PCB Technology Company. Yhtiökokous , Keilaranta 1

Transkriptio

1 PCB Technology Company Yhtiökokous , Keilaranta 1

2 Esityslista 1. Kokouksen avaaminen 2. Kokouksen järjestäytyminen 3. Pöytäkirjantarkastajien ja ääntenlaskun valvojien valitseminen 4. Kokouksen laillisuuden toteaminen 5. Läsnä olevien toteaminen ja ääniluettelon vahvistaminen. Vuoden 2018 tilinpäätöksen, konsernitilinpäätöksen, toimintakertomuksen ja tilintarkastuskertomuksen esittäminen - Toimitusjohtajan katsauksen esittäminen 7. Tilinpäätöksen ja konsernitilinpäätöksen vahvistaminen 8. Taseen osoittaman voiton käyttäminen 9. Vastuuvapaudesta päättäminen hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle 10. Hallituksen jäsenten palkkioista päättäminen 11. Hallituksen jäsenten lukumäärästä päättäminen 12. Hallituksen jäsenten valitseminen 13. Tilintarkastajan palkkiosta päättäminen 14. Tilintarkastajan valitseminen 15. Hallituksen valtuuttaminen päättämään osakeanneista sekä optioiden ja muiden erityisten oikeuksien antamisesta 1. Kokouksen päättäminen

3 Vuoden 2018 tilinpäätöksen, toimintakertomuksen ja tilintarkastuskertomuksen esittäminen Piirilevymarkkinat Strategian edistyminen Aspocompin vuosi 2018 lyhyesti Aspocompin tilinpäätös vuodelta 2018 Tulevaisuuden näkymät Kysymykset Tilintarkastuskertomus

4 Globaalit piirilevymarkkinat, kasvu hidastuu, ennuste 2019: +3% Global PCB Shipments, Million USD +3% % % +0% +8% Source: Custer Consulting

5 Jan 14 Mar May Jul Sep Nov Jan 15 Mar May Jul Sep Nov Jan 1 Mar May Jul Sep Nov Jan 17 Mar May Jul Sep Nov Jan 18 Mar May Jul Sep Nov Jan 19 Mar Piirilevymarkkinoiden syklisyys lisääntynyt Voimakkaat kausivaihtelut tyypillisiä elektroniikan komponenteilla, myös piirilevyissä Global PCB monthly shipments, MUSD Toimitukset alimmillaan usein helmikuussa, johtuen pääosin Kiinalaisesta Uudestavuodesta Vahvin kausi on syksyn ja alkutalven aikana Source: Custer Consulting

6 Strategian Päätavoiteet Aspocomp - Asiakaslähtöinen palveluyritys Hakea nopeaa kasvua valikoiduilla toimialoilla Laajentaa markkinaa uusille alueille Parantaa operatiivista tehokkuutta Tavoitteena kasvaa keskimäärin 10% vuodessa ja saavuttaa vähintään 7% kannattavuus viimeistään vuonna Varsinainen yhtiökokous 2019

7 Aspocomp Asiakaslähtöinen Palveluyritys Olla tukemassa ja tarjoamassa asiakkaan kaikkia piirilevytarpeita tuotteen koko elinkaaren ajan Vahva oma näkemys ja osaaminen piirilevyteknologioissa Oman valmistuksen kyvykkyys ja toimituskyky korostuu Laaja tuote- ja teknologiaportfolio Kaikkea ei tarvitse itse valmistaa Laajan kilpailukykyisen partneriverkoston merkitys korostuu Parasta asiakaspalvelua Laaja kontaktipinta asiakkaaseen (kehitys, hankinta, valmistus, johto) Varsinainen yhtiökokous 2019

8 Asiakassegmenttien ajureina megatrendit Tietoliikenneverkot Autoteollisuus Teollisuuselekroniikka Puolustus- ja turvallisuus Puolijohdekomponenttien testaus 5G teknologia Itseohjattavuus (ADAS) IOT, AI, Robotiikka Geopoliittinen tilanne Mooren laki

9 Vuosi 2018, onnistuminen strategian näkökulmasta

10 Vahvat kasvavat asiakassegmentit % 8 % 19 % % 7 % 27 % 11,7 M, 7% 18 % 4% 39 % Automotive Telecommunication Infrastructure Industrial Electronics Other Automotive Telecommunication Infrastructure Industrial Electronics Security & Defence Semiconductor R&D and IC testing Varsinainen yhtiökokous 2019

11 Oulun valmistuksen jalostusarvo kasvoi, keskihinta nousi 14% vuonna Oman valmistuksen fokusointi teknologisesti vaativampiin piirilevyihin Standardituotteiden ulkoistusta valmistuspartnereille lisätään asteittain 2018 investointien pääpaino oli teknologisen kyvykkyyden parantaminen Piirilevyjen keskihinta, ASP Oulun tehdas /m Varsinainen yhtiökokous 2019

12 Strategiajakson kasvu ja kannattavuus tavoitteet saavutettu 17,4 +24% Aspocomp Group Oyj Liikevaihto ja liiketulos (M ) 21, +11% 23,9 +22% 29,1 +10% Liikevaihto Liikevoitto Liikevoitto% Liikevaihdon M M EBIT% kasvu % ,4-1,2 -,9 % , 0,7 3,2 % 24 % ,9 0,8 3,3 % 11 % ,1 2,9 9,9 % 22 % 2019 Ohjeistus +10% >2,9 10 % 0,7 0,8 2,9 >2, , OHJEISTUS Tavoitteena kasvaa keskimäärin 10% vuodessa ja saavuttaa vähintään 7% kannattavuus viimeistään vuonna Varsinainen yhtiökokous 2019

13 Tilinpäätös 2018

14 M M Vahvan kasvun ja kannattavuuden vuosi 2018 Kasvua jokaisella neljänneksellä Kaikki neljännekset selkeästi voitollisia Kannattavuus kohentui merkittävästi toisesta neljänneksestä lähtien Liiketulos oli 14,5% liikevaihdosta viimeisellä neljänneksellä ,5 Liikevaihto vuosineljänneksittäin Q1 Q2 Q3 Q Liiketulos vuosineljänneksittäin ,5 0 Q1 Q2 Q3 Q

15 Vahvan kasvun ja kannattavuuden vuosi 2018 LIIKEVAIHTO Miljoonaa euroa % 23,9 29,1 LIIKETULOS Miljoonaa euroa 3,5 3 2,5 >3X 2,9 LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA Miljoonaa euroa 2,5 2 +1,2 miljoonaa euroa 2, , ,5 1 0,8 1 0,8 5 0,5 0,

16 Laaja tuloslaskelma Liite Liikevaihto Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden varaston muutos Liiketoiminnan muut tuotot Aineiden ja tarvikkeiden käyttö Henkilöstökulut 4, Poistot ja arvonalentumiset Liiketoiminnan muut kulut Liikevoitto /tappio Rahoitustuotot Rahoituskulut Voitto/tappio ennen veroja Tuloverot Tilikauden voitto/tappio Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen Työsuhde-etuuksien uudelleenarvostus Muuntoerot 0 5 Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen Tilikauden laaja tulos Osakekohtainen tulos 9 Laimentamaton osakekohtainen tulos 0,49 0,19 Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos 0,49 0,19 Vuosikertomuksen sivu 14

17 Tase 2018 Varat 1000 Liite Pitkäaikaiset varat Aineettomat hyödykkeet Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 11, Myytävissä olevat sijoitukset Laskennalliset verosaamiset Pitkäaikaiset varat yhteensä Lyhytaikaiset varat Vaihto-omaisuus Myyntisaamiset ja muut saamiset Rahavarat Lyhytaikaiset varat yhteensä Varat yhteensä Oma pääoma ja velat 1000 Liite Oma pääoma 27 Osakepääoma Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Työsuhde-etuuksien uudelleen arvostus Kertyneet voittovarat Oma pääoma yhteensä Velat Pitkäaikaiset velat Rahoitusvelat Työsuhde-etuudet Muut velat 17, Laskennalliset verovelat Lyhytaikaiset velat Rahoitusvelat 17, Osto- ja muut velat Oma pääoma ja velat yhteensä Vuosikertomuksen sivu 15

18 Rahavirta Liite Liiketoiminnan rahavirrat Tilikauden voitto/tappio Oikaisut Liiketoimet, joihin ei liity maksutapahtumaa Muut oikaisut Käyttöpääoman muutos Saadut korot 0 2 Maksetut korot Maksetut verot -3-5 Liiketoiminnan nettorahavirta Investointien rahavirrat Investoinnit aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin Muiden sijoitusten vähennys 0 0 Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden myynti Investointien nettorahavirta Nettorahavirta ennen rahoitusta Rahoituksen rahavirrat Lainojen nostot Lainojen takaisinmaksut Maksetut osingot Osakemerkinnöistä saadut maksut Rahoituksen nettorahavirta Rahavarojen muutos Rahavarat tilikauden alussa Rahavarat tilikauden lopussa Vuosikertomuksen sivu 17

19 Tunnuslukuja Liikevaihto, M 29,1 23,9 21, 17,5 21,0 Käyttökate, M 4,0 1,9 1,8 0,0-0,3 Liikevoitto, M 2,9 0,8 0,7-1,2-2,0 % liikevaihdosta 9,9 3,5 3,2 -,8-9,3 Tulos ennen veroja liiketoiminnoista, M 2,8 0,8 0, -1,3-2,0 % liikevaihdosta 9,5 3,3 2,9-7,4-9, Tilikauden tulos, M 3,2 1,3 1,0-1,0-2,0 % liikevaihdosta 11,1 5,3 4,8-5,8-9,5 Liiketoiminnan nettorahavirta, M 2,0 0,8 0,1-0,1-0,1 Oman pääoman tuotto-% (ROE) 24,0 11,2 10,3-10,1-17,2 Sijoitetun pääoman tuotto-% (ROI) 19,8 10,3 9, -12, -14, Omavaraisuusaste, % 57, 9,1 7, 8, 71,3 Nettovelkaantumisaste, % 19,3 9,3 11,8 10,7 4,7 Bruttoinvestoinnit käyttöomaisuuteen, M 3,4 1,0 0,4 0,5 0,9 % liikevaihdosta 11,5 4,0 1,8 2,7 4,1 Tilauskanta kauden lopussa, M 2,8 2,5 2,4 1,0 1,3 Henkilöstön määrä Henkilöstö keskimäärin Tulos/osake (EPS) toiminnoista, 0,49 0,19 0,1-0,1-0,31 Osinko/osake, 0,12* 0,07 0,00 0,00 0,00 Hinta/voitto-suhde (P/E) 7,55 12,47 10,00-7,00-3,35 *Hallituksen ehdotus Lisää tunnuslukuja vuosikertomuksen sivulla 12

20 Tulevaisuuden näkymät Vuonna 2019 liikevaihdon arvioidaan kasvavan noin 10 prosenttia ja liiketuloksen arvioidaan paranevan vuodesta Vuoden 2018 liikevaihto oli 29,1 miljoonaa euroa ja liiketulos oli 2,9 miljoonaa euroa.

21 Kysymykset

22 Aspocomp Group Oyj:n tilintarkastus 2018 Yhtiökokous

23 Aspocomp Group Oyj:n 2018 tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat Liikevaihdon tuloutusajankohta Liikearvon arvostaminen Laskennallisten verosaamisten arvostaminen PwC Varsinainen yhtiökokous

24 Tilintarkastuskertomuksen sisältämät lausunnot Lausuntonamme esitämme, että konsernitilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan konsernin taloudellisesta asemasta sekä sen toiminnan tuloksesta ja rahavirroista EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS) mukaisesti tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan emoyhtiön toiminnan tuloksesta ja taloudellisesta asemasta Suomessa voimassa olevien tilinpäätöksen laatimista koskevien säännösten mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset. Helsingissä, PricewaterhouseCoopers Oy Tilintarkastusyhteisö Jouko Malinen KHT Tilintarkastuskertomus kokonaisuudessaan vuosikertomuksen sivuilla 71-7 PwC Varsinainen yhtiökokous

25 Tilinpäätöksen ja konsernitilinpäätöksen vahvistaminen 7

26 Taseen osoittaman voiton käyttäminen 8 Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että osinkoa maksetaan 0,12 euroa osakkeelta. Osinko maksetaan osakkeenomistajalle, joka on osingonmaksun täsmäytyspäivänä merkittynä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön osakasluetteloon. Hallitus esittää, että osinko maksetaan

27 Vastuuvapaudesta päättäminen hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle 9

28 Hallituksen jäsenten palkkioista päättäminen 10 Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että hallituksen jäsenille maksetaan palkkioita seuraavasti: Vuosipalkkio Puheenjohtajalle euroa (2018: ) Varapuheenjohtajalle euroa (2018: ) Jäsenille euroa (2018: ) Kokouspalkkiot Puheenjohtajalle euroa kokoukselta Jäsenille 500 euroa hallituksen ja sen valiokuntien kokouksilta Hallituksen jäsenille maksetaan kokouksesta aiheutuneet kohtuulliset matkakustannukset.

29 Hallituksen jäsenten lukumäärästä päättäminen 11 Hallituksen jäsenten lukumääräksi ehdotetaan viisi (5).

30 Hallituksen jäsenten valitseminen 12 Hallituksen jäseniksi ehdotetaan nykyiset jäsenet Päivi Marttila Kaarina Muurinen Julianna Borsos Matti Lahdenperä Juha Putkiranta

31 Tilintarkastajan palkkiosta päättäminen 13 Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että tilintarkastajalle maksetaan palkkio laskun mukaan.

32 Tilintarkastajan valitseminen 14 Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että yhtiön tilintarkastajana jatkaa KHT-yhteisö PriceWaterhouseCoopers Oy. PricewaterhouseCoopers Oy on ilmoittanut, että päävastuullisena tilintarkastajana toimii KHT Jouko Malinen.

33 Hallituksen valtuuttaminen päättämään osakeanneista sekä optioiden ja muiden erityisten oikeuksien antamisesta 15 Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että hallitus valtuutetaan päättämään yhdessä tai useammassa erässä osakeanneista sekä optio-oikeuksien ja muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 :ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisista seuraavasti: Valtuutuksen nojalla annettavien osakkeiden lukumäärä voi olla enintään 50 osaketta. Hallitus päättää kaikista osakeantien ja optioiden sekä muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisen ehdoista. Valtuutus koskee sekä uusien osakkeiden antamista että omien osakkeiden luovuttamista. Osakeannit ja optiooikeuksien sekä muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 :ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen voivat tapahtua osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen (suunnattu anti). Valtuutus kumoaa yhtiökokouksen antaman valtuutuksen päättää osakeanneista ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta. Valtuutus on voimassa saakka.

34 Kokouksen päättäminen 1