AKTIA PROFIILIPALVELU SALKKU 1

AKTIA PROFIILIPALVELU SALKKU 1 Kehittyneiden markkinoiden osakkeet Aktia Capital, Aktia Nordic, Aktia Nordic Small Cap, Aktia Eurooppa, Aktia Europe Small Cap, Aktia America, Nomura Japan Strategic Value Fund Kehittyvien markkinoiden osakkeet Aktia Emerging Market Equity Select Kehittyneiden markkinoiden valtionlainat Aktia Government Bond+, Aktia Inflation Bond+ Yrityslainat Aktia Corporate Bond+, Aktia Global High Yield Bond+ Kehittyvien markkinoiden valtionlainat Aktia Emerging Market Bond+, Aktia Emerging Market Local Currency Bond+, Aktia Emerging Market Local Currency Frontier Bond +, Aktia Emerging Market Local Currency T-Bill+ Lyhyt korko Aktia Likvida+ Vaihtoehtoiset sijoitukset Estlander Freedom Aktia Commodity

AVAINTIETOESITE 03/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA CAPITAL, OSUUSLAJIT A JA B (ISIN-KOODI: FI0008804976, FI0008801071) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on osakerahasto, joka sijoittaa varansa kotimaisiin osakkeisiin ja osakesidonnaisiin instrumentteihin. Sijoituksia tehdään pitkällä aikavälillä ja sijoituspäätökset perustuvat aina perusteellisiin analyyseihin yhtiöistä ja markkinoista. Painopiste on yrityksissä, joilla on johtava markkina-asema omalla alallaan, ja joilla on lisäarvoa tuottavaa erityisosaamista. Sijoituskohteiden valinnassa yhtiöiden arvostus on aina keskeinen valintakriteeri. Arvostuksen tulee olla kohtuullinen suhteessa yhtiön tuloksentekokykyyn, taseen vahvuuteen ja pidemmän aikavälin kasvunäkymiin. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Rahaston vertailuindeksi on OMXH CAP GI, joka on suomalaisten pörssiyhtiöiden osakkeiden arvonmuutosta kuvaava indeksi. Yksittäisen yhtiön painoarvo on korkeintaan 10 %. OMXH CAP GI on tuottoindeksi, jossa huomioidaan yhtiöiden osinkotuotot. Riski-tuottoprofiili Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien osakesijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten osingot, sijoitetaan uudestaan. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Pienempi riski Suurempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä ja sijoittajan tulee huomioida, että alinkaan riskiluokka ei tarkoita, että sijoitus olisi täysin riskitön. Rahaston riskiluokka on 6, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy korkea riski, mutta samalla myös tuotto-odotukset ovat korkeamman riskin luokissa suuremmat. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahasto sijoittaa varansa osakemarkkinoille, jolloin osuuden arvoon vaikuttavat sijoituksen markkina-arvon muutokset ja markkinoiden yleinen taloudellinen kehitys. Arvon kehitykseen voi vaikuttaa yleisen taloudellisen kehityksen lisäksi myös muut tekijät kuten poliittiset tai lainsäädännölliset muutokset. Tavanomaisten osakerahastoihin kohdistuvien riskien lisäksi rahaston keskeinen riski on markkina-alueriski, jolla tarkoitetaan tilannetta, jossa tietylle maantieteelliselle alueelle kohdistuvien sijoitusten arvonkehitys voi poiketa huomattavasti osakemarkkinoiden yleisestä arvonkehityksestä. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 1,0 % Lunastuspalkkio 1,0 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut 1,83 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat maksut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Tarkempia tietoja palkkiosta voi saada esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivulla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 60,0 % 40,0 % 20,0 % 0,0 % -20,0 % -40,0 % -60,0 % 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Capital B 26,5 % 8,0 % -46,5 % 55,6 % 27,9 % -26,2 % 17,1 % 31,1 % 2,0 % 13,6 % Index 25,2 % 5,5 % -47,2 % 46,8 % 29,8 % -24,9 % 15,5 % 31,6 % 10,6 % 15,9 % Rahaston aloitusvuosi on 1992. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot rahaston tuotosta on saatavissa osoitteesta Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A/B). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan neljä (4) prosenttia varsinaisen yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Jan Brännback ja Janne Lähdesmäki Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 16.8.2004. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 22.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 01/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA NORDIC, OSUUSLAJIT A JA B (ISIN-KOODI: FI0008810551, FI0008810569) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on osakerahasto, jonka varat sijoitetaan pääosin pohjoismaisiin julkisesti noteerattuihin osakkeisiin ja osakesidonnaisiin instrumentteihin. Sijoituksia tehdään pitkällä aikavälillä ja sijoituspäätökset perustuvat aina perusteellisiin analyyseihin yhtiöistä ja markkinoista. Osakevalinnassa painotetaan toimialoja, joilla on kasvupotentiaalia, ja näiden sisällä alansa johtavia yrityksiä. Tärkeitä valintakriteereitä ovat yrityksen vahva markkina-asema, selkeä kasvustrategia ja tase, joka mahdollistaa pitkäjänteisen ja kannattavan kasvun. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Rahaston vertailuindeksi on Dow Jones STOXX Nordic 30 Net Return Index, joka on 30 pohjoismaisen suuryrityksen osakkeiden arvonkehitystä kuvaava indeksi. Dow Jones STOXX Nordic 30 Net Return Index on nettotuottoindeksi, jossa huomioidaan yritysten osinkotuotot verojen jälkeen. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien osakesijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto voi käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Käytännössä johdannaisten käyttö on pientä. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten osingot, sijoitetaan uudestaan. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Suurempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä ja sijoittajan tulee huomioida, että alinkaan riskiluokka ei tarkoita, että sijoitus olisi täysin riskitön. Rahaston riskiprofiili ja luokka voivat muuttua. Rahaston riskiluokka on 6, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy korkea riski, mutta samalla myös tuotto-odotukset ovat korkeamman riskin luokissa suuremmat. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahasto sijoittaa varansa osakemarkkinoille, jolloin osuuden arvoon vaikuttavat sijoituksen markkina-arvon muutokset ja markkinoiden yleinen taloudellinen kehitys. Arvonkehitykseen voi vaikuttaa yleisen taloudellisen kehityksen lisäksi myös muut tekijät kuten poliittiset tai lainsäädännölliset muutokset. Tavanomaisten osakerahastoihin kohdistuvien riskien lisäksi rahaston arvonkehitykseen vaikuttavia keskeisiä riskejä ovat valuttariski ja markkina-alueriski. Rahasto tekee sijoituksia myös muussa valuutassa kuin eurossa, joten rahastoon kohdistuu valuuttariski. Tällä tarkoitetaan tilannetta, jossa valuutta, jossa sijoitus on tehty, heikkenee suhteessa euroon ja sijoitusten arvo laskee. Valuutta, jossa sijoitus on tehty, voi myös vahvistua suhteessa euroon, mikä nostaa sijoituksen arvoa. Markkina-alueriskillä tarkoitetaan tilannetta, jossa tietylle maantieteelliselle alueelle kohdistuvien sijoitusten arvonkehitys voi poiketa huomattavasti osakemarkkinoiden yleisestä arvonkehityksestä. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 1,0 % Lunastuspalkkio 1,0 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut 1,86 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Tarkempia tietoja palkkioista voi selvittää esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 60,0 % 40,0 % 20,0 % 0,0 % -20,0 % -40,0 % Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivulla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Rahaston aloitusvuosi on 2006. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. -60,0 % 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Nordic B -0,7 % -52,1 % 54,9 % 39,9 % -17,0 % 18,4 % 21,6 % 9,0 % 22,6 % Index 4,8 % -47,5 % 41,4 % 32,1 % -14,4 % 20,8 % 22,9 % 7,3 % 9,7 % Tuoreimmat tiedot rahaston tuotossa on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A/B). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan neljä (4) prosenttia varsinaisen yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Jan Brännback ja Janne Lähdesmäki Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 10.4.2006. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 28.1.2016 alkaen.

BASFAKTA FÖR INVESTERARE Detta faktablad innehåller basfakta om nedanstående fond och riktar sig till placerare. Faktabladet är inte 03/2016 reklammaterial. Faktabladet är material som krävs enligt lag för att hjälpa placeraren att förstå vad en investering i fonden innebär och riskerna med denna. För att placeraren skall kunna göra ett välgrundat placeringsbeslut, rekommenderar vi att placeraren bekantar sig med detta dokument. PLACERINGSFONDEN AKTIA NORDIC SMALL CAP, ANDELSSLAG OCH -SERIER A, B, C OCH D (ISIN-KOD: FI4000029624, FI4000029632, FI4000029640, FI4000029657) Fonden förvaltas av Aktia Fondbolag Ab, som ingår i Aktia Bank Abp-koncernen. Mål och placeringspolitik Fonden är en aktiefond som placerar sina medel i nordiska små och medelstora bolags aktier och aktierelaterade instrument. Med små och medelstora bolag avses i detta sammanhang bolag vars marknadsvärde vid placeringstidpunkten är mindre än 3 miljarder euro. Placeringarna görs på lång sikt och avsikten är att behålla en låg omsättningshastighet i fonden. Nyttan av en låg omsättningshastighet accentueras på Small Cap-aktiemarknaden där likviditeten är lägre. Placeringsbesluten baserar sig alltid på grundliga analyser av företagen och marknaderna. Viktiga urvalskriterier är företagets starka marknadsposition, en tydlig tillväxtstrategi och en balans som möjliggör en långsiktig och lönsam tillväxt. Fondens målsättning är att uppnå bättre avkastning än sitt jämförelseindex på lång sikt. Fondens jämförelseindex är Carnegie Nordic Small Cap Return Index som består av flera index som beskriver de nordiska Small Cap-marknaderna. Carnegie Nordic Small Cap Return Index är ett avkastningsindex och beaktar företagens dividender. Fonden idkar aktiv förvaltning av medlen i syfte att uppnå placeringsverksamhetens mål. Fondandelens värde påverkas av aktieplaceringarnas värdeförändringar, som kan vara betydande. Fondens basvaluta är euro. Avkastningen från fondens placeringsobjekt (tex. dividender) återinvesteras. Placeraren kan teckna och inlösa fondandelar varje bankdag. Risk-avkastningsprofil Lägre risk Högre risk Lägre möjlig avkastning Högre möjlig avkastning 1 2 3 4 5 6 7 Risk/avkastningsprofilen beskriver hur värdet på fondandelen har fluktuerat under de senaste fem åren. I och med att fonden inte har en avkastningshistoria för de senaste fem åren har risk/avkastningsprofilen simulerats av fondens jämförelseindex. Fondens risknivå graderas på en skala mellan 1-7, där 1 betyder låg risk och 7 hög risk och placeraren bör vara medveten om att en placering i den lägsta riskklassen inte heller är helt riskfri. Fondens riskprofil och -klass kan ändra. Fondens riskklass är 6, som betyder att fondens framtida värdeutveckling förknippas med en hög risk samtidigt som en högre placering på skalan indikerar högre avkastningsförväntning. Den historiska utvecklingen av fondandelens värde är inte en garanti för framtida utveckling. Fondandelens värde kan stiga eller sjunka och placeraren kan även förlora det insatta kapitalet. Fonden placerar sina medel på aktiemarknaden vilket innebär att fondandelens värde påverkas av förändringar i placeringarnas marknadsvärde och den allmänna ekonomiska utvecklingen men även av övriga faktorer såsom förändringar i politiska omständigheter eller lagstiftning. Förutom för aktiefonder specifika risker utgör valutarisk, marknadsområdesrisk och stilrisk centrala risker som inverkar på fondens värdeutveckling. Fonden placerar även i andra valutor än euro vilket gör att det finns en valutarisk i fonden. Med valutarisk avses en situation där valutan som placeringen är gjord i försvagas i förhållande till euro och placeringens värde sjunker. Valutan kan även förstärkas i förhållande till euron, vilket ökar på placeringens värde. Fonder som placerar på ett specifikt geografiskt område utsätts för en marknadsområdesrisk. Med marknadsområdesrisk avser man den risk som uppstår i de fall att värdeutvecklingen på den specifika geografiska marknaden avsevärt avviker från aktiemarknadernas generella värdeutveckling. Fonden placerar i småbolag, vilkas värdeutveckling kan avvika från den allmänna värdeutvecklingen på aktiemarknaden. Tilläggsinformation om fondernas risker finns tillgänglig i fondprospektet sid. 7. Fondprospektet finns på adressen Aktia Fondbolag Ab PB 695 00101 Helsingfors Tfn. 010 247 6843 Fax 010 247 6849 FO-nummer 0672513-3 www.aktia.fi

Kostnader De kostnader placeraren betalar används för att betala för fondens driftskostnader, inklusive kostnader för marknadsföring och distribution. Dessa kostnader minskar på placeringens potentiella avkastning. Engångsavgifter för teckning och inlösen av fondandelar Provisioner enligt gällande prislista Teckningsprovision 1,0 % Inlösenprovision 1,0 % Avgifter som debiteras ur fonden under året Löpande kostnader (A och B) 1,99 % p.a. Löpande kostnader (C och D) 1,16 % p.a. Avgifter som debiteras ur fonden under särskilda omständigheter Avkastningsbaserad provision Avkastningsbaserad provision Nej Fondens tidigare utveckling 30,0 % 25,0 % 20,0 % 15,0 % 10,0 % 5,0 % 0,0 % 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Nordic Small Cap B 25,5 % 27,2 % 7,1 % 27,7 % Index 18,6 % 28,2 % 7,4 % 24,1 % Noggrannare information om provisioner finns tillgängligt till exempel i vid var tid gällande prislista, hos Fondbolaget som administrerar fonden eller hos dess ombud. Fondens maximala provisioner finns omnämnda i dess stadgar. De löpande kostnader som presenteras baserar sig på kostnader som uppburits ur fonden under år 2015. De kan variera från ett år till ett annat. De innehåller inte: Avkastningsbaserad provision Transaktionsprovisioner som betalas av fonden Tilläggsinformation om kostnaderna finns tillgängligt i fondprospektet sid. 11. Fondprospektet finns på adressen www. aktia.fi. Fonden har inlett sin verksamhet år 2011. Den historiska utvecklingen av fondandelens värde är inte en garanti för framtida utveckling. I de presenterade avkastningarna har alla de kostnader som uppbärs ur fonden, såsom fondens förvaltnings- och förvaringsprovisioner, beaktats. Transaktionsprovisioner som uppbärs av kunden har inte beaktats. Den historiska värdeutvecklingen är beräknad i euro som även är fondens basvaluta. Den nyaste informationen om fondens avkastning hittas på Internet på adressen Praktiska anvisningar Fondens stadgar, basfakta för investerare och övrigt material finns tillgängligt utan avgift på svenska och finska på www.aktia.fi eller på bankkontoren. Fondandelens värde räknas och publiceras varje bankdag. Man kan följa med fondandelens värdeutveckling via Internet på adressen Skattelagsstiftningen i fondens hemstat kan påverka placerarens personliga skattesituation. Utöver de fondspecifika riskerna som nämns här, lönar det sig även att beakta de allmänna riskerna förknippade med fondplaceringar. Riskerna beskrivs noggrannare i det officiella fondprospektet. Aktia Fondbolag Ab kan hållas ansvarigt endast om ett påstående i detta faktablad är vilseledande, felaktigt eller oförenligt med det officiella fondprospektet. Fondens andelar delas enligt vinstutdelning i avkastnings- och tillväxtandelar (A och C / B och D). Fonden kan ha flera avkastningseller tillväxtandelsserier. Fondbolagets ordinarie bolagsstämma bestämmer årligen om den utdelbara avkastningen och dess betalning åt innehavare av avkastningsandelar (A och C-andelar). Målsättningen är att årligen betala ut som utdelning ett belopp som motsvarar fyra (4) procent av fondandelens värde den dag ordinarie bolagsstämman hålls. Avkastningen betalas till de ägare av avkastningsandelar som är upptagna i fondandelsregistret enligt registeruppgifterna den dag Fondbolagets ordinarie bolagsstämma hålls, dock senast en (1) månad efter Fondbolagets bolagsstämma. Till tillväxtandelar (B och D-andelar) utbetalas ingen utdelning utan den vinst som hänför sig till tillväxtandelarna ökar på andelens värde. Minimiteckning för A- och B-andelar är 50 euro och för C- och D-andelar är 1 000 000 euro. Minimitecking för regelbundet fondspar är 20 euro och ett avtal om regelbundet fondsparande kan göras i B-andelar. Förvarsinstitut: Aktia Bank Abp Portföljförvaltare: Aktia Kapitalförvaltning Ab, Jan Brännback och Janne Lähdesmäki Revisor: KMPG Oy Ab, CGR-samfund De gällande fondspecifika stadgarna har senast fastställts 23.6.2011 i Finland. Aktia Fondbolag Ab har beviljats koncession i Finland och bolaget är under Finansinspektionens tillsyn. Fonden omfattas inte av insättningsgarantin eller av skyddet från ersättningsfonden för investerare.detta dokument är i kraft från och med 24.3.2016.

AVAINTIETOESITE 01/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA EUROOPPA, OSUUSLAJIT A JA B (ISIN-KOODI: FI0008804836, FI0008804844) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on osakerahasto, joka sijoittaa varansa eurooppalaisiin osakkeisiin ja osakesidonnaisiin instrumentteihin. Sijoituksia tehdään pitkällä aikavälillä ja sijoituspäätökset perustuvat aina perusteellisiin analyyseihin yhtiöistä ja markkinoista. Osakevalinnassa painotetaan kasvupotentiaalia omaavia toimialoja ja näiden sisällä johtavia yrityksiä. Yritysvalinnassa tärkeitä kriteereitä ovat yrityksen vahva markkina-asema ja selkeä kasvustrategia sekä tase, joka mahdollistaa yrityksen pitkäjänteisen ja kannattavan kasvun. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Rahaston vertailuindeksi on STOXX Europe 600 Net Return EUR, joka on eurooppalaisten 600 pienten, keskisuurten ja suurten yritysten osakkeiden arvonkehitystä kuvaava indeksi. STOXX Europe 600 Net Return EUR on tuottoindeksi, jossa huomioidaan yritysten osinkotuotot verojen jälkeen. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien osakesijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto voi käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Käytännössä johdannaisten käyttö on pientä. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten osingot, sijoitetaan uudestaan. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Suurempi riski Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä ja sijoittajan tulee huomioida, että alinkaan riskiluokka ei tarkoita, että sijoitus olisi täysin riskitön. Rahaston riskiluokka on 6, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy korkea riski, mutta samalla myös tuotto-odotukset ovat korkeamman riskin luokissa suuremmat. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahasto sijoittaa varansa osakemarkkinoille, jolloin osuuden arvoon vaikuttavat sijoituksen markkina-arvon muutokset ja markkinoiden yleinen taloudellinen kehitys. Arvonkehitykseen voi vaikuttaa yleisen taloudellisen kehityksen lisäksi myös muut tekijät kuten poliittiset tai lainsäädännölliset muutokset. Tavanomaisten osakerahastoihin kohdistuvien riskien lisäksi rahaston arvonkehitykseen vaikuttavia keskeisiä riskejä ovat valuttariski ja markkina-alueriski. Rahasto tekee sijoituksia myös muussa valuutassa kuin eurossa, joten rahastoon kohdistuu valuuttariski. Tällä tarkoitetaan tilannetta, jossa valuutta, jossa sijoitus on tehty, heikkenee suhteessa euroon ja sijoitusten arvo laskee. Valuutta, jossa sijoitus on tehty, voi myös vahvistua suhteessa euroon, mikä nostaa sijoituksen arvoa. Markkina-alueriskillä tarkoitetaan tilannetta, jossa tietylle maantieteelliselle alueelle kohdistuvien sijoitusten arvonkehitys voi poiketa huomattavasti osakemarkkinoiden yleisestä arvonkehityksestä. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 1,0 % Lunastuspalkkio 1,0 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut 1,87 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Tarkempia tietoja palkkioista voi selvittää esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 50,0 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % -10,0 % -20,0 % -30,0 % -40,0 % -50,0 % 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Eurooppa B 28,5 % 23,4 % 4,0 % -47,5 % 34,5 % 14,5 % -11,2 % 18,7 % 11,0 % 2,2 % 11,4 % Index 23,5 % 17,8 % 2,4 % -43,8 % 32,0 % 11,6 % -8,6 % 18,2 % 20,8 % 7,2 % 9,6 % Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivulla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Rahaston aloitusvuosi on 1998. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot rahaston tuotossa on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A/B). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan neljä (4) prosenttia varsinaisen yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Janna Haahtela, Anders Thylin ja Andreas Bergman Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 8.3.2006. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 28.1.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 03/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA EUROPE SMALL CAP, OSUUSLAJIT JA -SARJAT A, B, C JA D (ISIN-KOODI: FI4000122981, FI4000122999, FI4000123005, FI4000123013) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on osakerahasto, joka sijoittaa varansa pääosin eurooppalaisiin pieniin ja keskisuuriin yrityksiin, joiden markkina-arvo sijoitushetkellä on alle 6 miljardia euroa. Perusteellisen toimiala- ja yritysanalyysin avulla salkunhoitajamme pyrkivät löytämään eurooppalaisten pienten ja keskisuurten yritysten joukosta parhaat sijoituskohteet. Osakevalinnassa painotetaan toimialoja, joilla on kasvupotentiaalia, ja näiden sisällä alansa johtavia yrityksiä. Tärkeitä valintakriteereitä ovat yrityksen vahva markkina-asema, selkeä kasvustrategia sekä pitkäjänteinen ja kannattavan kasvun mahdollistava tase. Sijoituspäätöksen tekoa edeltää perusteellinen yrityksen läpikäynti, jonka tavoitteena on löytää pitkäjänteisiä sijoituskohteita ja näin ylläpitää alhainen kiertonopeus rahastossa. Alhaisen kiertonopeuden hyöty korostuu etenkin markkinaarvoltaan pieniin yrityksiin sijoitettaessa, koska näillä on alhaisempi likviditeetti. Pienyhtiöistä tuotetaan markkinoilla selvästi vähemmän tutkimusta kuin suurista, jolloin suorien yrityskontaktien tuoma lisäarvo korostuu. Lisäksi yksittäisen Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Suurempi riski Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Koska rahastolla ei ole viiden vuoden tuottohistoriaa, on rahaston riskituottoprofiilin kuvaamiseen käytetty rahaston vertailuindeksin tuottohistoriaa. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä ja sijoittajan tulee huomioida, että alinkaan riskiluokka ei tarkoita, että sijoitus olisi täysin riskitön. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua. Rahaston riskiluokka on 6, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy korkea riski, mutta samalla myös tuotto-odotukset ovat korkeamman riskin luokissa suuremmat. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahasto sijoittaa varansa osakemarkkinoille, jolloin osuuden arvoon vaikuttavat sijoituksen markkina-arvon muutokset ja markkinoiden yleinen taloudellinen kehitys. Arvonkehitykseen voi vaikuttaa yleisen taloudellisen kehityksen lisäksi myös muut tekijät kuten poliittiset tai lainsäädännölliset muutokset. Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi pienyritysten osaketuoton korrelaatio eli riippuvuus kokonaismarkkinoiden kehitykseen on keskimäärin verrattain alhainen. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Rahaston vertailuindeksi STOXX Europe 200 Small Cap NTR SCXR nettotuottoindeksi, jonka arvossa huomioidaan yritysten osingot verojen jälkeen. Indeksi kuvaa eurooppalaisia pienosakeyhtiömarkkinoita. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien osakesijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten osingot, sijoitetaan uudestaan. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Tavanomaisten osakerahastoihin kohdistuvien riskien lisäksi rahaston arvonkehitykseen vaikuttavia keskeisiä riskejä ovat valuttariski, markkina-alueriski, likviditeettiriski ja tyyliriski. Rahasto tekee sijoituksia myös muussa valuutassa kuin eurossa, joten rahastoon kohdistuu valuuttariski. Tällä tarkoitetaan tilannetta, jossa valuutta, jossa sijoitus on tehty, heikkenee suhteessa euroon ja sijoitusten arvo laskee. Valuutta, jossa sijoitus on tehty, voi myös vahvistua suhteessa euroon, mikä nostaa sijoituksen arvoa. Likviditeettiriski eli riski siitä, että sijoitusten realisointi etenkin heikossa markkinatilanteessa voi johtaa tappioihin ja viivästyksiin ja jopa viivästyttää lunastusten maksamista. Markkina-alueriskillä tarkoitetaan tilannetta, jossa tietylle maantieteelliselle alueelle kohdistuvien sijoitusten arvonkehitys voi poiketa huomattavasti osakemarkkinoiden yleisestä arvonkehityksestä. Lisäksi rahasto sijoittaa pienyhtiöihin, joiden osakkeen arvonkehitys voi poiketa osakemarkkinoiden yleisestä kehityksestä. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 1,0 % Lunastuspalkkio 1,0 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A ja B) 1,99 % p.a. Juoksevat kulut (C ja D) 1,16 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Aiempi tuotto- tai arvonkehitys Tarkempia tietoja palkkioista voi selvittää esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivulla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta 30,0 % 25,0 % 20,0 % 15,0 % 10,0 % 5,0 % 0,0 % 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Europe Small Cap B 28,3 % Index 15,7 % Rahaston aloitusvuosi on 2014. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot rahaston tuotossa on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainituihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A ja C / B ja D). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan neljä (4) prosenttia varsinaisen yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B ja D) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa. Minimimerkintä C- ja D-osuuksille on 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Janna Haahtela, Anders Thylin ja Andreas Bergman Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 18.11.2014. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 24.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 01/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA AMERICA OSUUSLAJIT A JA B (ISIN-KOODI: FI0008806310, FI0008806328) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on osakerahasto, joka sijoittaa varansa pääosin pohjoisamerikkalaisiin osakkeisiin ja osakesidonnaisiin instrumentteihin. Sijoituksia tehdään pitkällä aikavälillä ja sijoituspäätökset perustuvat aina perusteellisiin analyyseihin yhtiöistä ja markkinoista. Painopiste on yrityksissä, joilla on vahva markkina-asema, osaava johto ja selkeä kasvustrategia sekä tase, jonka avulla yritykset kannattavasti ja pitkäjänteisesti voivat parantaa asemiaan. Myös yhtiöitä, joilla on vahva jalansija kehittyvillä markkinoilla suositaan. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Rahaston vertailuindeksi on Standard & Poors 500 Net Total Return Index USD Euro Converted, joka kuvaa 500 sellaisen osakkeen kehitystä, joilla käydään kauppaa amerikkalaisissa pörseissä. Standard & Poors 500 Net Total Return Index USD Euro Converted on nettotuottoindeksi, joten sen arvossa huomioidaan yritysten osingot verojen jälkeen. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien osakesijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto voi käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Käytännössä johdannaisten käyttö on pientä. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten osingot, sijoitetaan uudelleen. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Suurempi riski Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä ja sijoittajan tulee huomioida, että alinkaan riskiluokka ei tarkoita, että sijoitus olisi täysin riskitön. Rahaston riskiluokka on 6, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy korkea riski, mutta samalla myös tuotto-odotukset ovat korkeamman riskin luokissa suuremmat. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahasto sijoittaa varansa osakemarkkinoille, jolloin osuuden arvoon vaikuttavat sijoituksen markkina-arvon muutokset ja markkinoiden yleinen taloudellinen kehitys. Arvonkehitykseen voi vaikuttaa yleisen taloudellisen kehityksen lisäksi myös muut tekijät kuten poliittiset tai lainsäädännölliset muutokset. Tavanomaisten osakerahastoihin kohdistuvien riskien lisäksi rahaston arvonkehitykseen vaikuttavia keskeisiä riskejä ovat valuttariski ja markkina-alueriski. Valuuttariskillä tarkoitetaan tilannetta, jossa valuutta, jossa sijoitus on tehty, heikkenee suhteessa euroon ja sijoitusten arvo laskee. Valuutta, jossa sijoitus on tehty, voi myös vahvistua suhteessa euroon, mikä nostaa sijoituksen arvoa. Markkina-alueriskillä tarkoitetaan tilannetta, jossa tietylle maantieteelliselle alueelle kohdistuvien sijoitusten arvonkehitys voi poiketa huomattavasti osakemarkkinoiden yleisestä arvonkehityksestä. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 1,0 % Lunastuspalkkio 1,0 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut 1,85 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Tarkempia tietoja palkkioista voi selvittää esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivuilla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % -10,0 % -20,0 % -30,0 % -40,0 % -50,0 % 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia America B 0,3 % 2,3 % -41,5 % 32,5 % 24,2 % -2,2 % 8,4 % 22,9 % 26,8 % 2,9 % Index 2,3 % -5,1 % -34,6 % 22,2 % 22,6 % 4,7 % 13,1 % 25,9 % 28,8 % 12,2 % Rahaston aloitusvuosi on 2003. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot rahaston tuotosta on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A/B). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan neljä (4) prosenttia varsinaisen yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Andreas Bergman ja Anders Thylin Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 16.8.2004. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 28.1.2016 alkaen.

03/2016 AVAINTIETOESITE Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA EMERGING MARKET EQUITY SELECT, OSUUSLAJIT A JA B ISIN-KOODI: FI4000115274, FI4000115282 Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Sijoitusrahasto Aktia Emerging Market Equity Select (jatkossa rahasto) on sijoitusrahastolain mukainen syöttörahasto, jonka varoista vähintään 85 % on jatkuvasti sijoitettu JPM Emerging Markets Opportunities Fund sijoitusrahastoon (jatkossa kohderahasto). Rahaston tuotto voi poiketa kohderahaston tuotosta riippuen siitä, miten suuri käteisvarojen osuus rahastossa on. Suurin sallittu käteispaino on 15 %. Rahaston tavoitteena on rahasto-osuuden arvonkehitys pitkällä aikavälillä. Rahaston toiminnassa tavoitellaan tuottoa, joka ylittää vertailuindeksin tuoton. Vähintään 67 % kohderahaston varoista (pois lukien käteisvarat) sijoitetaan sellaisten yritysten osakkeisiin, joiden kotipaikka on, tai suurin osa taloudellisesta toiminnasta tapahtuu maassa, joka luokitellaan kehittyväksi markkinaksi. Kohderahasto yhdistää maa-, toimiala-, ja osakevalinnassaan perustavanlaatuisen analyysin kvantitatiiviseen prosessiin tavoitteena tuoton luominen. Kohderahaston varat voivat olla noteerattu missä tahansa Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Suurempi riski valuutassa ja valuuttariski voi olla suojattu. Kohderahasto voi käyttää johdannaisinstrumentteja riskienhallintaan ja tehokkaan salkunhoidon saavuttamiseksi. Rahaston vertailuindeksi on MSCI Emerging Markets indeksi (Total Return Net), joka mittaa kehitystä 23:lla kehittyvällä osakemarkkinalla. MSCI Emerging Markets indeksi on tuottoindeksi ja huomioi yritysten netto-osingot. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien osakesijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Kohderahasto voi käyttää johdannaisia positioidensa suojaamiseen ja tehostaakseen salkunhoitoa. Rahaston ja kohderahaston sijoituskohteena olevan osuussarjan valuutta on euro. Kohderahaston sijoituskohteen tuotot, kuten osingot ja korot, sijoitetaan uudestaan. Sijoitukset kohderahastoon tehdään rahaston kasvuosuuksiin. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena suomalaisena pankkipäivänä, jolloin myös kohderahasto on avoin merkinnöille ja lunastuksille. Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahastolla ei ole viiden vuoden tuottohistoriaa, joten rahaston riski-tuottoprofiili perustuu kohderahaston profiiliin. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä ja sijoittajan tulee huomioida, että alinkaan riskiluokka ei tarkoita, että sijoitus olisi täysin riskitön. Rahaston riskiluokka on 6, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy korkea riski, mutta samalla myös tuotto-odotukset ovat korkeamman riskin luokissa suuremmat. Rahaston riskiprofiili- ja luokka voivat muuttua. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Syöttörahaston merkittävimmät riskit syntyvät kohderahaston kautta. Kohderahastoa hoidetaan agressiivisen salkunhoitostrategian mukaisesti, joten sen volatiliteetti eli tuottojen keskihajonta voi olla korkea. Kohderahasto voi tehdä suuria sijoituksia samaan sijoituskohteeseen ja pitää sen kiertonopeuden eli arvopapereiden keskimääräisen vaihtuvuuden korkeana. Ajoittain kohderahastolla voi olla suuri altistuma tietyille markkinoille. Lisäksi rahastoon liittyy riski kohderahaston toiminnan häiriöstä. Yksittäisen osakkeen arvo voi nousta ja laskea riippuen yrityksen omasta tuloksesta ja markkinoiden kehityksestä yleisesti. Kehittyvien markkinoiden kaupankäynti- ja säilytysjärjestelmät voivat olla vähemmän kehittyneitä. Nämä markkinat voivat myös olla kehittyneitä markkinoita epälikviidimmät ja omata korkeamman volatiliteetin. Muutokset valuuttakursseissa voivat vaikuttaa sijoituksen arvoon kielteisesti. Mahdollisesti tehtävät toimenpiteet valuuttakurssiriskin suojaamiseksi eivät välttämättä aina onnistu. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 1,0 % Lunastuspalkkio 1,0 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut 2,07* % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei *Luvussa huomioitu rahaston sijoituskohteiden hallinnointipalkkiot Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Tarkempia tietoja palkkioista voi saada esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat vuonna 2015 syöttörahastosta perittyihin hallinnointipalkkioihin, säilytyspalkkioihin sekä kohderahastoon sijoittamiseen liittyviin kuluihin. Kulujen määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Kulut eivät sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 5,0 % 0,0 % -5,0 % -10,0 % 2011 2012 2013 2014 2015 Eme Equity -8,6 % Index -5,2 % Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivuilla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Rahaston aloitusvuosi on 2014. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro. Tuoreimmat tiedot rahaston tuotosta on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Kohderahasto JPM Emerging Markets Opportunities -rahaston rahastoesite (joka sisältää säännöt), sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta englanniksi osoitteesta www.jpmorganassetmanagement.lu. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena suomalaisena pankkipäivänä, jona kohderahaston arvo lasketaan ja julkaistaan. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A/B). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan neljä (4) prosenttia varsinaisen yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Rahastoyhtiö Oy Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 13.10.2014. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 24.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 03/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA GOVERNMENT BOND+, OSUUSLAJIT JA -SARJAT A,B,C JA D (ISIN-KOODI: FI0008811211, FI0008811229, FI0008811237, FI0008811245) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on aktiivisesti hoidettu euromääräinen korkorahasto, joka sijoittaa varansa sellaisiin korkoa tuottaviin sijoituskohteisiin, jotka voidaan lukea luottolaitoksen ja sijoituspalveluyrityksen maksuvalmiusvaatimuksen mukaisiin likvideihin varoihin siten kuin kulloinkin voimassaolevissa Euroopan Unionin asetuksessa EU/575/2013 ja muissa säädöksissä ( LCR-säädökset ) määritellään. Neutraalissa allokaatiossa puolet sijoitetaan valtioihin ja muihin julkisyhteisöihin ja puolet hyvän luottoluokituksen omaaviin vakuudellisiin lainoihin, jotka ovat muiden kuin julkisyhteisöiden liikkeeseenlaskemia. Sijoituskohteiden valinnassa haetaan tasapainoista ja hajautettua kokonaisuutta eri luottoriskeistä, korkoriskeistä ja likviditeettiriskeistä rahastoa koskevien sijoitusrajoitusten puitteissa. Rahaston korkosijoitusten keskimääräinen duraatio (kassavirroilla painotettu takaisinmaksuaika) voi olla +/- 3 vuotta vertailuindeksin korkoriskiin verrattuna, kuitenkin enintään Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Suurempi riski 10 vuotta. Duraatio pidetään lähellä vertailuindeksin duraatiota. Rahaston vertailuindeksi on yhdistelmäindeksi, joka koostuu seuraavista indekseistä: 50 % Barclays Capital Euro- Aggregate Government Treasury ja 50 % Barclays Capital Euro-Aggregate Securitized Covered. Indeksit kuvaavat edellä mainitussa järjestyksessä hyvän luottoluokituksen omaavien EMU-valtioiden euroissa liikkeeseen laskettujen joukkovelkakirjalainojen kehitystä ja EMU-alueella euroissa liikkeeseen laskettujen vakuudellisten lainojen kehitystä. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien korkosijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten korot, sijoitetaan uudestaan. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua, eikä alin riskiluokkakaan ole riskitön. Rahaston riskiluokka on 3, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy keskikorkea riski. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski, eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu rahastolle epäsuotuisaan suuntaan. Pitkän koron rahastossa korkoriski heijastuu usein niin, että korkotason noustessa rahaston korkosijoitusten arvo laskee. Rahaston arvoon vaikuttavat myös luottoriski ja markkinaalueriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Rahastossa on markkina-alueriskiä sillä rahaston arvon kehitys on riippuvainen euroalueen korkojen kehityksestä. Johdannaisten käyttö voi vaikuttaa rahaston riskitasoon. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,5 % Lunastuspalkkio 0,5 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A ja B-osuudet) 0,40 % p.a. Juoksevat kulut (C ja D-osuudet) 0,28 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 12,0 % 10,0 % 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % Tarkempia tietoja palkkioista voi selvittää esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivulla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Rahaston aloitusvuosi on 2006. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. 0,0 % 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Government Bond+ B 1,2 % 8,2 % 5,3 % 1,7 % 4,7 % 9,2 % 2,4 % 10,9 % 1,3 % Index 1,7 % 7,6 % 6,0 % 1,2 % 3,5 % 11,3 % 2,8 % 10,3 % 1,0 % Tuoreimmat tiedot rahaston tuotossa on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A ja C / B ja D). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A- ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan kaksi (2) prosenttia Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B- ja D-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa ja C- ja D-osuuksille 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Jonne Sandström ja Henrik Paldynski Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 2.2.2007. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 31.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 01/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA INFLATION BOND+, OSUUSLAJIT JA -SARJAT A,B,C ja D (ISIN-KOODIT: FI0008811328, FI0008811336, FI0008811344, FI0008811351) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on korkorahasto, joka sijoittaa varansa pääsääntöisesti euroalueen valtioiden liikkeeseenlaskemiin inflaatiosidottuihin valtionlainoihin, jotka ovat sidottuna euroalueen kuluttajahintaindeksiin ja joiden keskimääräinen efektiivinen juoksuaika voi olla +/- 3 vuotta vertailuindeksiin verrattuna, kuitenkin enintään 12 vuotta. Yksittäisen sijoituskohteen sijoituskohteen juoksuaika voi alimmillaan olla nolla ja ylimmillään yhtä suuri kuin pisimmän EU-valtion liikkeeseenlaskeman tai takaamaan joukkovelkakirjalainan juoksuaika. Rahasto voi myös sijoittaa julkisyhteisöjen liikkeeseenlaskemiin tai takaamiin sekä vakuudellisiin arvopapereistettuihin inflaatiosidottuihin korkoinstrumentteihin. Rahasto hakee lisätuottoa muilta kehittyneiltä markkinoilta (Yhdysvallat, Iso-Britannia, Japani, Ruotsi, Kanada ja Australia). Valuuttariski on aina suojattu. Rahaston vertailuindeksi on Barclays Capital EMU HICP Linked Goverment All Maturities. Indeksi kuvaa hyvän luottoluokituksen omaavien EMU-valtioiden euroissa liikkeeseen laskettujen inflaatiosidonnaisten joukkovelkakirjalainojen kehitystä. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavaat rahaston tekemien sijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten korot, sijoitetaan uudelleen. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Riski- ja tuottoprofiili Pienempi riski Suurempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä. Sijoittajan tulee ymmärtää ettei alinkaan riskiluokka ole riskitön. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua. Rahaston riskiluokka on 3, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy keskikorkea riski. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski, eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu rahastolle epäsuotuisaan suuntaan. Pitkän koron rahastossa korkoriski heijastuu usein niin, että korkotason noustessa rahaston korkosijoitusten arvo laskee. Rahaston arvoon vaikuttavat myös luotto- ja inflaatioriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Inflaatioriski toteutuu silloin kuin inflaatio hidastuu ja nimelliset korot samanaikaisesti nousevat. Johdannaisten käyttö voi vaikuttaa rahaston riskitasoon. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahstoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,5 % Lunastuspalkkio 0,5 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A- ja B-osuudet) 0,65 % p.a. Juoksevat kulut (C- ja D-osuudet) 0,38 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 12,0 % 10,0 % 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % -2,0 % -4,0 % -6,0 % Tarkempia tietoja palkkioista voi saada esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivuilla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Rahaston aloitusvuosi on 2006. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. -8,0 % 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Inflation Bond+ B 1,0 % 4,8 % 6,1 % 3,7 % 5,8 % 9,8 % -5,4 % 5,4 % -0,9 % Index 1,7 % 2,8 % 8,6 % 0,1 % -2,0 % 10,6 % -4,1 % 5,9 % -0,7 % Tuoreimmat tiedot rahaston tuotosta on saatavissa osoitteessa www.aktia.fi Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- (A- ja C-osuudet) ja kasvuosuuksiin (B- ja D-osuudet). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A- ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan vähintään kaksi (2) prosenttia Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B- ja D-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa ja C- ja D-osuuksille 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Jetro Siekkinen ja Jonne Sandström Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 2.2.2007. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 28.1.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 03/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA CORPORATE BOND+, OSUUSLAJIT JA -SARJAT A,B,C JA D (ISIN-KOODI: FI0008808365, FI0008803853, FI0008811294, FI0008811302) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Riski-tuottoprofiili Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on korkorahasto, joka sijoittaa varansa pääosin korkealaatuisiin Investment Grade (IG) -luottoluokituksen omaaviin rahoituslaitosten ja yritysten joukkovelkakirjalainoihin. Enintään 25 % rahaston varoista voi olla sijoitettuna alle IG luottoluokiteltuihin joukkovelkakirjalainoihin. Sijoituksia luottoluokittelemattomiin joukkovelkakirjalainoihin voidaan tehdä. Sijoituskohteita valittaessa korostetaan korkeaa hajautusta niin liikkeeseen laskija- kuin sektoritasolla sekä hyvää riskikorjattua tuottoa. Rahaston korkosijoitusten keskimääräinen duraatio eli kassavirroilla painotettu takaisinmaksuaika voi olla +/- 3 vuotta vertailuindeksin korkoriskiin verrattuna, kuitenkin enintään 10 vuotta. Rahaston vertailuindeksi on Barclays Capital Euro-Aggregate 500 MM Corporate. Indeksi kuvaa hyvän luottoluokituksen omaavien EMU-valtiossa euroissa liikkeeseen laskettujen yritys- ja valtionlainojen kehitystä. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien korkosijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten korot, sijoitetaan uudestaan. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Lisätietoa luottoluokituksista löytyy rahastoesitteen sivulta 16. Pienempi riski Suurempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua eikä alin riskiluokkakaan ole riskitön. Rahaston riskiluokka on 3, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy keskikorkea riski. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski, eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu rahastolle epäsuotuisaan suuntaan. Pitkän koron rahastossa korkoriski heijastuu usein niin, että korkotason noustessa rahaston korkosijoitusten arvo laskee. Rahaston arvoon vaikuttavat myös luottoriski ja markkinaalueriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Rahaston sijoitukset tehdään kuitenkin pääosin hyvän luottoluokituksen omaaviin joukkovelkakirjalainoihin. Rahastossa on markkina-alueriski sillä verrattuna maailmanlaajuisiin yrityskorkorahastoihin rahaston kehitys on riippuvainen euroalueen korkojen kehityksestä. Johdannaisten käyttö voi vaikuttaa rahaston riskitasoon. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,5 % Lunastuspalkkio 0,5 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A ja B) 0,65 % p.a. Juoksevat kulut (C ja D) 0,38 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 20,0 % 16,0 % 12,0 % 8,0 % 4,0 % 0,0 % -4,0 % -8,0 % -12,0 % -16,0 % -20,0 % 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Corporate Bond+ B 0,2 % -6,1 % -16,6 % 16,7 % 5,1 % 1,7 % 14,8 % 3,6 % 8,6 % 0,2 % Index 0,2 % 0,2 % -5,9 % 15,6 % 5,0 % 1,6 % 13,6 % 2,3 % 8,4 % -0,6 % Käytännön tiedot Tarkempia tietoja palkkioista voi selvittää esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen eivätkä sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivulla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Rahaston aloitusvuosi on 2000. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot rahaston tuotossa on saatavissa osoitteessa Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A ja C / B ja D). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A- ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan kaksi (2) prosenttia Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B- ja D-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa ja C- ja D-osuuksille 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Juuso Rantala ja Henrik Paldynski Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 2.2.2007. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 24.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 03/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. ERIKOISSIJOITUSRAHASTO AKTIA GLOBAL HIGH YIELD BOND+, OSUUSLAJIT JA -SARJAT A,B,C JA D (ISIN-KOODI: FI4000076062, FI4000076070, FI4000076088, FI4000076096) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on aktiivisesti hoidettu, pitkän koron rahasto, joka sijoittaa pääasiallisesti Euroopan ja Yhdysvaltojen korkean luottoriskin markkinoille, mutta sijoituksia voidaan tehdä maailmanlaajuisesti. Varat sijoitetaan pääsääntöisesti toisten sellaisten sijoitusrahastojen, erikoissijoitusrahastojen ja yhteissijoitusyritysten osuuksiin, jotka sijoittavat matalamman luottoluokituksen omaavien yritysten velkakirjoihin. Sijoituskohteena olevien yritysten luottoluokitus on pääsääntöisesti hyvää luottoluokitusta alhaisempi. Lisätietoa luottoluokituksista on esitetty rahastoesitteen sivulla 15. Sijoituskohteita valittaessa korostetaan laajaa hajautusta maanosittain sekä kohderahastojen ja niitä hallinnoivien rahastoyhtiöiden kautta. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Rahaston vertailuindeksi on Bank of America Merrill Lynch Global High Yield Constrained Index. Bank of America Merrill Lynch Global High Yield Constrained Index kuvaa heikomman luottoluokituksen yrityslainojen kehitystä Euroopan ja Pohjois-Amerikan markkinoilla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien sijoitusten arvonmuutokset. Koska kohderahastojen sijoituskohteena olevat velkakirjat omaavat matalan luottoluokituksen, on rahaston tuoton vaihtelu todennäköisempää kuin korkeamman luottoluokituksen omaaviin sijoituskohteisiin sijottavan rahaston. Rahasto voi käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia tehostaakseen riskienhallintaa, kuten valuuttariskeiltä suojautuakseen. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot sijoitetaan uudestaan. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Suurempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Koska rahastolla ei ole viiden vuoden tuottohistoriaa, on rahaston riskituottoprofiilin kuvaamiseen käytetty rahaston vertailuindeksin tuottohistoriaa. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä ja sijoittajan tulee huomioida, että alinkaan riskiluokka ei tarkoita, että sijoitus olisi täysin riskitön. Rahaston riski profiili ja -luokka voivat muuttua. Rahaston riskiluokka on 4, joka tarkoittaa, että rahaston arvonkehitykseen liittyy keskikorkea riski. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski, eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu rahastolle epäsuotuisaan suuntaan. Pitkän koron rahastossa korkoriski heijastuu usein niin, että korkotason noustessa rahaston korkosijoitusten arvo laskee. Rahaston arvoon vaikuttavat myös luottoriski ja likviditeettiriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Likviditeettiriskillä tarkoitetaan tilannetta, jossa rahaston sijoituskohteiden muuttaminen käteiseksi toivotussa aikataulussa ja/tai kohtuulliseen hintaan estyy. Likviditeettiriski on rahastossa pieni. Lisäksi rahastoon liittyy riski sijoituskohteena olevien rahastojen toiminnan häiriöstä. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,5 % Lunastuspalkkio 0,5 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A ja B) 1,41 % p.a. Juoksevat kulut (C ja D) 1,11 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Aiempi tuotto- tai arvonkehitys Tarkempia tietoja palkkioista voi selvittää esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat vuonna 2015 rahastosta perittyihin hallinnointipalkkioihin, säilytyspalkkioihin ja sijoituskohteista perittyihin palkkioihin. Juoksevien kulujen määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Luku ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivulla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta 3,0 % 2,0 % 1,0 % 0,0 % -1,0 % -2,0 % Rahaston aloitusvuosi on 2013. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. -3,0 % 2011 2012 2013 2014 2015 High Yield Bond+ B 2,3 % -0,6 % Index -0,1 % -2,6 % Tuoreimmat tiedot rahaston tuotossa on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- ja kasvuosuuksiin (A ja C / B ja D). Rahastolla voi olla useita eri tuottotai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A- ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan kolme (3) prosenttia. Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B- ja D-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa ja C- ja D-osuuksille 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Juuso Atrila & Juuso Rantala Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 8.11.2013. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 31.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 03/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA EMERGING MARKET BOND+, OSUUSLAJIT JA -SARJAT A,B,C ja D (ISIN-KOODI: FI0008811690, FI0008811708, FI0008811716, FI0008811724) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on korkorahasto, joka sijoittaa pääsääntöisesti kehittyvien maiden valtioiden liikkeeseen laskemiin tai takaamiin valuuttamääräisiin (EUR, USD) joukkovelkakirjoihin tai rahamarkkinainstrumentteihin, suojautuen täysimääräisesti valuuttariskiltä. Rahaston sijoitukset kohdistuvat pääosin hyvän luottoluokkituksen joukkovelkakirjoihin, eli joukkovelkakirjoihin, joiden liikkeeseen laskijan luottoluokituksen arvioidaan olevan keskimäärin Standard & Poors BBB-. Rahaston korkosijoitusten keskimääräinen duraatio on +/- 3 vuotta vertailuindeksin korkoriskiin verrattuna, kuitenkin korkeintaan 10 vuotta. Yleisen korkotason muutokset vaikuttavat käänteisesti rahaston korkosijoitusten arvostukseen. Jos duraatio on esimerkiksi 5, se merkitsee, että yhden prosenttiyksikön lasku tarkoittaisi keskimäärin noin viiden prosentin positiivista markkina-arvojen muutosta rahaston korkosijoituksien osalta ja päinvastoin. Rahaston vertailuindeksi on valuuttasuojattu JP Morgan Emerging Bond Index Global Diversified, joka kuvaa kehittyvien valtioiden muussa kuin omassa valuutassa liikkeeseen laskettujen joukkovelkakirjalainojen kehitystä. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien sijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot sijoitetaan uudelleen. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Lisätietoa luottoluokituksista löytyy rahastoesitteen sivulta 16. Riski- ja tuottoprofiili Pienempi riski Suurempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua, eikä alin riskiluokkakaan ole riskitön. Rahaston riskiluokka on 4, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy keskikorkea riski. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varjoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski, eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu rahastolle epäsuotuisaan suuntaan. Pitkän koron rahastossa korkoriski heijastuu usein niin, että korkotason noustessa rahaston korkosijoitusten arvo laskee. Rahaston arvoon vaikuttavat myös luottoriski ja markkinaalueriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Rahastossa on markkina-alueriski, sillä rahasto sijoittaa ensisijaisesti kehittyvien maiden joukkovelkakirjalainoihin, joiden kehitys on riippuvainen näihin maihin kuuluvien valtioiden fundamenteista. Kehittyvien maiden sijoituksiin liittyy huomattavia poliittisia ja sosiaalisia riskejä, jotka voivat heilutella tuottoja huomattavasti. Rahastoon liittyy myös säilytys- ja selvitysriski. Säilytysriskillä tarkoitetaan riskiä, että ulkomaisen arvopaperin paikallisen alisäilyttäjän hallussa olevat varat menetetään osittain tai kokonaan. Selvitysriskillä tarkoitetaan riskiä, joka aiheutuu siitä, että arvopaperikaupan vastapuoli ei selvitystilanteessa toimi ennalta sovittujen ehtojen mukaisesti. Näiden riskien toteutumisen todennäköisyys on suurempi arvopaperitransaktioissa, jossa vastapuoli toimii kehittyvillä markkinoilla. Johdannaisten käyttö voi vaikuttaa rahaston riskitasoon. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,5 % Lunastuspalkkio 0,5 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A- ja B-osuus) 0,90 % p.a. Juoksevat kulut (C- ja D-osuus) 0,60 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Tarkempia tietoja palkkioista voi saada esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivuilla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 30,0 % 25,0 % 20,0 % 15,0 % 10,0 % 5,0 % 0,0 % -5,0 % -10,0 % -15,0 % 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Emerging Market Bond+ B -9,8 % 25,0 % 12,5 % 5,1 % 14,4 % -6,0 % 8,9 % -5,3 % Index -11,4 % 27,4 % 13,1 % 6,3 % 16,8 % -5,6 % 7,1 % 0,7 % Rahaston aloitusvuosi on 2007. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot rahaston tuotosta on saatavissa osoitteessa www.aktia.fi Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- (A- ja C-osuudet) ja kasvuosuuksiin (B- ja D-osuudet). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A- ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan kolme (3) prosenttia Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B- ja D-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa ja C- ja D-osuuksille 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Jetro Siekkinen ja Tomi Einesalo Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 2.2.2007. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Sijoitusrahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 24.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. 03/2016 SIJOITUSRAHASTO AKTIA EMERGING MARKET LOCAL CURRENCY BOND+ OSUUSSARJAT JA -LAJIT A,B,C ja D (ISIN-KOODI: FI0008813548, FI0008813555, FI0008813563, FI0008813571) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on korkorahasto, joka sijoittaa pääsääntöisesti kehittyvien maiden valtioiden paikallisessa valuutassa liikkeeseen laskemiin tai takaamiin joukkovelkakirjoihin. Rahasto pyrkii suojautumaan inflaation nousua vastaan hajauttamalla yli ajan vähintään 25 % sijoituksistaan kehittyvien maiden paikallisen valuutan inflaatiosidottuihin joukkovelkakirjoihin. Rahaston sijoitukset tehdään pääosin sellaisten liikkeeseen laskijoiden joukkovelkakirjalainoihin, että rahaston sijoituskohteiden keskimääräinen luottoluokitus on vahva (A-, Standard & Poors). Lisätietoa luottoluokituksista on esitetty rahastoesitteen sivulla 15. Rahaston korkosijoitusten keskimääräinen duraatio voi olla +/- 3 vuotta vertailuindeksin korkoriskiin verrattuna, kuitenkin korkeintaan 10 vuotta. Yleisen korkotason muutokset vaikuttavat käänteisesti rahaston korkosijoitusten arvostukseen. Jos duraatio on esimerkiksi 5, se merkitsee, että yhden Riski- ja tuottoprofiili Pienempi riski Suurempi riski prosenttiyksikön lasku tarkoittaisi keskimäärin noin viiden prosentin positiivista markkina-arvojen muutosta rahaston korkosijoituksien osalta ja päinvastoin. Rahaston vertailuindeksi on JP Morgan Government Bond Index-Emerging Markets Diversified euromääräisenä, joka kuvaa kehittyvien valtioiden paikallisessa valuutassa liikkeeseen laskettujen joukkovelkakirjalainojen kehitystä. Vertailuindeksi on painorajoitettu (maksimissaan 10 % per liikkeeseenlaskija), mutta ei ole valuuttasuojattu. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien sijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten korot, sijoitetaan uudelleen. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua, eikä alin riskiluokkakaan ole riskitön. Rahaston riskiluokka on 4, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy keskikorkea riski. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski, eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu rahastolle epäsuotuisaan suuntaan. Pitkän koron rahastossa korkoriski heijastuu usein niin, että korkotason noustessa rahaston korkosijoitusten arvo laskee. Korkoriski on kuitenkin myös osa rahaston sijoitusstrategiaa. Rahaston arvoon vaikuttavat myös luottoriski ja markkinaalueriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Rahastossa on markkina-alueriski, sillä rahasto sijoittaa ensisijaisesti kehittyvien maiden joukkovelkakirjalainoihin, joiden kehitys on riippuvainen näihin maihin kuuluvien valtioiden fundamenteista. Kehittyvien maiden sijoituksiin liittyy huomattavia poliittisia ja sosiaalisia riskejä, jotka voivat heilutella tuottoja huomattavasti. Johdannaisten käyttö voi vaikuttaa rahaston riskitasoon. Rahastoon liittyy myös säilytys- ja selvitysriski. Säilytysriskillä tarkoitetaan riskiä, että ulkomaisen arvopaperin paikallisen alisäilyttäjän hallussa olevat varat menetetään osittain tai kokonaan. Selvitysriskillä tarkoitetaan riskiä, joka aiheutuu siitä, että arvopaperikaupan vastapuoli ei selvitystilanteessa toimi ennalta sovittujen ehtojen mukaisesti. Näiden riskien toteutumisen todennäköisyys on suurempi arvopaperitransaktioissa, jossa vastapuoli toimii kehittyvillä markkinoilla. Sijoituksiin, jotka ovat muussa valuutassa kuin euroissa, liittyy valuuttariski, eli tilanne, jossa valuutta, jossa sijoitus on tehty, heikkenee suhteessa euroon ja sijoituksen arvo laskee. Valuutta, jossa sijoitus on tehty voi myös vahvistua suhteessa euroon, mikä nostaa sijoituksen arvoa. Valuutta sijoituskohteena on rahastoon kohdistuvista riskeistä huomattavin, mutta toisaalta se on myös merkittävässä roolissa rahaston kokonaistuottojen osalta. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,5 % Lunastuspalkkio 0,5 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A- ja B-osuudet) 1,20 % p.a. Juoksevat kulut (C -ja D-osuudet) 0,80 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Aiempi tuotto- tai arvonkehitys Tarkempia tietoja palkkioista voi saada esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen eivätkä ne sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivuilla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta 30,0 % 25,0 % 20,0 % 15,0 % 10,0 % 5,0 % 0,0 % -5,0 % -10,0 % -15,0 % 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Emerging Market 19,5 % 20,2 % Local Currency Bond+ B -0,9 % 16,6 % -12,0 % 8,1 % -4,9 % Index 16,7 % 21,2 % 0,3 % 19,6 % -10,4 % 4,2 % -2,7 % Rahaston aloitusvuosi on 2008. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot Rahaston tuotosta on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- (A- ja C-osuudet) ja kasvuosuuksiin (B- ja D-osuudet). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A- ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan kolme (3) prosenttia Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B- ja D-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa ja C- ja D-osuuksille 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Jetro Siekkinen ja Timo Leinonen Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 20.8.2008.Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Sijoitusrahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 24.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. 1/2016 SIJOITUSRAHASTO AKTIA EMERGING MARKET LOCAL CURRENCY FRONTIER BOND+ OSUUSSARJAT JA -LAJIT A,B,C ja D (ISIN-KOODI: FI4000185442, FI4000185459, FI4000185467, FI4000185475) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on korkorahasto, joka sijoittaa pääsääntöisesti kehittyvien maiden valtioiden paikallisessa valuutassa liikkeeseen laskemiin tai takaamiin joukkovelkakirjoihin ja rahamarkkinainstrumentteihin. Sijoitukset pyritään aktiivisesti hajauttamaan mahdollisimman tehokkaasti ja rahaston sijoitusuniversumiin kuuluu yli 50 eri valtiota. Rahaston sijoitukset tehdään pääosin perinteisten kehittyvien valtioiden ulkopuolelle, joten sijoituskohteiden luottoluokitus on useimmiten heikompi kuin A- (Standard & Poors), joka on keskimääräinen luottoluokitus perinteisillä kehittyvillä markkinoilla. Lisätietoa luottoluokituksista on esitetty rahastoesitteen sivulla 15. Rahaston korkosijoitusten keskimääräinen duraatio voi olla +/- 5 vuotta vertailuindeksin korkoriskiin verrattuna, kuitenkin korkeintaan 10 vuotta. Yleisen korkotason muutokset vaikuttavat käänteisesti rahaston korkosijoitusten arvostukseen. Jos duraatio on esimerkiksi 5, se merkitsee, että yhden Riski- ja tuottoprofiili Pienempi riski Suurempi riski prosenttiyksikön lasku tarkoittaisi keskimäärin noin viiden prosentin positiivista markkina-arvojen muutosta rahaston korkosijoituksien osalta ja päinvastoin. Rahaston vertailuindeksi on JP Morgan Government Bond Index-Emerging Markets Diversified euromääräisenä, joka kuvaa kehittyvien valtioiden paikallisessa valuutassa liikkeeseen laskettujen joukkovelkakirjalainojen kehitystä. Vertailuindeksi on painorajoitettu (maksimissaan 10 % per liikkeeseenlaskija), mutta ei ole valuuttasuojattu. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien sijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten korot, sijoitetaan uudelleen. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Koskarahastolla ei ole viiden vuoden tuottohistoriaa, on rahaston riskituottoprofiilin kuvaamiseen käytetty rahaston vertailuindeksin tuottohistoriaa. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua, eikä alin riskiluokkakaan ole riskitön. Rahaston riskiluokka on 5, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy keskikorkea riski. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski, eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu rahastolle epäsuotuisaan suuntaan. Pitkän koron rahastossa korkoriski heijastuu usein niin, että korkotason noustessa rahaston korkosijoitusten arvo laskee. Korkoriski on kuitenkin myös osa rahaston sijoitusstrategiaa. Rahaston arvoon vaikuttavat myös luottoriski ja markkinaalueriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Rahastossa on Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi markkina-alueriski, sillä rahasto sijoittaa ensisijaisesti kehittyvien maiden joukkovelkakirjalainoihin, joiden kehitys on riippuvainen näihin maihin kuuluvien valtioiden fundamenteista. Kehittyvien maiden sijoituksiin liittyy huomattavia poliittisia ja sosiaalisia riskejä, jotka voivat heilutella tuottoja huomattavasti. Johdannaisten käyttö voi vaikuttaa rahaston riskitasoon. Rahastoon liittyy myös säilytys- ja selvitysriski. Säilytysriskillä tarkoitetaan riskiä, että ulkomaisen arvopaperin paikallisen alisäilyttäjän hallussa olevat varat menetetään osittain tai kokonaan. Selvitysriskillä tarkoitetaan riskiä, joka aiheutuu siitä, että arvopaperikaupan vastapuoli ei selvitystilanteessa toimi ennalta sovittujen ehtojen mukaisesti. Näiden riskien toteutumisen todennäköisyys on suurempi arvopaperitransaktioissa, jossa vastapuoli toimii kehittyvillä markkinoilla. Sijoituksiin, jotka ovat muussa valuutassa kuin euroissa, liittyy valuuttariski, eli tilanne, jossa valuutta, jossa sijoitus on tehty, heikkenee suhteessa euroon ja sijoituksen arvo laskee. Valuutta, jossa sijoitus on tehty voi myös vahvistua suhteessa euroon, mikä nostaa sijoituksen arvoa. Valuutta sijoituskohteena on rahastoon kohdistuvista riskeistä huomattavin, mutta toisaalta se on myös merkittävässä roolissa rahaston kokonaistuottojen osalta. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,5 % Lunastuspalkkio 0,5 % Kaupankäyntipalkkio (C ja D- 0,5 %* osuudet) Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A- ja B-osuudet) 1,49 % p.a. Juoksevat kulut (C -ja D-osuudet) 0,99 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Tarkempia tietoja palkkioista voi saada esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta veloitettavaan hallinnointi- ja säilytyspalkkioon. Kulujen määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Kulut eivät sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivuilla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta *Rahastolle tilitettävän kaupankäyntipalkkion tarkoituksena on korvata muille osuudenomistajille osuuksien merkinnöistä ja lunastuksista aiheutuneet kaupankäyntikulut ja peritään merkinnästä ja lunastuksesta. Aiempi tuotto- tai arvonkehitys Aikaisempaa tuotto- tai arvonkehitystä ei vielä ole saatavilla. Rahasto aloitti toimintansa 7.12.2015, jonka vuoksi aiempaa tuotto- tai arvonkehitystä ei vielä voida esittää. Sijoittajan tulee muistaa, että rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot rahaston tuotossa on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- (A- ja C-osuudet) ja kasvuosuuksiin (B- ja D-osuudet). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A- ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan kolme (3) prosenttia Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B- ja D-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa ja C- ja D-osuuksille 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Jetro Siekkinen, Timo Leinonen ja Tomi Einesalo Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 4.11.2015. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Sijoitusrahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 7.1.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. 03/2016 SIJOITUSRAHASTO AKTIA EMERGING MARKET LOCAL CURRENCY T-BILL+ OSUUSLAJIT JA -SARJAT A,B,C ja D (ISIN-KOODIT: FI4000024781, FI4000024799, FI4000024807, FI4000024815). Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on korkorahasto, joka sijoittaa pääsääntöisesti kehittyvien maiden paikallisessa valuutassa liikkeeseen laskemiin joukkovelkakirjalainoihin sekä rahamarkkinainstrumentteihin, joiden keskimääräinen maturiteetti eli arvopaperin jäljellä oleva juoksuaika on kolme kuukautta. Rahasto voi toteuttaa sijoituspolitiikkaansa myös pelkästään valuuttainstrumenttien kautta hyödyntämällä tehokkaasti johdannaismarkkinoiden suhteellista hinnoittelua. Rahaston sijoitukset tehdään pääosin sellaisten liikkeeseen laskijoiden joukkovelkakirjalainoihin ja rahamarkkinainstrumentteihin, että rahaston sijoituskohteiden keskimääräinen luottoluokitus on vahva (A-, Standard & Poors). Lisätietoa luottoluokituksista on esitetty rahastoesitteen sivulla 15. Rahaston korkosijoitusten duraatio on +/- 1 vuotta vertailuindeksin korkoriskiin verrattuna, kuitenkin korkeintaan 2 Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Suurempi riski Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 vuotta. Yleisen korkotason muutokset vaikuttavat käänteisesti rahaston korkosijoitusten arvostukseen. Jos duraatio on esimerkiksi 5, se merkitsee, että yhden prosenttiyksikön lasku (nousu) tarkoittaisi keskimäärin noin viiden prosentin positiivista (negatiivista) markkina-arvojen muutosta rahaston korkosijoituksien osalta ja päinvastoin. Rahaston vertailuindeksi on JP Morgan ELMI+ euromääräisenä. Indeksi kuvaa kehittyneiden maiden rahamarkkinoiden kehitystä. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien sijoitusten arvonmuutokset, jotka voivat olla huomattavia. Rahasto käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten korot, sijoitetaan uudelleen. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Koska rahastolla ei ole viiden vuoden tuottohistoriaa, on rahaston riskituottoprofiilin kuvaamiseen käytetty rahaston vertailuindeksin tuottohistoriaa. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä ja sijoittajan tulee ymmärtää, että alinkaan riskiluokka ei ole riskitön. Rahaston riskiprofiili ja -luokka voivat muuttua. Rahaston riskiluokka on 4, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy keskikorkea riski. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää sijoittamiaan varoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski, eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu rahastolle epäsuotuisaan suuntaan. Pitkän koron rahastossa korkoriski heijastuu usein niin, että korkotason noustessa rahaston korkosijoitusten arvo laskee. Korkoriski on kuitenkin myös osa rahaston sijoitusstrategiaa. Rahaston arvoon vaikuttavat myös luottoriski ja markkinaalueriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Rahastossa on markkina-alueriski, sillä rahasto sijoittaa ensisijaisesti kehittyvien maiden joukkovelkakirjalainoihin, joiden kehitys on riippuvainen näihin maihin kuuluvien valtioiden fundamenteista. Kehittyvien maiden sijoituksiin liittyy huomattavia poliittisia ja sosiaalisia riskejä, jotka voivat heilutella tuottoja huomattavasti. Rahastoon liittyy myös säilytys- ja selvitysriski. Säilytysriskillä tarkoitetaan riskiä, että ulkomaisen arvopaperin paikallisen alisäilyttäjän hallussa olevat varat menetetään osittain tai kokonaan. Selvitysriskillä tarkoitetaan riskiä, joka aiheutuu siitä, että arvopaperikaupan vastapuoli ei selvitystilanteessa toimi ennalta sovittujen ehtojen mukaisesti. Näiden riskien toteutumisen todennäköisyys on suurempi arvopaperitransaktioissa, jossa vastapuoli toimii kehittyvillä markkinoilla. Sijoituksiin, jotka ovat muussa valuutassa kuin euroissa, liittyy valuuttariski, eli tilanne, jossa valuutta, jossa sijoitus on tehty, heikkenee suhteessa euroon ja sijoituksen arvo laskee. Valuutta, jossa sijoitus on tehty voi myös vahvistua suhteessa euroon, mikä nostaa sijoituksen arvoa. Valuutta sijoituskohteena on rahastoon kohdistuvista riskeistä huomattavin, mutta toisaalta se on myös merkittävässä roolissa rahaston kokonaistuottojen osalta. Johdannaisten käyttö on rahastossa laajaa, joka nostaa rahaston riskiä. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,5 % Lunastuspalkkio 0,5 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut (A- ja B-osuudet) 1,2 % p.a. Juoksevat kulut (C- ja D-osuudet) 0,8 % p.a. Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Aiempi tuotto- tai arvonkehitys 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % -2,0 % -4,0 % -6,0 % -8,0 % 2011 2012 2013 2014 2015 5,5 % -6,7 % 5,7 % 0,0 % Aktia Emerging Market Local Currency T-Bill+ B Index 5,5 % -6,3 % 6,0 % 2,9 % Tarkempia tietoja palkkioista voi saada esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen eivätkä sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahaston maksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivuilla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta Rahaston aloitusvuosi on 2011. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot Rahaston tuotosta on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata Internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa virallisen rahastoesitteen kanssa. Rahaston osuudet jaetaan tuotonjaon perusteella tuotto- (A- ja C-osuudet) ja kasvuosuuksiin (B- ja D-osuudet). Rahastolla voi olla useita eri tuotto- tai kasvuosuussarjoja. Rahastoyhtiön varsinainen yhtiökokous päättää tuotto-osuuden (A- ja C-osuuden) omistajille vuosittain jaettavasta tuotosta ja sen maksamisesta. Tuotto-osuutena pyritään maksamaan kolme (3) prosenttia Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivän mukaisesta rahasto-osuuden arvosta. Tuotto maksetaan rahasto-osuusrekisteriin merkityille tuotto-osuuden omistajille varsinaisen yhtiökokouspäivän rekisteritietojen perusteella, kuitenkin viimeistään yhden (1) kuukauden kuluttua Rahastoyhtiön yhtiökokouspäivästä. Kasvuosuuksille (B- ja D-osuudet) ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä A- ja B-osuuksille on 50 euroa ja C- ja D-osuuksille 1 000 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja sopimuksen säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Timo Leinonen ja Jetro Siekkinen Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 1.7.2010. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Sijoitusrahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 24.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE 03/2016 Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. SIJOITUSRAHASTO AKTIA LIKVIDA+, OSUUSSARJAT B JA D (ISIN-KOODIT: FI0008804943, FI0008811310) Tätä rahastoa hallinnoi Aktia Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu Aktia Pankki Oyj-konserniin. Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahasto on lyhyen koron rahasto, joka sijoittaa pääsääntöisesti euromääräisiin rahamarkkinavelkakirjoihin ja joukkovelkakirjalainoihin. Rahaston varat sijoitetaan valtioiden, kuntien, muiden paikallisten julkisyhteisöiden sekä pankkien ja yritysten liikkeeseenlaskemiin tai takaamiin sijoituskohteisiin. Sijoituskohteiden valinnassa pyritään erilaisten riskien tasapainoiseen ja hajautettuun yhdistelmään rahaston sijoitusrajoitukset huomioiden. Paremmin tuottavat, luottoriskiltään suuremmat sijoituskohteet, kuten joukkovelkakirjat, joiden jäljellä oleva juoksuaika voi olla pidempi kuin vuosi, ja yritystodistukset tasapainotetaan sijoituskohteilla, joiden riskitaso on alhaisempi, mutta joiden tuotto-odotukset vastaavasti ovat matalammat, kuten kuntatodistukset ja vakuudelliset joukkovelkakirjat. Luottoriskin maantieteellinen ulottuvuus huomioidaan siten, että lähialueita, joista salkunhoitajalla on paras tuntemus, priorisoidaan. Rahaston duraatio (kassavirroilla painotettu takaisinmaksuaika) on korkeintaan 12 kuukautta. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Riski-tuottoprofiili Rahaston vertailuindeksi on BofA Merrill Lynch 3 month Euro-LIBOR -indeksi, joka kuvaa lyhyiden korkomarkkinoiden kehitystä. Rahaston tavoitteena on ylittää pitkällä aikavälillä vertailuindeksinsä kehitys. Sijoitustoiminnan tavoitteet pyritään saavuttamaan aktiivisella salkunhoidolla. Rahaston arvoon vaikuttavat rahaston tekemien korkosijoitusten arvonmuutokset. Rahasto käyttää sijoitustoiminnassaan johdannaisia saavuttaakseen lisätuottoja ja tehostaakseen riskienhallintaa. Rahaston perusvaluutta on euro. Rahaston sijoituskohteiden tuotot, kuten korot, sijoitetaan uudestaan. Sijoittaja voi merkitä ja lunastaa rahasto-osuuksia jokaisena pankkipäivänä. Pienempi riski Suurempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahaston riski-tuottoprofiili kuvaa rahasto-osuuden arvonkehityksen vaihtelua viimeisen viiden vuoden ajalta. Rahaston riskisyys luokitellaan asteikolla 1-7, joista 1 tarkoittaa matalaa riskiä ja 7 korkeaa riskiä. Rahaston riskiluokka on 1, joka tarkoittaa sitä, että rahaston arvonkehitykseen liittyy matala riski. Rahaston riski profiili ja -luokka voivat muuttua, eikä alin riskiluokkakaan ole riskitön. Rahaston historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta kehityksestä. Sijoituksen arvo voi nousta tai laskea ja ja sijoittaja voi menettää sijoittamiansa varoja. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa korkoriski eli tilanne, jossa korkotaso muuttuu epäsuotuisaan suuntaan. Rahaston osuuden arvon kehitykseen vaikuttaa lisäksi luottoriski. Luottoriski on riski siitä, ettei korkoinstrumentin liikkeeseen laskenut taho kykene suorittamaan takaisinmaksua tai korkojen maksua ennalta sovitulla tavalla. Johdannaisten käyttö voi vaikuttaa rahaston riskitasoon. Lisätietoja rahastojen riskeistä yleisesti on esitetty rahastoesitteen sivulla 7. Rahastoesite on saatavissa osoitteessa Aktia Rahastoyhtiö Oy PL 695 00101 Helsinki Puh. 010 247 6844 Faksi 010 247 6849 Y-tunnus 0672513-3 www.aktia.fi

Rahaston kulut Sijoittajan maksamia kuluja käytetään rahaston toimintakustannusten, kuten markkinointi- ja jakelukustannusten, maksamiseen. Nämä kulut vähentävät sijoituksen mahdollista tuottoa. Rahasto-osuuksien merkitsemiseen ja lunastamiseen liittyvät palkkiot Voimassaolevan hinnaston mukaiset palkkiot Merkintäpalkkio 0,0 % Lunastuspalkkio 0,0 % Rahastosta vuoden aikana veloitettavat kulut Juoksevat kulut 0,50 % p.a. (B-osuus) Juoksevat kulut 0,28 % p.a. (D-osuus) Rahastosta erityisissä tilanteissa veloitettavat kulut Tuottosidonnainen palkkio Tuottosidonnainen palkkio Ei Aiempi tuotto- tai arvonkehitys Tarkempia tietoja palkkioista voi selvittää esimerkiksi kulloinkin voimassa olevasta hinnastosta, rahastoa hallinnoivasta rahastoyhtiöstä tai rahastoyhtiön asiamieheltä. Rahastosta perittävien palkkioiden enimmäismäärät löytyvät rahaston säännöistä. Esitetyt juoksevat kulut perustuvat rahastosta vuonna 2015 perittyihin kuluihin. Niiden määrä voi vaihdella vuodesta toiseen. Se ei sisällä: Tuottosidonnaisia palkkioita Rahastonmaksamia kaupankäyntikuluja Lisätietoja kuluista on esitetty rahastoesitteen sivulla 11. Rahastoesite on saatavissa osoitteesta 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % -2,0 % -4,0 % 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Aktia Likvida+ B 2,5 % 2,6 % 0,5 % 5,3 % 2,0 % 1,6 % 2,9 % 1,2 % 1,1 % 0,4 % Index 2,8 % 4,1 % 5,3 % 1,8 % 0,8 % 1,3 % 0,9 % 0,2 % 0,3 % 0,0 % Rahaston aloitusvuosi on 1996. Rahaston historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta kehityksestä. Ilmoitetuissa tuotoissa on huomioitu kaikki rahastosta perittävät kulut, kuten rahaston hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Asiakkaalta perittäviä tapahtumapalkkioita ei ole huomioitu. Rahasto-osuuden arvonkehityksen laskentavaluutta on euro, joka myös on rahaston perusvaluutta. Tuoreimmat tiedot Rahaston tuotossa on saatavissa osoitteessa Käytännön tiedot Rahaston säännöt, sijoittajan avaintietoesite ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla veloituksetta suomeksi ja ruotsiksi osoitteesta www.aktia.fi tai pankkikonttoreista. Rahasto-osuuden arvo lasketaan ja julkaistaan jokaisena pankkipäivänä. Rahasto-osuuden arvon kehitystä voi seurata internetissä osoitteessa Rahaston kotivaltion verolainsäädäntö voi vaikuttaa sijoittajan henkilökohtaiseen verotukseen. Sijoittajan kannattaa tutustua tässä esitteessä mainittuihin rahastokohtaisiin riskeihin sekä rahastosijoittamiseen liittyviin yleisiin riskeihin, jotka kuvataan tarkemmin virallisessa rahastoesitteessä. Aktia Rahastoyhtiö Oy voidaan saattaa vastuuseen vain sillä perusteella, että tämä asiakirja sisältää harhaanjohtavia tai epätarkkoja tietoja tai tietoja, jotka ovat ristiriidassa rahastoesitteen kanssa. Rahastossa on vain kasvuosuuksia (B/D). Kasvuosuuksille ei makseta tuottoa vaan tuotto sisältyy rahasto-osuuden arvoon. Minimimerkintä B-osuuksille on 50 euroa ja D-osuuksille 300 000 euroa. Säännöllisen rahastosäästön minimimerkintä on 20 euroa ja merkinnän säännöllisestä rahastosäästämisestä voi tehdä B-osuuksiin. Säilytysyhteisö: Aktia Pankki Oyj Salkunhoitaja: Aktia Varainhoito Oy, Mikael Westerlund Tilintarkastaja: KMPG Oy Ab, KHT-yhteisö Rahaston voimassa olevat rahastokohtaiset säännöt on viimeksi vahvistettu Suomessa 2.2.2007. Aktia Rahastoyhtiö Oy:lle on myönnetty toimilupa Suomessa ja sitä valvoo Finanssivalvonta. Rahasto ei ole Sijoittajien korvausrahastosuojan eikä talletussuojan piirissä. Tämä avaintietoesite on voimassa 31.3.2016 alkaen.

AVAINTIETOESITE Tämä asiakirja sisältää sijoittajalle annettavat avaintiedot rahastosta. Se ei ole markkinointiaineistoa. Avaintiedot on annettava lakisääteisesti, jotta sijoittaja ymmärtäisi rahaston luonteen ja siihen liittyvät sijoitusriskit. Asiakirjaan tutustumista suositellaan, jotta sijoittaja voisi tehdä sijoituspäätöksensä tietoon perustuen. Erikoissijoitusrahasto Estlander & Partners Freedom Osuussarja A (ISIN-koodi: FI4000014386) Osuussarja B (ISIN-koodi: FI4000014394) Osuussarja C (ISIN-koodi: FI4000014402) Osuussarja D (ISIN-koodi: FI4000014410) Rahastoa hallinnoi Estlander & Partners Rahastoyhtiö Oy, joka on Estlander Holding Oy:n kokonaan omistama tytäryhtiö Tavoitteet ja sijoituspolitiikka Rahaston tavoitteena on pitkällä aikavälillä saada rahastoon sijoitetuille varoille korkea riskikorjattu tuotto riippumatta osake- tai korkomarkkinoiden yleisestä suunnasta. Rahasto tavoittelee siten absoluuttista tuottoa eikä sillä näin ollen ole varsinaista vertailuindeksiä. Tässä mielessä rahasto eroaa perinteisistä sijoitusrahastoista, joiden tuotot ovat pitkälti riippuvaisia yleisestä markkinakehityksestä. Rahasto on erikoissijoitusrahasto, joka voi poiketa sijoitusrahastodirektiivin mukaisista varojen hajauttamista koskevista rajoituksista. Rahaston varat sijoitetaan johdannaissopimuksiin jotka ovat sidottuja kansainvälisiin osake-, korko-, valuutta- ja hyödykemarkkinoihin. Keskeisiä kriteereitä sijoitusinstrumenttien valinnassa ovat korkea likviditeetti, eli se, että varat ovat helposti ostettavissa ja myytävissä, alhaiset kaupankäyntikustannukset sekä luotettava arvonmääritys. Rahaston sijoitukset tehdään salkunhoitajan kehittämiä systemaattisia kaupankäyntimalleja noudattaen, jotka ohjelmoidusti hyödyntävät markkinoiden hintaliikkeitä. Sijoituspäätökset eivät siten ole riippuvaisia salkunhoitajien arvioista yksittäisen kaupan kannattavuudesta. Rahasto voi käyttää vivutusta (leverage) sijoitustoiminnassaan. Tämä antaa mahdollisuuden parempaan tuottoon, samalla kun riski kasvaa. Vivutuksen taso voi olla enintään 35 ja se on yleensä ollut 9 ja 15 välillä. Rahaston sijoitusstrategia pyrkii samalla suojaamaan rahaston pääomaa, joka aiheuttaa rahastolle kuluja. Siten on mahdollista, ettei rahaston tuotto yllä esimerkiksi osakerahastojen tuottoon hyvinä osakemarkkinajaksoina. A-D-osuudet ovat kasvuosuuksia joiden tuotot sijoitetaan takaisin rahastoon. Rahasto-osuuksia voidaan merkitä ja lunastaa jokaisena pankkipäivänä. Täytetyn merkintälomakkeen liitteineen (ja merkintäsumman) tai lunastuslomakkeen on oltava perillä rahastoyhtiössä viimeistään merkintä- tai lunastuspäivää edeltävänä päivänä. Suositus: Tämä rahasto ei ehkä sovellu sijoittajille, jotka aikovat luopua osuuksistaan rahastossa 5 vuoden kuluessa. Riski-tuottoprofiili Pienempi riski Tyypillisesti pienemmät tuotot Suurempi riski Tyypillisesti suuremmat tuotot 1 2 3 4 5 6 7 Rahasto on sijoitusstrategiansa johdosta sijoitettu riskiluokkaan 6, mikä tarkoittaa, että rahasto-osuuksien arvonkehitykseen liittyy korkea riski. Historiallisten tietojen perusteella ei välttämättä voi muodostaa luotettavia oletuksia tulevaisuudesta. Riskiluokka ei välttämättä säily muuttumattomana, vaan se voi vaihdella ajan myötä. Myöskään alimpaan riskiluokkaan (1) kuuluva rahasto ei ole täysin riskitön. Riskimittari kuvaa rahaston historiallista volatiliteettia, eli rahasto-osuuksien aikaisempaa arvovaihtelua. Lisäksi on huomioitava seuraavat rahaston arvonkehitykseen vaikuttavat riskitekijät, jotka eivät välttämättä täysimääräisesti sisälly riskimittariin: Markkinariski: Rahaston sijoitussalkun positioiden markkinaarvon vaihtelut esimerkiksi vaihtokurssien tai hyödykehintojen arvonkehityksen seurauksena Johdannaisriski: Johdannaissopimusten käyttö voi lisätä tai vähentää rahaston riskiä ja odotettua tuottoa. Johdannaissopimusten käyttö voi lisätä vastapuoliriskiä sekä operatiivista riskiä. Operatiivinen riski: Riski, joka aiheutuu toimintatapojen, henkilöstön tai tietojärjestelmien puutteellisesta toiminnasta. Likividiteettiriski: Riski siitä, ettei rahaston sijoituksia voida realisoida suunnitellussa ajassa tai toivottuun hintaan. Vastapuoliriski: Riski siitä, ettei rahaston vastapuoli arvopaperimarkkinoilla suoriudu sovituista velvollisuuksistaan. Erityisten tapahtumien riski: Riski, joka aiheutuu ennalta arvaamattomista, ulkopuolisista olosuhteista, kuten esimerkiksi poliittiset tapahtumat. Rahastoesite sisältää lisätietoja rahaston riskiprofiilista.