SysOpen Digia Oyj PÖRSSITIEDOTE klo 09:30

Transkriptio

1 SysOpen Digia Oyj PÖRSSITIEDOTE klo 09:30 SysOpen Digia Oyj:n neljäs vuosineljännes ja tilinpäätös 2005 SYSOPEN DIGIAN POSITIIVINEN KEHITYS JATKUU SysOpen Digia konsernin luvut vuonna 2005: - Liikevaihto 60,5 miljoonaa euroa (2004: 26,2 miljoonaa euroa) - Proforma liikevaihto 68,7 miljoonaa euroa kasvoi 8,2 prosenttia verrattuna vuoteen Liikevoitto (EBIT) ennen toisen vuosineljänneksen kertaluonteisia strukturointikuluja 6,0 miljoonaa euroa (2004: 2,4 miljoonaa euroa), ja strukturointikulujen jälkeen 4,2 miljoonaa euroa (2004: 2,4 miljoonaa euroa) - Kannattavuus (EBIT-%) ennen toisen vuosineljänneksen kertaluonteisia strukturointikuluja 10,0 prosenttia (2004: 9,0 prosenttia) - Osakekohtainen tulos strukturointikulujen jälkeen 0,14 euroa (2004: 0,25 euroa) - Liiketoiminnan rahavirta 5,7 miljoonaa euroa positiivinen SysOpen Digia konsernin neljäs vuosineljännes 2005: - Liikevaihto 17,9 miljoonaa euroa (7,7 miljoonaa euroa 10-12/2004) - Liikevoitto 1,8 miljoonaa euroa (1,5 miljoonaa euroa 10-12/2004) - Kannattavuus (EBIT-%) 9,9 prosenttia (19,7 prosenttia 10-12/2004) - Osakekohtainen tulos 0,07 euroa (0,15 euroa 10-12/2004) - Liiketoiminnan rahavirta 3,7 miljoonaa euroa positiivinen. TULEVAISUUDEN NÄKYMÄT Uuden kokoluokan ja toimituskyvyn vahvistumisen uskotaan vaikuttavan positiivisesti SysOpen Digian kykyyn kilpailla suurista asiakashankkeista valituilla markkina-alueilla vuonna SysOpen Digia hakee vuoden 2006 aikana strategian mukaisesti voimakasta kasvua, joka pääosin perustuu yritysostoihin. Kannattavuus pyritään pitämään vuonna 2006 noin 10 prosentin tasolla. SysOpen Digia Oyj:n toimitusjohtaja Jari Mielonen: SysOpen Digian neljäs vuosineljännes 2005 toteutui suunnitelmiemme mukaisesti. Viimeisen vuosineljänneksen aikana ryhdyimme jalkauttamaan marraskuussa julkistettua strategiaa konsernissa. Jatkoimme liiketoimintojen kehittämistä ja yhtenäistimme toimintatapojamme. Vahvan kassavirran ansiosta yhtiön nettovelkaantumisaste parani merkittävästi. Vuoden 2006 aikana tavoitteemme on kasvattaa liiketoimintaamme strategian mukaisesti, jatkaa sisäistä kehitystämme tavoitteena selkeästi yksi yhtenäinen yhtiö, huolehtia henkilöstön työtyytyväisyydestä ja osaamisen kehittämisestä sekä edelleen vahvistaa yhtiön johtamisjärjestelmiä. OSINKOEHDOTUS SysOpen Digia Oyj:n hallitus esittää varsinaiselle yhtiökokoukselle, että vuodelta 2005 jaetaan osinkoa 0,05 euroa osaketta kohti (2004: 0,11 euroa) VIESTINTÄ Tilinpäätöksen tiedotustilaisuus analyytikoille ja lehdistölle pidetään perjantaina klo Scandic hotelli Simonkentän Paviljonkikabinetissa, osoitteessa Simonkatu 9, Helsinki. Tervetuloa. SysOpen Digia Oyj:n tilinpäätös 2005 Tilinpäätöksen vertailut on tehty vuoden 2004 Sysopen Oyj:n lukuihin. SysOpen Digia Smartphone Oy (entinen Digia Oy) on yhdistelty maaliskuun 2005 alusta alkaen. SysOpen Digia Integration Oy:n (entinen Yomi Software Oy) ja SysOpen Digia Service Oy:n (entinen Yomi Service Oy) luvut on yhdistelty huhtikuun 2005 alusta alkaen. 1

2 KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT 10-12/ /2004 Muutos% 1-12/ /2004 Muutos% Liikevaihto % % Liikevoitto ennen strukturointikuluja % % - suhteessa liikevaihtoon 10 % 20 % 10 % 9 % Liikevoitto % % - suhteessa liikevaihtoon 10 % 20 % 7 % 9 % Tilikauden voitto % % - suhteessa liikevaihtoon 7 % 18 % 4 % 9 % Oman pääoman tuotto, % 9 % 49 % 5 % 21 % Sijoitetun pääoman tuotto, % 10 % 65 % 6 % 23 % Korollinen vieras pääoma Rahavarat % % Nettovelkaantumisaste, % (net gearing) 26 % -51 % 26 % -51 % Omavaraisuusaste, % 56 % 70 % 56 % 70 % Tulos/osake, eur,laimentamaton 0,07 0,15-53 % 0,14 0,25-44 % Tulos/osake, eur,laimennettu 0,07 0,14-57 % 0,14 0,25-44 % Oma pääoma/osake 2,83 1, % 2,83 1, % SIIRTYMINEN IFRS-RAPORTOINTIIN SysOpen Digia Oyj siirtyi vuoden 2005 alusta konserniraportoinnissa suomalaisesta tilinpäätöskäytännöstä (Finnish Accounting Standards, FAS) kansainväliseen tilinpäätöskäytäntöön (International Financial Reporting Standards, IFRS). Vuoden 2005 toinen ja kolmas osavuosikatsaus on laadittu IFRS kirjaamis- ja arvostusperiaatteiden mukaisesti. SysOpen Digia Oyj julkisti pörssitiedotteen, johon sisältyi IFRS-siirtymähetken oman pääoman ja tuloksen täsmäytyslaskelmat, vuoden 2004 keskeiset IFRS-vertailuluvut sekä selvitys laskentaperiaatteista. TOIMITUSJOHTAJAN KATSAUS Vuosi 2005 oli SysOpen Digia konsernille integraatiovuosi. Rakensimme kolmesta erillisestä yhtiöstä yhtenäisen konsernin, joka on nykyaikainen ja ketterä, kattavia ratkaisuja tuottava ohjelmistotalo. Vuoden 2005 loppupuolella julkistimme strategiamme, jonka mukaan SysOpen Digia erikoistuu integroituihin liiketoimintaratkaisuihin, älypuhelimien ja mobiiliratkaisujen tuotekehitykseen, ulkoistuksiin ja televiestintäpalveluihin. Mittavasta integraatiotyöstä huolimatta säilytimme kannattavuutemme hyvällä tasolla. SysOpen Digian neljäs vuosineljännes 2005 toteutui suunnitelmiemme mukaisesti. Viimeisen vuosineljänneksen aikana ryhdyimme jalkauttamaan marraskuussa julkistettua strategiaa konsernissa. Jatkoimme liiketoimintojen kehittämistä ja yhtenäistimme toimintatapojamme. Vahvan kassavirran ansiosta yhtiön nettovelkaantumisaste parani merkittävästi. 2

3 Vuoden 2006 aikana tavoitteemme on kasvattaa liiketoimintaamme strategian mukaisesti, jatkaa sisäistä kehitystämme tavoitteena selkeästi yksi yhtenäinen yhtiö, huolehtia henkilöstön työtyytyväisyydestä ja osaamisen kehittämisestä sekä edelleen vahvistaa yhtiön johtamisjärjestelmiä. LIIKETOIMINTA-ALUEIDEN PÄÄKOHDAT VUODEN 2005 VIIMEISELLÄ NELJÄNNEKSELLÄ Älypuhelinliiketoiminta Älypuhelinliiketoiminta koostuu matkapuhelimien ja niiden hyödyntämiseen liittyvien ohjelmistojen ja teknologioiden suunnittelu- ja koulutuspalveluista sekä näitä tukevasta tuoteliiketoiminnasta. Näistä suunnittelupalveluiden osuus liikevaihdosta on merkittävin. Älypuhelinliiketoiminnan teknologiapainopiste on Symbian-pohjaisessa kehityksessä Java- ja Linux-pohjaisten ratkaisujen ja tarjonnan tukiessa tätä toimintaa. Myös vahvaa käyttöliittymäsuunnitteluun kohdentuvaa tarjontaa kehitetään pitkäjänteisesti. SysOpen Digian arvioidaan olevan tällä hetkellä markkinoiden johtavia sopimuskehittäjiä maailman suurimmille matkapuhelinvalmistajille yli 470 älypuhelinosaajallaan. Voimakas ja pitkäjänteinen panostaminen Nokian S60 -ohjelmistoalustaan ja siihen liittyviin palveluihin on tuonut älypuhelinliiketoiminnalle vahvan ja luotetun aseman globaalissa älypuhelinmarkkinassa. Integraatioliiketoiminta Integraatioliiketoiminnan palvelut kattavat yritysten ja organisaatioiden tietojärjestelmähankkeiden koko elinkaaren. Liikevaihdosta merkittävimmän osan muodostavat sovellus- ja integraatiopalvelut, ratkaisutoimitukset sekä ylläpitoja tukipalvelut. Näitä tukevat arkkitehtuuri-, menetelmä-, sovellusulkoistus- ja johdon ICT-konsultointipalvelut. Keskeisimmät asiakkuudet edustavat seuraavia toimialoja: pankki-, vakuutus- ja työeläkesektori, julkishallinto, järjestöt, kansallinen turvallisuus, kuljetus, logistiikka, matkailu, tele- ja palveluoperaattorit sekä teollisuus ja kauppa. SysOpen Digia kehittää määrätietoisesti palvelutarjontaansa integraatioliiketoiminta-alueella ja on markkinoiden johtavia uuden teknologian ICTratkaisutoimittajia Suomessa. Vuoden 2005 viimeisen neljänneksen aikana integraatioliiketoiminta vahvisti edelleen pääliiketoimintaansa eli asiakaskohtaisten tietojärjestelmäpalveluiden tarjontaa. Tarjoomaa kehitettiin mm. seuraavilla alueilla: johdon ICT-konsultointipalvelut, sovellusten elinkaaren aikaiset ja korkean käytettävyyden mahdollistavat palvelut, uudet integraatiopalvelut (mm. integraation osaamiskeskus -toimintamalli), uudet arkkitehtuuripalvelut (mm. yritystason arkkitehtuuri ja palveluarkkitehtuuri) sekä kasvavat teknologia-alustat (J2EE ja.net). Pitkäaikainen panostaminen ratkaisu- ja teknologiapohjaiseen edelläkävijyyteen on tuonut SysOpen Digialle luotetun avainkumppanin roolin kaikissa merkittävissä asiakkuuksissaan. MARKKINAT Tieto- ja -viestintäteknologiaratkaisujen kysyntä vaihtelee asiakassegmenteittäin. Investoinnit kohdistuvat asiakkaan keskeisiin välitöntä liiketoimintahyötyä tuoviin ratkaisuihin ja myyntisyklit ovat varsin pitkiä. Toimialan kilpailu jatkuu kireänä ja asiakkaiden kustannuspaineet ylläpitävät hintakilpailua. Myös markkina-analyytikoiden ennusteet heijastelevat kysynnän volatiliteettia. IDC arvioi että Länsi-Euroopan ICT-markkina kasvaa vuotuisesti noin 5 prosenttia Pohjoismaat ovat voimakkaimmin kasvava alue Euroopassa 6 prosentin kasvulla. Ulkoistaminen on volyymiltaan voimakkaimmin kasvava segmentti. EITO arvioi Länsi- Euroopan ICT-markkinan olevan noin 616 miljardia euroa ja ennustaa markkinan kasvavan vuonna ,7 prosenttia 639 miljardiin euroon. Suomen ICT-markkinan 3

4 EITO arvioi kasvavan 8 prosenttia vuonna Markkinaennuste ei sisällä sopimustuotekehitysmarkkinaa. Market-Visio arvioi puolestaan Suomen ICT-markkinan olevan 5,1 mijardia euroa ja kasvavan vuonna ,2 prosenttia 5,2 miljardiin euroon. Yankee Group arvioi älypuhelinten kumulatiivisen volyymin ylittävän 300 miljoonan laitteen määrän vuonna Gartnerin mukaan Symbian-pohjaisia älypuhelimia myydään vuonna 2006 yhteensä 72 miljoonaa kappaletta ja että älypuhelinmarkkina kaksinkertaistuu vuosittain. IDC taas ennustaa, että vuonna 2008 myydään yli 130 miljoonaa älypuhelinta ja että Symbian jatkaa hallitsevaa rooliaan älypuhelinmarkkinassa. Gartnerin ennusteen mukaisesti vuonna 2010 noin 80 prosenttia kaikista yritysratkaisuista voidaan käyttää langattomien laitteiden avulla. Langaton integraatiomarkkina alkaa muotoutua vähitellen vuonna 2006, mutta vaatii edelleen muutamia vuosia toteutuakseen täysimääräisesti. Sopimuskehitysmarkkinan arvioidaan pysyvän hinta- ja tehokkuuspaineessa, joka aiheutuu matkapuhelinvalmistajien yhä kiristyvästä kilpailutilanteesta ja kannattavuustavoitteista. TULEVAISUUDEN NÄKYMÄT Johtavien älypuhelinvalmistajien arvioidaan kohtaavan yhä kiristyvän markkinaosuuskilpailun ja markkinoiden osittaisen polarisoitumisen odotetaan jatkuvan. Suurimpien valmistajien arvioidaan keskittyvän valitun tuotealustastrategian toteuttamiseen ja asteittaiseen laajentamiseen koskemaan keskipitkällä aikavälillä myös ns. massapuhelimia. Globaalien operaattoreiden kiinnostus älypuhelimien muokkaamiseksi vastaamaan palvelu- ja brandivaatimuksia on hitaasti lisääntymässä ja tämä saattaa johtaa uusiin teknologialiittoutumiin. Puolijohdevalmistajat kohtaavat lisääntyvän kilpailun ja hakevat yhteenliittymiä, joilla voivat kokonaisvaltaisemmin palvella matkapuhelinvalmistajia ja vahvistaa omaa asemaansa. Älypuhelinliiketoiminta-alueen painopisteen arvioidaan kehittyvän pitkällä aikavälillä ohjelmistointegraatiossa kokonaistoimittajan suuntaan ja antavan näin SysOpen Digialle mahdollisuuden laajentaa toimintaansa erityisesti vaativissa sopimuskehityshankkeissa ja tuotealustoihin liittyvissä toimeksiannoissa yhdessä valittujen avainkumppanien kanssa sekä Euroopassa että Aasiassa. SysOpen Digia panostaa lisäksi valittuihin operaattori- ja puolijohdeasiakkuuksiin, differoiviin teknologiaratkaisuihin ja käyttöliittymien suunnitteluun. ICT-palvelumarkkinoiden ja integraatioliiketoiminta-alueen kasvun arvioidaan jatkuvan. Painopiste tietotekniikan hyödyntämisessä on muuttunut yhä enemmän toiminnan tehostamisesta uusien toimintamahdollisuuksien etsimiseen ja löytämiseen. Osaltaan tätä trendiä selittävät IT:n, telekommunikaation, kuluttajaelektroniikan ja sisällöntuotannon yhdistäminen osaksi toiminnalle hyötyjä tuottavia uusia ratkaisuja. Asiakkaat etsivät yhä useammin itselleen luotettua kumppania, jolla on kyky toimittaa vaativia ratkaisutoimituksia ja integraatiohankkeita sekä huolehtia asiakkaan sovelluksista, niitä tukevista palveluista ja digitaalisen sisällön jakamiseen liittyvistä ratkaisuista. SysOpen Digia keskittyy asiakkaan liiketoiminnalle lisäarvoa tuoviin ratkaisuihin, joissa yhtiöllä on yhä kokonaisvaltaisempi rooli ratkaisutoimittajana. Tavoitteena on tehostaa asiakkaiden toimintaa ja tuoda heille kilpailuetua edistyksellisten integroitujen ICT-ratkaisujen toimittajana. Integraatioliiketoimintaa kehitetään sekä nykyisissä että uusissa asiakkuuksissa valittujen asiakasstrategioiden mukaisesti. Uuden kokoluokan ja toimituskyvyn vahvistumisen uskotaan vaikuttavan positiivisesti SysOpen Digian kykyyn kilpailla suurista asiakashankkeista valituilla markkina-alueilla vuonna SysOpen Digia hakee vuoden 2006 aikana strategian mukaisesti voimakasta kasvua, joka pääosin perustuu yritysostoihin. Kannattavuus pyritään pitämään vuonna 2006 noin 10 prosentin tasolla. 4

5 LIIKEVAIHTO SysOpen Digian liikevaihto tilikaudella 2005 kasvoi edellisen tilikauteen 2004 verrattuna 131,2 prosenttia ja oli 60,5 miljoonaa euroa (1-12/2004: 26,2 miljoonaa euroa). Neljännellä vuosineljänneksellä liikevaihto oli 17,9 miljoonaa euroa, jossa oli kasvua 131,4 prosenttia verrattuna edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan (10-12/2004: 7,7 miljoonaa euroa). Kansainvälisen liiketoiminnan osuus liikevaihdosta oli tilikaudella ,5 prosenttia (1-12/2004: 0,6 prosenttia) ja neljännen vuosineljänneksen osalta 8,2 prosenttia (10-12/2004: 0,2 prosenttia). Integraatioliiketoiminnan liikevaihto tilikaudella 2005 kasvoi 34,9 % ja oli 31,0 miljoonaa euroa (1-12/ ,0 miljoonaa euroa). Neljännellä vuosineljänneksellä integraatioliiketoiminnan liikevaihto oli 8,5 miljoonaa euroa (10-12/2004: 6,7 miljoonaa euroa) ja kasvoi 27,1 % verrattuna edelliseen vuoden vastaavaan ajanjaksoon. Alypuhelinliiketoiminnan liikevaihto tilikaudella 2005 kasvoi merkittävästi (820,1 %) ja oli 29,6 miljoonaa euroa (1-12/2004 3,2 miljoonaa euroa). Neljännellä vuosineljänneksellä liikevaihto oli 9,4 miljoonaa euroa (10-12/2004: 1,1 miljoonaa euroa) ja kasvoi merkittävästi (793,5 %) verrattuna edelliseen vuoden vastaavaan ajanjaksoon. SysOpen Digia -konsernin proforma liikevaihto oli tilikaudella 68,7 miljoonaa euroa, jossa on kasvua 8,2 prosenttia verrattuna vuoden 2004 proforma liikevaihtoon. TULOKSEN JA KANNATTAVUUDEN KEHITYS SysOpen Digian liikevoitto (EBIT) ennen toisen vuosineljänneksen 1,8 miljoonan kertaluontoisia strukturointikuluja oli tilikaudella ,0 miljoonaa euroa, jossa oli kasvua 155,5 prosenttia verrattuna vuoteen 2004(1-12/2004: 2,4 miljoonaa euroa). Neljännen vuosineljänneksen vastaava liikevoitto oli 1,8 miljoonaa euroa kasvaen 16,4 % verrattuna edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan (10-12/2004: 1,5 miljoonaa euroa). Liikevoitto toisen vuosineljänneksen strukturointikulujen jälkeen (EBIT) oli tilikaudella ,2 miljoonaa euroa (1-12/2004: 2,4 miljoonaa euroa) ja neljännen vuosineljänneksen osalta 1,9 miljoonaa euroa (10-12/2004: 1,5 miljoonaa euroa). Tulos ennen veroja oli tilikaudella ,3 miljoonaa euroa (1-12/2004: 2,8 miljoonaa euroa) ja neljännen vuosineljänneksen osalta 1,7 miljoonaa euroa (10-12/2004: 1,7 miljoonaa euroa). Katsauskauden tuloverot ovat 29,3 prosenttia ja neljännen vuosineljänneksen 27,1 prosenttia voitosta ennen veroja. Eomer Holding Oy:n verotuksessa vähennyskelvoton tappio vaikuttaa merkittävästi konsernin tuloveroihin. Eomer Holding Oy on fuusioitunut SysOpen Digia Smartphone Oy:hyn Voitto verojen jälkeen oli tilikaudella ,4 miljoonaa euroa (1-12/2004: 2,4 miljoonaa euroa) ja neljännellä vuosineljänneksellä 1,2 miljoonaa euroa (10-12/2004: 1,4 miljoonaa euroa). Konsernin osakekohtainen tulos tilikaudella 2005 oli 0,14 euroa (1-12/2004: 0,25 euroa) ja neljännellä vuosineljänneksen osalta 0,07 euroa (10-12/2004: 0,15 euroa). Integraatioliiketoiminnan kannattavuus (EBIT-%) ennen strukturointikuluja on tilikaudella 2005 pysynyt samalla tasolla kuin edellisenä vuonna ja oli 8,0 prosenttia (1-12/2004: 8,2 prosenttia). Älypuhelinliiketoiminnan kannattavuus (EBIT-%) on heikentynyt verrattuna edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan ollen 12,0 prosenttia (1-12/2004: 15,0 prosenttia). Älypuhelinliiketoiminnan kannattavuutta heikensi tilikaudella 2005 SysOpen Oyj:n ja Digia Oy:n yhdistymisessä syntynyt kohdistettu liikearvo, jota poistettiin vuonna ,2 miljoonaa euroa. 5

6 Konsernin netto-rahoituskulut olivat tilikaudella ,9 miljoonaa euroa (1-12/2004 rahoitustuotto 0,4 miljoonaa euroa). SysOpen Oyj:n, Digia Oy:n ja Yomi Software Oy:n yhdistymiseen liittyneiden rakennejärjestelyiden aiheuttamat kertaluonteiset erät vaikuttavat proformatuloslaskelmaan. Eniten proforma tulosta viime vuodesta heikentäviä kertaluontoisia eriä ovat ostetun Yomi Software-liiketoiminnan taseaktivointien alaskirjaukset (2,6 miljoonaa euroa), tehdyt kuluvaraukset (0,9 miljoonaa euroa) ja toisella vuosineljänneksellä syntyneet strukturointikulut (1,8 miljoonaa euroa). Neljännen vuosineljänneksen aikana strukturointikulujen määrä tarkentui 1,9 miljoonasta eurosta 1,8 miljoonaan euron toimitilavarauksen purun vuoksi. Lisäksi konsernin muuttunut rahoitusrakenne ja yhdistymisessä syntynyt vuosittain poistettava osuus kohdistetusta liikearvosta vaikuttavat tilikauden tulokseen heikentävästi. Näistä suurimmalta osiltaan kertaluontoisista syistä SysOpen Digia konsernin proforma tulos oli tilikaudella ,3 miljoonaa euroa tappiollinen (1-12/2004 3,6 miljoonaa euroa). RAHOITUS JA INVESTOINNIT SysOpen Digia -konsernin taseen loppusumma oli tilikauden lopussa 96,0 miljoonaa euroa (1-12/2004: 20,6 miljoonaa euroa) ja omavaraisuusaste oli 56 prosenttia (1-12/2004: 70 prosenttia). Nettovelat suhteessa omaan pääomaan (net gearing) olivat 26 prosenttia (1-12/2004: 51 prosenttia). Konsernin likvidit varat olivat 12,3 miljoonaa euroa (1-12/2004: 5,9 miljoonaa euroa). Konsernilla on 26,1 miljoonaa euroa korollista vierasta pääomaa. Konsernin liiketoiminnan rahavirta oli tilikaudella ,7 miljoonaa euroa positiivinen ja neljännellä vuosineljänneksellä 3,7 miljoonaa euroa positiivinen. Konsernin investoinnit neljännellä vuosineljänneksellä olivat yhteensä 0,3 miljoonaa euroa (10-12/2004: 0,2 miljoonaa euroa). Konsernin kohdistamaton liikearvo on tilikauden lopussa yhteensä 50,4 miljoonaa euroa ja asiakkuuksille kohdistettu osuus 10,8 miljoonaa euroa. Kohdistamaton osuus liikearvosta tarkistetaan tuleviin liiketoiminnan kassavirtoihin perustuvalla Impairmentlaskelmilla vuosittain. Säännöllisistä liikearvopoistoista on luovuttu IFRS:n myötä. Mikäli tulevat kassavirrat ovat laskelman perusteella vähäisemmät kuin liikearvon edellyttämä määrä, suoritetaan liikearvon alaskirjaus tarvittavilta osin. Viitteitä omaisuuserien arvonalentumisista ei tällä hetkellä ole. Sijoitetun pääoman tuotto (ROI) oli tilikaudella prosenttia (1-12/2004: 23 prosenttia). Oman pääoman tuotto (ROE) oli 5 prosenttia (1-12/2004: 21 prosenttia). Toisen vuosineljänneksen kertaluonteiset strukturointikulut 1,8 miljoonaa euroa vaikuttavat heikentävästi sekä sijoitetun pääoman että oman pääoman tuottoon tilikaudella RISKIEN ARVIOIMINEN SysOpen Digian riskienhallinnan osalta keskeisimmät seurattavat riskit ovat asiakas-, henkilö-, projekti-, tietoturva- ja integraatioriskit. Asiakasriskiä pyritään hallitsemaan aktiivisella asiakasrakenteen kehittämisellä ja seurannalla. Asiakasrakenne on yritysjärjestelyiden myötä kehittynyt suotuisasti ja asiakassegmenttikohtainen riskienhallinta on käytössä liiketoiminnoissa. Henkilöriskiä hallinnoidaan aktiivisella avainhenkilöiden kanssa käytävällä kehityskeskustelu- ja tavoiteasetantaprosessilla. Tämän lisäksi liiketoiminnot ovat tehostaneet sisäistä viestintää ja pyrkivät rakentamaan vuorovaikutteisia kommunikointikanavia henkilöstötyytyväisyyden ja sitoutuneisuuden tukemiseksi. Henkilöstön mielipide- työtyytyväisyyskysely toteutettiin marraskuussa 2005, jonka tulosten perusteella konsernin sisäisiä toimintatapoja kehitetään työolosuhteiden ja työssä viihtymisen edelleen parantamiseksi. Tilikauden 2005 aikana käynnistetyn keskeisten projektien auditoinnin avulla tunnistettiin riskiprojektit ja varmistettiin niiden menestyksellinen toimittaminen. Tämän lisäksi projektitoimitusten raportointikäytäntöjä on tehostettu. Tietoturvariskiä hallinnoidaan tietoturva-auditoinneilla ja jatkuvalla toimintamallien, tietoturvaa 6

7 edistävien käytäntöjen ja prosessien kehittämisellä. Liiketoimintojen integroimiseen liittyviä riskejä on hallinnoitu konsernin johtoryhmän tasolla. Epäorgaanisen kasvun aiheuttamat liikearvopoistot ja niiden Impairment-testaus on nostetttu seurattaviin riskeihin osana normaalia liiketoiminnan riskijohtamiskäytäntöä. Yrityskulttuurien integrointityö käynnistettiin tilikauden aikana ja sen rakentaminen edellyttää pitkäjänteistä ja määrätietoista panostusta kaikilla tasoilla. HENKILÖSTÖ, JOHTO JA HALLINTO Henkilöstön ja keskijohdon kehittämiseen ja kouluttamiseen panostettiin suunnitelmien mukaisesti sisältäen yhtiön oman OpenCollege-koulutustoiminnan, induktiovaiheen koulutustoiminnan älypuhelinintegraatioon liittyen sekä älypuhelinliiketoiminnan avainhenkilöiden Business Academy koulutusohjelman opintojaksot. Henkilöstön työtyytyväisyyteen ja yrityskulttuurin rakentamiseen liittyviä osa-alueita kehitettiin konsernitasolla koko tilikauden ajan. Henkilöstön määrä oli tilikauden 2005 lopussa 793, jossa nousua oli 505 henkilöä eli 175,3 prosenttia edellisen vuoden loppuun (2004: 288 henkilöä). Keskimäärin henkilöstöä vuonna 2005 oli 731, jossa kasvua oli 445 henkilöä eli 155,6 prosenttia (1-12/2004: 286). Henkilöstön kumulatiivinen lähtövaihtuvuus tilikaudella 2005 oli 10,6 prosenttia (1-12/2004: 10,5 prosenttia). Henkilöstön jakautuminen toiminnoittain tilikauden lopussa: Integraatiodivisioona 37 % Älypuhelindivisioona 59 % Hallinto ja johto 4 % Ulkomailla työskenteli tilikauden lopussa yksi prosentti SysOpen Digian henkilökunnasta. Sysopen Oyj:n hallituksen muodostivat varsinaiseen yhtiökokoukseen saakka Kari Karvinen (puheenjohtaja), Risto Linturi (varapuheenjohtaja), Pekka Eloholma, Reijo Koski-Lammi ja Matti Mujunen. Varsinaisessa yhtiökokouksessa valittiin ehdollisena Sysopen Oyj:n ja Digian Oy:n yhdistymiselle uuteen SysOpen Digia Oyj:n hallitukseen Pekka Sivonen (puheenjohtaja), Kari Karvinen (varapuheenjohtaja), Pekka Eloholma, Matti Mujunen, Mikko Terho ja Pertti Kyttälä. Väliaikaisena hallituksena toimi Sysopen Oyj:n vanha hallitus. SysOpen Digia Oyj:n toimitusjohtajana toimi asti Arto Sahla ja alkaen Jari Mielonen. Toimitusjohtajan sijaiseksi nimitettiin älypuhelinliiketoiminnan johtaja Seppo Laaksonen. Konsernin tilintarkastajana toimi koko tilikauden 2005 tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab vastuullisena tilintarkastajanaan KHT Ari Ahti. YRITYS- JA LIIKETOIMINTAKAUPAT Sysopen Oyj ja Digia Oy sopivat yhdistymisestä ja solmivat yhdistymissopimuksen. Yhdistyminen varmistui ja yhdistynyt yhtiö jatkoi toimintaansa nimellä SysOpen Digia Oyj. SysOpen Digia Oyj ja Elisa Oyj allekirjoittivat kauppakirjan, jolla SysOpen Digia osti Yomi Software Oy:n koko osakekannan. Yomi Softwaren hankinnan kauppahinta oli 12,1 miljoonaa euroa. Kauppahinta maksettiin käteisellä ja SysOpen Digia rahoitti sen kassavaroillaan. SysOpen Digian vuoden 2004 proforma luvut (FAS) yhtiöittäin: Miljoonaa euroa Sysopen Oyj Digia Oy Yomi Software Yhtiöt 7

8 Oy yhteensä Liikevaihto 26,2 21,1 16,8 64,1 EBITA 2,3 3,1 0,4 5,8 SysOpen Digian 2004 proforma nettovelkaantumisaste oli 38 prosenttia ja omavaraisuusaste 44 prosenttia. KONSERNI- JA ORGANISAATIORAKENNE SysOpen Digia -konserniin kuuluivat tilikauden lopussa emoyhtiö SysOpen Digia Oyj sekä toiminnalliset tytäryhtiöt: SysOpen Digia Integration Oy (emoyhtiön omistusosuus 100 %), SysOpen Digia Smartphone Oy (100 %) ja Sysopen Digia Object Team Oy (94,2 %). Lisäksi SysOpen Digia Integration Oy:llä on kokonaan omistettu toiminnallinen tytäryhtiö SysOpen Digia Service Oy. SysOpen Digian organisaatiorakennetta uudistettiin siten, että konsernihallinto on yhteinen ja alkaen liiketoiminta on keskitetty kahteen liiketoimintadivisioonaan, jotka ovat integraatiodivisioona ja älypuhelindivisioona. Yomi Software Oy:n toiminimi muutettiin SysOpen Digia Integration Oy:ksi, johon siirrettiin kokonaisuudessaan SysOpen Digian Integraatio-liiketoiminta. Digia Oy:n toiminimi muutettiin SysOpen Digia Smartphone Oy:ksi. SysOpen Digian älypuhelinliiketoiminta siirrettiin kokonaisuudessaan SysOpen Digia Smartphone Oy:hyn. SysOpen Digia Oyj:n täysin omistama tytäryhtiö Eomer Holding Oy sulautui SysOpen Digia Smartphone Oy:hyn Eomer Holding Oy ei harjoittanut liiketoimintaa. SysOpen Digia myi Sysopen Limitedin koko osakekannan. Myynnillä ei ollut merkittävää vaikutusta yhtiön liikevaihtoon tai kannattavuuteen. TILINPÄÄTÖKSEN JÄLKEISET OLENNAISET TAPAHTUMAT Ei olennaisia tapahtumia. YHTIÖKOKOUKSET 1. Varsinainen yhtiökokous Konsernin emoyhtiön varsinainen yhtiökokous pidettiin Yhtiökokouksessa vahvistettiin tilivuoden 2004 tilinpäätös, myönnettiin tilivelvollisille vastuuvapaus, vahvistettiin hallituksen esityksen mukaisesti vuoden 2004 voitonjako, päätettiin hallituksen palkkiot ja valittiin yhtiölle uusi hallitus. Lisäksi varsinainen yhtiökokous päätti: 1) Muuttaa yhtiön yhtiöjärjestystä niin, että hallitukseen kuuluu 5-8 jäsentä. 2) Ehdollisena yhdistymisen toteutumiselle Digia Oy:n kanssa muuttaa yhtiön yhtiöjärjestystä niin, että yhtiön toiminimi on SysOpen Digia Oyj, englanniksi SysOpen Digia Plc. 3) Ehdollisena yhdistymisen toteutumiselle Digia Oy:n kanssa muuttaa yhtiön yhtiöjärjestystä niin, yhtiön vähimmäispääoma on miljoonakaksisataatuhatta ( ) euroa ja enimmäispääoma neljämiljoonaakahdeksansataatuhatta ( ) euroa, joissa rajoissa yhtiön osakepääomaa voidaan korottaa tai alentaa yhtiöjärjestystä muuttamatta. 4) Valtuuttaa hallituksen tietyin edellytyksin päättämään yhden tai useamman vaihtovelkakirjalainan ottamisesta, optio-oikeuksien antamisesta ja/tai osakepääoman korottamisesta yhdellä tai useammalla uusmerkinnällä. Valtuutus on 8

9 voimassa yhden vuoden ajan yhtiökokouksen valtuutuspäätöksestä lukien. Tämä valtuutus on korvattu ylimääräisessä yhtiökokouksessa annetulla valtuutuksella. Tätä valtuutusta ei ollut käytetty. 2. Ylimääräinen yhtiökokous Konsernin emoyhtiössä pidettiin ylimääräinen yhtiökokous, jossa päätettiin optio-oikeuksien 2005K ja 2005 A-C antamisesta sekä hallituksen valtuuttamisesta vanhat valtuudet peruuttaen tietyin edellytyksin päättämään yhden tai useamman vaihtovelkakirjalainan ottamisesta, optio-oikeuksien antamisesta ja/tai osakepääoman korottamisesta yhdellä tai useammalla uusmerkinnällä. Valtuutus on voimassa yhden vuoden ajan yhtiökokouksen valtuutuspäätöksestä lukien. Valtuutusta ei ole käytetty. OSAKEPÄÄOMA JA OSAKKEET Osakkeen nimellisarvo on 0,1 euroa. Osakkeiden lukumäärä tilikauden 2005 päättyessä oli osaketta. SysOpen Digialla oli yhteensä osakkeenomistajaa. Kymmenen suurinta omistajaa olivat: Osakkeenomistaja Osuus osakkeista ja äänistä Pekka Sivonen 19,6 % Kari Karvinen 8,6 % Nordea Pankki Suomi Oyj, hallintarekisteröity 8,1 % Matti Savolainen 7,2 % Jorma Kylätien kuolinpesä 5,2 % Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma 4,0 % Veikko Laine Oy 2,3 % Mika Malin 2,1 % Keskinäinen vakuutusyhtiö Eläke Fennia 2,0 % Pohjola Finland Value sijoitusrahasto 1,9 % Osakkeenomistuksen jakautuminen suuruusluokittain Osakkeiden lukumäärä Osuus omistuksista Osuus osakkeista ja äänistä ,4 % 0,4 % ,9 % 4,4 % ,8 % 8,9 % ,2 % 13,7 % ,6 % 29,0 % ,1 % 43,6 % Osakkeita yhteensä kpl Osakkeenomistuksen sektorijakauma Osuus Osuus osakkeista omistuksista Yritykset 6,7 % 10,2 % Rahoitus ja vakuutus 0,5 % 14,1 % Julkisyhteisöt 0,1 % 6,2 % Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt 0,5 % 2,1 % Kotitaloudet 91,7 % 67,3 % Ulkomaat 0,5 % 0,1 % 9

10 KAUPANKÄYNTI HELSINGIN PÖRSSISSÄ TILIKAUDELLA 2005 SysOpen Digia Oyj:n osake on noteerattu Helsingin Pörssin päälistalla Informaatioteknologian IT Palvelut -toimialaryhmässä. Kaupankäyntitunnus on SYS1V ja pörssierä on 50 osaketta. Alin kaupankäyntikurssi tilikaudella 2005 oli 3,43 euroa ja ylin 4,93 euroa. Osakkeen virallinen päätöskurssi tilikauden 2005 viimeisenä kaupankäyntipäivänä oli 4,63 euroa. Vaihdolla painotettu keskikurssi oli 4,36 euroa. Yhtiön markkina-arvo tilikauden päättyessä oli euroa. Tilikaudella 2005 yhtiön tietoon annettiin neljä arvopaperimarkkinalain 2 luvun 9 pykälän mukaista ilmoitusta: 1. SysOpen Digia Oyj:n (SysOpen Digia) suurin omistaja Pekka Sivonen on Sysopen Oyj:n ja Digia Oy:n yhdistymiseen liittyen myöntänyt tietyille entisille Digian B- sarjan osakkeenomistajille oikeuden 12 kuukauden aikana alkaen ostaa yhteensä SysOpen Digian osaketta vastaten noin 4,2 prosenttia SysOpen Digian osakkeista tietyllä ennakkoon määritellyllä hinnalla (Osto-optio). Mikäli osto-optio käytetään täysimääräisesti, Pekka Sivosen omistus SysOpen Digian osakepääomasta ja äänimäärästä pienenee alle viidesosan (1/5). 2. Eqvitec Teknologiarahasto I Ky:n tekemillä kaupoilla SysOpen Digia Oyj:n osakkeella on Eqvitec Teknologiarahasto I Ky:n omistus SysOpen Digia Oyj:n äänimäärästä ja osakepääomasta alitti yhden kahdeskymmenesosan (1/20). 3. TeliaSonera Finland Oyj:n tekemillä kaupoilla SysOpen Digia Oyj:n osakkeella on TeliaSonera Finlandin omistus SysOpen Digia Oyj:n äänimäärästä ja osakepääomasta alitti yhden kahdeskymmenesosan (1/20). 4. Pekka Sivosen tekemillä kaupoilla SysOpen Digia Oyj:n osakkeella on Pekka Sivosen omistus SysOpen Digia Oyj:n äänimäärästä ja osakepääomasta alittanut yhden viidesosan (1/5). OPTIO-OHJELMAT Optio-ohjelma 2003 Optio-ohjelman 2003 mukaisia optioita on alun perin annettu kappaletta, jotka jakaantuvat seuraavasti: kappaletta 2003A-optioita, kappaletta 2003B-optioita, kappaletta 2003C-optioita ja kappaletta 2003D-optioita. Optiot on kaikki merkitty. Osakkeiden merkintäaika optiooikeudella 2003A on (ja on siten päättynyt), optio-oikeudella 2003B , optio-oikeudella 2003C ja optiooikeudella 2003D Osinko-oikaistu osakkeiden merkintähinta 2003B-optioilla on tällä hetkellä 2,78 euroa osakkeelta, 2003C-optioilla 3,75 euroa osakkeelta ja 2003D-optioilla 4,32 euroa osakkeelta. Merkintähinnoista vähennetään jaetut osingot optio-ohjelman ehtojen mukaisesti. SysOpen Digia Oyj:n kokonaan omistaman tytäryhtiön SysOpen Digia Partners Oy:n hallussa oli optio-ohjelman 2003 mukaisia optiota yhteensä kappaletta. Optiot 2003B on noteerattu Helsingin Pörssin Optiot-listalla lukien ja optiot 2003C lukien. Optio-ohjelman 2003 perusteella on mennessä merkitty uutta osaketta. Osakemerkintöihin käytettiin kpl jo päättyneitä 2003A-optiota ja lisäksi kpl 2003B-optiota. Optio-ohjelma 2005K 10

11 Optio-ohjelman 2005K mukaisia optioita on alun perin annettu kappaletta, joista merkittiin tunnuksella 2005K1 ja merkitään tunnuksella 2005K2. Optiot on kaikki merkitty. Optio-oikeuksilla voi merkitä yhteensä enintään kappaletta SysOpen Digia Oyj:n 0,10 euron nimellisarvoista osaketta. Osakkeen merkintähinta on optio-oikeudella 2005K1 oli 1,21 euroa ja optiooikeudella 2005K2 on 2,41 euroa. Merkintähinnasta vähennetään jaetut osingot optio-ohjelman ehtojen mukaisesti. Optio-oikeuksilla merkittävän osakkeen merkintähintaa alennetaan jälkeen ja ennen osakemerkintää päätettävien osinkojenmäärällä kunkin osingonjaon täsmäytyspäivänä. Osakkeen merkintähinta on kuitenkin aina vähintään osakkeen nimellisarvo. Osakkeiden merkintäaika optiooikeudella 2005K1 alkoi optio-oikeuksien 2005K merkinnän kaupparekisteriin merkitsemispäivänä ja päättyy , ja optio-oikeudella 2005K2 merkintäaika alkoi ja päättyy Optio-oikeuksia 2005K1 voitiin käyttää ainoastaan osakemerkintään. SysOpen Digia Oyj:n kokonaan omistaman tytäryhtiön SysOpen Digia Partners Oy:n hallussa oli optio-ohjelman 2005K2 mukaisia optiota yhteensä kappaletta. Optiot 2005K1 ( kpl) on kaikki jo käytetty osakemerkintään. Optio-ohjelma 2005 Optio-ohjelman 2005 mukaisia optioita on kappaletta, joista merkitään tunnuksella 2005A, tunnuksella 2005B ja tunnuksella 2005C. Optio-oikeuksilla voi merkitä yhteensä enintään kappaletta SysOpen Digia Oyj:n 0,10 euron nimellisarvoista osaketta. Osakkeen merkintähinta optio-oikeudella 2005A on 4,33 euroa, optio-oikeudella 2005B SysOpen Digia Oyj:n osakkeen vaihdolla painotettu keskikurssi Helsingin Pörssissä tammi-maaliskuun 2006 osavuosikatsauksen julkistamisen jälkeisenä 20 pörssipäivänä ja optio-oikeudella 2005C SysOpen Digia Oyj:n osakkeen vaihdolla painotettu keskikurssi Helsingin Pörssissä tammi-maaliskuun 2007 osavuosikatsauksen julkistamisen jälkeisenä 20 pörssipäivänä. Optio-oikeuksilla merkittävän osakkeen merkintähintaa alennetaan osakkeen merkintähinnan määräytymisjakson alkamisen jälkeen ja ennen osakemerkintää päätettävien osinkojen määrällä kunkin osingonjaon täsmäytyspäivänä. Osakkeen merkintähinta on kuitenkin aina vähintään osakkeen nimellisarvo. Osakkeiden merkintäaika optiooikeudella 2005A on , optio-oikeudella 2005B ja optio-oikeudella 2005C SysOpen Digia Oyj:n osakepääoma voi optio-oikeuksilla 2005A, 2005B ja 2005C tehtävien osakemerkintöjen seurauksena nousta enintään eurolla ja osakkeiden lukumäärä enintään uudella osakkeella. SysOpen Digia Oyj:n kokonaan omistaman tytäryhtiön SysOpen Digia Partners Oy:n hallussa oli optio-ohjelman 2005 mukaisia optiota yhteensä kappaletta. SysOpen Digian kaikkia liikkeeseen laskemia optio-oikeuksia on jäljellä yhteensä kappaletta. Optio-oikeuksien perusteella merkittävien osakkeiden osuus on enintään 9,29 % yhtiön osakkeista ja osakkeiden tuottamista äänistä mahdollisen osakepääomankorotuksen jälkeen. Kaikista voimassaolevista optio-oikeuksista SysOpen Digia Partnersin hallussa oli vielä kappaletta. Ulos jaettujen optio-oikeuksien laimennusvaikutus oli enimmillään 5,7 %. OSINKOEHDOTUS SysOpen Digian voitonjakokelpoiset varat konsernitaseen mukaan ovat ,84 euroa. Vastaavasti emoyhtiön voitonjakokelpoiset varat ovat ,52 euroa. Konsernin osakekohtainen tulos vuodelta 2005 oli 0,14 euroa (2004: 0,25 euroa). SysOpen Digia Oyj:n hallitus esittää varsinaiselle yhtiökokoukselle, että vuodelta 2005 jaetaan osinkoa 0,05 euroa osaketta kohti (2004: 0,11 euroa). Helmikuun 10. päivänä 2005 yhtiön ulkopuolisessa omistuksessa 11

12 on osaketta, jota vastaava hallituksen esittämä osinko on noin 0,92 miljoonaa euroa (2004: 1,0 miljoonaa euroa). Helsingissä 10. helmikuuta 2006 SYSOPEN DIGIA OYJ Hallitus LISÄTIETOJA Toimitusjohtaja Jari Mielonen, puh , gsm , Tilinpäätös ja sen esitys ovat nähtävissä konsernin internet-sivuilla sijoittajat-osiossa klo jälkeen. JAKELU Helsingin Pörssi Keskeiset tiedotusvälineet LIITTEENÄ Konsernituloslaskelma, IFRS Segmenttitiedot, IFRS Konsernitase, IFRS Konsernin rahavirtalaskelma, IFRS Konsernin tuloslaskelma vuosineljänneksittäin, IFRS Konsernin tunnusluvut, IFRS Proforma tuloslaskelma, IFRS Laskelma oman pääoman muutoksista Yhteenveto IFRS-standardien vaikutuksesta omaan pääomaan Tuloslaskelma 1-12/2004, FAS - IFRS Tilinpäätöksen luvut ovat tilintarkastamattomia. KONSERNIN TULOSLASKELMA, 1000 EUROA 10-12/ /2004 Muutos % 1-12/ /2004 Muutos % Liikevaihto , ,2 131 % , ,7 131 % Liiketoiminnan muut tuotot 32,8 92,1-64 % 230,1 187,5 23 % Materiaalit ja palvelut -989,0-199,4 396 % ,6-934,2 255 % Poistot ja arvonalentumiset ,9-309,0 235 % , ,8 180 % Muut liiketoiminnan kulut , ,3 143 % , ,5 128 % Liikevoitto 1 861, ,5 22 % 4 229, ,7 79 % Rahoitustuotot (netto) -203,8 181,0-213 % -897,1 419,5-314 % Voitto ennen veroja 1 657, ,5-3 % 3 332, ,2 20 % 12

13 Tuloverot -449,9-345,2 30 % -977,5-407,2 140 % Tilikauden voitto 1 207, ,4-11 % 2 354, ,1-1 % Jakautuminen: Emoyhtiön osakkaille 1 199, ,3-11 % 2 331, ,3 0 % Vähemmistölle 8,0 11,1-28 % 22,9 29,8-23 % Tulos/osake, EUR 0,07 0,15-53 % 0,14 0,25-44 % Tulos/osake, laimennettu, EUR 0,07 0,14-57 % 0,14 0,25-44 % SEGMENTTITIEDOT, 1000 EUROA LIIKEVAIHTO / /2004 Muutos 1-1- % 12/ /2004 Muutos % Integraatio-divisioona % % Älypuhelin-divisioona % % SysOpen Digia konserni yhteensä % % LIIKEVOITTO 10-12/ /2004 Muutos % 1-12/ /2004 Muutos % Integraatio-divisioona % % Älypuhelin-divisioona % % Strukturointikulut SysOpen Digia -konserni yhteensä % % KONSERNITASE, 1000 EUROA Varat Muutos % Pitkäaikaiset varat Aineettomat hyödykkeet , , % Aineelliset hyödykkeet 3 116, ,9 84 % Sijoitukset 589,3 585,6 1 % Laskennallinen verosaaminen 1 621,1 2, % Pitkäaikaiset varat yhteensä , , % Lyhytaikaiset varat Lyhytaikaiset saamiset , ,0 45 % Myytävissä olevat rahoitusvarat 1 720, ,4-41 % Rahavarat , ,4 253 % Lyhytaikaiset varat yhteensä , ,8 69 % Varat yhteensä , ,8 369 % 13

14 Oma pääoma ja velat Muutos % Osakepääoma 1 839,5 926,3 99 % Ylikurssirahasto , ,2 459 % Omat osakkeet 0,0 0,0 Arvonmuutosrahasto 166,2 84,9 96 % Muuntoero 23,1 23,1 0 % Muu rahasto 5 203,8 0,0 Kertyneet voittovarat 2 796,6 827,7 238 % Tilikauden voitto 2 331, ,3 0 % Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma , ,5 361 % Vähemmistöosuus 110,7 121,7-9 % Oma pääoma yhteensä , ,2 357 % Velat Pitkäaikaiset,korolliset velat ,2 133, % Laskennalliset verovelat 3 211,8 148, % Pitkäaikaiset velat yhteensä ,0 282, % Lyhytaikaiset velat , ,6 120 % Lyhytaikaiset velat yhteensä , ,6 120 % Velat yhteensä , ,6 385 % Oma pääoma ja velat , ,8 369 % KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA , 1000 EUROA Liiketoiminnan rahavirta: Myynnistä saadut maksut Liiketoiminnan muista tuotoista saadut maksut Maksut liiketoiminnan kuluista Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja Maksetut korot ja maksut muista liiketoiminnan rahoituskuluista Saadut korot liiketoiminnasta 2 1 Maksetut välittömät verot Liiketoiminnan rahavirta Investointien rahavirta: Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot 1 11 Investoinnit muihin sijoituksiin Tytäryhtiöhankinnat Luovutustulot muista sijoituksista

15 Lainasaamisten takaisinmaksut 0 11 Saadut osingot investoinneista 5 24 Myydyt osakkuusyhtiöosakkeet 0 60 Saadut korot investoinneista ,6 Investointien rahavirta Rahoituksen rahavirta: Maksullinen osakeanti Pitkäaikaisten lainojen lyhennykset Pitkäaikaisten lainojen nostot Maksetut osingot ja muu voitonjako Rahoituksen rahavirta Rahavarojen muutos Rahavarat tilikauden alussa Käyvän arvon muutokset Rahavarojen muutos Rahavarat tilikauden lopussa KONSERNIN TULOSLASKELMA VUOSINELJÄNNEKSITTÄIN, 1000 EUROA 10-12/ / / / / /2005 Liikevaihto , , , , , ,0 Liiketoiminnan muut tuotot 32,8 115,7 48,2 33,3 92,1 115,7 Materiaalit ja palvelut -989,0-907, ,0-194,5-199,4-907,1 Poistot ja arvonalentumiset ,9-998,3-870,9-414,9-309,0-998,3 Muut liiketoiminnan kulut , , , , , ,9 Liikevoitto 1 861, ,5-263,5 901, , ,5 Rahoitustuotot (netto) -203,8-241,7-450,4-1,2 181,0-241,7 Voitto ennen veroja 1 657, ,8-713,9 899, , ,8 Tuloverot -449,9-647,4 304,2-184,4-345,2-647,4 Tilikauden voitto 1 207,5 841,4-409,7 715, ,4 841,4 Jakautuminen: Emoyhtiön osakkaille 1 199,5 836,1-414,2 710, ,3 836,1 Vähemmistölle 8,0 5,3 4,5 5,1 11,1 5,3 Tulos/osake, EUR 0,07 0,05-0,02 0,06 0,15 0,05 Tulos/osake, laimennettu, EUR 0,07 0,05-0,02 0,06 0,14 0,05 KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT 1-12/ /

16 Toiminnan laajuus Liikevaihto muutos edelliseen vuoteen 131 % 4 % Sijoitettu pääoma keskimäärin Henkilöstön määrä vuoden lopussa Henkilöstö keskimäärin Kannattavuus Liikevoitto suhteessa liikevaihtoon 7 % 9 % Tulos ennen veroja suhteessa liikevaihtoon 6 % 11 % Tilikauden voitto suhteessa liikevaihtoon 4 % 9 % Oman pääoman tuotto 5 % 21 % Sijoitetun pääoman tuotto 6 % 23 % Rahoitus ja taloudellinen asema Korollinen vieras pääoma Rah.om.arvopaperit+ rahat ja pankkis Nettovelkaantumisaste (net gearing) 26 % -51 % Omavaraisuusaste 56 % 70 % Liiketoiminnan rahavirta Tulos/osake,eur, laimentamaton 0,14 0,25 Tulos/osake,eur, laimennettu 0,14 0,25 Oma pääoma/osake 2,83 1,23 Osakkeen alin kaupantekokurssi 3,43 2,90 Osakkeen ylin kaupantekokurssi 4,93 5,35 Osakkeen keskikurssi 4,36 3,66 Osakekannan markkina-arvo PRO FORMA- TULOSLASKELMA, 1000 EUROA LIIKEVAIHTO , ,0 Liiketoiminnan muut tuotot 431,9 570,9 Materiaalit ja palvelut , ,4 Poistot ja arvonalennukset , ,2 Muut liiketoiminnan kulut , ,0 LIIKEVOITTO 658, ,3 Rahoitustuotot(netto) -771, ,0 Voitto ennen veroja -112, ,3 Tuloverot , ,0 TILIKAUDEN VOITTO , ,3 Jakautuminen: Emoyhtiön osakkaille , ,5 Vähemmistölle 22,9 29,8 YHTEENVETO IFRS-STANDARDIEN VAIKUTUKSISTA OMAAN PÄÄOMAAN, 1000 EUROA

17 Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma FAS , , , , ,1 IAS 12 Laskennalliset verosaamiset ja -velat -20,2-6,2-1,0-5,4-80,5 IAS 17 Vuokrasopimukset - 12,2 5,7 10,9 16,3-9,4 IAS 19 Työsuhde-etuudet -214,0-229,8 245,5-261,3 0 IAS 38 Aineettomat hyödykkeet 285,9 336,7 401,6 548,2 645,5 IAS 39 Rahoitusinstrumentit 0 7,4 36,4-5,4 229,8 Muut IFRS-vaikutukset 8,2-7,1-3,4-28,8-12,1 Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma IFRS , , , , ,5 Vähemmistöosuus 153,3 112,6 105,7 110,6 121,7 Oma pääoma yhteensä , , , , ,2 TULOSLASKELMA 1-12/2004, 1000 EUROA FAS 1-12/2004 Muutos IFRS 1-12/2004 Liikevaihto ,7 0, ,7 Liiketoiminnan muut tuotot 210,2-22,7 187,5 Materiaalit ja palvelut -934,2 0,0-934,2 Poistot ja arvonalentumiset -933,7-252, ,8 Muut liiketoiminnan kulut ,3 810, ,5 Liikevoitto 1 821,7 536, ,7 Rahoitustuotot (netto) 595,2-175,7 419,5 Satunnaiset erät 0,0 0,0 0,0 Voitto ennen veroja 2 416,9 360, ,2 Tuloverot -346,9-60,3-407,2 Vähemmistön osuus -29,8 29,8 0,0 Tilikauden voitto 2 040,2 329, ,0 Jakautuminen: Emoyhtiön osakkaille 2 040,2 300, ,3 Vähemmistölle 29,8 0,0 29,8 Osakkeiden osakeantioikaistun lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana on kpl. Osakkeiden laimennusvaikutuksella oikaistu lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana on kpl. Ulkona olevien osakkeiden lukumäärä tilikauden lopussa oli kpl. Yhtiöllä ei ole hallussaan omia osakkeita. Konsernilla ei ole johdannaissopimuksista johtuvia vastuita. 17