Osavuosikatsaus tammi maaliskuu FINNLINES Q1

Transkriptio

1 Osavuosikatsaus tammi maaliskuu FINNLINES Q1

2 FINNLINES OYJ OSAVUOSIKATSAUS TAMMI-MAALISKUU 2015 (tilintarkastamaton) Pörssitiedote klo TAMMI-MAALISKUU 2015: Raportointikauden tulos parani 0,3 miljoonasta eurosta 0,6 miljoonaan euroon Liikevaihto oli 116,8 (126,8 ed. vuonna) milj. euroa, vähennystä 7,9 prosenttia, johtuen pääosin rahtiin liittyvän polttoainelisän alenemisesta. Liiketulos ennen korkoja, veroja, poistoja ja arvonalentumisia (EBITDA) oli 17,7 (20,2) milj. euroa, vähennystä 12,1 prosenttia Raportointikauden tulos oli 0,6 (0,3) milj. euroa Tulos per osake (EPS) oli 0,01 (0,01) euroa Korolliset velat alenivat 68,5 miljoonaa euroa ja olivat raportointikauden lopussa 593,5 (662,1) miljoonaa euroa AVAINLUVUT MEUR Q Q Liikevaihto 116,8 126,8 532,9 Tulos ennen korkoja, veroja, poistoja ja arvonalentumisia (EBITDA) 17,7 20,2 115,4 Liiketulos (EBIT) 3,9 5,4 58,6 % liikevaihdosta 3,3 4,3 11,0 Raportointikauden tulos 0,6 0,3 41,7 Tulos per osake (EPS), EUR 0,01 0,01 0,81 Oma pääoma/osake, EUR 9,79 8,99 9,78 Omavaraisuusaste, % 40,2 35,7 41,7 Korolliset velat, MEUR 593,5 662,1 552,5 Velkaantumisaste (gearing), % 121,0 146,9 113,0 TOIMITUSJOHTAJA EMANUELE GRIMALDI OSAVUOSIKATSAUKSEN YHTEYDESSÄ: Ensimmäisen vuosineljänneksen tulos oli odotustemme mukainen, ja ensimmäinen osa 100 miljoonan euron ympäristöteknologisesta investointiohjelmasta on lähes loppuunsaatettu. Ensimmäisen vuosineljänneksen tulos, 0,6 miljoonaa euroa, oli ennusteen mukainen. Raportointikauden aikana loppuunsaatettiin kahdentoista aluksen pakokaasupesurijärjestelmäinvestoinnit, sekä kuuden aluksen propulsiojärjestelmäinvestoinnit. Ensimmäinen osa vuosina toteuttavasta 100 miljoonan euron ympäristöteknologisesta investointiohjelmasta on yhteensä 65 miljoonaa euroa. Pakokaasujärjestelmäinvestointien seurauksena Finnlines-konserni tulee saavuttamaan säästöjä pystyessään hyödyntämään tulevien kuukausien aikana aluksissaan halvempaa IFO-polttoainetta kalliimman MGO-polttoaineen sijaan, jota käytettiin ensimmäisen vuosineljänneksen aikana johtuen uudesta IMO:n rikkidirektiivistä. Pyrimme edelleen pitämään kulut alhaisina ja jatkamaan muutosohjelmaa parantaaksemme taloudellista sekä operatiivista suorituskykyämme. Olemme todenneet helmikuussa julkaistussa vuoden 2014 tilinpäätöksessä odottavamme vuoden 2015 tuloksen ennen veroja parantuvan verrattuna vuoden 2014 tulokseen. Ensimmäisen vuosineljänneksen tulosta rasitti pesurien asennuksista johtuneet telakoinnit, mutta loppuvuonna koko laivaston odotetaan olevan liikenteessä. Täten pystymme palvelemaan asiakkaitamme tehokkaammilla ja ympäristöystävällisemmillä aluksilla, ja näin ollen uskomme tulosparannusmahdollisuuksien viime vuoteen verrattuna olevan realistiset. FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

3 FINNLINES OYJ, OSAVUOSIKATSAUS TAMMI-MAALISKUU 2015 (tilintarkastamaton) FINNLINESIN LIIKETOIMINTA Finnlines on Itämeren suurin varustamo roro- ja ropax-volyymit yhteenlaskettuna (lähde: Baltic Transportation Journal). Yhtiön matkustaja-rahtilaivat tarjoavat palveluja Suomesta Saksaan ja Ahvenanmaan kautta Ruotsiin, sekä Ruotsista Saksaan. Finnlinesin roro-laivat liikennöivät Itämerellä ja Pohjanmerellä. Yhtiöllä on tytäryhtiöt Saksassa, Belgiassa, Iso-Britanniassa, Ruotsissa, Tanskassa ja Puolassa, jotka toimivat myös myyntikonttoreina. Merikuljetusten lisäksi yhtiö tarjoaa satamapalveluja Helsingin ja Turun satamissa. KONSERNIRAKENNE Finnlines Oyj on Suomessa listattu pörssiyhtiö. Tarkastelukauden lopussa konserniin kuului emoyhtiö ja 24 tytäryhtiötä. Finnlines on osa italialaista Grimaldi-konsernia, joka on maailmanlaajuinen logistiikka-konserni ja se on erikoistunut autojen, roro-lastin, konttien ja matkustajien merikuljetuksiin. Grimaldi-konserniin kuuluu seitsemän varustamoa, mm. Finnlines, Atlantic Container Line (ACL), Malta Motorways of the Sea (MMS) ja Minoan Lines. Noin 100 alusta käsittävällä laivastollaan konserni tarjoaa merikuljetuspalveluita roro-lastille ja konteille Pohjois-Euroopan, Välimeren, Itämeren, Länsi-Afrikan, Pohjois- ja Etelä-Amerikan välillä. Se tarjoaa myös matkustajaliikenteen palveluita Välimerellä ja Itämerellä. Grimaldi-konserni on 80,4 prosentin ( ) osuudellaan Finnlines Oyj:n suurin omistaja. YLEINEN MARKKINAKEHITYS Liikenneviraston tilastojen mukaan tammi-helmikuussa Suomeen meritse kontti-, rekka- ja perävaunuyksiköissä kuljetetut lastimäärät (tonneissa mitattuna) putosivat 8 prosenttia, mutta Suomesta ulkomaille meritse em. yksiköissä kuljetetut lastimäärät pysyivät samalla tasolla edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna. Saman jakson aikana yksityinen ja rahtiin liittyvä matkustajaliikenne kasvoi Suomen ja Ruotsin välillä 1 prosenttia. Suomen ja Saksan välillä vastaava liikenne kasvoi 3 prosenttia (Liikennevirasto). FINNLINESIN LIIKENNE Ensimmäisen vuosineljänneksen aikana Finnlinesilla oli keskimäärin 23 (24) alusta omassa liikenteessään. Finnlines avasi 19. tammikuuta 2015 Hangon ja Rostockin välisen liikenteen, jota operoi tammikuussa hankittu MS Finnmerchant. Tämä vuonna 2003 rakennettu ro-ro alus täydentää Finnlinesin linjaliikenteen asiakkaille tarjoamaa palvelua ja vahvistaa Finnlinesin laivaston kilpailukykyä. Uudet, entistä tiukemmat ympäristövaatimukset rikkipitoisuusrajojen suhteen astuivat voimaan Pakokaasupesureiden sekä uusien propulsiojärjestelmien asennukset ovat jatkuneet vuoden 2015 ensimmäisen vuosineljänneksen aikana, mikä on aiheuttanut satunnaisia häiriöitä palvelutarjontaan. Valtaosa asennuksista on saatettu loppuun maaliskuun 2015 aikana. Tammi-maaliskuun aikana kuljetettiin yhteensä noin 150 (158 vuonna 2014) tuhatta lastiyksikköä, 33 (16) tuhatta henkilöautoa (ei sisällä matkustajien autoja) sekä lisäksi 480 (584) tuhatta tonnia rahtia, jota ei voida määritellä yksiköissä. Lisäksi kuljetettiin noin 103 (109) tuhatta yksityistä ja rahtiin liittyvää matkustajaa. TALOUDELLINEN TULOS Tammi-maaliskuu 2015 Finnlines-konsernin liikevaihto oli 116,8 (126,8) miljoonaa euroa, jossa on vähennystä 7,9 prosenttia vuoden 2014 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna. Varustamotoiminta ja merikuljetuspalvelujen liikevaihto oli 112,9 (122,8) miljoonaa euroa ja satamatoimintojen liikevaihto oli 8,3 (10,0) miljoonaa euroa. Segmenttien välinen sisäinen liikevaihto oli 4,4 (6,0) miljoonaa euroa. Tulos ennen korkoja, veroja, poistoja ja arvonalentumisia (EBITDA) oli 17,7 (20,2) miljoonaa euroa, jossa on vähennystä 12,1 prosenttia. Tulos ennen korkoja ja veroja (EBIT) oli 3,9 (5,4) miljoonaa euroa. Ensimmäisellä vuosineljänneksellä toteutetut pakokaasupesuri- ja propulsiojärjestelmien asennukset sekä korvaavan tonniston vuokraus aiheuttivat lisäkuluja ja vaikuttivat näin ollen tulokseen negatiivisesti. Tästä huolimatta Finnlines-konserni on onnistunut pitämään tuloksen samalla tasolla vuoden 2014 ensimmäiseen vuosineljännekseen verrattuna. Operatiivisen toiminnan tehostaminen, polttoaineen kulutuksen pienentyminen ja alusten kapasiteetin käyttöasteen parantuminen sekä kulujen alentaminen useilla eri osa-alueilla vaikutti edelleen positiivisesti konsernin kannattavuuteen. Tulokseen vaikuttaa niin ikään lastimäärien kausiluontoinen vaihtelu, mistä johtuen määrät ovat tyypillisesti matalammalla tasolla vuoden ensimmäisellä ja viimeisellä neljänneksellä. Myös matkustajamäärät ovat kesäsesonkiin verrattuna vähäisiä. Nettorahoituskulut olivat -4,3 (-5,8) miljoonaa euroa. Rahoitustuotot olivat 0,3 (0,0) miljoonaa euroa ja rahoituskulut -4,6 (-5,8) miljoonaa euroa. Raportointikauden tulos säilyi positiivisena ja oli 0,6 (0,3) miljoonaa euroa ja tulos osakkeelta (EPS) oli 0,01 (0,01) euroa. FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

4 TASE, RAHOITUS JA RAHAVIRTA Korollinen velka aleni 68,5 miljoonalla eurolla ja oli 593,5 (662,1) miljoonaa euroa. Taseesta laskettu omavaraisuusaste parani 40,2 (35,7) prosenttiin ja velkaantumisaste (gearing) aleni 121,0 (146,9) prosenttiin. Päättyneiden vuokraussopimusten sekä vuokratun tonniston palautusten vuoksi alusvuokravastuut laskivat 13,2 miljoonaa euroa 8,0 miljoonaan euroon vuoden 2014 maaliskuun loppuun verrattuna. Kauden lopussa rahavarat yhdessä myönnettyjen, käyttämättömien luottolimiittien kanssa olivat yhteensä 54,9 (47,8) miljoonaa euroa. Liiketoiminnan nettorahavirta ennen investointeja laski hieman ja oli 4,9 (6,1) miljoonaa euroa. INVESTOINNIT Konsernin bruttoinvestoinnit olivat tarkastelukauden aikana 39,3 (1,1) miljoonaa euroa. Poistot olivat yhteensä 13,8 (14,7) miljoonaa euroa. Investoinnit sisältävät MS Finnmerchantin hankinnan, normaaleja käyttöomaisuuden korvausinvestointeja, pakokaasupesuri- ja propulsiojärjestelmien maksuja sekä alusten telakointikuluja. Tammikuussa Finnlines allekirjoitti sopimuksen kahden roro-aluksen hankinnasta ja maksoi osan kauppahinnasta. Alukset toimitetaan vuoden vaihteessa. Uudet, entistä tiukemmat ympäristövaatimukset rikkipitoisuusrajojen suhteen astuivat voimaan ja tämän johdosta Finnlines tilasi pakokaasupesurijärjestelmät ("pesurit") kuuteen viimeisimpään rakennettuun roro-alukseensa, neljään rakennettuun Star-luokan ropax-alukseensa ja neljään rakennettuun roro-alukseensa. Nämä investoinnit ovat yhteensä 65 miljoonaa euroa ja ovat osa Finnlines-konsernin 100 miljoonan euron investointiohjelmaa. Pesureiden asennukset aloitettiin vuoden 2014 lopussa ja suurin osa asennuksista on valmistunut vuoden 2015 ensimmäisen vuosineljänneksen aikana. Näiden asennuksien ansiosta alukset täyttävät kaikki uudet ympäristövaatimukset. Finnlines tilasi myös propulsiojärjestelmän uudistuksen neljään Starluokan ropax-alukseensa ja kahteen roro-alukseensa. Nämä muutosprojektit aloitettiin niin ikään vuodenvaihteessa, ja kaikki uudistukset saatiin valmiiksi helmikuun 2015 puoliväliin mennessä. Uusi järjestelmä parantaa tuntuvasti aluksen suhteellista propulsiohyötysuhdetta ja siten vähentää alusten polttoaineen kulutusta. Maaliskuun 2015 alussa Finnlines laajensi yhä ympäristöinvestointiohjelmaansa tilaamalla uuden pakokaasupesurijärjestelmän MS Finnmerchantiin. Tämän asennus Finnmerchantiin tapahtuu Q3/2015 aikana. HENKILÖSTÖ Konsernin palveluksessa oli tarkastelukauden aikana keskimäärin (1 712) henkilöä, joista maahenkilöstöön kuului 694 (797) henkilöä ja merihenkilöstöön 901 (915) henkilöä. Maahenkilöstön keskimääräisen henkilömäärän lasku johtuu pääsääntöisesti satamatoiminnoissa tapahtuneista irtisanomisista. Henkilöstömäärä raportointikauden lopussa oli yhteensä (1 726), josta maahenkilöstöä 706 (800) ja merihenkilöstöä 861 (926). Henkilöstökulut (mukaan lukien sosiaalikulut) olivat raportointikauden aikana 21,0 (24,6) miljoonaa euroa. FINNLINES OSAKE Yhtiön rekisteröity osakepääoma oli euroa, joka jakaantui osakkeeseen. Kauden aikana yhtiön osakkeita vaihdettiin NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä yhteensä 0,3 (1,3) miljoonaa kappaletta. Yhtiön koko osakekannan markkina-arvo maaliskuun lopussa oli 825,1 (380,6) miljoonaa euroa. Osakekohtainen tulos (EPS) oli 0,01 (0,01) euroa. Oma pääoma per osake oli 9,79 (8,99) euroa. Grimaldi-konsernin omistus Finnlinesin osakkeista ja äänivallasta oli raportointikauden lopussa 80,4 prosenttia. YHTIÖKOKOUKSEN TEKEMÄT PÄÄTÖKSET Finnlines Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin Helsingissä Kokous hyväksyi vuoden 2014 tilinpäätöksen ja myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle. Yhtiökokous päätti hyväksyä hallituksen ehdotuksen, ettei vuodelta 2014 makseta osinkoa. Hallituksen jäsenten lukumääräksi päätettiin seitsemän. Kaikki hallituksen nykyiset jäsenet Christer Backman, Tiina Bäckman, Emanuele Grimaldi, Gianluca Grimaldi, Diego Pacella, Olav K. Rakkenes ja Jon-Aksel Torgersen valittiin uudelleen. Hallituksen palkkiot päätettiin pitää muuttumattomina seuraavasti: puheenjohtajalle euroa vuodessa, varapuheenjohtajalle euroa vuodessa ja muille hallituksen jäsenille kullekin euroa vuodessa. Tilintarkastajaksi vuodelle 2015 valittiin KPMG Oy Ab. Päätettiin myös, että tilintarkastajalle maksetaan palkkio tilintarkastajan laskun mukaan. Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen yhdessä tai useammassa erässä päättämään osakeannista. Hallitus voi valtuutuksen nojalla yhdessä tai useammassa erässä päättää uusien osakkeiden antamisesta siten, että valtuutuksen perusteella annettavien osakkeiden kokonaismäärä on enintään osaketta. Hallitus päättää kaikista osakeantivaltuutuksen ehdoista. Valtuutus sisältää oikeuden antaa osakkeita osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen (suunnattu osakeanti). Valtuutus on voimassa seuraavaan varsinaiseen yhtiökokoukseen asti. Valtuutus korvaa yhtiökokouksen antaman osakeantivaltuutuksen. FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

5 RISKIT JA RISKIEN HALLINTA Konsernin liiketoiminnan riskit liittyvät markkinoilla olevan tonniston kapasiteettiin, vastapuoliin, tavaroiden vienti- ja tuontinäkymiin ja liiketoimintaympäristön muutoksiin. Ylikapasiteetin riski pienenee toisaalta ikääntyvän tonniston romutusten myötä, ja toisaalta kiristyneiden rikkidirektiivivaatimusten johdosta. Finnlines liikennöi pääasiassa erityisvalvonta-alueilla, jossa ilmapäästörajat ovat tiukemmat kuin maailmanlaajuisesti. Raskaan polttoöljyn rikkipitoisuusraja laski 0,10 prosenttiin MARPOL-yleissopimuksen mukaisesti. Tämä kasvattaa kustannuksia merikuljetusmarkkinoilla. Mutta ottaen huomioon, että Finnlinesilla on yksi Pohjois-Euroopan nuorimmista ja suurimmista laivastoista ja että yhtiö investoi polttoainejärjestelmän ja energiatehokkuuden kehittämiseen, sillä on erittäin hyvät mahdollisuudet pienentää riskiä merkittävästi. Ulkomaankaupan vaihteluiden vaikutusta pienentää yhtiön toiminnan ulottuminen usealle eri maantieteelliselle alueelle, jolloin jonkun maan hidasta kasvua kompensoi toisen maan talouden nopeampi elpyminen. Finnlines seuraa jatkuvasti asiakkaittensa ja toimittajiensa vakavaraisuutta ja maksukäyttäytymistä. Tällä hetkellä vastapuoliin liittyviä välittömiä riskejä ei ole havaittavissa, mutta yhtiö seuraa vastapuoliensa taloudellista asemaa. Finnlines ylläpitää riittäviä luottolimiittejä maksuvalmiuden varmistamiseksi nykyisessä liiketoimintaympäristössä. RIITA-ASIAT julkaistussa vuoden 2014 tilinpäätöksessä on selostus Finnlinesin vireillä olevista riita-asioista. Helsingin käräjäoikeus on antanut päätöksen Finnlinesin ja Suomen valtion välisessä väylämaksukanteessa. Finnlinesin mukaan asti voimassa olleet väylämaksulait eivät olleet EU-lainsäädännön mukaisia ja yhtiöltä oli veloitettu liikaa väylämaksuja vuosina Helsingin käräjäoikeus on antamallaan päätöksellä tuominnut Suomen valtion palauttamaan Finnlinesille liikaa perittyjä väylämaksuja vuosilta yhteensä noin 17,0 miljoonaa euroa sisältäen korot. Suomen valtio on ilmoittanut valittavansa päätöksestä Helsingin hovioikeuteen. Asian käsittely on kesken. HALLINTO- JA OHJAUSJÄRJESTELMÄ Finnlines soveltaa Suomen listayhtiöiden hallinnointikoodia. Hallinto- ja ohjausjärjestelmä on luettavissa yhtiön internet-sivuilla: RAPORTOINTIKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT Raportointikauden jälkeen ei ole ollut olennaisia raportoitavia tapahtumia. NÄKYMÄT JA LIIKETOIMINTAYMPÄRISTÖ Ensimmäinen osa Finnlinesin 100 miljoonan euron investointiohjelmaa, jossa aluksiin asennetaan viisitoista pakokaasupesuria sekä kuusi propulsiojärjestelmää, on lähes valmis. Finnlines-konsernin vuoden 2015 tuloksen ennen veroja odotetaan olevan parempi viime vuoden samaan ajanjaksoon verrattuna. Pääsyitä tulosodotuksiin ovat laivaston kustannustehokkuus ja ympäristöystävällisyys sekä sen parempi soveltuvuus nykyisiin markkinanäkymiin ja alusten kapasiteettivaatimuksiin. Vuoden 2015 toinen osavuosikatsaus ajalta julkaistaan keskiviikkona Finnlines Oyj Hallitus Emanuele Grimaldi Toimitusjohtaja LIITTEET - Raportointi- ja laskentaperiaatteet - Konsernin laaja tuloslaskelma, IFRS - Konsernitase, IFRS - Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista, IFRS - Konsernin rahavirtalaskelma, IFRS (lyhennetty) - Liikevaihto ja tulos segmenteittäin - Aineelliset hyödykkeet - Käyvän arvon hierarkia - Ehdolliset velat sekä annetut sitoumukset - Osakkeet, osakekannan markkina-arvo ja kaupankäynti osakkeilla - Raportointikauden jälkeiset tapahtumat - Tunnuslukujen laskentakaavat - Lähipiiritapahtumat JAKELU NASDAQ OMX Helsinki Ltd. Keskeiset tiedotusvälineet Tämä osavuosikatsaus on tilintarkastamaton. FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

6 RAPORTOINTI- JA LASKENTAPERIAATTEET Tämä osavuosikatsaus on laadittu IAS 34 Osavuosikatsaukset-standardin mukaisesti. Yhtiö on ottanut tilikauden alusta käyttöön tiettyjä uusia tai uudistettuja IFRS-standardeja ja IFRIC-tulkintoja vuoden 2014 tilinpäätöksessä kuvatulla tavalla alkaen. Näillä ei ollut vaikutusta konsernin raportoituihin lukuihin. Finnlines Oyj liittyi tammikuussa 2013 tonnistoverotuksen piiriin. Tonnistoverotuksessa varustamotoiminta siirtyi elinkeinoverotuksesta tonnistoveropohjaiseen verotukseen. Kaikki numerot on pyöristetty, minkä vuoksi yksittäisten lukujen yhteenlaskettu summa saattaa poiketa esitetystä summaluvusta. Osavuosikatsauksen laatiminen IFRS:n mukaan edellyttää johdon arvioiden ja oletusten käyttämistä ja harkintaa laskentaperiaatteiden soveltamisessa, mikä vaikuttaa taseen varojen ja velkojen määriin, ehdollisten varojen ja velkojen raportointiin sekä tuottojen ja kulujen määriin. Vaikka arviot perustuvat johdon tämänhetkiseen parhaaseen näkemykseen, on mahdollista, että toteumat poikkeavat tilinpäätöksessä käytetyistä arvoista. Keskeisiin oletuksiin liittyvät epävarmuustekijät ovat samat kuin konsernitilinpäätöksessä sovelletut. FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

7 KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA, IFRS euroa Liikevaihto Liiketoiminnan muut tuotot Materiaalit ja palvelut Henkilöstökulut Poistot ja arvonalentumiset Liiketoiminnan muut kulut Liiketoiminnan kulut yhteensä Liiketulos (EBIT) Rahoitustuotot Rahoituskulut Tulos ennen veroja (EBT) Tuloverot Raportointikauden tulos Muut laajan tuloksen erät: Erät jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteiseksi: Ulkomaisiin yksikköihin liittyvät muuntoerot Verovaikutus, netto 0 Erät jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteiseksi, yhteensä Erät joita ei tulla myöhemmin siirtämään tulosvaikutteiseksi: Työsuhde-etuuksien uudelleenarvostus -844 Verovaikutus, netto * Erät joita ei tulla myöhemmin siirtämään tulosvaikutteiseksi, yhteensä Raportointikauden laaja tulos yhteensä Raportointikauden tuloksen jakautuminen: Emoyhtiön omistajille Määräysvallattomille omistajille Raportointikauden laajan tuloksen jakautuminen: Emoyhtiön omistajille Määräysvallattomille omistajille Emoyhtiön omistajille kuuluvasta raportointikauden voitosta/tappiosta laskettu osakekohtainen tulos (euroa per osake): Laimentamaton / laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos 0,01 0,01 0,81 Osakkeiden keskimääräinen lukumäärä: Laimentamaton / laimennettu Suurin osa laajaan tulokseen kirjatuista eristä kuuluu tonnistoverojärjestelmän piiriin. * Verosaamiset on kirjattu työsuhde-etuuksien uudelleen arvostuksista, koska Finnlines Deutschland GmbH poistui tonnistoverojärjestelmästä tammikuun 2014 lopussa ja siirtyi normaaliin tuloverotukseen FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

8 KONSERNITASE, IFRS euroa VARAT Pitkäaikaiset varat Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet Liikearvo Muut aineettomat hyödykkeet Muut rahoitusvarat Saamiset Laskennalliset verosaamiset Lyhytaikaiset varat Vaihto-omaisuus Myyntisaamiset ja muut saamiset Verotettavaan tuloon perustava verosaaminen Rahavarat Myytävänä olevat pitkäaikaiset omaisuuserät Varat yhteensä OMA PÄÄOMA Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma Osakepääoma Ylikurssirahasto Muuntoerot Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Kertyneet voittovarat Määräysvallattomien omistajien osuus Oma pääoma yhteensä VELAT Pitkäaikaiset velat Laskennalliset verovelat Muut pitkäaikaiset velat Eläkevelvoitteet Varaukset Lainat rahoituslaitoksilta Lyhytaikaiset velat Ostovelat ja muut velat Verotettavaan tuloon perustuva verovelka Varaukset Lainat rahoituslaitoksilta Velat yhteensä Myytävänä oleviin pitkäaikaisiin omistuseriin liittyvät velat Oma pääoma ja velat yhteensä FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

9 LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA 2014, IFRS euroa Emoyrityksen omistajille kuuluva oma pääoma Osakepääoma Ylikurssirahasto Muuntoerot Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Kertyneet voittovarat Yhteensä Määräysvallattomien omistajien osuus Oma pääoma yhteensä Raportoitu oma pääoma Laaja tulos: Raportointikauden tulos Ulkomaisiin yksikköihin liittyvät muuntoerot Työsuhdeetuuksien uudelleenarvostus 0 0 Verovaikutus, netto Raportointikauden laaja tulos yhteensä Oma pääoma FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

10 LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA 2015, IFRS euroa Emoyrityksen omistajille kuuluva oma pääoma Osakepääoma Ylikurssirahasto Muuntoerot Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Kertyneet voittovarat Yhteensä Määräysvallattomien omistajien osuus Oma pääoma yhteensä Raportoitu oma pääoma Laaja tulos: Raportointikauden tulos Ulkomaisiin yksikköihin liittyvät muuntoerot Työsuhdeetuuksien uudelleenarvostus Verovaikutus, netto Raportointikauden laaja tulos yhteensä Oma pääoma FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

11 KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA, IFRS euroa Liiketoiminnan rahavirrat Raportointikauden tulos Oikaisut: Liiketoimet, joihin ei liity maksutapahtumaa Realisoitumattomat kurssivoitot (-) / -tappiot (+) Rahoitustuotot ja kulut Verot Käyttöpääoman muutokset: Myynti- ja muiden saamisten muutos Vaihto-omaisuuden muutos Ostovelkojen ja muiden velkojen muutos Varausten muutos Maksetut korot Saadut korot Maksetut verot * Muut rahoituserät Liiketoiminnan nettorahavirta Investointien rahavirrat Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin käyttöomaisuushyödykkeisiin Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden myynti Sijoitusten myynti 1 Saadut osingot 13 Investointien nettorahavirta Rahoituksen rahavirrat Lainojen nostot Lyhytaikaisten korollisten rahoitusvelkojen nettolisäys (+) / nettovähennys (-) Lainojen takaisinmaksut Myönnetyt lainat -900 Myönnettyjen lainojen takaisinmaksut Maksetut osingot -42 Rahoituksen nettorahavirta Rahavarojen muutos Rahavarat raportointikauden alussa Valuuttakurssien muutosten vaikutus 5-1 Rahavarat kauden lopussa * Vuonna 2014 maksetut verot sisältävät Finnlines Deutschland GmbH:n verovarauksiin sisältyneen 3,6 miljoonan euron maksun. FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

12 LIIKEVAIHTO JA TULOS SEGMENTEITTÄIN MEUR % MEUR % MEUR % Liikevaihto Varustamotoiminta ja merikuljetukset 112,9 96,6 122,8 96,9 517,4 97,1 Satamatoiminnot 8,3 7,2 10,0 7,9 36,9 6,9 Konsernin sisäinen liikevaihto -4,4-3,8-6,0-4,8-21,3-4,0 Ulkoinen liikevaihto yhteensä 116,8 100,0 126,8 100,0 532,9 100,0 Liiketulos Varustamotoiminta ja merikuljetukset 5,0 7,2 61,6 Satamatoiminnot -1,1-1,8-3,1 Liiketulos (EBIT) yhteensä 3,9 5,4 58,6 Rahoitustuotot ja kulut -4,3-5,8-21,9 Tulos ennen veroja (EBT) -0,4-0,4 36,6 Tuloverot 1,0 0,7 5,1 Raportointikauden tulos 0,6 0,3 41,7 FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

13 AINEELLISET HYÖDYKKEET euroa Maa-alueet Rakennukset, rakennelmat Alukset Koneet ja kalusto * Ennakkomaksut & keskeneräiset hankinnat Yhteensä Hankintameno Muuntoerot Lisäykset Vähennykset Siirrot erien välillä Siirto myytävänä olevaksi luokiteltuihin pitkäaikaisiin omaisuuseriin Hankintameno Kertyneet poistot ja arvonalentumiset Muuntoerot Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot Raportointikauden poistot Kertyneet poistot ja arvonalentumiset Siirto myytävänä olevaksi luokiteltuihin pitkäaikaisiin omaisuuseriin Kirjanpitoarvo Tilinpäätöksessä myytäväksi luokitellun aluksen luokittelu myytäväksi on päätetty lopettaa raportointikauden aikana, koska alukselle solmittiin pitkäaikainen rahtaussopimus helmikuussa Osa satamatoimintojen omaisuudesta, jonka kirjanpitoarvo on 15,1 miljoonaa euroa, luokitellaan edelleen myytävänä olevaksi omaisuuseräksi. * Sisältävät pääosin pakokaasupesurijärjestelmien ennakkomaksuja. AINEELLISET HYÖDYKKEET euroa Maa-alueet Alukset Koneet ja kalusto Rakennukset, rakennelmat Ennakkomaksut & keskeneräiset hankinnat Yhteensä Hankintameno Muuntoerot 3 3 Lisäykset Vähennykset Siirto myytävänä olevaksi luokiteltuihin pitkäaikaisiin omaisuuseriin Hankintameno Kertyneet poistot ja arvonalentumiset Muuntoerot -3-3 Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot Raportointikauden poistot Kertyneet poistot ja arvonalentumiset Siirto myytävänä olevaksi luokiteltuihin pitkäaikaisiin omaisuuseriin Kirjanpitoarvo FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

14 KÄYVÄN ARVON HIERARKIA KÄYPÄÄN ARVOON ARVOSTETUISTA RAHOITUSVAROISTA JA -VELOISTA Taso 1 - Noteeratut käyvät arvot (oikaisemattomat) toimivilla markkinoilla samanlaisille varoille tai veloille. Taso 2 - Käyvät arvot määritetään käyttämällä muita syöttötietoja (inputs) kuin tasoon 1 sisältyviä noteerattuja hintoja, ja ne ovat todennettavissa asianomaisen omaisuuserän tai velan osalta joko suoraan (kuten hinnat) tai epäsuorasti (johdettu hinnoista). Konsernilla on tason 2 lainoja rahoituslaitoksilta sekä eläkelainoja. Näiden instrumenttien kirjanpitoarvon ja käyvän arvon välillä ei ole merkittävää eroa. Taso 3 - Käyvät arvot määritetään käyttäen varojen tai velkojen syöttötietoja (inputs), jotka eivät perustu todettavissa oleviin markkinatietoihin. Tässä kategoriassa ei ole instrumentteja. Tämän tilikauden tai edellisen tilikauden aikana ei ole ollut siirtoja käyvän arvon hierarkian tasolle 3 tai sieltä pois. EHDOLLISET VELAT SEKÄ ANNETUT SITOUMUKSET euroa Määräaikaisten vuokrasopimusten perusteella maksettavat vähimmäisvuokrat Alusvuokrat (konserni vuokralleottajana): Yhden vuoden kuluessa Yli vuoden ja enintään viiden vuoden kuluttua Alusvuokrat (konserni vuokralleantajana)*: Yhden vuoden kuluessa Yli vuoden ja enintään viiden vuoden kuluttua Muut vuokrasopimukset (konserni vuokralleottajana): Yhden vuoden kuluessa Yli vuoden ja enintään viiden vuoden kuluttua Yli viiden vuoden kuluttua Muut vuokrasopimukset (konserni vuokralleantajana): Yhden vuoden kuluessa Annetut vakuudet Lainat rahoituslaitoksilta Edellä mainittujen lainojen vakuutena olevat laivakiinnitykset Muut omasta puolesta annetut vakuudet Käteispantit 850 Yrityskiinnitykset Muut vastuusitoumukset ** Tytäryhtiöiden puolesta annetut sitoumukset Kiinteistöinvestointien arvonlisäveron tarkistusvastuut * Yksi pitkäaikainen aluksen bareboat-rahtaussopimus loppui aluksen myynnistä johtuen. Toinen bareboat-sopimus tehtiin vuoden 2015 ensimmäisellä vuosineljänneksellä. ** Sisältää pakokaasupesuri- ja potkurijärjestelmien hankkimiseen liittyviä sitoumuksia ja alusinvestointeja. FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q

15 OSAKKEET, OSAKEKANNAN MARKKINA-ARVO JA KAUPANKÄYNTI OSAKKEILLA Osakkeiden kokonaismäärä Osakekannan markkina-arvo, miljoonaa euroa 825,1 380, Vaihdettujen osakkeiden määrä, miljoonaa kappaletta 0,3 1, Ylin Alin Keskiarvo Päätöskurssi Osakkeen hinta 16,9 14,9 15,98 16,02 RAPORTOINTIKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT Raportointikauden päättymisen jälkeen ei ole ollut olennaisia raportoitavia tapahtumia. TUNNUSLUKUJEN LASKENTAKAAVAT Tulos per osake (EPS), euroa = Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva tulos Kauden aikana ulkona olevien osakkeiden painotettu keskiarvo Oma pääoma per osake, euroa = Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma Osakkeiden laimentamaton lukumäärä kauden lopussa Velkaantumisaste (gearing), % = Korolliset velat - rahavarat Oma pääoma yhteensä x 100 Omavaraisuusaste, % = Oma pääoma yhteensä Taseen loppusumma - saadut ennakot x 100 Kirjatut tuloverot perustuvat vuoden arvioituun keskimääräiseen tuloveroasteeseen, jonka odotetaan toteutuvan koko tilikaudella. Finnlines Oyj:n varustamotoiminta siirtyi tonnistopohjaiseen verotukseen tammikuussa Finnlines Deutschland GmbH poistui Saksan tonnistoverojärjestelmästä tammikuun 2014 lopussa ja siirtyi normaaliin tuloverotukseen LÄHIPIIRITAPAHTUMAT Katsauskauden aikana ei ollut merkittäviä lähipiiritapahtumia. Liiketoimet toteutettiin käyttäen markkinaperusteista hinnoittelua. FINNLINES OYJ Osavuosikatsaus Q