Teknologiateollisuuden ja Suomen talousnäkymät Johtava ekonomisti Petteri Rautaporras Twitter: @PRautaporras 4.4.2019 Teknologiateollisuus 1
Maailmantalouden näkymät heikentyneet 4.4.2019 Teknologiateollisuus 2
Talouskasvu euromaissa on hidastunut nopeasti Teollisuuden ja palvelujen ostopäällikköindeksi, 50 = ei muutosta edelliskuukaudesta 4.4.2019 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto maaliskuu 2019. Lähde: Markit 3
Kiinan tuonti on vähentynyt monista maista 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 4
Teollisuustuotannon kasvu EU-maissa pysähtyi jo vuonna 2018 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 5
Teknologiateollisuus Suomessa selvinnyt epävarmuuden kasvusta toistaiseksi säikähdyksellä 4.4.2019 Teknologiateollisuus 6
Teknologiateollisuuden ja koko teollisuuden liikevaihto Suomessa kasvoi vuonna 2018 Kasvusta puolet oli tuottajahintojen nousua, puolet volyymikasvua 4.4.2019 Teknologiateollisuus Kausipuhdistetut teollisuuden ja palveluiden liikevaihtokuvaajat Lähde: Macrobond, Tilastokeskus 7
Teknologiateollisuuden liikevaihto Suomessa on kasvanut kaikilla päätoimialoilla 4.4.2019 Teknologiateollisuus Kausipuhdistetut teollisuuden ja palveluiden liikevaihtokuvaajat Osuudet liikevaihdosta 2017: kone- ja metallituoteteollisuus 41 %, elektroniikka- ja sähköteollisuus 20 %, tietotekniikka-ala 17 %, metallien jalostus 14 %, suunnittelu ja konsultointi 8 % Lähde: Macrobond, Tilastokeskus 8
Teknologiateollisuuden* uudet tilaukset Suomessa pysyneet hyvällä tasolla 13 000 12 000 11 000 10 000 9 000 8 000 7 000 6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 0 Miljoonaa euroa, käyvin hinnoin 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Yhteensä Vientiin Kotimaahan Muutos: IV,2018 / IV,2017 IV,2018 / III,2018 Vientiin: -13 % +8 % Kotimaahan: -15 % +11 % Yhteensä: -13 % +9 % 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelun vastaajayritykset, viimeisin tieto loka-joulukuu 2018. *) Pl. metallien jalostus, pelialan ohjelmistoyritykset ja datakeskukset 9
Markkinatilanteen muutos näkyy teknologiateollisuuden tarjouspyynnöissä* 40 30 Saldoluku 20 10 0-10 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019-20 -30-40 -50-60 *) Onko tarjouspyyntöjen määrässä viime viikkoina näkyvissä oleellista vähenemistä tai lisääntymistä, kun verrataan tilannetta noin kolme kuukautta sitten vallinneeseen tilanteeseen. Saldoluku = niiden yritysten osuus, joissa tarjouspyyntöjen määrä on lisääntynyt niiden yritysten määrä, joissa tarjouspyyntöjen määrä on vähentynyt. 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n tilauskantatiedustelu, viimeisin kyselyajankohta tammikuu 2019. 10
Teknologiateollisuuden henkilöstö Suomessa kasvoi runsaalla 11 000:lla vuonna 2018 350 000 330 000 310 000 290 000 270 000 250 000 230 000 210 000 190 000 170 000 150 000 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Henkilöstö Suomessa Henkilöstö tytäryrityksissä ulkomailla 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Tilastokeskus, Teknologiateollisuus ry:n henkilöstötiedustelu 11
Uusien rekrytointien määrä teknologiateollisuudessa väheni loppuvuonna 16 000 14 000 12 000 10 000 8 000 6 000 4 000 2 000 0-2 000-4 000 2014Q3 2015Q1 2015Q3 2016Q1 2016Q3 2017Q1 2017Q3 2018Q1 2018Q3 Henkilöstömäärän muutos edelliseen neljännekseen verrattuna Neljänneksen aikana rekrytoitujen määrä 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Teknologiateollisuus ry:n henkilöstötiedustelu 12
Talouskasvu Suomessa hidastuu lähivuosina 4.4.2019 Teknologiateollisuus 13
Suomea koskevia suhdanne-ennusteita Ennustaja Julkaisupvm BKT:n muutos-% Yksityisen kulutuksen muutos-% Viennin muutos- % Investointien muutos-% Inflaatio, % * Työttömyysaste, % 2018 2019 2020 2019 2020 2019 2020 2019 2020 2019 2020 2019 2020 Danske Bank 19.3.2019 2,3 1,7 1,2 1,6 1,3 2,5 2,0 1,0 1,0 1,3 1,5 6,5 6,4 Nordea 28.1.2019 2,3 1,5 1,0 1,0 1,2 2,6 2,5 0,0 0,3 1,2 1,6 6,5 6,3 OP-Pohjola 25.1.2019 2,4 1,6 0,8 2,0 1,3 2,5 0,7 2,0 1,0 1,4 1,5 6,5 6,5 VM 17.12.2018 2,5 1,5 1,3 1,6 1,4 3,1 2,6-0,1 1,2 1,4 1,6 6,9 6,7 Suomen Pankki 18.12.2018 2,7 1,9 1,7 2,3 1,6 3,5 3,1 1,3 1,5 7,2 7,1 ETLA 19.3.2019 2,2 1,4 1,2 1,4 1,3 2,7 2,4 1,1 1,0 1,2 1,4 6,7 6,7 PTT 13.9.2018 2,6 2,4 1,7 4,5 3,5 2,0 7,0 PT 11.9.2018 2,7 2,3 2,1 4,8 3,0 1,4 7,4 Euroopan komissio 1.2.2019 2,5 1,9 1,7 2,1 1,4 3,9 3,6 2,2 1,8 1,4 1,8 7,2 6,9 IMF 9.10.2018 2,6 1,8 1,6 3,3 3,1 1,7 1,9 7,4 7,1 Keskiarvo 2,5 1,8 1,3 1,8 1,4 3,3 2,5 1,6 1,1 1,4 1,6 6,9 6,7 4.4.2019 Teknologiateollisuus *) Euroopan komissio ja IMF raportoivat yhdenmukaistetun kuluttajahintaindeksin Koottu 27.3.2019 14
Bruttokansantuote on kasvanut myös Suomessa, mutta takamatkaa euromaihin on 8 % 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond 15
Suomen viennin kasvu on lopahtanut vuoden 2018 aikana, takamatkaa euromaihin on 40 % 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, Eurostat 16
Talouskasvu ja kustannuskilpailukyvyn paraneminen ovat mahdollistaneet työttömien työnhakijoiden määrän merkittävän vähenemisen 4.4.2019 Teknologiateollisuus Lähde: Macrobond, TEM 17
Hyvästä kehityksestä huolimatta yritysten investointiaste on Suomessa selvästi alempi kuin muissa EU-maissa 30 Yritysten kiinteät investoinnit suhteessa jalostusarvoon (pl. rahoituslaitokset), % 28 26 24 22 Ruotsi Itävalta Belgia EU-maat Suomi 20 18 4.4.2019 Teknologiateollisuus Viimeisin tieto heinä-syyskuu 2018. Lähde: Eurostat 18
Suomen kustannuskilpailukyky on parantunut useita vuosia kestäneen heikkenemisen jälkeen. Koheneminen oli erityisen merkittävää vuonna 2017, kun kilpailukykysopimus astui voimaan. Vuosina 2018 2019 kustannuskilpailukyky näyttäisi ennusteiden valossa paranevan yhä hieman. Tämän jälkeenkään sitä ei silti voi pitää vielä vahvana, ja talouden avoimen sektorin tuotannon ja työllisyyden edellytyksissä on kohentamisen varaa. Suomen Pankki 19.12.2018 4.4.2019 Teknologiateollisuus 19
Suomen kustannuskilpailukyky on parantunut, mutta kirittävää on edelleen 4.4.2019 20