 48,3 23,3-11,3 22,0 13,0 22,0 13,0 689,7 7,4 3 094 157,0 98,4 47,1 22,9 11,4 23,3 14,8 23,3 14,8 638,2 2,9 2 748 7,5 10,2 2,5 1,8-1,3-5,4-5,4 8,1 12,6 322,5 197,7 97,3 51,1-23,7 44,5 13,8 44,5 13,8 585,0 7,7 2 769 Hannu Syrjänen 1.8.2008 22
SWelcom 50 45 40 35 Liikevaihto, milj. euroa 2007 2008 40,5 40,9 35,2 35,4 32,8 42,5 7 6 5 Liikevoitto, milj. euroa 6,3 2007 5,4 2008 30 25 20 4 3 2,9 4,0 4,0 3,5 15 2 10 5 1 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4 Hannu Syrjänen 1.8.2008 23
SWelcom 1 6/2008 Milj. euroa 1 6/2008 1 6/2007 M-% 1 12/2007 Liikevaihto Tv ja radio 81,4 47,1 70,6 40,4 15,3 16,6 146,0 83,2 Muut 34,7 30,7 13,3 63,6 Eliminoinnit Liikevoitto % liikevaihdosta Liikevoitto ilman merkittävimpiä kertaluonteisia myyntivoittoja % liikevaihdosta Taseen loppusumma Investoinnit Työsuhteessa oleva henkilöstö keskimäärin -0,4 10,4 12,8 10,4 12,8 167,0 7,5 517-0,4 6,9 9,8 6,9 9,8 164,5 7,4 473-5,9 50,6 50,6 1,6 0,3 9,3-0,8 15,8 10,8 15,8 10,8 168,2 14,8 501 Hannu Syrjänen 1.8.2008 24
Rautakirja 300 250 200 Liikevaihto, milj. euroa 2007 2008 202,7 192,4 203,2 201,3 214,5 241,1 30 20 Liikevoitto, milj. euroa 2007 23,1 2008 Kertaluonteiset myyntivoitot 150 13,0 100 10 9,0 9,9 10,6 7,4 50 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4 Hannu Syrjänen 1.8.2008 25
Rautakirja 1 6/2008 Milj. euroa 1 6/2008 1 6/2007 M-% 1 12/2007 Liikevaihto Kioskikauppa Lehtijakelu Kirjakauppa Viihde ja vapaa-aika Eliminoinnit Liikevoitto % liikevaihdosta Liikevoitto ilman merkittävimpiä kertaluonteisia myyntivoittoja % liikevaihdosta Taseen loppusumma Investoinnit Työsuhteessa oleva henkilöstö keskimäärin 405,8 197,1 118,4 55,0 43,8-8,5 17,3 4,3 17,3 4,3 552,3 12,4 8 244 393,7 186,2 117,2 52,7 45,4-7,9 19,5 5,0 19,5 5,0 548,1 11,9 7 750 3,1 5,8 1,0 4,4-3,6 7,9-11,3-11,3 0,8 4,2 6,4 849,3 385,5 245,5 140,3 95,9-18,0 55,6 6,5 50,7 6,0 565,0 28,4 7 886 Hannu Syrjänen 1.8.2008 26
Näkymät 2008
Konsernin näkymät 2008 Arvio Liikevaihto kasvaa, joskin jonkin verran edellisvuotta hitaammin Liikevoitto ilman merkittävimpiä kertaluonteisia myyntivoittoja paranee edelleen Vuonna 2007 liikevoitto ilman merkittävimpiä kertaluonteisia myyntivoittoja oli 303,5 milj. euroa ja liikevaihto kasvoi 6,7 % Hannu Syrjänen 1.8.2008 28
Sisältöä elämääsi www.sanomawsoy.fi