Pohjois-Karjalan Energiaholding Oy

Transkriptio

1 Pohjois-Karjalan Energiaholding Oy Tilinpäätös J Sisältö sivu Toimintakertomus 1 Konsernituloslaskelma 3 Konsernitase 4 Konsernin rahoituslaskelma 6 Emoyhtiön tuloslaskelma 7 Emoyhtiön tase 8 Emoyhtiön rahoituslaskelma 9 Ultetiedot 10 Allekirjoitukset 23 Tilinpäätösmerkintä 23 Luettelo kirjanpitokirjoista ja tositelajeista 24

2 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY Y-TUNNUS TOIMI NTÄKERTOMUS Yleistä Pohjois-Karjalan Energiahotding Oy on perustettu vuonna 2000 hoitamaan kuntaomistajien omis tajapoutiikkaa Pohjois-Karjalan Sähkö Oy:ssä, josta yhtiö omistaa 54,1577 prosenttia. Pohjois Karjalan Energiaholding Oy:n toimiatana on energia-atan tiiketoimintaa harjoittavien yhtiöiden osakkeiden ja sellaisten yhtiöiden osakkeisiin oikeuttavien arvopapereiden omistaminen. Pohjois-Karjalan Energiaholdingin omistajina ovat 18 kuntaa. Yhtiöltä on yksi osakesarja ja kai killa osakkeitla on samanlainen oikeus osinkoon ja yhtiön varoihin. Osakkeiden yhteismäärä on kappaletta ja yhtiön osakepääoma on ,51 euroa. Yhtiön toiminta Yhtiön hallitus on seurannut aktiivisesti tytäryhtiön toimintaa, sähkö- ja rahoitusmarkkinoiden kehitystä sekä energiayhtiöiden omistusrakenteen muutoksia Suomessa. Yhtiössä on erityisesti seurattu kansainvälisten tapahtumien vaikutuksia Suomen energiamarkkinoihin sekä uusiutuvien energiamuotojen kehittymistä. Tytäryhtiöltä osinkoina saadut varat on sijoitettu pieniriskisiin korkoinstrumentteihin ja määräaikaistiteihin. Taloudellista asemaa ja titikauden tutosta kuvaavat keskeiset tunnusluvut: Konserni Liikevaihto Liikevoitto/-tappio Tilikauden voitto Liikevoitto -% 10,23 % 10,84 % 15,18% Omavaraisuusaste 49,17 % 48,23 % 54,32 % Yhtiökokous Varsinainen yhtiökokous pidettiin Yhtiökokous päätti hallituksen esityksen mukai sesti jakaa osinkoa 2,62 euroa/osake eli yhteensä ,58 euroa. Hallintoneuvosto Hallintoneuvostoon vuonna 2016 kuuluivat: Pesonen Matti, puheenjohtaja Halonen Pirjo, varapuheenjohtaja Surakka Martti ( atk.) Väyrynen Sinikka Törnqvist Solja Pursiainen Hannu ( atk.) Puhakka Jari Parkkinen Sanna Pääkkönen Hannu Kaatimaa Maija Kuuseta Mika Happonen Aarno Kaituri, Harri Joensuu Juuka Joensuu Juuka Lieksa Lieksa Ilomantsi Liperi Nurmes Kitee Kontiolahti Heinävesi Polvijärvi

3 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 2 Y-TUNNUS Haaranen Martti Tiilikainen Hitkka Kotari Terttu Lappatainen Senja Atbert Rauti-Jan Kettunen Rauno Tynkkynen Jouko Kokko Petri Tohmajärvi Kaavi Tuusniemi Rääkkytä Vattimo Juankoski Savontinna Outokumpu Hatlintoneuvosto kokoontui kertomusvuonna kaksi kertaa. HaLlitus Yhtiön hatiitus kokoontui kertomusvuonna 4 kertaa. Yhtiön hattitukseen kuuluivat seuraavat hen kilöt vuonna 2016: Hilkka Hiltunen, puheenjohtaja Toivo Hartikainen Aino Heikura Marja Kauppinen Reijo Kortelainen Jaakko Ruokotainen Vuokko Väistö, varapuheenjohtaja Yhtiön hallituksen jäsenten toimikausi on kolme vuotta. Yhtiön haltintoneuvosto valitsi kokouksessaan erovuorossa olleet Marja Kauppisen ja Jaakko Ruokolaisen uudelleen hallituksen jäseniksi. Yhtiön toimitusjohtajan tehtäviä hoiti Jorma Korhonen. Yhtiön tititarkastuksesta vastaa tilintar kastustoimisto Idman Viln Grant Thornton Oy, vastuultisena tilintarkastajana Kalle Kotka. Keskeiset riskit Yhtiön toiminnassa ei ole erityisiä riskejä. Tytäryhtiön toiminnan riskit liittyvät toimintaympä ristön muutoksiin sekä poikkeukseltisiin sääitmiöihin. Katsauskauden jälkeisiä tapahtumia ja näkymiä vuodelle 2017 Toimiatan muutoksia ja alan lainsäädännön kehitystä seurataan aktiivisesti. Muutoin yhtiön toi minta jatkuu edellisvuosien kaltaisena eikä näköpiirissä ole muutoksia. Hallituksen esitys voittovarojen käyttämisestä Yhtiön tilinpäätös osoittaa voittoa ,4leuroa. Yhtiön hallitus esittää, että tilikauden voitto kirjataan edellisten tiukausien voittovarat tilille ja että voittovaroista jaetaan osinkoa 2,62 euroa osakkeelta eli yhteensä ,58 euroa.

4 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 3 KONSERNITU LOSLASKELMA Liite LIIKEVAIHTO , ,01 Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden varastojen muutos +1- Valmistus omaan käyttöön Liiketoiminnan muut tuotot 2 Materiaalit ja palvelut Aineet, tarvikkeet ja tavarat Ostot tilikauden aikana Varastojen muutos Ulkopuoliset palvelut Materiaalit ja palvelut yhteensä , , , , , , , , , , , , , ,00 Henkilöstökulut Palkat ja palkkiot Henkilösivukulut Eläkekulut Muut henkilösivukulut Henkilöstökulut yhteensä , , , , , , , ,28 Poistot ja arvonalentumiset , ,10 Liiketoiminnan muut kulut , ,91 LIIKEVOITTO , ,13 Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista , ,41 Rahoitustuotot ja -kulut Tuotot muista pysyvien vastaavien sijoituksista Muut korko-ja rahoitustuotot Korkokulutja muut rahoituskulut Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä , , , , , , , ,72 VOITTO ENNEN VEROJA , ,00 Tuloverot Laskennallisen verovelan lisäys/vähennys Vähemmistön osuus , , , , , ,76 TILIKAUDEN VOITTO , ,42 7

5 ,20 Siirtosaamiset ,94 Lyhytaikaiset saamiset yhteensä Rahoitusarvopaperit Muut arvopaperit Rahoitusarvopaperit yhteensä Rahat ja pankkisaamiset ,70 VAIHTUVAT VASTAAVAT YHTEENSÄ , ,15 $495583, , , , , ,40 VASTAAVAA YHTEENSÄ , ,71 4 Liite , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,97 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDNG OY KONSERNITASE VASTAAVAA PYSYVÄT VASTAAVAT Aineettomat hyödykkeet Aineettomat oikeudet Konserniliikearvo Muut aineettomat hyödykkeet Aineettomat hyödykkeet yhteensä Aineelliset hyödykkeet Maa- ja vesialueet Rakennukset ja rakennelmat Sähköverkosto Koneet ja kalusto Muut aineelliset hyödykkeet Ennakkomaksut ja keskeneräiset hankinnat Mneelliset hyödykkeet yhteensä Sijoitukset Osuudet omistusyhteysyrityksissä Muut osakkeet ja osuudet Sijoitukset yhteensä PYSYVÄT VASTAAVAT YHTEENSÄ VAIHTUVAT VASTAAVAT Vaihto-omaisuus Aineet ja tarvikkeet Keskeneräiset tuotteet Ennakkomaksut Vaihto-omaisuus yhteensä Pitkäaikaiset saamiset Muut saamiset Laskennaflinen verosaaminen Pitkäaikaiset saamiset yhteensä Lyhytaikaiset saamiset Myyntisaamiset Muut saamiset

6 OMA PÄÄOMA 13 VASTATTAVAA Liite VASTATTAVAA YHTEENSÄ , ,71 VIERAS PÄÄOMA VIERAS PÄÄOMA YHTEENSÄ Pitkäaikainen vieras pääoma yhteensä Saadut ennakot Lyhytaikainen vieras pääoma yhteensä Siirtovelat Muut velat Velat omistusyhteysyrityksille Pitkäaikainen vieras pääoma Laskennallinen verovelka Ostovelat Eläkelainat Eläkelainat Liittymismaksut Lainat rahoituslaitoksilta Lyhytaikainen vieras pääoma , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,01 VÄHEMMISTÖOSUUS , ,56 OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ , ,25 Tilikauden voitto ,01 Edellisten tilikausien voitto , ,42 Ylikurssirahasto , ,71 Osakepääoma ,51 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY

7 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY Y4unnus: KONSERNIN RAHOITUSLASKELMA Liiketoiminnan rahavirta Voitto ennen satunnaisia eriä Oikaisut: Suunnitelman mukaiset poistot Realisoitumattomat ku rssivoitot ja -tappiot Muut tuotot ja kulut, joihin ei liity maksua Rahoitustuotot ja -kulut Muut oikaisut Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta , , , , , , , , , , , , , ,23 Käyttöpääoman muutos: Lyhytaikaisten korottomien liikesaamisten lisäys / vähennys Vaihto-omaisuuden lisäys / vähennys Lyhytaikaisten korottomien velkojen lisäys / vähennvs Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja , ,52 t , , , , , ,14 Maksetut kototja maksut muista liiketoiminnan rahoituskuluista , ,34 Saadut osingot liiketoiminnasta , ,10 Saadut korot liiketoiminnasta , ,47 Maksetut välittömät verot , ,61 Rahavirta ennen satunnaisia eriä , ,98 Liiketoiminnan rahavirta ( A) , ,98 Investointien rahavirta Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin , ,68 Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot , ,78 Investoinnit muihin sijoituksiin - Luovutustulot muista sijoituksista ,84-607, ,00 Saadut investointiavustukset ,00 Investointien rahavirta ( B) , ,90 Liittymismaksujen lisäys , ,27 Rahoituksen rahavirta Pitkäaikaisten lainojen nostot ,00 Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut , ,00 Maksetut osingot ja muu voitonjako , ,00 Rahoituksen rahavirta ( C) , ,00 Rahavarojen muutos (A +B + C) lisäys 1 vähennys , ,35 Rahavarat 1.1. Rahavarat , , , ,43

8 Eläkekulut -969, ,00 Henkilöstökulut yhteensä , ,81 Henkilösivukulut Palkat ja palkkiot , Henkilöstökulut 3 Liite ti EMOYHTIÖN TULOSLASKELMA Muut henkilösivukulut -934,51-291,81 TILIKAUDEN TULOS , ,40 TILINPÄÄTÖSSIIRTOJA JA VEROJA , ,40 VOITTO ENNEN Rahoitustuotot a -kulut yhteensä , ,25 Muille , ,13 Muut korko-ja rahoitustuotot Korkokulutja muut rahoituskulut Muilta , ,80 luotot osuuksista saman konsernin yrityksissä , ,58 Rahoitustuototja -kulut 5 LIIKEVOITTO 1 TAPPIO , ,85 Liiketoiminnan muut kulut , ,04 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 7 1

9 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY $ EMOYHTUÖN TASE VASTAAVAA Liite Sijoitukset PYSYVÄT VASTAAVAT YHTEENSP $ , , , ,07 VAIHTUVAT VASTAAVA] Lyhytaikaiset Muut saamiset 31,32 saamiset Rahoitusarvopaperit Muut arvopaperit , ,93 Rahat ja pankkisaamiset , ,23 VAIHTUVAT VASTAAVAT YHTEENSI , ,16 VASTAAVAA YHTEENSP , $93,23 TASE VASTATTAVAP OMA PÄÄOMA Osakepääoma Ylikurssirahasto Edellisten tilikausien voitto Tilikauden voitto OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ , , , , , , , , , ,90 VIERAS PÄÄOMA Lyhytaikainen vieras pääoma Ostovelat Velat saman konsernin yrityksille Muut velat VIERAS PÄÄOMA YHTEENSÄ , , , , , ,33 VASTATTAVAA YHTEENSÄ , ,23

10 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 9 EMOYHTIÖN RAHOITUSLASKELMA Liiketoiminnan raha virta Voitto (tappio ) ennen satunnaisia eriä Oikaisut: Rahoftustuotot ja -kulut Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta Käyttöpääoman muutos: Lyhytaikaisten korottomien liikesaamisten lisäys (-) Jvähennys (+) Lyhytaikaisten korottomien velkojen lisäys ( +) / vähennys Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja (-) , , , , , , , , ,85 41, , ,90 Maksetut korot ja maksut muista IHketoiminnan rahoituskuluista Saadut korot liiketoiminnasta Rahavirta ennen satunnaisia eriä Liiketoiminnan satunnaisista eristä johtuva rahavirta ( netto) Liiketoiminnan rahavirta (A) , , , , , , , ,23 Investointien raha virta Saadut osingot investoinneista , ,58 Investointien rahavirta ( B ) , ,58 Rahoituksen raha virta Maksetut osingot ja muu voitonjako Rahoituksen rahavirta ( C Rahavarojen muutos (A 8 C) lisäys (+) Rahavarat tiikauden alussa Rahavarat tiikauden lopussa ) / vähennys (-) ,58 T , , , , , , , , ,16 7

11 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 10 TILINPÄÄTÖKSEN LIITETIEDOT KONSERNITILINPÄÄTÖKSEN LAAJUUS JA LAADINTAPERIAATTEET Konsernitilinpäätöksen laajuus Konsernitilinpäätös on laadittu emoyhtiö Pohjois-Karjalan Energiahoidin Oy:n Pohjois-Karjalan Sähkö Oy:n, Enerke Oy:n, Kuuman Voima Oy:n, PKS Sähkönsiirto Oy:n ja SLT-Consults Oy:n mciodostamasta konsemnista. Konsernitilinpäätöksen laadintaperiaatteet Konsernitilinpäätös on laadittu hankintamenomenetelmällä ja osakkuusyhtiöt on yhdistelty pääomaosuus menetelmällä. Keskinäisen osakeomistuksen eliminoinnissa syntyneet erot on käsitelty konserniaktflvana, josta on tehty suunnitelman mukaiset poistot. Pohjois-Karjalan Energiaholding Oy:n ja Pohjois-Karjalan Sähkö Oy:n keskinäisen omistuksen eliminoinnissa osa liittymismaksuvelasta on katsottu kuuluvan omaan pääomaan, jolloin konsernierotusta ei synny. Konsernitilinpäätöksessä poistoero on jaettu omaan pääomaan 84,7milj. euroa ja laskennalliseen verovelkaan 23,3 milj. euroa. Arvonkorotuksista on kirjattu 2,2 milj. euron laskennallinen verovelka ja konsernin sisäisestä katteesta on laskettu laskennallinen verosaaminen 3,9 milj. euroa. Sisäiset liiketapahtumat Konsernin sisäiset liiketapahtumat, sisäiset saamiset ja velat sekä sisäinen voitonjako ja sisäinen kate on eliminoitu. Vähemmistöosuudet Vähemmistöosuudet on erotettu konsernin omasta pääomasta ja tuloksesta sekä esitetty omana eränään. ARVOSTUSPERIAATTEET Pysyvien vastaavien arvostus Pysyvät vastaavat on merkitty taseeseen hankintamenoon vähennettynä suunnitelman mukaisilla poistoilla. Rakennuksien arvoon sisältyy arvonkorotuksia 6,1 milj. euroaja maa-alueisiin 5,0 milj. euroa. Suunnitelman mukaiset poistot on laskettu tasapoistoina käyttöomaisuusesineiden taloudellisen pitoajan perusteella. Suunnitelman mukaiset poistoajat ovat: Johtoalueiden käyttökorvaukset 5-50 Rakennukset Rakennelmat 12 Siirto- ja jakeluverkosto Koneet ja kalusto 5-10 Voimalaitoskoneet ja -laitteet 45 Konserniliikearvo, Kuuma 40 Konsemniliikearvo, SLT-Consults Oy 10 Atk-ohjelmat 5 1

12 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 11 Vaihto-omaisuuden Vaihto-omaisuus on arvostettu muuttuviin kustannuksiin keskihinnan mukaan tai sitä alemman todennäköisen myyntihinnan määräisenä. arvostus Rahoitusomaisuuden arvostus Rahoitusomaisuuteen sisältyvät sijoitukset lyhyen koton rahastoihin on arvostettu hankintamenoon tai sitä alempaan todennäköiseen myyntihintaan. Siltä osin, kun rahoitusomaisuusarvopaperien jälleenhankintahinta on oleellisesti kirjanpitoarvoa suurempi esitetään erotus erikseen liitetiedoissa. Rahoitusomaisuuteen sisältyvä korkosalkku on arvostettu talletusmaisen luonteensa mukaisesti tilinpäätäspäivän arvoon Eläkkeet Konsernin henkilökunnan eläketurva on hoidettu ulkopuotisissa eläkevakuutusyhtiöissä. Eläkemaksutja tilikauteen kohdistuvat kulut perustuvat eläkevakuutusyhtiön tekemiin laskelmiin. Eläkemenot kirjataan kuluksi kertymisvuonna. Ympäristömenojen käsittely Konsernin ympäristömenot kirjataan suoriteperusteella pääsääntöisesti sen tilikauden kuluksi, jolloin ne ovat syntyneet. Ympäristösyistä tehtyjen toimenpiteiden menoja on aktivoitu vähäinen määrä, jolloin ne on aktivoitu arvostettuna muuttuviin menoihin ja ne poistetaan kyseisen omaisuuserän osana samoin poistosäännöin kuin kyseinen omaisuuserä poistetaan. Korkojohdannaiset Konserni suojautuu markkinakorkojen muutoksilta koronvaihtosopimusten avulla. Tilinpäätös on laadittu siten, että konsernin koronvaihtosopimukset on tehty suojaustarkoituksessa. Koronvaihtosopimusten realisoituneet erät kirjataan tuloslaskelman rahoituskuluihin. Suojaustarkoituksessa tehtyjen koronvaihtosopimusten realisoitumattomia arvonmuutoksia ei kirjata kirjanpitoon, vaan ne esitetään liitetiedoissa. Tarkempi erittely korkojohdannaisista on esitetty lfltetietojen kohdassa 19. Sähköjohdannaiset konserni suojautuu sähkön hinnan muutoksilta sähköjohdannaisilla, joilla suojataan sekä sähkön myyntiä että sähkön tuotantoa. Tilinpäätös on laadittu perustuen siihen, että konsernin sähköjohdannaiset on tehty suojaustarkoituksessa. Sähköjohdannaisten realisoituneet erät kirjataan tuloslaskelman sähkönhankintakuluihin. Suojaustarkoituksessa tehtyjen sähköjohdannaissopimusten realisoitumattomia arvonmuutoksia ei kirjata kirjanpitoon, vaan ne esitetään liitetiedoissa. Tarkempi erittely sähköjohdannaisista on esitetty liitetietojen kohdassa 19. TULOSLASKELMAN LIITETIEDOT KONSERNI EMOYHTIÖ 1 Liikevaihto toimiatoittain Sähkön myynti ja siirto , ,60 Asennus-ja tarvikemyynti 197,41 Yhteensä , , , Liiketoiminnan muut tuotot Vuokrat , ,70 Vakuutuskorvaukset , ,68 Viivästymismaksut , ,48 Perintätulot 6869, ,52 Omaisuuden myyntivoitto , ,84 Muuttuotot , ,10 Yhteensä , ,32 7

13 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 12 KONSERNI EMOYHTIÖ Henkilöstöä ja toimielinten jäseniä koskevat liitetiedot Vakinaisen henkilökunnan lukumäärä tilikauden aikana keskimäärin Toimihenkilöitä Työntekijöitä Yhteensä Johdon palkat ja palkkiot Toimitusjohtaja ja hallituksen jäsenet , , , ,00 Tilintarkastuspalkkiot Tilintarkastuspalkkiot , , , ,44 4 Poistot ja arvonalennukset Poistot on esitetty liitetietojen kohdassa 7. 5 Rahoitustuototja -kulut Osinkotuotot Saman konsernin yrityksiltä , ,58 Muilta 12161, ,10 Osinkotuotot yhteensä 12161, , , ,58 Korkotuotot pitkäaikaisista sijoituksista Muilta , ,70 Muut korko-ja rahoitustuotot Saman konsernin yrityksiltä Muilta , , , ,80 Muut korkotuotot yhteensä , , , ,80 Korkotuotot yhteensä , , , ,80 Korkokulut ja muut rahoituskulut Muille , , , ,13 Korkokulut yhteensä , ,2$ , ,13 Rahoitustuototja -kulut yhteensä , , , ,25 6 Tuloverot Tuloverot varsinaisesta toiminnasta , ,00 Laskennallisen verovelan muutos , ,82 Yhteensä , ,82

14 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 13 TASEEN LIITETIEDOT Konserni 7 Pysyvien vastaavien erittely Aineettomat aineelliset Aineettomat Aineettomat oikeudet ja hyödykkeet Hankintameno 1.1. Lisäykset Vähennykset Hankintameno Kertyneet poistot 1.1. Vähennysten kertyneet poistot Tilikauden poistot Kertyneet poistot Kirjanpitoarvo hyödykkeet , , , , , , , , , , , , , , , , , ,04 Konserni liikearvo Hankintameno 1.1. Hankintameno Kertyneet poistot 1.1. Vähennysten kertyneet poistot Tilikauden poistot Kertyneet poistot Kirjan pitoarvo Muut hyödykkeet Hankintameno 1.1. Lisäykset Vähennykset Hankintameno Kertyneet poistot 1.1. Vähennysten kertyneet poistot Tilikauden poistot Kertyneet poistot Kirjanpitoarvo aineettomat Aineelliset hyödykkeet Maa-alueet Hankintameno 1.1. Lisäykset Hankintameno Arvonkorotukset Kirjan pitoarvo , , , , , , , , , , , , , ,30 198, , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,94 Rakennukset Hankintameno 1.1. Lisäykset Vähennykset Hankintameno Kertyneet poistot 1.1. Vähennysten kertyneet poistot Tilikauden poistot Kertyneet poistot Arvonkorotukset Kirjanpitoarvo , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,37-1

15 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 14 Sähköverkosto Hankintameno 1.1. Lisäykset Vähennykset Hankintameno Kertyneet poistot 1.1. Vähennysten kertyneet poistot Tilikauden poistot Kertyneet poistot Kirjanpitoarvo , , , , , , , , , , , , , , , , , ,70 Koneet ja kalusto Hankintameno 1.1. Lisäykset Vähennykset Hankintameno Kertyneet poistot 1.1. Vähennysten kertyneet poistot Tilikauden poistot Kertyneet poistot Kirjanpitoarvo Muut aineelliset hyödykkeet Hankintameno 1.1. Lisäykset Vähennykset Hankintameno Kertyneet poistot 1.1. Vähennysten kertyneet poistot Tilikauden poistot Kertyneet poistot Kirjanpitoarvo Käyttöomaisuusennakkomaksut Hankintameno 1.1. Lisäykset Vähennykset Kirjanpitoarvo , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,72 Yhteensä Hankintameno 1.1. Lisäykset Vähennykset Hankintameno Kertyneet poistot 1.1. Vähennysten poistot Tilikauden poistot Kertyneet poistot Arvonkorotukset Kirjanpitoarvo , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,89 1

16 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 15 8 Sijoitukset KONSERNI EMOYHTIÖ Osakkeet Osakkeet Osakkeet Hankintameno konserni- omistusyhteys- konserni yritykset yritykset yritykset , ,07 Lisäykset Vähennykset ,22 Hankintameno 31, , ,07 Kirjanpitoarvo , ,07 9 Muut sijoitukset KONSERNI EMOYHTIÖ Osakkeet Yhteensä Osakkeet Yhteensä muut muut Hankintarneno , ,84 Lisäykset 607,92 607,92 Vähennykset Hankintameno , ,76 Kirjan pitoarvo , ,76 Konserni Emoyhtiö Konserniyritykset (omistusosuus-%) Pohjois-Karjalan Sähkö Oy 54,2 54,2 54,2 54,2 Kuu man Voima Oy, Kontiolahti 88,9 88,9 Enerke Oy, Kontiolahti 100,0 100,0 PKS Sähkönsiirto Oy, Joensuu 100,0 100,0 SLT-Consults Oy, Varkaus 100,0 100,0 Osakkuusyritykset (omistusosuus-%) Kymppivoima Hankinta Oy, Helsinki 25,0 25,0 Kymppivoima Oy, Helsinki 11,3 11,6 1

17 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 16 Y-tunnus; Laskennallinen verosaaminen Esitetty liitetietojen kohdassa 14. KONSERNI EMOYHTIÖ Siirtosaamisten olennaiset erät: Maksetut preemiot , ,00 Siirtotulojenjaksotus Energiamyynnin jaksotus , ,29 Henkilösivukulut 7 592,10 Vakuutuskorvaus ,00 Verot , ,10 Muut , , , ,97 12 Rahoitusarvopaperit Rahoitusarvopaperit sisältävät pääasiassa julkisen kaupankäynnin kohteena olevia joukkovelkakirjoja. Jälleenhankintahinta , , , ,93 Kirjanpitoarvo , , , ,93 Erotus 0,00 0,00 0,00 0,00 13 Oma pääoma Sidottu omapääoma Osakepääomal , , , ,51 Osakepääoma , , , ,51 Ylikurssirahasto , , , ,70 Ylikurssirahasto , , , ,70 Sidottu omapääoma yhteensä , , , ,21 Vapaa omapääoma Voitto edellisiltä tilikausilta , , , ,87 Osingonjako , , , ,58 Voitto edellisiltä tilikausilta , , , ,29 Tilikauden voitto , , , ,40 Vapaa omapääoma yhteensä , , , ,69 Oma pääoma yhteensä , , , ,90 Laskelma jakokelpoisesta omasta pääomasta Voitto edelflsiltä tilikausilta , ,29 Tilikauden voitto , ,40 Yhteensä , ,69 14 Laskennalliset verovelatja -saamiset Laskennalliset verosaamiset Yhdistelytoimenpiteistä , ,64 Laskennalliset verovelat Tilinpäätössiirroista , ,05 Arvonkorotuksista , , , ,83 Laskenn. verovelatja -saamiset yht , ,19 1

18 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY KONSERNI 2015 EMOYHTIÖ Velat, jotka erääntyvät myöhemmin kuin viiden vuoden kuluttua Pohjoismaiden investointipankki , ,00 16 Velat saman konsernin yrityksille Ostovelat Yhteensä 2 000, ,00 17 Siirtovelkojen olennaiset erät: Sähkömaksuvelat Palkat sosiaalikuluineen Johdannaisten jaksotukset Keskeytyskorvaus Verot Muut 18 Annetut vakuudet , , , , , , , , , , , ,39 Velat, joiden vakuudeksi annettu kiinnityksiä Eläkelainat ,00 Annetut kiinnitykset ,00 Vakuudeksi annetut kiinnitykset yhteensä , , , ,00 Velat ja vastuut, joiden vakuudeksi annettu osakkeita ja Pankkitakaus ,00 Shekkitilin luottolimiitti ,00 Urakkatöiden vakuudet ,58 rahapantteja , , ,67 Pantattujen osakkeiden kirjanpitoarvo Johdannaisten rahavakuudet Muut vastuut Kiinteistökiinnitys Yrityskiinnitys , , , , , , , ,94 Nämä kiinnitykset ovat raha-ja osakepanttien lisäksi pankkitakausten vakuutena. Leasingsopimuksista maksettavat määrät Seuraavalla tilikaudella maksettavat Myöhemmin maksettaval Yhteensä , , , , , ,11 Samaan konserniin kuuluvien yritysten puolesta annetut vakuudet Annetut takaukset U rakkatöiden vakuudet/slt-consults Oy ,35 Osakkuusyritysten puolesta annetut vakuudet Omavelkainen, yhteisvastuullinen takaus/ Kymppivoima Hankinta Oy , ,00 1

19 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY Vastuusitoumukset Konserni suojautuu markkinakorkojen muutoksia vastaan koronvaihtosopimuksilla. Korolliset velat PKS-konsernin korolliset velat ovat yhteensä 3275 M. Emoyhtiöllä ei ole korollista velkaa. Johdannaisvastuut Nimellisarvo ,00 Käypä arvo ,00 Sähköjohdannaiset Sähkön hintariskiä suojataan sähköjohdannaissopimuksilla, joista suurin osa on pohjoismaisessa sähkö pörssissä, Nasdaq Commondities:ssa. Suojaustoiminnan päätavoite on vähentää sähkön hintamuutoster vaikutusta tulokseen. Suojausstrategia kattaa useita vuosia riskinottovaltuuksien puitteissa. Suojausstrategiaa arvioidaan jatkuvasti markkinatilanteen muuttuessa. Konserni suojaa johdannaisilla sekä sähkön myyntiä että sähkön hankintaa. Sähköjohdannaissopimusten määrä Nimellisarvo , ,00 Käypä arvo , ,00 20 Sähkömarkkinalain mukainen liiketoimintojen eriyttäminen Yleistä Sähkömarkkinalain mukaisena liiketoimintojen eriyttämislaskelmana on laadittu sähköliiketoiminnan tuloslaskelma ja tase. Sähköliiketoimintaan sisältyy myös yhtiössä tapahtuva sähköntuotanto. Lisäksi liitetiedoissa on sähkömarkkinalain 32 :n mukaisesti esitetty myös verkkotoiminnan tuloslaskelma ja tase. Verkkotoiminta on yhtiöitetty alkaen PKS Sähkönsiirto- nimiseksi tytäryhtiöksi ja siitä on laadittu erillinen osakeyhtiön tilinpäätös, jonka PKS Sähkönsiirto Oy:n hallitus on allekirjoittanut. Yhteisten kulujen ja tase-erien kohdistaminen Sähköliiketoiminnalle on kohdistettu suoraan sille kuuluvat erillistuotot ja -kustannukset. Yhteiset kustannukset ja tuotot on kohdistettu aiheuttamisperiaatteen mukaisesti sisäisen laskennan avulla. Suunnitelmanmukaiset poistot on laskettu tasapoistoina alkuperäisistä hankintamenoista. Poistoajat on esitett liitetiedoissa. Tase-eristä pääosa on kohdistettu suoraan omaisuuserittäin. Yhteiset tase-erät on kohdistettu omaisuuserittäin käyttäen perustana aiheuttamisperiaatetta. 1

20 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLD1NG OY 19 SÄHKÖLIIKETOIMINNAN TULOSLASKELMA LIIKEVAIHTO Liiketoiminnan muut tuotot Materiaalit ja palvelut Aineet ja taivikkeet Ulkopuoliset palvelut Henkilöstökulut Palkat Muut henkilöstökulcit Poistot ja arvonalentumiset Uiketoiminnan muut kulut LIIKEVOITTO Rahoitustuototja -kulut Muut korko-ja rahoitustuotot muilta Korko-ja muut rahoituskulut muille VOITTO/TAPPIO ENNEN TILINPÄÄTÖSSIIRTOJA JA VEROJA Tilinpäätössiirrot Tuloverot TILIKAUDEN VOITTO f

21 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 20 SÄHKÖUIKETOIMINNAN TASE Vastaavaa PYSYVÄT VASTAAVAT Aineettomat hyödykkeet AineeHiset hyödykkeet Osuudet saman konsernin yrityksissä Osuudet omistusyhteysyrityksissä PYSYVÄT VASTAAVAT YHTEENSÄ VAIHTUVAT VASTAAVAT Lyhytaikaiset saamiset Rahat ja pankkisaamiset VAIHTUVAT VASTAAVAT YHTEENSÄ Vastattavaa OMA PÄÄOMA Osakepääoma Arvonkorotusrahasto Muut rahastot Edellisten tilikausien voitto Tilikauden voitto OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ TILINPÄÄTÖSSIIRTOJEN KERTYMÄ VIERAS PÄÄOMA Pitkäaikainen vieras pääoma Sisäiset lainat Lyhytaikainen vieras pääoma VIERAS PÄÄOMA YHTEENSÄ

22 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 21 VERKKOLIIKETOIMINNAN TULOSLASKELMA LIIKEVAIHTO , ,12 Liiketoiminnan muut tuotot , ,31 Materiaalit ja palvelut Aineet, tarvikkeet ja tavarat Ostot tilikauden aikana , ,18 Ulkopuoliset palvelut , ,28 Materiaalit ja palvelut yhteensä , ,46 Henkilöstökulut Palkat ja palkkiot , ,37 Henkilösivukulut Eläkekulut , ,32 Muut henkilösivukulut , ,35 Henkilöstökulut yhteensä , ,04 Poistot ja arvonalentumiset , ,53 Liiketoiminnan muut kulut , ,44 LIIKEVOITTO , ,96 Rahoitustuotot ja -kulut Muut korko-ja rahoitustuotot Saman konsernin yrityksiltä Muilta 123,20 171,78 Korkokulutja muut rahoituskulut Saman konsernin yrityksille -0,31-62,63 Muille -86, ,36 Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä 36, ,21 VOITTO ENNEN TILINPÄÄTÖSSIIRTOJA JA VEROJA , ,75 Tilinpäätössiirrot Poistoeron muutos 10023, ,24 Konserniavustus , , , ,24 Tuloverot 2 102, ,58 TILIKAUDEN VOITTO 10400, ,93

23 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 22 VERKKOLIIKETOIMINNAN TASE VASTAAVAA PYSYVÄT VASTAAVAT Aineettomat hyödykkeet Aineettomat oikeudet , ,14 Muut aineettomat hyödykkeet , ,02 Aineettomat hyödykkeet yhteensä , ,16 Aineelliset hyödykkeet Koneet ja kalusto , ,34 Ennakkomaksutja keskeneräiset hankinnat , ,76 Aineelliset hyödykkeet yhteensä , ,10 PYSYVÄT VASTAAVAT YHTEENSÄ , ,26 VAIHTUVAT VASTAAVAT Vaihto-omaisuus Ennakkomaksut , ,00 Vaihto-omaisuus yhteensä , ,00 Lyhytaikaiset saamiset Saamiset saman konsernin yrityksiltä , ,11 Muut saamiset 874, ,81 Siirtosaamiset , ,31 VASTATTAVAA OMA PÄÄOMA Muut rahastot VIERAS PÄÄOMA Lyhytaikainen vieras pääoma Muut velat , ,99 Siirtovelat , ,37 Lyhytaikainen vieras pääoma yhteensä , ,88 VIERAS PÄÄOMA YHTEENSÄ , ,88 VASTATTAVAA YHTEENSÄ , ,98 / Myyntisaamiset , ,49 Lyhytaikaiset saamiset yhteensä , ,72 VAIHTUVAT VASTAAVAT YHTEENSÄ , ,72 VASTAAVAA YHTEENSÄ , ,98 Osakepääoma , ,00 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto , ,80 Edellisten tilikausien voitto , ,75 Tilikauden voitto 10400, ,93 OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ , ,48 TILINPÄÄTÖSSIIRTOJEN KERTYMÄ , ,62 Ostovelat , ,22 Velat saman konsernin yrityksille , ,30

24 Hilkka Hiltunen Toivo Hartikainen / t,,. Joensuussa 14. päivänä maaliskuuta 2017 Tilinpäätöksen ja toimntakertomuksen allekirjoitus POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 23 1 KHT Kalle Kotka Tilintarkastusyhteisö Idman Viln Grant Thornton Oy.2017 Suoritetusta tarkastuksesta on tänään annettu tilintarkastuskertomus. Tilln tarkastusmerkintä toimitusjohtaja Yaakko Ruokolainen NJma Korhonen Aino Heikura Vuokko Väistö /% eijo Kortelainen Marja K(ippinen (. % puheenjohtaja

25 POHJOIS-KARJALAN ENERGIAHOLDING OY 24 Luettelo kirjanpftokirjoista ja tositteiden lajeista sekä säilytystavoista TiIinpätös erikseen sidottuna Pääkirja sähköisenä Päiväkirja sähköisenä Pankkitositteet paperitositteina Muistiotosilleet paperitositteina Avaussaidot paperitositteina