FINANSSIVALVONTA. Muistio 1 (10) Dnro 2/501/ Valvottavien pääoman riittävyyden arviointi
|
|
- Jaakko Kähkönen
- 7 vuotta sitten
- Katselukertoja:
Transkriptio
1 Muistio 1 (10) Valvottavien pääoman riittävyyden arviointi Johdanto Tässä muistiossa käsitellään lyhyesti niitä periaatteita, joita Finanssivalvonta noudattaa arvioidessaan luottolaitosten ja sijoituspalveluyritysten sekä omaisuudenhoitoa harjoittavien rahastoyhtiöiden vakavaraisuuden hallintaa Basel II -säännösten mukaan ja erityisesti sitä, miten pilarin 2 periaatteita tullaan soveltamaan. Vakavaraisuutta tarkastellaan laajemmin kuin pelkästään siltä kannalta, miten pilariin 1 sisältyvät, luotto-, markkina- ja operatiivisia riskejä koskevat vähimmäisvakavaraisuusvaatimukset täyttyvät. Rahoitustarkastus on käsitellyt standardissaan 4.2 valvottavien vakavaraisuuden hallintaa laajasti ja antanut siinä tarpeellisiksi katsomansa määräykset ja ohjeet. Tällä muistiolla Finanssivalvonta selventää pilarin 2 periaatteiden soveltamista omassa arviointityössään (SREP). Muistion lopussa on esitetty esimerkkejä tilanteista, joissa valvottavan arvioima kokonaispääomantarve ja omat varat joko alittavat tai ylittävät laissa säädetyn vakavaraisuuden vähimmäisvaatimuksen. Uusi vakavaraisuuslainsäädäntö ei anna lopullisia ja valmiita laskennallisia, kokonaispääomantarvetta koskevia ratkaisuja, vaan tarve arvioidaan yhdessä valvottavan yhteisön ja valvojan kesken. Näin pyritään varmistamaan, että kaikki valvottavan nykyiseen ja tulevaan toimintaan ja toimintaympäristöön kohdistuvat riskit pystytään arvioimaan ja että ne tulevat riittävässä määrin katetuiksi pääomalla. Mikäli valvottavan ja Finanssivalvonnan välillä vallitsee erimielisyys pääomittamisen suuruudesta ja laadusta, Finanssivalvonnan tehtävänä on lopullisesti päättää näistä asioista. Muistion lopussa olevassa liitteessä 1 esitetään eri tapauksiin soveltuvia toimenpideratkaisuja. Muistion liitteessä 2 esitetään keskeisimpiä asiaan liittyviä käsitteitä. Toimenpideratkaisujen oikeudellinen tausta Direktiivin 2006/48/EY artiklan 123 ja sen soveltamisesta annetun luottolaitostoimintalain 54 :n mukaan luottolaitoksen omien varojen määrän ja laadun on jatkuvasti riitettävä kattamaan kaikki luottolaitokseen kohdistuvat riskit. Valvottavalla on oltava vakavaraisuuteensa kohdistuvien riskien tunnistamista, mittaamista ja raportointia sekä riskien hallintaa koskevat laitoksen toimintaan nähden riittävät kirjalliset periaatteet ja menettelytavat, joita se noudattaa toiminnassaan. Tavoitteet on asetettava riskien kattamisen kannalta tarvittavalle omien varojen määrälle liiketoiminnoittain tai muuten tarkoituksenmukaisella tavalla. Laaditut suunnitelmat on arvioitava säännönmukaisesti. Finanssivalvonnan velvoitteet kokonaisarvioinnissa ja oikeus vaatia korjaavia toimenpiteitä perustuvat edellä mainitun direktiivin artikloihin 124 ja 136. Luottolaitostoiminnasta annetun lain 85 :n mukaan Finanssivalvonnan on vuosittain tarkastettava ja arvioitava valvottavan vakavaraisuuden hallintaprosessi, strategia vakavaraisuuden ylläpitämiseksi ja valvottavan kyky noudattaa vaatimuksia. Saman lain :issä säädetään korjaavista toimenpiteistä, joihin valvottavan on ryhdyttävä Finanssivalvonnan kehotuksesta. Arviointitiheydessä ja -laajuudessa on otettava huomioon valvottavan toiminnan luonne ja laajuus sekä se, millainen merkitys valvottavalla on rahoitusmarkkinoiden vakauden kannalta.
2 Muistio 2 (10) Finanssivalvonnalla on luottolaitostoimintalain 86 :n perusteella oikeus äärimmäisenä toimenpiteenä vaatia luottolaitokselta lisäpääomaa lakisääteisen vähimmäismäärän lisäksi. Tämä menettely on poikkeuksellinen ja voi perustua siihen, että vakavaraisuuden tasoa sekä vakavaraisuuden ja riskien hallintaa tai sisäistä valvontaa on pidettävä niin puutteellisina, etteivät ne riitä turvaamaan luottolaitoksen omien varojen säilymistä lakisääteisellä tasolla. Finanssivalvonta arvioi lisäpääoman tarpeen luottolaitostoimintalain 85 :n valvojan arviossaan eli ns. SREP-prosessissa. Arvioinnin kohteena ovat valvottavan yksittäiset riskit ja taloudellinen asema kokonaisuutena. Vakavaraisuuden arvioinnissa Finanssivalvonnan on otettava huomioon vertaisryhmään kuuluvien vastaavantasoisten luottolaitosten noudattamat periaatteet ja menettelytavat. Mikäli valvottavan pääomat eivät riitä kattamaan kaikkia olennaisia riskejä, pääomia on lisättävä. Vaatiessaan lisäpääomaa Finanssivalvonnan on osoitettava, että pääomavaje johtuu lakisääteisten vaatimusten täyttämättä jättämisestä. Asia on pyrittävä saamaan lainmukaiseksi käyttämällä ensisijaisesti valvottavan toimintaan kohdistuvia korjaustoimenpiteitä, kuten riskien vähentämistä tai riskeiltä suojautumista, taikka tekemällä muutoksia hallintajärjestelmiin tai prosesseihin. Myös tiettyjen rahoitusinstrumenttien käyttämisen kieltäminen voi tulla kysymykseen, mikäli luottolaitos ei hallitse riittävästi niiden käyttöä. Lisäpääomavaatimukselle ei ole laissa asetettu mitään ylärajaa, vaan määrä riippuu olennaisesti siitä, kuinka paljon varoja luottolaitokselta puuttuu sen todellisten riskien kattamiseksi. Lisäpääomavaatimus voidaan asettaa enintään kolmeksi vuodeksi kerrallaan, minkä jälkeen arviointi on suoritettava uudelleen. Tehdystä päätöksestä voidaan valittaa. Päätös on julkinen. Finanssivalvonnan arvio pääoman kokonaistarpeesta Basel II -vakavaraisuussääntelyssä on kaksi päätavoitetta. Ensisijaisena tavoitteena ovat rahoitusjärjestelmän vakaus ja yleisen edun turvaaminen. Sääntelyn avulla valvottavat velvoitetaan pitämään riittävästi omia varoja, jotta valvottavien toimintakyky säilyy poikkeuksellisissakin olosuhteissa. Valvottavien tulisi varautua myötäsyklisyyteen hyvinä aikoina ja kerätä pääomia huonojen aikojen varalle. Toisena tavoitteena ovat valvottavien riskienhallinnan edistäminen ja menetelmien kehittämisen tukeminen. Finanssivalvonta seuraa valvottavien ja yleisesti toimialan menetelmien kehitystä ja voi sallia riskiperusteisen pääomantarpeen laskennan pohjaksi menetelmän, joka on perusteltu ja luotettava. Finanssivalvonta arvioi valvottavan riskinkantokykyä laajasti. Riskinkantokyvyn arviointiin kuuluu pääoman riittävyyden lisäksi myös laadullisten tekijöiden arviointi. Rahoitustarkastus on antanut eri standardeissa vähimmäisvaatimuksia siitä, miten luotettava hallinto, sisäinen valvonta ja riskienhallinta järjestetään. Ensisijainen lähtökohta on, että valvottavien hallintajärjestelmät täyttävät standardien vaatimukset suhteellisuusperiaatteen mukaisesti. Tappionmahdollisuus ja siten myös pääomantarve ovat suuremmat sellaisen valvottavan tapauksessa, jonka hallintajärjestelmät ja prosessit ovat puutteelliset.
3 Muistio 3 (10) Finanssivalvonta voi tällaisessa tapauksessa määräajaksi edellyttää pääoman korotusta, kuten edellä todettiin, jos muilla toimenpiteillä kuin lisäpääomalla ei pystytä riittävästi vaikuttamaan riskinkantokykyyn. Basel II -vakavaraisuussääntelyssä olennaista on, että vakavaraisuutta tarkastellaan laajemmin kuin pelkästään luotto-, markkina- ja operatiivisia riskejä koskevien vähimmäisvakavaraisuusvaatimusten (pilari 1) täyttämisenä. Pilarin 1 pääomavaade on vähimmäisvaatimus, jonka lisäksi odotetaan valvottavan omaa, perusteltua näkemystä kaikkien olennaisten riskien ja suunnitellun riskinoton vaatimasta pääomasta. Valvottavan tulee ymmärtää pilarin 1 laskennan taustalla olevat oletukset ja arvioida oman toimintansa erot suhteessa taustaoletuksiin. Pilarin 2 periaatteiden mukaisesti myös vähimmäisvakavaraisuusvaatimuksen ulkopuolelle jäävät riskit ja pilarin 1 laskentamallien mahdolliset puutteet on analysoitava erikseen ja niiden pääomittamisen tarvetta on arvioitava. Rahoitustarkastuksen standardissa 4.2 Valvottavan vakavaraisuuden hallinta on esitetty pilarin 2 piiriin kuuluvia riskejä, jotka valvottavan tulee soveltuvin osin ottaa huomioon vakavaraisuuden hallintaprosessissaan. Tällaisia riskejä ovat esimerkiksi luottoriskien keskittymäriski, rahoitustoiminnan korkoriski, liiketoimintariski ja ulkoisen toimintaympäristön riskit. Liitteessä 2 on lueteltu standardissa 4.2 mainitut riskit. Tarkastelun lopputuloksena saatavalla pääomapuskurilla varaudutaan siihen, että valvottava pystyy jatkamaan liiketoimintaansa talouden suhdannevaihteluista tai muista epäsuotuisista tapahtumista riippumatta. Sen sijaan "ylätason" pääomatavoite, esimerkiksi vakavaraisuussuhdeluvun muodossa, jota valvottava ei pysty perustelemaan tai tukemaan riskianalyysilla, on yksittäisenä perusteena riittämätön. Tällainen pääomatavoite voi kuitenkin toimia riskianalyysia täydentävänä tekijänä. Pääomatavoitteella voi lisäksi olla muitakin, ulkoisista sidosryhmistä johtuvia perusteita kuin pelkästään toiminnan kannalta riittävän pääoman varaaminen. Kaikkien valvottavien odotetaan siten päätyvän vakavaraisuuden arviossaan suurempaan kokonaispääomantarpeeseen kuin vähimmäisvakavaraisuusvaatimus edellyttää. Jos valvottavan pääomantarpeen määrityksessä havaitaan puutteita, valvoja pyrkii ensisijaisesti siihen, että valvottava itse korjaa havaitut puutteet. Valvojan virallinen päätös lisäpääomantarpeesta on nähtävä toimenpiteeksi, joka tulee kyseeseen vain poikkeuksellisissa tapauksissa. Sellaisessa tapauksessa, jossa valvottavalla on kokonaisuudessaan tarpeeksi omia varoja, mutta valvoja on eri mieltä pääoman riskikohtaisesta allokoinnista, tai valvottava ei ole varannut jonkin oleellisen riskin kattamiseksi lainkaan pääomaa, virallista lisäpääomavaatimusta ei tarvita, vaan asia käsitellään normaalimenettelyssä, valvottavalle annettavassa palautteessa. Finanssivalvonnan arvio valvottavan vakavaraisuuden hallinnasta ja pääoman riittävyydestä perustuu keskeisesti valvottavan laatimiin ICAAP-dokumentteihin. Finanssivalvonta ei ole määritellyt dokumenteille määrämuotoista sisältöä, mutta dokumenteilta edellytetään seikkaperäistä riskien mittaus- ja arviointimenetelmien kuvausta lopputuloksineen. Dokumenteista tulee myös käydä ilmi, mistä tekijöistä muodostuvat pilarin 1 riski-
4 Muistio 4 (10) en laskentamenetelmien erot vähimmäisvakavaraisuusvaatimuksen ja sisäisen laskennan välillä siinä tapauksessa, että nämä laskelmat poikkeavat toisistaan. Riskinottotason mitoittaminen Finanssivalvonta arvioi eri riskeille allokoidun pääoman lisäksi pääomaa kokonaisuutena. Jos valvottava varaa pilarin 1 jonkin riskin kattamiseksi pääomaa enemmän kuin sääntely edellyttää, valvoja voi ottaa tämän huomioon kokonaispääoman arvioinnissaan kompensoivana tekijänä. Tällä halutaan taata tasapuolinen kohtelu silloin, kun valvottavan tapauksessa joudutaan harkitsemaan lisäpääomavaatimusta, eikä ole perusteltua ottaa lähtökohdaksi valvottavien erilaisia riskinottotasoja. Basel II -säännöstö on mitoitettu tiettyjen riskinottotasojen mukaan, ja valvottavan omat tilastolliset laskentamenetelmät voivat luonnollisesti poiketa siitä. Jos valvottava käyttää esimerkiksi pilarin 1 riskien laskennassa suurempaa luottamusväliä kuin Basel II -säännöstö edellyttää, erotus voidaan ottaa huomioon pääoman kokonaistarvetta mitoitettaessa. Basel II -säännöksissä pilarin 1 luottoriskin laskenta perustuu 99,9 prosentin luottamusväliin ja yhden vuoden pääomatarpeeseen. Vastaavasti pilarin 1 markkinariskin laskenta perustuu 99,0 prosentin luottamusväliin ja 10 päivän pitoaikaan. Pilarin 1 mallit ja valvottavan omat mallit Valvottavat voivat käyttää joissain tapauksissa riskiperusteisen pääomantarpeen mittaamiseen kehittyneempiä kvantitatiivisia malleja. Niiden lopputuloksena pilarin 1 riskien arvioitu pääomatarve voi olla pienempi kuin viranomaisen vähimmäisvakavaraisuusvaatimuksen laskentaa varten hyväksymien mallien tai standardimenetelmien lopputulos. Finanssivalvonta näkee riskienhallinnan edistämisen ja menetelmien kehittämisen tärkeäksi tavoitteeksi. Valvojan kanta sisäisten mallien käyttöön on kuitenkin varovainen, koska vakavaraisuuden luotettava hallinta on turvattava. Sisäisiin laskentamalleihin perustuvia pääomantarpeen määrityksiä voidaankin ottaa valvojan arvion perustaksi vasta kun valvoja on vakuuttunut niiden luotettavuudesta. Käytännössä tämä tarkoittaa samantapaisia menettelytapoja, joita noudatetaan vähimmäispääoman laskentamallien hyväksymisessä, joskaan kyse ei ole muodollisesta hyväksymismenettelystä. Basel II -säännösten käyttöönoton alkuvaiheessa Finanssivalvonta pitää pääoman riittävyyden arvioinnin perustana ensisijaisesti pilarin 1 laskentamenetelmiä, mutta myöhemmässä vaiheessa toimialan menetelmien kehittyessä ja vakiintuessa myös niiden lopputulokset voidaan ottaa huomioon. Hajautusvaikutukset Finanssivalvonnan kanta hajautusvaikutusten hyväksymiseen on toistaiseksi kriittinen. Basel II -sääntelyssä hyvä hajautuneisuus sisältyy jo laskentasääntöihin pilarin 1 riskien osalta. Hajautusvaikutusten pitkän ajan empiiriseen aineistoon perustuva arviointi on lisäksi vielä puutteellista. Markkinoiden hyvä käytäntö hajautusvaikutusten laskennassa ja todentamisessa ei ole vakiintunut. Erityisesti tämä korostuu riskilajien, kuten esimerkiksi luottoriskin ja operatiivisen riskin, välisten hajautusvaikutusten laskennassa. Kuten edellä todettiin, sisäisiin laskentamalleihin perustuvia pääomantarpeen määrityksiä voidaan ottaa valvojan arvion perustaksi vasta kun valvoja on vakuuttunut niiden luotetta-
5 Muistio 5 (10) vuudesta. Hajautusvaikutusten osalta tämä on ensiarvoisen tärkeää, koska hajautuslaskelmilla on merkittävä pääomaa vähentävä vaikutus. Stressitestit Stressitestit ovat tärkeä riskienhallinnan ja pääomantarpeen arvioinnin apuväline. Valvottavien tulee tehdä stressitestejä yksittäisille riskeille sekä kokonaisvaltaisia koko toiminnan kattavia stressitestejä. Koko toiminnan stressitestillä arvioidaan valvottavan herkkyyttä ulkoisen toimintaympäristön muutoksille. Ulkoisen toimintaympäristön muutoksen arvioinnissa tulee tarkastella mm. makrotalouden, korkojen, osakekurssien, valuuttakurssien ja likviditeettitilanteen muutosten vaikutusta pääomiin ja kannattavuuteen. Stressitestit täydentävät osaltaan kvantitatiivisia malleja, joiden luotettavuutta voi rajoittaa perustuminen historialliseen aineistoon ja siitä estimoituihin tilastollisiin riippuvuuksiin. Historiallinen aineisto voi olla puutteellista tai vinoutunutta esimerkiksi uusien tuotteiden osalta tai pitkään jatkuneen, tasaisen noususuhdanteen tilanteessa. On tärkeää, että stressitestit eivät ole mekaanisia, samanlaisina toistettavia laskelmia, vaan niissä otetaan huomioon viimeisin kehitys sekä muutokset riskinäkymissä ja että niitä pystytään toteuttamaan nopeassakin aikataulussa. Liiketoimintojen edustajien osallistuminen ulkoisen toimintaympäristön stressitestien suunnitteluun on suositeltavaa, jotta testit olisivat uskottavia ja tarpeeksi yksityiskohtaisia. Ulkoisen toimintaympäristön stressitesteissä tulisi arvioida myös eri riskien välisiä riippuvuuksia sekä shokkien kerrannaisvaikutuksia. Valvottavien ei tulisi tehdä liian suoraviivaisia oletuksia riskipositioiden myynnin tai suojaamisen tai uuden pääoman hankinnan mahdollisuudesta, hinnasta ja toteutusnopeudesta. Stressitestiltä edellytetään odottamattomien, mutta mahdollisten ulkoisen toimintaympäristön muutosten arvioimista ja arviota vaikutuksista pääomiin. Luottoriskin IRBA-mallia hyödyntävältä valvottavalta edellytetään luottosalkun laadun heikkenemisen ja arvonalennusten kasvun testaamista lievässä taantumassa osana pilarin 1 riskien arviointia. Pilarin 1 riskimittareihin sisältyy valvottavakohtaisia epävarmuuksia, joita voi arvioida stressitestin avulla. Näiden epävarmuuksien lisäksi stressitestillä tulee arvioida pilarin 1 ulkopuolisia riskejä sekä pääomavaateen muuttumista suhdanteiden myötä. Ulkoisen toimintaympäristön stressitestissä analyysi on laajempaa ja kattaa luottosalkun muutosten lisäksi stressiskenaarioiden vaikutukset kannattavuuteen ja pääomiin. Finanssivalvonta katsoo, että IRBAn stressitestin tuloksen käyttö pilarissa 1 on riittävää, ja mikäli samoja tuloksia sisältyy pilarin 2 ulkoisen toimintaympäristön testiin, tulosten perusteella ei ole tarpeen varata kaksinkertaisesti pääomaa. Stressitestaukseen kohdistuu vaatimuksia riskialueittaisesta testaamisesta. Standardi 4.2 valvottavan vakavaraisuuden hallinnasta edellyttää mm. keskittymä-, korko- ja likviditeettiriskin stressitestausta.
6 Muistio 6 (10) Liite 1. Toimintaratkaisujen esimerkkejä Esimerkkien kuvioissa ei ole esitetty valvojan arvion (SREP) lopputulosta kokonaispääomantarpeesta. Annetuissa esimerkeissä voidaan kuitenkin lähteä siitä, että valvojan arvio on vähintään yhtä suuri tai suurempi kuin valvottavan oma arvio kokonaispääomantarpeesta. Esimerkki 1. Valvottavan ICAAPin lopputuloksena esittämä kokonaispääomantarve on suurempi kuin pilarin 1 vähimmäisvaatimus, ja valvottavan omien varojen määrä on suurempi kuin kokonaispääomantarve. Valvottavan hallitus on lisäksi päättänyt pääomatavoitteesta, joka on suurempi kuin ICAAPin lopputulos Pilari 1 ICAAP Pääomatavoite Omat varat Pilari 1 = Luotto-, markkina- ja operatiiviselle riskille laskettu omien varojen vaatimus. ICAAP = Valvottavan oma arvio kokonaispääomantarpeesta riskikartoituksen perusteella. Pääomatavoite = Valvottavan hallituksen vahvistama pääomataso. Omat varat = Vakavaraisuuslaskennassa hyväksyttävät omat varat. Finanssivalvonnan arvioinnin johtopäätös on, että valvottavan vakavaraisuudenhallinta on hyvin järjestetty ja pääomia on toimintaan nähden riittävästi, jos liiketoimintastrategia, ohjaus- ja valvontajärjestelmät ja riskienhallinta turvaavat valvottavan vakaan toiminnan ja jos riskiperusteisen pääomantarpeen laskentamallit tai -menetelmät ovat perusteltuja, luotettavia ja riittäviä valvottavan toiminnan luonteeseen ja laajuuteen suhteutettuina.
7 Muistio 7 (10) Esimerkki 2. Valvottavan ICAAPin lopputuloksena esittämä kokonaispääomantarve on pienempi kuin pilarin 1 vähimmäisvaatimus, mutta hallitus on kuitenkin vahvistanut pääomatavoitteen, joka ylittää vähimmäisvaatimuksen kohtuullisella marginaalilla Pilari 1 ICAAP Pääomatavoite Omat varat Finanssivalvonnan arvioinnin johtopäätös voi olla esimerkin 1 mukainen, jos riskiperusteisen pääomantarpeen laskentamallit tai -menetelmät ovat perusteltuja, luotettavia ja riittäviä valvottavan toiminnan luonteeseen ja laajuuteen suhteutettuna ja hallituksen vahvistama pääomatavoite on pilarin 1 vähimmäisvaatimukseen nähden kohtuullisella tasolla. Jos sen sijaan Finanssivalvonta katsoo, että riskiperusteisen pääomantarpeen laskentamalleissa tai -menetelmissä on puutteita ja/tai pääomatavoite ei ole riittävällä tasolla pilarin 1 vähimmäisvaatimukseen nähden, valvottavan on annettava lisäselvityksiä laskentaperusteistaan ja korjattava kohtuullisessa ajassa sellaiset puutteet, joille ei löydy hyväksyttäviä perusteita. Esimerkki 3. Valvottavan ICAAPin lopputuloksena esittämä kokonaispääomantarve on pienempi kuin pilarin 1 vähimmäisvaatimus. Valvottavan hallitus on lisäksi päättänyt, että pääomia on aina vähintään pilarin 1 vähimmäisvaatimuksen verran.
8 Muistio 8 (10) Pilari 1 ICAAP Pääomatavoite Omat varat Finanssivalvonta katsoo, että valvottavalla tulee aina olla pilarin 1 vähimmäisvaatimuksen lisäksi perusteltu pääomapuskuri, joka kattaa pilarin 2 riskit ja jolla varaudutaan siihen, että valvottava pystyy jatkamaan liiketoimintaansa talouden suhdannevaihteluista tai muista epäsuotuisista tapahtumista riippumatta ja että valvottava pystyy täyttämään vakavaraisuuden vähimmäisvaatimuksen myös epäsuotuisina aikoina. Jos valvottava ryhtyy toimenpiteisiin ja esittää Finanssivalvonnalle hyväksyttävän suunnitelman pääomatason vahvistamisesta, Finanssivalvonnalla ei ole syytä asettaa lisäpääomavaatimusta. Esimerkki 4. Valvottavan omat varat kattavat pilarin 1 vähimmäisvaatimuksen, mutta eivät riitä kattamaan ICAAPin lopputuloksena saatua kokonaispääomantarvetta Pilari 1 ICAAP Omat varat
9 Muistio 9 (10) Finanssivalvonta velvoittaa valvottavan korottamaan omia varoja niin, että vakavaraisuus täyttää myös pilarin 2 vaatimukset. Finanssivalvonta pyytää valvottavalta selvitystä, miten ja missä ajassa tämä korottaa omia varojaan niin, että ne vastaavat valvottavan omaa arviota pääomantarpeesta sillä taustaoletuksella, että Finanssivalvonta on arvioinut valvottavan pääomantarpeen laskentamallit tai -menetelmät perustelluiksi, luotettaviksi ja riittäviksi valvottavan toiminnan luonteeseen ja laajuuteen suhteutettuna. Esimerkki 5. Valvottavan omat varat eivät riitä kattamaan pilarin 1 vähimmäisvaatimusta Pilari 1 ICAAP Omat varat Finanssivalvonta velvoittaa valvottavan sopeuttamaan toimintaansa tai korottamaan omia varoja niin, että vakavaraisuus täyttää vähimmäisvaatimuksen ja pilarin 2 riskeille lasketun pääomantarpeen sillä taustaoletuksella, että Finanssivalvonta on arvioinut valvottavan pääomantarpeen laskentamallit tai - menetelmät perustelluiksi, luotettaviksi ja riittäviksi valvottavan toiminnan luonteeseen ja laajuuteen suhteutettuna. Esimerkki 6. Jos valvottavan vakavaraisuuden hallinnassa on merkittäviä puutteita ja/tai omat varat eivät ole riittävällä tasolla riskeihin nähden ja valvottava kieltäytyy korjaamasta tilannetta kohtuullisessa ajassa, Finanssivalvonta asettaa lisäpääomavaatimuksen enintään kolmeksi vuodeksi kerrallaan. Esimerkki 6 on tilanne, johon voidaan päätyä esimerkkien 3, 4 ja 5 tapauksissa, jos valvottava ja valvoja eivät saavuta yksimielisyyttä kokonaispääomantarpeesta.
10 Muistio 10 (10) Liite 2. Käsitteet ICAAP SREP ICAAP on lyhenne sanoista Internal Capital Adequacy Assessment Process, ja sillä tarkoitetaan valvottavan vakavaraisuuden hallintaprosessia, jonka lopputuloksena saadaan mm. arvio pääoman kokonaistarpeesta. SREP on lyhenne sanoista Supervisory Review and Evaluation Process, ja sillä tarkoitetaan valvojan tekemää valvottavakohtaista vakavaraisuuden arviointia, jonka lopputuloksena saadaan mm. arvio pääoman riittävyydestä. Pilarin 1 vähimmäisvaatimus Pilarin 1 vähimmäisvaatimuksella tarkoitetaan vakavaraisuuden vähimmäisvaatimusta, joka määräytyy luotto-, markkina- ja operatiiviselle riskille lasketun pääoman mukaan. Kokonaispääomantarve Omat varat Pääomapuskuri Pääomatavoite Pilarin 2 riskit Kokonaispääomantarpeella tarkoitetaan sitä pääomaa, joka varataan pilareiden 1 ja 2 riskeille. Synonyymejä ovat riskiperusteinen pääomantarve ja myös taloudellinen pääoma silloin, kun puhutaan valvottavan sisäisestä pääoman ja riskien hallintaan kehitetystä laskennasta. Omilla varoilla tarkoitetaan niitä pääomaeriä, jotka ovat tosiasiallisesti käytettävissä riskien kattamiseen vakavaraisuuslaskennassa. Hyväksyttävät omat varat on määritelty standardissa 4.3a Omat varat ja niiden vähimmäismäärä. Määritelmä koskee sekä pilarin 1 että pilarin 2 vakavaraisuuslaskentaa. Pääomapuskuri saadaan, kun omista varoista vähennetään pilarin 1 vähimmäisvaatimus. Pääomapuskurin tulee kattaa pilarin 2 riskit ml. stressitestit. Valvottavan hallituksen vahvistama pääomataso, joka varataan yrityksen toiminnan turvaamiseksi. Riskit, jotka otetaan vain osittain huomioon pilarin 1 laskennassa. Näitä riskejä ovat esimerkiksi pilarin 1 laskentamenetelmien epävarmuustekijät, luottoriskin keskittyneisyys, käytettyjen luottoriskin vähentämistekniikoiden jäännösriski ja arvopaperistettuihin eriin liittyvät erityiset riskit Pilarin 1 ulkopuolelle täysin jäävät riskit, kuten rahoitustaseen (banking book) korkoriski, kiinteistöriski, likviditeettiriski sekä maine- ja strateginen riski Ulkoiseen toimintaympäristöön liittyvät riskit. Toimintaympäristön muutoksien vaikutusten arvioinnin tulee kattaa makro- ja mikrotaloudellisen toimintaympäristön riskien lisäksi sääntely- ja valvontaympäristön muutoksista aiheutuvat riskit.
Pilari 2 mukainen vakavaraisuuden kokonaisarvio
Pilari 2 mukainen vakavaraisuuden kokonaisarvio Tiedotustilaisuus 28.9.2006 Helena Tuhkanen Esityksen tavoitteet Esityksen tavoitteena on kertoa Pilari 2 prosesseista ja näiden välisen vuoropuhelun toteuttamisesta
LisätiedotStandardi RA4.11 1(5) 18.12.2008 Liite 2
Standardi RA4.11 1(5) Paikallispankkien vakavaraisuuden hallinnan arviointikehikko 1 Johdanto Pankin riskien hallinnan ja hallinnon jäljempänä mainituista kokonaisuuksista on tehtävä riippumattomat arviot.
LisätiedotPaikallispankkien vakavaraisuuden hallinnan arviointikehikko
LIITE 2 1 (9) Paikallispankkien arviointikehikko 1 Johdanto Pankin riskien ja hallinnon jäljempänä mainituista kokonaisuuksista on tehtävä riippumattomat arviot. Kunkin kokonaisuuden numeerinen arvio sekä
LisätiedotVakavaraisuuden hallinnan arvioinnin menettelytavat
Muistio 1 (20) Vakavaraisuuden hallinnan arvioinnin menettelytavat Muistio 2 (20) Sisällysluettelo 1 Johdanto... 3 2 Tavoitteet... 4 3 Vakavaraisuuden hallinnan ja arvioinnin säädöstausta rahoitussektorilla...
LisätiedotStandardi 4.2. Valvottavan vakavaraisuuden hallinta. Määräykset ja ohjeet
Standardi 4.2 Valvottavan vakavaraisuuden hallinta Määräykset ja ohjeet dnro 6/120/2007 2 (2) SISÄLLYSLUETTELO 1 Soveltaminen 4 2 Tavoitteet 9 3 Kansainvälinen viitekehys 11 4 Normiperusta 12 5 Vakavaraisuuden
Lisätiedot4 VAKAVARAISUUS JA RISKIENHALLINTA -PÄÄJAKSON SÄÄNTELYN LINJAUS
1 (7) 4 VAKAVARAISUUS JA RISKIENHALLINTA -PÄÄJAKSON SÄÄNTELYN LINJAUS Tavoitteet, tausta ja normiperusta Vakavaraisuutta ja riskienhallintaa koskevan sääntelyn lähtökohtana on määritellä vähimmäistaso,
LisätiedotVAKAVARAISUUDEN HALLINNAN JÄRJESTÄMINEN - KESKEISET HAVAINNOT
1 (6) Sijoituspalveluyrityksille Omaisuudenhoitoa tarjoaville rahastoyhtiöille VAKAVARAISUUDEN HALLINNAN JÄRJESTÄMINEN - KESKEISET HAVAINNOT Rahoitustarkastus lähetti 19.9.2006 sijoituspalveluyrityksille
LisätiedotMÄÄRÄYS SIJOITUSPALVELUYRITYKSEN RISKIENHALLINNASTA JA MUUSTA SISÄISESTÄ VALVONNASTA
lukien toistaiseksi 1 (5) Sijoituspalveluyrityksille MÄÄRÄYS SIJOITUSPALVELUYRITYKSEN RISKIENHALLINNASTA JA MUUSTA SISÄISESTÄ VALVONNASTA Rahoitustarkastus antaa sijoituspalveluyrityksistä annetun lain
LisätiedotVakavaraisuuden hallinnan järjestäminen
Tällä värillä merkityt kysymykset ovat vapaaehtoisia. Vakavaraisuuden hallinnan järjestäminen Yleistä Organisaatiorakenne 1. Yhtiön juridinen ja toiminnallinen rakenne ja johtamisjärjestelmä ml. mahdolliset
LisätiedotMÄÄRÄYS LUOTTOLAITOKSEN RISKIENHAL- LINNASTA JA MUUSTA SISÄISESTÄ VALVON- NASTA
lukien toistaiseksi 1 (5) Omistusyhteisöille Luottolaitoksille MÄÄRÄYS LUOTTOLAITOKSEN RISKIENHAL- LINNASTA JA MUUSTA SISÄISESTÄ VALVON- NASTA Rahoitustarkastus antaa luottolaitostoiminnasta annetun lain
LisätiedotJärjestelmäriskipuskuri Finanssivalvonnalle uusi makrovakausväline
Järjestelmäriskipuskuri Finanssivalvonnalle uusi makrovakausväline 24.10.2017 Rahoitusmarkkinaosasto Uudistuksen tausta Baselin pankkivalvontakomitean suositukset vuonna 2010 pankkien vakavaraisuus- ja
LisätiedotStandardi RA4.5. Korkoriskin ilmoittaminen. Määräykset ja ohjeet
Standardi RA4.5 Korkoriskin ilmoittaminen Määräykset ja ohjeet Miten luet standardia Standardi on aihealueittainen määräysten ja ohjeiden kokonaisuus, joka velvoittaa tai ohjaa valvottavia ja muita rahoitusmarkkinoilla
LisätiedotOHJEET TUKITOIMENPITEISIIN MAHDOLLISESTI JOHTAVISTA TESTEISTÄ, TARKASTELUISTA JA MENETTELYISTÄ EBA/GL/2014/ syyskuuta 2014
EBA/GL/2014/09 22. syyskuuta 2014 Ohjeet, jotka koskevat luottolaitosten ja sijoituspalveluyritysten elvytys- ja kriisinratkaisukehyksestä annetun direktiivin 32 artiklan 4 kohdan d alakohdan iii alakohdan
LisätiedotStandardi RA4.10. Lähipiiriluottojen ja -sijoitusten ilmoittaminen Rahoitustarkastukselle. Määräykset ja ohjeet
Standardi RA4.10 Rahoitustarkastukselle Määräykset ja ohjeet Rahoitustarkastukselle RA4.10 dnro 14/120/2006 2 (12) SISÄLLYSLUETTELO 1 Soveltaminen 3 2 Tavoitteet 4 3 Kansainvälinen viitekehys 5 4 Normiperusta
LisätiedotMääräys osuuspankkien yhteenliittymän omien varojen ilmoittamisesta
1 (6) Osuuspankkien yhteenliittymän keskusyhteisölle Määräys osuuspankkien yhteenliittymän omien varojen ilmoittamisesta Rahoitustarkastus antaa osuuspankeista ja muista osuuskuntamuotoisista luottolaitoksista
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 11/2014
Määräykset ja ohjeet 11/2014 Paikallispankkien vakavaraisuuden hallinnan raportointi Dnro FIVA 16/01.00/2014 Antopäivä 4.12.2014 Voimaantulopäivä 31.12.2014 FINANSSIVALVONTA puh. 010 831 51 faksi 010 831
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 10/2014
Määräykset ja ohjeet 10/2014 Julkistettavat tiedot varojen vakuussidonnaisuudesta ja varoista, jotka eivät ole vakuuskäytössä Dnro FIVA 15/01.00/2014 Antopäivä 4.12.2014 Voimaantulopäivä 27.12.2014 FINANSSIVALVONTA
LisätiedotKOMISSION TÄYTÄNTÖÖNPANOPÄÄTÖS (EU) /, annettu ,
EUROOPAN KOMISSIO Bryssel 11.10.2018 C(2018) 6560 final KOMISSION TÄYTÄNTÖÖNPANOPÄÄTÖS (EU) /, annettu 11.10.2018, valvontamenetelmästä ja jäsenvaltioiden raportointia koskevista järjestelyistä julkisen
LisätiedotTäydennys Finanssivalvonnan lausuntoon luonnoksesta hallituksen esitykseksi
Lausunto 1 (5) Valtiovarainministeriö Rahoitusmarkkinaosasto PL 28 00023 HELSINKI VM019:00/2013 Täydennys Finanssivalvonnan lausuntoon luonnoksesta hallituksen esitykseksi uudeksi laiksi luottolaitostoiminnasta
LisätiedotStandardi RA4.20. Omien varojen sekä luotto- ja markkinariskin kattamiseksi vaadittavien omien varojen ilmoittaminen Rahoitustarkastukselle
Standardi RA4.20 Omien varojen sekä luotto- ja markkinariskin kattamiseksi vaadittavien omien varojen ilmoittaminen Rahoitustarkastukselle Määräykset ja ohjeet Nimi ja nro 2 Pääjakso 2 2 (8) SISÄLLYSLUETTELO
LisätiedotVahinkovakuutuksen vakavaraisuusvalvonnan kehittämishaasteet : tasoitusvastuu
1 Vahinkovakuutuksen vakavaraisuusvalvonnan kehittämishaasteet : tasoitusvastuu Aktuaariyhdistyksen kuukausikokous 26.4.2007 Markku Miettinen 2 Esityksen sisältö Taustaa tasoitusvastuujärjestelmästä ja
LisätiedotStandardi RA4.7. Rahoitusriskin ilmoittaminen. Määräykset ja ohjeet
Standardi RA4.7 Rahoitusriskin ilmoittaminen Määräykset ja ohjeet Miten luet standardia Standardi on aihealueittainen määräysten ja ohjeiden kokonaisuus, joka velvoittaa tai ohjaa valvottavia ja muita
LisätiedotVieremän kunnan Sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet
1 Vieremän kunnan Sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet Valtuusto 23.3.2015 16 2 Vieremän kunnan sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet Lainsäädäntöperusta ja soveltamisala Kuntalain
LisätiedotHE 170/2008 vp. Laki on tarkoitettu tulemaan voimaan 1 päivänä tammikuuta Hallituksen esitys Eduskunnalle laiksi työttömyyskassalain
HE 170/2008 vp Hallituksen esitys Eduskunnalle laiksi työttömyyskassalain muuttamisesta ESITYKSEN PÄÄASIALLINEN SISÄLTÖ Esityksessä ehdotetaan työttömyyskassalakiin lisättäväksi säännökset, jotka koskevat
LisätiedotTyöeläkealan riski- ja vakavaraisuusarvio (ORSA) Minna Lehmuskero Johtaja, analyysitoiminnot
Työeläkealan riski- ja vakavaraisuusarvio (ORSA) Minna Lehmuskero Johtaja, analyysitoiminnot Twitter: @MinnaLehmuskero Laajempi riski- ja vakavaraisuusarviointi Own Risk And Solvency Assessment Tarkastellaan
LisätiedotRiskien hallinnan kehityskohteita finanssikriisin valossa
Kommenttipuheenvuoro: Riskien hallinnan kehityskohteita finanssikriisin valossa Aktuaaritoiminnan kehittämissäätiön syysseminaari 18.11.2009 Apulaisjohtaja Jukka Vesala Finanssivalvonta Finansinspektionen
LisätiedotRahoitusinstrumentit Finanssivalvonta Finansinspektionen Financial Supervisory Authority
Rahoitusinstrumentit Esityksen sisältö 1 IFRS 9 Rahoitusinstrumentit ensimmäinen tilinpäätös 2018 2 Rahoitusinstrumentit: pääomien luokittelu taseessa (IAS 32) keskustelupaperi 3 IFRS 17 Vakuutussopimukset
LisätiedotValtioneuvoston asetus
Valtioneuvoston asetus rahoitus- ja vakuutusryhmittymän vakavaraisuuden laskemisesta Valtioneuvoston päätöksen mukaisesti säädetään rahoitus- ja vakuutusryhmittymien valvonnasta annetun lain (699/2004)
LisätiedotYLEISOHJE KONSOLIDOIDUSTA VALVONNASTA
lukien toistaiseksi 1 (9) Luottolaitoksille Omistusyhteisöille YLEISOHJE KONSOLIDOIDUSTA VALVONNASTA Rahoitustarkastus antaa rahoitustarkastuslain 4 :n 2 kohdan nojalla tämän luottolaitosten ja sijoituspalveluyritysten
LisätiedotRiskienhallinta. Minna Lehmuskero Johtaja, analyysitoiminnot Tela
Riskienhallinta Minna Lehmuskero Johtaja, analyysitoiminnot Tela Twitter: @MinnaLehmuskero Mihin riskienhallintaa tarvitaan? Riskienhallinta on osa sisäistä valvontaa. Riskienhallinnan tavoitteena on eläkkeensaajien
LisätiedotStandardi RA1.2. Määräysvallan hankkiminen Euroopan talousalueen ulkopuolisessa maassa sijaitsevasta. Määräykset ja ohjeet
Standardi Määräysvallan hankkiminen Euroopan talousalueen ulkopuolisessa maassa sijaitsevasta yrityksestä Määräykset ja ohjeet dnro 5/120/2006 2 (10) SISÄLLYSLUETTELO 1 Soveltaminen 3 2 Standardin tavoite
LisätiedotStandardi RA1.4. Luotettavuutta, sopivuutta ja ammattitaitoa koskevien tietojen ilmoittaminen Rahoitustarkastukselle. Määräykset ja ohjeet
Standardi RA1.4 Luotettavuutta, sopivuutta ja ammattitaitoa koskevien tietojen ilmoittaminen Rahoitustar Määräykset ja ohjeet Miten luet standardia Standardi on aihealueittainen määräysten ja ohjeiden
LisätiedotVakavaraisuus meillä ja muualla Hallinnon koulutus, Jouni Herkama Lakimies
Vakavaraisuus meillä ja muualla Hallinnon koulutus, 25.5.2016 Jouni Herkama Lakimies Twitter: @JouniHerkama Vakavaraisuus ja uudistukset 2017 lyhyesti Mitä vakavaraisuus on? Vakavaraisuudella tarkoitetaan
LisätiedotVakavaraisuus meillä ja muualla
Vakavaraisuus meillä ja muualla Hallinnon koulutus, 22.9.2016 Jouni Herkama Lakimies Työeläkevakuuttajat TELA ry Vakavaraisuus ja uudistukset 2017 lyhyesti Mitä vakavaraisuus on? Vakavaraisuudella tarkoitetaan
LisätiedotLiite/Kvalt , 29 ISONKYRÖN KUNNAN JA KUNTAKONSERNIN SISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET. Isonkyrön kunta
Öo Liite/Kvalt 13.10.2014, 29 ISONKYRÖN KUNNAN JA KUNTAKONSERNIN SISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET Isonkyrön kunta Isonkyrön kunnan ja kuntakonsernin 1 (5) Sisällys 1 Lainsäädäntöperusta
LisätiedotRA RAPORTOINTI PÄÄJAKSON SÄÄNTELYN LINJAUS. Tavoitteet, tausta ja normiperusta
1 (5) RA RAPORTOINTI PÄÄJAKSON SÄÄNTELYN LINJAUS Tavoitteet, tausta ja normiperusta Valvonnan toteuttamiseksi valvottavat toimittavat Rahoitustarkastukselle tietoja, joiden avulla Rahoitustarkastus valvoo
LisätiedotBasel III -vakavaraisuussäännöstön uudistuksen vaikutuksia
Basel III -vakavaraisuussäännöstön uudistuksen vaikutuksia Rakli sijoittajapäivä 5.9.2011 Basel III vakavaraisuusuudistus Tavoitteena vakaampi ja luotettavampi pankkijärjestelmä Taustalla kolme vuotta
LisätiedotStandardi RA4.7. Rahoitusriskin ilmoittaminen. Määräykset ja ohjeet
Standardi RA4.7 Rahoitusriskin ilmoittaminen Määräykset ja ohjeet dnro 2/120/2005 2 (10) SISÄLLYSLUETTELO 1 Soveltaminen 3 2 Tavoitteet 4 3 Normiperusta 5 4 Ilmoituksen laatiminen ja toimittaminen Rahoitustarkastukselle_
LisätiedotMiten työeläkevakuuttajia Suomessa valvotaan?
Miten työeläkevakuuttajia Suomessa valvotaan? Suomen Pankin rahamuseo 16.4.2013 Johdon neuvonantaja Erkki Rajaniemi Finanssivalvonta Finansinspektionen Financial Supervisory Authority 16.4.2013 Erkki Rajaniemi
LisätiedotFinanssivalvonnan palaute saaduista lausunnoista
Muistio 1 (5) Finanssivalvonnan palaute saaduista lausunnoista Kansallisen rahoitusjärjestelmän kannalta merkittävien luottolaitosten määrittäminen FK pitää yhdenmukaisen ja läpinäkyvyyden kannalta kannatettavana,
LisätiedotSisäisen valvonnan ja Riskienhallinnan perusteet
Sisäisen valvonnan ja Riskienhallinnan perusteet 9.5.2018 Sisällys 1. Lainsäädäntöperusta ja soveltamisala... 2 2. Sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan tavoite ja tarkoitus... 2 3. Sisäisen valvonnan
LisätiedotMiten työeläkevakuuttajia Suomessa valvotaan?
Miten työeläkevakuuttajia Suomessa valvotaan? Suomen Pankin rahamuseo 16.4.2013 Johdon neuvonantaja Erkki Rajaniemi Työeläkejärjestelmät Suomessa Aihe laaja ja heterogeeninen Esityksen tilastomateriaalin
LisätiedotStandardi RA1.6. Ilmoitus toiminnan ulkoistamisesta. Määräykset ja ohjeet
Standardi RA1.6 Ilmoitus toiminnan ulkoistamisesta Määräykset ja ohjeet Miten luet standardia Standardi on aihealueittainen määräysten ja ohjeiden kokonaisuus, joka velvoittaa tai ohjaa valvottavia ja
LisätiedotMääräykset ja ohjeet: Vakavaraisuuden laskenta ja suuret asiakasriskit
: Määräykset ja ohjeet: Vakavaraisuuden laskenta ja suuret asiakasriskit Liite 3 - OPR ilmoitus ja hakemusmenettelyt Dnro FIVA 18/01.00/2013 Antopäivä 9.12.2013 Voimaantulopäivä 1.1.2014 FINANSSIVALVONTA
Lisätiedot3. Näissä ohjeissa määritetään yksityiskohtaisesti, mitä tietoja EKP edellyttää ilmoituksen sisältävän.
DANIÈLE NOUY Valvontaelimen puheenjohtaja ECB-PUBLIC Merkittävien laitosten johdolle Frankfurt am Mainissa 28.7.2017 Ohjeet järjestävän laitoksen tai alullepanevan laitoksen toteuttamaan liiketoimeen liittyvää
LisätiedotSisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet
Sipoon kunta Sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet Voimaantulo xx.xx.2017 Kunnanvaltuusto xx.x.2017 Sisällysluettelo 1 Lainsäädäntöperusta ja soveltamisala... 2 2 Sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan
LisätiedotIFRS 9:N KÄYTTÖÖNOTON SIIRTYMÄJÄRJESTELYJEN MUKAISIA YHTENÄISIÄ JULKISTAMISMUOTOJA KOSKEVAT OHJEET EBA/GL/2018/01 16/01/2018.
EBA/GL/2018/01 16/01/2018 Ohjeet yhtenäistä julkistamista koskevista siirtymäjärjestelyistä asetuksen (EU) N:o 575/2013 473 a artiklan mukaisesti IFRS 9:n käyttöönoton omiin varoihin kohdistuvien vaikutusten
LisätiedotS t a n d a r d i R A 4. 2
S t a n d a r d i R A 4. 2 O p e r a t i i v i s i i n r i s k e i h i n l i i t t y v i e n t a p a h- t u m i e n i l m o i t t a m i n e n R a h o i t u s t a r k a s- t u k s e l le Määräykset ja ohjeet
LisätiedotLuottoriskin vakavaraisuusvaatimus standardi- menetelmää käytettäessä Standardi 4.3c Liite 1 versio 3
Luottoriskin vakavaraisuusvaatimus standardi- menetelmää käytettäessä Standardi.c Liite versio Luettelo hyväksytyistä luottoluokituslaitoksista sekä kuvaukset niiden laatimien luokitusten ja vakavaraisuuslaskennan
LisätiedotPankki- ja vakuutussektorien vakavaraisuus
Suomen pankkisektori on vakavarainen 1 (7) Pankkisektorin vakavaraisuus parantunut Pankkisektorin 1 vakavaraisuussuhde parani edelleen kolmannella vuosineljänneksellä. Syyskuun lopussa pankkisektorin vakavaraisuussuhdeluku
LisätiedotStandardi RA4.4. Maariskin ilmoittaminen. Nimi ja nro 2
Standardi RA4.4 Maariskin ilmoittaminen Määräykset ja ohjeet Nimi ja nro 2 Pääjakso 2 dnro 1/120/2005 2 (10) SISÄLLYSLUETTELO 1 Soveltaminen 3 2 Tavoitteet 4 3 Normiperusta 5 4 Raportointi Rahoitustarkastukselle
LisätiedotUudenkaupungin kaupungin sisäisen valvonnan ja riskien hallinnan perusteet
Uudenkaupungin kaupungin sisäisen valvonnan ja riskien hallinnan perusteet Kh 12.8.2019 1 Sisällys 1. LAINSÄÄDÄNTÖ... 2 2. SOVELTAMISALA... 2 3. KÄSITEMÄÄRITTELYÄ... 3 4. SISÄISEN VALVONNAN TAVOITTEET...
LisätiedotKansallisen rahoitusjärjestelmän kannalta merkittävien luottolaitosten määrittämisperiaatteet ja O-SII-pisteet ajankohdasta 31.12.
Muistio 1 (6) Kansallisen rahoitusjärjestelmän kannalta merkittävien luottolaitosten määrittämisperiaatteet ja O-SII-pisteet ajankohdasta 31.12.2014 1 Tausta Rahoitusjärjestelmän kannalta merkittäviä ovat
LisätiedotMakrovakausvalvonta - mitä ovat makrovakausvälineet ja miten ne vaikuttavat tavalliseen kansalaiseen?
Makrovakausvalvonta - mitä ovat makrovakausvälineet ja miten ne vaikuttavat tavalliseen kansalaiseen? Sampo Alhonsuo Finanssivalvonta 24.3.2015 Suomen Pankin Rahamuseo Sisältö 3. Makrovakausvälineet: mitä
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 14/2013
Määräykset ja ohjeet 14/2013 Kolmansien maiden kaupankäyntiosapuolet Dnro FIVA 15/01.00/2013 Antopäivä 10.6.2013 Voimaantulopäivä 1.7.2013 FINANSSIVALVONTA puh. 09 183 51 faksi 09 183 5328 etunimi.sukunimi@finanssivalvonta.fi
LisätiedotLuottolaitokset Sijoituspalveluyritykset VAKAVARAISUUDEN LASKENNASSA KÄYTETTÄVÄT MENETELMÄT VUOSINA
RAHOITUSTARKASTUS TIEDUSTELU 1 (5) Dnro 7/311/2004 Luottolaitokset Sijoituspalveluyritykset VAKAVARAISUUDEN LASKENNASSA KÄYTETTÄVÄT MENETELMÄT VUOSINA 2007 2010 Rahoitustarkastus tiedustelee valvottavien
LisätiedotMatemaatikkona vakuutusyhtiössä. Sari Ropponen Suomen Aktuaariyhdistyksen kuukausikokous 27.10.2014 Kumpulan kampus
Matemaatikkona vakuutusyhtiössä Sari Ropponen Suomen Aktuaariyhdistyksen kuukausikokous 27.10.2014 Kumpulan kampus Miksi vakuutusmatemaatikoilla on töitä Vakuutusyhtiölaki (2008/521) 6. luku Vakuutusyhtiössä
LisätiedotKOMISSION TÄYTÄNTÖÖNPANOASETUS (EU) /, annettu ,
EUROOPAN KOMISSIO Bryssel 5.4.2017 C(2017) 2145 final KOMISSION TÄYTÄNTÖÖNPANOASETUS (EU) /, annettu 5.4.2017, Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 514/2014 soveltamissäännöistä vuotuista
LisätiedotJulkaistu Helsingissä 14 päivänä elokuuta /2014 Laki. talletuspankkien yhteenliittymästä annetun lain muuttamisesta
SUOMEN SÄÄDÖSKOKOELMA Julkaistu Helsingissä 14 päivänä elokuuta 2014 616/2014 Laki talletuspankkien yhteenliittymästä annetun lain muuttamisesta Annettu Helsingissä 8 päivänä elokuuta 2014 Eduskunnan päätöksen
Lisätiedot1 CORPORATE GOVERNANCE (HALLINTOKULTTUURI) JA LIIKETOIMINTA
1 (6) 1 CORPORATE GOVERNANCE (HALLINTOKULTTUURI) JA LIIKETOIMINTA -PÄÄJAKSON SÄÄNTELYN LINJAUS Tavoitteet, tausta ja normiperusta Corporate governancea ja liiketoimintoja koskevan sääntelyn tavoitteena
LisätiedotSISÄISEN VALVONNAN PERUSTEET
P A I M I O N K A U P U N K I SISÄISEN VALVONNAN PERUSTEET Hyväksytty kaupunginvaltuustossa 12.2.2015 11 Voimaan 1.3.2015 alkaen 1 Sisällysluettelo Lainsäädäntöperusta ja soveltamisala... 3 Sisäisen valvonnan
LisätiedotOP-Asuntoluottopankki Oyj LAUSUNTO 1 (7)
OP-Asuntoluottopankki Oyj LAUSUNTO 1 (7) 20.1.2012 Finanssivalvonnalle KIINNITYSLUOTTOPANKKITOIMINTAA KOSKEVA LUPAMENETTELY JA RISKIENHALLINTA SEKÄ RAPORTOINTI Finanssivalvonta on 18.11.2011 pyytänyt lausuntoamme
LisätiedotArvonlisäverotuksen uudenaikaistaminen rajat ylittävässä sähköisessä kuluttajakaupassa. Ehdotus NEUVOSTON TÄYTÄNTÖÖNPANOASETUS
EUROOPAN KOMISSIO Bryssel 1.12.2016 COM(2016) 756 final 2016/0372 (NLE) Arvonlisäverotuksen uudenaikaistaminen rajat ylittävässä sähköisessä kuluttajakaupassa Ehdotus NEUVOSTON TÄYTÄNTÖÖNPANOASETUS yhteisestä
LisätiedotMääräys luottolaitosten ulkomailla olevista sivukonttoreista ja palvelujen tarjoamisesta ulkomailla
lukien toistaiseksi 1 (6) Luottolaitoksille Määräys luottolaitosten ulkomailla olevista sivukonttoreista ja palvelujen tarjoamisesta ulkomailla Rahoitustarkastus antaa rahoitustarkastuslain 4 :n 2 kohdan
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 3/2013
Määräykset ja ohjeet 3/2013 Asiakasvalitusten käsittely Dnro FIVA 16/01.00/2018 Antopäivä 6.3.2013 Voimaantulopäivä 18.3.2013 FINANSSIVALVONTA puh. 09 183 51 faksi 09 183 5328 etunimi.sukunimi@finanssivalvonta.fi
LisätiedotMääräykset ja ohjeet X/2013
Määräykset ja ohjeet X/2013 Kolmansien maiden kaupankäyntiosapuolet Dnro x/01.00/2013 Antopäivä x.x.2013 Voimaantulopäivä x.x.2013 FINANSSIVALVONTA puh. 010 831 51 faksi 010 831 5328 etunimi.sukunimi@finanssivalvonta.fi
LisätiedotSISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET 1.1.2014
1 Parikkalan kunta SISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET 1.1.2014 1. Lainsäädäntöperusta ja soveltamisala Kuntalain 13 :n mukaan valtuuston tulee päättää kunnan ja kuntakonsernin sisäisen valvonnan
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 14/2013
Määräykset ja ohjeet 14/2013 Kolmansien maiden kaupankäyntiosapuolet Dnro FIVA 15/01.00/2013 Antopäivä 10.6.2013 Voimaantulopäivä 1.7.2013 FINANSSIVALVONTA puh. 010 831 51 faksi 010 831 5328 etunimi.sukunimi@finanssivalvonta.fi
LisätiedotTasoitusmääräjärjestelmän sopeuttaminen solvenssi II ympäristöön
Tasoitusmääräjärjestelmän sopeuttaminen solvenssi II ympäristöön Suomen Aktuaariyhdistyksen vuosikokous 28.2.2012 Markku Miettinen 27.2.2012 1 Sisältö Perusperiaatteita uudelle TM järjestelmälle vahinkovakuutuksessa
LisätiedotPeriaatteet kansallisen rahoitusjärjestelmän kannalta merkittävien luottolaitosten määrittämiseksi (O-SII) ja lisäpääomavaatimusten asettamiseksi
1 (6) Periaatteet kansallisen rahoitusjärjestelmän kannalta merkittävien luottolaitosten määrittämiseksi (O-SII) ja lisäpääomavaatimusten asettamiseksi 1 Tausta Rahoitusjärjestelmän kannalta merkittäviä
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 3/2013
Määräykset ja ohjeet 3/2013 Asiakasvalitusten käsittely Dnro FIVA 15/01.00/2012 Antopäivä 6.3.2013 Voimaantulopäivä 18.3.2013 Muutospäivä: 1.1.2015 FINANSSIVALVONTA puh. 010 831 51 faksi 010 831 5328 etunimi.sukunimi@finanssivalvonta.fi
LisätiedotMitä markkinadataa Finanssivalvonta seuraa? Sijoitus-Invest 2014, Wanha Satama
Mitä markkinadataa Finanssivalvonta seuraa? Sijoitus-Invest 2014, Wanha Satama Sisältö Taustaa Finanssivalvonnan markkinaseurannalle Korkokehitys Osakkeiden arvostustaso, kurssikehitys ja korrelaatiot
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 5/2018
Määräykset ja ohjeet 5/2018 Varainsiirtojen mukana toimitettavat tiedot maksajasta ja Dnro 5/01.00/2018 Antopäivä 13.3.2018 Voimaantulopäivä 1.5.2018 FINANSSIVALVONTA puh. 09 183 51 faksi 09 183 5328 etunimi.sukunimi@finanssivalvonta.fi
LisätiedotKOMISSION KERTOMUS EUROOPAN PARLAMENTILLE JA NEUVOSTOLLE
EUROOPAN KOMISSIO Bryssel 26.1.2016 COM(2016) 21 final KOMISSION KERTOMUS EUROOPAN PARLAMENTILLE JA NEUVOSTOLLE hyväksyttävän pääoman määritelmän asianmukaisuuden tarkastelusta asetuksen (EU) N:o 575/2013
LisätiedotSisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet Hyväksytty: kaupunginvaltuusto xx.xx.2014 xx
Sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet Hyväksytty: kaupunginvaltuusto xx.xx.2014 xx 2 1. Lainsäädäntöperusta ja soveltamisala Kuntalain 13 :n mukaan valtuuston tulee päättää kunnan ja kuntakonsernin
LisätiedotAktuaarina Suomessa tänään ja huomenna finanssiryhmittymän riskienhallinnassa. Aktuaariyhdistyksen vuosikokous 26.2.2009 Markku Miettinen
Aktuaarina Suomessa tänään ja huomenna finanssiryhmittymän riskienhallinnassa Aktuaariyhdistyksen vuosikokous 26.2.2009 Markku Miettinen 1 Tapiola-ryhmä ja konsernit 31.12.2008 VAKUUTUKSENOTTAJAT Alma
LisätiedotRiskienhallinta- ja turvallisuuspolitiikka
Riskienhallinta- ja turvallisuuspolitiikka Tavoite Riskienhallinta ja turvallisuustyö toiminnan jatkuvuuden, tehokkuuden ja häiriöttömyyden varmistajana. Riskienhallinta ja turvallisuustyö strategian mahdollistajana.
LisätiedotDnro:375/ /2013 Ehdotus kunanhallitukselle
Dnro:375/02.02.01/2013 Ehdotus kunanhallitukselle 27.6.2016 Perusturvan sisäisen valvonnan suunnitelma vuodelle 2016 Sisällys 1. JOHDANTO 2 1.1. Sisäisen valvonnan, ulkoisen valvonnan ja riskienhallinnan
LisätiedotSISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET PKSSK:SSA
POHJOIS-KARJALAN SAIRAANHOITO- JA SOSIAALIPALVELUJEN KUNTAYHTYMÄ Johtoryhmä 7.4.2015 Yhtymähallitus 27.4.2015 SISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET PKSSK:SSA Sisällys 1. Lainsäädäntö 3 2. Soveltamisala
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 1/2015
Määräykset ja ohjeet 1/2015 Henki- ja vahinkovakuutusyhtiöt, Solvenssi IIohjeet I osa Dnro FIVA 2/01.00/2015 Antopäivä 16.3.2015 Voimaantulopäivä 1.4.2015 FINANSSIVALVONTA puh. 010 831 51 faksi 010 831
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 26/2013
Määräykset ja ohjeet 26/2013 Yhteiseurooppalainen raportointi (COREP) Dnro FIVA 18/01.00/2013 Antopäivä 9.12.2013 Voimaantulopäivä 29.6.2014 Muutospäivä: 7.12.2015 FINANSSIVALVONTA puh. 010 831 51 faksi
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 26/2013
Määräykset ja ohjeet 26/2013 Yhteiseurooppalainen raportointi (COREP) Dnro FIVA 18/01.00/2013 Antopäivä 9.12.2013 Voimaantulopäivä 29.6.2014 FINANSSIVALVONTA puh. 010 831 51 faksi 010 831 5328 etunimi.sukunimi@finanssivalvonta.fi
LisätiedotMATEMAATIKKONA VAKUUTUSYHTIÖSSÄ. Sari Ropponen Suomen Aktuaariyhdistyksen kokous Helsingin Yliopisto, Kumpulan kampus
MATEMAATIKKONA VAKUUTUSYHTIÖSSÄ Sari Ropponen 11.10.2016 Suomen Aktuaariyhdistyksen kokous Helsingin Yliopisto, Kumpulan kampus VAKUUTUSMATEMAATIKON ASEMA TUNNISTETTU TÄRKEÄKSI yhtiölaki (2008/521) 6.
LisätiedotA7-0277/102
10.9.2013 A7-0277/102 102 Johdanto-osan 19 a kappale (uusi) (19 a) Olisi varmistettava, että ympäristöraportit todentavilla henkilöillä on pätevyytensä ja kokemuksensa ansiosta tarvittava tekninen asiantuntemus
LisätiedotStandardi RA4.2. Operatiivisiin riskeihin liittyvien tapahtumien ilmoittaminen Rahoitustarkastukselle. Määräykset ja ohjeet
Standardi RA4.2 ilmoittaminen Rahoitustarkastukselle Määräykset ja ohjeet ilmoittaminen Rahoitustarkastukselle RA4.2 dnro 4/120/2004 2 (11) SISÄLLYSLUETTELO 1 Soveltaminen 3 1.1 Kohderyhmä 3 2 Tavoitteet
LisätiedotYhtymähallitus Yhtymävaltuusto Siun sote - kuntayhtymän sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet
Yhtymähallitus 23.11.2017 Yhtymävaltuusto 1.12.2017 Siun sote - kuntayhtymän sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan perusteet 2(5) Sisällysluettelo Sisällysluettelo... 2 1. Lainsäädäntöperusta ja soveltamisala...
LisätiedotJulkinen kuuleminen. Kysymyksiä ja vastauksia. 1 Mitä ICAAP ja ILAAP ovat?
Julkinen kuuleminen sisäisen pääoman riittävyyden arviointimenettelyä (ICAAP) ja sisäisen likviditeetin riittävyyden arviointimenettelyä (ILAAP) koskevista EKP:n ohjeista Kysymyksiä ja vastauksia 1 Mitä
LisätiedotFinanssisektorin stressitesti 2013
Finanssisektorin stressitesti 2013 Finanssivalvonta toteutti kansallisen stressitestin yhdessä pankkien, vakuutusyhtiöiden ja finanssiryhmittymien kanssa keväällä 2013. Stressitestin tarkoitus oli arvioida
LisätiedotMääräykset ja ohjeet 7/2016
Määräykset ja ohjeet 7/2016 Ohjeet moitteettomista palkitsemisjärjestelmistä sekä palkitsemiseen liittyvistä tiedonantovelvollisuuksista Dnro FIVA 11/01.00/2016 Antopäivä 30.8.2016 Voimaantulopäivä 1.1.2017
LisätiedotTIETOTILINPÄÄTÖS. Ylitarkastaja Arto Ylipartanen/ Tietosuojavaltuutetun toimisto. Terveydenhuollon ATK-päivät 20.5.2014; Jyväskylä
TIETOTILINPÄÄTÖS Ylitarkastaja Arto Ylipartanen/ Tietosuojavaltuutetun toimisto Terveydenhuollon ATK-päivät 20.5.2014; Jyväskylä 20.5.2014 TSV:n tsto/ylitarkastaja Arto Ylipartanen 2 LUENNON AIHEET 1.
LisätiedotTarja Lahtinen Neuvotteleva virkamies. Ympäristövaliokunta
HE 184/2017 vp Hallituksen esitys laeiksi poltto-aineiden elinkaarenaikaisten KHK-päästöjen vähentämisestä ja biopolttoaineista ja bionesteistä annetun lain 2 :n muuttamisesta Tarja Lahtinen Neuvotteleva
LisätiedotEUROOPAN KESKUSPANKIN SUUNTAVIIVAT (EU)
L 306/32 SUUNTAVIIVAT EUROOPAN KESKUSPANKIN SUUNTAVIIVAT (EU) 2016/1993, annettu 4 päivänä marraskuuta 2016, merkittäviä ja vähemmän merkittäviä laitoksia sisältävien laitosten suojajärjestelmien Euroopan
LisätiedotOhjeet. jotka koskevat elvytyssuunnitelmiin sisällytettäviä eri skenaarioita EBA/GL/2014/06. 18. heinäkuuta 2014
EBA/GL/2014/06 18. heinäkuuta 2014 Ohjeet jotka koskevat elvytyssuunnitelmiin sisällytettäviä eri skenaarioita 1 EPV:n ohjeet elvytyssuunnitelmiin sisällytettävistä eri skenaarioista Ohjeiden soveltaminen
LisätiedotLopulliset ohjeet EBA/GL/2017/02 11/07/2017
EBA/GL/2017/02 11/07/2017 Lopulliset ohjeet pankkien elvytys- ja kriisinratkaisudirektiivin mukaisen alaskirjauksen ja muuntamisen järjestyksen ja vakavaraisuusasetuksen/vakavaraisuusdirektiivin keskinäisistä
LisätiedotLaki. muutetaan luottolaitostoiminnasta 30 päivänä joulukuuta 1993 annetun lain (1607/93)
EV 189/1996 vp - HE 150/1996 vp Eduskunnan vastaus hallituksen esitykseen luottolaitosten, sioituspalveluyritysten a rahastoyhtiöiden valvonnan tehostamiseksi Eduskunnalle on annettu hallituksen esitys
LisätiedotKEMIJÄRVEN KAUPUNGIN JA KAUPUNKIKONSERNIN SISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET
KEMIJÄRVEN KAUPUNGIN JA KAUPUNKIKONSERNIN SISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET Kaupunginvaltuusto 4.3.2014 16 Voimaantulo 1.4.2014 2 1. LAINSÄÄDÄNTÖPERUSTA JA SOVELTAMISALA Kuntalain 13 :n
LisätiedotHE vp ESITYKSEN PÄÄASIALLINEN SISÄLTÖ
HE 2711996 vp Hallituksen esitys Eduskunnalle laiksi maaseutuelinkeinolain 27 :n, porotalouslain 41 a :n ja luontaiselinkeinolain 46 :n muuttamisesta ESITYKSEN PÄÄASIALLINEN SISÄLTÖ Esityksessä ehdotetaan
LisätiedotMÄÄRÄYS OSAKKEEN- JA KIINTEISTÖOMISTUKSEN ILMOITTAMISESTA
Muutokset alleviivattu 1(5) Luottolaitoksille Omistusyhteisöille Rahoituspainotteisen rahoitus- ja vakuutusryhmittymän emoyritykselle MÄÄRÄYS OSAKKEEN- JA KIINTEISTÖOMISTUKSEN ILMOITTAMISESTA Rahoitustarkastus
LisätiedotInarin kunta SISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET
0 Inarin kunta SISÄISEN VALVONNAN JA RISKIENHALLINNAN PERUSTEET Valtuusto / /2017 1 Sisällysluettelo 1. Lainsäädäntöperusta ja soveltamisala...2 2. Sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan tavoite ja tarkoitus;
LisätiedotKANSALLISEN PARLAMENTIN PERUSTELTU LAUSUNTO TOISSIJAISUUSPERIAATTEESTA
Euroopan parlamentti 2014-2019 Oikeudellisten asioiden valiokunta 14.7.2017 KANSALLISEN PARLAMENTIN PERUSTELTU LAUSUNTO TOISSIJAISUUSPERIAATTEESTA Asia: Puolan parlamentin alahuoneen perusteltu lausunto
Lisätiedot