TOIMINTAKERTOMUS 2009

Transkriptio

1 Erikoissijoitusrahasto UBGlobe toimintakertomus 2009 Erikoissijoitusrahasto UBGloben arvo nousi vuoden 2009 aikana 33,2 %, kun samaan aikaan MSCI World Small Cap -indeksi nousi noin 37,8 % ja OMX Helsinki -indeksi noin 19,5 %. Vuoden 2009 tuottoon voi siten olla kohtuullisen tyytyväinen. Kolmas neljännes oli melkein yhtä reipasta nousua kuin toinen neljänneskin, ja neljänneksen lopussa OMX Helsinki -indeksi oli jo noussut lähes 18 %. Samaan aikaan MSCI World Small Cap -indeksi oli noussut lähes 34 % ja UBGlobe lähes 32 %. Vuosi 2009 alkoi yhtä synkissä merkeissä kuin koko edellinen vuosi oli kulunut. Ensimmäisen kvartaalin aikana lähes kaikki markkinat laskivat reilusti heikentyneiden maailmantalouden näkymien johdosta. Seuraavien kuukausien aikana markkinat toipuivat kuitenkin yllättävän paljon. Vuoden lopussa kurssit olivatkin jälleen reilusti yli vuoden alun tason. Viimeisen neljänneksen alku oli taas heikompi ja lokakuussa UB Globe laski 2,2 %. Samaan aikaan OMX Helsinki -indeksi laski 6,5 % ja MSCI World Small Cap -indeksi 4,3 %. Heikon lokakuun jälkeen kurssit kääntyivät kuitenkin jälleen nousuun ja viimeisellä neljänneksellä UBGlobe nousi 1,0 %. Samaan aikaan OMX Helsinki -indeksi nousi 1,4 % ja MSCI World Small Cap -indeksi 3,0 %. Toinen neljännes oli huonon ensimmäisen neljänneksen jälkeen yhtä hurjaa menoa ylöspäin kuin ensimmäinen oli ollut alaspäin. Alkuvuodesta vaikutti siltä, että sijoittajat uskoivat kaikkien yritysten menevän konkurssiin, ja sitten huomattiin, että näin ei tapahdukaan. Vuoden 2008 lopussa aloitettuja massiivisia rahapoliittisia tukitoimia jatkettiin vähän rauhallisemmin myös vuonna Korot laskivat elvytyksen myötä harvinaisen matalalle tasolle, ja tämä tuki osakkeiden kurssinousua. FED syötti yhä enemmän dollareita markkinoille, ja dollarin arvo heikkeni melkein koko vuoden. Tämä heikensi euroalueen kilpailukykyä entisestään, mutta kurssit jaksoivat silti nousta vuoden loppuun asti.

2 UBGlobe tunnuslukuja Volatiliteetti 14,7 % Sharpe 2,1 Salkun kiertonopeus 163 % TER 1,00 % Veloitetut tuottosidonnaiset palkkiot 0,00 % Rahaston kaupankäyntikulut (12kk) 0,21 % Lähipiirin osuus kaupankäyntikuluista 100 % UBGlobe rahaston arvo ja rahasto-osuuden arvo Rahaston kokonaisvarat EUR , , ,95 Rahasto-osuuden arvo EUR 82,90 62,22 95,72 Liikkeessä olevien osuuksien lkm , , ,95 Osuudenomistajien lkm UBGlobe arvon kehitys / / / / / / / / / / / / / / / / / / /2009 UBGlobe kuukausittainen tuotto % Tammi Helmi Maalis Huhti Touko Kesä Heinä Elo Syys Loka Marras Joulu Vuosittain ,12 0, ,20-0,01 0,42 0,65 0,78 0,34 0,35-1,18 1,33 1,05-7,80-0,27-4, ,57 1,80-0,16 3,37 1,45-8,53-0,38 1,42-7,82-14,94-5,94-4,22-35, ,25-4,59 1,78 14,12 2,39-1,92 5,65 6,20 4,32-2,17 1,17 2,06 33,24 Tuotto toiminnan alusta -17,10 Sijoitusten maantieteellinen jakauma suluissa vastaava luku Suomi 83,62 % (87,48 %) Ruotsi 10,06 % (6,50 %) Muu Eurooppa 6,02 % (1,51 %) Muut maat 0,30 % ( 4,51 %) Rahasto ei ole käyttänyt katsauskauden aikana toiminnassaan johdannais-, lainaus- tai takaisinostosopimuksia.

3 Erikoissijoitusrahasto UBGlobe Tuloslaskelma (euroa) TUOTOT JA ARVONMUUTOKSET Arvopapereiden nettotuotot , ,38 Osinkotuotot ja voitto-osuudet , ,04 Korkotuotot , ,85 KULUT Palkkiokulut Rahastoyhtiölle , ,02 Säilytysyhteisölle 0, ,10 Korkokulut 0, ,49 Muut kulut -146,50-132,85 TILIKAUDEN TAPPIO/VOITTO , ,95 Tase (euroa) VASTAAVAA Arvopaperit markkina-arvoon , ,85 Myyntisaamiset 0, ,20 Siirtosaamiset 1 669, ,29 Rahat ja pankkisaatavat , ,54 Vastaavaa yhteensä , ,89 VASTATTAVAA Rahaston arvo , ,61 VIERAS PÄÄOMA Ostovelat , ,97 Siirtovelat 5 405, ,31 Vastattavaa yhteensä , ,89

4 Tuloslaskelman liitetiedot ARVOPAPEREIDEN NETTOTUOTOT Osakesidonnaiset erät Luovutusvoitot , ,48 Luovutustappiot , ,85 Realisoitumattomat arvonmuutokset , ,30 Korkosidonnaiset erät Luovutusvoitot , ,25 Luovutustappiot 0, ,13 Realisoitumattomat arvonmuutokset 6 600, ,83 Yhteensä , ,38 Taseen liitetiedot Rahaston arvo , ,95 Rahasto-osuuksien merkinnät , ,50 Rahasto-osuuksien lunastukset , ,90 Tuotonjako 0,00 0,00 Tilikauden voitto/tappio , ,95 Rahaston arvo , ,61 Osuuden arvo ,90 62,22 Laskelma rahaston sääntöjen mukaisista tuotonjakokelpoisista varoista : Erikoissijoitusrahasto UBGlobella on sääntöjensä mukaan vain kasvuosuuksia. Velat ja muut vastuut, joita rahasto on pantannut, kiinnittänyt tai muulla tavalla antanut vakuudeksi: Rahasto ei ole antanut vakuuksia. Tilinpäätöksen laatimista koskevat liitetiedot Tilinpäätös on laadittu noudattaen Valtiovarainministeriön asetusta rahastoyhtiön tilinpäätöksestä ja toimintakertomuksesta sekä sijoitusrahaston tilinpäätöksestä, toimintakertomuksesta ja puolivuotis- katsauksesta ( /820). Tilinpäätös perustuu arvonlaskentaan. Mukana ei ole arvolla toteutettavia merkintä- ja lunastustoimeksiantoja. Arvopaperit on arvostettu rahaston sääntöjen mukaisesti tilinpäätöspäivän klo 14 markkina-arvoon. Tilinpäätöksessä realisoitumaton arvonmuutos on kirjattu tuloslaskelman erään arvopapereiden nettotuotot Saamiset on arvostettu nimellisarvoonsa kuitenkin enintään todennäköiseen arvoonsa. Velat on arvostettu nimellisarvoonsa. Ulkomaanrahan määräiset erät on arvostettu käyttäen tilinpäätöspäivän klo 14 valuuttakursseja. Valuuttakurssieroista syntyvät kurssivoitot ja -tappiot sisältyvät tuloslaskelman erään arvopapereiden nettotuotot.

5 UBGlobe sijoitukset Arvopaperi Määrä Kpl/ nimellisarvo, EUR Kurssi EUR/% Markkina-arvo/ arvonmuutos EUR Prosenttia rahaston arvosta Arvopaperit, joilla käydään julkisesti kauppaa arvopaperipörssin pörssilistalla Affecto Oyj , ,64 4,93 % Aldata Solution Oyj , ,04 2,70 % B&C Speakers SpA , ,00 0,39 % Componenta Oyj , ,00 3,58 % Cramo Oyj , ,00 1,86 % Ericsson LM B , ,19 1,99 % First Quantum Minerals Ltd , ,56 0,23 % Fiskars Oyj Abp , ,12 6,92 % Gunnebo Ab , ,81 1,12 % Gunnebo Ab New Shares , ,16 0,73 % Haldex Ab , ,72 0,34 % Huhtamäki Oyj , ,00 5,87 % Ilkka-Yhtymä Oyj II , ,05 0,45 % Kemira Oyj , ,00 1,93 % Konecranes Oyj , ,04 1,19 % Lassila & Tikanoja Oyj , ,78 1,72 % LBI International AB , ,30 0,98 % Nokia Oyj , ,00 2,77 % Opera Software ASA , ,14 1,30 % Orkla ASA , ,77 1,06 % Outokumpu Oyj , ,00 1,03 % PA Resources Ab , ,03 1,30 % PKC Group Oyj , ,00 3,89 % Proha Oyj , ,68 0,20 % Pöyry Oyj , ,00 0,69 % Ramirent Oyj , ,00 1,70 % Russian Real Estate Investment B , ,17 0,04 % Sanoma Oyj , ,96 4,22 % Scanfil Oyj , ,00 1,71 % Systemair AB , ,21 0,45 % Technopolis Oyj , ,10 3,11 % Tecnomen Lifetree Oyj , ,00 0,73 % Trainers House Plc , ,80 1,87 % Trelleborg AB , ,91 0,98 % Trigon Agri A/S , ,00 0,55 % UPM-Kymmene Oyj , ,00 0,65 % Uponor Oyj , ,00 4,77 %

6 Arvopaperi Määrä Kpl/ nimellisarvo, EUR Kurssi EUR/% Markkina-arvo/ arvonmuutos EUR Prosenttia rahaston arvosta Arvopaperit, joilla käydään julkisesti kauppaa arvopaperipörssin pörssilistalla Vaisala Oyj - A-shares , ,00 0,97 % Vestas Wind Systems A/S , ,52 1,45 % Wärtsilä Oyj , ,00 1,74 % YIT Oyj , ,00 2,02 % Yhteensä ,71 76,14 % Arvopaperit, joilla käydään kauppaa muulla markkinapaikalla UB Aasia II/ % SHB SE 5026B , ,00 2,80 % Yhteensä ,00 2,80 % Arvopaperit yhteensä ,71 78,94 % Kassa ja muut varat, netto ,44 21,06 % Rahaston arvo ,15 100,00 % Liikkeessä olevien osuuksien lukumäärä ,3779 Rahasto-osuuden arvo 82,90

7

8

9