HKScan-konserni Osavuosikatsaus Q1/2013 Katsaus konsernin toimintaan Toimitusjohtaja Hannu Kottonen Tiedotustilaisuus 7.5.2013
HKScan-konserni *) *) *) Oikaistu 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 2
HKScan-konserni Liikevaihto laski hieman alemmista myyntimääristä johtuen. Vertailukelpoinen liikevoitto nousi hieman. Kaiken kaikkiaan tulos pysyi ennallaan. Puola paras markkina-alue Talouden yleinen epävarmuus, kilpailu tiukkaa Rehu- ja viljakustannukset edelleen korkeat, myyntihintojen korotuksia jatkettiin Sianlihasta kausiluonteista ylitarjontaa, naudanlihan rakenteellinen niukkuus jatkui, siipikarjanliha parhaiten tasapainossa Kysymykset hevosenlihaan, ruuan alkuperään ja merkintöihin liittyen haastoivat eurooppalaista liha- ja ruokateollisuutta. Viennissä esteitä Vuonna 2012 aloitettu konserninlaajuinen kehittämisohjelma käynnissä; tavoitteena yli 20 miljoonan euron vuotuinen tulosparannus. - Rakennemuutokset Ruotsissa ja Suomessa etenevät hyvin. - Muutokset toteutetaan 2013 puoliväliin ja loppuun mennessä. - Lukuisia pienempiä toimenpiteitä käynnissä Suurkuluttajaliiketoiminnassa (Away from Home) organisaation ja liiketoiminnan kehitys eteni. Tuottajayhteistyömalli otettiin käyttöön Suomessa. 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 3
Markkina-alue Suomi *) *) Sianlihan ylitarjonta, naudanlihan niukkuus ja alentuneet määrät muutamissa kategorioissa vaikuttivat tulokseen negatiivisesti. Markkinan kokonaisvolyymi laski. Myyntihintoja korotettiin, mikä ei kattanut kohonneita kustannuksia kaikissa segmenteissä. Suomen organisaatiomuutokset ja uudelleenjärjestelyt jatkuivat. Laittomat lakot yt-neuvottelujen aikana vaikeuttivat koko teurastus- ja leikkuuketjun toimintaa arvioitu negatiivinen tulosvaikutus 1-2 miljoonaa euroa *) Oikaistu 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 4
Markkina-alue Baltia Liikevaihto kasvoi hieman, liiketulos jonkin verran parempi rehu-, vilja-, henkilöstö-, energia- ja kuljetuskustannusten noususta huolimatta Kustannusvaikutusta tasasivat tehokkuuden parantamistoimenpiteet ja konsernin toimintamallin käyttöönotto. Paikallinen kysyntä vakaata, vienti kangerteli Latvian tytäryhtiöt yhdeksi yhtiöksi (Rīgas Miesnieks) 1.3. alkaen Liettuan logistiikka yhdistettiin Latvian logistiikkatoimintoihin Riiassa. 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 5
Markkina-alue Ruotsi *) *) Liikevaihto laski ruotsalaisen naudanlihan niukkuuden vuoksi. Sianlihasta kausiluonteista ylitarjontaa, hankintahinnat edelleen korkealla tasolla ja tuontivolyymit aiheuttivat painetta myyntihintoihin Kehittämisohjelman vaikutus näkyi tulosparannuksena negatiivisesta liikevoitosta huolimatta. Toimenpiteet jatkuvat. Brändituotteita kehitettiin edelleen. *) Oikaistu 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 6
Markkina-alue Tanska Neljänneksen tulos jäi alle viime vuoden tason. Syinä nousseet raakaaine- ja tuotantokustannukset sekä alhaisemmat myyntimäärät Painetta myyntihintojen korotuksiin. Hinnankorotukset eivät kattaneet kustannusten nousua täysimääräisesti. Vinderupin laitos ei yltänyt vielä täysiin tuotantomääriin; viimeiset tuotantolinjat käyttöön Q1 aikana Tuoreiden siipikarjatuotteiden uudelleenlanseeraus ja myynti Ruotsiin Pärsons-tuotemerkin alla Q2:n aikana Vakuutusasioiden käsittely kesken 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 7
Markkina-alue Puola Liikevoittomarginaali nousi merkittävästi 4,3 % 6,3 %. Tulosparannukseen vaikuttivat - onnistunut brändinhallinta ja tuote-mix, - aktiivinen lihanhankinta ja tuotantokustannusten seuranta ja - lihavalmisteiden myynnin kasvu. Vientivolyymit jäivät matalalle tasolle. Euroopan (ja Puolan) heikkenevä talous vaikuttaa sekä kysyntään että hankintamääriin Puolassa. 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 8
Rehuraaka-aineiden hintaindeksi Sika 135 130 125 125 127 126 127 130 128 125 125 120 115 110 105 100 100 100 103 104 107 110 109 113 95 90 85 80 75 70 12/2011 1/2012 2/2012 3/2012 4/2012 5/2012 6/2012 7/2012 8/2012 9/2012 10/2012 11/2012 12/2012 1/2013 2/2013 Act 3/2013 2/2013 Lähde: HKScan 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 9
Rehuraaka-aineiden hintaindeksi Siipikarja 145 140 136 139 138 137 138 135 136 135 135 130 125 120 120 116 116 114 115 109 110 107 104 105 100 100 95 90 85 80 75 70 12/2011 1/2012 2/2012 3/2012 4/2012 5/2012 6/2012 7/2012 8/2012 9/2012 10/2012 Act. 11/2012 12/2012 1/2013 2/2013 ACT 3/2013 10/2012 2/2013 Lähde: HKScan 10/2012 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 10
HKScan-konserni Osavuosikatsaus Q1/2013 Taloudellinen katsaus Talousjohtaja Tuomo Valkonen Tiedotustilaisuus 7.5.2013 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 11
Konsernin liikevoitto Q1/2012 vs. Q1/2013 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 12
Konsernin rahavirta ennen rahoituskuluja Q1/2012 vs. Q1/2013 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 13
Konsernin rahavirta ennen rahoituskuluja Q1/2012 vs. Q1/2013 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 14
Konsernin liikevoitto 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 15
Suomen liikevoitto 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 16
Baltian liikevoitto 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 17
Ruotsin liikevoitto 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 18
Tanskan liikevoitto 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 19
Puolan liikevoitto *) 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 20
Konsernin liikevoiton kehitys 2009-2013 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 21
Konsernin nettorahoituskulut 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 22
Konsernin verot 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 23
Rahavirta ennen rahoituskuluja 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 24
Rahavirta ennen rahoitusta 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 25
Investoinnit 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 26
Voitto ennen veroja 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 27
Tilikauden voitto 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 28
Tulos/osake (EPS) 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 29
Sijoitetun pääoman tuotto (ROCE) *) *) *) Viimeiset 12 kk 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 30
Nettovelkaantumisaste (Net gearing) 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 31
Nettovelka 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 32
Omavaraisuusaste 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 33
Avainluvut *) Oikaistu **) Q1/2013 ja Q1/2012 viim. 12 kk 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 34
Arvio vuodelle 2013
Arvio vuodelle 2013 (ennallaan) Liiketoimintaympäristö pysyy haasteellisena, koska sekä eläinten tarjonnan ja kuluttajien ostovoiman arvioidaan supistuvan edelleen. Lihan kysynnän odotetaan kehittyvän vakaana. Konserni keskittyy hallitsemaan tulevaisuuden liiketoiminnan dynamiikkaa kustannusten ja pääoman käytön tiukka kontrolli kysynnän ja tarjonnan tasapainottaminen ennakoivampi myyntihinnoittelu Uudistettu strategia, uusi toimintamalli ja organisaatio edistävät kannattavuuden paranemista. Kehittämisohjelmien taloudellisten hyötyjen arvioidaan nopeuttavan tuloksen paranemista vuoden 2013 jälkipuoliskolla ja sen jälkeen. Konsernin koko vuoden liikevoiton arvioidaan paranevan vuodesta 2012. 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 36
7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 37
HKScanin strategia 2012 2015 Visio Liha-alan vastuullinen esikuva Strategia Suorituskyvyn parantaminen Parannamme suorituskykyämme entistä tehokkaammilla ja läpinäkyvillä konsernitasoisilla liiketoiminnoilla, osaamisella, johtamisella ja viestinnällä. Nostamme kannattavuutta kehittämällä brändejä ja tarjoomaa sekä luopumalla kannattamattomasta toiminnasta. Kaikki mitä teemme on vastuullista ja tuo lisäarvoa liiketoiminnalle, sidosryhmille ja kuluttajille. Keskitymme erityisesti kotimarkkinoihimme ja luomme kilpailuetua määrätietoisella strategian toteutuksella. Pakkovoitot 1. Brändiarvon ja kysynnän kehittäminen 3. Tulevaisuuden liiketoiminnan dynamiikan aktiivinen johtaminen 2. Operatiivisen tehokkuuden parantaminen 4. Pääomarakenteen ja konserniraportoinnin kehittäminen Missio ja arvot Enemmän kuin lihaa Menestys, Tiimityö, Luottamus, Vastuullisuus, Kunnioitus 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 38
Konsernin rakenne Luulaja Suomi Liikevaihto 2012: 814 Meur *) HKScan-konserni Liikevaihto 2012: 2 503 miljoonaa euroa *) Baltia Liikevaihto 2012: 177 Meur Ruotsi Liikevaihto 2012: 1 058 Meur *) Tanska Liikevaihto 2012: 212 Meur 50 % Puola Liikevaihto 2012: 344 Meur Lontoo Skovsgaard Vinderup Padborg Eckernförde Örebro Skara Linköping Halmstad Kristianstad Swinoujscie Poznan Outokumpu Forssa Mikkeli Eura Mellilä Turku Vantaa Tallinna Pietari Tukholma Rakvere Varsova Kolo Czyzew Riika Jelgava Sokolów Viiratsi Vilna Tarnow Debica Jaroslaw *) Oikaistu Tuotantolaitos Myyntikonttori 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 39 39
HKScanin toimintamalli Teknologian ja tuotannon kehittäminen Aki Laiho* HR Sari Suono* (2.4.2013 lähtien) Lakiasiat ja hallinto Markku Suvanto* Consumer Suomi ja Baltia Anne Mere* Consumer Skandinavia Göran Holm* AfH Jukka Nikkinen* Sokolów + muut osakkuusyhtiöt Talous Tuomo Valkonen* Rahoitus Irma Kiilunen Viestintä Marja-Leena Dahlskog Strategia & Strategiset projektit Samuli Eskola Toimitusjohtaja Hannu Kottonen* HKScanin hallitus Juha Kylämäki, pj; Niels Borup, varapj; Teija Andersen, Gunilla Aschan, Tero Hemmilä, Henrik Treschow * Johtoryhmän jäsen 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 40
HKScan 100 vuotta 7.5.2013 HKScanin osavuosikatsaus Q1/2013 41