NORDEA BANK AB:N (PUBL) WARRANTTI- JA SERTIFIKAATTIOHJELMA LOPULLISET EHDOT SERTIFIKAATIT SARJA 2012:4 FI

Transkriptio

1 Tämä on epävirallinen käännös alkuperäisestä ruotsinkielisestä tekstistä. Mahdollisessa ristiriitatilanteessa sovelletaan ruotsinkielisiä lopullisia ehtoja. NORDEA BANK AB:N (PUBL) WARRANTTI- JA SERTIFIKAATTIOHJELMA LOPULLISET EHDOT SERTIFIKAATIT SARJA 2012:4 FI Instrumentin ehdot koostuvat Pankin Warrantti- ja sertifikaattiohjelman ("Ohjelma") 6. lokakuuta 2011 voimaan tulleista Yleisistä Ehdoista sekä näistä ehdoista. Pankin Ohjelman Yleiset Ehdot on kuvattu 6. lokakuuta 2011 päivätyssä Pankin Ohjelmaesitteessä. Niillä käsitteillä, joita näissä Lopullisissa Ehdoissa ei ole määritelty, on sama merkitys kuin Yleisissä Ehdoissa. Pankista ja tarjouksesta saa täydelliset tiedot vain lukemalla Ohjelmaesitteen, sitä täydentävät täydennysesitteet ja nämä Lopulliset Ehdot. Ohjelmaesite löytyy osoitteesta Ohjelmaesitteessä on yhteenveto tietyistä veroseuraamuksista, joita tarjous hankkia Warrantti- ja sertifikaattiohjelmassa liikkeeseen laskettuja Instrumentteja saattaa aiheuttaa (ks. Ohjelmaesite). Yhteenveto perustuu tällä hetkellä voimassa oleviin tanskalaisiin, suomalaisiin, norjalaisiin ja ruotsalaisiin verosäännöksiin, ja se on tarkoitettu ainoastaan yleiseksi tiedoksi. Jokainen sijoittaja vastaa itse Instrumenttiin tekemänsä sijoituksen veroseuraamusten arvioinnista. Sijoittajan on otettava yhteyttä veroneuvojaan Ohjelmassa liikkeeseen laskettujen Instrumenttien veroseuraamusten selvittämiseksi. Ulkomaiseen sijoittajaan saatetaan esimerkiksi soveltaa ulkomaista verolainsäädäntöä, verosopimuksia tai muita mahdollisia asetuksia. Näihin Lopullisiin Ehtoihin, niiden tulkintaan sekä kaikkiin niihin liittyviin kysymyksiin sovelletaan Ruotsin lakia. Mahdolliset Instrumentteihin liittyvät, ehtojen ja niihin liittyvien oikeudellisten kysymysten soveltamista ja tulkintaa koskevat kiistat ratkaistaan ruotsalaisessa tuomioistuimessa. Ensimmäinen oikeusaste on Tukholman käräjäoikeus. INSTRUMENTIN TIEDOT Instrumentin tyyppi Näitä Lopullisia Ehtoja sovelletaan taulukossa 1 mainittuihin Instrumentteihin.

2 1. Tietoa Nordea Bank AB:sta (publ) ja Ohjelmasta Sijoittaja saa täydelliset tiedot Ohjelman mukaisesta liikkeeseenlaskijasta eli Pankista, Ohjelman ehdoista sekä Ohjelmassa liikkeeseen lasketuista Sertifikaateista ainoastaan tutustumalla Lopullisten Ehtojen lisäksi Ohjelmaesitteeseen ja mahdollisiin sitä täydentäviin täydennysesitteisiin. Ohjelmaesitteessä käytettyjä käsitteitä käytetään myös näissä Lopullisissa Ehdoissa. 2. Lopullisissa Ehdoissa määritellyn Sertifikaattisarjan yksilöinti Instrumentti: Kohde-etuus: Sertifikaatti/ETN Viitekurssin laskennassa käytettävä Kohdeetuus on termiinisopimus, jolla Pankin arvion mukaan on Vertailulähteessä listatuista käteisellä lunastettavista termiinisopimuksista lyhin jäljellä oleva juoksuaika ja joka liittyy taulukossa 1 mainittuun indeksiin. Kyseisen termiinisopimuksen päättymispäivää edeltävästä viidennestä Suunnitellusta Kaupankäyntipäivästä lähtien Viitekurssi määräytyy sen termiinisopimuksen mukaan, jonka jäljellä oleva juoksuaika Pankin arvion mukaan on seuraavaksi lyhin. Tätä kutsutaan termiinien rullaamiseksi, eli termiinisopimus korvataan instrumentin juoksuaikana juoksevasti toisella Kohde-etuutena käytettävällä Pankin arvion mukaan valitulla termiinisopimuksella. ISIN-koodi: Ks. taulukko 1 Kaupankäyntierä: Kaupankäyntierä koostuu yhdestä (1) Sertifikaatista. Säännelty markkinapaikka/ kaupankäyntijärjestelmä/ markkinapaikka: Nasdaq OMX Helsinki Oy Tunnus säännellyllä markkinapaikalla: Ks. taulukko 1 Rajataso: Taulukon 2 mukainen prosenttiosuus Kohdeetuuden edellisen kaupankäyntipäivän Viitekurssista. Pankilla on oikeus päättää, onko taso kohtuullinen käytettäväksi Rajatason Viitekurssina. Liikkeeseenlaskupäivä: Ks. taulukko 2

3 Noteerauspäivä: Noteerausvaluutta: Liikkeeseenlaskupäivä EUR Lähtöarvo: Ks. taulukko 2 Lähtökurssin määrityskausi / Lähtökurssin määrityspäivät: Loppukurssin määrityskausi / Loppukurssin määrityspäivät: Ei sovellu Sertifikaatit ovat open end -tyyppisiä, eli Päättymispäivää / viimeistä kaupankäyntipäivää ei ole määritetty etukäteen. Pankki saa määrittää Päättymispäivän / viimeisen kaupankäyntipäivän aikaisintaan viikko Liikkeeseenlaskupäivän jälkeen. Päivä voi olla aikaisintaan viikon kuluttua siitä, kun Ilmoitus on lähetetty Instrumentin haltijalle.

4 Ennenaikainen erääntyminen: Noteerauspäivän ja Päättymispäivän välinen tapahtuma, jolloin jonkin Markkinahäiriöttömän Suunnitellun Kaupankäyntipäivän aikana Vertailulähteessä noteerattujen Kohde-etuutena olevien termiinisopimusten viimeisimmät viralliset maksukurssit jatkuvassa kaupankäynnissä ovat joko: (a) yhtä suuret tai alemmat kuin Rajataso, jos kyseisen Instrumentin kaupankäyntitunnuksessa on BULL ; tai (b) yhtä suuret tai korkeammat kuin Rajataso, jos kyseisen Instrumentin kaupankäyntitunnuksessa on BEAR, kussakin yksittäisessä tapauksessa Pankin arvion mukaan. Kertynyt Rahoitus: Kertynyt Arvo t-1 x [Korkoperuste Korkoperustemarginaali Hallinnointipalkkio] x Korkokausi Korkoperuste: EONIA Korkoperustemarginaali: 1 % Korkokausi: Päivät, joina Kertynyt Arvo lasketaan; lähinnä edellisen Kertyneen Arvon laskentapäivän ja kuluvan päivän välinen ajanjakso, ilmaistuna päivinä Koronlaskuperusteen mukaisesti. Hallinnointipalkkio: Ks. taulukko 2. Pankki pidättää oikeuden laskea tai korottaa Hallinnointipalkkiota kuukausittain kuukauden ensimmäisenä kalenteripäivänä instrumentin voimassaoloaikana, jos Pankin instrumentin hallinnointiin ja riskienhallintaan liittyvät kulut muuttuvat. Hallinnointipalkkio voi olla korkeintaan 2 prosenttia. Instrumentin haltijalle ilmoitetaan korotuksesta tai laskusta. Toteutustapa: Viitekurssin määritystapa: Rajatason Viitekurssi: Pankki tilittää loppusuorituksen automaattisesti käteisenä. EUREXin virallinen selvityskurssi (settlement price). Kaikki viimeisimmät Vertailulähteessä jatkuvassa kaupankäynnissä noteeratut maksukurssit Noteerauspäivästä Päättymispäivään. Pankilla on oikeus päättää, onko taso kohtuullinen käytettäväksi Rajatason Viitekurssina.

5 Vertailulähde: Päättymispäivän määritys / Päättymispäivän määrityspäivä: EUREX Pankilla on oikeus milloin tahansa vahvistaa Päättymispäivä. Päättymispäivän määrityspäivällä tarkoitetaan päivää, jona Päättymispäivä määritetään. Päättymispäivästä lähetetään ilmoitus Instrumentin haltijalle sekä Instrumentin markkinapaikalle.

6 Päättymispäivä / viimeinen kaupankäyntipäivä: Pankin Päättymispäivän määrityksen mukaisesti ilmoittama päivä. Loppusuoritus: Jos Ennenaikaista erääntymistä ei ole tapahtunut: Pankin arvioima Kertynyt Arvo Päättymispäivänä. Jos Ennenaikainen erääntyminen on tapahtunut: Sertifikaatti raukeaa arvottomana. Loppusuorituksen laskennassa käytettävät määritelmät: Kertynyt Arvo: Arvo lasketaan kaikkina Markkinahäiriöttöminä Suunniteltuina Kaupankäyntipäivinä, jotka ovat Pankkipäiviä, Noteerauspäivästä Päättymispäivään alla olevan kaavan mukaisesti: Kertyneen Arvon lähtöarvo esitetään taulukossa 2. Kertynyt Arvo t = Kertynyt Arvo t-1 + Kertynyt Arvonmuutos + Kertynyt Rahoitus Kertynyt Arvo t-1 = Kertynyt Arvo edellisenä Markkinahäiriöttömänä Suunniteltuna Kaupankäyntipäivänä. Jos Korkoperustetta ja/tai Korkoperustemarginaalia oikaistaan tai jos Kertynyt Arvo on laskettu ilmeisen väärin, Kertynyt Arvo on oikaistava, mikäli laskenta on tehty korkeintaan kolme Suunniteltua Kaupankäyntipäivää sitten. Muussa tapauksessa Kertynyttä Arvoa ei oikaista. Kertynyt Arvonmuutos: Kertynyt Arvonmuutos = Kertynyt Arvo t-1 x Vipu x (Viitekurssi t - Viitekurssi t-1 ) / Viitekurssi t-1 jossa Viitekurssi t0 = Kohde-etuuden Viitekurssi Noteerauspäivää lähinnä edeltävänä kalenteripäivänä.

7 Viitekurssi t-1 = Kohde-etuuden Viitekurssi edellisenä Markkinahäiriöttömänä Suunniteltuna Kaupankäyntipäivänä. Vipu: Ks. taulukko 2 Loppusuorituspäivä: Kahdeksan (8) Pankkipäivää Päättymispäivän jälkeen. Sertifikaattien lukumäärä yhteensä: Ks. taulukko 2 Kurssin määrittäjä: Nordea Pankki Suomi Oyj toimii Kurssin määrittäjänä.

8 Kurssin määrittäjä sitoutuu määrittämään Sertifikaatin osto- ja myyntikurssit Säännellyllä Markkinapaikalla tapahtuvassa jatkuvassa kaupankäynnissä niin kauan kuin kauppaa Sertifikaatilla käydään. Osto- ja myyntikurssin välinen erotus saa olla korkeintaan: Neljä (4) prosenttia tai 0,10 EUR, jos myyntikurssi on < 2 EUR Kurssit määritetään Sertifikaattien lukumäärän ollessa vähintään tuhat. Ostokurssia ei määritetä, jos Sertifikaatin markkina-arvo on alle 0,01 EUR tai sitä vastaava arvo muussa valuutassa. Kurssin määrittäjällä on oikeus määritellä kurssin määrittämiseen vaikuttavien muuttujien arvot. Kurssin määrittäjä ei ole velvollinen tarjoamaan osto- ja myyntikursseja, jos kaupankäynti kohdeetuudella on päättynyt. Kurssin määrittäjällä on oikeus tilapäisesti olla määrittämättä osto- ja myyntikursseja suojautuessaan kohde-etuusomistukseensa liittyviltä riskeiltä sekä niissä tapauksissa, joissa ostoja myyntikurssien määrittäminen Kurssin määrittäjän arvion mukaan on olennaisesti vaikeutunut teknisten ongelmien vuoksi. Mikäli Kurssin määrittäjä ei yllä mainittujen rajoitusten vuoksi määritä osto- ja myyntikurssia, Kurssin määrittäjän tulee ilmoittaa rajoituksesta markkinatoimijoille Säännellyllä Markkinapaikalla. 3. Tietoa Kohde-etuudesta Jäljempänä kerrottavat tiedot ovat otteita tai yhteenvetoja julkisesti saatavilla olevista tiedoista. Pankki vastaa siitä, että tiedot on esitetty oikein. Pankki ei kuitenkaan ole tarkistanut tietoja riippumattomasti, eikä se vastaa tietojen oikeellisuudesta. Jos Kohde-etuus on indeksi Indeksin nimi: DAX Indeksin julkaisija: Deutsche Börse AG Lisätietoja indeksistä: Ks. Vastuuvapauslauseke: This financial instrument is neither sponsored nor promoted, distributed or in any other manner supported by Deutsche Börse AG (the "Licensor"). The Licensor does not give any explicit or

9 implicit warranty or representation, neither regarding the results deriving from the use of the Index and/or the Index Trademark nor regarding the Index value at a certain point in time or on a certain date nor in any other respect. The Index is calculated and published by the Licensor. Nevertheless, as far as admissible under statutory law the Licensor will not be liable vis-à-vis third parties for potential errors in the Index. Moreover, there is no obligation for the Licensor vis-à-vis third parties, including investors, to point out potential errors in the Index. Neither the publication of the Index by the Licensor nor the granting of a license regarding the Index as well as the Index Trademark for the utilization in connection with the financial instrument or other securities or financial products, which one derived from the Index, represents a recommendation by the Licensor for a capital investment or contains in any manner a warranty or opinion by the Licensor with respect to the attractiveness of an investment in this product. In its capacity as sole owner of all rights to the Index and the Index Trademark the Licensor has solely licensed to the issuer of the financial instrument and its affiliates the utilization of the Index and the Index Trademark as well as any reference to the Index and the Index Trademark in connection with the financial instrument." 4. Tarjouksen muodot ja ehdot Tarjouksen ehdot: Pankki pidättää oikeuden peruuttaa tarjous, jos olosuhteet Pankin arvion mukaan saattavat vaarantaa tarjouksen toteuttamisen. Jos tarjous peruutetaan sen jälkeen kun merkintä on veloitettu, Pankki maksaa veloitetun summan takaisin merkintäkuitissa ilmoitetulle tilille. Liikkeeseen laskettujen Instrumenttien lukumäärä: Ks. taulukko 2

10 Taulukko 1 Sertifikaatin pörssitunnus / tunnus säännellyllä markkinapaikalla Sertifikaattien ISIN-koodi Kohde-etuus Lisätietoa kohde-etuudesta Kohde-etuuden ISIN-koodi BULL DAX X5 NF FI DAX INDEX DE BEAR DAX X5 NF FI DAX INDEX DE Taulukko 2 Sertifikaatin pörssitunnus Lähtöarvo Vipu Sertifikaattien lukumäärä yhteensä Liikkeeseenlaskupäivä Hallinnointipalkkio Rajataso BULL DAX X5 NF EUR ,00 % 80 % BEAR DAX X5 NF EUR ,00 % 120 % VASTUU Pankki vahvistaa, että edellä olevat täydentävät ehdot koskevat Instrumenttia yhdessä Yleisten Ehtojen kanssa. Helsingissä NORDEA BANK AB (publ)