SanomaWSOY Q1/2002 Hannu Syrjänen toimitusjohtaja
2 Keskeisiä tekijöitä 1 3/2002 Mediamainonta kehittyi edelleen Suomessa heikosti. Aikakauslehtimainonta kasvoi Belgiassa ja Unkarissa, mutta väheni Hollannissa. Liikevaihto kasvoi Sanomaa lukuun ottamatta kaikissa liiketoimintaryhmissä, voimakkaimmin Rautakirjassa. Vertailukelpoinen liikevoitto kasvoi 6 %. Ydinliiketoimintaan kuulumatonta omaisuutta realisoitiin strategian mukaisesti - Blue Bookin myynti (11,8 milj. euroa) - kiinteistöosakkeiden myynti - BEAP:in myynti katsauskauden jälkeen (hieman yli 50 milj. euroa). Varsinainen yhtiökokous valitsi nykyisen hallituksen edelleen vuodeksi ja päätti jakaa osinkoa 0,51 euroa osakkeelta. SanomaWSOY otti tammikuussa käyttöön optiojärjestelmän.
SanomaWSOY-konserni Neljänneksittäin 3 700 LIIKEVAIHTO, milj. LIIKEVOITTO (EBIT), milj. 60 600 500 555,0 652,6 50 40 50,9 400 300 200 100 361,4 362,2 353,8 2001 2002 30 20 10 14,0 17,5 15,4 2001 2002 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 12,7 Q1 Q2 Q3 Q4
SanomaWSOY-konserni Neljänneksittäin 2/2 4 LIIKEVAIHTO, milj. LIIKEVOITTO ilman liikearvon ja 700 80,0 aineettomien oikeuksien poistoja (EBITA), milj. 600 500 555,0 652,6 70,0 60,0 2001 2002 74,2 400 300 361,4 362,2 353,8 50,0 40,0 30,0 39,5 200 100 2001 2002 20,0 10,0 17,1 21,9 20,0 0 0,0 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4
5 Avainluvut milj. 31.3.2002 31.3.2001 Muutos,% Liikevaihto 555,0 361,4 53,5 Käyttökate 59,6 34,0 75,3 % liikevaihdosta 10,7 9,4 Liikevoitto ilman liikearvon poistoja 39,5 17,1 131,5 % liikevaihdosta 7,1 4,7 Liikevoitto 14,0 12,7 10,4 % liikevaihdosta 2,5 3,5 Taseen loppusumma 3 004,8 1 486,2 102,2 Bruttoinvestoinnit 17,8 67,7-73,8 Omavaraisuusaste, % (sis. pääomalainat) 40,1 62,9 Tulos/osake, 0,07 0,05 39,0 Markkina-arvo 1 823,7 1 704,1 7,0 Työsuhteessa oleva henkilöstö 18 472 13 614 35,7 Henkilöstö keskimäärin 15 247 10 780 41,4
Konsernitulos 1 3/2002 6 milj. 31.3.2002 31.3.2001 Muutos,% Liikevaihto 555,0 361,4 53,5 Muut tuotot ja varaston muutos 29,9 21,2 41,0 Osuus osakkuusyritysten tuloksista 1,0-0,6 Liiketoiminnan kulut 572,0 369,3 54,9 Liikevoitto 14,0 12,7 10,4 Rahoitustuotot ja -kulut 9,9 5,4 83,3 Voitto ennen satunnaiseriä 23,9 18,1 31,9 Satunnaiset erät Voitto satunnaiserien jälkeen 23,9 18,1 31,9 Välittömät verot -12,8-6,6 95,3 Vähemmistön osuus katsauskauden tuloksesta -1,1-4,4-74,4 Katsauskauden voitto 9,9 7,1 39,0
7 Konsernitase milj. 31.3.2002 31.3.2001 Muutos,% Pysyvät vastaavat yhteensä 2 154,2 837,0 157,4 Vaihtuvat vastaavat yhteensä 850,6 649,1 31,0 Oma pääoma yhteensä 1 034,1 773,6 33,7 Vähemmistöosuus 124,8 112,2 11,3 Pakolliset varaukset 6,5 2,3 178,3 Vieras pääoma yhteensä 1 839,4 598,1 207,5 Taseen loppusumma 3 004,8 1 486,2 102,2
Ilmoitusmyynnin kehitys eri mainosvälineissä Suomessa 1/2 1 000 euroa 1 3/2002 Muutos-% SANOMALEHDET 127 399-8,1 Aamulehti 8 859-11 Helsingin Sanomat 36 714-14 Ilta-Sanomat 2 890 3 Iltalehti 2 343 0 Kauppalehti 4 738-18 Taloussanomat 1 015-35 Turun Sanomat 8 851-2 KÄRKIMEDIA* 22 940-5,3 8 Lähde: Gallup-Mainostieto * Kärkimedia
Ilmoitusmyynnin kehitys eri mainosvälineissä Suomessa 2/2 9 1 000 euroa 1 3/2002 Muutos-% AIKAKAUSLEHDET 32 520-7,2 TELEVISIO 48 838 0,4 RADIOMAINONTA 7 513 10,5 ULKOMAINONTA 6 947-19,2 VERKKOMEDIA 2 367-27,1 ELOKUVAMAINONTA 542-11,2 Lähde: Gallup-Mainostieto
Mainostuotot Osuus liikevaihdosta liiketoimintaryhmittäin 10 Sanoma 49 % Sanoma Magazines 21 % SWelcom 58 % Konserni 21 %
Sanoma-konserni 140 LIIKEVAIHTO, milj. LIIKEVOITTO, milj. 16 11 120 100 110,3 119,9 118,3 108,5 112,6 14 12 14,2 12,9 80 60 10 8 6 7,9 7,3 8,9 40 4 2001 2002 20 2001 2002 2 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4
12 Sanoma 1 3/2002 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 1 3/2002 1 3/2001 1 3/2002 1 3/2001 Sanomalehtien kustantaminen 110,3 119,9 7,9* 14,2* ja painaminen Yhteensä 110,3 119,9 7,9 14,2 3/2002 3/2001 Bruttoinvestoinnit, milj. 7,3 37,4 Henkilöstö keskimäärin 3 499 3 449 Tulosennuste 2002: Liikevaihdon arvioidaan yltävän vuoden 2001 tasolle. Liikevoiton arvioidaan paranevan säästöjen seurauksena. * sisältää osuuden Rautakirjasta
13 Sanoman tapahtumia Mediamainonta väheni edelleen kuten odotettiin. Säästötoimenpiteiden ansiosta liikevoitto odotettua parempi. HS:n työpaikkailmoittelu kehittyi ennakoitua heikommin, levikkituotot kasvoivat vertailukaudesta. Ilta-Sanomien ilmoitusliikevaihto kasvoi. Taloussanomien ilmoitusliikevaihto laski, lukijamäärä kasvoi. Viennin väheneminen vaikutti Kymen Lehtimedian liikevaihtoon ja - voittoon, myös ilmoitustuotot vähenivät. Painolaitosinvestointi etenee suunnitellusti.
Sanoma Toiminnalliset tunnusluvut, 1.1. 31.3. 14 2002 2001 Helsingin Sanomat: Ilmoitusvolyymi (palstam.) 10 386 12 631 Ilta-Sanomat: Ilmoitusvolyymi (palstam.) 1 486 1 503 Taloussanomat: Ilmoitusvolyymi (palstam.) 719 1 242
Helsingin Sanomain ilmoitusmetrit 15 5000 4500 4000 3500 3000 2500 2000 1500 tammi helmi maalis huhti touko kesä heinä elo syys loka marras joulu 2002 2001 2000 1999
Helsingin Sanomain päiväkohtainen arkinettolevikki 16 460 000 450 000 440 000 430 000 420 000 410 000 tammi helmi maalis huhti touko kesä heinä elo 2000 2001 2002 syys loka marras joulu
Sanoma Magazines -ryhmä 17 300 LIIKEVAIHTO, milj. LIIKEVOITTO, milj. 35,0 250 232,1 275,6 30,0 2001 2002 30,9 200 150 2001 2002 25,0 20,0 15,0 100 10,0 7,7 50 0 39,2 41,7 37,7 Q1 Q2 Q3 Q4 5,0 0,0 1,0 6,2 3,5 Q1 Q2 Q3 Q4 Q4/2001: CIG mukana ensimmäistä kertaa
18 Sanoma Magazines 1 3/2002 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 1 3/2002 1 3/2001¹ 1 3/2002 1 3/2001¹ Aikakauslehtien kustantaminen 207,9 39,2 9,0 1,0 Lehtitukkukauppa (Aldipress) 50,1-1,3 Toimialojen sis. kaupankäynti -25,9 Yhteensä 232,1 39,2 7,7 1,0 3/2002 3/2001¹ Bruttoinvestoinnit, milj. 3,0 1,0 Henkilöstö keskimäärin 4 326 804 Tulosennuste 2002: Liikevaihdon arvioidaan yltävän noin miljardiin euroon. Liikevoittoprosentti jäänee hieman alle kuuden (Goodwill-poistot). 1) sis. vain Sanoma Magazines Finlandin (ent. Helsinki Media)
19 Sanoma Magazinesin tapahtumia Sanoma Uitgevers (Hollanti) Kehitys ennakoitua heikompaa: mainostajien pienentyneet panostukset, kiristynyt kilpailu Hollannissa ja muiden medioiden hintakilpailu. Naisten lehdet menestyivät hyvin. Helmikuussa aloitettu Prenza lopetettiin. Sanoma Magazines Finland Levikkituotot kasvattivat liikevaihtoa, mainostuotot vähentyivät. Me Naiset uudistettiin maaliskuussa, Sport-lehti lanseerattiin huhtikuussa, Sköna Dagar päätettiin lakkauttaa huhtikuussa.
20 Sanoma Magazinesin tapahtumia Sanoma Magazines Belgium Mainonta ja levikit kehittyivät myönteisesti, aikakauslehdet kasvattivat osuuttaan mediamainonnasta. Päänimikkeiden levikki kasvoi. Sanoma Magazines International Kehitys erityisen hyvää Unkarissa, myös Romania ja Slovakia kehittyivät hyvin. Unkarissa 2 uutta lehteä, Kroatiassa yksi. BEAP:in myynti toteutui katsauskauden jälkeen. Aldipress Jakelukeskuksen rakentaminen etenee suunnitelmien mukaan, keskus avataan heinäkuussa.
Sanoma Magazines Toiminnalliset tunnusluvut, 1.1. 31.3. 21 2002 2001 Myydyt kpl:t lehtitukkukaupassa (Aldipress), tuhansia 30 254 31 521 Julkaistuja aikakauslehtiä, kpl 264 270 Myydyt aikakauslehdet, tuhansia 107 236 108 978 Aikakauslehtien myytyjen ilmoitussivujen määrä 10 244 10 791
22 SWelcom-konserni LIIKEVAIHTO, milj. LIIKEVOITTO, milj. 25 20 15 20,8 21,5 21,6 18,0 24,5 0-1 -2-3 Q1 Q2 Q3 Q4 2001 2002 10-4 5 2001 2002-5 -6-7,0-5,8-6,0-5,6 0 Q1 Q2 Q3 Q4-7 -8-6,7
23 SWelcom 1 3/2002 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 1 3/2002 1 3/2001 1 3/2002 1 3/2001 Sähköinen viestintä 21,5 20,8-6,7-7,0 Yhteensä 21,5 20,8-6,7-7,0 3/2002 3/2001 Bruttoinvestoinnit, milj. 2,2 2,7 Henkilöstö keskimäärin 388 380 Tulosennuste 2002: Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan yli 10 %. Liiketulos paranee selvästi.
24 SWelcomin tapahtumia Televisiomainosmarkkinat kehittyivät ensimmäisellä neljänneksellä arvioitua heikommin. Liikevaihdon kasvuun vaikutti erityisesti HTV:n laajakaistaisten internetpalveluiden hyvä menestys. Liiketappiota pienensi 2ndheadin toimintojen uudelleen suuntaaminen ja sopeuttaminen liiketoiminnan nykytasoon. Nelosen liikevaihto pieneni hieman, mutta liiketulos parani 5,5 %. HTV:n liikevaihto kasvoi 26 %, mutta liikevoitto jäi edellisvuoden tasolle laajakaistatoimintaan liittyvien panostus takia.
25 Nelosen katseluosuus % 28 26 24 22 20 18 16 14 12 10 8 6 4 2 0 valtakunnallinen 10+ vuotiaat kaupallinen 10+ vuotiaat PTV4 09/97 01/98 05/98 09/98 01/99 05/99 09/99 01/00 05/00 09/00 01/01 05/01 09/01 01/02 05/02 Lähde: Finnpanel Oy
Nelosen myyntituotot kumulatiivinen 26 milj. euroa 55 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 2000 2001 2002 tammi helmi maalis huhti touko kesä heinä elo syys loka marras joulu
SWelcom Toiminnalliset tunnusluvut, 1.1. 31.3. 27 2002 2001 Nelosen osuus televisiomainonnasta, tammi maaliskuu 26,1 % 26,9 % Kaapeli-tv-liittymiä, 1000 kpl 223 212 Maksu-tv-tilauksiä, 1000 kpl 39 43 Laajakaistaisia internetliittymiä, 1000 kpl 22 11
28 WSOY-konserni 70 LIIKEVAIHTO, milj. LIIKEVOITTO, milj. 8 60 65,0 6 7,3 50 40 30 20 10 42,2 42,1 52,0 51,9 2001 2002 4 2 0-2 6,0 5,7-1,0 Q1 Q2 Q3 2001 2002 Q4-2,1 0 Q1 Q2 Q3 Q4-4
29 WSOY 1 3/2002 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 1 3/2002 1 3/2001 1 3/2002 1 3/2001 Kustantaminen 30,3 29,9-0,6-1,0 Painotoiminta 15,9 15,6 2,1 2,2 Kalenteriliiketoiminta 1,7 1,9-3,7-4,1 Muut 0,9 1,0 1,4* 2,6* Toimialojen sis. kaupankäynti -6,6-6,3-1,2-0,7 Yhteensä 42,2 42,1-2,1-1,0 3/2002 3/2001 Bruttoinvestoinnit, milj. 1,9 4,2 Henkilöstö keskimäärin 1 814 1 834 Tulosennuste 2002: Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan noin 5 %. Liikevoitto paranee edellisvuodesta. * sisältää osuuden Rautakirjasta
30 WSOY:n tapahtumia Liikevaihto edellisvuoden tasolla: oppikirjat ja karttatuotteet menestyivät hyvin, muu kirjamyynti jäi edellisvuoden tasolle. Perinteinen kirjankustannus- ja painotoiminta kehittyi hyvin ja v. 2001 aloitetut uusmedia-alan tervehdyttämistoimet vaikuttivat tulokseen myönteisesti. Liikevoittoa heikensi osakkuusyhtiö Rautakirjan tulososuuden pienentyminen. Oppimateriaalien myynti kehittyy hyvin, Opit-portaali saanut myönteisen vastaanoton kouluissa. Tietotekniikkakirjojen myynti edelleen heikkoa, sähköisen oppimisen ratkaisujen myynti jäi tavoitteista. Yleiseen kirjallisuuteen uusi yksikkö, Johnny Kniga.
WSOY Toiminnalliset tunnusluvut, 1.1. 31.3. 31 2002 2001 Julkaistut uutuudet: Kirjat, kpl 152 144 Sähköiset tuotteet, kpl 34 25 Julkaistut uusintapainokset: Kirjat, kpl 349 403 Sähköiset tuotteet, kpl 62 51 Painetut kirjat, milj. kpl 5,9 5,6 Paperin kulutus, tonnia 3 111 3 112
Rautakirja-konserni 32 250 LIIKEVAIHTO, milj. LIIKEVOITTO, milj. 16 200 150 100 164,6 176,0 156,9 170,4 204,6 14 12 10 8 6 14,6 7,5 9,1 15,1 50 2001 2002 4 2 3,9 2001 2002 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4
Rautakirja 1 3/2002 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 1 3/2002 1 3/2001 1 3/2002 1 3/2001 Kioskikauppa 88,1 80,7 3,0 3,1 Lehtitukkukauppa 38,7 39,3 2,1 2,5 Kirjakauppa 30,8 32,1 0,5 0,8 Elokuvatoiminta 14,6 11,8 2,0 0,8 Ravintolatoiminta 10,7 8,3-0,6-0,7 Verkkoliiketoiminta 0,3 0,0-0,5-0,3 Muut 1,0 8,5 Toimialojen sisäinen kaupankäynti -7,2-7,7 0,0 Yhteensä 176,0 164,6 7,5 14,6 3/2002 3/2001 Bruttoinvestoinnit, milj. 3,1 8,9 Henkilöstö keskimäärin 5 148 4 233 Tulosennuste 2002: Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan noin 5 %. Operatiivisen toiminnan tulos tulee olemaan edellisen vuoden tasoa. 33
34 Rautakirjan tapahtumia Liikevaihto kasvoi kioskikaupassa, elokuvatoiminnassa ja ravintolatoiminnassa, väheni lehtitukkukaupassa ja kirjakaupassa. Operatiivisen toiminnan tulos kasvoi 10 % (vertailukaudella Narvesenin myynti). Lehtitukkukaupan tulosta rasittivat panostukset Latvian lehtitukkutoimintaan. Kirjakaupoilla vaisu alkuvuosi. Elokuvatoiminnan liikevaihto kasvoi 24 % alkuvuoden hyvän elokuvatarjonnan ansiosta. Liikevoitto kasvoi Suomessa, Virossa ja Latviassa. Vilnan monisaliteatterin rakentaminen alkoi, Lahteen suunnitteilla uusi elokuvakeskus. Verkkoliiketoimintaryhmä tullaan purkamaan ja osa toiminnoista sijoitetaan muihin liiketoimintayksiköihin.
Rautakirja Toiminnalliset tunnusluvut, 1.1. 31.3 35 2002 2001 Asiakasmäärät kioskikaupassa, tuhansia 19 784 20 222 Asiakasmäärät kirjakaupassa, tuhansia 1 545 1 565 Elokuvateattereissa kävijät, tuhansia 1 144 1 036 Myydyt kpl:t lehtikaupassa, tuhansia 30 852 33 692
Tulosennusteet 2002 liiketoimintaryhmissä 36 Sanoma Liikevaihdon arvioidaan yltävän vuoden 2001 tasolle. Liikevoiton arvioidaan paranevan säästöjen seurauksena. Sanoma Magazines Liikevaihdon arvioidaan yltävän noin miljardiin euroon. Liikevoittoprosentti jäänee hieman alle kuuden (Goodwill-poistot). SWelcom Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan yli 10 %. Liiketulos paranee selvästi. WSOY Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan noin 5 %. Liikevoitto paranee edellisvuodesta. Rautakirja Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan noin 5 %. Operatiivisen toiminnan tulos tulee olemaan edellisen vuoden tasoa.
37 SanomaWSOY:n vuosi 2002 Toimitusjohtajan tavoitelista Kannattavuuden parantaminen Kasvumahdollisuuksien tehokas hyödyntäminen Ydinliiketoimintaan liittymättömän omaisuuden myynti Taseen keventäminen Sanoma Magazinesin integraation varmistaminen Konsernin tulosennuste 2002 Koko konsernin liikevaihdon arvioidaan kasvavan noin 2 400 milj. euroon. Mikäli taloudessa ei tapahdu odottamattomia muutoksia, liikevoiton odotetaan kasvavan noin kolmanneksen aiemmin arvioidun neljänneksen sijaan mm. yritys- ja kiinteistömyyntien seurauksena.