Metsä Groupin liiketulos ilman kertaluonteisia eriä 181 miljoonaa euroa tammi syyskuussa

Transkriptio

1 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 1 (24) Metsä Groupin liiketulos ilman kertaluonteisia eriä 181 miljoonaa euroa tammi syyskuussa Tammi syyskuun 2012 tulos Liikevaihto oli miljoonaa euroa (1 9/: milj. euroa). Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli 181 miljoonaa euroa (311). Liiketulos sisältäen kertaluonteiset erät oli 161 miljoonaa euroa (229). Tulos ennen veroja ja ilman kertaluonteisia eriä oli 106 miljoonaa euroa (217). Tulos ennen veroja sisältäen kertaluonteiset erät oli 86 miljoonaa euroa (130). Heinä syyskuun 2012 tulos Liikevaihto oli miljoonaa euroa (7 9/: milj. euroa). Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli 67 miljoonaa euroa (63). Liiketulos sisältäen kertaluonteiset erät oli 56 miljoonaa euroa (44). Tulos ennen veroja ja ilman kertaluonteisia eriä oli 35 miljoonaa euroa (35). Tulos ennen veroja sisältäen kertaluonteiset erät oli 25 miljoonaa euroa (17). Tapahtumat vuoden 2012 kolmannella neljänneksellä Sellun toimitusmäärät paranivat edellisestä neljänneksestä, mutta markkinahinnat laskivat. Myös kartongin toimitusmäärät kasvoivat edellisestä neljänneksestä ja hinnat pysyivät vakaina. Metsä Wood päätti investoida noin 30 miljoonaa euroa Vilppulan sahan uudistamiseen. Investointi toteutetaan vuoden 2013 aikana. Metsä Tissuen Puolan Krapkowicen tehtaalla otettiin käyttöön uusi paperikone. Investointiohjelmaan kuuluu kaksi uutta paperikonetta, joista toinen otetaan käyttöön ensi vuonna. Metsä Fibren Joutsenon sellutehtaalla otettiin heinäkuussa koekäyttöön kuoren kaasutuslaitos, jonka avulla tehtaasta tulee Suomen ensimmäinen hiilidioksidineutraali sellutehdas. Katsauskauden jälkeiset tapahtumat Metsä Boardin Kyron tehtaan yhteyteen rakennettu biovoimalaitos vihittiin käyttöön 9. lokakuuta. Pohjolan Voiman ja Leppäkosken Sähkön omistama biovoimalaitos lisää uusiutuvien polttoaineiden käyttöä ja vähentää energiatuotannon hiilidioksidipäästöjä Hämeenkyrön alueella. Markkinoiden ennustettavuus on edelleen heikko erityisesti Euroopan epävakaan taloustilanteen takia, minkä vuoksi liiketoiminnan tarkka suunnittelu ja kaikkien toimintojen jatkuva tehostaminen ovat keskeisessä roolissa Metsä Groupissa. Investointiohjelmamme etenee suunnitellusti. Metsä Tissuen Krapkowicen tehtaalla Puolassa otettiin kesällä käyttöön uusi paperikone osana kehitysohjelmaa, jonka

2 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 2 (25) tavoitteena on toiminnan tuottavuuden ja energiatehokkuuden parantaminen sekä tuotannon hiilijalanjäljen pienentäminen. Strategiamme keskittyä selluun, kartonkiin sekä pehmo- ja ruoanlaittopapereihin tuo vakautta liiketoimintaamme tässä markkinatilanteessa. Pääjohtaja Kari Jordan, Metsä Group

3 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 3 (25) Metsä Group Lyhennetty tuloslaskelma Liikevaihto Liiketoiminnan muut tuotot Liiketoiminnan kulut Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos Osuus osakkuusyritysten tuloksista Kurssierot Muut rahoitustuotot ja -kulut Kauden tulos ennen veroja Tuloverot Kauden tulos Metsä Group Kannattavuus Liiketulos, milj. euroa , ilman kertaluonteisia eriä , % liikevaihdosta 4,8 7,6 5,4 4,8 5,9 Sijoitetun pääoman tuotto, % 6,1 8,0 5,9 4,9 1,1 - -, ilman kertaluonteisia eriä 6,8 10,9 7,0 6,7 8,5 Oman pääoman tuotto, % 4,1 3,9 3,5-0,9-9,9 - -, ilman kertaluonteisia eriä 5,8 10,8 5,9 3,4 8,6 Taloudellinen asema Omavaraisuusaste, % 34,4 31,0 33,8 30,9 28,3 Nettovelkaantumisaste, % Korolliset nettovelat, milj. euroa Liiketoiminta-alueet Liikevaihto ja liiketulos 1 9/2012 (milj. euroa) Kartonki- ja paperiteollisuus Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Puunhankinta Puutuoteteollisuus Selluteollisuus Liikevaihto Liiketoiminnan muut tuotot Liiketoiminnan kulut Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos Kertaluonteiset erät Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä % - liikevaihdosta 1,2 2,4 12,3 3,1 3,7 Metsä Group on vastuullinen metsäteollisuuskonserni, jonka tuotteet ovat vahvasti läsnä ihmisten arjessa ja edistävät hyvinvointia kestävästi. Metsä Groupin huipputuotteiden pääraaka-aineeet ovat uusiutuva pohjoismainen puu ja puukuitu. Liiketoiminta-alueemme ovat pehmo- ja ruoanlaittopaperit, kartonki ja paperi, sellu, puutuotteet sekä puunhankinta. Metsä Groupin liikevaihto vuonna oli 5,3 miljardia euroa, ja se työllistää noin henkilöä. Konsernilla on toimintaa noin 30 maassa.

4 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 4 (25) METSÄ GROUP OSAVUOSIKATSAUS Osavuosikatsaus on tilintarkastamaton Liikevaihto ja tulos Metsä Groupin liikevaihto oli tammi syyskuussa miljoonaa euroa (1 9/: milj. euroa). Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli 181 miljoonaa euroa (311) eli 4,8 prosenttia liikevaihdosta (7,6). Sellun hintojen lasku oli merkittävin syy liiketuloksen heikkenemiseen. Havusellun euromääräiset markkinahinnat olivat keskimäärin 9 prosenttia ja lehtisellun 3 prosenttia heikommat edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan verrattuna. Tulosta paransivat suljettavien ja uudelleenjärjesteltävien yksiköiden tappioiden pienentyminen sekä dollarin ja punnan vahvistuminen suhteessa euroon. Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli vuoden kolmannella neljänneksellä 67 miljoonaa euroa (4 6/2012: 62). Verrattuna edelliseen neljännekseen liiketulostaan paransivat Metsä Fibre, Metsä Board ja Metsä Tissue. Metsä Woodin ja Metsäliitto Puunhankinnan liikevaihto ja liiketulos heikkenivät kysynnän kausivaihtelun ja kesän tuotantoseisokkien vuoksi. Kertaluonteiset erät olivat kolmannella neljänneksellä -11 miljoonaa euroa (4 6/2012: -1), joista noin 6 miljoonaa euroa liittyi myynnin ja hallinnon tehostamiseen ja noin 5 miljoonaa euroa käytöstä poistettujen toimitilojen vuokravastuiden päättämiseen. Tammi syyskuun aikana on kertaluonteisia eriä kirjattu yhteensä nettona -20 miljoonaa euroa. Liiketulos sisältäen kertaluonteiset erät oli tammi syyskuussa 161 miljoonaa euroa (229). Osuus osakkuusyritysten tuloksista oli 5 miljoonaa euroa (5), rahoitustuotot 13 miljoonaa euroa (7), rahoituksen kurssierot 1 miljoonaa euroa (2) ja rahoituskulut 94 miljoonaa euroa (113). Rahoitustuottoihin sisältyy Pohjolan Voima Oy:n maksama osinko 8 miljoonaa euroa. Rahoituskuluihin sisältyy korkosuojausten arvostusvoittoa 11 miljoonaa euroa (-2). Voitosta 8 miljoonaa euroa on syntynyt käyvän arvon suojaukseen liittyvän suojauslaskennan loppuessa noin 100 miljoonan dollarin määräisen lainan ja siihen liittyvän valuutta- ja koronvaihtosopimuksen eräännyttyä kesäkuussa. Vertailujakson rahoituskuluihin sisältyy Metsä Fibren lunastusvelvollisuuden alaisille osakkeille maksettuja osinkoja noin 9 miljoonaa euroa. Katsauskauden tulos ennen veroja oli 86 miljoonaa euroa (130) ja verot 34 miljoonaa euroa (81). Kauden tulos oli 52 miljoonaa euroa (50). Konsernin sijoitetun pääoman tuotto ilman kertaluonteisia eriä oli 6,8 prosenttia (10,9) ja oman pääoman tuotto 5,8 prosenttia (10,8). Sisältäen kertaluonteiset erät sijoitetun pääoman tuotto oli 6,1 prosenttia (8,0) ja oman pääoman tuotto 4,1 prosenttia (3,9). Tase ja rahoitus Metsä Groupin maksuvalmius on hyvä. Kokonaislikviditeetti oli syyskuun lopussa miljoonaa euroa (31.12.: 855). Tästä 471 miljoonaa euroa (330) oli likvideinä varoina ja sijoituksina ja 608 miljoonaa euroa (525) taseen ulkopuolisina sitovina luottolupauksina. Konsernilla oli lisäksi lyhytaikaisia rahoitustarpeita varten käytössään ei-sitovia koti- ja

5 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 5 (25) ulkomaisia yritystodistusohjelmia ja luottolimiittejä 527 miljoonan euron arvosta. Konsernin omavaraisuusaste oli syyskuun lopussa 34,4 prosenttia ja nettovelkaantumisaste 89 prosenttia (31.12.: 28,3 prosenttia ja 131 prosenttia). Korolliset nettovelat olivat miljoonaa euroa (31.12.: 1 953). Liiketoiminnasta kertyneet rahavirrat olivat 293 miljoonaa euroa (1 9/: 458). Vuoden 2012 aikana käyttöpääomasta on vapautunut 43 miljoonaa euroa, kun vastaavana aikana viime vuonna käyttöpääomaan sitoutui 12 miljoonaa euroa. Metsä Board allekirjoitti toukokuussa yhteensä 600 miljoonan euron sitovan syndikoidun luottosopimuksen, jolla jälleenrahoitetaan erääntyvä 500 miljoonan euron joukkovelkakirjalaina. Metsä Tissue allekirjoitti syyskuussa lainasopimuksen Euroopan jälleenrakennus- ja kehityspankin (EBRD) kanssa. Lainamäärä on 35 miljoonaa euroa ja laina-aika 8,5 vuotta. Lainalla rahoitetaan sekä Puolan investointeja että Venäjän toimintoja. Emoyritys Metsäliitto Osuuskunnan omavaraisuus oli syyskuun lopussa 62,3 prosenttia ja nettovelkaantumisaste 20 prosenttia (31.12.: 61,3 prosenttia ja 40 prosenttia). Tammi syyskuun aikana Metsäliitto Osuuskunnan osuuspääomat kasvoivat yhteensä 30,6 miljoonalla eurolla. Varsinainen osuuspääoma kasvoi 2,1 miljoonalla eurolla, A-lisäosuuspääoma 20,0 miljoonalla eurolla ja B-lisäosuuspääoma 8,5 miljoonalla eurolla. Katsauskaudella lisäosuuspääomasta erääntyi palautettavaksi 17,5 miljoonaa euroa (1.7.: 14,0 milj. euroa). Henkilöstö Metsä Groupin palveluksessa oli keskimäärin henkilöä (1 9/: ). Syyskuun lopussa konsernin henkilöstömäärä oli (31.12.: ), josta Suomessa työskenteli (5 660) ja ulkomailla (6 865) henkilöä. Emoyritys Metsäliitto Osuuskunnan palveluksessa oli syyskuun lopussa henkilöä (31.12.: 2 723). Jäsenet Metsäliitto Osuuskunnalla oli syyskuun lopussa jäsentä (31.12.: ). Tämän vuoden aikana osuuskunnasta on eronnut nettomääräisesti 724 jäsentä. Investoinnit Metsä Groupin investoinnit käyttöomaisuuteen olivat 147 miljoonaa euroa (146). Metsä Tissuen Puolan Krapkowicen tehtaan investointiohjelma kattaa kaksi uutta paperikonetta, joista ensimmäinen otettiin käyttöön kolmannen vuosineljänneksen aikana. Ohjelmaan kuuluu lisäksi uusi jalostuslinja sekä paperikone 6:n modernisointi. Metsä Wood päätti noin 30 miljoonan euron investoinnista Vilppulan sahan uudistamiseen vuonna Vilppulaan rakennetaan uusi sahalinja ja tuorekäsittelylaitos sekä uusitaan sahan muita osia.

6 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 6 (25) Metsä Board on kasvattanut taivekartonkikapasiteettiaan vuosien ja 2012 aikana noin tonnilla. Investoinnit nostivat kokonaistuotantokapasiteetin noin tonniin vuodessa. Täysimääräisesti kapasiteetin arvioidaan olevan käytettävissä vuoden 2013 alusta alkaen. Metsä Fibren Joutsenon tehtaalla otettiin heinäkuussa koekäyttöön kuoren kaasutuslaitos. Laitoksen avulla tehtaasta tulee Suomen ensimmäinen hiilidioksidineutraali sellutehdas. Liiketoiminta-alueet Puunhankinta Puunhankinnan liikevaihto oli tammi syyskuussa miljoonaa euroa (1 9/: 1 121) ja liiketulos 13 miljoonaa euroa (18). Vuoden kolmannen neljänneksen liiketulos oli 2 miljoonaa euroa (4 6/2012: 5). Kotimaassa koko alkuvuoden vilkkaana käynyt puukauppa jatkui kesälomien jälkeen edellisiä vuosia vaisummin. Kesällä vaikuttanut tukkipuun hintojen lasku tasaantui elokuussa. Huono turpeentuotantotilanne lisäsi energiapuun kysyntää koko maassa. Metsäliitto Puunhankinta osti aktiivisesti kaikkia puutavaralajeja sekä pysty- että hankintakaupalla. Syksyllä puukauppa kohdistui korjuukelpoisiin kesäleimikoihin, etusijalla olivat mäntytukki, koivukuitu sekä energiapuu. Metsänhoitopalveluiden myynti jatkoi tasaista kasvua. Venäjän jäsenyys WTO:ssa astui voimaan elokuussa, mikä laski puun vientitulleja. Havukuitu- ja energiapuusta oli ylitarjontaa Venäjällä, Baltiassa ja Ruotsissa. Koivukuitupuun markkinatilanne oli tasapainoinen, mutta sahateollisuuden tukkikysyntä säilyi korkeana, ja paikoitellen tukista oli pulaa. Puun toimitukset Metsä Groupin tuotantolaitoksille sujuivat suunnitellusti huolimatta poikkeuksellisen sateisesta kesästä ja syksystä. Tammi syyskuussa puuta toimitettiin kaikkiaan 22,6 miljoonaa kuutiometriä (22,3). Metsäliitto Osuuskunnan jäsenille järjestettiin erilaisia tapahtumia, muun muassa Oulun seudun Metsäpäivä. Kestävä puuntuotanto ja metsänhoito -seminaarikiertue keräsi yli kestävän metsänhoidon menetelmistä kiinnostunutta metsänomistajaa. Metsä Groupille myönnettiin syyskuussa FSC-metsäsertifioinnin ryhmäsertifikaatti. Sertifikaatin piiriin kuuluu osa Metsä Groupin metsistä, ja jatkossa siihen voivat liittyä myös muut metsänomistajat. Puutuoteteollisuus Metsä Woodin liikevaihto oli tammi syyskuussa 688 miljoonaa euroa (720) ja liiketulos ilman kertaluonteisia eriä 17 miljoonaa euroa (12). Liiketulos sisältäen kertaluonteiset erät oli 16 miljoonaa euroa (12). Vuoden kolmannen neljänneksen liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli 1 miljoonaa euroa (4 6/2012: 12).

7 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 7 (25) Tammi syyskuun liikevaihto laski jonkin verran edellisen vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna pääasiassa myyntimäärien supistuttua. Kustannusseurannan, raaka-aineen tehokkaan käytön ja lisäarvotuotteiden myynnin ansiosta liiketoiminnan tulos oli kysyntä- ja kilpailutilanteeseen nähden kohtuullinen. Kysyntä rakentamisen markkinoilla pysyi vuodenaikaan nähden heikkona ja liiketoiminnan kannattavuus heikkeni viime vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna. Vaikea rahoitustilanne on lykännyt sekä yksityisten että julkisten rakennushankkeiden toteutuksia. Vanerituotteiden myynti jatkui alavireisenä, mutta kannattavuutta paransivat viime vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna tuotteiden arvonlisäys ja hintojen positiivisen kehitys. Sahatavaramarkkinoilla epätyydyttävä tasapaino jatkui erityisesti kuusisahatavarassa. Kohonnut raaka-ainekustannus sekä heikon kysynnän vuoksi laskuun kääntyneet lopputuotehinnat heikensivät jalostusmarginaalia. Myös tuotantoseisokit heikensivät kannattavuutta. Jatkojalosteiden kysyntä kaikilla Euroopan päämarkkinoilla jatkui erittäin vaisuna. Kannattavuutta tukivat kuitenkin sisäiset tehostamistoimet sekä valuuttakurssikehitys. Sellu Metsä Fibren liikevaihto laski vuoden 9 ensimmäisen kuukauden aikana edellisvuoden vastaavaan jaksoon verrattuna noin 6 prosenttia ja oli 952 miljoonaa euroa (1 011). Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli 117 miljoonaa euroa (246). Liikevaihdon ja tuloksen heikkenemiseen vaikutti merkittävimmin sellun hintojen lasku. Toisaalta sellun myyntimäärä oli noin 5 prosenttia korkeampi kuin vastaavalla jaksolla edellisvuonna. Havusellun valuuttamääräiset markkinahinnat olivat keskimäärin 17 prosenttia ja lehtisellun 11 prosenttia heikommat edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan verrattuna. Toisaalta Yhdysvaltain dollari vahvistui suhteessa euroon lähes 9 prosenttia vaikuttaen positiivisesti tulokseen. Vuoden 2012 kolmannen neljänneksen liiketulos oli 40 miljoonaa euroa (4 6/2012: 35). Kannattavuuden paraneminen johtui korkeammasta myyntimäärästä, sillä sellun hinnat laskivat edelleen kolmannen vuosineljänneksen aikana. Heinäkuun alussa havusellun hinta oli 810 dollaria tonnilta ja syyskuun lopussa 760 dollaria. Lehtisellun vastaavat hinnat olivat 780 ja 740 dollaria Metsä Fibren tehtaiden tuotanto kolmannella vuosineljänneksellä oli tonnia (4 6/2012: ). Kemin tehtaalla oli huoltoseisokki syyskuun lopussa ja Rauman tehtaalla lokakuun alussa. Metsä Fibre päätti kesäkuussa investoida Joutsenon tehtaan tuotantoprosessin kehittämiseen. Noin 15 miljoonan euron investoinnilla tehdas siirtyy uudenlaiseen sellunvalmistusprosessiin, polysulfidikeittoon. Investoinnin ansiosta Joutsenon tehtaan tuotantokapasiteetti kasvaa lähes 10 prosenttia ja tuotantotehokkuus paranee. Uusi prosessi otetaan käyttöön kesällä 2013.

8 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 8 (25) Joutsenon tehtaalla otettiin heinäkuussa koekäyttöön kuoren kaasutuslaitos. Kaasutuslaitoksen avulla Joutsenon tehtaasta tulee Suomen ensimmäinen hiilidioksidineutraali sellutehdas. Tehdas ei tarvitse normaaliajossa ulkopuolista energiaa vaan tuottaa kaiken energian itse puuperäisistä polttoaineista. Metsä Fibren Kemin sellutehtaalla on käynnissä selvitys uusiutuvien energianlähteiden käytön ja tuotannon lisäämiseksi. Yhtenä mahdollisena tuotantoteknologiana tarkastellaan kaasutuslaitosta, jonka tuottamalla biopolttoaineella korvattaisiin käytössä oleva öljy. Vastaavanlainen kaasutuslaitos on käynnissä Joutsenon sellutehtaalla. Esiselvitys valmistuu vuoden loppuun mennessä. Kartonki ja paperit Metsä Boardin liikevaihto oli tammi syyskuussa miljoonaa euroa (1 9/: 1 961) ja liiketulos ilman kertaluonteisia eriä 49 miljoonaa euroa (81). Liiketulosta ilman kertaluonteisia eriä edelliseen vuoteen verrattuna heikensivät sellun ja toimistopaperin alemmat hinnat. Tulosta paransivat suljettavien ja uudelleenjärjesteltävien yksiköiden tappioiden pienentyminen sekä Yhdysvaltain dollarin ja Ison-Britannian punnan vahvistuminen suhteessa euroon. Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli kolmannella neljänneksellä 25 miljoonaa euroa (4 6/2012: 19). Liiketulosta ilman kertaluonteisia eriä paransi edelliseen neljännekseen verrattuna lähinnä kartongin korkeammat toimitusmäärät. Myös energiakustannukset olivat edellistä vuosineljännestä alemmat. Suljettavien ja uudelleenjärjesteltävien yksiköiden liiketappio ilman kertaluonteisia eriä oli edellisen neljänneksen tasolla (4 6/2012: -6). Lisäksi Husumin ja Kemin tehtaiden laajat huoltoseisokit heikensivät tulosta. Liiketulokseen kirjatut kertaluonteiset erät olivat tammi syyskuussa nettona +130 miljoonaa euroa (-80). Suurimmat erät olivat 85 miljoonan euron myyntivoitto liittyen Metsä Fibren 7,3 prosenttiyksikön omistusosuuden myyntiin Itochu Corporationille ja 59 miljoonan euron myyntivoitto liittyen Pohjolan Voiman 0,5 prosenttiyksikön omistusosuuden myyntiin Metsä Fibrelle. Kertaluonteiset erät sisältävät lisäksi 12 miljoonan euron kuluvarauksen liittyen maapohjan puhdistukseen Tampereella ja Nurmeksessa, 2 miljoonan euron kuluvarauksen liittyen Alizayn paperitehtaan sulkemiseen, 2 miljoonan euron kuluvarauksen liittyen Ranskan myyntiyhtiön henkilöstövähennyksiin sekä 4 miljoonan euron myyntivoiton Tampereella sijaitsevan tontin myynnistä. Liiketulos sisältäen kertaluonteiset erät oli 179 miljoonaa euroa (1). Nettokorot ja muut rahoituskulut olivat -35 miljoonaa euroa (-51) ja rahoituseriin kirjatut kurssierot +4 miljoonaa euroa (3). Rahoituskuluihin sisältyy korkosuojausten arvostusvoittoa 11 miljoonaa euroa (-2). Voitosta 8 miljoonaa euroa on syntynyt käyvän arvon suojaukseen liittyvän suojauslaskennan loppuessa dollarimääräisen lainan ja siihen liittyvän valuutta- ja koronvaihtosopimuksen eräännyttyä kesäkuussa. Ilman kertaluonteisia eriä katsauskauden tulos ennen veroja oli 18 miljoonaa euroa (33), osakekohtainen tulos 0,05 euroa (0,06) ja sijoitetun pääoman tuotto 4,4 prosenttia (5,4). Sisältäen kertaluonteiset erät tulos ennen veroja oli 149 miljoonaa euroa (-51), osakekohtainen tulos 0,40 euroa (-0,20) ja sijoitetun pääoman tuotto 13,4 prosenttia (0,4).

9 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 9 (25) Metsä Boardin omavaraisuusaste syyskuun lopussa oli 31,1 prosenttia ja nettovelkaantumisaste 70 prosenttia (31.12.: 27,4 prosenttia ja 106 prosenttia). Metsä Boardin osavuosikatsaus on julkaistu.00. Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Metsä Tissuen tammi syyskuun liikevaihto oli 727 miljoonaa euroa (725) ja liiketulos 27 miljoonaa euroa (17). Vuoden 2012 kolmannen neljänneksen liiketulos oli 11 miljoonaa euroa (4 6/2012: 7). Metsä Tissuen Puolan tehtaalla Krapkowicessa käynnissä olevat investoinnit etenivät aikataulun mukaisesti. Tehtaan uusi paperikone ja käsipyyhepaperin jalostuslinja otettiin käyttöön. Investoinnit ovat osa Puolan toimintojen kehitysohjelmaa, jolla yhtiö parantaa toiminnan tuottavuuden lisäksi energiatehokkuuttaan sekä vähentää hiilidioksidi- ja rikkidioksidipäästöjään. Serlan talouspaperi- ja wc-paperilaadut uudistuivat kaikilla markkinoilla. Sekä uuden kohokuvioinnin että raaka-aineen ansiosta talouspaperi on nyt entistä pehmeämpää ja imukykyisempää. Lambin aiemmin tänä vuonna kuluttajilta keräämät tarinat julkaistiin Lambin talous- ja wc-papereille painettuina Suomessa, Ruotsissa, Norjassa ja Tanskassa. Metsä Tissue ilmoitti kaikkien toimintojensa uudelleenjärjestelystä. Ensimmäisessä vaiheessa uudistetaan johtoryhmän rooleja ja vastuita. Pehmopaperiliiketoiminnan alueellisesta luonteesta johtuen päätöksentekoa siirretään entistä lähemmäs asiakkaita ja organisaatiouudistuksen avulla rooleja ja vastuita selkeytetään. Osana edellä mainittua uudelleenjärjestelyä Metsä Tissue ilmoitti aloittavansa toimihenkilöitä koskevat yhteistoimintalain mukaiset neuvottelut Suomessa. Neuvottelujen piirissä on noin 150 henkilöä, ja henkilöstön vähennystarve on arviolta enintään 40 henkilöä. Katsauskauden jälkeen Metsä Tissue on käynnistänyt yhteistoimintaneuvottelut myös Saksan, Slovakian ja Skandinavian toimipisteissään. Katsauskauden jälkeiset tapahtumat Metsä Boardin Kyron tehtaan yhteyteen rakennettu biovoimalaitos vihittiin käyttöön 9. lokakuuta. Pohjolan Voiman ja Leppäkosken Sähkön omistama biovoimalaitos lisää uusiutuvien polttoaineiden käyttöä ja vähentää energiantuotannon hiilidioksidipäästöjä Hämeenkyrön alueella. Lokakuussa Metsä Tissue osti Vapo Oy:ltä kaikki sen omistamat 45 prosenttia Mäntän Energia Oy:n osakkeista. Kaupalla ei ole oleellista vaikutusta Metsä Groupiin. Riskit ja epävarmuustekijät Tässä osavuosikatsauksessa esitetyt tulevaisuutta koskevat arviot ja kannanotot perustuvat tämänhetkisiin suunnitelmiin ja arvioihin. Ne sisältävät riskejä ja muita epävarmuustekijöitä, jotka saattavat johtaa siihen, että tulokset poikkeavat niitä koskevista kannanotoista. Lyhyellä

10 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 10 (25) aikavälillä Metsä Groupin tulokseen vaikuttavat erityisesti lopputuotteiden hinta ja kysyntä, raaka-ainekustannukset, energian hinta sekä euron kurssikehitys. Metsähallitus jätti maaliskuussa Helsingin käräjäoikeuteen vahingonkorvauskanteen, jolla se vaatii Metsä Groupia ja kahta muuta metsäteollisuusyhtiötä korvaamaan väitetyn vahingon yhteisvastuullisesti perustuen kiellettyyn hintayhteistyöhön raakapuumarkkinoilla. Kanne liittyy markkinaoikeuden tekemään päätökseen, jonka mukaan edellä mainitut yritykset olivat syyllistyneet kilpailunrajoituslain rikkomukseen raakapuumarkkinoilla. Lisäksi jotkut Suomen kunnat ja seurakunnat sekä joukko yksityishenkilöitä ovat laittaneet vireille vastaavia kanteita. Kaikkien Metsä Groupin tiedossa olevien yhtiöön yhteisvastuullisesti muiden edellä mainittujen yhtiöiden kanssa kohdistettujen kannevaatimusten määrä on yhteensä noin 238 miljoonaa euroa, josta yksin Metsä Groupiin on kohdistettu noin 87 miljoonaa euroa. Lisäksi edellä mainittuihin kanteisiin liittyy korkoihin ja arvonlisäveroon liittyviä vaateita. Metsä Group katsoo vahingonkorvausvaateiden olevan perusteettomia eikä ole kirjannut niihin liittyen varauksia. Metsä Groupin vuoden vuosikertomuksessa on laajemmin selostettu yrityksen toimintaan liittyviä riskejä. Lähiajan näkymät Puunhankinta ostaa puuta aktiivisesti. Kotimaassa ostolistan kärjessä ovat edelleen erityisesti mäntytukki, koivukuitupuu sekä energiapuu. Sahatavaran heikon kysynnän ja tukin korjuun epävarmuustekijöiden odotetaan heikentävän Metsä Woodin vuoden viimeisen neljänneksen tulosnäkymää ja sahauksen sopeuttaminen saattaa olla välttämätöntä. Metsä Fibren sellutehtaiden käyntiasteiden odotetaan pysyvän vuoden viimeisellä neljänneksellä hyvällä tasolla. Pitkäkuituisen sellun valuuttamääräisen markkinahinnan arvioidaan loppuvuonna jonkin verran nousevan, mutta neljännen neljänneksen toimitusten keskihinnan arvioidaan olevan hieman kolmatta neljännestä alhaisempi. Metsä Boardin kartongin toimitusmäärien arvioidaan vuoden viimeisellä neljänneksellä jäävän kausiluontoisesti hieman kolmannen neljänneksen tasosta. Paperien ja sellun toimitusmäärien arvioidaan olevan vähintään kolmannen neljänneksen tasolla. Taivekartongin keskimääräisten hintojen ei arvioida muuttuvan olennaisesti lähikuukausina. Merkittäviä paperin hintamuutoksia ei ole näköpiirissä. Lainerin hinnat ovat neljännellä neljänneksellä hieman kolmatta neljännestä korkeammat syyskuussa voimaan tulleen hinnankorotuksen seurauksena. Lainerihintojen lievällä nousulla ei kuitenkaan arvioida pystyttävän täysin kattamaan neljännen neljänneksen alempien toimitusmäärien negatiivista tulosvaikutusta. Pehmo- ja ruoanlaittopapereiden kysynnän kasvu jatkuu vakaana. Verrattuna edelliseen neljännekseen kannattavuuden arvioidaan pysyvän ennallaan tai hieman paranevan kustannuspaineista huolimatta.

11 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 11 (25) Euroopan taloustilanteen takia markkinoiden ennustettavuus jatkuu heikkona. Metsä Groupin liiketuloksen ilman kertaluonteisia eriä arvioidaan vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä olevan suunnilleen samalla tasolla kuin edellisellä neljänneksellä. Espoossa Hallitus Lisätietoja: Vesa-Pekka Takala, talousjohtaja, Metsä Group, puh Reeta Kaukiainen, viestintäjohtaja, Metsä Group, puh ,

12 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 12 (25) SEGMENTIT Puunhankinta 1 9/12 1 9/11 7 9/12 7 9/ /11 Liikevaihto EBITDA , ilman kertaluonteisia eriä Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos , ilman kertaluonteisia eriä , % liikevaihdosta 1,2 1,6 0,5 0,9 1,7 Investoinnit Henkilöstö kauden lopussa Puutuoteteollisuus 1 9/12 1 9/11 7 9/12 7 9/ /11 Liikevaihto EBITDA , ilman kertaluonteisia eriä Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos , ilman kertaluonteisia eriä , % liikevaihdosta 2,4 1,6 0,2-0,7 1,3 Investoinnit Henkilöstö kauden lopussa Selluteollisuus 1 9/12 1 9/11 7 9/12 7 9/ /11 Liikevaihto EBITDA , ilman kertaluonteisia eriä Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos , ilman kertaluonteisia eriä , % liikevaihdosta 12,3 24,4 12,3 18,6 20,5 Investoinnit Henkilöstö kauden lopussa Kartonki- ja paperiteollisuus 1 9/12 1 9/11 7 9/12 7 9/ /11 Liikevaihto EBITDA , ilman kertaluonteisia eriä Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos , ilman kertaluonteisia eriä , % liikevaihdosta 3,1 4,1 4,7 1,0 2,4 Investoinnit Henkilöstö kauden lopussa

13 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 13 (25) Pehmo- ja ruoanlaittopaperit 1 9/12 1 9/11 7 9/12 7 9/ /11 Liikevaihto EBITDA , ilman kertaluonteisia eriä Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos , ilman kertaluonteisia eriä , % liikevaihdosta 3,7 2,3 4,4 2,7 2,1 Investoinnit Henkilöstö kauden lopussa Muu toiminta 1 9/12 1 9/11 7 9/12 7 9/ /11 Liikevaihto EBITDA , ilman kertaluonteisia eriä Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos , ilman kertaluonteisia eriä Investoinnit Henkilöstö kauden lopussa Muu toiminta sisältää mm. Metsä Groupin konsernipalvelut ja Metsäliitto Osuuskunnan holding-toiminnan sekä osuuden Kiinteistö Oy Metsätapiolan liiketoiminnasta (48,98 %). Sisäinen myynti ja eliminoinnit 1 9/12 1 9/11 7 9/12 7 9/ /11 Liikevaihto EBITDA , ilman kertaluonteisia eriä Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos , ilman kertaluonteisia eriä Metsä Group 1 9/12 1 9/11 7 9/12 7 9/ /11 Liikevaihto EBITDA , ilman kertaluonteisia eriä Poistot ja arvonalentumiset Liiketulos , ilman kertaluonteisia eriä , % liikevaihdosta 4,8 7,6 5,4 4,8 5,9 Investoinnit Henkilöstö kauden lopussa EBITDA = Liiketulos ennen poistoja ja arvonalentumisia

14 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 14 (25) Tiedot vuosineljänneksittäin Liikevaihto Puunhankinta Puutuoteteollisuus Selluteollisuus Kartonki- ja paperiteollisuus Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Muu toiminta Sisäinen myynti Liikevaihto yhteensä Liiketulos Puunhankinta Puutuoteteollisuus Selluteollisuus Kartonki- ja paperiteollisuus Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Muu toiminta Eliminoinnit Liiketulos yhteensä % liikevaihdosta 4,5 4,9 3,4-16,4 3,4 3,7 9,5 Osuus osakkuusyritysten tuloksista Kurssierot Muut rahoitustuotot ja -kulut Kauden tulos ennen veroja Tuloverot Kauden tulos Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä 7 9/12 4 6/12 1 3/ /11 7 9/11 4 6/11 1 3/11 Puunhankinta Puutuoteteollisuus Selluteollisuus Kartonki- ja paperiteollisuus Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Muu toiminta & eliminoinnit Liiketulos yhteensä % liikevaihdosta 5,4 5,0 4,0 0,2 4,8 8,5 9,3

15 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 15 (25) Tunnuslukujen laskentaperiaatteet Sijoitetun pääoman tuotto (%) = (Tulos ennen veroja jatkuvista liiketoiminnoista + korkokulut, nettokurssierot ja muut rahoituskulut) per (Taseen loppusumma - korottomat velat (keskimäärin)) Oman pääoman tuotto (%) = (Tulos ennen veroja jatkuvista liiketoiminnoista - tuloverot) per (Oma pääoma (keskimäärin)) Omavaraisuusaste (%) = (Oma pääoma) per (Taseen loppusumma - saadut ennakot) Nettovelkaantumisaste (%) = (Korolliset rahoitusvelat - likvidit varat - korolliset saamiset) per (Oma pääoma)

16 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 16 (25) TILINPÄÄTÖSTIEDOT Tilintarkastamaton METSÄ GROUP Lyhennetty laaja tuloslaskelma (milj. euroa) Liite Muutos Liikevaihto Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden varastojen muutos Liiketoiminnan muut tuotot Materiaalit ja palvelut Henkilöstökulut Poistot ja arvonalentumiset Liiketoiminnan muut kulut Liiketulos Osuus osakkuusyritysten tuloksista Kurssierot Muut rahoitustuotot ja -kulut Kauden tulos ennen veroja Tuloverot Kauden tulos Muut laajan tuloksen erät Rahavirran suojaukset Myytävissä olevat rahoitusvarat Muuntoerot Muut erät Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen Kauden laaja tulos yhteensä Kauden tuloksen jakautuminen Emoyrityksen omistajille Määräysvallattomille omistajille Kauden laajan tuloksen jakautuminen Emoyrityksen omistajille Määräysvallattomille omistajille Liitetiedot ovat osa osavuosikatsausta

17 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 17 (25) Tilintarkastamaton Lyhennetty tase Liite VARAT Pitkäaikaiset varat Liikearvo Muut aineettomat hyödykkeet Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet Biologiset hyödykkeet Osuudet osakkuusyrityksissä Myytävissä olevat rahoitusvarat Muut rahoitusvarat Laskennalliset verosaamiset Lyhytaikaiset varat Vaihto-omaisuus Myyntisaamiset ja muut saamiset Rahavarat Myytävänä olevat omaisuuserät Varat yhteensä OMA PÄÄOMA JA VELAT Oma pääoma Oma pääoma Määräysvallattomien omistajien osuudet Pitkäaikaiset velat Laskennalliset verovelat Eläkevelvoitteet Varaukset Rahoitusvelat Muut velat Lyhytaikaiset velat Varaukset Lyhytaikaiset rahoitusvelat Ostovelat ja muut velat Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velat Velat yhteensä Oma pääoma ja velat yhteensä Liitetiedot ovat osa osavuosikatsausta

18 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 18 (25) Tilintarkastamaton Oman pääoman muutos Emoyrityksen omistajille kuuluva oma pääoma Arvonmuutos ja muut rahastot Kertyneet voittovarat Määräysvallattomien omistajien osuudet Osuus- Milj. euroa pää- Muuntoomat erot Yht. Yht. Oma pääoma Tilikauden tulos Muut laajan tuloksen erät Rahavirran suojaukset Myytävissä olevat rahoitusvarat Muuntoerot Muut erät Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot Muut laajan tuloksen erät yhteensä Tilikauden laaja tulos yhteensä Liiketoimet omistajien kanssa Maksetut osuuspääoman korot ja osingot Osuuspääoman muutos Siirto vapaasta pääomasta sidottuun Liiketoimintojen hankinnat ja luovutukset Määräysvallattomien omistajien osuuksien muutokset Oma pääoma Oma pääoma Tilikauden tulos Muut laajan tuloksen erät Rahavirran suojaukset Myytävissä olevat rahoitusvarat Muuntoerot Muut erät Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot Muut laajan tuloksen erät yhteensä Tilikauden laaja tulos yhteensä Liiketoimet omistajien kanssa Maksetut osuuspääoman korot ja osingot Osuuspääoman muutos Siirto vapaasta pääomasta sidottuun Liiketoimintojen hankinnat ja luovutukset Määräysvallattomien omistajien osuuksien muutokset Oma pääoma

19 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 19 (25) Tilintarkastamaton Lyhennetty rahavirtalaskelma Liite Kauden tulos Oikaisut yhteensä Käyttöpääoman muutos Liiketoiminnasta kertyneet rahavirrat Nettorahoituskulut Maksetut verot Liiketoiminnasta kertyneet nettorahavirrat Yrityshankinnat Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin Omaisuuden myynnit ja muut Investointien nettorahavirrat Osuuspääomien muutos Muu oman pääoman muutos Määräysvallattomien omistajien osuuksien muutokset Pitkäaikaisten lainojen ja muiden rahoituserien muutos Maksetut osuuspääoman korot ja osingot Rahoituksen nettorahavirrat Rahavarojen muutos Rahavarat kauden alussa Rahavarojen muuntoero Rahavarojen muutos Myytävänä olevien omaisuuserien rahavarat Rahavarat kauden lopussa Liitetiedot ovat osa osavuosikatsausta

20 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 20 (25) LIITETIEDOT TARKASTAMATTOMAAN OSAVUOSIKATSAUKSEEN Liite 1 Perustiedot ja arvostusperuste Metsäliitto Osuuskunta tytäryrityksineen muodostaa konsernin ( Metsä Group tai konserni ), jonka viisi liiketoiminta-aluetta ovat puunhankinta, puutuoteteollisuus, selluteollisuus, kartonki- ja paperiteollisuus sekä pehmo- ja ruoanlaittopaperit. Konsernin emoyritys on Metsäliitto Osuuskunta. Emoyrityksen kotipaikka on Helsinki, ja sen rekisteröity osoite on Revontulentie 6, Espoo. Tämä osavuosikatsaus on laadittu noudattaen standardia IAS 34, Osavuosikatsaukset ja Metsä Groupin vuosikertomuksessa esitettyjä laadintaperiaatteita. Osavuosikatsaus on tilintarkastamaton. Konsernitilinpäätös esitetään miljoonan euron tarkkuudella ellei muuta ole mainittu. Metsäliitto Osuuskunnan hallitus hyväksyi julkistettavaksi tämän osavuosikatsauksen kokouksessaan Liite 2 Segmenttitiedot Metsä Groupin toimintasegmentit muodostuvat konsernin liiketoiminta-alueista. Liiketoiminta-alueet tuottavat erilaisia tuotteita ja palveluja, ja niitä johdetaan erillisinä yksikköinä. Toimintasegmentit raportoidaan ylimmälle operatiiviselle päätöksentekijälle toimitettavan sisäisen raportoinnin kanssa yhdenmukaisella tavalla. Ylimmäksi operatiiviseksi päätöksentekijäksi, joka vastaa resurssien kohdistamisesta toimintasegmenteille ja niiden tuloksen arvioinnista, on nimetty pääjohtaja. Segmenttiraportoinnissa noudatetaan samoja tilinpäätösperiaatteita kuin konsernissa ja segmenttien välinen hinnoittelu tapahtuu markkinahintoihin. Liikevaihto segmenteittäin Miljoonaa euroa 1 9/2012 Ulkoinen 1 9/2012 Sisäinen 1 9/2012 Yhteensä 1 9/ Ulkoinen 1 9/ Sisäinen 1 9/ Yhteensä Puunhankinta Puutuoteteollisuus Selluteollisuus Kartonki- ja paperiteollisuus Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Muu toiminta Sisäisen myynnin eliminointi Yhteensä Miljoonaa euroa 1 12/ Ulkoinen 1 12/ Sisäinen 1 12/ Yhteensä Puunhankinta Puutuoteteollisuus Selluteollisuus Kartonki- ja paperiteollisuus Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Muu toiminta Sisäisen myynnin eliminointi Yhteensä

21 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 21 (25) Liiketulos segmenteittäin Miljoonaa euroa Puunhankinta Puutuoteteollisuus Selluteollisuus Kartonki- ja paperiteollisuus Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Muu toiminta Eliminoinnit Liiketulos yhteensä Osuus osakkuusyritysten tuloksista Rahoituskulut, netto Tuloverot Kauden tulos Metsä Groupin liiketulos 1 9/2012 sisältää kertaluonteisia eriä yhteensä nettona noin -20 miljoonaa euroa (1 9/: -82 milj. euroa). Muu toiminta sisältää muun muassa emoyritys Metsäliitto Osuuskunnan 81 miljoonan euron myyntivoiton liittyen Metsä Fibren omistusosuuden myyntiin Itochu Corporationille. Eliminoinnit sisältävät muun muassa Metsä Boardin 59 miljoonan myyntivoiton liittyen Pohjolan Voiman omistusosuuden myyntiin Metsä Fibrelle ja yhteensä 166 miljoonan euron myyntivoiton liittyen Metsä Fibren omistusosuuden myyntiin Itochulle (Metsä Board 85 miljoonaa euroa ja Metsäliitto Osuuskunta 81 miljoonaa euroa). Metsä Groupin kannalta Metsä Fibren osakkeiden myynti on käsitelty IAS 27:n mukaan emoyrityksen omistajien ja määräysvallattomien omistajien välisenä tapahtumana, jolloin myyntivoitot on eliminoitu tuloslaskelmasta ja kirjattu suoraan omaan pääomaan. Rahoituskulut, netto sisältää Pohjolan Voima Oy:n maksaman osingon 8 miljoonaa euroa ja korkosuojausten arvostusvoittoa 11 miljoonaa euroa. Voitosta 8 miljoonaa euroa on syntynyt käyvän arvon suojaukseen liityvän suojauslaskennan arvostuksista noin 100 miljoonan dollarin määräisen lainan ja siihen liittyvän valuutta- ja koronvaihtosopimuksen eräännyttyä kesäkuussa Varat segmenteittäin Miljoonaa euroa Puunhankinta Puutuoteteollisuus Selluteollisuus Kartonki- ja paperiteollisuus Pehmo- ja ruoanlaittopaperit Muu toiminta Eliminoinnit Kohdistamattomat varat Yhteensä Segmentin varat sisältävät aineettomat hyödykkeet, aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet, sijoitukset osakkuusyrityksiin, vaihto-omaisuuden ja myyntisaamiset sekä muut korottomat saamiset (pl. korot ja verot).

22 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 22 (25) Liite 3 Tuloverot Tuloslaskelman verokulu muodostuu tilikauden verotettavaan tuloon perustuvasta verosta ja laskennallisesta verosta. Miljoonaa euroa Kauden verot Edellisten kausien verot Laskennalliset verot Tuloverot yhteensä Liite 4 Aineellisen käyttöomaisuuden muutokset Miljoonaa euroa Kirjanpitoarvo kauden alussa Hankitut liiketoiminnot Investoinnit Vähennykset Myytävänä olevat omaisuuserät Poistot ja arvonalentumiset Muuntoero ja muut muutokset Kirjanpitoarvo kauden lopussa Poistot ja arvonalentumiset sisältävät vuonna 2012 Metsä Fibren Kaskisten tehtaan aiemmin kirjatun 2 miljoonan euron arvonalentumistappion peruuttamisen perustuen kuori- ja öljykattiloiden myyntiin Metsä Boardille. Poistot ja arvonalentumiset sisältävät lisäksi 2 miljoonan euron arvonalentumisen liittyen Metsä Tissuen Puolan voimalaitoksen ja paperikone 5:n sulkemiseen. Liite 5 Varaukset Miljoonaa euroa Uudelleen- Ympäristö- Muut Yhteensä järjestely velvoitteet varaukset Muuntoerot Lisäykset Käytetyt varaukset Käyttämättömien varausten peruutukset Muuntoerot Lisäykset Käytetyt varaukset Käyttämättömien varausten peruutukset

23 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 23 (25) Merkittävin varausten lisäys vuonna 2012 oli 11 miljoonan euroan ympäristövaraus liittyen Metsä Boardin Tampereella sijaitsevan Niemenrannan tontin puhdistuskustannuksiin (8 Me) sekä Nurmeksessa sijaitsevan teollisuuskiinteistön maa-alueen puhdistuskustannuksiin (4 Me). Metsä Board kirjasi nettona 2 miljoonan euron lisävarauksen liittyen Alizay Paperin tehtaan sulkemiseen (uudelleenjärjestelyvaraus +11 miljoonaa euroa, ympäristövaraus -5 miljoonaa euroa ja muut varaukset -4 miljoonaa euroa). Metsä Boardissa liittyen suunnitelmiin lakkauttaa Gohrsmühlen tappiolliset toiminnot peruttiin uudelleenjärjestelyvarauksia 5 miljoonaa euroa liittyen irtisanomisiin ja muita varauksia kasvatettiin 3 miljoonaa euroa liittyen logistiikkajärjestelyihin. Lisäksi Metsä Board perui miljoona euroa vuonna 2008 tehtyjä logistiikkavarauksia liittyen Graphic Papers -liiketoiminnan myyntiin. Varausten kokonaissummasta 101 miljoonaa euroa pitkäaikaisten varausten osuus on 39 miljoonaa euroa ja lyhytaikaisten varausten osuus 62 miljoonaa euroa. Pitkäaikaisen varausten arvioidaan pääosin purkautuvan vuoden 2013 loppuun mennessä. Liite 6 Liiketoimet lähipiirin kanssa Metsäliitto Osuuskunnan puutoimitusten liikevaihto konsernin tytäryrityksille tammi syyskuussa 2012 oli 545 miljoonaa euroa (542). Yhteis- ja osakkuusyrityksille puutoimitusten liikevaihto oli 12 miljoonaa euroa (10). Metsäliitto Osuuskunnan 49,9 prosenttisesti omistama osakkuusyritys Finsilva Oyj, johon konsernin metsien omistus on keskitetty, myy puuta Metsäliitto Osuuskunnalle. Puutoimitusten arvo tammi syyskuussa 2012 oli 14 miljoonaa euroa (13). Liiketoimet yhteisyritysten kanssa Yhteisyritykset on yhdistelty konsernitilinpäätökseen rivi riviltä suhteellisen omistusosuuden mukaisesti. Metsä Groupin yhteisyritykset ovat Äänevoima Oy (56,25 %) ja Kiinteistö Oy Metsätapiola (48,98 %). Konsernin tuloslaskelmaan ja taseeseen sisältyvät varat, velat, tuotot ja kulut ovat seuraavat: Miljoonaa euroa Myynnit Ostot Pitkäaikaiset varat Lyhytaikaiset varat Pitkäaikaiset velat Lyhytaikaiset velat Liiketoimet osakkuusyritysten kanssa Miljoonaa euroa Myynnit Ostot Pitkäaikaiset saamiset Myyntisaamiset ja muut saamiset Pitkäaikaiset velat Ostovelat ja muut velat 7 8 9

24 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 24 (25) Liite 7 Konsernin rahavirtalaskelman liitetiedot Oikaisut tilikauden tulokseen Miljoonaa euroa Verot Poistot ja arvonalentumiset Biologiset hyödykkeet Osuus osakkuusyritysten tuloksista Pitkäaikaisten varojen myyntivoitot ja tappiot Rahoituskulut, netto Eläkevelvoitteet ja varaukset Yhteensä Nettorahoituskulut Nettorahoituskulut sisältävät tammi syyskuussa 2012 Pohjolan Voima Oy:n maksaman 8 miljoonan euron osingon. Omaisuuden myynnin ja muut erät Omaisuuden myynnit ja muut erät sisältävät tammi syyskuussa 2012 Metsä Boardin osakkuusyritys Plastiroll Oy:n myynnin 7 miljoonaa euroa, Metsäliitto Osuuskunnan osakkuusyritys Thosca Holz GmbH:n myynnin 5 miljoonaa euroa, 3 miljoonan euron negatiivisen kauppahinnan Metsä Boardin Reflexin liiketoiminnan myynnistä sekä 13 miljoonaa euroa muita eriä. Liite 8 Vastuut Vastuut 2012 Miljoonaa euroa Omasta puolesta Osakkuusyritysten puolesta Muiden puolesta Yhteensä Vastuut sisältävät annettuja pantteja ja kiinteistö- ja irtaimistokiinnityksiä sekä takauksia. Ei-purettavissa olevien muiden vuokrasopimusten perusteella maksettavat vähimmäisvuokrat olivat syyskuun lopussa 40 miljoonaa euroa (31.12.: 44). Avoimet johdannaissopimukset 2012 Miljoonaa euroa Korkojohdannaiset Valuuttajohdannaiset Muut johdannaiset Yhteensä Avoimien johdannaissopimusten käypä arvo laskettuna markkinahintaan oli syyskuun lopussa -41 miljoonaa euroa (31.12.: -55).

25 Metsä Group osavuosikatsaus Pörssitiedote 25 (25) Liite 9 Katsauskauden jälkeiset tapahtumat Metsä Boardin Kyron tehtaan yhteyteen rakennettu biovoimalaitos vihittiin käyttöön 9. lokakuuta. Pohjolan Voiman ja Leppäkosken Sähkön omistama biovoimalaitos lisää uusiutuvien polttoaineiden käyttöä ja vähentää energiantuotannon hiilidioksidipäästöjä Hämeenkyrön alueella. Lokakuussa Metsä Tissue osti Vapo Oy:ltä kaikki sen omistamat 45 prosenttia Mäntän Energia Oy:n osakkeista. Kaupalla ei ole oleellista vaikutusta Metsä Groupiin.