Osavuosikatsaus 1.1.2006 31.3.2006 1
Elisan Q1 2006 Q1 2006 ja taloudellinen tilanne Katsaus matkaviestintään ja kiinteän verkon liiketoimintaan Strategian toteuttaminen Näkymät vuodelle 2006 2
Q1 2006 ja taloudellinen tilanne Elisan Q1 2006 keskeiset asiat Telemarkkina otti vahvoja askelia kohti palvelukilpailua operaattorit keskittyvät yhä enemmän nykyasiakkaisiin Elisa lanseerasi 3G-palvelupaketit Elisa vahvisti asemaansa laajakaistamarkkinoilla. Matkaviestintäliiketoiminnan markkina-asema parani Saunalahti-kaupan ansiosta. Matkaviestintäpalveluiden vaihtuvuus laski edelleen Liikevaihto kasvoi ja kannattavuus parani Taloudellinen asema säilyi vakaana 3
Q1 2006 ja taloudellinen tilanne Liikevaihto kasvussa, tulos odotusten mukainen Liikevaihto 348 milj. (333) Liikevaihto ja käyttökate-%* Käyttökate 99 milj. (97) ilman kertaeriä 103 milj. (89) 333 336 326 343 348 Liikevoitto 43 milj. (45) Tulos ennen veroja 39 milj. (39) Tulos / osake 0,18 (0,23) 27 % 25 % 26 % 26 % 30 % Q1 2005 Q2 2005 Q3 2005 Q4 2005 Q1 2006 Liikevaihto, milj. Käyttökate-% * käyttökate-% ilman kertaeriä 4
Q1 2006 ja taloudellinen tilanne Liikevaihto kasvoi ja kannattavuus parantui Milj. euroa Q1 2006 Q1 2005 2005 Liikevaihto 348 333 1 337 Liiketoiminnan muut tuotot 3 11 114 Liiketoiminnan kulut -253-247 -1 005 Käyttökate 99 97 446 Käyttökate-% 28 % 29 % 33 % Käyttökate-% ilman kertaeriä 30 % 27 % 26 % Poistot ja arvonalentumiset -55-52 -213 Liikevoitto 43 45 233 Liikevoitto-% 12 % 14 % 17 % Liikevoitto-% ilman kertaeriä 14 % 11 % 10 % Osuus osakk.yritysten tuloksista 0 1 1 Rahoitustuotot ja kulut -4-7 -22 Tulos ennen veroja 39 39 212 Verot -9-6 -34 Tilikauden tulos 30 33 178 Tulos / osake, euroa 0,18 0,23 1,22 5
Q1 2006 ja taloudellinen tilanne Taloudellinen asema vakaa Kassavirta 13 milj. (26) Nettovelka ja kassavirta Nettovelka 293 milj. (489) 489 Käyttöomaisuusinvestoinnit 43 milj. (42), 12 % liikevaihdosta (13) Omavaraisuusaste 62 % (49) Velkaantumisaste 23 % (55) 364 363 136 293 293 145 26 1 13 Q1 2005 Q2 2005 Q3 2005 Q4 2005 Q1 2006 Nettovelka, milj. Kassavirta, milj. 6
Segmenttikatsaus, matkaviestintä Vaihtuvuus aleni ja ARPU laski Kohti palvelukilpailua vaihtuvuus 19,0 % (33,5*) ARPU 28,0 (34,6*) kausivaihtelu, Saunalahtiyhdysliikenteen eliminointi Liittymäkasvu 22 000 Q1:llä ARPU ja lisäarvopalvelut 34,6 33,8 31,2 30,4 1 483 28,0 Verkon käyttö kasvoi soitetut minuutit +52 % ja SMS +64 % (Saunalahden tuoma lisäliikenne) omat palveluoperaattorit: +18 % ja +28 % (vuodentakaisissa luvuissa ei ole Saunalahtea) * ilman Saunalahtea 17 % 17 % 15 % 15 % 16 % Q1 2005 Q2 2005 Q3 2005 Q4 2005 Q1 2006 ARPU, Lisäarvopalvelut liikevaihdosta,% 7
Segmenttikatsaus, matkaviestintä Kannattavuus paranemassa Liikevaihto 192 milj. (179) Saunalahden liittymien tuoma kasvu Käyttökate 53 milj. (49), 28 % liikevaihdosta (27) Liikevoitto 30 milj. (27), 16 % liikevaihdosta (15) Liikevaihto ja käyttökate-% 197 179 180 183 192 27 % 26 % 25 % 26 % 28 % Q1 2005 Q2 2005 Q3 2005 Q4 2005 Q1 2006 Liikevaihto, milj. käyttökate-% ilman kertaeriä 8
Segmenttikatsaus, matkaviestintä Trendeissä ei muutoksia ARPU ( ) ja vaihtuvuus (%) 50 45 40 35 30 25 Käyttö (min/liittymä/kk) 240 220 200 180 160 140 Useita uusia palveluoperaattoreita Kolmen pääoperaattorin markkina 20 15 10 Numeronsiirrettävyys Saunalahden kasvu ACN markkinoille TeliaSonera ostaa ACN:n Q1/03 Q2/03 Q3/03 Q4/03 Q1/04 Q2/04 Q3/04 Q4/04 Q1/05 Q2/05 Q3/05 Q4/05 Q1/06 ARPU Vaihtuvuus Käyttö Elisa ostaa Saunalahden Kolmen pääoperaattorin markkina 120 100 80 9
Segmenttikatsaus, kiinteä verkko Laajakaistan markkinajohtajuus vahvistui ADSL-liittymien kasvu edelleen voimakasta, kasvua 71 % vuodessa Orgaaninen kasvu liki 40 000 liittymää ensimmäisellä neljänneksellä 480 000 430 000 380 000 330 000 280 000 269 232 Laajakaistaliittymät 345 898 308 183 420 465 384 909 459 827 230 000 Elisa vahvisti markkinaasemaansa 180 000 130 000 Perinteisten liittymien määrän lasku jatkuu perinteisten liittymien määrä laski 11 % ja ISDN-kanavat 19 % 80 000 30 000-20 000 46 925 38 951 37 715 39 011 39 362 Q1 2005 Q2 2005 Q3 2005 Q4 2005 Q1 2006 Liittymäkanta Liittymäkannan muutos 10
Segmenttikatsaus, kiinteä verkko Laajakaista kasvatti liikevaihtoa Liikevaihto 180 milj. (162) Liikevaihto ja käyttökate-% Käyttökate 46 milj. (40), 26 % liikevaihdosta (25) liikevaihdon kasvu kustannusten aleneminen 162 170 166 173 180 Liikevoitto 15 milj. (13), 8 % liikevaihdosta (8) 25 % 25 % 24 % 21 % 26 % Q1 2005 Q2 2005 Q3 2005 Q4 2005 Q1 2006 Liikevaihto, milj. Käyttökate-% 11
Segmenttikatsaus, kiinteä verkko Jo puolet kannasta laajakaista- ja KTV-liittymiä Tuhatta kappaletta 1 600 1 400 1 200 1 000 800 600 400 200 0 Q1/04 Q2/04 Q3/04 Q4/04 Q1/05 Q2/05 Q3/05 Q4/05 Q1/06 Perinteiset analogiset ISDN Kaapeli-TV Laajakaista 12
Strategian toteutus 2005-2003 - Uudet markkinat ja uudet palvelut Yhden Elisan Integrointi Markkinaaseman vahvistaminen päämarkkinoilla 13
Strategian toteutus Tuottavuuden parantaminen Kannattavuuden parantaminen Puhelinmarkkinointitoimintojen ulkoistamisia Tilaustenkäsittelyn ja laskutuksen ulkoistamisia Kiinteistöjen myynti Henkilökustannusten pienentäminen Asiakassuuntautuneisuus Asiakastarvelähtöinen 3G-palvelupaketointi Mobiililisäarvopalvelujen kehitys - tiedon ja uutisten rinnalle viihteellisiä palveluja Yli 1Mbit nopeudella toimiva matkakaistatuote ensimmäisenä Pohjoismaissa Rakenteen yksinkertaistaminen Omistus Saunalahdesta 100 prosenttiin Asiakashallinta- ja laskutusjärjestelmän uusiminen 14
Strategian toteutus Uusille palveluille vahvaa kysyntää Mobiilipalveluiden käyttö Lähde: Elisa Oyj/Soprano Oyj esearch 3/2006 15
Strategian toteutus 3G-palvelupaketit hyvin liikkeelle 3G- palvelupaketit lähteneet erittäin hyvin liikkeelle Jo huhtikuussa Suomen 3G-päätelaitteiden määrä kaksinkertaistunut Palvelupaketit mahdollistavat uusien palvelujen helpon käyttöönoton. Paketit tarjoavat muun muassa videopuhelut, erittäin nopeat tiedonsiirtoyhteydet, mobiili-tv:n, sähköpostin. 16
Strategian toteutus Elisa palvelukehityksen kärjessä Elisan selkeät palvelupaketit nopeuttavat laitekannan uudistumista ja palvelujen käytön lisääntymistä Mobiililisäarvopalvelujen kehittäminen Yrityksille uudet päätelaitehallintapalvelut Elisa kolminkertaisti huhtikuun alussa matkapuhelinverkon nopeudet (HSDPA) ensimmäisenä Pohjoismaissa 3G-verkon alueellista kattavuutta voitaisiin vauhdittaa mahdollistamalla 900 MHz:n taajuuden käyttö 3G-palveluihin Elisa uudistaa koko laajakaista- ja runkoverkon tekniikan mm. kotikäyttäjien yhteydet kolminkertaistuvat jopa 24 Mbit/s 17
Näkymät vuodelle 2006 Markkina Kilpailutilanne jatkuu haasteellisena Painopiste siirtyy palvelukilpailuun Taloudellinen tila Liikevaihto kasvaa selvästi Kertaeristä puhdistettu käyttökate- ja liikevoitto paranevat Investoinnit ja kassavirta Käyttöomaisuusinvestoinnit 13-15 prosenttia liikevaihdosta Kassavirta selvästi positiivinen 18
Osavuosikatsaus 1.1.2006 31.3.2006 19