Etteplan Q3/2014: Liikevaihto kasvoi ja liikevoitto parani Toimitusjohtaja Juha Näkki 29.10.2014
Toimintaympäristö 7-9/2014 Kysyntätilanteessa ei tapahtunut merkittäviä muutoksia edelliseen vuosineljännekseen nähden. Euroopassa metsäteollisuuden laitevalmistajien ja energian- ja sähkönsiirtopalveluiden kysyntätilanne parani muiden asiakastoimialojen kysynnän pysyessä edellisen vuosineljänneksen tasolla. Suomessa offshoring-palveluilla oli hyvä kysyntä. Ruotsissa kysyntä ulkoistuspalveluissa parani jonkin verran. Alankomaiden kysyntätilanne parani jonkin verran kansantalouden kasvuodotusten lievän paranemisen myötä. Kiinassa suunnittelupalvelumarkkina jatkoi positiivista kehitystään maan talouskasvun hidastumisesta huolimatta.
Keskeiset asiat 7-9/2014 Liikevaihto kasvoi 7,3 % ja oli 29,5 (7-9/2013: 27,5) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisin valuuttakurssein laskettuna liikevaihto kasvoi 9,0 %. Avainasiakkuudet kasvoivat 11,0 %. Liikevoitto parani 15,4 % ja oli 1,7 (1,5) miljoonaa euroa. Liikevoittoon sisältyi kertaluonteisia eriä, joiden positiivinen yhteisvaikutus oli 0,4 (0,5) miljoonaa euroa. Kannattavuus parani ja liikevoittoprosentti oli 5,9 (7-9/2013: 5,5). Korkean lisäarvon Managed Services -palveluiden osuus jatkoi kasvuaan ja oli katsauskaudella lähes 40 prosenttia liikevaihdosta. Kiinan markkinoille tehtyjen työtuntien määrä kasvoi katsauskaudella yli 100 % vertailukauteen (7-9/2013) verrattuna. Teknisen dokumentoinnin alueella solmittiin useita merkittäviä sopimuksia. Henkilöstömäärä kasvoi ja oli katsauskauden lopussa 1 864 (1 721).
Liikevaihto 1-9/2014 Liikevaihto asiakasryhmittäin 7 % (2013:8%) 11 % (2013:11%) 6 % (2013:9%) 5 % (2013:4%) 3 % (2013:3%) 15 % (2013:17%) 15 % (2013:14%) Muut 15 % Nosto- ja ja siirto siirto 15 % Kaivos 14 % Energia ja ja sähkönsiirto 13 % Metsä ja ja paperi paperi 12 % Teollisuuden laitteet laitteet ja komponentit ja komponentit 11 % Ilmailu ja ja puolustus 7 % Ajoneuvo ja ja kuljetus 6 % Lääketieteen tekniikka 5 % Metalli 3 % Liikevaihto maittain 12 % (2013:7%) 13 % (2013:11%) 14 % (2013:17%) 5 % (2013:5%) 33 % (2013:35%) 3 % (2013:1%) 59 % (2013:59%) Suomi Ruotsi Alankomaat Kiina
Näkymät 2014 Markkinanäkymät Etteplanin liiketoiminnan kehittymiseen vaikuttaa keskeisimmin kone- ja metallituoteteollisuuden kehitys. Kone- ja metallituoteteollisuuden uusien tilausten kasvusta huolimatta epävarmuus markkinoilla on jatkunut ja liiketoiminnan ennakoitavuus on edelleen vaikeaa. Taloudellinen ohjeistus Odotamme koko vuoden 2014 liikevaihdon ja liikevoiton kasvavan vuoteen 2013 verrattuna.
Liikevaihto 7-9/2014: 29,5 miljoonaa euroa (7-9/2013: 27,5 miljoonaa euroa) 40,0 30,0 20,0 10,0 0,0 Q1/2012 Q2/2012 Q3/2012 Q4/2012 Q1/2013 Q2/2013 Q3/2013 Q4/2013 Q1/2014 Q2/2014 Q3/2014
Liikevoitto (EBIT) ja EBIT % 7-9/2014: 1,7 miljoonaa euroa, 5,9 % (7-9/2013: 1,5 miljoonaa euroa, 5,5 %) 3 2,5 2 1,5 1 0,5 0 EBIT % Q1/2012 Q2/2012 Q3/2012 Q4/2012 Q1/2013 Q2/2013 Q3/2013 Q4/2013 Q1/2014 Q2/2014 Q3/2014 8,0 7,0 6,0 5,0 4,0 3,0 2,0 1,0 0,0
Käyttökate (EBITDA) ja EBITDA % 7-9/2014: 2,4 miljoonaa euroa, 8,1 % (7-9/2013: 2,2 miljoonaa euroa, 7,9 %) 3,5 3 2,5 2 1,5 1 0,5 0 EBITDA % Q1/2012 Q2/2012 Q3/2012 Q4/2012 Q1/2013 Q2/2013 Q3/2013 Q4/2013 Q1/2014 Q2/2014 Q3/2014 10,0 9,0 8,0 7,0 6,0 5,0 4,0 3,0 2,0 1,0 0,0
Osakekohtainen tulos (euroa) ja osingot (euroa/osake) Osakekohtainen tulos 7-9/2014: 0,06 euroa (7-9/2013: 0,05 euroa) Osakekohtainen tulos 1-9/2014: 0,19 euroa (1-9/2013: 0,18 euroa) 0,35 0,30 0,29 0,25 0,20 0,15 0,10 0,05 0,19 0,20 0,10 0,10 0,15 0,22 0,11 0,05 0,06 Osakekohtainen tulos Osingot 0,00 2010 2011 2012 2013 Q3/2013 Q3/2014
Rahavirta Liiketoiminnan rahavirta 7-9/2014: -0,5 miljoonaa euroa (7-9/2013: -1,5 miljoonaa euroa) Rahavirta investointien jälkeen 7-9/2014: -0,7 miljoonaa euroa (7-9/2013: -2,0 miljoonaa euroa) Liiketoiminnan rahavirta 12,0 Rahavirta investointien jälkeen 10,0 8,0 6,0 4,0 2,0 0,0 2,0 2010 2011 2012 2013 Q3/2013 Q3/2014 4,0
Sitoutuneen pääoman tuotto (ROCE), % 7-9/2014: 14,5 % (7-9/2013: 12,9 %) 30,0 20,0 10,0 0,0 Q1/2012 Q2/2012 Q3/2012 Q4/2012 Q1/2013 Q2/2013 Q3/2013 Q4/2013 Q1/2014 Q2/2014 Q3/2014
Henkilöstömäärä keskimäärin 1-9/2014: 1 797 (1-9/2013: 1 736) 1900 1800 1756 1 736 1 736 1 797 1700 1600 1594 1625 1500 1400 2010 2011 2012 2013 Q3/2013 Q3/2014
Avainluvut 7-9/2014 (1 000 EUR) 7-9/2014 7-9/2013 Muutos % Liikevaihto 29 529 27 510 7,3 Käyttökate (EBITDA) 2 404 2 170 10,8 EBITDA, % 8,1 7,9 Liikevoitto (EBIT) 1 749 1 515 15,4 EBIT, % 5,9 5,5 Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR 0,06 0,05 20,0 Omavaraisuusaste, % 35,7 34,6 Liiketoiminnan rahavirta -544-1 468 62,9 ROCE, % 14,5 12,9 Henkilöstö kauden lopussa 1 864 1 721 8,3
Avainluvut 1-9/2014 (1 000 EUR) 1-9/2014 1-9/2013 Muutos % 1-12/2013 Liikevaihto 96 548 96 209 0,4 128 647 Käyttökate (EBITDA) 7 134 7 260-1,7 9 064 EBITDA, % 7,4 7,5 7,0 Liikevoitto (EBIT) 5 179 5 226-0,9 6 366 EBIT, % 5,4 5,4 4,9 Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR 0,19 0,18 5,6 0,22 Omavaraisuusaste, % 35,7 34,6 35,9 Liiketoiminnan rahavirta 818-2 406 134,0 1 789 ROCE, % 14,8 15,2 14,6 Henkilöstö kauden lopussa 1 864 1 721 8,3 1 728
Tuloslaskelma (1 000 EUR) 7-9/2014 7-9/2013 Muutos % 1-9/2014 1-9/2013 Muutos % 1-12/2013 Liikevaihto 29 529 27 510 7,3 96 548 96 209 0,4 128 647 Liiketoiminnan muut tuotot 583 847 1 160 1 063 1 134 Materiaalit ja palvelut -1 884-3 113-7 400-8 563-11 605 Henkilöstökulut -21 175-19 671-69 265-67 048-90 250 Liiketoiminnan muut kulut -4 649-3 402-13 909-14 401-18 862 Poistot -656-655 -1 955-2 034-2 697 Liikevoitto (EBIT) 1 749 1 515 15,4 5 179 5 226-0,9 6 366 Rahoitustuotot 4-3 202 192 306 Rahoituskulut -268-255 -808-709 -947 Osuus osakkuusyhtiön tuloksesta 0 0 0-54 -54 Voitto ennen veroja 1 485 1 257 18,1 4 572 4 655-1,8 5 672 Tuloverot -135-376 -613-1 117-1 282 Tilikauden voitto 1 350 881 3 959 3 538 4 390
Tase (1 000 EUR) 30.9.2014 30.9.2013 31.12.2013 Liikearvo 39 217 39 706 39 131 Muut pitkäaikaiset varat 8 627 8 362 8 678 Pitkäaikaiset varat yhteensä 47 844 48 068 47 809 Myyntisaamiset ja muut saamiset 27 295 25 376 25 709 Rahavarat 1 944 1 122 975 Lyhytaikaiset varat yhteensä 29 238 26 499 26 684 VARAT YHTEENSÄ 77 082 74 567 74 493 Oma pääoma yhteensä 27 034 25 061 25 481 Pitkäaikaiset velat yhteensä 11 253 13 862 14 279 Lyhytaikaiset velat yhteensä 38 795 35 644 34 734 OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ 77 082 74 567 74 493
Rahavirtalaskelma (1 000 EUR) 7-9/2014 7-9/2013 1-9/2014 1-9/2013 1-12/2013 Liiketoiminnan rahavirta (A) -544-1 468 818-2 406 1 789 Investointien rahavirta (B) -192-483 -1 955-875 -1 634 Rahavirta investointien jälkeen (A+B) -736-1 951-1 137-3 281 154 Rahoituksen rahavirta (C) 740 870 1 895-1 002-4 647 Rahavarojen muutos (A+B+C) 4-1 081 759-4 282-4 493 Rahavarat kauden alussa 1 879 2 264 975 5 402 5 402 Valuuttakurssien muutosten vaikutus 62-61 211 2 65 Rahavarat kauden lopussa 1 944 1 122 1 944 1 122 975
Etteplan Oyj:n taloudelliset tavoitteet ja toteuma Kasvu Tavoite ja toteuma 1-9/2014 Keskimäärin 15 %:n vuotuinen kasvu 1-9/2014: 0,4 % Toimenpide Kasvu avainasiakkuuksissa Vahvan markkina-aseman tarjoama markkinoita nopeampi kasvu Kasvua tukevat yritysjärjestelyt Kannattavuus Liikevoitto 10 % 1-9/2014: 5,4 % Liiketoimintamallin muutos Markkinajohtajuus Kassavirta Korkean lisäarvon palvelut Kassavirran parantaminen taseen vahvistamiseksi 1-9/2014: 0,8 MEUR Managed Services -osuuden kasvu 50 %:iin vuoteen 2016 mennessä 1-9/2014: lähes 40 % Hinnoittelumallien kehitys Myyntisaamisten myynti ja tehostunut käsittely Palveluratkaisut ja projektiliiketoiminta
140,0 130,0 120,0 110,0 100,0 90,0 80,0 70,0 60,0 50,0 40,0 30,0 20,0 10,0 Liikevaihto ja liikevoitto (EBIT) 2000-2014 16,0 14,0 12,0 10,0 8,0 6,0 4,0 2,0 0,0 2,0 4,0 0,0 2000 2001* 2002* 2003* 2004* 2005* 2006* 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 1 9/2014 6,0 Liikevaihto Liikevoitto (EBIT) *) sisältää jatkuvat ja lopetetut toiminnot
Suurimmat osakkeenomistajat 30.9.2014 Nimi Osakkeet, kpl % osuus osakkeista ja äänistä Ingman Group Oy Ab 13 650 000 67,64 Oy Fincorp Ab 2 118 901 10,50 Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma 821 328 4,07 Etteplan Oyj 461 791 2,29 Tuori Klaus 351 000 1,74 Tuori Aino 256 896 1,27 Sijoitusrahasto Taaleritehdas Mikro Markka 240 000 1,19 Kempe Anna 220 000 1,09 Kempe Lasse 100 000 0,50 Kempe Pia 97 700 0,48 Muut osakkeenomistajat 1 861 798 9,23 Yhteensä 20 179 414 100,00 Hallintarekisteröidyt osakkeet 207 660 1,03
IR kontaktit Juha Näkki President and CEO Puh. 010 307 2077 Per-Anders Gådin Senior Vice President, Finance & IT Puh. +46 70 399 7929 Outi-Maria Liedes Senior Vice President, Communications and Operational Development Puh. 010 307 3251