VUOSIKERTOMUS 2007 SIJOITUSRAHASTOT

Koko: px
Aloita esitys sivulta:

Download "VUOSIKERTOMUS 2007 SIJOITUSRAHASTOT"

Transkriptio

1 VUOSIKERTOMUS 2007 SIJOITUSRAHASTOT ABN AMRO OPE ABN AMRO FINLAND ABN AMRO GLOBAL ABN AMRO KORKO ABN AMRO OBLIGAATIO ABN AMRO OPTIMAL ABN AMRO OPTIMAL OPE ABN AMRO SMALL CAP OPE ABN AMRO SMALL CAP FINLAND Tämä on yhteenveto virallisesta tilinpäätöksestä, joka on saatavissa ABN AMRO Rahastoyhtiö Oy:stä.

2 SISÄLTÖ Hallituksen toimintakertomus 3 4 Rahastoraportit 5 13 Sijoitussanasto Sijoitusrahastojen tulos ja tase sekä arvopaperit hankinta- ja markkina-arvoon ABN AMRO Europe ABN AMRO Finland ABN AMRO Global ABN AMRO Korko ABN AMRO Obligaatio ABN AMRO Optimal ABN AMRO Optimal Europe ABN AMRO Small Cap Europe ABN AMRO Small Cap Finland Hallituksen toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen allekirjoitus 45 Tilintarkastajien allekirjoitus 45 Tilintarkastuskertomus

3 HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS 3 HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS 2007 Toiminta Sijoitusrahastot ABN AMRO Finland, ABN AMRO Small Cap Finland, ABN AMRO Europe, ABN AMRO Small Cap Europe, ABN AMRO Global, ABN AMRO Obligaatio, ABN AMRO Korko, ABN AMRO Optimal ja ABN AMRO Optimal Europe ovat sijoitusrahastolain mukaisia rahastoja ja niihin sijoittavien henkilöiden ja yhteisöjen omistamia. Rahastoja hallinnoi ABN AMRO Rahastoyhtiö Oy, joka kuuluu ABN AMRO -konserniin ja on osa kansainvälistä ABN AMRO Bank -ryhmää. RBS-, Fortis- ja Banco Santander pankkien muodostama konsortio ilmoitti 10. lokakuuta 2007 sen ostotarjouksen ABN AMROsta olevan lopullisen. ABN AMRO Asset Management konsernille tämä merkitsee yhdistymisprosessin käynnistämistä Fortis Investments konsernin kanssa. Juridinen yhdistyminen tapahtuu vuoden 2008 ensimmäisen puoliskon aikana. ABN AMROn ja Fortiksen varainhoitotoimintojen yhdistyessä syntyy johtava kansainvälinen toimija, jolla on vahva asema Pohjoismaissa. Tällä hetkellä Fortiksella ei ole varainhoitotoimintaa Suomessa. Suomen sijoitusrahastomarkkinat kasvoivat vuoden aikana aina syksyyn asti, mutta vuoden loppupuolella markkinat supistuivat. Kansainvälisesti vertailtuina sijoitusrahastomarkkinat ovat edelleenkin pienet. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Finlandin viidestoista. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,94. Tilikauden tulos oli ,30. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Small Cap Finlandin kymmenes. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,53. Tilikauden tulos oli ,82. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Europen yhdeksäs. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,23. Tilikauden tulos oli ,82. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Small Cap Europen yhdeksäs. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,94. Tilikauden tulos oli ,23. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Globalin seitsemäs. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,26. Tilikauden tulos oli ,53. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Obligaation viidestoista. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,68. Tilikauden tulos oli ,81. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Korkon seitsemäs. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,40. Tilikauden tulos oli ,49. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Optimalin neljästoista. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,94. Tilikauden tulos oli ,89. Päättynyt tilikausi oli sijoitusrahasto ABN AMRO Optimal Europen kymmenes. Sijoitusrahaston arvo oli tilikauden päättyessä ,90 i slutet av perioden.tilikauden tulos oli ,86.

4 HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS 4 Hallinto Sijoitusrahastoilla ei ole henkilökuntaa. ABN AMRO Rahastoyhtiö Oy:n toimitusjohtajalle ja hallitukselle maksettiin (vuonna 2007) palkkoina ja palkkioina yhteensä ,00 (2006, ,00 ). Muille työntekijöille rahastoyhtiö on maksanut palkkoina ,00 (2006, ,00 ). Hallitus Rahastoyhtiön varsinaisessa yhtiökokouksessa valittiin Ellinor Örtegren Johansson, Tim Hermansson, Hans Fahlin ja Arild Orgland Rahastoyhtiön hallituksen täysivaltaisiksi jäseniksi. ABN AMRO Rahastoyhtiö Oy:n rahasto-osuuksien omistajien edustajien kokouksessa valittiin Göran Lindström ja Kari Puustinen rahasto-osuudenomistajien edustajiksi hallitukseen. Tim Hermansson toimi rahastoyhtiön toimitusjohtajana. Hans Fahlin toimi puheenjohtajana. Tilintarkastajat Yhtiökokous valitsi tilintarkastajiksi Sixten Nymanin KHT ja KHT-yhteisö KPMG Oy Ab:n. Vastuullisena tilintarkastajana toimii Pertti Pirhonen KHT, sekä varalla Jaakko Nyman KHT Paula Pasanen KHT. Osuudenomistajat valitsivat varsinaiseksi tilintarkastajaksi Eija Kauppi-Hakkaraisen KHT, ja varalle Birgitta Immerthalin KHT. Ylimääräisessä yhtiökokouksessa, joka pidettiin , valittiin uudet tilintarkastajat, koska KPMG oli toiminut neuvonantajana ABN AMRO kaupassa. Yhtiön varsinaisiksi tilintarkastajiksi valittiin Kunto Pekkala KHT ja Teemu Luovila KHT. Kunto Pekkala KHT toimii vastuullisena tilintarkastajana. Varalle valittiin Ulla Nykky KHT ja Timo Ala-Kokkila KHT. Tuotonjako Hallitus ehdottaa rahastoyhtiön yhtiökokoukselle seuraavaa: ABN AMRO Koron tuotto-osuuksille jaetaan tuotto-osuutta noin 0,03 euroa/tuotto-osuus, ABN AMRO Obligaation tuotto-osuuksille noin 0,06 euroa/tuotto-osuus, ABN AMRO Optimalin tuotto-osuuksille noin 0,16 euroa/tuotto-osuus, ABN AMRO Optimal Europen tuotto-osuuksille noin 0,04 euroa/tuotto-osuus, ABN AMRO Finlandin tuotto-osuuksille noin 0,48 euroa/tuotto-osuus, ABN AMRO Small Cap Finlandin tuotto-osuuksille noin 0,13 euroa/tuotto-osuus, ABN AMRO Europen tuotto-osuuksille noin 0,02 euroa/tuotto-osuus, ABN AMRO Small Cap Europen tuotto-osuuksille noin 0,04 euroa/tuotto-osuus sekä ABN AMRO Globalin tuotto-osuuksille noin 0,01 euroa/tuotto-osuus. Kasvuosuuksille ei jaeta tuotto-osuutta.

5 RAHASTORAPORTIT 5 ABN AMRO Europe Osakerahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan Euroopan osakemarkkinoille. Keskeisiä kriteereitä sijoituskohteiden valinnassa ovat yrityksen rahoitusasema, kilpailukyky, kannattavuus, tulosnäkymät sekä yritysjohdon pätevyys. Miten rahasto sijoittaa? Rahaston sijoituspolitiikka on aktiivinen ja se perustuu laajaan sijoitustutkimukseen. Rahasto sijoittaa yrityksiin, joiden kasvunäkymät ovat suotuisat ja jotka ovat houkuttelevasti hinnoiteltuja. Rahaston sijoitukset tehdään pääosin suuriin yrityksiin ja ne jakautuvat maantieteellisesti eri alueille. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi MSCI Europe Net Return Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 1,3 % p.a. (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] Rahasto-osuuden arvo 67,2 A 0,7474 B 0,9957 Viimeinen voitonjako 0,02 (2007) Kenelle rahasto sopii? Rahasto sopii pitkäaikaiselle sijoittajalle. Rahaston riskitaso on lähellä osakemarkkinoiden keskimääräistä riskitasoa. Suosittelemme vähintään 5-7 vuoden sijoitusaikaa. Rahaston salkku Kokonaisarvosta 2,3 % ylittävät omistukset. Rahoitus 20,1 % 31,3 % Rahaston maajakauma Rahaston toimialajakauma Banco Santander Central Hispa 3,2 % 0,0 % Muut 3,5 % Bank of Piraeus Rahoitus 20,1 % 2,6 % 0,0 % Iso-Britannia 22,6 % Perusteollisuus 14,4 % Banca Intesa 2,4 % 0,0 % Saksa 16,9 % Päivittäistavarat 14,2 % Perusteollisuus 14,4 % 6,9 % Sveitsi 12,8 % Energia 13,5 % Syngenta 2,8 % 0,0 % Italia 9,3 % Tietoliikennepalvelut 9,2 % Rio Tinto 2,4 % 0,0 % Ranska 8,3 % Teollisuus 8,2 % Kertakulutustavarat 14,2 % 10,3 % Espanja 7,1 % Yhdyskuntapalvelut 8,0 % Nestlé 3,2 % 0,0 % Kreikka 6,9 % Terveydenhuolto 7,5 % Reckitt Benckiser 2,8 % 1,6 % Hollanti 6,3 % Kestokulutushyödykkeet 3,7 % Tesco Belgia 3,4 % Informaatioteknologia 0,0 % 2,7 % 0,0 % Ruotsi 2,9 % Energia 1,2 % Käteinen 13,5 % 14,3 % British Petroleum 3,6 % 0,9 % 0% 10% 20% 30% -10% 0% 10% 20% 30% BG Group 2,5 % 2,3 % Tietoliikennepalvelut 9,2 % 7,5 % Rahaston arvonkehitys [] Telefonica 2,7 % 2,3 % 140 Teollisuustuotteet ja -palvelut 8,2 % 12,2 % 130 Siemens 3,7 % 2,4 % 120 Yhdyskuntapalvelut 8,0 % 4,2 % 110 E. ON 2,8 % 0,0 % 100 Terveydenhuolto 7,5 % 7,6 % 90 Roche Holding 3,1 % 3,2 % 80 Kestokulutushyödykkeet 3,7 % 5,6 % 70 Vivendi Universal 2,4 % 0,0 % 60 Käteisvarat 1,2 % -2,6 % /99 10/99 2/00 6/00 10/00 2/01 6/01 10/01 2/02 6/02 10/02 2/03 6/03 10/03 2/04 6/04 10/04 2/05 6/05 10/05 2/06 6/06 10/06 2/07 6/07 10/07 Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Tuotto Volatiliteetti % 8,7 8,9 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % 11,0 12,2 Sharpen mittari 1,3 1,4 3 kk -1,8 % -3,2 % ,1 % 19,6 % Tracking error % 1,7 6 kk -6,6 % -6,5 % 3 vuotta p.a. 14,5 % 15,7 % Beta 1,0 9 kk 0,0 % -0,2 % 5 vuotta p.a. 11,4 % 14,9 % Alfa % -0,6 12 kk 2,4 % 2,7 % Alusta p.a. 0,2 % 3,7 % Informaatiosuhde -0,7 Selitysaste % 96,3 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) 3,0 Lähipiirin palkkio-osuus % 0,0 Kaupankäyntikulut 0,21 Matala Korkea

6 RAHASTORAPORTIT 6 ABN AMRO Finland Osakerahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan Helsingin pörssissä noteerattuihin osakkeisiin. Samoin kuin vertailuindeksissä myös rahastossa on yhden yhtiön enimmäispaino rajoitettu 10 prosenttiin. Miten rahasto sijoittaa? Rahaston salkunhoitaja painottaa eri toimialoja ja yhtiöitä kulloisenkin talous- ja markkinatilanteen mukaan. Rahastossa on yhtiön osakkeita, joten sijoitukset on hyvin hajautettu eri toimialoja edustaviin yhtiöihin. Kenelle rahasto sopii? Rahasto sopii pitkäaikaiselle sijoittajalle. Rahaston riskipitoisuus on korkeampi kuin osakemarkkinoiden keskimäärin, koska sijoituskohteena on yksittäinen maa. Helsingin pörssissä teknologiayhtiöiden osuus on merkittävä, mistä johtuen markkinoiden tuotto-odotus on jonkin verran korkeampi kuin osakemarkkinoilla yleensä. Toisaalta myös arvojen heilunta on voimakkaampaa. Suosittelemme vähintään 5-10 vuoden sijoitusaikaa. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi OMX Helsinki CAP GI Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 1,3 % p.a. (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] 152,3 Rahasto-osuuden arvo A 11,439 B 17,472 Viimeinen voitonjako 0,45 (2007) Rahaston salkku Kokonaisarvosta 2,7 % ylittävät omistukset. Perusteollisuus 23,9 % 24,5 % Rahaston toimialajakauma Suurimmat ali-/ylipainot UPM-Kymmene 9,8 % 6,1 % Perusteollisuus 23,9 % Fortum Exel Informaatioteknologia 17,7 % Teollisuus 15,9 % Nokia Comptel Kestokulutushyödykkeet 10,7 % Wärtsilä Sampo Rahoitus 10,7 % Tietoliikennepalvelut 7,0 % Kone Cargotec Energia 4,8 % Oko Rautaruukki Yhdyskuntapalvelut 3,4 % Päivittäistavarat 1,9 % Nordea Tieto corp Terveydenhuolto 1,0 % Käteinen 3,0 % Kemira Sanomaws oy 0% 10% 20% 30% -10% -5% 0% 5% 10% Stora Enso 4,8 % 4,5 % Rautaruukki 3,9 % 2,6 % Informaatioteknologia 17,7 % 19,6 % Tietoenator 7,0 % 4,8 % Nokia 4,8 % 9,8 % Teollisuustuotteet ja -palvelut 15,9 % 14,9 % Cargotec 4,8 % 0,5 % Metso 3,3 % 2,1 % Finnair 3,0 % 0,0 % Kestokulutushyödykkeet 10,7 % 2,3 % Sanoma-WSOY 9,2 % 0,4 % Rahoitus 10,7 % 12,7 % Sampo 9,7 % 8,8 % Rahaston arvonkehitys [] Tietoliikennepalvelut 7,0 % 6,1 % /92 12/93 12/94 12/95 12/96 12/97 12/98 12/99 12/00 12/01 12/02 12/03 Elisa 4,1 % 0,0 % TeliaSonera 2,9 % 6,1 % Energia 4,8 % 4,7 % Neste Oil 4,8 % 4,7 % Yhdyskuntapalvelut 3,4 % 7,5 % Fortum 3,4 % 7,5 % Kertakulutustavarat 1,9 % 0,3 % Terveydenhuolto 1,0 % 3,0 % Käteisvarat 3,0 % 4,4 % Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Tuotto Volatiliteetti % 12,7 13,4 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % 19,8 19,8 Sharpen mittari 1,6 1,5 3 kk -8,5 % -9,3 % ,3 % 29,9 % Tracking error % 3,3 6 kk -7,7 % -8,4 % 3 vuotta p.a. 23,6 % 23,6 % Beta 0,9 9 kk 1,4 % -0,5 % 5 vuotta p.a. 24,2 % 23,0 % Alfa % 1,6 12 kk 11,2 % 8,1 % Alusta p.a. 17,6 % 17,1 % Informaatiosuhde 0,0 Selitysaste % 93,9 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) 0,5 Lähipiirin palkkio-osuus % 10,0 Kaupankäyntikulut 0,36 Matala Korkea 12/04 12/05 12/06 12/07

7 RAHASTORAPORTIT 7 ABN AMRO Global Osakerahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan osakkeisiin maailmanlaajuisesti. Keskeisiä kriteereitä sijoituskohteiden valinnassa ovat yrityksen rahoitusasema, kilpailukyky, kannattavuus, tulosnäkymät sekä yritysjohdon pätevyys. Miten rahasto sijoittaa? Rahaston sijoituspolitiikka on aktiivinen ja se perustuu laajaan sijoitustutkimukseen. Rahasto sijoittaa yrityksiin, joiden kasvunäkymät ovat suotuisat ja jotka ovat houkuttelevasti hinnoiteltuja. Sijoitusten jakauma perustuu analyysiin, jolla etsitään ne toimialat ja alueet, joiden pitkän aikavälin tulosnäkymät ovat keskimääräistä paremmat. Rahaston sijoitukset tehdään pääosin suuriin yrityksiin ja ne jakautuvat maantieteellisesti eri alueille. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi MSCI World Net Return Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 1,3 % p.a. (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] 34,9 Rahasto-osuuden arvo A 0,5827 B 0,7037 Viimeinen voitonjako 0,02 (2007) Kenelle rahasto sopii? Rahasto sopii pitkäaikaiselle sijoittajalle. Rahaston riskitaso on lähellä osakemarkkinoiden keskimääräistä riskitasoa. Suositeltava sijoitusaika on vähintään 5-7 vuotta. Rahaston salkku Kokonaisarvosta 1,5 % ylittävät omistukset. Rahoitus 18,7 % 23,9 % Rahaston maajakauma Rahaston toimialajakauma Energia 13,8 % 8,2 % Exxon Mobil 2,9 % 2,2 % Schlumberger 2,0 % 0,0 % Chevron 2,0 % 0,9 % Informaatioteknologia 12,3 % 11,6 % Hewlett Packard 1,8 % 1,3 % Apple 1,8 % 0,0 % Teollisuustuotteet ja -palvelut 11,6 % 12,3 % Siemens 2,1 % 1,5 % General Electric 1,6 % 1,2 % Kertakulutustavarat 10,8 % 4,8 % PepsiCo 1,9 % 0,0 % Altria Group 1,8 % 0,0 % Tietoliikennepalvelut 7,9 % 6,3 % Rahaston arvonkehitys [] Telefonica 2,1 % 0,0 % /01 Muut USA Iso-Britannia Saksa Japani Kanada Espanja Ranska Hollanti Italia 7/01 11/01 3/02 8,6 % 7,9 % 7,4 % 6,9 % 4,5 % 3,8 % 3,7 % 3,6 % 2,6 % 7/02 11/02 3/03 7/03 47,9 % 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 11/03 3/04 7/04 11/04 3/05 Rahoitus Energia Informaatioteknologia Teollisuus Päivittäistavarat Tietoliikennepalvelut Kestokulutushyödykkeet Terveydenhuolto Perusteollisuus Yhdyskuntapalvelut Käteinen 7/05 11/05 1,0 % 4,5 % 3/06 6,0 % Vodafone Group 2,1 % 0,0 % AT & T 2,0 % 1,8 % Kestokulutushyödykkeet 6,7 % 14,0 % Toyota Motor 1,9 % 2,4 % Terveydenhuolto 6,6 % 5,8 % Johnson & Johnson 1,7 % 1,0 % Perusteollisuus 6,0 % 7,1 % Yhdyskuntapalvelut 4,5 % 5,5 % Käteisvarat 1,0 % 0,5 % Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Tuotto Volatiliteetti % 9,2 9,0 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % 4,1 6,7 Sharpen mittari 0,5 0,8 3 kk -3,9 % -5,1 % ,9 % 7,4 % Tracking error % 2,2 6 kk -6,5 % -7,7 % 3 vuotta p.a. 7,4 % 10,0 % Beta 1,0 9 kk -1,6 % -3,1 % 5 vuotta p.a. 5,1 % 9,4 % Alfa % -2,3 12 kk 0,2 % -1,7 % Alusta p.a. -5,0 % -0,1 % Informaatiosuhde -1,2 Selitysaste % 94,5 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) -2,8 Lähipiirin palkkio-osuus % 0,0 Kaupankäyntikulut 0,31 Matala Korkea 7,9 % 6,7 % 6,6 % 7/06 12,3 % 11,6 % 10,8 % 13,8 % 11/06 18,7 % 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% 3/07 7/07 11/07

8 RAHASTORAPORTIT 8 ABN AMRO Korko Korkorahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan euromääräisiin rahamarkkinainstrumentteihin. Pääasialliset sijoituskohteet ovat pankkien ja yritysten liikkeellelaskemat sijoitus- ja yritystodistukset sekä lyhyisiin viitekorkoihin sidotut vaihtuvakorkoiset obligaatiot. Korkoriskiltään rahaston sijoitukset ovat hyvin lyhyitä, keskimäärin alle kuusi kuukautta. Miten rahasto sijoittaa? Rahaston salkunhoitaja ottaa kantaa eri mittaisten korkosijoitusten kehitykseen ja painottaa rahaston sijoituksia kulloinkin vallitsevan markkinatilanteen mukaan. Sijoituskohteilta vaaditaan hyvää luottokelpoisuutta ja tämän lisäksi rahaston sijoitukset on hyvin hajautettu usean liikkeeseenlaskijan velkapapereihin. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi 3 kk euriborindeksi / Nordea Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 0,3 % p.a. (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] 158,3 Rahasto-osuuden arvo A 1,0152 B 1,1657 Viimeinen voitonjako 0,03 (2007) Kenelle rahasto sopii? ABN AMRO Korko on tarkoitettu vaihtoehdoksi suorille rahamarkkinasijoituksille. Etuna esim. määräaikaistalletukseen verrattuna on se, että rahastossa olevat varat ovat milloin vain nostettavissa. Vakaan tuottonsa ansiosta rahasto soveltuu myös lyhytaikaiseen sijoittamiseen. Suositeltava sijoitusaika on yhdestä kuukaudesta ylöspäin. Rahaston salkku Kokonaisarvosta 2,1 % ylittävät omistukset. Vaihtuvakorkoiset obligaatiot 35,8 % 48,1 % Rahaston jakauma Rahamarkkinakorkoja Goldman Sachs flt 3,2 % 0,0 % Vaihtuvakorkoiset obligaatiot Sijoitustodistukset Yritystodistukset Northern Rock flt 3M 3,2 % 0,0 % SNS Bank Nederland flt 3 3,2 % 0,0 % EFG Hellas flt 3,2 % 0,0 % Santander Intl. Debt SA f 3,1 % 4,3 % Banco Bilbao Viz. Arg flt 3M 2,9 % 4,1 % Hbos Treasury Services flt 3 2,9 % 4,1 % Caja Madrid flt 3M 2,8 % 3,9 % Westpac Banking flt 3M 2,3 % 3,2 % Sijoitustodistukset 33,4 % 28,8 % Sij.tod. SHB ,5 % 0,0 % Sij.tod. Danske Bank ,5 % 0,0 % Sij.tod. OKO ,0 % 0,0 % Sij.tod. Nordea ,3 % 0,0 % Rahaston arvonkehitys [] Sij.tod. Sampo ,7 % 0,0 % 125 Sij.tod. Sampo ,1 % 0,0 % Yritystodistukset 26,3 % 10,7 % 120 YT UPM ,7 % 0,0 % YT Kemira GrowHow ,2 % 0,0 % 115 YT Elisa ,1 % 0,0 % YT TVO ,1 % 0,0 % 110 YT Amer ,1 % 0,0 % YT Componenta ,1 % 0,0 % 105 Käteisvarat 4,5% 12,4% 100 Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Volatiliteetti % 0,3 0,3 Tuotto Duraatio (vuotta) 0,5 0,25 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % 2,9 3,2 Sharpen mittari -1,0 0,0 3 kk 1,1 % 1,3 % ,7 % 3,0 % Tracking error % 0,1 6 kk 2,1 % 2,4 % 3 vuotta p.a. 2,9 % 3,2 % Beta 0,8 9 kk 3,1 % 3,4 % 5 vuotta p.a. 2,6 % 2,8 % Alfa % 0,2 12 kk 4,0 % 4,4 % Alusta p.a. 2,9 % 3,2 % Informaatiosuhde -3,1 3/01 7/01 Käteinen 11/01 3/02 4,5 % 7/02 11/02 26,3 % 3/03 35,8 % 33,4 % 0% 20% 40% 60% 7/03 11/03 3/04 7/04 5,0 4,5 4,0 3,5 3,0 2,5 2,0 1,5 11/04 3/05 3 kk / mån euribor EKP:n ohjauskorko / ECB:s styrränta 7/05 12 kk / mån euribor 11/05 3/06 Selitysaste % 92,5 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) 1,3 Lähipiirin palkkio-osuus % 0,0 Kaupankäyntikulut 0,00 Matala Korkea 7/06 11/06 3/07 7/07 11/07

9 RAHASTORAPORTIT 9 ABN AMRO Obligaatio Korkorahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan pääasiassa EMU-valtioiden obligaatioihin. Rahaston sijoitusten painotettu juoksuaika on keskimäärin noin viisi vuotta. Miten rahasto sijoittaa? Rahaston salkunhoitaja ottaa aktiivisesti kantaa erimittaisten obligaatioiden kehitykseen painottamalla sijoituksia vallitsevan markkinatilanteen mukaan. Salkunhoitaja hyödyntää myös eri EMU-valtioiden obligaatioiden välillä tapahtuvia liikkeitä. Rahaston sijoitukset on hajautettu yleensä vajaan kymmenen liikkeeseenlaskijan velkapaperiin. Kenelle rahasto sopii? Rahaston kautta sijoittaja pääsee sijoittamaan valtionobligaatioihin tukkumarkkinoilla, joilla tuotto on vähittäismarkkinoiden tuottoa korkeampi. Korkotason muuttuessa rahaston arvo voi nousta tai laskea. Suosittelemme vähintään 2 vuoden sijoitusaikaa. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi JP Morgan EMU Government Bond Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 0,7 % p.a. (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] 273,3 Rahasto-osuuden arvo A 2,1910 B 3,1673 Viimeinen voitonjako 0,06 (2007) Rahaston salkku Valtiot 99,0% 99,4% Saksa ,50 % 16,5% 0,0% Rahaston maturiteettijakauma Saksan valtion obligaatiokorkoja Belgia ,00 % 15,6% 16,7% Käteinen Alle 1 vuosi 1-3 vuotta 3-5 vuotta 5-7 vuotta 7-10 vuotta Yli 10 vuotta Suomi ,75 % 15,1% 5,0% Italia ,50 % 14,7% 0,0% Itävalta ,65 % 12,5% 0,0% Ranska % 10,2% 0,0% Hollanti % 8,9% 0,0% Suomi ,375 % 5,4% 0,0% Yhteensä 99,0% 99,4% Käteisvarat 1,0% 0,6% Sijoitustodistukset 33,4% 28,8% Sij.tod. SHB ,5% 0,0% Sij.tod. Danske Bank ,5% 0,0% Sij.tod. OKO ,0% 0,0% Sij.tod. Nordea ,3% 0,0% Rahaston arvonkehitys [] Sij.tod. Sampo ,7% 0,0% ,0 % 0,0 % 14,7 % 30,7 % 15,6 % 8,9 % 29,0 % 5,0 4,5 30 v / år 4,0 10 v / år 3,5 3,0 5 v / år 2,5 2 v / år 2,0 0% 10% 20% 30% 40% /93 8/94 8/95 8/96 8/97 8/98 8/99 8/00 8/01 8/02 8/03 8/04 8/05 8/06 8/07 Sij.tod. Sampo ,1% 0,0% Yritystodistukset 26,3% 10,7% YT UPM ,7% 0,0% YT Kemira GrowHow ,2% 0,0% YT Elisa ,1% 0,0% YT TVO ,1% 0,0% YT Amer ,1% 0,0% YT Componenta ,1% 0,0% Käteisvarat 4,5% 12,4% Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Volatiliteetti % 3,5 2,9 Tuotto Duraatio (vuotta) 6,3 6,4 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % -2,3-0,9 Sharpen mittari -0,7-0,3 3 kk 1,0 % 1,1 % ,9 % -0,3 % Tracking error % 1,6 6 kk 3,2 % 3,6 % 3 vuotta p.a. 0,7 % 2,2 % Beta 1,1 9 kk 1,1 % 1,6 % 5 vuotta p.a. 2,4 % 3,6 % Alfa % -1,4 12 kk -1,7 % 1,8 % Alusta p.a. 5,6 % 6,2 % Informaatiosuhde -0,9 Selitysaste % 79,8 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) 0,3 Lähipiirin palkkio-osuus % 0,0 Kaupankäyntikulut 0,00 Matala Korkea

10 RAHASTORAPORTIT 10 ABN AMRO Optimal Yhdistelmärahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan Helsingin pörssissä noteerattuihin osakkeisiin, euroalueen valtioiden liikkeeseen laskemiin obligaatioihin sekä rahamarkkinainstrumentteihin. Osakkeiden osuus voi vaihdella 30 % ja 70 % välillä. Miten rahasto sijoittaa? Rahaston salkunhoitaja painottaa korkojen ja osakkeiden osuutta salkussa riippuen eri omaisuuslajien tuottonäkymistä. Osakeosuuden sisällä painotetaan eri yhtiöitä ja toimialoja talous- ja markkinatilanteen mukaan. Samoin korkosijoitusten osalta otetaan aktiivisesti kantaa eri pituisten korkosijoitusten kehitykseen. Kenelle rahasto sopii? Rahaston arvonheilunta on maltillisempaa kuin osakemarkkinoilla, mutta suurempaa kuin korkomarkkinoilla. Rahasto sopiikin sijoittajille, joiden tavoitteena on korkomarkkinoita parempi tuotto osakemarkkinoita pienemmällä riskillä. Suosittelemme vähintään 3-5 vuoden sijoitusaikaa. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi 10% 3 kk euriborindeksi / Nordea 40% JP Morgan EMU Gov. Bond 50 % OMX Helsinki CAP GI Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 1,9 % p.a. (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] 118,5 Rahasto-osuuden arvo A 4,0063 B 6,2641 Viimeinen voitonjako 0,16 (2007) Rahaston salkku Kokonaisarvosta 1,8 % ylittävät omistukset. Osakkeet 49,9 % 52,3% Rahaston jakauma Eri instrumenttien tuottoja Sampo A 5,2 % 4,7% UPM-Kymmene 4,7 % 3,2% SanomaWSOY 4,7 % 0,3% Cargotec 4,1 % 0,3% Tietoenator 3,6 % 2,8% Stora Enso R 2,5 % 2,8% Nokia 2,5 % 5,4% Neste Oil 2,5 % 2,5% Elisa 2,1 % - Rautaruukki K 1,9 % 1,4% Joukkovelkakirjalainat 38,7 % 39,9% Saksa ,50 % 6,4 % - Belgia ,00 % 6,1 % 6,7% Suomi ,75 % 5,9 % 2,0% Rahaston arvonkehitys [] Italia ,50 % 5,8 % /93 Osakkeet Joukkovelkakirjalainat Rahamarkkinasijoitukset ja käteinen 12/94 12/95 9,2 % 12/96 12/97 38,7 % 12/98 49,9 % 0% 20% 40% 60% 12/99 ( =100) 12/ Rahamarkkinat 12/01 Penningmarknaden /02 OMX Helsinki CAP GI 12/03 Itävalta ,65 % 4,8 % - Ranska % 4,0 % - Hollanti % 3,5 % - Suomi ,375 % 2,1 % - Rahamarkkinainstrumentit 9,2 % 5,9% Sij.tod. Kaupthing ,0 % - Sij.tod. Danske Bank ,2 % - Käteinen 2,0 % 1,9% Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Volatiliteetti % 6,8 6,5 Tuotto Korkosijoitusten duraatio (vuosia) 4,9 5,1 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % 9,3 9,4 Sharpen mittari 1,4 1,5 3 kk -4,1 % -4,1 % ,9 % 14,6 % Tracking error % 1,8 6 kk -3,0 % -2,4 % 3 vuotta p.a. 12,7 % 12,9 % Beta 1,0 9 kk 0,9 % 1,1 % 5 vuotta p.a. 12,4 % 12,5 % Alfa % -0,2 12 kk 5,8 % 5,6 % Alusta p.a. 10,3 % 9,5 % Informaatiosuhde -0,1 Selitysaste % 93,1 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) 0,3 Lähipiirin palkkio-osuus % 10,2 Kaupankäyntikulut 0,21 Matala Korkea Valtionobligaatiot Statsobligationer 12/04 12/05 12/06 12/07

11 RAHASTORAPORTIT 11 ABN AMRO Optimal Europe Yhdistelmärahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan eurooppalaisiin osakkeisiin, euroalueen valtioiden liikkeeseen laskemiin obligaatioihin sekä rahamarkkinainstrumentteihin. Osakkeiden osuus voi vaihdella 30% ja 70 % välillä. Miten rahasto sijoittaa? Rahaston salkunhoitaja painottaa korkojen ja osakkeiden osuutta salkussa riippuen eri omaisuuslajien tuottonäkymistä. Osakeosuuden sisällä painotetaan eri yhtiöitä ja toimialoja talous- ja markkinatilanteen mukaan. Keskeisiä kriteereitä osakevalinnassa ovat yrityksen rahoitusaseman vahvuus, kilpailukyky, kannattavuus, tulosnäkymät sekä yritysjohdon pätevyys. Samoin korkosijoitusten osalta otetaan aktiivisesti kantaa eri pituisten korkosijoitusten kehitykseen. Kenelle rahasto sopii? Rahaston arvonheilunta on maltillisempaa kuin osakemarkkinoilla, mutta suurempaa kuin korkomarkkinoilla. Rahasto sopii sijoittajille, joiden tavoitteena on korkomarkkinoita parempi tuotto osakemarkkinoita pienemmällä riskillä. Suosittelemme vähintään 3-5 vuoden sijoitusaikaa. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi 10% 3 kk euriborindeksi / Nordea 40% JP Morgan EMU Gov. Bond 50% MSCI Europe Net Return Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 1,9 % (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] 21,6 Rahasto-osuuden arvo A 1,3198 B 1,8399 Viimeinen voitonjako 0,05 (2007) Rahaston salkku Kokonaisarvosta 1,2 % ylittävät omistukset. Osakkeet 55,1 % 55,1 % Rahaston jakauma Eri instrumenttien tuottoja Novartis Inhaber O/N 1,9 % 1,3 % Total 1,9 % 0,5 % Roche Holding Genuss 1,7 % - Banco Bilbao Vizcaya Argentaria 1,7 % - Unicredito Italiano 1,5 % 1,6 % Credit Suisse Group 1,5 % - HSBC Holdings (75P) 1,4 % - Siemens 1,4 % 1,2 % BNP Paribas 1,4 % 0,8 % Société Générale 1,3 % - Joukkovelkakirjalainat 38,7 % 38,7 % Saksa ,50 % 6,8 % - Suomi ,75 % 6,1 % 2,1 % Belgia ,00 % 5,9 % 6,4 % Rahaston arvonkehitys [] Italia ,50 % 5,8 % /98 Osakkeet Joukkovelkakirjalainat Rahamarkkinasijoitukset ja käteinen 1/99 7/99 9,2 % 1/00 7/00 1/01 39,2 % 7/01 49,9 % 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 1/02 7/02 1/03 ( )= /03 Rahamarkkinat Penningmarknaden 1/ /04 MSCI Europe 1/05 7/05 Itävalta ,65 % 4,9 % - Ranska % 4,3 % - Hollanti % 3,3 % - Suomi ,375 % 2,0 % - Rahamarkkinainstrumentit 4,8 % 4,8 % Sij.tod. Kaupthing ,1 % - Sij.tod. Danske Bank ,2 % - Käteinen 1,8 % 1,3 % Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Volatiliteetti % 5,6 4,3 Tuotto Korkosijoitusten duraatio (vuosia) 5,6 5,1 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % 4,4 5,8 Sharpen mittari 1,0 1,4 3 kk -0,7 % -0,9 % ,7 % 9,8 % Tracking error % 1,0 6 kk -2,6 % -1,4 % 3 vuotta p.a. 7,7 % 9,1 % Beta 1,0 9 kk -0,1 % 1,2 % 5 vuotta p.a. 6,3 % 9,0 % Alfa % -1,5 12 kk 0,7 % 2,9 % Alusta p.a. 1,9 % 5,1 % Informaatiosuhde -1,5 Selitysaste % 95,6 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) 7,9 Lähipiirin palkkio-osuus % 0,0 Kaupankäyntikulut 0,12 Matala Korkea Valtionobligaatiot Statsobligationer 1/06 7/06 1/07 7/07

12 RAHASTORAPORTIT 12 ABN AMRO Small Cap Europe Osakerahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan eurooppalaisiin yrityksiin. Ostohetkellä sijoituskohteet ovat markkina-arvoltaan 100 milj. - 2 mrd. euroa, joten suomalaisittain kyse ei ole aivan pienimmistä pörssiyhtiöistä. Keskeisiä kriteereitä sijoituskohteiden valinnassa ovat yrityksen rahoitusasema, kilpailukyky, kannattavuus, tulosnäkymät sekä yritysjohdon pätevyys. Miten rahasto sijoittaa? Etsimme laadukkaita yrityksiä, joiden uskomme tulevaisuudessa olevan toimialansa markkinajohtajia myynnin ja tuloksen kasvulla mitattuna. Rahaston salkussa on osaketta, joten rahaston salkku on hyvin hajautettu ja yksittäiseen sijoituskohteena olevaan yritykseen kohdistuva riski on pieni. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi MSCI Small Cap Europe Net - Ennen hintaindeksi Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 1,6 % p.a. (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] 17,2 Rahasto-osuuden arvo A 1,4755 B 1,9626 Viimeinen voitonjako 0,05 (2007) Kenelle rahasto sopii? Rahasto sopii pitkäaikaiselle sijoittajalle. Rahaston riskitaso on samaa tasoa tai hieman korkeampi kuin osakemarkkinoiden keskimääräinen riskitaso. Suosittelemme vähintään 5-10 vuoden sijoitusaikaa. Rahaston salkku Kokonaisarvosta 1,5 % ylittävät omistukset. Teollisuustuotteet ja -palvelut 31,3 % 27,7 % Rahaston maajakauma Rahaston toimialajakauma RPS Group 2,1 % 0,0 % SGL Carbon 1,9 % 0,0 % Eurofins Scientific 1,8 % 0,0 % Intrum Justitia 1,7 % 0,0 % Mitie Group 1,6 % 0,0 % Kestokulutushyödykkeet 13,2 % 14,7 % Informaatioteknologia 11,6 % 10,5 % Temenos Group 2,1 % 0,0 % Terveydenhuolto 10,4 % 3,0 % Zeltia 2,7 % 0,0 % Caretech Holdings 1,6 % 0,0 % Perusteollisuus 9,7 % 11,6 % Balda 1,7 % 0,8 % Devgen 1,7 % 1,3 % Rahaston arvonkehitys [] Victrex 1,6 % 1,3 % Muut Iso-Britannia Ranska Saksa Sveitsi Espanja Italia Suomi Tanska Norja Ruotsi 10,3 % 7,7 % 6,7 % 5,8 % 5,1 % 5,0 % 4,7 % 4,1 % 3,7 % 17,8 % 28,2 % 0% 10% 20% 30% 40% Teollisuus Kestokulutushyödykkeet Informaatioteknologia Terveydenhuolto Perusteollisuus 8/99 12/99 4/00 8/00 12/00 4/01 8/01 12/01 4/02 8/02 12/02 4/03 8/03 12/03 4/04 8/04 12/04 4/05 8/05 12/05 4/06 8/06 12/06 4/07 8/07 12/07 Rahoitus Energia Päivittäistavarat Käteinen Tietoliikennepalvelut Yhdyskuntapalvelut 2,1 % 0,0 % 5,3 % 3,1 % 7,0 % 6,4 % Rahoitus 7,0 % 14,5 % Aareal Bank 2,2 % 1,7 % Energia 6,4 % 7,7 % Petrofac 2,7 % 1,6 % Sechilienne 1,7 % 0,0 % Kertakulutustavarat 5,3 % 3,5 % Tietoliikennepalvelut 2,1 % 1,1 % SR Teleperformance 2,1 % 0,0 % Käteisvarat 3,1 % 5,7 % Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Tuotto Volatiliteetti % 15,6 14,1 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % 10,0 14,5 Sharpen mittari 0,7 1,1 3 kk -10,0 % -7,2 % ,0 % 29,9 % Tracking error % 3,5 6 kk -20,8 % -16,5 % 3 vuotta p.a. 13,4 % 18,1 % Beta 1,1 9 kk -16,1 % -13,2 % 5 vuotta p.a. 16,5 % 22,2 % Alfa % -5,0 12 kk -11,8 % -7,5 % Alusta p.a. 6,7 % 9,9 % Informaatiosuhde -1,3 Selitysaste % 95,5 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) 2,0 Lähipiirin palkkio-osuus % 0,1 Kaupankäyntikulut 0,29 Matala Korkea 11,6 % 10,4 % 9,7 % 13,2 % 31,3 % 0% 10% 20% 30% 40%

13 RAHASTORAPORTIT 13 ABN AMRO Small Cap Finland Osakerahasto Rahasto pähkinänkuoressa Mihin rahasto sijoittaa? Rahaston varat sijoitetaan suomalaisiin pieniin ja keskisuuriin listattuihin yrityksiin. Yhtiövalikoima sisältää kasvuyhtiöitä sekä teknologiasektorilta että perinteisimmiltä toimialoilta. Valtaosa sijoituskohteista on markkina-arvoltaan alle 1 mrd. euron arvoisia. Mahdollisten sijoituskohteiden ulkopuolelle kokonsa vuoksi jäävät mm. metsäyhtiöt sekä suurimmat pankit ja teknologiayhtiöt. Miten rahasto sijoittaa? Rahaston sijoitukset hajautetaan eri yhtiöihin ja toimialoihin. Yhtiöitä valittaessa painotetaan sekä kannattavuutta että kasvua. Pieniä yhtiöitä koskevien kattavien analyysien puuttuessa ovat salkunhoitajien tapaamiset yritysjohdon kanssa erityisen tärkeässä asemassa sijoituspäätöksiä tehtäessä. Perustiedot Aloituspäivä Vertailuindeksi Carnegie Small Cap Finland Rekisteröintimaa Suomi Salkunhoitaja ABN AMRO Hallinnointipalkkio, TER 1,6 % p.a. (sisältää säilytyksen) Rahaston koko [milj. ] Rahasto-osuuden arvo 32,8 A 3,7219 B 5,2653 Viimeinen voitonjako 0,14 (2007) Kenelle rahasto sopii? Rahasto sopii pitkäaikaiselle sijoittajalle. Pienten- ja keskisuurien yhtiöiden tuottoodotus on suurempia yhtiöitä korkeampi. Toisaalta myös arvonheilunta on voimakkaampaa, minkä vuoksi suosittelemme pitkää sijoitusaikaa, mielellään vähintään 5-10 vuotta. Rahaston salkku Kokonaisarvosta 1,8 % ylittävät omistukset. Teollisuustuotteet ja -palvelut 32,0 % 36,8 % Rahaston toimialajakauma Suurimmat toimiala-ali/ylipainot Cargotec 9,6 % 2,0 % Teollisuus 32,0 % Informaatioteknologia 23,4 % Kestokulutushyödykkeet 14,6 % Tietoliikennepalvelut 7,2 % Perusteollisuus 5,4 % Energia 4,8 % Terveydenhuolto 4,8 % Päivittäistavarat 0,0 % Rahoitus 0,0 % Yhdyskuntapalvelut 0,0 % Käteinen 7,8 % Etteplan 4,7 % 2,5 % Finnair 4,6 % 0,0 % SRV Yhtiöt 3,2 % 0,0 % Konecranes 2,8 % 0,0 % Metso 1,9 % 0,0 % Informaatioteknologia 23,4 % 24,3 % Tietoenator 9,7 % 7,7 % Comptel 4,3 % 2,1 % AffectoGenimap 3,3 % 4,9 % Aldata Solution 2,9 % 0,9 % Elcoteq Networks 2,5 % 3,0 % Kestokulutushyödykkeet 14,6 % 6,3 % Sanoma-WSOY 9,8 % 0,0 % Rahaston arvonkehitys [] Nokian Renkaat 4,8 % 3,1 % /98 5/99 11/99 0% 10% 20% 30% 40% 50% 5/00 11/00 5/01 11/01 5/02 11/02 5/03 11/03 Perusteollisuus Kestokulutus 5/04 Sammhällstjänster Rahoitus 11/04 5/05 Tietoliikennepalvelut 7,2 % 0,0 % Elisa 7,2 % 0,0 % Perusteollisuus 5,4 % 20,7 % Exel 4,7 % 7,3 % Energia 4,8 % 0,0 % Neste Oil 4,8 % 0,0 % Terveydenhuolto 4,8 % 0,0 % Orion-yhtymä 4,8 % 0,0 % Käteisvarat 7,8 % 9,2 % Tunnuslukuja (36 kk, ) Rahasto Indeksi Tuotto Volatiliteetti % 14,8 15,6 Aika Rahasto Vertailuindeksi Aika Rahasto Vertailuindeksi Ylituotto % 19,7 13,7 Sharpen mittari 1,4 0,9 3 kk -7,2 % -13,3 % ,9 % 23,1 % Tracking error % 7,6 6 kk -10,4 % -20,0 % 3 vuotta p.a. 23,5 % 17,3 % Beta 0,8 9 kk 6,0 % -12,9 % 5 vuotta p.a. 29,4 % 22,5 % Alfa % 7,6 12 kk 18,1 % -7,1 % Alusta p.a. 15,3 % 11,5 % Informaatiosuhde 0,8 Selitysaste % 77,0 Riskiprofiili Kiertonopeus (12 kk) 0,0 Lähipiirin palkkio-osuus % 8,2 Kaupankäyntikulut 0,25 Matala Korkea 11/05 Informaatioteknologia 5/06 Tietoliikennepalvelut -30% -20% -10% 0% 10% 20% 30% 11/06 5/07 11/07

14 SIJOITUSSANASTO 14 SIJOITUSSANASTO Alfa Beta Duraatio High yield lainat Informaatiosuhde Investment grade-lainat Johdannainen Kasvuhakuinen sijoitustyyli Kehittyneet markkinat Kehittyvät markkinat Kiertonopeus Kokonaistuotto Korrelaatio Large cap osakkeet Liikkeeseenlaskija Lähipiirin palkkio-osuus Markkina-arvo Mid cap osakkeet Alfa mittaa, miten paljon tuottoa sijoituksesta on saatu sen tuoton lisäksi, joka johtuu sijoituksen herkkyydestä vertailukohteen (indeksin) arvossa tapahtuville heilahteluille. Salkunhoitoa arvioitaessa alfaa käytetään mittaamaan sitä, onko salkunhoidolla saatu tuottoa sen tuoton lisäksi, joka on saatu sen markkinariskistä, ts. betasta. Beta mittaa sijoituksen herkkyyttä vertailukohdan (indeksin) arvossa tapahtuville muutok sille. Esim. beta 1,2 kertoo sijoituksen arvon muuttuvan 20 % enemmän kuin mikä on vertailuindeksin muutos. Kertoo, missä ajassa keskimäärin velkakirjaan sijoitetut varat palautuvat takaisin. Se mittaa myös velkakirjan herkkyyttä korkomuutoksiin. Mitä pidempi duraatio, sitä voimakkaammin velkakirjan hinta muuttuu korkotason muuttuessa. Korkopapereita, joita ovat laske neet liikkeeseen yhtiöt, joiden luottokelpoisuusluokitus on BB+ tai sitä alhaisempi. Tarjoavat yleensä heikon luottokelpoisuuden vastineeksi huomattavasti valtionlainoja korkeamman koron. Kertoo, kuinka paljon vuotuista lisätuottoa on saatu suhteessa otettuun aktiiviseen riskiin. Informaatiosuhdetta, joka on yli 0,4 pidetään hyvänä. Pääasiassa yritysten liikkeeseen laskemia obligaatioita, joiden luottokelpoisuusluokitus on vähintään BBB-. Tarjoavat keskimäärin hyvän luottokelpoisuuden takia vain rajoitetun lisä koron suhteessa valtionlainoihin. Rahoitusmarkkinoilla tehtävä sopimus, jonka arvo johdetaan arvopaperista (kuten esim. osakkeesta tai obligaatiosta), hyö dykkeestä tai markkinaindeksistä. Sijoitustyyli, jossa ostetaan sel lais ten yhtiöiden osakkeita, joita pidetään yleisesti alansa johtavina ja joiden kasvu on kestävää ja keski määräistä voimakkaampaa. Tavallisesti kasvuosakkeita ovat talouden nopeimmin ke hit tyvien sektoreiden voimakkaimmin kas va vien yhtiöiden osakkeita. Kasvu osak keiden arvostustasot (esim. P/E-luvut) ovat yleensä korkeammat kuin arvo-osakkeiden. Maat, joille on ominaista pitkälle kehittynyt po liittinen järjestelmä ja verraten pieni riski epä joh don mukaisuuksista talouspoliittisessa lin jassa ja joilla on pitkälle kehittyneet arvopaperi markki nat. Kehittyneitä markkinoita ovat mm. Yhdys vallat, Kanada, Länsi- Euroopan maat, Japani, Hongkong, Singapore, Australia ja Uusi-See lanti. Maat, joille on tyypillistä kehittymättömät poliittiset järjestelmät ja jotka rakentavat instituutioita ja rakenteita, jotka teki sivät kestävän & voimakkaan talouskasvun mahdol liseksi. Markkinoille on tyypillistä voimakas volatiliteetti ja verraten suuret makrotalou delli set ja poliittiset riskit. Kehit tyviä markkinoita on Aasiassa, Itä-Euroo passa, Lähi-idässä, Afri kas sa ja Latinalaisessa Amerikassa. Kiertonopeus kuvaa, kuinka paljon rahaston arvopaperit ovat keskimäärin vaihtuneet raportointijakson aikana. Kiertonopeus lasketaan vähentämällä rahastossa tehtyjen ostojen ja myyntien yhteismäärästä merkintöjen ja lunastusten yhteismäärä. Tämä erotus jaetaan rahaston keskimääräisellä pääomalla. Rahaston tuoton mitta, joka käsittää kaikki tuoton elementit: tulot ja pääomavoitot riippumatta siitä, ovatko ne realisoituneet vai eivät. Korrelaatio mittaa satunnaismuuttujien välistä yhteisvaihtelua. Jos kahden sijoituksen tuotto-odotus on sama, mutta tuottojen välillä on negatiivinen korre laatio, mo lem pien sijoitusten ottaminen salk kuun pienentää kokonais riskiä laskematta tuotto-odotusta. Yleisen määritelmän mukaan pörssiarvoltaan yli 10 miljardia dollaria suurempien yhtiöiden osakkeet. Arvopaperin liikkeeseen laskeva juridinen henkilö. Prosenttiosuus rahaston maksamista välityspalkkioista, jotka on maksettu ABN AMRO -ryhmään kuuluville sijoituspalveluyrityksille. Osakkeen pörssikurssin mukaan määräytyvä yhtiön arvo. Keskisuurien yritysten liikkeeseen laskemat osakkeet. Yleisen määritelmän mukaan keski suuren yhtiön pörssiyhtiön markkina-arvo on 3-10 miljardia dollaria.

15 SIJOITUSSANASTO 15 Obligaatiomarkkinat Omaisuuslaji Osakkeet ja osakepohjaiset arvopaperit Rahamarkkinat Riskiprofiili Selitysaste Sharpen mittari Sijoitustodistus Small cap osakkeet Suhteellinen tuotto TER Tracking error/aktiivinen riski Tuotto Tuottokäyrä Vaihtuvakorkoinen velkakirjalaina Vakiopoikkeama Volatiliteetti Ylituotto Yrityslain.korkoero/korkopreemio Yritystodistus Markkinat yli vuoden mittaisille korkoarvopapereille. Tärkeimmät omaisuuslajit ovat osakkeet, obligaatiot, kiinteistöomaisuus ja käteisvarat. Omistus yrityksissä tai muissa yhteisöissä: esim. kanta- ja etuosakkeet, vaihto velkakirja lainat, merkintäoikeudet, warrantit Markkinat alle vuoden mittaisille korkosijoituksille ja korkoarvopapereille. Rahaston riskimittarina käytetään volatiliteettia, joka kertoo kuinka paljon rahaston tuotto on vaihdellut valitulla ajanjaksolla. Mitä enemmän tuotot heiluvat, sitä korkeampi on rahaston riski. Jokaisen rahaston riskiluokka on määritetty sen historiallisen volatiliteetin perusteella sekä arvioimalla, miten rahaston tuottojen uskotaan heiluvan pitkällä tähtäimellä. Luokitus on seitsemänportainen siten, että alhaisimman riskin rahastot kuuluvat luokkaan yksi riskin kasvaessa asteittain luokkaan seitsemän asti. Salkun selitysaste mittaa, missä määrin sijoituksen heilahtelut johtuvat sen vertailukoh teen (indeksin) heilahtelusta. Mittaa tuottoa sen riskiin suhteutettuna. Mitä korkeampi Sharpen luku, sitä parempi riskioikaistu tuotto. Sharpen mittari lasketaan jakamalla sijoituksen vuosittainen ylituotto riskittömään sijoitukseen nähden sijoituksen volatiliteetillä. Luvun avulla voidaan vertailla eri riskiluokkiin kuuluvia sijoituksia. Pankin liikkeeseen laskema nollakorkoinen haltija-arvopaperi. Tavallisen määritelmän mukaan pörssiarvoltaan alle 3 miljardin dollarin suuruisten yhtiöiden osakkeet. Salkun tuotto verrattuna toisen salkun tuottoon tai vertailuindeksin tuottoon. Total Expence Ratio mittaa rahaston pääomasta veloitettavien kulujen suhdetta pääomaan. TER on siten hallinnointipalkkion (sisältäen säilytyspalkkion) sekä muiden kulujen, esim. pankkikulujen, summan suhde rahaston pääomaan. TER ei sisällä kaupankäyntikuluja. Mittaa kuinka tarkasti sijoituksen tuotto seuraa vertailuindeksin tuottoa. Korkea aktiivinen riski merkitsee sitä, että sijoituksen tuotto suhteessa sen vertailuindeksin tuottoon on vaihdellut voimakkaasti. Sijoituksesta saatava korvaus. Ilmaistaan tavallisesti prosentteina sijoitetusta pääomasta. Tuoton ja jäljellä olevan juoksuajan välistä suhdetta kuvaava käyrä. Kiinteäpää omainen instru ment ti, jon ka korko määritetään tietyin väli ajoin suh teessa viitekorkoon (esim. Euribor) vastaamaan lyhyiden korkojen vaihteluja. Tilastollinen mittari, joka mittaa missä mää rin yksittäinen arvo todennäköi syys jakaumassa poikkeaa jakauman keskiarvosta; mitä suurempi hajonta, sitä suurempi riski. Mittaa sijoituksen tuoton heilahtelua, sen keskihajontaa. Mitä suurempi volatiliteetti, sitä suurempi sijoituksen tulevaan tuottoon liittyvä epävarmuus. Yleisin tapa mitata sijoitukseen liittyvää riskiä. Sijoituksen vuosituoton ero suhteessa riskittömään tuottoon tai suhteessa vertailuindeksin tuottoon, markkinatuottoon. Vastakohta alituotto. Yritysten maksama lisäkorko suhteessa valtion obligaatioista maksamaan korkoon. Yrityksen liikkeeseen laskema rahamarkkina instrumentti.

16 TULOS JA TASE SEKÄ ARVOPAPERIT HANKINTA- JA MARKKINA-ARVOON 16 SIJOITUSRAHASTO ABN AMRO OPE TULOSLASKELMA Tuotot ja arvonmuutokset Arvopapereiden nettotuotot , ,22 Osinkotuotot ja voitto-osuudet , ,87 Korkotuotot , ,31 Muut tuotot 143,82 1,83 Tuotot yhteensä , ,23 Kulut Palkkiokulut Rahastoyhtiölle , ,45 Muut kulut , ,22 Kulut yhteensä , ,67 Tilikauden tulos , ,56 TASE VASTAAVAA Arvopaperit markkina-arvoon , ,55 Myyntisaamiset ,40 0,00 Muut saamiset , ,07 Rahat ja pankkisaamiset , ,23 VASTAAVAA YHTEENSÄ , ,85 VASTATTAVAA RAHASTON ARVO Rahaston arvo , ,47 VIERAS PÄÄOMA Ostovelat , ,17 Muut velat Muut , ,21 VASTATTAVAA YHTEENSÄ , ,85

17 TULOS JA TASE SEKÄ ARVOPAPERIT HANKINTA- JA MARKKINA-ARVOON 17 SIJOITUSRAHASTO ABN AMRO OPE ARVOPAPERIT HANKINTA- JA MARKKINA-ARVOON Arvopaperit, joilla käydään julkisesti kauppaa arvopaperipörssin pörssilistalla. Arvopaperi Kpl Hankinta-arvo Kurssi Eur Markkina-arvo %-rah.arvosta Allianz ,82 147, ,90 1,19 Anglo American ,87 41, ,77 2,17 Koninklijke Bam Groep ,94 16, ,10 0,98 Bank of Piraeus ,91 26, ,60 2,60 BG Group ,81 15, ,10 2,51 Bilfinger Berger ,84 52, ,24 1,65 British Petroleum ,32 8, ,36 3,62 Banco Santander Central Hispano ,19 14, ,43 3,22 Unicredito Italiano ,54 5, ,29 2,07 Groupe Danone ,85 61, ,60 2,02 E. ON ,49 145, ,83 2,84 EFG International ,74 27, ,73 1,40 Electromagnetic Geoservices ,08 6, ,33 0,25 Eni ,23 25, ,80 1,97 Fresenius Ag-Pfd ,27 56, ,70 2,10 Gea Group ,17 23, ,00 1,16 Heineken ,07 44, ,00 1,35 Iberdrola Renovables ,50 5, ,25 1,19 InBev ,29 57, ,00 2,20 Intesa SanPaolo ,88 5, ,96 2,37 Royal KPN ,53 12, ,88 2,32 National Bank of Greece ,03 46, ,62 2,22 Nestlé ,40 314, ,77 3,21 Novartis Inhaber O/N ,47 37, ,10 2,33 OTE Hellenic Telecom Organizations ,04 25, ,60 2,13 Petrofac ,84 7, ,94 1,57 Prudential ,83 9, ,53 2,24 Prysmian Cables & Systems Spa ,81 16, ,75 0,93 Reckitt Benckiser ,61 39, ,47 2,76 Rio Tinto ,89 72, ,48 2,42 Roche Holding Genuss ,34 118, ,17 3,07 RWE ,66 96, ,00 1,77 Saipem ,50 27, ,53 1,93 SBM Offshore ,15 21, ,60 1,65 SCA B ,19 12, ,07 1,80 SEB A ,20 17, ,45 1,09 Siemens ,21 108, ,74 3,65 Société Générale ,46 98, ,51 1,68 Suez ,27 46, ,68 2,20 Symrise ,98 19, ,16 1,21

18 TULOS JA TASE SEKÄ ARVOPAPERIT HANKINTA- JA MARKKINA-ARVOON 18 SIJOITUSRAHASTO ABN AMRO OPE ARVOPAPERIT HANKINTA- JA MARKKINA-ARVOON Arvopaperit, joilla käydään julkisesti kauppaa arvopaperipörssin pörssilistalla. Arvopaperi Kpl Hankinta-arvo Kurssi Eur Markkina-arvo %-rah.arvosta Syngenta ,33 174, ,31 2,82 Telefonica ,73 22, ,10 2,69 Telenor ,16 16, ,24 2,07 Tesco ,97 6, ,99 2,69 Thielert ,60 13, ,20 1,29 Umicore ,34 170, ,00 1,22 Vivendi ,03 31, ,40 2,40 Weir Group ,07 11, ,13 1,02 Xstrata ,96 48, ,76 1,62 YHTEENSÄ , ,58 98,84 Kassa ja muut varat netto ,65 1,16 Rahaston arvo ,23 100,00 Rahaston arvo ,47 Rahaston arvo ,76 Osuuksien lukumäärä Kasvuosuuksien lukumäärä ,47 Tuotto-osuuksien lukumäärä ,09 Rahasto-osuuden arvo Kasvuosuuden arvo 1,0194 0,9957 0,8432 Tuotto-osuuden arvo 0,7446 0,7474 0,6519

19 TULOS JA TASE SEKÄ ARVOPAPERIT HANKINTA- JA MARKKINA-ARVOON 19 SIJOITUSRAHASTO ABN AMRO FINLAND TULOSLASKELMA Tuotot ja arvonmuutokset Arvopapereiden nettotuotot , ,35 Osinkotuotot ja voitto-osuudet , ,21 Korkotuotot , ,27 Muut tuotot 51, ,36 Tuotot yhteensä , ,19 Kulut Palkkiokulut Rahastoyhtiölle , ,57 Muut kulut , ,53 Kulut yhteensä , ,10 Tilikauden tulos , ,09 TASE VASTAAVAA Arvopaperit markkina-arvoon , ,97 Myyntisaamiset , ,02 Muut saamiset , ,25 Rahat ja pankkisaamiset , ,16 VASTAAVAA YHTEENSÄ , ,40 VASTATTAVAA RAHASTON ARVO Rahaston arvo , ,85 VIERAS PÄÄOMA Ostovelat , ,35 Muut velat Muut , ,20 VASTATTAVAA YHTEENSÄ , ,40

20 TULOS JA TASE SEKÄ ARVOPAPERIT HANKINTA- JA MARKKINA-ARVOON 20 SIJOITUSRAHASTO ABN AMRO FINLAND ARVOPAPERIT HANKINTA- JA MARKKINA-ARVOON Arvopaperit, joilla käydään julkisesti kauppaa arvopaperipörssin pörssilistalla. Arvopaperi Kpl Hankinta-arvo Kurssi Eur Markkina-arvo %-rah.arvosta Affecto ,57 4, ,16 Aldata Solution ,5 1, ,94 Cargotec ,19 31, ,85 Cramo ,45 17, ,28 Comptel ,25 1, ,74 Elisa , ,12 Elcoteq Network ,92 4, ,74 Exel ,58 11, ,65 Finnair ,36 8, ,97 F-Secure ,35 2, ,22 Fortum ,39 30, ,38 Huhtamäki ,1 8, ,48 Konecranes ,79 23, ,97 Kesko B ,6 37, ,88 Kone B ,02 47, ,21 Lemminkäinen , ,33 Metso ,51 37, ,33 Nordea FDR ,85 11, ,00 Neste Oil ,22 24, ,83 Nokia ,64 26, ,82 Nokian Renkaat ,5 24, ,52 Orion B ,68 16, ,05 Outokumpu A ,76 21, ,26 Ramirent ,25 11, ,50 Rautaruukki K ,49 29, ,86 Sampo A ,57 18, ,68 SRV Yhtiöt ,63 5, ,00 Stora Enso A ,14 10, ,07 Stora Enso R ,67 10, ,77 SanomaWSOY ,37 19, ,17 ietoenator ,23 15, ,04 TeliaSonera ,97 6, ,87 UPM-Kymmene ,45 13, ,80 YIT ,3 14, ,49 YHTEENSÄ , ,18 97,00 Kassa ja muut varat netto ,76 3,00

vuosikertomus 31.12.2003 Erikoissijoitusrahasto HEX25 Indeksiosuusrahasto

vuosikertomus 31.12.2003 Erikoissijoitusrahasto HEX25 Indeksiosuusrahasto vuosikertomus 31.12.2003 Erikoissijoitusrahasto HEX25 Indeksiosuusrahasto 2(8) TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2003 Erikoissijoitusrahasto HEX25 Indeksiosuusrahasto Sijoituspolitiikka ja hallinto Päättynyt

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO JAPANI-INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO JAPANI-INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO JAPANI-INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2006 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO JAPANI -INDEKSIRAHASTO 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO EURO OBLIGAATIOINDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO EURO OBLIGAATIOINDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO EURO OBLIGAATIOINDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2006 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO EURO OBLIGAATIOINDEKSIRAHASTO 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus

Lisätiedot

Eufex Rahastohallinto Oy Y-tunnus 2179399-4 Eteläesplanadi 22 A, 00130 Helsinki 09-86761413 www.eufex.fi/rahastohallinto

Eufex Rahastohallinto Oy Y-tunnus 2179399-4 Eteläesplanadi 22 A, 00130 Helsinki 09-86761413 www.eufex.fi/rahastohallinto EPL 100 Erikoissijoitusrahasto Vuosikertomus 2011.12.27-2012.12.31 EPL 100 2012.12.31 Rahaston perustiedot Tuotto A1 D1 Rahastotyyppi Osakerahasto 1 kuukausi 2.83% 2.83% Toiminta alkanut 2011.12.27 3 kuukautta

Lisätiedot

Vuosikertomus 2008 sijoitusrahastot

Vuosikertomus 2008 sijoitusrahastot Vuosikertomus 2008 sijoitusrahastot Alfred Berg Europe Alfred Berg Finland Alfred Berg Global Alfred Berg Obligaatio Alfred Berg Optimal Alfred Berg Optimal Europe Alfred Berg Korko Alfred Berg Small Cap

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO EURO-OBLIGAATIO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO EURO-OBLIGAATIO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO EURO-OBLIGAATIO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2012 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO EURO-OBLIGAATIO 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2 Tuloslaskelma

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO USA -INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO USA -INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO USA -INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 29.12.2006-31.12.2007 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO USA -INDEKSIRAHASTO 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2015 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO RAHAMARKKINARAHASTO AAA 1 (9) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus

Lisätiedot

ERIKOISSIJOITUSRAHASTO PHOEBUS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

ERIKOISSIJOITUSRAHASTO PHOEBUS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS ERIKOISSIJOITUSRAHASTO PHOEBUS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2013 ERIKOISSIJOITUSRAHASTO PHOEBUS 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2-3 Tuloslaskelma ja tase 4 Tilinpäätöksen liitetiedot

Lisätiedot

ERIKOISSIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

ERIKOISSIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS ERIKOISSIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2012 ERIKOISSIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus

Lisätiedot

TOIMINTAKERTOMUS 2009

TOIMINTAKERTOMUS 2009 Erikoissijoitusrahasto UBGlobe toimintakertomus 2009 Erikoissijoitusrahasto UBGloben arvo nousi vuoden 2009 aikana 33,2 %, kun samaan aikaan MSCI World Small Cap -indeksi nousi noin 37,8 % ja OMX Helsinki

Lisätiedot

Suomi kyllä, mutta entäs muu maailma?

Suomi kyllä, mutta entäs muu maailma? Suomi kyllä, mutta entäs muu maailma? 18.5.2016 Sijoitusten jakaminen eri kohteisiin Korot? Osakkeet? Tämä on tärkein päätös! Tilanne nyt Perustilanne Perustilanne Tilanne nyt KOROT neutraalipaino OSAKKEET

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO OMX HELSINKI 25 PÖRSSINOTEERATTU RAHASTO UCITS ETF TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO OMX HELSINKI 25 PÖRSSINOTEERATTU RAHASTO UCITS ETF TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO OMX HELSINKI 25 PÖRSSINOTEERATTU RAHASTO UCITS ETF TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2015 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2-3 Tuloslaskelma ja tase

Lisätiedot

ERIKOISSIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

ERIKOISSIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS ERIKOISSIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2013 ERIKOISSIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus

Lisätiedot

Large Cap Helsinki. Julkistamisajankohdat 2007 Disclosure Dates

Large Cap Helsinki. Julkistamisajankohdat 2007 Disclosure Dates Large Cap Helsinki OBS = Tarkkailulistalla / On Surveillance lis Yhtiökokous Osavuosikatsaukset/Tulostiedotteet* * Ennakkotietoja Financial Vuosikertomus Annual Genera Interim Reports/Summaries of Performance*

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO GLOBAL TOP 25 PHARMACEUTICALS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO GLOBAL TOP 25 PHARMACEUTICALS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO GLOBAL TOP 25 PHARMACEUTICALS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2015 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO GLOBAL TOP 25 PHARMACEUTICALS 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO GLOBAL TOP 25 BRANDS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO GLOBAL TOP 25 BRANDS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO GLOBAL TOP 25 BRANDS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2015 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO GLOBAL TOP 25 BRANDS 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2-3

Lisätiedot

Elite Rahastohallinto Oy Y-tunnus Eteläesplanadi 22, Helsinki

Elite Rahastohallinto Oy Y-tunnus Eteläesplanadi 22, Helsinki Vuosikertomus 1.1-31.12.2015 Rahaston perustiedot Rahastotyyppi Osakerahasto Toiminta alkanut 2014.12.31 Salkunhoitaja Elite Varainhoito Oyj Osuussarjat A1 A2 A3 A4 Bloomberg N/A N/A N/A N/A ISIN FI4000123120

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2015 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO KEHITTYVÄT MARKKINAT 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2-3

Lisätiedot

Large Cap Helsinki. Julkistamisajankohdat 2006 Disclosure Dates

Large Cap Helsinki. Julkistamisajankohdat 2006 Disclosure Dates Large Cap Helsinki OBS = Tarkkailulistalla / On Surveillance lis X = Muutokset /Changes Tilinpäätöstiedot Yhtiökokous Osavuosikatsaukset/Tulostiedotteet* * Ennakkotietoja Financial Vuosikertomus Annual

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO PHAROS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO PHAROS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO PHAROS TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2015 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO PHAROS 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2-3 Tuloslaskelma ja tase 4 Tilinpäätöksen

Lisätiedot

OP-Suomi Arvo syys-lokakuun tähtirahasto

OP-Suomi Arvo syys-lokakuun tähtirahasto OP-Suomi Arvo syys-lokakuun tähtirahasto Teemu Salonen OP-Suomi Arvon sijoituspolitiikka Rahaston sijoitukset kohdistetaan arvo-osakkeisiin, jotka ovat sellaisten yhtiöiden osakkeita, joiden markkina-arvo

Lisätiedot

Head Top Picks Erikoissijoitusrahasto Vuosikertomus tilikaudelta 24.3.2010-31.12.2010

Head Top Picks Erikoissijoitusrahasto Vuosikertomus tilikaudelta 24.3.2010-31.12.2010 Head Top Picks Erikoissijoitusrahasto Vuosikertomus tilikaudelta 24.3.2010-31.12.2010 Head Top Picks 2010.12.31 Rahaston perustiedot Tuotto A1 A2 Rahastotyyppi Yhdistelmärahastot, maailma, aktiivinen 1

Lisätiedot

JOM Silkkitie & Komodo -rahastot

JOM Silkkitie & Komodo -rahastot JOM Silkkitie & Komodo -rahastot JOM Rahastoyhtiö JOM Rahastoyhtiö Oy on Suomeen rekisteröity Aasian osakemarkkinoihin erikoistunut rahastoyhtiö. Hallinnoimme kahta aktiivisesti suoraan osakemarkkinoille

Lisätiedot

-8,53 % Allokaattori 2020 14 DE000CZ44DX2 5.6.2015 5.6.2020 90,37 % -83,47 % Kiina vs. USA -tuottoero 2017 4 DE000CZ371A3 19.9.2014 3.10.

-8,53 % Allokaattori 2020 14 DE000CZ44DX2 5.6.2015 5.6.2020 90,37 % -83,47 % Kiina vs. USA -tuottoero 2017 4 DE000CZ371A3 19.9.2014 3.10. VIIKKORAPORTTI SIJOITUSOBLIGAATIOT Sivulla Liikkeeseenlasku Eräpäivä Ostokurssi Muutos merkintähinnasta Finvex Eurooppa 2019 6 FI4000111828 6.11.2014 20.11.2019 91,47 % -8,53 % Allokaattori 2020 14 DE000CZ44DX2

Lisätiedot

ILMARISEN OSAVUOSITULOS Q2 / 2012. Lehdistötilaisuus 23.8.2012 Toimitusjohtaja Harri Sailas

ILMARISEN OSAVUOSITULOS Q2 / 2012. Lehdistötilaisuus 23.8.2012 Toimitusjohtaja Harri Sailas ILMARISEN OSAVUOSITULOS Q2 / 2012 Lehdistötilaisuus 23.8.2012 Toimitusjohtaja Harri Sailas KESKEISIÄ HAVAINTOJA ALKUVUODESTA 2012 Sijoitustuotto kohtuullinen, 3,3 prosenttia Pitkän aikavälin reaalituotto

Lisätiedot

SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto. Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu 12.1.2016. Säännöt ovat voimassa 1.3.2016 alkaen.

SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto. Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu 12.1.2016. Säännöt ovat voimassa 1.3.2016 alkaen. SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu 12.1.2016. Säännöt ovat voimassa 1.3.2016 alkaen. -sijoitusrahaston säännöt Rahaston säännöt muodostuvat näistä rahastokohtaisista

Lisätiedot

NOKOC19E9.00NDS 12.1.2010 15000 18.1.2010 10000 25.1.2010 9000 27.1.2010 20000 28.1.2010-45000 1.2.2010-9000

NOKOC19E9.00NDS 12.1.2010 15000 18.1.2010 10000 25.1.2010 9000 27.1.2010 20000 28.1.2010-45000 1.2.2010-9000 Ote Aventum Rahastoyhtiön sisäpiirirekisteristä 12.8.211 (allekirjoitetut lomakkeet sisäpiirimapissa) Aventum Rahastoyhtiö Oy - hallituksen jäsen peruste 13 kauppapvm alkamispvm Jyrki Tuomas Harpf 29.5.29

Lisätiedot

SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto. Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu 12.1.2016. Säännöt ovat voimassa 1.3.2016 alkaen.

SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto. Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu 12.1.2016. Säännöt ovat voimassa 1.3.2016 alkaen. SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu 12.1.2016. Säännöt ovat voimassa 1.3.2016 alkaen. -sijoitusrahaston säännöt Rahaston säännöt muodostuvat näistä rahastokohtaisista

Lisätiedot

jälkeen Return on Knowledge Arvopaperin Rahapäivä, 16. syyskuuta 2009 Finlandia-talo Aku Leijala Sampo Rahastoyhtiö Oy

jälkeen Return on Knowledge Arvopaperin Rahapäivä, 16. syyskuuta 2009 Finlandia-talo Aku Leijala Sampo Rahastoyhtiö Oy Rahastojen tuottonäkymät finanssikriisin jälkeen Arvopaperin Rahapäivä, 16. syyskuuta 2009 Finlandia-talo Aku Leijala Sampo Rahastoyhtiö Oy Return on Knowledge Houkuttelevat vaihtoehdot eri markkinatilanteisiin.

Lisätiedot

Pankkitalletukset ja rahamarkkinasijoitukset. Henri Huovinen, analyytikko Osakesäästäjien Keskusliitto ry

Pankkitalletukset ja rahamarkkinasijoitukset. Henri Huovinen, analyytikko Osakesäästäjien Keskusliitto ry Pankkitalletukset ja rahamarkkinasijoitukset Henri Huovinen, analyytikko Osakesäästäjien Keskusliitto ry Korkosijoitukset Korkosijoituksiin luokitellaan mm. pankkitalletukset, rahamarkkinasijoitukset,

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO SUOMI INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO SUOMI INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO SUOMI INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2016 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO SUOMI INDEKSIRAHASTO 1 (10) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2-3

Lisätiedot

Head Nordic Select Dividend Sijoitusrahasto. Puolivuosikatsaus

Head Nordic Select Dividend Sijoitusrahasto. Puolivuosikatsaus Head Nordic Select Dividend Sijoitusrahasto Puolivuosikatsaus 1.1. 30.6.2016 1 Head Nordic Select Dividend Sijoitusrahaston toiminta katsauskaudella 1.1. - 30.6.2016 Vuosi 2016 alkoi voimakkaalla kurssilaskulla

Lisätiedot

Sijoittajabarometri Lokakuu 2016

Sijoittajabarometri Lokakuu 2016 Sijoittajabarometri Lokakuu 2016 Tämän tutkimuksen on tehnyt Tietoykkönen Oy Osakesäästäjien Keskusliitto ry:n ja Pörssisäätiön toimeksiannosta. Tutkimuksen tarkoituksena on selvittää yksityissijoittajien

Lisätiedot

Tampereen sijoitustoiminnan vuosiraportti Konsernipankki Konsernihallinto

Tampereen sijoitustoiminnan vuosiraportti Konsernipankki Konsernihallinto Tampereen sijoitustoiminnan vuosiraportti 2016 Konsernipankki Konsernihallinto SISÄLLYS Sijoitusmarkkinat Kaupungin sijoitusomaisuus Rahamarkkinasijoitukset Korkosijoitukset Osakesijoitukset Muut sijoitukset

Lisätiedot

Hewlett-Packard Oy VUOSIKERTOMUS

Hewlett-Packard Oy VUOSIKERTOMUS VUOSIKERTOMUS 1.11.1997 31.10.1998 TOIMINTA LYHYESTI Toiminnan tulos milj. mk 1998 1997 150 100 50 0 Voitto ennen veroja Voitto Liikevaihto mmk 2 227 1 687 Liikevaihdon muutos % +31.9 +28.0 Käyttökate

Lisätiedot

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus 31.12.2008 SISÄLLYSLUETTELO HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS OP-RAHASTOYHTIÖ OY:N HALLINTO TILINPÄÄTÖSPERIAATTEET KORKORAHASTOT Lyhyen koron rahastot OP-Euro -sijoitusrahasto

Lisätiedot

OSAVUOSIKATSAUS

OSAVUOSIKATSAUS OSAVUOSIKATSAUS 1.1. 30.9.2016 21.10.2016 AJANKOHTAISTA ILMARISESSA Asiakashankinta sujunut alkuvuonna suunnitellusti, toimintakulut pysyneet kurissa Eläkepäätöksiä 13% enemmän kuin vuosi sitten Uusi eläkekäsittelyjärjestelmä

Lisätiedot

SUOMEN SIJOITUSRAHASTOYHDISTYS RY SUOSITUS ERÄIDEN TUNNUSLUKUJEN SÄÄNNÖLLISESTÄ RAPORTOINNISTA

SUOMEN SIJOITUSRAHASTOYHDISTYS RY SUOSITUS ERÄIDEN TUNNUSLUKUJEN SÄÄNNÖLLISESTÄ RAPORTOINNISTA 1.9.2005 SUOSITUS ERÄIDEN TUNNUSLUKUJEN SÄÄNNÖLLISESTÄ RAPORTOINNISTA Suomen Sijoitusrahastoyhdistyksen hallitus on 13. marraskuuta 2001 hyväksynyt tämän suosituksen eräiden tunnuslukujen raportoinnista.

Lisätiedot

VAKUUTUSYHTIÖIDEN, ELÄKESÄÄTIÖIDEN JA ELÄKEKASSOJEN VAKAVARAISUUS 31.12.2006

VAKUUTUSYHTIÖIDEN, ELÄKESÄÄTIÖIDEN JA ELÄKEKASSOJEN VAKAVARAISUUS 31.12.2006 LEHDISTÖTIEDOTE 1/2007 1 (7) 7.3.2007 VAKUUTUSYHTIÖIDEN, ELÄKESÄÄTIÖIDEN JA ELÄKEKASSOJEN VAKAVARAISUUS 31.12.2006 Vakuutuslaitosten vakavaraisuus kehittyi suotuisasti vuoden aikana. Vakavaraisuuslukuihin

Lisätiedot

ODIN Europa SMB. Pfeiffer Vacuumiin kohdistuu painetta lyhyellä aikavälillä. Vahvaa nousua toukokuussa. Kalanrehumarkkinat murroksessa

ODIN Europa SMB. Pfeiffer Vacuumiin kohdistuu painetta lyhyellä aikavälillä. Vahvaa nousua toukokuussa. Kalanrehumarkkinat murroksessa ODIN Europa SMB Toukokuu 2013 ja tulevaisuudennäkymät Vahvaa nousua toukokuussa Kalanrehumarkkinat murroksessa Pfeiffer Vacuumiin kohdistuu painetta lyhyellä aikavälillä Hyvä tuotto toukokuussa Euroopan

Lisätiedot

JOM Silkkitie & Komodo -rahastot

JOM Silkkitie & Komodo -rahastot JOM Silkkitie & Komodo -rahastot JOM Rahastoyhtiö JOM Rahastoyhtiö Oy on Suomeen rekisteröity Aasian osakemarkkinoihin erikoistunut rahastoyhtiö. Hallinnoimme kahta aktiivisesti suoraan osakemarkkinoille

Lisätiedot

Ålandsbanken Rahastoyhtiö Oy

Ålandsbanken Rahastoyhtiö Oy Ålandsbanken Rahastoyhtiö Oy Sijoitusrahastojen vuosikertomus 2008 1 Sisältö 3 6 7 11 15 18 21 24 28 31 34 37 40 43 44 Toimintakertomus Makkinakatsaus Sijoitusrahasto Ålandsbanken Cash Manager 8 Sijoitukset

Lisätiedot

Sijoitusrahastot puolivuotiskatsaus 30.06.2008

Sijoitusrahastot puolivuotiskatsaus 30.06.2008 Sijoitusrahastot puolivuotiskatsaus 30.06.2008 Carnegie-ryhmä Carnegie on sitoutumaton pohjoismainen investointipankki, joka toimii kolmella eri liiketoiminta-alueella; arvopaperivälitys, investment banking,

Lisätiedot

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA AHJOS & KUMPPANIT OY 31.12.2009 1 (6) TASEKIRJA Sisältö: Sivu: Tuloslaskelma 2 Tase 3 Liitetiedot 4 Kirjanpitoasiakirjat 6 Voiton käyttöä koskeva esitys 6 Allekirjoitus 6 AHJOS & KUMPPANIT OY 31.12.2009

Lisätiedot

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA AHJOS & KUMPPANIT OY 31.12.2008 1 (6) TASEKIRJA Sisältö: Sivu: Tuloslaskelma 2 Tase 3 Liitetiedot 4 Kirjanpitoasiakirjat 6 Voiton käyttöä koskeva esitys 6 Allekirjoitus 6 AHJOS & KUMPPANIT OY 31.12.2008

Lisätiedot

Allokaatiomuutos 24.11.2014. Alexandria

Allokaatiomuutos 24.11.2014. Alexandria Allokaatiomuutos 24.11.2014 Alexandria Alexandria Cautious Manager Fund Alexandria Cautious 21.11.2014 OSAKKEET Salkunhoitaja 23,53 Suomi 5,02 SEB Finlandia SEB 5,02 Eurooppa 8,06 BGF European Fund Blackrock

Lisätiedot

Allokaatiomuutos Alexandria

Allokaatiomuutos Alexandria Allokaatiomuutos 3.6.2014 Alexandria Alexandria Cautious Manager Fund Alexandria Cautious 28.5.2014 OSAKKEET Salkunhoitaja 24,12 Suomi 5,87 SEB Finlandia SEB 4,39 SEB Finland Small Cap SEB 1,48 Eurooppa

Lisätiedot

Fortumin johtoryhmä 31.12.2013

Fortumin johtoryhmä 31.12.2013 Fortumin vuosikertomus 2013 Fortum on vahvasti kestävään kehitykseen sitoutunut energiayhtiö. Vastaamme asiakkaidemme tarpeisiin tuottamalla, myymällä ja jakelemalla sähköä ja lämpöä sekä tarjoamalla energia-alan

Lisätiedot

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus 31.12.2010 SISÄLLYSLUETTELO KORKORAHASTOT Rahamarkkinarahastot OP-Likvidi Lyhyen koron rahastot OP-Euro OP-Korkotuotto Pitkän koron rahastot OP-EMD Local Currency OP-EMD

Lisätiedot

Allokaatiomuutos 11.8.2014. Alexandria

Allokaatiomuutos 11.8.2014. Alexandria Allokaatiomuutos 11.8.2014 Alexandria Alexandria Cautious Manager Fund Alexandria Cautious 8.8.2014 OSAKKEET Salkunhoitaja 20,00 Suomi 5,03 SEB Finlandia SEB 4,17 SEB Finland Small Cap SEB 0,86 Eurooppa

Lisätiedot

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus 31.12.2012 SISÄLLYSLUETTELO HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS OP-RAHASTOYHTIÖ OY:N HALLINTO KORKORAHASTOT Rahamarkkinarahastot OP-Likvidi -sijoitusrahasto OP-Dollari -sijoitusrahasto

Lisätiedot

Luottokorilaina Pohjois-Amerikka High Yield. Sijoituskorin esite

Luottokorilaina Pohjois-Amerikka High Yield. Sijoituskorin esite Luottokorilaina Pohjois-Amerikka High Yield Sijoituskorin esite Luottokorilaina Pohjois-Amerikka High Yield Tuottohakuisille sijoittajille suunnattu korkeaa vuotuista korkotuottoa tavoitteleva ratkaisu.

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO SUOMI -INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO SUOMI -INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO SUOMI -INDEKSIRAHASTO TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2006 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO SUOMI -INDEKSIRAHASTO 1 (8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2

Lisätiedot

Liikevaihto 1985-2004

Liikevaihto 1985-2004 Liikevaihto 1985-24 5 4 Infrastruktuuri & ympäristö 3 Energia 2 Metsäteollisuus 1 1985 1991 1997 23 24 Metsäteollisuus, uusinvestoinnit 12 % vuotuinen kasvu 2 Liikevaihto markkina-alueittain 23 411,6 milj.

Lisätiedot

Aktian rahastojen kulut ja merkintätilit

Aktian rahastojen kulut ja merkintätilit Aktian rahastojen kulut ja merkintätilit kuukausisäästö Merkintäpalkkio n vaihto Päivän kurssia sovelletaan POP Suomi 20 / 20 euroa 1,0 % 1,0 % 0,5 % 1,80 % *) 0,00 % *) ennen klo 15:00 FI35 4055 1120

Lisätiedot

Portfolio 360. Sijoittaminen on yksinkertaista- mutta ei aina helppoa. Thomas Lindholm Advisory& Solutions. Lassi Järvinen Asset Sales

Portfolio 360. Sijoittaminen on yksinkertaista- mutta ei aina helppoa. Thomas Lindholm Advisory& Solutions. Lassi Järvinen Asset Sales Portfolio 360 Sijoittaminen on yksinkertaista- mutta ei aina helppoa Thomas Lindholm Advisory& Solutions Lassi Järvinen Asset Sales Tehtävä Esimerkkitapaus Portfolio 360 -palvelu Liitteet Tehtävä Yrityksellänne

Lisätiedot

Suomen Asiakastieto Oy 20.05.2007 09:36

Suomen Asiakastieto Oy 20.05.2007 09:36 Tulosta Suomen Asiakastieto Oy 20.05.2007 09:36 Yrityksen Talousraportti Suomen Asiakastieto Oy Työpajankatu 10 00580 Helsinki Y-tunnus 01110279 Kaupparekisterinumero 161689 Kotipaikka Helsinki Rekisteröity

Lisätiedot

Sosiaali ja terveysministeriö, Finanssivalvonta ja tilintarkastajat valvovat säätiön toimintaa.

Sosiaali ja terveysministeriö, Finanssivalvonta ja tilintarkastajat valvovat säätiön toimintaa. 1 YLEISRADION ELÄKESÄÄTIÖN TOIMINTAKERTOMUS VUODELTA 2015 Taustaa eläkesäätiöstä Sääntömuutokset Yleisradion eläkesäätiö on yhteiseläkesäätiö, joka vastaa Yleisradio Oy:n ja Yleisradion eläkesäätiön lakisääteisestä

Lisätiedot

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus 31.12.2014 SISÄLLYSLUETTELO HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS OP-RAHASTOYHTIÖ OY:N HALLINTO KORKORAHASTOT Rahamarkkinarahastot OP-Likvidi -sijoitusrahasto OP-Dollari -sijoitusrahasto

Lisätiedot

~ Alfred Berg ~ 186 3. Rahastoesite. Suomeen rekisteröidyt rahastot

~ Alfred Berg ~ 186 3. Rahastoesite. Suomeen rekisteröidyt rahastot ~ Alfred Berg ~ 186 3 Rahastoesite Suomeen rekisteröidyt rahastot Säännöt vahvistettu 2.8.2010 Yhteystiedot Vastuunrajoitus Alfred Berg Rahastoyhtiö Oy Pohjoisesplanadi 37 A, 3. kerros 00100 HELSINKI Puhelinvaihde

Lisätiedot

OSAVUOSIKATSAUS

OSAVUOSIKATSAUS Sampo Asuntoluottopankki Oyj 11.8.2009 1 OSAVUOSIKATSAUS 1.1. 30.6.2009 SAMPO ASUNTOLUOTTOPANKKI OYJ TAMMI-KESÄKUUSSA 2009 Sampo Asuntoluottopankin katsauskauden voitto nousi 10,1 miljoonaan euroon (4,7).

Lisätiedot

LAHDEN SEUDUN EKONOMIT r.y. Y-tunnus 0359261-1 T A S E K I R J A

LAHDEN SEUDUN EKONOMIT r.y. Y-tunnus 0359261-1 T A S E K I R J A LAHDEN SEUDUN EKONOMIT r.y. Y-tunnus 0359261-1 T A S E K I R J A 31.12.2015 Lahden Seudun Ekonomit r.y. 2/ 15 Sisältö: Tuloslaskelma 1.1.-31.12.2015 3, 4 Tase 31.12.2015 5, 6 Liitetiedot 7 Luettelo käytetyistä

Lisätiedot

Julkaistu Helsingissä 25 päivänä maaliskuuta 2014. 231/2014 Valtiovarainministeriön asetus

Julkaistu Helsingissä 25 päivänä maaliskuuta 2014. 231/2014 Valtiovarainministeriön asetus SUOMEN SÄÄDÖSKOKOELMA Julkaistu Helsingissä 25 päivänä maaliskuuta 2014 231/2014 Valtiovarainministeriön asetus rahastoyhtiön, sijoitusrahaston ja vaihtoehtorahaston tilinpäätökseen sisältyvän tuloslaskelman

Lisätiedot

SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto. Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu Säännöt ovat voimassa alkaen.

SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto. Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu Säännöt ovat voimassa alkaen. SÄÄNNÖT [1] Sijoitusrahasto Rahaston voimassa olevat säännöt on vahvistettu 12.1.2016. Säännöt ovat voimassa 1.3.2016 alkaen. -sijoitusrahaston säännöt Rahaston säännöt muodostuvat näistä rahastokohtaisista

Lisätiedot

NASDAQ OMX:n pohjoismainen tilastoraportti, helmikuu 2009

NASDAQ OMX:n pohjoismainen tilastoraportti, helmikuu 2009 2. maaliskuuta NASDAQ OMX:n pohjoismainen tilastoraportti, helmikuu NASDAQ OMX Nordic otti helmikuussa käyttöön First North Premier luokittelun, joka on tarkoitettu auttamaan First North yhtiöitä vahvistamaan

Lisätiedot

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA AHJOS & KUMPPANIT OY 31.12.2011 1 (6) TASEKIRJA Sisältö: Sivu: Tuloslaskelma 2 Tase 3 Liitetiedot 4 Kirjanpitoasiakirjat 6 Voiton käyttöä koskeva esitys 6 Allekirjoitus 6 Liitteet: - Tase-erittelyt - Tilintarkastuskertomus

Lisätiedot

TASEKIRJA. Kiinteistö Oy Finnoonportti. Kiinteistö Oy Finnoonportti 1 / 11 2611697-6. Y-tunnus: 2611697-6 01.01.2015-31.12.2015

TASEKIRJA. Kiinteistö Oy Finnoonportti. Kiinteistö Oy Finnoonportti 1 / 11 2611697-6. Y-tunnus: 2611697-6 01.01.2015-31.12.2015 1 / 11 TASEKIRJA Kiinteistö Oy Finnoonportti Y-tunnus: 01.01.2015-31.12.2015 Tämä tasekirja on säilytettävä 31.12.2025 asti 2 / 11 Tilinpäätös tilikaudelta 01.01.2015-31.12.2015 Sisällysluettelo Tase...

Lisätiedot

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA AHJOS & KUMPPANIT OY 31.12.2010 1 (6) TASEKIRJA Sisältö: Sivu: Tuloslaskelma 2 Tase 3 Liitetiedot 4 Kirjanpitoasiakirjat 6 Voiton käyttöä koskeva esitys 6 Allekirjoitus 6 Liitteet: - Tase-erittelyt - Tilintarkastuskertomus

Lisätiedot

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA

AHJOS & KUMPPANIT OY (6) TASEKIRJA AHJOS & KUMPPANIT OY 31.12.2007 1 (6) TASEKIRJA Sisältö: Sivu: Tuloslaskelma 2 Tase 3 Liitetiedot 4 Kirjanpitoasiakirjat 6 Voiton käyttöä koskeva esitys 6 Allekirjoitus 6 AHJOS & KUMPPANIT OY 31.12.2007

Lisätiedot

OSAVUOSIKATSAUS Sampo Asuntoluottopankin katsauskauden voitto laski 4,7 miljoonaan euroon (5,1).

OSAVUOSIKATSAUS Sampo Asuntoluottopankin katsauskauden voitto laski 4,7 miljoonaan euroon (5,1). Sampo Asuntoluottopankki Oyj 7.8.2007 1 OSAVUOSIKATSAUS 1.1. 30.6.2008 SAMPO ASUNTOLUOTTOPANKKI OYJ TAMMI-KESÄKUUSSA 2008 Sampo Asuntoluottopankin katsauskauden voitto laski 4,7 miljoonaan euroon (5,1).

Lisätiedot

TT EUROPE EX-UK EQUITY FUND YKSINKERTAISTETTU RAHASTOESITE

TT EUROPE EX-UK EQUITY FUND YKSINKERTAISTETTU RAHASTOESITE TT EUROPE EX-UK EQUITY FUND YKSINKERTAISTETTU RAHASTOESITE Tässä yksinkertaistetussa rahastoesitteessä on esitetty olennaiset tiedot TT Europe Ex-UK Equity Fund -rahastosta (Rahasto), joka on TT International

Lisätiedot

Korkokauluri X -sijoituskori

Korkokauluri X -sijoituskori Korkokauluri X -sijoituskori Sijoituskorin säännöt Korkokauluri X -sijoituskori Keskeiset ehdot Sijoituskorin hoitaja: Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö Myyntiaika: 18.4. 7.6.2012 Kohde-etuus: Sampo Pankki

Lisätiedot

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus

OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus OP-Sijoitusrahastot Vuosikertomus 31.12.2015 SISÄLLYSLUETTELO HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS OP-RAHASTOYHTIÖ OY:N HALLINTO KORKORAHASTOT Rahamarkkinarahastot OP-Likvidi -sijoitusrahasto OP-Dollari -sijoitusrahasto

Lisätiedot

MERKINTÄTILIT Fondita Equity Spice: Fondita Nordic Small Cap: Fondita 2000+: Fondita Nordic Micro Cap: Fondita European Small Cap:

MERKINTÄTILIT Fondita Equity Spice: Fondita Nordic Small Cap: Fondita 2000+: Fondita Nordic Micro Cap: Fondita European Small Cap: RAHASTOESITE 01/2014 MERKINTÄTILIT Fondita Equity Spice: SEB FI07 3301 0001 1308 55 ESSEFIHX Aktia FI41 4055 4020 0260 09 HELSFIHH Nordea FI06 1200 3000 0015 29 NDEAFIHH OP FI97 5780 3820 0712 97 OKOYFIHH

Lisätiedot

Imatran Golf Oy, Tilinpäätös Imatran Golf Oy

Imatran Golf Oy, Tilinpäätös Imatran Golf Oy Imatran Golf Oy Pien- ja mikroyritysasetuksen mukainen tilinpäätös ajalta 1.1. - 31.12.2016 Arkistoviite: 2016-002 1 IMATRAN GOLF OY Golftie 11 55800 Imatra Kotipaikka Imatra Y-tunnus 2209820-5 Sisällys

Lisätiedot

sama kuin liikkeeseenlaskijan muilla vakuudettomilla sitoumuksilla Nordea Pankki Suomi Oyj:n Structured Products -yksikkö

sama kuin liikkeeseenlaskijan muilla vakuudettomilla sitoumuksilla Nordea Pankki Suomi Oyj:n Structured Products -yksikkö Lainakohtaiset ehdot Nordea Pankki Suomi Oyj 11/2003 Erillisjoukkovelkakirjalaina Nordea Pankki Suomi Oyj:n joukkovelkakirjaohjelman lainakohtaiset ehdot Nämä lainakohtaiset ehdot muodostavat yhdessä Nordea

Lisätiedot

Yritysluottokori Tuotto 1/2018

Yritysluottokori Tuotto 1/2018 Yritysluottokori Tuotto 1/2018 Valikoidusti eurooppalaisille yritysluottomarkkinoille Sijoituskorin keskeiset tiedot Nimi: Mandatum Life Yritysluottokori Tuotto 1/2018 Salkunhoitaja: Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö

Lisätiedot

SELIGSON & CO RAHASTOT

SELIGSON & CO RAHASTOT SELIGSON & CO RAHASTOT Liite rahastoesitteeseen AVAINTIETOESITTEET 1.11.2016 PASSIIVISET OSAKERAHASTOT Eurooppa Indeksirahasto Pohjois-Amerikka Indeksirahasto Aasia Indeksirahasto Suomi Indeksirahasto

Lisätiedot

KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT

KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT 1 6/2016 1 6/2015 1 12/2015 Liikevaihto, 1000 EUR 10 370 17 218 27 442 Liikevoitto ( tappio), 1000 EUR 647 5 205 6 471 Liikevoitto, % liikevaihdosta 6,2 % 30,2 % 23,6 %

Lisätiedot

NASDAQ OMX:n pohjoismainen tilastoraportti, maaliskuu 2009

NASDAQ OMX:n pohjoismainen tilastoraportti, maaliskuu 2009 1. huhtikuuta NASDAQ OMX:n pohjoismainen tilastoraportti, maaliskuu - Osakekauppoja tehtiin aktiivisesti NASDAQ OMX:n pohjoismaisessa pörssissä tehtiin maaliskuussa korkea määrä osakekauppoja. oli 222

Lisätiedot

BELTTON-YHTIÖT OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE. Beltton-Yhtiöt Oyj PÖRSSITIEDOTE 13.02.2003 klo 9.00

BELTTON-YHTIÖT OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE. Beltton-Yhtiöt Oyj PÖRSSITIEDOTE 13.02.2003 klo 9.00 Julkaistu: 2003-02-13 08:06:55 CET Wulff - neljännesvuosikatsaus BELTTON-YHTIÖT OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE Beltton-Yhtiöt Oyj PÖRSSITIEDOTE 13.02.2003 klo 9.00 BELTTON-YHTIÖT OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE TILIKAUDELTA

Lisätiedot

Sijoitusrahasto Aktia Inflation Bond+:n rahastokohtaiset säännöt

Sijoitusrahasto Aktia Inflation Bond+:n rahastokohtaiset säännöt 1 Sijoitusrahasto Aktia Inflation Bond+:n rahastokohtaiset säännöt Rahoitustarkastuksen 2.2.2007 hyväksymät säännöt. 1 Sijoitusrahasto Sijoitusrahaston nimi on Sijoitusrahasto Aktia Inflation Bond+, ruotsiksi

Lisätiedot

Mitä metsänomistajan on hyvä tietää hajauttamisesta. Risto Kuoppamäki, Nordea Varallisuudenhoito

Mitä metsänomistajan on hyvä tietää hajauttamisesta. Risto Kuoppamäki, Nordea Varallisuudenhoito Mitä metsänomistajan on hyvä tietää hajauttamisesta Risto Kuoppamäki, Nordea Varallisuudenhoito 3.9.2016 Sisältö Metsä sijoituskohteena: hyvät puolet ja riskit Eri sijoitusvaihtoehdot ja niiden pääpiirteet

Lisätiedot

Säästäjän vaihtoehdot

Säästäjän vaihtoehdot Säästäjän vaihtoehdot Rahamuseon Studia monetaria Finanssivalvonta Finansinspektionen Financial Supervisory Authority Finanssivalvonta Suomen rahoitus- ja vakuutusvalvontaviranomainen Osa EU:n finanssivalvontajärjestelmää

Lisätiedot

SUOMEN SHAKKILIITTO RY TASEKIRJA

SUOMEN SHAKKILIITTO RY TASEKIRJA SUOMEN SHAKKILIITTO RY TASEKIRJA 1.1.2015 31.12.2015 SUOMEN SHAKKILIITTO RY Hiomotie 10 00380 Helsinki Kotipaikka Helsinki Y-tunnus 1106880-1 Tilinpäätös kaudelta 1.1.2015 31.12.2015 Tuloslaskelma 1 2

Lisätiedot

AKTIA PROFIILIPALVELU SALKKU 5

AKTIA PROFIILIPALVELU SALKKU 5 AKTIA PROFIILIPALVELU SALKKU 5 Kehittyneiden markkinoiden osakkeet Aktia Capital, Aktia Nordic, Aktia Nordic Small Cap, Aktia Eurooppa, Aktia Europe Small Cap, Aktia America, Nomura Japan Strategic Value

Lisätiedot

Front Varainhoito Oy Sijoitusrahastojen puolivuotiskatsaukset H1 / 2016

Front Varainhoito Oy Sijoitusrahastojen puolivuotiskatsaukset H1 / 2016 Front Varainhoito Oy Sijoitusrahastojen puolivuotiskatsaukset H1 / 2016 Markkinakatsaus KESKEISET TAPAHTUMAT TALOUS- JA SIJOITUSYMPÄRISTÖSSÄ Suhdannekehitys on kesän aikana osoittanut talouskasvun hiipumista,

Lisätiedot

OP-Sijoitusrahastot Puolivuotiskatsaus

OP-Sijoitusrahastot Puolivuotiskatsaus OP-Sijoitusrahastot Puolivuotiskatsaus 30.6.2016 SISÄLLYSLUETTELO KORKORAHASTOT Rahamarkkinarahastot OP-Likvidi -sijoitusrahasto OP-Dollari -sijoitusrahasto OP-Euro -sijoitusrahasto Lyhyen koron rahastot

Lisätiedot

Salkunhoito Horisontti -sijoituskori

Salkunhoito Horisontti -sijoituskori Salkunhoito Horisontti -sijoituskori Sijoituskorin säännöt Sijoituskorin keskeiset ehdot Sijoituskorin nimi: Salkunhoito Horisontti -sijoituskori Sijoituskorin hoitaja: Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö

Lisätiedot

Konsernin tulos oli 11,3 miljoonaa euroa tammi-kesäkuussa 2006 (11,3 milj. euroa vastaava kautena vuonna 2005).

Konsernin tulos oli 11,3 miljoonaa euroa tammi-kesäkuussa 2006 (11,3 milj. euroa vastaava kautena vuonna 2005). Norvestia Oyj PÖRSSITIEDOTE 21.7.2006 klo 16.00 1 (9) NORVESTIAN OSAVUOSIKATSAUS 1.1.-30.6.2006 Konsernin tulos oli 11,3 miljoonaa euroa tammi-kesäkuussa 2006 (11,3 milj. euroa vastaava kautena vuonna

Lisätiedot

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO APS Far East TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS

SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO APS Far East TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO APS Far East TILINPÄÄTÖS JA TOIMINTAKERTOMUS 1.1. - 31.12.2006 SIJOITUSRAHASTO SELIGSON & CO APS FAR EAST 1(8) SISÄLLYSLUETTELO Sivu Toimintakertomus 2 Tuloslaskelma 3 Tase

Lisätiedot

Sijoitusrahasto Aktia Government Bond+:n rahastokohtaiset säännöt

Sijoitusrahasto Aktia Government Bond+:n rahastokohtaiset säännöt 1 Sijoitusrahasto Aktia Government Bond+:n rahastokohtaiset säännöt Finanssivalvonnan 13.5.2015 vahvistamat säännöt. 1 Sijoitusrahasto Sijoitusrahaston nimi on Sijoitusrahasto Aktia Government Bond+, ruotsiksi

Lisätiedot

Kaikkien aikojen ennätys OMX:n Pohjoismaisessa Pörssissä

Kaikkien aikojen ennätys OMX:n Pohjoismaisessa Pörssissä Lehdistötiedote 1.3. Kaikkien aikojen ennätys OMX:n Pohjoismaisessa Pörssissä OMX:n Pohjoismaisessa Pörssissä saavutettiin helmikuussa osakekaupankäynnin kaikkien aikojen ennätys. n 28. päivänä osakevaihto

Lisätiedot

Markkinakatsaus. Marraskuu 2015

Markkinakatsaus. Marraskuu 2015 Markkinakatsaus Marraskuu 2015 Talouskehitys EK:n suhdannebarometrin mukaan Suomessa teollisuuden tilauksiin odotetaan hienoista piristymistä loppuvuonna Saksan talouden luottamusta kuvaava IFO-indeksi

Lisätiedot

DIVIDEND HOUSE NORDIC LARGE CAP SIJOITUSRAHASTON SÄÄNNÖT

DIVIDEND HOUSE NORDIC LARGE CAP SIJOITUSRAHASTON SÄÄNNÖT Finanssivalvonta on vahvistanut säännöt 2.7.2010. Säännöt ovat voimassa 16.8.2010 alkaen. 1 Sijoitusrahasto Sijoitusrahaston nimi on Sijoitusrahasto Dividend House Nordic Large Cap, ruotsiksi Placeringsfonden

Lisätiedot

Katsaus syksyn rahamarkkinoihin ja tämän päivän tilanne

Katsaus syksyn rahamarkkinoihin ja tämän päivän tilanne Katsaus syksyn rahamarkkinoihin ja tämän päivän tilanne Hallitusammattilaiset ry Suomen Pankissa 27.11.2008 Johtokunnan varapuheenjohtaja Pentti Hakkarainen Suomen Pankki 6.11.2008 1 Kolmen kuukauden Libor-viitekorkoja

Lisätiedot

A special dividend is included in the index as a net amount and it is calculated as follows:

A special dividend is included in the index as a net amount and it is calculated as follows: Exchange Notice March 22, 2007 Series 15/07 OMXH25 STOCK INDEX SPECIAL DIVIDEND ADJUSTMENT: TIETOENATOR OYJ The AGM of TietoEnator Oyj has approved a dividend of EUR 1.20 per share which will be effective

Lisätiedot

KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT

KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT 07-12/2016 7-12/2015 1-12/2016 1-12/2015 Liikevaihto, 1000 EUR 9 743 10 223 20 113 27 442 Käyttökate, 1000 EUR 1672 1563 2750 6935 Käyttökate, % liikevaihdosta 17,2 % 15,3

Lisätiedot

ERIKOISSIJOITUSRAHASTO UB SMART

ERIKOISSIJOITUSRAHASTO UB SMART ERIKOISSIJOITUSRAHASTO UB SMART UNITED BANKERS - OMAISUUDENHOITO- Erikoissijoitusrahasto UB Smart älykäs varainhoitorahasto UB Smart on erikoissijoitusrahasto, jonka varat sijoitetaan kansainvälisille

Lisätiedot