Wulff-Yhtiöt merkittävä pohjoismainen toimija 2010 myynti Suomi Ruotsi Norja Viro Tanska ratkaisut toimisto IT-tarvikkeet liike/mainoslahjat ergonomia messut ja tapahtumamarkkinointi NASDAQ OMX alkaen 2000 WUF1V ainoa toimistomaailman alan listattu yritys Pohjoismaissa liikevaihto 93,1 milj. eur liikevoitto 0,04 milj. eur henkilöstö 370 1
Wulffin arvot asiakaslähtöisyys asiakkaita palvellaan aina henkilökohtaisesti takuu Wulffin toiminnan jatkuvuudelle sisäinen yrittäjyys työhön sitoutumista ja vastuun ottamista motivointi tulospalkkauksen avulla tuloksellisuus euroissa mitattavia tuloksia kasvavaa ja kannattavaa liiketoimintaa 2
Päämäärä ja strategia Wulffin pitkän aikavälin tavoitteena on olla Pohjoismaiden ja Baltian nopeimmin kasvava sekä kannattavin toimistomaailman kärkiyritys. Yritysostot ovat oleellinen osa Wulffin kasvustrategiaa. Wulffin tavoitteet: kasvu kannattavuus kansainvälistyminen 3
Wulff-Yhtiöiden hallitus 2010 Heikki Vienola Andreas Tallberg Pentti Rantanen Ari Pikkarainen Saku Ropponen Ere Kariola 4
Wulff-Yhtiöiden johtoryhmä 2010 konsernijohtaja Heikki Vienola varatoimitusjohtaja Ari Pikkarainen talousjohtaja Kati Näätänen Wulff Oy Ab toimitusjohtaja Jani Puroranta Suoramyyntidivisioonan johtaja Veijo Ågerfalk viestintäjohtaja Tarja Törmänen 5
Tapahtumia Skandinaviassa toimiva toimistotuotteita myyvä Wulff Supplies on kasvattanut jatkuvasti markkinaosuuttaan. Etelä-Ruotsin Ljungbyyn avattu logistiikkakeskus on mahdollistanut tulevaisuuden kasvuun. Talous on elpymässä Pohjoismaiden lisäksi myös Virossa. Liikelahjojen joulusesonki sujui hyvin kaikissa Wulffin toimintamaissa. 6
Tapahtumia Wulffinkulma.fi verkkokaupan kehittämiseen ja markkinointiin on panostettu voimakkaasti. Uusia asiakkaita konsernin liikevaihdon kasvua tukemaan on saatu tasaisesti. Verkkokauppaa myydään asiakkaille innovatiivisesti: sähköisen markkinoinnin lisäksi kauppaa markkinoi valikoitu joukko konsernin suoramyyjiä. Henkilökohtaisella myyntityöllä tavoitetaan myös ne asiakkaat, jotka eivät vielä ole tehneet aktiivisesti hankintoja verkossa. 7
Wulffinkulma.fi 8
Kasvun tekijänä osaava henkilöstö Kasvua tekemään tarvitaan osaavia ihmisiä. Yksi konsernin Suoramyynti-divisioonan merkittävimpiä tavoitteita on kyvykkäiden myyntineuvottelijoiden palkkaaminen. Wulff Academy on konsernin oma uusien myyjien koulutusohjelma, joka takaa varsinkin alanvaihtajille ja myyntiuransa ensiaskeleita ottaville parhaan mahdollisen startin. 9
10
Wulff-Yhtiöt numeroina
Liikevaihto kvartaaleittain 2006-2010 30,0 27,1 25,7 25,0 24,0 20,0 meur 15,0 21,6 20,7 19,1 18,6 16,9 16,7 14,8 15,1 14,7 13,3 16,4 17,6 16,2 20,4 22,2 20,2 18,9 10,0 5,0 0,0 Q1 Q2 Q3 Q4 2006 2007 2008 2009 2010 12
Liikevaihto ja liiketulos 2006 2010 meur 100,0 90,0 80,0 70,0 60,0 50,0 40,0 30,0 20,0 10,0 0,0 62,0 2,4 5,1 74,1 76,2 74,8 2,1-0,15 93,1 0,04 2006 2007 2008 2009 2010 5,8 4,8 3,8 2,8 1,8 0,8-0,2 Liikevaihto Liiketulos 13
Omavaraisuusaste 2006-2010 44,7 % 46,7 % 48,7 % 41,7 % 37,0 % 0,0 % 2006 2007 2008 2009 2010 14
Liiketoiminnan rahavirta 2006-2010 2,50 2,09 2,11 2,00 meur 1,50 1,00 1,15 1,47 1,53 0,50 0,00 2006 2007 2008 2009 2010 15
Osakkeiden markkina-arvo 31.12.2010 35,0 30,0 29,9 25,0 22,1 20,9 meur 20,0 15,0 15,1 16,9 10,0 5,0 0,0 2006 2007 2008 2009 2010 16
5,00 4,50 4,00 3,50 3,00 2,50 2,00 1,50 Osakkeen kurssikehitys 2010 17 4.1.2010 18.1.2010 1.2.2010 15.2.2010 1.3.2010 15.3.2010 29.3.2010 12.4.2010 26.4.2010 10.5.2010 24.5.2010 7.6.2010 21.6.2010 5.7.2010 19.7.2010 2.8.2010 16.8.2010 30.8.2010 13.9.2010 27.9.2010 11.10.2010 25.10.2010 8.11.2010 22.11.2010 6.12.2010 20.12.2010 Wulff Group Plc Nasdaq OMX Helsinki Price Index Nasdaq OMX Helsinki Consumer Discretionary Price Index
Wulff-Yhtiöiden omistus Wulff-Yhtiöillä yhteensä 620 osakkeenomistajaa 31.12.2010: Osakemäärä kpl Osuus osakkeista % 1 Vienola Heikki* 2 561 505 38,77 % 2 Pikkarainen Ari* 1 392 025 21,07 % 3 Tapiola-ryhmä 761 100 11,52 % 4 Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma 450 000 6,81 % 5 Kuntien eläkevakuutus 120 300 1,82 % 6 Nordea 111 430 1,69 % 7 Progift Oy 100 000 1,51 % 8 99 036 1,50 % 9 Lisboa De Castro Palacios Hietala Martta 84 100 1,27 % 10 Ågerfalk Veijo 52 000 0,79 % 11 Keskinäinen Koy Vanha Talvitie 12* 51 250 0,78 % 12 Sundholm Göran 50 000 0,76 % 13 Sijoitusrahasto Taaleritehdas 43 785 0,66 % 14 Laakkonen Mikko 40 000 0,61 % 15 Sr Arvo Finland Value 30 048 0,45 % 18
Wulffin osinkopolitiikka Wulffin tavoitteena on aktiivinen osinkopolitiikka. Wulff pyrkii jakamaan osinkona puolet osakekohtaisesta tuloksestaan. Tulos ja osinko / osake eur 0,8 0,6 0,4 0,2 0-0,2 0,59 0,49 0,52 0,50 0,42 0,44 0,34 0,40 0,40 0,22 0,26 0,17 0,20 0,16 0,18 0,10 0,12 0,06 0,05 0,05 0,05 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010-0,11-0,10 Tulos per osake Osinko per osake Lisäosinko 19
Markkinat ja näkymät
Markkinat konsolidoituvat Pohjoismaissa Staples Inc, USA Andvord Tybring-Gjedde ASA, Norja, 2006 Oy Lindell Ab, Suomi, 2010 Staples toimii 26 maassa Euroopassa, Amerikassa, Aasiassa ja Australiassa. Yhtiö on noteerattu New Yorkin pörssissä (Nasdaq OMX). Staplesin liikevaihto vuonna 2009 oli n. USD 24 MRD. Office Depot, USA AGE Kontor & Data AB, Ruotsi, 2008 Frans Svanström & Co AB, Ruotsi, 2011 Office Depotilla on omien sekä kumppaniorganisaatioidensa kautta toimintaa yhteensä 53 maassa. Yhtiö on noteerattu New Yorkin pörssissä (NYSE). Office Depotin liikevaihto vuonna 2009 oli n. USD 12,1 MRD. Lyreco, Ranska Officeday Finland Oy, Suomi, 2010 Lyreco toimii 28 maassa Euroopassa, USA:ssa, Kanadassa ja Aasiassa. Sen liikevaihto vuonna 2009 oli noin 2,0 MRD EUR., Suomi Strålfors Supplies, 2009. 21
Markkinat konsolidoituvat Pohjoismaissa, Suomi YRITYSOSTOT Strålfors Supplies, heinäkuu 2009 Strålfors Supplies AB:n oston myötä Wulffista tuli kesällä 2009 alansa merkittävin pohjoismainen toimija. Stårlfors Supplies nimi vaihtui Wulff Supplies:iin 1.1.2010. Norja: Oslo Stavanger Bergen Trondheim Tanska: Kööpenhamina Ruotsi: Västerås/Tukholma Ljungby Göteborg Wulff Supplies:in vuosittainen liikevaihto on noin 34 MEUR: Ruotsi 44 % Norja 52 % Tanska 4 % 22
Konsernijohtajan kommentti Konsernijohtaja Heikki Vienola: Olen tyytyväinen myynnin kasvuun vuonna 2010. Markkinoiden vilkastuminen ja kehitteillä olevat uudet asiakaslähtöiset ratkaisumme luovat edellytykset myönteiselle kehitykselle. Asiakaslähtöisyys on ohjannut toimintaamme jo yli 120 vuotta ja se on yksi tärkeimmistä menestystekijöistämme jatkossakin. Tulevaisuudessa palvelemme asiakkaitamme yhä kokonaisvaltaisemmin ja yhtenäisemmin, heidän toiveidensa mukaisesti. Myös yhä tiiviimpi yritystemme välinen yhteistyö ja jatkuva uusien synergioiden hyödyntäminen ovat merkittävissä rooleissa tulevaisuuden tuloksen tekemisessä. 23
Wulff-konsernin tavoite on kannattava kasvu Sata lasissa vuonna 2011! Henkilöstö mukana tuloksen tekemisessä, sata lasissa! Panostukset myyjien rekrytointiin ja koulutukseen Strategiaa tukevat yritysostot Suomessa ja sen lähialueilla 2010 liikevaihto 93,1 milj. eur Yhtiöiden välisen ristiinmyynnin tehostaminen Tuotteiston ja palvelutarjonnan laajentaminen 24