DESTIA-KONSERNIN OSAVUOSIKATSAUS TAMMI-MAALISKUULTA 2012

Transkriptio

1 TOIMIVAMPI MAAILMA

2 1 (10) DESTIA-KONSERNIN OSAVUOSIKATSAUS TAMMI-MAALISKUULTA 2012 Tammi-maaliskuu 2012 Liikevaihto nousi edellisvuoteen verrattuna 11,6 prosenttia ja oli 98,1 miljoonaa euroa. Liiketulos oli edellisvuotta parempi ja oli 0,2 miljoonaa euroa (-5,5). Norjan tappiollinen toiminta on lopetettu. Konsernin kassavirran vahva positiivinen kehitys jatkui. Tilauskanta oli 731,4 miljoonaa euroa. Destia arvioi koko vuoden liikevaihdon kasvavan hieman ja liiketuloksen olevan selvästi positiivinen. Avainluvut (IFRS), Milj. EUR 1-3/ / /2011 Liikevaihto, jatkuvat toiminnot 98,1 87,9 492,5 Liiketulos, jatkuvat toiminnot 0,2-5,5 8,4 % liikevaihdosta 0,2-6,3 1,7 Katsauskauden tulos, jatkuvat toiminnot -0,1-6,1 3,5 % liikevaihdosta -0,1-6,9 0,7 Katsauskauden tulos -0,9-7,0-13,0 Henkilöstö keskimäärin Tilauskanta katsauskauden lopussa 731,4 636,6 805,1 Toimintaympäristö Maa- ja vesirakentamisen suhdannekatsaukset ovat markkina- ja kustannuskehityksen osalta toisistaan poikkeavia eri tutkimuslaitosten kesken. Yhtiö arvioi, että maa- ja vesirakentamisen markkina on Destian palvelutarjonnan näkökulmasta viime vuotta parempi. Viimevuotisen kustannusnousun arvioidaan olevan tasaantumassa lukuun ottamatta öljypohjaisten hyödykkeiden kustannuksia. Infrarakentamisen työllisyysvaikutus vaihtelee alueittain. Suurin kysyntä kohdistuu asutuskeskusten läheisyyteen sekä Etelä- ja Kaakkois-Suomeen. Isojen hankkeiden keskittymisestä johtuen osalla alueista on niukkuutta kokeneista projektinjohtoresursseista. Hallituksen kehysriihessä hyväksyttiin hallituskauden suuret hankkeet vuosille Ohjelman koko on 1,0 miljardia euroa, ja se sisältää Destian kannalta merkittävät seuraavat hankkeet: E18 Hamina Vaalimaa, E18 Vaalimaan rekkaliikenteen odotusalue, Vt 3 Tampere Vaasa (Laihian kohta), Vt 5 Mikkeli Juva, Vt 6 Taavetti Lappeenranta, Vt 8 Turku Pori, Riihimäen kolmioraide, Ylivieska Iisalmi Kontiomäki ratayhteyden parantaminen ja sähköistys, Rauman meriväylä, Kehä I:n parantaminen, Helsinki Riihimäkirataosan kapasiteetin lisääminen, Kehä III:n kehittäminen (E18), Vt 22 Oulu Kajaani, Vt 4 Rovaniemen kohta, tie-, meri- ja rautatieliikenteen ohjausjärjestelmien uusiminen sekä Helsingin ratapihan parantaminen. (Liikenne- ja viestintäministeriö ) Tilauskanta ja saadut tilaukset Konsernin vertailukelpoinen tilauskanta kasvoi 14,9 prosenttia ja oli maaliskuun lopussa 731,4 ( : 636,6) miljoonaa euroa. Rakentamisen markkinatilanteesta johtuen on katsauskauden alussa Kalasatamaprojektin osalta sovittu SRV:n kanssa, että kokonaisprojekti jaetaan erillisiksi osaprojekteiksi. Tästä johtuen Destian koko tilauskannan arvoa on laskettu noin 60 miljoonalla eurolla. Destia on voittanut Uudenmaan ELY-keskuksen (Elinkeino-, liikenne- ja ympäristökeskus) kilpailuttaman siltojen ylläpitourakan vuosille Kaksivuotinen sopimus sisältää myös mahdollisuuden optioon vuosista yhteisesti sopien. Siltojen korjaustyöt kohdistuvat Uudenmaan, Kanta- ja Päijät-Hämeen alueille.

3 2 (10) Destia on voittanut Hattulan Kotirinteen asuinalueen kunnallistekniikan kokonaisurakan. Kokonaisurakan tilaajia ovat Hattulan kunta, Hämeenlinnan Seudun Vesi Oy, Vattenfall Verkko Oy ja AinaCom Oyj. Työt sisältävät noin 34 hehtaarin asemakaava-alueen kadut ja kunnallistekniikan. Työt alkoivat helmikuussa ja päättyvät lokakuussa. Destia urakoi Nilsiän kaupungille Simola Sieraniemi-yhdystien rakentamisen. Yhdystie tulee olemaan rinnakkaisväylä Nilsiän keskustasta Tahkon matkailualueelle. Urakka sisältää uuden ajoradan ja kevytliikenneväylän rakentamisen noin 2,9 kilometrin matkalle. Urakka valmistuu pääosin marraskuuhun 2012 mennessä. Kokonaisuudessaan työt saadaan päätökseen elokuuhun 2013 mennessä. Maanteiden alueurakoiden ensimmäisellä kilpailutuskierroksella Destia voitti viidestä alueurakasta neljä, joista Sastamalan ja Kiuruveden urakat ovat viisivuotisia sekä Kitee ja Kokkola seitsemänvuotisia. Liikevaihto Destian liikevaihto oli jatkuvista toiminnoista 98,1 (87,9) miljoonaa euroa. Kasvu edellisvuodesta oli 11,6 prosenttia. Tulos Liiketulos oli jatkuvista toiminnoista 0,2 (-5,5) miljoonaa euroa. Perinteisesti ensimmäinen vuosineljännes on talvikauden alhaisista volyymeista johtuen heikko. Isojen projektien takia liikevaihto kasvoi, minkä seurauksena liiketulos kääntyi positiiviseksi. Talven vaihtelevat lämpötilat ja runsaslumisuus aiheuttivat hoidossa sekä projekteilla lisäkustannuksia. Maaliskuussa Destian norjalainen tytäryhtiö Alpha Veg AS päätti hakeutua konkurssiin, koska yhtiön liiketoiminta on ollut pitkään raskaasti tappiollista. Tytäryhtiön hallitus teki päätöksen konkurssiin hakeutumisesta, koska Destia päätti olla jatkamatta sen toiminnan pääomittamista. Norjan liiketoimintojen tulosvaikutus esitetään lopetettavissa liiketoiminnoissa. Tase ja rahavirta Konsernitaseen loppusumma oli maaliskuun lopussa 242,0 (221,8) miljoonaa euroa. Omavaraisuusaste oli 28,7 % (33,9 %), nettovelkaantumisaste -3,9 % (71,1 %) ja sijoitetun pääoman tuotto -1,4 % (6,5 %). Konsernin kassavirran kehitys oli vahvasti positiivinen. Tammi-maaliskuun 2012 rahavirta muodostui liiketoiminnan rahavirrasta 9,8 (2,6) miljoonaa euroa, investointien rahavirrasta 0,7 (-0,1) miljoonaa euroa ja rahoituksen rahavirrasta, joka oli 0,0 (-10,8) miljoonaa euroa. Taseen mukaiset rahavarat katsauskauden lopussa olivat 64,2 (18,0) miljoonaa euroa. Konsernin korollisen velan määrä laski 2,2 miljoonalla eurolla vuoden ensimmäisen neljänneksen aikana 61,9 (65,6) miljoonaan euroon. Nettorahoituskulut olivat 0,6 (0,5) miljoonaa euroa, mikä oli 0,6 % (0,6 %) liikevaihdosta. Korollinen nettovelka katsauskauden lopussa oli -2,3 (47,6) miljoonaa euroa eli yhtiö oli nettovelaton. Investoinnit ja yrityskaupat Vuoden ensimmäisen neljänneksen bruttoinvestoinnit olivat yhteensä 0,3 (0,5) miljoonaa euroa. Investoinnit olivat kalustoinvestointeja.

4 3 (10) Henkilöstö Konsernin henkilömäärä oli keskimäärin katsauskaudella (1 845) henkilöä. Maaliskuun lopun henkilömäärä oli (1 823), joista vakinaisia oli (1 717) ja määräaikaisia 73 (106) henkilöä. Muutos edellisvuoteen johtuu aikaisemmin toteutetuista henkilöstösopeutuksista, asfaltti- ja päällystystoimintojen myynnin yhteydessä toteutuneesta henkilöstön siirtymisestä NCC:n palvelukseen ja Destian vetäytymisestä Pohjois-Norjasta. Liiketoiminnan kausiluonteisuudesta johtuen henkilömäärä vaihtelee vuoden aikana ja on korkeimmillaan kesällä. Infra-alan työntekijöitä ja toimihenkilöitä koskevat työehtosopimukset solmittiin Sopimuskausi kummassakin sopimuksessa on Lähiajan riskit ja epävarmuustekijät Destia-konsernin strategian ja lähiajan tavoitteiden toteutumiseen voivat vaikuttaa kielteisesti merkittävät taloustilanteen muutokset. Destian kannalta oleellista on onnistuminen kevään 2012 hoidon alueurakkakierroksella. Myös suurten investointiprojektien tarjouskilpailuissa menestyminen on Destialle tärkeää. Ratamarkkinan avautuminen on edellytys Destian rataliiketoiminnan menestymiselle. Projektien kannattavuuteen epävarmuutta luovat panoshintojen mahdollinen nousu, johon vaikuttavat öljypohjaisten hyödykkeiden kustannusten epävarmuus. Projektitoiminnassa riskejä liittyy myös projektien toteuttamiseen, erityisesti kun niitä toteutetaan uusilla urakkamuodoilla ja -tekniikoilla tai uusilla liiketoimintaalueilla. Riskiksi voi muodostua myös osaavan projektihenkilöstön riittävyys alueilla, johon projektit yhtäaikaisesti painottuvat. Yhtiökokouksen päätöksiä Destian varsinainen yhtiökokous pidettiin Yhtiökokous vahvisti vuoden 2011 tilinpäätöksen ja myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle tilikaudelta Yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti, että päättyneeltä tilikaudelta ei jaeta osinkoa. Tilikaudeksi 2012 yhtiökokous valitsi Destia Oy:n tilintarkastajaksi KHT-yhteisö Deloitte & Touche Oy:n. Päävastuullisena tilintarkastajana toimii KHT Tapani Vuopala. Yhtiökokous vahvisti hallituksen jäsenten määrän viideksi ja nimitti uudelleen hallituksen puheenjohtajaksi Karri Kaitueen ja varapuheenjohtajaksi Matti Mantereen. Hallituksen uudeksi jäseneksi valittiin Valtioneuvoston kanslian omistajaohjausosaston finanssineuvos Kalevi Alestalo ja muiksi hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen Elina Engman ja Solveig Törnroos-Huhtamäki. Yhtiökokous päätti pitää hallituksen jäsenten palkkiot entisellään. Katsauskauden jälkeiset tapahtumat Maanteiden kunnossapidon alueurakoiden 2. ja 3. kilpailutuskierroksella Destia voitti kymmenestä alueurakasta neljä. Voitetut viisivuotiset urakat ovat Heinola, Lahti, Pello ja Siikalatva. Näkymät vuodelle 2012 Infra-alan kysynnän elpymisen arvioidaan ajoittuvan vuosille , jolloin suuret hankkeet, kuten PPPja allianssihankkeet ovat täydessä käynnissä. Kokonaismarkkinan arvioidaan olevan vuonna 2012 edellisvuotta parempi. Julkisten hankkeiden suunnitelma sisältää muun muassa Tampereen rantaväylän,

5 4 (10) E18 Hamina -urakkaosa 2:n ja Kokkola Ylivieska-ratahankkeen. Maailman ja Euroopan talouden kehitykseen liittyvä epävarmuus saattaa kuitenkin vaikuttaa uusien suunniteltujen hankkeiden käynnistymiseen. Destian olemassa oleva vahva tilauskanta sekä kannattavuuden parantamiseen tähtäävät toimenpiteet vaikuttavat vuoden 2012 näkymiin myönteisesti. Edelleen positiivisesti kehittyneen kassavirran perusteella on lisäviitteitä siitä, että ydinliiketoimintojen projektien kannattavuus on keskimäärin parantunut. Destia-konsernin vuoden 2012 liikevaihdon arvioidaan kasvavan edellisvuodesta hieman ja liiketuloksen olevan selvästi positiivinen. Vantaalla 2. toukokuuta 2012 Destia Oy Hallitus Lisätietoa antavat: toimitusjohtaja Hannu Leinonen, p sekä talous- ja rahoitusjohtaja Pirkko Salminen, p Destia-konserni julkaisee seuraavat vuoden 2012 osavuosikatsaukset Q ja Q

6 5 (10) KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA IFRS Milj. EUR Jatkuvat toiminnot Liikevaihto 98,1 87,9 492,5 Liiketoiminnan muut tuotot 0,8 0,7 10,7 Materiaalit ja palvelut 66,1 60,3 339,1 Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut 20,6 21,0 88,1 Poistot 3,6 4,6 17,9 Arvonalentumiset 0,0 0,0 1,2 Liikearvon arvonalentuminen 0,0 0,0 1,6 Liiketoiminnan muut kulut 8,4 8,2 46,9 Liiketulos 0,2-5,5 8,4 Rahoitustuotot 0,1 0,2 0,7 Rahoituskulut 0,7 0,7 4,3 Tulos ennen veroja -0,4-6,0 4,8 Tuloverot -0,3 0,1 1,3 Katsauskauden tulos jatkuvista toiminnoista -0,1-6,1 3,5 Lopetetut toiminnot Katsauskauden tulos lopetetuista toiminnoista -0,8-0,9-16,5 Katsauskauden tulos -0,9-7,0-13,0 Muut laajan tuloksen erät Rahavirran suojaukset -0,3 1,2-1,7 Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot 0,0 0,0 1,0 Muuntoerot 0,0 0,0 0,0 Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot 0,1-0,3 0,1 Katsauskauden muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen -0,2 0,9-0,6 Katsauskauden laaja tulos yhteensä -1,1-6,1-13,6 Katsauskauden tulos ja katsauskauden laaja tulos kuuluvat emoyrityksen omistajille. Osakekohtainen tulos yhteensä (euroa) -1,30-10,27-19,12

7 6 (10) KONSERNIN TASE IFRS Milj. EUR VARAT Pitkäaikaiset varat Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 65,3 95,5 71,8 Liikearvo 17,0 20,2 17,0 Muut aineettomat hyödykkeet 2,6 2,7 2,7 Eläkesaaminen 1,1 0,0 1,1 Myytävissä olevat rahoitusvarat 1,6 2,2 1,7 Muut rahoitusvarat 0,0 1,3 0,0 Laskennalliset verosaamiset 5,7 7,3 5,1 Pitkäaikaiset varat yhteensä 93,3 129,2 99,4 Lyhytaikaiset varat Vaihto-omaisuus 25,1 24,4 25,4 Myyntisaamiset ja muut saamiset 59,4 50,2 83,5 Rahavarat 64,2 18,0 53,7 Lyhytaikaiset varat yhteensä 148,7 92,6 162,6 Varat yhteensä 242,0 221,8 262,0 OMA PÄÄOMA JA VELAT Emoyrityksen omistajille kuuluva oma pääoma Osakepääoma 17,0 17,0 17,0 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 56,4 56,4 56,4 Muut erät -1,4 0,9-1,2 Kertyneet voittovarat -13,7-7,5-12,8 Emoyrityksen omistajille kuuluva oma pääoma 58,3 66,8 59,4 Pitkäaikaiset velat Laskennalliset verovelat 2,4 3,8 2,4 Eläkevelvoitteet 0,2 Varaukset 7,4 8,9 7,6 Rahoitusvelat 61,1 64,6 63,3 Pitkäaikaiset velat yhteensä 70,9 77,5 73,3 Lyhytaikaiset velat Ostovelat ja muut korottomat velat 55,2 42,8 76,5 Varaukset 15,8 9,1 18,5 Rahoitusvelat 3,2 1,1 3,0 Saadut ennakot 38,6 24,5 31,3 Lyhytaikaiset velat yhteensä 112,8 77,5 129,3 Oma pääoma ja velat yhteensä 242,0 221,8 262,0

8 7 (10) KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA IFRS Milj. EUR 1-3/ / /2011 LIIKETOIMINNAN RAHAVIRRAT Asiakkailta saadut maksut 118,4 112,1 497,0 Maksut toimittajille ja henkilöstölle -108,3-109,5-465,3 Maksetut korot 0,0 0,0-2,6 Saadut korot 0,0 0,2 0,6 Muut rahoituserät -0,1-0,2-0,6 Maksetut verot -0,2 0,0-0,1 Liiketoiminnan nettorahavirta 9,8 2,6 29,0 INVESTOINTIEN RAHAVIRRAT Investoinnit aineettomiin ja aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin -0,3-0,5-4,7 Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden myynti 1,0 0,4 15,2 Investoinnit muihin sijoituksiin 0,0 0,0-0,1 Luovutustulot muista sijoituksista 0,0 0,0 0,3 Investointien nettorahavirta 0,7-0,1 10,7 RAHOITUKSEN RAHAVIRRAT Lyhytaikaisen rahoituksen lisäys (+) 0,2 0,0 5,3 Lyhytaikaisen rahoituksen vähennys (-) -0,1-10,6-16,6 Rahoitusleasing velan takaisinmaksut -0,1-0,2-1,0 Rahoituksen nettorahavirta 0,0-10,8-12,3 Rahavarojen muutos 10,5-8,3 27,4 Rahavarat tilikauden alussa 53,7 26,3 26,3 Rahavarat tilikauden lopussa 64,2 18,0 53,7

9 8 (10) LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA Milj. EUR Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma Oman pääoman muutos 2010 Suojausinstrumenttien SVOP Osakepääoma rahasto rahasto Muuntoerot Voittovarat Yhteensä Oma pääoma ,0 0,1 56,4-0,1-0,5 72,9 Laaja tulos Tilikauden tulos -7,0-7,0 Muut laajan tuloksen erät: Muuntoerot Rahavirran suojaus 0,9 0,9 Tilikauden laaja tulos yhteensä 0,9-7,0-6,1 Oma pääoma yhteensä ,0 1,0 56,4-0,1-7,5 66,8 Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma Suojaus- Osakepääoma instrumenttien rahasto SVOP rahasto Muuntoerot Voittovarat Yhteensä Oma pääoma ,0-1,2 56,4 0,0-12,8 59,4 Laaja tulos Tilikauden tulos -0,9-0,9 Muut laajan tuloksen erät: Muuntoerot Rahavirran suojaus -0,2-0,2 Tilikauden laaja tulos yhteensä -0,2-0,9-1,1 Oma pääoma yhteensä ,0-1,4 56,4 0,0-13,7 58,3 Liitetiedot Tämä osavuosikatsaus on laadittu IFRS:n kirjaamis- ja arvostamisperiaatteita noudattaen, mutta sen laadinnassa ei ole noudatettu kaikkia IAS 34 -standardin vaatimuksia. Osavuosikatsausta tulee lukea yhdessä vuoden 2011 tilinpäätöksen kanssa voimaan tulleet uudistetut standardit ja tulkinnat eivät ole vaikuttaneet katsauskaudella esitettyihin lukuihin.

10 9 (10) KONSERNIN TUNNUSLUKUTAULUKKO Milj. EUR 1-3/ / /2011 Liikevaihto, jatkuvat toiminnot 98,1 87,9 492,5 Muutos edellisestä vuodesta % 11,6 Liiketulos, jatkuvat toiminnot 0,2-5,5 8,4 % liikevaihdosta 0,2-6,3 1,7 Katsauskauden tulos, jatkuvat toiminnot -0,1-6,1 3,5 % liikevaihdosta -0,1-6,9 0,7 Katsauskauden tulos -0,9-7,0-13,0 Bruttoinvestoinnit 0,3 0,5 5,2 % liikevaihdosta 0,3 0,6 1,1 Taseen loppusumma 242,0 221,8 262,0 Oma pääoma 58,3 66,8 59,4 Omavaraisuusaste, % 1) 28,7 33,9 25,7 Nettovelkaantumisaste (Gearing)% 2) -3,9 71,1 17,5 Korollinen vieras pääoma 61,9 65,6 64,1 Current Ratio 3) 1,3 1,2 1,3 Quick Ratio 4) 1,5 1,0 1,3 Oman pääoman tuotto, % 5) -11,7 10,2-19,6 Sijoitetun pääoman tuotto, % 6) -1,4 6,5-5,4 Tulos/osake EUR -1,30-10,27-19,12 Oma pääoma/osake EUR 85,7 98,3 87,3 Henkilöstö keskimäärin Tilauskanta 731,4 636,6 805,1 Tutkimus- ja kehittämistoiminnan menot 0,5 0,2 1,1 % liiketoiminnan muista kuluista 6,0 2,4 2,3 Kaavat: 1) (Oma pääoma / (taseen loppusumma - saadut ennakot))*100 2) ((Korolliset velat - rahat, pankkisaamiset ja rahoitusarvopaperit) / (Oma pääoma)*100 3) (Vaihto-omaisuus + rahoitusomaisuus) / Lyhytaikainen vieras pääoma 4) Rahoitusomaisuus ilman osatuloutussaamisia / Lyhytaikaiset velat ilman ennakkomaksuja 5) (Tilikauden tulos / (Oma pääoma keskimäärin)*100 (aloittava ja päättävä tase) 6) (Tulos ennen veroja + korkokulut ja muut rahoituskulut) / (sijoitetun pääoman keskiarvo)*100 (taseen loppusumma - korottomat velat - pakolliset varaukset, aloittava ja päättävä tase) Kohdissa 5 ja 6 tulos konvertoitu vuositulokseksi (12 kk taaksepäin).

11 10 (10) KONSERNIN VASTUUSITOUMUKSET Milj. EUR Velat, joiden vakuudeksi annettu kiinnityksiä Lainat rahoituslaitoksilta 0,1 0,1 0,1 Annetut kiinnitykset 0,4 0,4 0,4 Pantatut talletukset 0,1 Pankkitakaukset 86,1 78,1 97,8 Vuokravastuut Yhden vuoden kuluessa 2,8 3,0 4,0 Yli vuoden, enintään viiden vuoden kuluessa 4,8 7,1 5,6 Yli viiden vuoden kuluessa 0,2 0,1 0,2 KONSERNIN JOHDANNAISSOPIMUKSET Milj. EUR Valuuttajohdannaiset Nimellisarvo 4,0 6,8 3,0 Käypä arvo -0,1-0,1 0,0 Korkojohdannaiset Nimellisarvo 60,0 60,0 60,0 Käypä arvo -2,4 0,8-2,1 Hyödykejohdannaiset Nimellisarvo 1,1 1,1 0,9 Käypä arvo 0,1 0,5 0,0 Nimellisarvot ja käyvät arvot on esitetty nettomääräisinä. Käypä arvo osoittaa arvion johdannaisista realisoituvasta tuloksesta, mikäli sopimukset olisi suljettu katsauskauden lopussa. OSAKKEET JA OSAKEOMISTUS Omistaja kpl EUR/osake % Äänivalta Koko Osakepääoma EUR Suomen valtio ääni/osake Osavuosikatsauksen tiedot ovat tilintarkastamattomia.