Liikkeeseenlaskijaa ja tarjottavaa lainaa koskevat tiedot ilmenevät ohjelmaesitteestä ja näistä lainakohtaisista ehdoista.

Transkriptio

1 MANDATUM LIVOS INDEKSILAINA 4/2006 Lainakohtaiset ehdot Nämä lainakohtaiset ehdot muodostavat yhdessä päivättyyn ohjelmaesitteeseen sisältyvien Sampo Pankin joukkovelkakirjojen yleisten lainaehtojen kanssa tämän lainan ehdot. Yleisiä lainaehtoja sovelletaan, mikäli näissä lainakohtaisissa ehdoissa ei ole toisin määrätty. Mahdolliset alustavat ehdot on merkitty tähdellä *). Lopulliset lainaehdot ovat nähtävillä Sammon verkkovisuilla otsakkeen Tuotteet ja Palvelut ja edelleen Joukkolainat alla ja Mandatumin verkkosivuilla viimeistään viikon kuluttua merkintäajan päättymisestä. Liikkeeseenlaskijaa ja tarjottavaa lainaa koskevat tiedot ilmenevät ohjelmaesitteestä ja näistä lainakohtaisista ehdoista. 1. PÄÄASIALLISET LAINAEHDOT Lainan nimi: Mandatum Livos indeksilaina 4/2006 Lainan pääoma ja valuutta: Enintään euroa *) Velkakirjojen muoto: Velkakirjojen nimellisarvo: Lainan etuoikeusasema: Arvo-osuusmuotoinen euroa Sama kuin liikkeeseenlaskijan muilla vakuudettomilla sitoumuksilla Liikkeeseenlaskupäivä: Emissiokurssi: Vaihtuva Merkintäaika: Merkintäpaikat: Merkinnän maksu: Mandatum Yksityispankin konttorit, Sampo Pankin konttorit, Sammon puhelinpalvelu (numerossa ) ja verkkopankki tai Maksu veloitetaan merkittäessä. Takaisinmaksupäivä: Takaisinmaksumäärä: Korko/ Tuotto: Lainan pääoman nimellisarvo sekä jäljempänä määritelty mahdollinen indeksihyvitys. Lainan takaisinmaksupäivänä velkakirjan nimellispääomalle maksetaan mahdollinen indeksihyvitys, joka on määritelty jäljempänä kohdassa 3. Jos indeksihyvitys on negatiivinen tai 0, ei indeksihyvitystä makseta. Lainalle ei makseta vuotuista korkoa. Tuoton ja pääoman takaisinmaksutapa: Tuotto ja pääoma maksetaan yhdessä erässä takaisinmaksupäivänä arvo-osuusjärjestelmästä ja -tileistä annettujen lakien ja Suomen Arvopaperikeskuksen ("APK") sääntöjen ja päätösten mukaisesti sille, jolla arvo-osuustilitietojen mukaan on oikeus maksupäivänä vastaanottaa suoritus. Liikkeeseenlaskijan oikeus ennenaikaiseen takaisinmaksuun: Ei

2 Velkakirjan haltijan oikeus vaatia ennenaikaista takaisinmaksua: Arvo-osuuksien kirjaaminen: Vakuus: Jälkimarkkinat: Lainan ISIN-tunnus: Ei Arvo-osuudet kirjataan merkitsijöiden ilmoittamille arvo-osuustileille arvo-osuusjärjestelmästä ja -tileistä annettujen lakien ja APK:n sääntöjen ja päätösten mukaisesti viimeistään viidentenä pankkipäivänä merkintäajan päättymisestä. Arvo -osuudet eivät ole vapaasti luovutettavissa ennen arvo-osuustilille kirjaamista. Ei antaa lainalle pyydettäessä takaisinostohinnan. Takaisin ostetut arvo-osuudet voidaan myydä edelleen tai kuolettaa. FI

3 2. TIEDOT JOUKKOVELKAKIRJALAINAN LIIKKEESEENLASKUSTA Päätökset ja valtuudet, joiden nojalla laina lasketaan liikkeelle: Liikkeeseenlaskun luonne: Merkintäoikeudet: Merkintä- tai kauppahinnan maksutapa sekä merkintäpaikat: Sampo Pankin pankkituoteratkaisuista vastaavan johtajan päätös pankin hallituksen antaman valtuutuksen perusteella. Ns. yksittäinen laina Merkintäoikeutta ei ole rajattu Kts. yleiset lainaehdot ja erityiset lainaehdot Merkintäaika: Lainan toimitustapa ja -aikataulu: Emissiokurssi: Lainan efektiivinen tuotto: Kts. erityiset lainaehdot Vaihtuva Lainan sijoitusajalta saatava efektiivinen tuotto selviää takaisinmaksupäivänä ja se riippuu mahdollisesta takaisinmaksupäivänä maksettavasta indeksihyvityksestä. Indeksihyvitys määräytyy kohdeindeksin arvonmuutoksen perusteella. Riskiestimaattina käytettävää duraatiota ei ole mahdollista laskea, koska lainan kassavirrat riippuvat keskeisesti takaisinmaksupäivänä mahdollisesti maksettavasta indeksihyvityksestä. Merkintäsitoumukset: Arvio lainan liikkeeseenlaskijalle kertyvästä pääomasta sekä suunniteltu käyttötapa: Pörssilistaus: Ei ole Arviolta 99,5 % merkitystä määrästä. Laina on osa liikkeeseenlaskijan varainhankintaa. Ei ole Helsingissä, 22. päivänä toukokuuta SAMPO PANKKI OYJ

4 3. INDEKSIHYVITYS 3.1. Yleinen kuvaus Indeksihyvitys lasketaan DivDAX -indeksin arvonmuutoksen perusteella. Takaisinmaksupäivänä maksettavan indeksihyvityksen määrä lasketaan seuraavasti: Velkakirjan nimellisarvo * kohdeindeksin arvonmuutos * osallistumisaste*) Kohdeindeksin kokonaisarvonmuutosta laskettaessa kuukausittaiset yhteenlaskettavat arvonmuutokset listataan korkeimmasta alhaisimpaan ja viisi (5) parasta korvataan kukin kiinteällä 3,15 %:n arvonmuutoksella. Jos kohdeindeksin kokonaisarvonmuutos on 0 tai negatiivinen, indeksihyvitys on 0. Indeksihyvitys lasketaan prosenttilukuna kahden desimaalin tarkkuudella. *) Osallistumisaste on 100 % Laskentakaava ja määritelmät Kohdeindeksin arvonmuutos lasketaan seuraavan kaavan mukaan: 25 Arvonmuutosj j=1 jossa Arvonmuutosj on kohdeindeksin kuukausittainen arvonmuutos laskettuna kuukauden pituisella aikajaksolla tarkastelupäivästä j-1 tarkastelupäivään j Kuukausittainen kohdeindeksin arvonmuutos lasketaan kaavalla Arvonmuutosj = (Indeksi j Indeksi j-1) / Indeksi j-1 ; ottaen huomioon alla todettu lisäehto Kaavassa j = 25 kuukausittaista tarkastelujaksoa alkaen jaksosta ja jatkuen jaksoon Indeksi j = on kohdeindeksin sulkemisarvo kunakin kuukausittaisena arvostuspäivänä (päättymisarvo) Indeksi j-1 = kohdeindeksin sulkemisarvo edellisenä kuukausittaisena arvostuspäivänä (lähtöarvo) Lisäehto: Kohdeindeksin kokonaisarvonmuutosta laskettaessa kuukausittaiset arvonmuutokset listataan korkeimmasta (positiivisin arvonmuutos) alhaisimpaan (negatiivisin arvonmuutos) ja viisi (5) parasta korvataan kukin kiinteällä 3,15 %:n arvonmuutoksella. Kohdeindeksin arvonmuutoksen määrittämiseen liittyvät laskutoimitukset tehdään kahden desimaalin tarkkuudella. Päättymisarvo on DivDAX -osakeindeksin kunkin kuukausittaisen tarkastelujakson loppupäivän sulkemisarvo. Lähtöarvo on DivDAX -osakeindeksin kunkin kuukausittaisen tarkastelujakson alkupäivän sulkemisarvo. Lähtöpäivä on Arvostuspäivät ovat , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ja Arvostuspäiviä on yhteensä 25.

5 Sulkemisarvo on osakeindeksin virallinen sulkemisarvo, jonka laskee ja julkaisee osakeindeksin sulkemisarvon laskeva ja julkaiseva yhteisö. Pörssipäivällä tarkoitetaan päivää, jona osakeindeksin arvon laskeva ja julkaiseva yhteisö normaalisti julkaisee indeksin arvon ja johdannaispörssi on avoinna kaupankäynnille. Pörssillä tarkoitetaan osakeindeksiin sisältyvän osakkeen osalta pörssiä, joka on laskenta-asiamiehen arvion mukaan kyseisen osakkeen keskeisin pörssi. Johdannaispörssillä tarkoitetaan johdannaispörssiä, jossa osakeindeksiin sidonnaisilla johdannaissopimuksilla käydään kauppaa ja jolla laskenta-asiamiehen arvion mukaan on olennainen merkitys näiden johdannaisten kokonaismarkkinoilla. DivDAX -osakeindeksi DivDAX -osakeindeksillä (DivDAX Index) tarkoitetaan osakeindeksiä, joka sisältää 15 Saksan pörssin (Deutsche Börse AG) DAX -indeksiin sisältyvää parhaiten osinkoa maksavaa yritystä. Indeksin koostumus tarkistetaan vuosittain syyskuussa. Indeksin laskee ja julkaisee Saksan pörssi (Bereich Market Data & Analytics der Deutschen Börse). Lisätietoa indeksistä saa internetistä Tietoa osakeindeksin kehityksestä ja volatiliteetista ennen laina-ajan alkamista sekä laina-aikana on saatavilla internetistä Osakeindeksin kehityksestä ja volatiliteetista saa pyydettäessä tietoja myös liikkeeseenlaskijalta. Kuva esittää lainaehtojen mukaisen osakeindeksin indeksoitua historiallista kehitystä ajalta Lähtötaso on indeksoitu sataan. Historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä.

6 3.3. Lähtöpäivän ja arvostuspäivän siirtyminen Mikäli lähtö- tai arvostuspäivä ei ole pörssipäivä, siirtyy lähtö- tai arvostuspäivä seuraavaksi pörssipäiväksi. Mikäli lähtö- tai arvostuspäivänä vallitsee markkinahäiriö, siirtyy lähtö- tai arvostuspäivä seuraavaksi pörssipäiväksi, jona ei ole markkinahäiriötä. Mikäli vielä kahdeksantenakin (8) pörssipäivänä alkuperäisen lähtöpäivän tai arvostuspäivän jälkeen vallitsee markkinahäiriö, laskenta-asiamies määrittelee osakeindeksin arvon noudattaen määrittelyssään ennen markkinahäiriötä voimassa olleita laskentatapoja Markkinahäiriö Markkinahäiriöllä tarkoitetaan 1) tilannetta, jolloin pörssiä tai johdannaispörssiä ei pörssipäivänä avata ennalta ilmoitetun aikataulun mukaisesti tai 2) tilannetta, jolloin viimeisen tunnin aikana ennen osakeindeksin sulkemisarvon määrittämistä kaupankäynti on keskeytetty tai rajoitettu a) pörssissä sellaisten osakeindeksiin kuuluvien osakkeiden osalta, jotka muodostavat 20 % tai enemmän osake indeksin arvosta tai b) johdannaispörssissä osakeindeksiin sidonnaisten optio- ja termiinisopimusten osalta. Markkinahäiriön katsotaan olevan voimassa myös silloin, kun pörssi suljetaan ennen normaalia sulkemisaikaa eikä sulkemisesta ole ilmoitettu vähintään tuntia ennen sulkemista ja määräaikaa, jona kyseisen pörssipäivän tarjoukset tulee tehdä, jotta sulkemisarvo voidaan kyseiseltä päivältä laskea tai kun muu tapahtuma viimeisen tunnin aikana ennen arvostuspäivän sulkemisarvon määrittämisajankohtaa haittaa liikkeeseenlaskijan arvion mukaan kaupankäyntiä indeksiin kuuluvalla osakkeella tai indeksin arvonmääritystä. Lisäksi kaupankäynnin keskeytyksellä tai rajoituksella tulee olla liikkeeseenlaskijan arvion mukaan olennainen merkitys indeksin sulkemisarvon määritykselle. Markkinahäiriönä pidetään myös yhden päivän aikana tapahtuvaa kaupankäynnin rajoittamista, joka johtuu siitä, että hintojen muutokset ylittävät pörssissä sallitut hintatasot Osakeindeksiä koskevat muutokset Mikäli nykyinen osakeindeksi korvataan uudella osakeindeksillä, jonka laskentatapa vastaa laskenta-asiamiehen mielestä riittävästi aikaisempaa laskentatapaa, käytetään osakeindeksin arvonmuutosta laskettaessa osakeindeksinä tätä uutta osakeindeksiä. Mikäli osakeindeksin laskija ja julkaisija vaihtuu ja laskenta-asiamies hyväksyy uuden laskijan ja julkaisijan, käytetään osakeindeksinä uuden laskijan ja julkaisijan osakeindeksiä. Mikäli osakeindeksin koostumusta, laskentakaavaa tai -tapaa muutetaan olennaisesti tai osakeindeksiä muutetaan muulla merkittävällä tavalla tämän lainan aikana tai indeksin laskija ja julkaisija laiminlyö tai lopettaa indeksin arvon julkaisun, laskenta-asiamies määrittelee tarvittavat sulkemisarvot noudattaen ennen muutosta voimassa olleita laskentamenetelmiä ja - tapoja. Sulkemisarvon määrityksessä ei kuitenkaan oteta huomioon niitä osakkeita, jotka eivät ole enää listattuina asianomaisessa arvopaperipörssissä. Mikäli jokin sulkemisarvo on laskettu ja julkaistu, mutta sitä korjataan 30 päivän sisällä alkuperäisestä julkaisupäivästä, mutta viimeistään viimeisenä arvostuspäivänä, käytetään sulkemisarvona korjattua arvoa Laskenta-asiamies Laskenta-asiamies on Mandatum Pankkiiriliike Oy. Laskenta-asiamiehen on vahvistettava kaikki laskentaasiamiehelle näiden ehtojen mukaan kuuluvat tiedot ja yksityiskohdat. Laskenta-asiamiehen tällaisista tiedoista ja yksityiskohdista tekemät päätökset ovat :tä ja arvo -osuuksien omistajia sitovia, sikäli kun ilmeisiä virheitä ei ole todettu Verotus Yleisön merkittäväksi tarkoitetuista lainoista maksettava indeksihyvitys on lähdeveron alaista Suomessa asuville luonnollisille henkilöille ja suomalaisille kuolinpesille. Lainan pääoma ei ole edellä mainituille verovelvollisille verotuksessa veronalaista varallisuutta. Muulle yhteisölle kuin yleishyödylliselle yhteisölle, samoin kuin yhtymälle, indeksihyvitys on veronalaista tuloa Liikkeeseenlaskijan oikeus peruuttaa liikkeeseenlasku Sampo Pankki pidättää itselleen oikeuden peruuttaa liikkeeseenlasku kokonaan tai osittain viimeistään , mikäli merkintämäärä jää alhaiseksi (merkintöjä alle euroa) tai Sampo Pankin mielestä kansallisissa tai kansainvälisissä taloudellisissa tai poliittisissa olosuhteissa, valuutta- tai osakekursseissa taikka muissa lainan

7 liikkeeseenlaskuun oleellisesti vaikuttavissa olosuhteissa on tapahtunut sellainen muutos, joka voisi haitata tai vaikeuttaa lainan liikkeeseenlaskun toteuttamista. Merkinnän peruuntuessa merkintäsumma palautetaan merkitsijälle kahden (2) viikon kuluessa merkintäajan päättymisestä. Palautettavalle summalle maksetaan korkoa peruuttamispäivän 1 kk Euribor - 0,2 % (Euribor tod/365) merkintäpäivästä palautuspäivään. Tieto liikkeeseenlaskun peruuttamisesta on saatavilla merkintäpaikoista sekä Mandatumin verkkosivuilla ja Sammon verkkosivuilla viimeistään Osakeindeksin käyttöoikeus :llä on lisenssisopimuksen mukaan oikeus käyttää DivDAX -osakeindeksiä tämän joukkovelkakirjalainan liikkeeseenlaskun yhteydessä. Lisenssisopimuksen mukaan on velvollinen sisällyttämään seuraavan tekstin tähän listalleottoesitteeseen. "This financial instrument is neither sponsored nor promoted, distributed or in any other manner supported by Deutsche Börse AG (the "Licensor"). The Licensor does not give any explicit or implicit warranty or representation, neither regarding the results deriving from the use of the Index and/or the Index Trademark nor regarding the Index value at a certain point in time or on a certain date nor in any other respect. The Index is calculated and published by the Licensor. Nevertheless, as far as admissible under statutory law the Licensor will not be liable vis-à-vis third parties for potential errors in the Index. Moreover, there is no obligation for the Licensor visà-vis third parties, including investors, to point out potential errors in the Index. Neither the publication of the Index by the Licensor nor the granting of a license regarding the Index as well as the Index Trademark for the utilization in connection with the financial instrument or other securities or financial products, which derived from the Index, represents a recommendation by the Licensor for a capital investment or contains in any manner a warranty or opinion by the Licensor with respect to the attractiveness on an investment in this product. In its capacity as sole owner of all rights to the Index and the Index Trademark the Licensor has solely licensed to the issuer of the financial instrument the utilization of the Index and the Index Trademark as well as any reference to the Index and the Index Trademark in connection with the financial instrument."