Turvatiimi Oyj Johdon osavuotinen selvitys 6.11.2013 klo 12.15 TURVATIIMI OYJ:N JOHDON OSAVUOTINEN SELVITYS AJALTA 1.1. 6.11.2013 TURVATIIMILTÄ VOITOLLINEN TULOS KOLMANNELTA VUOSINELJÄNNEKSELTÄ Turvatiimin kannattavuuskehitys oli vahvaa kolmannella vuosineljänneksellä ja yhtiö saavutti vuosineljänneksellä positiivisen liiketuloksen 90,5 tuhatta euroa. Edellisen vuoden vastaavan ajan liiketulos oli -608,4 tuhatta euroa ja ilman kertaluonteisia eriä -138,0 tuhatta euroa. KONSERNIN AVAINLUVUT 1 000 EUR 7-9/2013 7-9/2012 1-9/2013 1-9/2012 1-12/2012 Liikevaihto 9 508,5 9 766,6 28 698,8 28 402,7 38 072,7 Käyttökate 358,2-328,5 772,1-1 423,8-1 647,9 Liiketulos 90,5-608,4-55,9-2 778,6-3 306,9 Katsauskauden tulos 33,6-682,9-174,0-2 901,6-3 481,5 Osakekohtainen tulos 0,00-0,01 0,00-0,07-0,08 Omavaraisuusaste % 37,4 % 38,7 % 37,1 % Nettovelkaantumisaste % 61,5 % 41,1 % 50,5 % Henkilömäärä (henkilötyövuosiksi muutettuna) 760 762 729 Yhtiön liiketulos 1.1. 30.9.2013 oli -55,9 tuhatta euroa ja ilman kertaeriä niukasti positiivinen 4,1 tuhatta euroa. Vertailukauden liiketulos oli - 2 778,6 tuhatta euroa ja ilman kertaeriä -1 077,3 tuhatta euroa. Yhtiö pystyi parantamaan vertailukelpoista liiketulostaan noin 1,1 miljoonalla eurolla verrattuna edellisen vuoden vastaavaan aikaan. Yhtiön liiketoiminnan myönteiseen kehitykseen vaikuttivat etenkin onnistuneesti, jo edellisen vuoden puolella aloitetut, kustannussäästö- ja tehostamistoimenpiteet sekä liiketoimintakaupat. Samanaikaisesti yhtiö on uusinut palveluilmeensä ja lupauksensa, mikä on saanut markkinoilta erittäin myönteisen vastaanoton. Yhtiön liiketoiminta on kehittynyt suunnitelmien mukaisesti myös kolmannen vuosineljänneksen jälkeen. Henkilöstövaltaisella toimialalla yhtiön tuloskehitykseen liittyy kausiluonteisuutta. Toiselle ja erityisesti neljännelle vuosineljännekselle sijoittuvat juhlapyhät nostavat yhtiön henkilöstökustannuksia aiheuttaen kausiluonteista vaihtelua vuosineljänneksiin. Sen sijaan kolmannelle vuosineljännekselle ei kohdistu edellä mainittua kalenterirasi-
tusta. Lisäksi ensi vuoden alussa alkavat uudet toimeksiantosopimukset tulevat aiheuttamaan neljännelle vuosineljännekselle keskimääräistä suuremmat työntekijöiden perehdytys- ja koulutuskulut. Kuluvan vuoden aikana turvallisuuspalveluissa markkinatilanne on ollut haastava tiukan hintakilpailutilanteen sekä yleisen epävarman taloustilanteen takia, mikä on hidastanut yhtiön liikevaihdon kasvua. Yhtiön liikevaihto 1.1. - 30.9.2013 oli 28 698,8 tuhatta euroa, jossa kasvua edellisen vastaavaan aikaan verrattuna oli vain 1,0 %. Vallitsevassa kireässä hintakilpailutilanteessa yhtiö ei ole tavoitellut kasvua kannattavuustavoitteistaan tinkien. Yhtiö kehittää aktiivisesti uusia palveluratkaisuja ja rakenteellisia uudistuksia, joiden tavoitteena on mahdollistaa yhtiön pitkänaikavälin liikevaihdon kasvu- ja kannattavuustavoitteen täyttyminen. Yhtiön pitkän aikavälin tavoitteena on saavuttaa vähintään 10 %:n vuosittainen liikevaihdon kasvu sekä vähintään 6 %:n käyttökate. NÄKYMÄT VUODELLE 2013 Yhtiö pitää 16.9.2013 tiedotetun näkymänsä ennallaan. Yhtiö ennustaa kuluvan vuoden liikevaihdon asettuvan samalle tasolle kuin edellisenä vuonna. (Vuoden 2012 liikevaihto oli 38,1 miljoonaa euroa.) Yhtiö ennustaa koko vuoden käyttökatteen ilman kertaluonteisia eriä olevan positiivinen välillä 0,4 miljoonaa 0,8 miljoonaa euroa ja koko vuoden liiketuloksen ilman kertaluonteisia eriä olevan merkittävästi parempi kuin edellisenä vuonna.(vuoden 2012 käyttökate ilman kertaluonteisia eriä oli -0,51 miljoonaa euroa ja liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli -1,61 miljoonaa euroa.) KATSAUS TOIMINTAYMPÄRISTÖÖN Turvallisuuspalvelumarkkinan hintakilpailutilanne on kireä. Tilannetta on kiristänyt alalla toimivien yritysten suuri lukumäärä suhteutettuna kokonaismarkkinan kokoon sekä aggressiivinen markkinaosuustaistelu palvelutuottajien välillä erityisesti hintakilpailun muodossa. Tästä johtuen arvioimme, että toimialalla on odotettavissa konsolidaatiota, rakennemuutoksia ja muita yritysjärjestelyitä lähivuosien aikana. Toisaalta, arvioimme myös että ulkoistamisten ja yksityistämisten kautta toimialaan kohdistuu kasvuodotuksia tulevaisuudessa. Arviomme mukaan kansainvälisen talouden hitaasti paranevat näkymät pitävät edelleen yllä taloudellista epävarmuutta, mikä voi viivästyttää asiakkaiden hankintapäätöksiä ja osaltaan heikentää turvapalveluiden ja -tuotteiden kysyntää lähitulevaisuudessa. Turvallisuuspalvelualalla on 31.5.2014 asti voimassa oleva työehtosopimus, jonka perusteella vartijoiden palkat nousivat 1.5.2013. Seuraavan työehtosopimusneuvottelukierroksen odotetaan noudattavan työllisyys ja kasvusopimuksen linjaa, ja tulevat neuvottelutulokset tulevat näkymään toiminnassa ja palvelutuotantokustannuksissa uuden työehtosopimuksen tullessa voimaan. Suomalaisen palvelutyönantajan näkökulmasta alakohtaisella neuvottelukierroksella tärkeitä teemoja ovat työllistämisen ja työllistymisen houkuttelevuuden lisääminen, työehtojen joustavuuden lisääminen sekä palvelualojen kilpailuedellytysten parantaminen. YHTIÖKOKOUS Turvatiimi Oyj:n 21.3.2013 pidetty varsinainen yhtiökokous vahvisti tilinpäätöksen vuodelta 2012 ja myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle. Yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti, että tilikauden 1.1. - 31.12.2012 tappio siirretään voitto- ja tappiotilille ja että osinkoa ei jaeta.
Hallitukseen päätettiin valita viisi jäsentä. Hallituksen jäseniksi valittiin Benedict Wrede, Martin Forss, Mikael Lönnroth, Petri Peltomaa ja Mia Åberg. Hallitus valitsi yhtiökokouksen jälkeen pitämässään järjestäytymiskokouksessa puheenjohtajakseen Benedict Wreden ja varapuheenjohtajaksi Mia Åbergin. Hallituksen jäsenille päätettiin maksaa seuraavat palkkiot: hallituksen puheenjohtaja 2.000 euroa kuukaudessa, hallituksen varapuheenjohtaja 1.500 euroa kuukaudessa, tarkastusvaliokunnan puheenjohtaja 1.500 euroa kuukaudessa, hallituksen muut jäsenet 1.000 euroa kuukaudessa. Hallituksen valiokuntien kokouksista sekä yhtiön koolle kutsumista työryhmäkokouksista, joihin hallituksen jäsen osallistuu yhtiön kutsumana asiantuntijana, maksetaan erillisenä kokouspalkkiona 150 euroa/jäsen/kokous. Matkakulut päätettiin korvata yhtiön kulukorvauskäytännön mukaisesti. Yhtiökokous päätti vähentää yhtiön osakkeiden lukumäärää osakepääomaa alentamatta siten, että kymmenen (10) vanhaa osaketta yhdistetään yhdeksi (1) uudeksi osakkeeksi OYL 15 luvun 9 :ssä säädetyssä tarkoituksessa ja pykälän mukaista menettelyä noudattaen. Osakkeiden yhdistämisen tarkoituksena oli osakkeen kaupankäynnin edellytysten ja hinnan muodostuksen parantaminen sekä yksittäisen osakkeen arvon kasvattaminen. Kaupankäynti yhdistetyillä osakkeilla alkoi 27.3.2013. Osakkeiden yhdistämisen jälkeen osakkeiden lukumäärä oli 58.541.000 kappaletta. Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään enintään 29.270.500 osakkeen antamisesta osakeannilla ja/tai antamalla osakeyhtiölain 10 luvun 1 :n mukaisia osakkeisiin oikeuttavia erityisiä oikeuksia (mukaan lukien optiooikeudet) yhdessä tai useammassa erässä. Hallitus voi päättää antaa joko uusia osakkeita tai yhtiön hallussa mahdollisesti olevia omia osakkeita. LIIKEVAIHTO JA TULOS 1.1. 30.9.2013 Turvatiimi-konsernin liikevaihto kaudella 1.1. 30.9.2013 oli 28 698,8 tuhatta euroa (28 402,7). Liikevaihto kasvoi 1,0 %:lla verrattuna edellisen vuoden vastaavaan aikaan. Yhtiön kuluvan vuoden liikevaihdon kehitys ei ole ollut tavoitteiden mukaista. Vuoden 2012 lopussa toteutetut liiketoimintakaupat ja Turvatiimi-Yrittäjä toiminnan kasvu ovat vaikuttaneet positiivisesti yhtiön liikevaihtoon. Sen sijaan yhtiön uusasiakashankintaa on vaikeuttanut alalla vallitseva aggressiivinen markkinaosuustaistelu ja hintakilpailutilanne. Turvatiimi-konsernin käyttökate kaudella 1.1. 30.9.2013 parani noin 2,2 miljoonalla eurolla ja oli 772,1 tuhatta euroa (- 1 423,8). Käyttökatetta heikensi henkilöjärjestelyistä kirjattu 60 tuhannen euron kertaluonteinen kulu. Vertailukauden käyttökate sisältää henkilöjärjestelyistä ja vahingonkorvauksesta aiheutuneita kertaluonteisia kuluja yhteensä 1 140 tuhatta euroa. Käyttökate ilman kertaluonteisia eriä parani noin 1,1 miljoonalla eurolla ja oli 832,1 tuhatta euroa (-283,9). Turvatiimi-konsernin liiketulos kaudella 1.1. 30.9.2013 parani noin 2,7 miljoonalla eurolla ja oli -55,9 tuhatta euroa (-2 778,6). Liiketulos ilman kertaluonteisia eriä oli 4,1 tuhatta euroa (-1 077,3). Vertailukauden liiketulosta heikensi 561 tuhannen euron suuruinen liikearvon arvonalentumiskirjaus. Yhtiön kuluvan vuoden vahvaan tuloskehitykseen ovat vaikuttaneet onnistuneesti toteutetut liiketoiminnan tervehdyttämistoimet. Toimenpiteiden ansiosta yhtiön myyntikatetaso on parantunut, operatiivinen palvelutuotanto on tehostunut ja kiinteiden kulujen taso on laskenut. Turvatiimi-konsernin kauden 1.1. 30.9.2013 tulos parani noin 2,7 miljoonalla eurolla ja oli -174,0 tuhatta euroa (-2 901,6). Tulos ilman kertaluonteisia eriä oli -114,0 tuhatta euroa (-1 283,7). Vertailukauden tulokseen vaikutti edellä mainittujen kertaluonteisten erien lisäksi, Otso Palvelut Oy:n viimeiseen lisäkauppahintaerän maksuun liittynyt 83 tuhannen euron rahoitus-
tuotto, joka syntyi, kun lisäkauppahintana hankintahetkellä kirjattu rahoitusvelka arvostettiin maksuhetkellä käypään arvoon. LIIKEVAIHTO JA TULOS 1.7. 30.9.2013 Turvatiimi-konsernin liikevaihto kolmannella vuosineljänneksellä oli 9 508,5 tuhatta euroa (9 766,6). Liikevaihto laski 2,6 %:lla verrattuna edellisen vuoden vastaavaan aikaan. Yhtiön uusasiakashankintaa vaikeutti alalla vallitseva aggressiivinen markkinaosuustaistelu ja hintakilpailutilanne. Epätyydyttävästä liikevaihdon kehityksestä huolimatta Turvatiimi-konsernin kolmannen vuosineljänneksen käyttökate parani noin 0,7 miljoonalla eurolla ja oli 358,2 tuhatta euroa (- 328,5, ilman kertaluonteisia eriä 141,9). Käyttökate ilman kertaluonteisia eriä parani noin 0,2 miljoonalla eurolla. Turvatiimi-konsernin liiketulos kolmannella vuosineljänneksellä parani noin 0,7 miljoonalla eurolla ja oli 90,5 tuhatta euroa (-608,4, ilman kertaluonteisia eriä -138,0). Yhtiö pystyi kolmannenkin vuosineljänneksen aikana parantamaan myyntikatettaan palvelutuotannon tehostumisen ansiosta ja samalla alentamaan kiinteiden kulujen tasoa. Turvatiimi-konsernin kolmannen vuosineljänneksen tulos parani noin 0,7 miljoonalla eurolla ja oli 33,6 tuhatta euroa (-682,9, ilman kertaluonteisia eriä -212,5). Turvatiimi-konsernin kolmannen vuosineljänneksen tulosluvut eivät sisällä kertaluonteisia eriä. Vertailukauden tulosluvut sisältävät henkilöjärjestelyistä aiheutuneen 470 tuhannen euron kertaluonteisen kulun. Henkilöstövaltaisella toimialalla yhtiön tuloskehitykseen liittyy kausiluonteisuutta. Toiselle ja erityisesti neljännelle vuosineljännekselle sijoittuvat juhlapyhät nostavat yhtiön henkilöstökustannuksia aiheuttaen kausiluonteista vaihtelua vuosineljänneksiin. Sen sijaan kolmannelle vuosineljännekselle ei kohdistu edellä mainittua kalenterirasitusta. RAHAVIRTA, MAKSUVALMIUS JA TALOUDELLINEN ASEMA Turvatiimi-konsernin liiketoiminnan rahavirta kaudella 1.1. 30.9.2013 oli - 360,0 tuhatta euroa (-999,3). Kausiluonteisena tekijänä kesälomakausi ja palkkoihin liittyvät etupainotteiset vakuutusmaksut vaikuttivat negatiivisesti liiketoiminnan rahavirtaan. Lisäksi kausilaskutusajankohtien ero katsausja vertailukauden välillä vaikutti alentavasti 1.1. 30.9.2013 liiketoiminnan rahavirtaan. Kauden 1.1. 30.9.2013 rahavirta kokonaisuudessaan oli yhteensä -47,3 tuhatta euroa (1 255,3). Vertailukauden rahavirtaa paransi syyskuussa 2012 toteutettu merkintäoikeusanti. Konsernin likvidit varat 30.9.2013 olivat 198,6 tuhatta euroa (1 364,4). Yhtiön maksuvalmiutta tukevasta 2 700 tuhannen euron suuruisesta luottolimiitistä, oli 30.9.2013 yhtiön käytössä 1 422 tuhatta euroa. Turvatiimillä oli 30.9.2013 pitkäaikaisia korollisia velkoja 4 448.0 tuhatta euroa (3 526,8) ja lyhytaikaisia korollisia velkoja 698,7 tuhatta euroa (1 524,0). Turvatiimi-konsernin oma pääoma 30.9.2013 oli 8 039,7 tuhatta euroa (8 978,7 tuhatta euroa), omavaraisuusaste 37,4 % (38,7 %) ja nettovelkaantumisaste 61,5 % (41,1 %).
YHTIÖN LÄHIAJAN RISKIT Yhtiön liiketoimintaan kohdistuu mm. operatiivisia riskejä, vahinkoriskejä, taloudellisia riskejä, rahoitusriskejä, oikeudellisia riskejä ja tietojärjestelmäriskejä. Tarkemmat kuvaukset yhtiön riskeistä on esitetty vuoden 2012 tilinpäätöksessä. Turvallisuuspalvelumarkkinan kireä hintakilpailutilanne yhdistettynä yleiseen epävarmaan taloustilanteeseen aiheuttaa epävarmuutta markkinoiden ja yhtiön myynnin kehitykseen lyhyellä aikavälillä. TURVATIIMI OYJ HALLITUS Lisätietoja: Toimitusjohtaja Juha Murtopuro, puh. 0207 363 200 mailto: juha.murtopuro@turvatiimi.fi Talousjohtaja Jarno Karhinen, puh. 0207 363 200 mailto: jarno.karhinen@turvatiimi.fi