Ohjeet tärkeimpien selvittämiseen käytettävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskentaprosessista

Transkriptio

1 Ohje tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskentaprosessista 28/03/2018 ESMA FI

2 Sisällyslutelo I. Tiivistelmä Julkaisemisen syyt Sisältö Seuraavat vaihe... 5 II. Ohje tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskentaprosessista Soveltamisala Määritelmät Noudattamista ja raportointia koskevat velvoitte Ohjeiden asema Raportointivaatimuks Ohje tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämisestä Arvopaperikeskusten raportoimien tiojen soveltamisala Tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa tarvittavien tiojen yleinen keräysprosessi Tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa tarvittavien tiojen alustava keräysprosessi Liite Mallit niiden tiojen keräämisestä, joita tarvitaan tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa

3 I. Tiivistelmä 1 Julkaisemisen syyt 1. Asuksen (EU) N:o 909/2014 (arvopaperikeskusasus) 12 artiklan 1 kohdan mukaan seuraavien ten on oltava mukana arvopaperikeskusten toimilupien ja lupien myöntämisessä ja arvopaperikeskusten valvonnassa, jos arvopaperikeskusasuksessa näin nimenomaisesti todaan: a) viranomainen, joka vastaa arvopaperikeskuksen ylläpitämän arvopapereiden selvitysjärjestelmän yleisvalvonnasta siinä jäsenvaltiossa, jonka lainsäädäntöä arvopapereiden selvitysjärjestelmään sovellaan; b) ne keskuspankit unionissa, jotka laskevat liikkeeseen tärkeimpiä selvittämiseen käyttäviä unionin valuuttoja; c) tarvittaessa se keskuspankki unionissa, jonka tilien kautta maksusuorituks käsitellään arvopaperikeskuksen ylläpitämässä arvopapereiden selvitysjärjestelmässä. 2. Komission delegoidun asuksen (EU) 2017/ artiklan 1 kohdassa määritään ehdot, joiden perusteella arvopaperikeskusasuksen 12 artiklan 1 kohdan b alakohdassa tarkoitut unionin valuutat katsotaan tärkeimmiksi. Toimivaltaisten ten on käyttävä asiaankuuluvien indikaattorien laskemiseksi EU:n tasolla yhdisttyjä tioja. Yksittäisten ten ten voi kuitenkin olla vaikeaa kerätä ja yhdistää kaikki arvopaperikeskuksista saatavat asiaankuuluvat tiedot koko EU:ssa. Tällainen toimintamalli voi lisäksi johtaa ten ten päällekkäisiin toimiin ja aiheuttaa epäjohdonmukaisten tiojen käyttöä koskevia riskejä. 3. Koska komission delegoidun asuksen (EU) 2017/392 2 artiklan 1 kohdassa tarkoittujen indikaattorien laskemiseksi on käyttävä EU:n tasolla yhdisttyjä johdonmukaisia tioja, Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen (ESMA) on päättänyt julkaista ohje prosessista, jonka mukaan kerätään, käsitellään ja yhdistään tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa tarvittavat tiedot (arvopaperikeskusasuksen 12 artiklan 1 kohdan b alakohta). 4. Koska ESMAn tehtävänä on edistää unionin oikeudellisesti sitovien säädösten johdonmukaista soveltamista, erityisesti edistämällä yhteistä valvontakulttuuria johdonmukaisten, tehokkaiden ja vaikuttavien valvontakäytäntöjen avulla, ESMAn on ryhdyttävä koordinoimaan arvopaperikeskuksista, myös arvopaperikeskuksina toimivista keskuspankeista, saatavien tiojen keskittämistä ja yhdistämistä. Toimivaltaisten ten on tehtävä indikaattoreita koskevat laskelmat ESMAn keskittämien ja yhdistämien tiojen perusteella. 1 Komission delegoitu asus (EU) N:o 2017/392, anntu 11 päivänä marraskuuta 2016, Euroopan parlamentin ja neuvoston asuksen (EU) N:o 909/2014 täydentämisestä arvopaperikeskusten toimilupiin, valvontaan ja toimintaan liittyviä vaatimuksia koskevilla teknisillä sääntelystandardeilla (EUVL L 65, , s ). 3

4 5. Vaikka indikaattoreita ei laska arvopaperikeskuksina toimiville keskuspankeille (koska ne on vapauttu tiyistä arvopaperikeskusasuksen vaatimuksista asuksen 1 artiklan 4 kohdan nojalla), on tärkeää, tä arvopaperikeskuksina toimivat keskuspankit asiaankuuluvat tiedot, joita käytään määrittämään nimittäjien arvot, jotta asiaankuuluvien indikaattorien osalta voidaan saada täydellinen kuva EU:n tason toiminnasta. 6. Komission delegoidun asuksen (EU) 2017/392 asiaankuuluvien säännösten johdonmukaisen täytäntöönpanon varmistamiseksi ohjeissa selkeytään indikaattorien laskemista varten raportoitavien tiojen soveltamisalaa esittämällä esimerkkejä tioihin sisällyttävien tapahtumien ja toimien lajeista sekä esimerkkejä niiden tapahtumien ja toimien lajeista, joita ei pitäisi sisällyttää tioihin. 7. Saman tavoitteen saavuttamiseksi ja erityisesti yhdenmukaisen ja johdonmukaisen tiojen raportointia koskevan lähestymistavan varmistamiseksi kaikissa arvopaperikeskuksissa komission delegoidun asuksen (EU) 2017/392 2 artiklan 1 kohdan a ja b alakohdassa tarkoittujen indikaattorien laskemista varten näissä ohjeissa ehdotaan yhteisiä paramreja toimitusohjeiden raportoinnille (jotta toimitusohjeita ei laska kahteen kertaan sen perusteella, missä ne on käsitelty: arvopaperikeskusten välisten linkkien välityksellä tai muutoin). Nämä paramrit eivät vaikuta selvitykseen liittyvien olennaisten sääntöjen soveltamiseen, muun muassa direktiivin 98/26/EY ja kansallisten arvopaperi- ja omaisuuslakien soveltamiseen. 8. Komission delegoidun asuksen (EU) 2017/392 voimaantulopäivä huomioon ottaen näissä ohjeissa kuvataan yleinen prosessi, jota käytään tiojen keräämiseen ja indikaattorien laskemiseen 1. tammikuuta 2018 alkaen, sekä alustava prosessi, jota käytään vuoden 2017 yleisen prosessin ensimmäisessä soveltamisessa ja joka kattaa raportointikauden vuoden 2016 tammikuun 1. päivästä joulukuun 31. päivään. Alustava prosessi pääpiirteissään (sovelltavissa vuonna 2017) Arvopaperike skuks Kansallis ESMA Kansallis ESMA Arvopaperi keskuks edeltävän vuoden tiedot kansallisille lle le. Kansallis arvopaperik eskuksilta saadut tiedot ESMAlle tiojen tarkistamis en jälkeen. ESMA lähtää kansallisille lle le yhdistyt tiedot + kultakin kansalliselt a elta elta saadut yksittäis tiedot. Kansallis laskevat indikaattorit ja tuloks ESMAlle. ESMA jakaa yksittäisiltä kansallisilta lta ta saadut tuloks kaikkien kansallisten t en t en kanssa. 4 viikkoa ESMAn ohjeiden julkaisemisen 6 viikkoa ESMAn ohjeiden julkaisemisen jälkeen 8 viikkoa ESMAn ohjeiden julkaisemisen jälkeen 9 viikkoa ESMAn ohjeiden julkaisemisen jälkeen 10 viikkoa ESMAn ohjeiden julkaisemisen jälkeen 4

5 Yleinen prosessi pääpiirteissään (sovelltavissa 1. tammikuuta 2018) Arvopaperike skuks Kansallis ESMA Kansallis ESMA Arvopaperi keskuks edeltävän vuoden tiedot kansallisille lle le 31. tammikuuta Kansallis arvopaperik eskuksilta saadut tiedot ESMAlle tiojen tarkistamis en jälkeen. 25. helmikuuta ESMA lähtää kansallisille lle le yhdistyt tiedot + kultakin kansalliselt a elta elta saadut yksittäis tiedot. 31. maaliskuuta Kansallis laskevat indikaattorit ja tuloks ESMAlle. 15. huhtikuuta ESMA jakaa yksittäisiltä kansallisilta lta ta saadut tuloks kaikkien kansallisten t en t en kanssa. 30. huhtikuuta 2 Sisältö 9. Osassa II esitään kokonaisuudessaan Ohje tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskentaprosessista. 3 Seuraavat vaihe 10. Osan II ohje käännään Euroopan unionin virallisille kielille ja julkaistaan ESMAn verkkosivustolla. 5

6 II. Ohje tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskentaprosessista 1 Soveltamisala Kenelle? 1. Nämä ohje koskevat asuksessa (EU) N:o 909/ (arvopaperikeskusasus) nimtyjä a ia. Mitä? 2. Näitä ohjeita sovellaan prosessiin, jonka mukaan kerätään, käsitellään ja yhdistään tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa tarvittavat tiedot arvopaperikeskusasuksen 12 artiklan 1 kohdan b alakohdan mukaisesti. Milloin? 3. Näitä ohjeita sovellaan [lisätään päivä, jona ohje julkaistaan Euroopan arvopaperimarkkinaen (ESMA) verkkosivuilla kaikilla EU:n virallisilla kielillä] alkaen. 2 Määritelmät 4. Näissä ohjeissa käytyillä käsitteillä on sama merkitys kuin arvopaperikeskusasuksessa ja komission delegoidussa asuksessa (EU) 2017/ Tarkoitus 5. Ohjeiden tarkoituksena on varmistaa arvopaperikeskusasuksen 12 artiklan 1 kohdan b alakohdan säännösten yhteinen, yhtenäinen ja johdonmukainen soveltaminen. Erityisesti niissä annaan ohjeita prosessista, jonka mukaan kerätään, käsitellään ja yhdistään tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa tarvittavat tiedot. 2 Euroopan parlamentin ja neuvoston asus (EU) N:o 909/2014, anntu 23 päivänä heinäkuuta 2014, arvopaperitoimituksen parantamisesta Euroopan unionissa sekä arvopaperikeskuksista ja direktiivien 98/26/EY ja 2014/65/EU sekä asuksen (EU) N:o 236/2012 muuttamisesta (EUVL L 257, , s. 1). 3 Komission delegoitu asus (EU) N:o 2017/392, anntu 11 päivänä marraskuuta 2016, Euroopan parlamentin ja neuvoston asuksen (EU) N:o 909/2014 täydentämisestä arvopaperikeskusten toimilupiin, valvontaan ja toimintaan liittyviä vaatimuksia koskevilla teknisillä sääntelystandardeilla (EUVL L 65, , s ). 6

7 4 Noudattamista ja raportointia koskevat velvoitte 4.1 Ohjeiden asema 6. Tämä asiakirja sisältää ESMA-asuksen 4 16 artiklan mukaisesti anntuja suuntaviivoja. ESMA-asuksen 16 artiklan 3 kohdan mukaan ten ten ja finanssimarkkinoiden toimijoiden on kaikin tavoin pyrittävä noudattamaan ohjeita ja suosituksia. 7. Toimivaltaisten ten, joille nämä ohje osoitaan, on noudattava suosituksia sisällyttämällä ne valvontakäytäntöihinsä. 4.2 Raportointivaatimuks 8. Toimivaltaisten ten, joille nämä ohje on osoittu, on vahvisttava ESMAlle [osoitteeseen csdr.data@esma.europa.eu] kahden kuukauden kuluessa ohjeiden julkaisemisesta, noudattavatko tai aikovatko ne noudattaa näitä ohjeita, sekä ilmoittava perustelut, jos ne eivät noudata tai aio noudattaa ohjeita. Jos vastausta ei anna määräaikaan mennessä, ten ten ei katsota noudattavan näitä ohjeita. ESMAn verkkosivustolla on malli ilmoituksia varten. Toimivaltaisia ia kehotaan kuitenkin ilmoittamaan ESMAlle hi, kun se on mahdollista, ja mielellään kahden viikon kuluessa ohjeiden julkaisemisesta, jotta näissä ohjeissa tarkoittujen indikaattorien laskemiseen tarvittavien tiojen keräämis-, käsittely- ja yhdistämisprosessista saadaan sujuvaa ja se voidaan panna ajoissa täytäntöön. 9. Näiden ohjeiden julkaisupäivä tarkoittaa päivää, jona ne julkaistaan ESMAn verkkosivustolla EU:n kaikilla virallisilla kielillä. 10. Arvopaperikeskusten ei tarvitse ilmoittaa, noudattavatko ne näitä ohjeita. 4 Euroopan parlamentin ja neuvoston asus (EU) N:o 1095/2010, anntu 24 päivänä marraskuuta 2010, Euroopan valvontaen (Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen) perustamisesta sekä päätöksen N:o 716/2009/EY muuttamisesta ja komission päätöksen 2009/77/EY kumoamisesta (EUVL L 331, , s. 84). 7

8 5 Ohje tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämisestä 5.1 Arvopaperikeskusten raportoimien tiojen soveltamisala 11. Toimivaltaisten ten on varmisttava, tä arvopaperikeskuks, myös arvopaperikeskuksina toimivat keskuspankit, raportoivat asiaankuuluvat tiedot liitteessä esittyjen mallien muodossa. Toimivaltaisten ten on päivittävä liitteeseen sisältyvissä malleissa esitty lutelo arvopaperikeskuksista (myös arvopaperikeskuksina toimivista keskuspankeista) vuosittain. 12. Toimivaltaisten ten on varmisttava, tä arvopaperikeskuks soveltavat seuraavia tiojen ilmoittamista koskevia paramreja: a) Tiojen on sisälltävä kunkin arvopaperikeskuksen absoluuttis selvitysarvot kustakin valuutasta edeltävältä kalenterivuodelta. b) Arvot on ilmaistava alkuperäisinä selvitysvaluuttoina. c) Kaikki arvopaperikeskuksessa toteuttujen vastikkeellisten toimitusohjeiden luokat on sisällyttävä riippumatta siitä, liittyvätkö ne tapahtumiin, jotka on toteuttu kauppapaikalla vai pörssin ulkopuolisessa kaupankäynnissä. d) Useista tapahtumista, kuten arvopaperien takaisinostoa tai lainaksi antamista koskevista sopimuksista, koostuvissa operaatioissa molemmat suorituks on ilmoittava, kun ne on käsitelty. e) Mikäli kyse on arvopaperikeskuksen sisäisestä käsittelystä, arvopaperikeskuksen (liikkeeseenlaskevan tai sijoittavan arvopaperikeskuksen) on raportoitava tapahtuman molemmat suorituks eli sen on ilmoittava kaksi saatua toimitusohjta. f) Siinä tapauksessa, tä tapahtuman käsittelyyn osallistuu useampi kuin yksi arvopaperikeskus vakioidun, räätälöidyn tai epäsuoran linkin välityksellä, vain kaupan kaksi suoritusta käsittelevän arvopaperikeskuksen (liikkeeseenlaskevan arvopaperikeskuksen tai sijoittavan arvopaperikeskuksen) on raportoitava. Sen on raportoitava saadut kaksi toimitusohjta. Ainoastaan kaupan yhden suorituksen selvittävän arvopaperikeskuksen ei pidä raportoida. g) Mikäli kyse on arvopaperikeskusten välisestä käsittelystä, jossa arvopaperikeskuks käyttävät yhteistä toimitusinfrastruktuuria tai toimivat arvopaperikeskusten välisten linkkien välityksellä, kunkin arvopaperikeskuksen on raportoitava yhdestä tapahtuman osalta saadusta toimitusohjeesta. 13. Toimitusohje voivat liittyä seuraavanlaisiin tapahtumatyyppeihin: a) arvopaperien osto tai myynti (myös ensimarkkinoilla toteuttavat arvopaperien ostot ja myynnit) b) vakuudenhallintaoperaatiot (myös kolmen osapuolen vakuudenhallintaoperaatiot tai automaattis vakuustoiminnot) c) arvopaperien lainaus-/lainanotto-operaatiot d) takaisinosto-operaatiot e) muut (muun muassa virtatioja koskevat yhtiötapahtumat eli markkinavaatimuks ja muutoks). 14. Seuraavia tapahtumatyyppejä ei pitäisi katsoa kuuluvaksi raportoinnin soveltamisalaan: 8

9 a) osakkeita koskevat yhtiötapahtumat, kuten käteisen jakaminen (käteisosinko, korkojen maksu), arvopaperien jakamis (eli osakeosinko, bonuksen liikkeeseenlasku), uudelleenjärjestelyt (eli muutos, osakkeiden jakaminen, lunastus, julkinen ostotarjous) b) ensimarkkinoiden operaatiot eli prosessi, jossa arvopaperit luodaan ensimmäisen kerran c) rahastoyksikköjen luominen ja lunastus eli rahastoyksikköjen tekninen luominen ja lunastus, ellei kyseistä rahastoyksikköjen luomista ja lunastusta tehdä siirtomääräyksillä arvopaperikeskuksen arvopapereiden selvitysjärjestelmässä d) keskuskurssin muutosta koskevat operaatiot. 5.2 Tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa tarvittavien tiojen yleinen keräysprosessi 15. Tässä osassa ehdottavaa yleistä prosessia on sovelltava 1. tammikuuta 2018 alkaen. 16. Toimivaltaisten ten on varmisttava, tä arvopaperikeskuks, myös arvopaperikeskuksina toimivat keskuspankit, raportoivat lle le edelliseltä kalenterivuodelta asiaankuuluvat tiedot, jotka ovat tarpeen komission delegoidun asuksen (EU) 2017/392 2 artiklan 1 kohdassa tarkoittujen indikaattorien laskemisessa, kunkin vuoden tammikuun 31. päivään mennessä (eli on käyttävä edellisen vuoden tioja tammikuun 1. päivästä joulukuun 31. päivään). 17. Tiojen tarkistamisen jälkeen ten ten on toimittava ESMAlle arvopaperikeskuksilta, myös arvopaperikeskuksina toimivílta keskuspankeilta, niiden oikeudenkäyttöalueelta saadut tiedot kunkin vuoden helmikuun 25. päivään mennessä. 18. Toimivaltaisten ten on tehtävä komission delegoidun asuksen (EU) 2017/392 2 artiklan 1 kohdassa tarkoittujen indikaattorien laskelma kunkin sellaisen arvopaperikeskuksen osalta, jolle toimivaltainen viranomainen on vastaanottavan jäsenvaltion toimivaltainen viranomainen, kun ESMAlta on saatu seuraavat tiedot kunkin vuoden maaliskuun 31. päivään mennessä: a) kaikki yksittäisiltä lta ta saadut tiedot b) tiedot, joissa yhdistään arvot arvopaperikeskusta ja valuuttaa kohti ja joita käytään komission delegoidun asuksen (EU) 2017/392 2 artiklan 1 kohdan a ja b alakohdassa tarkoittujen indikaattorien nimittäjien laskemiseen. 19. Tioja yhdisttäessä on soveltuvin osin muunntava muut valuutat euroiksi. Tätä varten on käyttävä sen kalenterivuoden, jolta tiedot raportoidaan, viimeisen päivän vaihtokurssia. Euroopan keskuspankin vaihtokurssia sen kalenterivuoden, jolta tiedot ilmoitaan, viimeiseltä päivältä on käyttävä muiden valuuttojen muuntamiseen euroiksi, kun se on saatavilla. 9

10 20. Toimivaltaisten ten on lähtävä ESMAlle tuloks indikaattoreista ja asiaankuuluvien ten tunnistustiedot arvopaperikeskusasuksen 12 artiklan 1 kohdan b alakohdan mukaisesti kunkin vuoden huhtikuun 15. päivään mennessä, jotta ESMA voi jakaa kyseis tiedot kaikkien ten ten kanssa kunkin vuoden huhtikuun 30. päivään mennessä. 5.3 Tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa tarvittavien tiojen alustava keräysprosessi 21. Kun yleistä prosessia sovellaan ensimmäisen kerran vuonna 2017 raportointikaudesta, joka kestää vuoden 2016 tammikuun 1. päivästä joulukuun 31. päivään, arvopaperikeskusten, myös arvopaperikeskuksina toimivien keskuspankkien, sekä ten ten on sovelltava yleistä prosessia seuraavien päivämäärien mukaisesti siten, tä kukin päivämäärä laskaan näiden ohjeiden julkaisupäivästä: a) arvopaperikeskusten, myös arvopaperikeskuksina toimivien keskuspankkien, on raportoitava komission delegoidun asuksen (EU) 2017/392 2 artiklan 1 kohdassa tarkoittujen indikaattorien laskemiseen tarvittavat asiaankuuluvat tiedot lle le neljän viikon kuluessa b) ten ten on toimittava ESMAlle arvopaperikeskuksilta, myös arvopaperikeskuksina toimivilta keskuspankeilta, saadut tiedot kuuden viikon kuluessa, jotta ESMA voi lähtää lle le yhdistyt tiedot sekä kultakin elta elta saadut yksittäis tiedot kahdeksan viikon kuluessa c) ten ten on lähtävä tuloks indikaattoreista ja asiaankuuluvien ten tunnistustiedot arvopaperikeskusasuksen 12 artiklan 1 kohdan b alakohdan mukaisesti ESMAlle yhdeksän viikon kuluessa, jotta se voi jakaa kyseis tiedot kaikkien ten ten kanssa kymmenen viikon kuluessa. 10

11 6 Liite 6.1 Mallit niiden tiojen keräämisestä, joita tarvitaan tärkeimpien selvittämiseen käyttävien valuuttojen määrittämistä koskevien indikaattorien laskemisessa 11