Osavuosikatsaus. Smart way to smart products. Liikevoitto ja liikevaihto paranivat merkittävästi. tammikuu-maaliskuu 2012

Transkriptio

1 Osavuosikatsaus tammikuu-maaliskuu 2012 Liikevoitto ja liikevaihto paranivat merkittävästi Smart way to smart products

2 ETTEPLAN OYJ OSAVUOSIKATSAUS klo 14:00 ETTEPLAN Q1: LIIKEVOITTO JA LIIKEVAIHTO PARANIVAT MERKITTÄVÄSTI Katsauskausi tammi-maaliskuu 2012 Konsernin liikevaihto kasvoi 20,2 % ja oli 35,6 (1 3/2011: 29,6) miljoonaa euroa. Liikevoitto parani 125,1 % ja oli 2,6 (1,2) miljoonaa euroa. Katsauskauden voitto oli 1,7 (0,7) miljoonaa euroa. Liiketoiminnan rahavirta kasvoi ja oli 1,6 (-2,0) miljoonaa euroa. Osakekohtainen tulos oli 0,09 (0,03) euroa. Etteplan osti teknisen tuoteinformaation ratkaisuihin keskittyneen hollantilaisen Tedopres International B.V.:n koko osakekannan. Etteplan täsmentää arviotaan tilinpäätöstiedotteessa vuodelle 2012 annetuista näkymistä. Näkymät 2012 Etteplanin asiakkaiden tilauskantojen kehitys vaikuttaa nopeasti Etteplanin liikevaihdon kehittymiseen. Etteplanin keskeisten asiakkaiden tämänhetkiset tilauskannat ovat keskimäärin hyvällä tasolla. Arvioimme markkina-asemamme säilyvän vahvana ja tuoteratkaisujemme myynnin kehittyvän positiivisesti. Odotamme vuoden 2012 liikevaihdon ja liikevoiton kasvavan selvästi vuoteen 2011 verrattuna. Aiempi arvio näkymistä Pohjoismaissa toimivien keskeisten asiakkaiden tilauskannat ovat vuoden 2012 alussa hyvällä tasolla. Arvioimme teknisten suunnittelu- ja tuoteinformaation palveluiden kysynnän kasvun jatkuvan myös Kiinassa. Etteplanin asiakkaiden tilauskantojen muutokset vaikuttavat nopeasti Etteplanin liikevaihdon kehittymiseen. Odotamme vuoden 2012 ensimmäisen vuosipuoliskon liikevaihdon ja liikevoiton kasvavan vuoden 2011 ensimmäiseen vuosipuoliskoon verrattuna. Avainlukuja (1 000 EUR) 1-3/ / /2011 Liikevaihto Tulos ennen rahoituseriä, veroja, poistoja ja osuutta osakkuusyhtiöiden tuloksesta (EBITDA) ( 8,7 % ) ( 5,2 % ) ( 7,1 % ) Liikevoitto (EBIT) ( 7,3 % ) ( 3,9 % ) ( 5,8 % ) Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR 0,09 0,03 0,20 Omavaraisuusaste, % 25,7 41,5 31,1 Sitoutuneen pääoman tuotto (ROCE) ennen veroja, % 25,5 12,4 17,6 Henkilöstö kauden lopussa (15)

3 Etteplan Oyj:n toimitusjohtaja Juha Näkki osavuosikatsauksen yhteydessä: Onnistuimme voittamaan markkinaosuuksia useissa globaaleissa asiakkuuksissa erityisesti palvelutuotteidemme avulla. Tämä piti suunnittelukapasiteetin käyttöasteen hyvällä tasolla ja mahdollisti vahvan kasvun. Palvelutuotteet ja -ratkaisut ovat olleet merkittävässä asemassa konsernin liiketoiminnan kehittämisessä ja vaikuttivat positiivisesti liikevaihdon ja liikevoiton kasvuun. Tarkensimme katsauskaudella strategiaamme vastaamaan entistä paremmin markkinoiden kehitystä ja tehostimme organisaatiotamme vastaamaan tarkennettua strategiaa. Investoimme strategiamme mukaisesti teknisen tuoteinformaation menetelmien kehitykseen hankkimalla hollantilaisen Tedopres International B.V.:n koko osakekannan. Tedopresin kehittyneet ratkaisut täydentävät Etteplanin palvelutarjontaa ja luovat erinomaisen pohjan kasvun jatkumiselle nykyisillä asiakastoimialoilla. Yritysosto avaa meille myös uusia mahdollisuuksia sekä Keski-Euroopan markkinoilla että uusilla asiakastoimialoilla ja tekee Etteplanista yhden Euroopan johtavista toimijoista teknisen tuoteinformaation alueella yli 300 ammattilaisen voimin. Olen erittäin tyytyväinen ensimmäisen vuosineljänneksen positiiviseen kehitykseen. Olemme tehneet määrätietoista työtä toimintojen yhtenäistämiseksi ja liiketoiminnan kehittämiseksi. Uskon alkuvuoden positiivisen kehityksen jatkuvan vuoden 2012 aikana. Laatimisperiaatteet Osavuosikatsaus on laadittu IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin ja konsernin vuositilinpäätöksessä 2011 esitettyjen laatimis- ja laskentaperiaatteiden mukaan, mutta sen laskennassa ei ole noudatettu kaikkia IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin vaatimuksia. Tämä osavuosikatsaus sisältää tulevaisuutta koskevia arvioita ja oletuksia, joiden lopputulos voi poiketa tehdyistä arvioista ja oletuksista. Arviot pohjautuvat johdon parhaaseen näkemykseen osavuosikatsaushetkellä. Liiketoimintakatsaus tammi-maaliskuu 2012 Toimintaympäristö Teknisten suunnittelu- ja tuoteinformaation palveluiden kysyntä säilyi hyvällä tasolla vuoden ensimmäisellä neljänneksellä. Kaivosteollisuuden laitevalmistajien suunnittelupalveluiden kysyntä oli edelleen korkealla tasolla. Energian ja voimansiirron teollisuuden suunnittelupalveluiden kysyntä parani. Metsäteollisuuden laitevalmistajien kysyntä kehittyi epäyhtenäisesti loppuasiakassegmenttien kysynnän erisuuntaisen kehittymisen vuoksi. Suomessa metsäteollisuuden laitevalmistajien suunnittelupalvelujen kysyntä heikkeni jonkin verran ja Ruotsissa kysyntä säilyi hyvällä tasolla katsauskauden ajan. Muilla Etteplanin keskeisillä asiakastoimialoilla kysyntä säilyi vakaalla hyvällä tasolla. Uusia investointihankkeita käynnistyi katsauskaudella markkinaympäristön epävarmuuden vuoksi hitaasti. Liiketoimintakatsaus Etteplanin liiketoimintaa tasoitti katsauskaudella asiakasportfolion yritysten tasainen jakautuminen eri toimialoille. Etteplanin asiakkaat ovat pääosin globaaleja yrityksiä, joilla on merkittävä läsnäolo kasvumarkkinoilla Euroopan ulkopuolella. Lisäksi Etteplan palvelee asiakkaitaan tuotteiden elinkaaren kaikissa eri vaiheissa. Nämä tekijät yhdessä tarjosivat Etteplanille erinomaiset kasvun mahdollisuudet katsauskaudella. Markkinoilla vallinnut osittainen epävarmuus ei vaikuttanut katsauskaudella merkittävästi Etteplanin liiketoimintaan. Tuotteistettujen palveluiden osuus myynnistä vahvistui erityisesti Suomessa ja avainasiakkuudet kasvoivat 21,0 prosenttia. Suunnittelukapasiteetin käyttöaste oli hyvällä tasolla katsauskaudella. Henkilöstön vaihtuvuus rasitti katsauskaudella edelleen Ruotsin liiketoimintaa. Suomessa henkilöstön vaihtuvuus oli erittäin alhaisella tasolla. 2 (15)

4 Helmikuussa Etteplan nosti suunnittelumenetelmät neljänneksi strategiseksi teemaksi täydentämään vuonna 2009 määritettyjä teemoja asiakaskeskeisyys, palveluratkaisut ja yksi Etteplan. Strategian päivitykseen yhteydessä Etteplan uudisti organisaationsa vastaamaan päivitettyä strategiaa. Uusi organisaatio astui voimaan Etteplanin johtoryhmään kuuluvat toimitusjohtaja Juha Näkin lisäksi seuraavat henkilöt: Per-Anders Gådin, Senior Vice President, Finance & IT, Veikko Lamminen, Senior Vice President, Operations Finland, Outi-Maria Liedes, Senior Vice President, Communications & Operational Development ja Mikael Vatn, Senior Vice President, Operations Sweden. Maaliskuun alussa Etteplan Oyj jatkoi panostuksiaan teknisen tuoteinformaation menetelmiin ja laajensi toimintaansa Euroopassa hankkimalla Tedopres International B.V.:n. Tedopres Internationalilla on ainutlaatuiset menetelmät teknisen tuoteinformaation sisällön tuotantoon ja jakeluun. Yritysoston seurauksena Etteplanin palveluratkaisut kattavat kaikki teknisen tuoteinformaation osa-alueet sisällöntuotannosta jakeluun. Etteplan kuuluu yritysoston jälkeen Euroopan suurimpiin ja edistyksellisimpiin teknisen tuoteinformaation yrityksiin. Etteplanin kasvumahdollisuudet paranivat yritysoston avulla merkittävästi. Etteplan pystyy tukemaan asiakkaitaan entistä tehokkaammin muun muassa kasvavan huoltoliiketoiminnan alueella. Etteplan solmi katsauskaudella useita uusia merkittäviä sopimuksia muun muassa Cargotec Oyj:n, Moventas Wind Oy:n ja Siemens AB:n kanssa. Etteplanin palveluratkaisut ovat keskeinen osa uusia toimeksiantoja. Palveluratkaisut tukevat Etteplanin liiketoimintamallin muutosta managed services - tyyppisiksi toimeksiannoiksi. John Deere nimesi Etteplan Oyj:n vuoden 2011 Partner-tason toimittajaksi John Deeren Achieving Excellence-ohjelmassa. Partner-taso on korkein Deere & Companyn toimittajilleen myöntämä luokitus. Liikevaihto Etteplanin liikevaihto vuoden ensimmäisellä neljänneksellä kasvoi 20,2 prosenttia ja oli 35,6 (1-3/2011: 29,6) miljoonaa euroa. Liikevaihdon paranemiseen vaikuttivat suunnittelupalveluiden ja teknisen tuoteinformaatiopalveluiden hyvä kysyntä sekä Etteplanin vahva markkina-asema. Orgaanisen kasvun osuus liikevaihdon kasvusta oli 90,3 prosenttia. Liikevaihdon kasvuun vaikutti lisäksi Etteplanin globaali asiakasrakenne. Asiakkaiden kasvumarkkinoille suunnattujen tuotteiden suunnittelupalvelujen liikevaihto kasvoi hyvin. Etteplanin liiketoiminta sisältää kausivaihtelun. Kausivaihteluun vaikuttavat loma-ajat sekä asiakasyritysten tuotekehitys- ja investointiprojektien ajoittuminen pääosin alkuvuoteen ja syksyyn. Kolmannen vuosineljänneksen liikevaihto on tyypillisesti muiden vuosineljännesten liikevaihtoa matalampi kesälomien vuoksi. Etteplanin ensimmäisen vuosineljänneksen liikevaihto kehittyi normaaliin kausivaihteluun verrattuna hyvin johtuen parantuneesta markkina-asemasta ja pääsiäisen ajoittumisesta toiselle vuosineljännekselle. Tulos Liikevoitto kasvoi 125,1 prosenttia ja oli 2,6 (1-3/2011: 1,2) miljoonaa euroa. Liikevoittoon vaikutti positiivisesti siirtyminen korkeamman lisäarvon palveluihin. Liiketoiminnan kulut kasvoivat 15,9 prosenttia liiketoiminnan kasvun seurauksena. Liikevoitto-prosentti parani edellisen vuoden vastaavaan jaksoon verrattuna ja oli 7,3 (3,9) %. Rahoituskulujen määrä oli 0,3 (1-3/2011: 0,2) miljoonaa euroa. Tuloslaskelman verot olivat 27,4 (28,7) prosenttia laskettuna tuloksesta ennen veroja. Verojen määrä oli 0,7 (0,3) miljoonaa euroa. Katsauskauden voitto ennen veroja oli 2,4 (1-3/2011: 1,0) miljoonaa euroa. Osakekohtainen tulos oli 0,09 (0,03) euroa. Osakekohtainen oma pääoma oli 1,04 (1,42) euroa. Sitoutuneen pääoman tuotto oli 25,5 (12,4) %. Katsauskauden voitto oli 1,7 (1-3/2011: 0,7) miljoonaa euroa. 3 (15)

5 Rahoitusasema ja liiketoiminnan rahavirta Taseen loppusumma oli 78,9 ( : 65,6) miljoonaa euroa. Liikearvo taseessa oli 39,2 ( : 36,3) miljoonaa euroa. Liikearvon kasvu aiheutuu Tedopres International B.V.:n hankinnasta ja valuuttakurssien muutoksista. Tedopresin hankinnasta syntynyt liikearvon määrä on 2,7 miljoonaa euroa. Konsernin rahavarat olivat 2,7 ( : 3,0) miljoonaa euroa. Konsernin rahoitusvelat olivat katsauskauden lopussa 23,9 ( : 20,2) miljoonaa euroa. Lyhytaikaisten käyttämättömien luottolimiittien määrä on 12,6 ( :11,8) miljoonaa euroa. Omavaraisuusaste oli 25,7 ( : 31,1) % ja siihen vaikutti ensimmäisen neljänneksen aikana tehty yritysosto. Liiketoiminnan rahavirta parani ja oli 1,6 (1-3/2011: -2,0) miljoonaa euroa. Liiketoiminnan rahavirta investointien jälkeen oli -2,9 (1-3/2011: -2,0) miljoonaa euroa. Rahavirtaa paransivat tehostunut myyntisaamisten käsittely sekä myynti. Investoinnit Konsernin bruttoinvestoinnit katsauskaudella olivat 7,4 (1-3/2011: 0,6) miljoonaa euroa. Investoinnit koostuivat pääasiassa yritysostosta ja suunnitteluohjelmistojen lisenssimaksuista. Henkilöstö Konsernin palveluksessa oli katsauskauden aikana keskimäärin (1-3/2011: 1 573) henkilöä ja katsauskauden lopussa ( : 1 574) henkilöä. Katsauskauden lopussa konsernin palveluksessa ulkomailla toimi 713 ( : 619) henkilöä. Avainhenkilöiden kannustinjärjestelmä Etteplan Oyj:n hallitus päätti maaliskuussa 2011 uuden osakepohjaisen kannustinjärjestelmän perustamisesta konsernin avainhenkilöille. Järjestelmässä on kolme ansaintajaksoa, jotka ovat kalenterivuodet 2011, 2012 ja Hallitus päättää kullekin ansaintajaksolle ansaintakriteerit ja niille asetettavat tavoitteet. Ansaintajaksolla 2011 järjestelmän kohderyhmään kuului 16 henkilöä. Ansaintajakson 2011 ansaintakriteerit olivat Etteplan-konsernin liikevoitto ja liikevaihto. Järjestelmästä maksettavat palkkiot kaikilta ansaintajaksoilta 2011, 2012 ja 2013 vastaavat yhteensä enintään noin Etteplan Oyj:n osakkeen arvoa (sisältäen myös rahana maksettavan osuuden). Etteplan Oyj:n hallitus päätti pidetyssä kokouksessa, että ansaintajaksolta 2011 ei luovuteta omia osakkeita. Ansaintajaksolla 2012 järjestelmän kohderyhmään kuuluu noin 16 henkilöä. Ansaintajakson 2012 ansaintakriteeri on Etteplan-konsernin liikevoitto. Varsinainen yhtiökokous Etteplan Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 30. maaliskuuta 2012 yhtiön toimitiloissa Vantaalla. Hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen hallituksen nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ehdotuksen mukaisesti Tapio Hakakari, Heikki Hornborg, Robert Ingman, Pertti Nupponen, Satu Rautavalta ja Teuvo Rintamäki. Yhtiökokous vahvisti tilikauden 2011 tilinpäätöksen ja myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle. Yhtiön tilintarkastajaksi valittiin KHT-yhteisö PricewaterhouseCoopers Oy, päävastuullisena tilintarkastajana KHT Mika Kaarisalo. Tilintarkastajan palkkio maksetaan yhtiön hyväksymän laskun mukaan. Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta yhdessä tai useammassa erässä yhtiön vapaalla omalla pääomalla. Omia osakkeita voidaan hankkia enintään kappaletta. Omien osakkeiden hankinta voi tapahtua muussa kuin osakkeenomistajien osakeomistuksen suhteessa eli hallituksella on mahdollisuus päättää myös suunnatusta omien osakkeiden hankinnasta. 4 (15)

6 Valtuutus sisältää oikeuden päättää yhtiön osakkeiden hankkimisesta kaikille osakkeenomistajille osoitetulla ostotarjouksella samoin ehdoin ja hallituksen päättämästä hinnasta tai julkisessa kaupankäynnissä osakkeiden hankintahetken markkinahintaan NASDAQ OMX Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä siten, että yhtiön hallussa olevien omien osakkeiden yhteenlaskettu määrä on enintään kymmenen (10) prosenttia yhtiön kaikista osakkeista. Omien osakkeiden vähimmäishankintahinta on osakkeen alin julkisessa kaupankäynnissä noteerattu markkinahinta ja enimmäishankintahinta vastaavasti osakkeen korkein julkisessa kaupankäynnissä noteerattu markkinahinta valtuutuksen voimassaoloaikana. Mikäli osakkeita hankitaan julkisessa kaupankäynnissä, osakkeet hankitaan muussa kuin osakkeenomistajien omistusten suhteessa. Tällöin omien osakkeiden hankintaan tulee olla yhtiön kannalta painava taloudellinen syy. Osakkeita voidaan hankkia käytettäväksi vastikkeena mahdollisissa yrityskaupoissa tai käytettäväksi muissa rakennejärjestelyissä. Osakkeita voidaan käyttää myös henkilöstön kannustinohjelmien toteuttamiseen. Hankitut osakkeet voidaan pitää yhtiöllä, mitätöidä tai luovuttaa edelleen. Osakkeiden hankinta alentaa yhtiön vapaata omaa pääomaa. Valtuutus on voimassa kahdeksantoista (18) kuukautta varsinaisen yhtiökokouksen päätöksestä alkaen ja päättyen Valtuutus korvaa aikaisemman vastaavan valtuutuksen. Osinko Varsinainen yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti, että tilikaudelta 2011 jaetaan osinkona 0,10 euroa osaketta kohti ja jäljelle jäävät voittovarat jätetään vapaaseen omaan pääomaan. Yhtiökokouksen päättämä osinko maksettiin osakkaalle, joka täsmäytyspäivänä oli merkitty Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön osakasluetteloon. Osingonmaksun täsmäytyspäivä oli Osinko maksettiin Osakkeet Etteplanin osakkeet on listattu NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä Small cap -markkina-arvoryhmässä Teollisuustuotteet ja -palvelut -toimialaryhmässä tunnuksella ETT1V. Yhtiön osakepääoma oli ,00 euroa ja koko osakemäärä kappaletta. Yhtiöllä on yksi osakesarja. Kaikilla osakkeilla on samanlainen oikeus osinkoon ja yhtiön varoihin. Varsinainen yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään enintään osakkeen antamisesta osakeannilla tai antamalla optio-oikeuksia tai muita osakkeisiin oikeuttavia osakeyhtiölain 10 luvun 1 :n tarkoittamia erityisiä oikeuksia yhdessä tai useammassa erässä. Valtuutus sisältää oikeuden päättää antaa joko uusia osakkeita tai yhtiön hallussa olevia omia osakkeita. Valtuutus on voimassa viisi (5) vuotta yhtiökokouksen päätöksestä alkaen ja päättyen Valtuutus korvaa aikaisemman valtuutuksen. Hallitus ei ole käyttänyt valtuutustaan. Yhtiön hallussa oli kappaletta omia osakkeita, joka vastaa 2,34 prosenttia koko osakekannasta ja äänimäärästä ( : ). Yhtiö ei ole hankkinut eikä luovuttanut tammimaaliskuussa 2012 omia osakkeita. Etteplan Oyj:n osakkeita vaihdettiin katsauskauden aikana kappaletta. Osakkeen alin kurssi oli 2,26 euroa, ylin kurssi 2,80 euroa, keskikurssi 2,54 euroa ja päätöskurssi 2,68 euroa. Osakekannan markkina-arvo oli 52,8 miljoonaa euroa. Yhtiön hallituksen jäsenet ja toimitusjohtaja omistivat osakkeita kappaletta eli 7,79 prosenttia koko osakemäärästä. Liputukset Ingman Group Oy Ab:n osuus Etteplan Oyj:n koko osake- ja äänimäärästä ylitti tehdyllä kaupalla 20 %. 5 (15)

7 Liiketoiminnan riskit ja epävarmuustekijät Etteplanin taloudellinen tulos on alttiina useille strategisille, toiminnallisille ja taloudellisille riskeille. Etteplanissa on vuonna 2011 tehty kattava riskikartoitus. Riskikartoitus on esitetty vuoden 2011 vuosikertomuksessa sivuilla Arvio katsauskauden toiminnan riskeistä ja epävarmuustekijöistä Yleisen taloudellisen kehityksen aiheuttama epävarmuus säilyi vuoden 2011 lopun kohonneella tasolla. Riski ei muuttunut katsauskauden aikana edelliseen vuosineljännekseen verrattuna. Yhtiön liiketoiminta perustuu ammattitaitoiseen henkilöstöön. Osaavien ammattilaisten saatavuus on tärkeä tekijä kannattavan kasvun ja liiketoiminnan turvaamiseksi. Katsauskaudella ammattitaitoisen henkilöstön vaikeutunut saatavuus Ruotsissa oli kasvanut liiketoimintariski, joka toteutui ja rasitti liikevaihtoa ja liikevoittoa ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Arvio lähiajan toiminnan riskeistä ja epävarmuustekijöistä Yleisen taloudellisen kehityksen aiheuttama epävarmuus on edelleen Etteplanin liiketoiminnan riski. Asiakkaiden liiketoiminnan mahdolliset ennakoimattomat muutokset aiheuttavat edelleen kasvaneen riskin Etteplanin liiketoiminnalle. Yhtiön liiketoiminta perustuu ammattitaitoiseen henkilöstöön. Osaavien ammattilaisten saatavuus on tärkeä tekijä kannattavan kasvun ja liiketoiminnan turvaamiseksi. Yhtiö ennakoi riskin säilyvän vuoden 2011 tasolla. Näkymät 2012 Etteplanin asiakkaiden tilauskantojen kehitys vaikuttaa nopeasti Etteplanin liikevaihdon kehittymiseen. Etteplanin keskeisten asiakkaiden tämänhetkiset tilauskannat ovat keskimäärin hyvällä tasolla. Arvioimme markkina-asemamme säilyvän vahvana ja tuoteratkaisujemme myynnin kehittyvän positiivisesti. Odotamme vuoden 2012 liikevaihdon ja liikevoiton kasvavan selvästi vuoteen 2011 verrattuna. Taloustiedottaminen vuonna 2012 Etteplan Oyj:n osavuosikatsaukset julkaistaan seuraavasti: Toinen neljännes 6 kk tiistaina Kolmas neljännes 9 kk keskiviikkona Hollolassa 8. toukokuuta 2012 Etteplan Oyj Hallitus Lisätietoja: Juha Näkki, toimitusjohtaja, puh (15)

8 LIITE: Tilinpäätöslyhennelmä ja liitetiedot Konsernin laaja tuloslaskelma Konsernitase Konsernin rahavirtalaskelma Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista Tilinpäätöslyhennelmän liitetiedot Tilinpäätöstiedotetta koskevaa tilintarkastuskertomusta ei ole annettu. Tiedotteet ja muu yritysinformaatio löytyvät Etteplanin internet-sivuilta osoitteesta 7 (15)

9 KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA (1 000 EUR) 1-3/ / /2011 Liikevaihto Liiketoiminnan muut tuotot Materiaalit ja palvelut Henkilöstökulut Liiketoiminnan muut kulut Poistot Liikevoitto (EBIT) Rahoitustuotot Rahoituskulut Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksesta Voitto/tappio ennen veroja Tuloverot Tilikauden voitto/tappio Muut laajan tuloksen erät Ulkomaisen tytäryhtiön nettosijoituksen suojaus Muuntoerot Käyvän arvon muutos myytävissä olevat sijoitukset Tilikauden muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen Tilikauden laaja tulos yhteensä Tilikauden tuloksen jakautuminen Emoyhtiön omistajille Määräysvallattomille omistajille Tilikauden laajan tuloksen jakautuminen Emoyhtiön omistajille Määräysvallattomille omistajille Emoyhtiön osakkeenomistajille tilikauden tuloksesta laskettu osakekohtainen tulos Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR 0,09 0,03 0,20 Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos, EUR 0,09 0,03 0,20 8 (15)

10 KONSERNITASE (1 000 EUR) VARAT Pitkäaikaiset varat Aineelliset hyödykkeet Liikearvo Muut aineettomat hyödykkeet Osuudet osakkuusyhtiöissä Myytävissä olevat sijoitukset Muut pitkäaikaiset saamiset Laskennalliset verosaamiset Pitkäaikaiset varat yhteensä Lyhytaikaiset varat Myyntisaamiset ja muut saamiset Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset Rahavarat Lyhytaikaiset varat yhteensä VARAT YHTEENSÄ OMA PÄÄOMA JA VELAT Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma Osakepääoma Ylikurssirahasto Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Omat osakkeet Muuntoerot Muut rahastot Kertyneet voittovarat Tilikauden voitto/tappio Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä Määräysvallattomat omistajat Oma pääoma yhteensä Pitkäaikaiset velat Laskennalliset verovelat Rahoitusvelat Pitkäaikaiset velat yhteensä Lyhytaikaiset velat Rahoitusvelat Ostovelat ja muut velat Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat Lyhytaikaiset velat yhteensä Velat yhteensä OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ (15)

11 KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA (1 000 EUR) 1-3/ / /2011 Liiketoiminnan rahavirta Asiakkailta saadut maksut Maksut liiketoiminnan kuluista Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja Maksetut korot ja maksut muista liiketoiminnan rahoituskuluista Saadut korot liiketoiminnasta Maksetut välittömät verot Liiketoiminnan rahavirta (A) Investointien rahavirta Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin Tytäryhtiöhankinnat Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot Lainasaamisten vähennys Investointien rahavirta (B) Rahavirta investointien jälkeen (A+B) Rahoituksen rahavirta Lyhytaikaisten lainojen nostot Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut Pitkäaikaisten lainojen nostot Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut Hybridilainan takaisinmaksu Rahoitusleasing -velkojen takaisinmaksu Maksetut osingot ja muu voitonjako Rahoituksen rahavirta (C) Rahavarojen muutos (A+B+C) lisäys (+) / vähennys (-) Rahavarat kauden alussa Valuuttakurssien muutosten vaikutus Rahavarat kauden lopussa (15)

12 LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA Taulukon sarakkeiden selitteet: A) Osakepääoma B) Ylikurssirahasto C) Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto D) Muut rahastot E) Omat osakkeet F) Muuntoerot G) Kertyneet voittovarat H) Yhteensä I) Määräysvallattomat omistajat J) Oma pääoma yhteensä (1 000 EUR) A B C D E F G H I J Oma pääoma Laaja tulos Tilikauden tulos Käyvän arvon muutos myytävissä olevat rahoitusvarat Ulkomaisen tytäryhtiön nettosijoituksen suojaus Muuntoerot Tilikauden laaja tulos yhteensä Liiketoimet omistajien kanssa Osingonjako Hybridilaina Omistusosuuden muutokset Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä Oma pääoma (15)

13 (1 000 EUR) A B C D E F G H I J Oma pääoma Laaja tulos Tilikauden tulos Käyvän arvon muutos myytävissä olevat rahoitusvarat Ulkomaisen tytäryhtiön nettosijoituksen suojaus Muuntoerot Tilikauden laaja tulos yhteensä Liiketoimet omistajien kanssa Osingonjako Osakepalkkiot Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä Oma pääoma (1 000 EUR) A B C D E F G H I J Oma pääoma Laaja tulos Tilikauden tulos Käyvän arvon muutos myytävissä olevat rahoitusvarat Ulkomaisen tytäryhtiön nettosijoituksen suojaus Muuntoerot Tilikauden laaja tulos yhteensä Liiketoimet omistajien kanssa Osingonjako Hybridilaina Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä Oma pääoma (15)

14 TILINPÄÄTÖSLYHENNELMÄN LIITETIEDOT Yleistä Etteplan-konsernin emoyhtiö on Etteplan Oyj. Etteplan Oyj (yhtiö) on suomalainen, Suomen lakien mukaan perustettu julkinen osakeyhtiö. Yhtiön kotipaikka on Hollola. Etteplan on teollisten laitteistojen suunnitteluun ja teknisen tuoteinformaation ratkaisuihin ja palveluihin erikoistunut asiantuntijayritys. Etteplanin suunnitteluosaaminen ja palvelutuotteet kattavat asiakkaan tuotteiden elinkaaren kaikki vaiheet. Asiakkaamme ovat alansa johtavia globaaleja yrityksiä, jotka toimivat esimerkiksi ajoneuvo-, lentokone- ja puolustusvälineteollisuudessa, sähkön tuotannossa ja voimansiirrossa sekä materiaalinkäsittelyssä. Etteplanilla on laaja osaaminen elektroniikan ja sulautettujen järjestelmien kehittämisessä, automaatioja sähkösuunnittelussa, mekaniikkasuunnittelussa ja teknisen tuoteinformaation ratkaisuissa ja palveluissa. Vuonna 2011 Etteplanin liikevaihto oli 119,4 miljoonaa euroa. Yhtiöllä on tällä hetkellä lähes asiantuntijaa Suomessa, Ruotsissa, Kiinassa ja Hollannissa. Etteplan on listattu NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä tunnuksella ETT1V. Etteplan Oyj:n hallitus on hyväksynyt kokouksessaan tämän osavuosikatsauksen julkistettavaksi. Laatimisperiaatteet Osavuosikatsaus on laadittu IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin ja konsernin vuositilinpäätöksessä 2011 esitettyjen laatimis- ja laskentaperiaatteiden mukaan, mutta sen laskennassa ei ole noudatettu kaikkia IAS 34 Osavuosikatsaukset standardin vaatimuksia. Osavuosikatsauksen luvut esitetään tuhansina euroina. Kaikki taulukoiden luvut ovat pyöristettyjä, jonka vuoksi yksittäisten lukujen yhteenlaskettu summa saattaa poiketa esitetystä summaluvusta. Osavuosikatsauksessa on noudatettu samoja laatimisperusteita kuin vuositilinpäätöksessä Vuositilinpäätös löytyy osoitteesta ja laatimisperiaatteet vuosikertomuksen 2011 sivuilta Tunnuslukujen laskentakaavat löytyvät tämän osavuosikatsauksen lopusta. Arvioiden käyttö Tämä osavuosikatsaus sisältää tulevaisuutta koskevia arvioita ja oletuksia, joiden lopputulos voi poiketa tehdyistä arvioista ja oletuksista. Arviot pohjautuvat johdon parhaaseen näkemykseen osavuosikatsaushetkellä. Tuloverot Konsernin tuloslaskelmassa olevat tuloverot on laskettu käyttäen verokantaa, jota sovellettaisiin vuoden odotettuun kokonaistulokseen. Vuoden arvioitu keskimääräinen efektiivinen tuloverokanta on määritetty kunkin maan osalta erikseen. Efektiivinen verokanta osavuosikatsauksessa on 27,4 % (28,7 %). Riskit Etteplanin taloudellinen tulos on alttiina useille strategisille, toiminnallisille ja taloudellisille riskeille. Kuvaus riskeistä löytyy Etteplanin vuoden 2011 vuosikertomuksesta sivuilta Yksityiskohtainen analyysi rahoitusriskeistä on Etteplanin vuoden 2011 vuosikertomuksessa sivulla (15)

15 TUNNUSLUVUT (1 000 EUR) 1-3/ / /2011 Muutos ed. vuodesta Liikevaihto ,2 % Tulos ennen rahoituseriä, veroja, poistoja ja osuutta osakkuusyhtiöiden tuloksesta (EBITDA) ,3 % EBITDA, % 8,7 5,2 7,1 Liikevoitto (EBIT) ,1 % EBIT, % 7,3 3,9 5,8 Voitto/tappio ennen veroja ,8 % Voitto/tappio ennen veroja, % 6,7 3,5 5,3 Oman pääoman tuotto, % 34,4 10,3 18,6 Sitoutuneen pääoman tuotto (ROCE) ennen veroja, % 25,5 12,4 17,6 Omavaraisuusaste, % 25,7 41,5 31,1 Korolliset bruttovelat ,8 % Nettovelkaantumisaste, % 104,8 34,2 84,9 Taseen loppusumma ,9 % Bruttoinvestoinnit ,8 % Tulos/osake, EUR 0,09 0,03 0,20 200,0 % Tulos/osake, EUR laimennusvaikutuksella oikaistu 0,09 0,03 0,20 200,0 % Osakekohtainen oma pääoma, EUR 1,04 1,42 1,04-26,8 % Henkilöstö keskimäärin ,7 % Henkilöstö kauden lopussa ,9 % 14 (15)

16 TUNNUSLUKUJEN LASKENTAKAAVAT Oman pääoman tuottoprosentti (ROE) (tulos ennen veroja ja määräysvallattomien omistajien osuutta verot ) x 100 (oma pääoma + määräysvallattomien omistajien osuus) keskiarvo Sitoutuneen pääoman tuottoprosentti (ROCE), ennen veroja (tulos ennen veroja ja määräysvallattomien omistajien osuutta + korkokulut ja muut rahoituskulut) x 100 (taseen loppusumma - korottomat velat) keskiarvo Omavaraisuusaste (%) (oma pääoma + määräysvallattomien omistajien osuus) x 100 taseen loppusumma - saadut ennakot Nettovelkaantumisaste (%) (korollinen vieras pääoma rahat ja pankkisaamiset ja rahoitusarvopaperit) x 100 oma pääoma + määräysvallattomien omistajien osuus Osakekohtainen tulos (tulos ennen veroja ja määräysvallattomien omistajien osuutta - verot - määräysvallattomien omistajien osuus - hybridilainan korot verovaikutuksella oikaistuna) osakkeiden osakeantioikaistu keskimääräinen lukumäärä tilikauden aikana Osakekohtainen oma pääoma oma pääoma osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä tilinpäätöspäivänä 15 (15)