PÖRSSI-ILTA, TAMPERE PAULIINA TENNILÄ, SIJOITTAJASUHDEJOHTAJA 6.11.2012
Tämä on Wärtsilä POWER PLANTS 29% SHIP POWER 27% SERVICES 43% 2 Wärtsilä
Liikevaihto ja kannattavuus MEUR 6000 16% 5000 4000 11,9% 11,4% 12,8% 12,1% 11,0% 10,7% 11,5% 11,1% 11,1% 10,4% 14% 12% 10% EBIT% tavoite: 10-14% 3000 8% 2000 6% 4% 1000 2% 0 2008 2009 2010 2011 1-9/2012 0% Liikevaihto EBIT% ennen kertaluonteisia eriä EBITA% ennen kertaluonteisia eriä ja yritysostoihin liittyviä aineettomien hyödykkeiden poistoja 3 Wärtsilä
Tilaukset hyvällä tasolla Tilauskertymä Tilauskanta 6000 8000 5000 7000 6000 4000 5000 3000-6% 4000-2% 2000 99% 3000 2000 28% 1000 0-3% 2008 2009 2010 2011 1-9/2012 1000 0 14% 2008 2009 2010 2011 1-9/2012 Power Plants Ship Power Services 4 Wärtsilä
Tilauskertymä sovelluksittain MEUR 2000 1800 1600 1400 1200 1000 Katsauskauden kehitys Yhteensä 1.045 milj. euroa (1.138) 5% 8% 73% 14% Teollisuuden voimantuotanto Joustava perusvoima Öljy- & kaasuteollisuus Sähköverkon vakaan toiminnan palvelut 800 600 Katsauskauden tilauskertymä polttoaineittain MW 400 200 0 2008 2009 2010 2011 1-9/2012 Uusiutuvat 1% Öljy 30% Kaasu 69% 5 Wärtsilä
Kaasuun ja nestemäisiin polttoaineisiin pohjautuvat voimalaitosmarkkinat H1 2012 Kokonaismarkkinat 28,8 GW 4,9% 1,9% 3,1% 3,5% GE Siemens 32,2% MHI 26,3% Wärtsilä Ansaldo 28,1% Alstom Muut kaasuturbiinít Markkinadata sisältää kaikki yli 5 MW:n kokoiset voimakoneet sekä höyryturbiinien kombikiertojen arvioidun tehon. Data on kerätty McCoy Power -raportista Muut moottorivalmistajat eivät sisälly lukuihin, moottoriteknologiassa Wärtsilällä on johtava asema.. 6 Wärtsilä
Merkittävä voimalaitostilaus Jordaniaan Wärtsilän johtama yhteenliittymä toimittaa 573 MW kolmipolttoainevoimalaitoksen Jordaniaan Wärtsilä osuus kokonaistilauksesta noin 334 milj. US dollaria Toimitus kattaa 38 Wärtsilä 50DFmonipolttoainemoottoria Kolmipolttoaineominaisuus tarjoaa omaa luokkaansa olevan joustavuuden ja varmistaa turvallisen, edullisen ja luotettavan energian tarjonnan Jordaniaan Laitos käy aluksi raskaspolttoöljyllä, mutta Wärtsilän moottoriteknologia mahdollistaa saumattoman siirtymisen maakaasun käyttöön kun infrastruktuuri on rakennettu 7 Wärtsilä
Tilauskertymä kasvoi 65% MEUR 2000 Katsauskauden kehitys Yhteensä 1.114 milj. euroa (675) 1600 1200 Kauppalaivat 28% Offshore 46% 800 400 Muut 1% Erikoisalukset 11% Matkustajalaivat 4% Merivoimat 9% 0 2008 2009 2010 2011 1-9/2012 8 Wärtsilä
Wärtsilän merimoottoreiden markkinaosuudet Keskinopeat päämoottorit Hidaskäyntiset päämoottorit Mitsubishi 2%(3) Apumoottorit Wärtsilä 5%(5) Muut 23%(25) Wärtsilä 48%(49) Wärtsilä 18%(22) MAN Diesel 23%(19) MAN Diesel 80%(75) Muut 95%(95) Caterpillar (MAK) 6%(7) Kokonaismarkkinat viimeiset 12 kk: 4.481 MW (5.156) Kokonaismarkkinat viimeiset 12 kk: 8.498 MW (11.984) Kokonaismarkkinat viimeiset 12 kk: 3.367 MW (3.501) Wärtsilän markkinaosuus lasketaan 12 kuukautta rullaavasti, suluissa edellisen neljänneksen päättävät luvut. Wärtsilän oma laskelma perustuu Marine Market Databaseen. 9 Wärtsilä
Laajenevat ympäristömääräykset ja vaihtoehdot päästöjen vähentämiseen NO x SO x HIUKKASET KASVIHUONE- PÄÄSTÖT PAINOLASTI- VESI Happosateet Otsonikato Happosateet Vaikutus ilmanlaatuun Ilmaston lämpeneminen Haittavaikutukset paikallisille ekosysteemeille Tier II (2011) Tier III ECA-alueilla (2016) 3,5% (2012) ECA-alueet 0,1% (2015) Maailma 0,5% (2020) SO x -päästöjen vähentämisen yhteydessä IMO:n arvioinnissa Maailmanlaajuinen painolastivesisopimus Wärtsilä kehittää useita eri ratkaisuja vastaamaan erilaisten alustyyppien sekä operointiprofiilien tarpeita. LNG Samanaikainen NO x / SO x / PM / GHG:n vähennys Markkinat: lähinnä laivat, joilla on säännölliset reitit ja rajoitetut itsehallintovaatimukset ja jotka toimivat ECA-alueilla Laajempi käyttöönotto vaatii infrastruktuurin kehitystä Konversioratkaisu saatavilla HFO NOx: katalysaattorit tai märkämenetelmät SOx: rikkipesurit Markkinat: lähinnä kauppalaivat, jotka operoivat merkittäviä aikoja ECA-alueilla MGO NO x : katalysaattorit tai primääriset menetelmät Markkinat: laivat jotka operoivat rajoitettuja aikoja ECA-alueilla, pienet alukset 10 Wärtsilä
Huollon liikevaihdon kehitys MEUR 2000 1800 1600 1400 1200 1000 800 0% 0% 0% Kolmannen neljänneksen kehitys MEUR 500 5% 435 412 400 300 600 400 200 200 100 0 2008 2009 2010 2011 1-9/2012 0 Q3/2011 Q3/2012 11 Wärtsilä
Liikevaihdon jakauma 1-9/2012 Kenttähuolto 24%(24) Varaosat 54%(53) Sopimukset 15%(16) Projektit 7%(7) Yhteensä 1.377 milj. euroa (1.303) 12 Wärtsilä
Aluskannan käyttö Ankkuroidut* & liikenteestä poissa olevat** alukset, % aluskannasta Percent of Fleet 26% 22% 18% 14% 10% 6% Wärtsilä 13 2% Sep.12 Aug.12 Jul.12 Jun.12 May.12 Apr.12 Mar.12 Feb.12 Jan.12 Dec.11 Nov.11 Oct.11 Sep.11 Aug.11 Jul.11 Liikenteestä poissa olevat Ankkuroidut Jun.11 May.11 Apr.11 Mar.11 Feb.11 Anchored Idle Aluskannan keskimääräinen nopeus***, solmuissa Knots 10,5 10,0 10,0 9,5 9,5 9,0 9,0 Jul.12 Oct.12 Sep.12 Jun.12 Aug.12 May.12 Jul.12 Apr.12 Jun.12 Mar.12 May.12 Feb.12 Apr.12 Jan.12 Mar.12 Feb.12 Dec.11 Jan.12 Nov.11 Dec.11 Oct.11 Nov.11 Sep.11 Oct.11 Aug.11 Sep.11 Jul.11 Aug.11 Jul.11 Jun.11 Jun.11 May.11 May.11 Apr.11 Apr.11 Mar.11 Mar.11 Feb.11 Feb.11 Jan.11 Jan.11 * Lähde: Bloomberg (AISLive). Tieto kattaa yli 25 000 alusta (>299 GT). ** Konttilaivat, jotka eivät ole liikkuneet 19 päivään, muut alukset 35 päivään. Lähde: Lloyd s MIU. Tieto kattaa noin 15 000 alusta (>299 GT). *** Lähde: Bloomberg
Markkinanäkymät Power Plants: Voimantuotannon markkinoiden odotetaan pysyvän aktiivisina vuonna 2012. Ship Power: Aktiviteetin odotetaan olevan vahvaa offshore-, kaasunkuljetusalusten- ja muiden erikoisalusten markkinoilla. Alustilausten kokonaismäärän odotetaan olevan jonkun verran alemmalla tasolla kuin 2011. Services: Maailmantalouden jatkuvasta epävarmuudesta huolimatta huoltomarkkinoiden näkymät ovat tasaiset. 14 Wärtsilä
Wärtsilä odottaa vuoden 2012 liikevaihdon kasvavan 10-15% (aiemmin 5-10%) ja kannattavuuden (EBIT% ennen kertaluonteisia eriä) olevan 10,5-11% (aiemmin 10-11%). Näkymät vuodelle 2012 muuttuneet
IR yhteyshenkilö: Pauliina Tennilä Sijoittajasuhdejohtaja Puh. 040 570 5530 S-posti: pauliina.tennila@wartsila.com