RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Tammi syyskuu 2011

Transkriptio

1 Q3 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Tammi syyskuu 2011

2 2 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q Ramirentin osavuosikatsaus tammi syyskuu 2011: liikevaihto kasvoi ja kannattavuus parani edelleen, mutta näkyvyys on huono HEINÄ-SYYSKUU 2011 Liikevaihto kasvoi 27,2 % ja oli 179,2 milj. euroa (140,9 milj.). Paikallisilla valuutoilla laskettuna kasvua oli 21,7 %. Orgaaninen kasvu oli 18,8 %. Liiketulos ennen poistoja (EBITDA) 58,6 milj. euroa (42,3 milj.) eli 32,7 % (30,0 %) liikevaihdosta Liiketulos (EBIT) 30,5 milj. euroa (16,6 milj.) eli 17,0 % (11,8 %) liikevaihdosta Bruttoinvestoinnit 119,9 milj. euroa (9,7 milj.) Rahavirta investointien jälkeen -36,8 milj. euroa (14,4 milj.) Toimipisteiden lukumäärä 412 (375) TAMMI-SYYSKUU 2011 Liikevaihto kasvoi 21,5 % ja oli 463,1 milj. euroa (381,2 milj.). Paikallisilla valuutoilla laskettuna kasvua oli 18,7 %. Orgaaninen kasvu oli 18,3 %. Liiketulos ennen poistoja (EBITDA) 126,8 milj. euroa (90,6 milj.) eli 27,4 % (23,8 %) liikevaihdosta Liiketulos (EBIT) 48,6 milj. euroa (18,5 milj.) eli 10,5 % (4,8 %) liikevaihdosta Bruttoinvestoinnit 196,3 milj. euroa (43,9 milj.) Rahavirta investointien jälkeen -67,9 milj. euroa (23,8 milj.) Nettovelka 279,8 milj. euroa (197,2 milj.) Nettovelkaantumisaste 91,7 % (64,1 %) MARKKINANÄKYMÄT 2011 Asunto-, infrastruktuuri- ja korjausrakentamisen odotetaan kehittyvän suotuisasti koko loppuvuoden 2011 ajan varsinkin Pohjoismaissa, kun taas liikerakentamisen kysyntä on edelleen heikkoa. Myös kysynnän ja tarjonnan tasapainottuminen antaa viitteitä terveemmän hintatason saavuttamisesta markkina-alueillamme. Tämänhetkisen talouden epävarmuuden takia markkinariskit ovat kuitenkin kasvaneet. Ramirent suhtautuu tilanteeseen varauksella, koska epävarmuus makrotalouden kehityksessä jatkuu. RAMIRENTIN NÄKYMÄT 2011 Ramirentin näkymät vuodeksi 2011 pysyvät ennallaan. Rakennustoiminnan lisääntymisen ja paranevien hintatasojen vuoksi liikevaihdon arvioidaan kasvavan vuonna 2011 ja tuloksen ennen veroja paranevan vuoteen 2010 verrattuna. Huom! Sulkeissa olevat luvut viittaavat edeltävän tilikauden vastaavaan ajanjaksoon, ellei toisin ole mainittu. AVAINLUVUT 7-9/11 7-9/10 Muutos 1-9/11 1-9/10 Muutos 1-12/10 Liikevaihto 179,2 140,9 27,2 % 463,1 381,2 21,5 % 531,3 Liiketulos ennen poistoja (EBITDA) 58,6 42,3 38,5 % 126,8 90,6 40,0 % 127,4 Osuus liikevaihdosta, % 32,7 % 30,0 % 27,4 % 23,8 % 24,0 % Liiketulos (EBIT) 30,5 16,6 83,5 % 48,6 18,5 163,2 % 29,7 Osuus liikevaihdosta, % 17,0 % 11,8 % 10,5 % 4,8 % 5,6 % Tulos/osake (laimentamaton ja laimennettu), EUR 0,17 0,08 120,4 % 0,26 0,07 270,3 % 0,13 Bruttoinvestoinnit pitkäaikaisiin varoihin 119,9 9,7 N/M 196,3 43,9 347,2 % 62,0 Bruttoinvestoinnit, % liikevaihdosta 66,9 % 6,9 % 42,4 % 11,5 % 11,7 % Rahavirta investointien jälkeen -36,8 14,4 N/M -67,9 23,8 N/M 48,0 Sijoitettu pääoma kauden lopussa 588,3 509,2 15,5 % 495,6 Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), % 1) 13,2 % 5,4 % 8,6 % Oman pääoman tuotto (ROE), % 1) 11,4 % -0,6 % 4,7 % Nettovelka 279,8 197,2 41,9 % 176,6 Nettovelkaantumisaste, % 91,7 % 64,1 % 55,6 % Omavaraisuusaste, % 38,2 % 46,1 % 48,0 % Henkilöstö kauden lopussa ,4 % ) Liukuva 12 kk

3 3 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q MAGNUS ROSÉN, KONSERNIJOHTAJA: Ramirentin konevuokrausratkaisujen kysyntä oli vahvaa kolmannella neljänneksellä, joka onkin kausiluonteisesti paras neljännes konevuokrausliiketoiminnassa. Liikevaihtomme kasvoi heinä syyskuussa 27,2 prosenttia vertailujaksoon nähden, ja kannattavuus parani edelleen kaluston hyvän käyttöasteen ansiosta. Liikevaihdon kasvu oli suurinta Pohjoismaissa ja Europe East -alueen maissa, joissa rakennustoiminta oli vilkasta. Kysynnän ja tarjonnan tasapainottuminen on myös vähitellen parantanut hintatasoa markkina-alueillamme. Olemme laajentaneet toimipisteverkostoamme edelleen, ja nyt meillä on yhteensä 412 toimipistettä. Vuoden aikana tekemämme kuusi yritysostoa ja kaksi ulkoistamissopimusta on yhdistetty onnistuneesti liiketoimintaamme, ja ne vaikuttavat positiivisesti konsernin kasvuun ja kannattavuuteen. Globaalin taloustilanteen epävarmuus ei näkynyt toiminnoissamme kolmannella neljänneksellä, vaan yleinen kysyntätilanne oli edelleen hyvä kaikissa segmenteissä. Markkinoiden ennustettavuus on kuitenkin yhä heikko, ja seuraamme markkinatilanteen kehittymistä tiiviisti. Olemme valmiina reagoimaan mahdollisiin markkinatilanteen muutoksiin. Harkitsemme investointeja tarkkaan ja pidämme kustannukset tiukassa seurannassa. TAMMI SYYSKUUN 2011 OSAVUOSIKATSAUS Liiketoimintaympäristö Markkinatilanne oli edelleen hyvä rakentamisessa ja useilla teollisuudenaloilla Pohjoismaissa. Teollinen toiminta ja rakentaminen jatkuivat hyvällä tasolla Puolassa, kun taas Slovakiassa, Tšekin tasavallassa ja Unkarissa rakentamisen volyymit laskivat kolmannella neljänneksellä edellisvuoteen verrattuna. Vuoden 2011 kolmannella neljänneksellä infrastruktuurirakentaminen kehittyi suotuisasti Venäjällä ja erityisesti energia-alan investoinnit Baltian maissa ja Ukrainassa kasvoivat. Globaalin taloustilanteen epävarmuus ei näkynyt Ramirentin toiminnoissa kolmannella neljänneksellä, vaan yleinen kysyntätilanne oli edelleen hyvä kaikissa segmenteissä. Liikevaihto Ramirent-konsernin liikevaihto kasvoi vuoden 2011 tammi syyskuussa 21,5 % ja oli 463,1 milj. euroa (381,2 milj.). Kasvu johtui rakennusmarkkinoiden toipumisesta. Orgaaninen kasvu oli 18,3 %. Paikallisilla valuutoilla laskettuna konsernin liikevaihto kasvoi 18,7 %. Kolmannen neljänneksen liikevaihto kasvoi 27,2 % ja oli 179,2 milj. euroa (140,9 milj.), mikä paikallisilla valuutoilla laskettuna merkitsi 21,7 %:n kasvua. Orgaanista kasvua kolmannella neljänneksellä oli 18,8 %. Liikevaihto kasvoi kaikissa segmenteissä sekä euroilla että paikallisilla valuutoilla laskettuna. Kasvu oli erityisen voimakasta Ruotsissa ja Europe East -segmentissä. Suomen osuus konsernin liikevaihdosta oli 24,0 % (26,2 %), Ruotsin 27,5 % (25,8 %), Norjan 22,0 % (21,4 %), Tanskan 6,3 % (6,7 %), Europe East -segmentin 8,5 % (7,6 %) ja Europe Central -segmentin 11,7 % (12,3 %). Segmenttikohtaiset liikevaihtotiedot on esitetty alla. liikevaihto 7-9/11 7-9/10 Muutos 1-9/11 1-9/10 Muutos 1-12/10 Suomi 45,5 37,5 21,2 % 112,3 101,7 10,4 % 136,9 Ruotsi 1) 45,4 36,1 25,8 % 128,8 100,3 28,4 % 145,2 Norja 2) 39,7 27,6 44,1 % 102,8 83,3 23,4 % 114,4 Tanska 11,3 9,0 26,0 % 29,6 26,1 13,3 % 35,6 Europe East 17,2 12,3 39,2 % 39,6 29,3 34,9 % 42,7 Europe Central 21,6 19,7 9,4 % 54,9 47,7 15,2 % 66,6 Segmenttien välisen liikevaihdon eliminointi -1,4-1,2-4,8-7,2-10,2 Liikevaihto yhteensä 179,2 140,9 27,2 % 463,1 381,2 21,5 % 531,3 1) Ilman Hyrmanin ostoa, liikevaihto kolmannella neljänneksellä Ruotsissa kasvoi 18,0 %. 2) Ilman Rogaland Planbyggin ostoa (yhtiön nimeksi on muutettu sittemmin Ramirent Module Systems AS), liikevaihto kolmannella neljänneksellä Norjassa kasvoi 20,9 %.

4 4 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q tulos Ramirent-konsernin liiketulos ennen poistoja (EBITDA) oli vuoden 2011 tammi syyskuussa 126,8 milj. euroa (90,6 milj.) eli 27,4 % (23,8 %). Kannattavuus parani kapasiteetin kohentuneen käyttöasteen ja terveemmän hintatason ansiosta. Ulkoisten palveluiden käytön lisääntymisen, henkilöstön määrän kasvun, tehostettujen myyntitoimenpiteiden ja Ramirentin yhtenäisen liiketoimintamallin ja toimipisteverkoston kehittämisen vuoksi kiinteiden kulujen taso kasvoi viime vuodesta. Luottotappiot ja luottotappiovarauksen nettomuutos olivat yhteensä -2,7 milj. euroa (-2,9 milj.). Poistot olivat 78,2 milj. euroa (72,1 milj.). Nettorahoituserät olivat -10,6 milj. euroa (-6,4 milj.), ja niihin sisältyi valuuttakurssimuutosten nettovaikutus -2,2 milj. euroa (3,1 milj.). Konsernin tulos ennen veroja oli 38,0 milj. euroa (12,1 milj.). Tuloverojen määrä oli -10,3 milj. euroa (-4,6 milj.). Katsauskauden tulos oli 27,7 milj. euroa (7,5 milj.). Osakekohtainen tulos oli 0,26 euroa (0,07). Sijoitetun pääoman tuotto oli 13,2 % (5,4 %) ja oman pääoman tuotto 11,4 % (-0,6 %). Osakekohtainen oma pääoma oli 2,83 euroa (2,83). Konsernin liiketulos (EBIT) kasvoi 48,6 milj. euroon (18,5 milj.) ja oli 10,5 % (4,8 %) liikevaihdosta. Kolmannen neljänneksen liiketulos (EBIT) nousi 30,5 milj. euroon (16,6 milj.) ja liiketulosprosentti oli 17,0 % (11,8 %). Segmenttikohtaiset liiketulos- ja liiketulosprosenttitiedot on esitetty alla. liiketulos 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/ /10 Suomi 10,5 7,1 16,6 10,9 13,7 Osuus liikevaihdosta, % 23,2 % 18,8 % 14,8 % 10,7 % 10,0 % Ruotsi 8,2 7,4 21,3 15,0 23,3 Osuus liikevaihdosta, % 18,0 % 20,6 % 16,5 % 15,0 % 16,1 % Norja 3,9 1,7 6,7 2,2 2,3 Osuus liikevaihdosta, % 9,9 % 6,1 % 6,5 % 2,7 % 2,0 % Tanska 0,9-0,2-0,7-1,5-2,2 Osuus liikevaihdosta, % 7,5 % -1,9 % -2,3 % -5,6 % -6,2 % Europe East 4,2-0,7 3,5-4,7-3,5 Osuus liikevaihdosta, % 24,6 % -5,7 % 8,9 % -15,9 % -8,3 % Europe Central 3,5 2,2 3,4-0,1 0,8 Osuus liikevaihdosta, % 16,3 % 11,2 % 6,2 % -0,3 % 1,2 % Segmenteille kohdistamattomat erät -0,7-0,9-2,2-3,4-4,7 Konsernin liiketulos 30,5 16,6 48,6 18,5 29,7 Osuus liikevaihdosta, % 17,0 % 11,8 % 10,5 % 4,8 % 5,6 %

5 5 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q INVESTOINNIT, RAHAVIRTA JA TALOUDELLINEN ASEMA Ramirent-konsernin bruttoinvestoinnit pitkäaikaisiin varoihin tammi syyskuussa 2011 olivat 196,3 milj. euroa (43,9 milj.), joista 104,9 milj. euroa (15,9 milj.) liittyi yrityshankintoihin. Joissain hankinnoissa Ramirent on tehnyt sopimuksen ehdollisen lisäkauppahinnan maksamisesta myyjälle. Arvioidut lisäkauppahinnat sisältyvät bruttoinvestointeihin. Yristyhankinnat mukaanlukien, kone- ja laiteinvestoinnit tammi syyskuussa 2011 olivat 134,8 milj. euroa (35,3 milj.). Kolmannella neljänneksellä bruttoinvestoinnit pitkäaikaisiin varoihin olivat 119,9 milj. euroa (9,7 milj.), josta 89,7 milj. euroa (0,0 milj.) liittyi yrityshankintoihin. Yristyhankinnat mukaanlukien, kone- ja laiteinvestoinnit kolmennella neljänneksellä olivat 66,8 milj. euroa (8,9 milj.). Investointisitoumukset kolmannen neljänneksen lopussa olivat 10,6 milj. euroa (4.0 milj.). Aineellisten pitkäaikaisten varojen vähennykset olivat myyntiarvoltaan 15,1 milj. euroa (12,1 milj.), josta vuokrakaluston osuus oli 14,9 milj. euroa (12,0 milj.). milj.). Investointien rahavirta oli -201,3 milj. euroa (-40,6 milj.), mikä johtui lisääntyneistä investoinneista vuokrakalustoon sekä yritysostoista. Liiketoiminnan ja investointien rahavirta oli -67,9 milj. euroa (23,8 milj.). Tammi syyskuussa 2011 osinkoja maksettiin 27 miljoonalla eurolla ja omia osakkeita hankittiin 3,4 miljoonalla eurolla. Syyskuun 2011 lopussa korollinen vieras pääoma oli 283,0 milj. euroa (201,6 milj.). Nettovelka oli 279,8 milj. euroa (197,2 milj.) ja nettovelkaantumisaste 91,7 % (64,1 %) Ramirentillä oli käyttämättömiä sitovia luottolimiittejä 82,9 milj. euroa (177,1 milj.). Katsauskauden jälkeen Ramirent Oyj pidensi koko 240 milj. euron syndikoitua luottoaan vuoteen 2017 asti. Järjestelyjen jälkeen Ramirentillä on sitovia lainasitoumuksia yhteensä 390 miljoonaa euroa. Katsauskauden lopussa taseen loppusumma oli 799,0 milj. euroa (667,6 milj.). Siitä aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden osuus oli 477,1 milj. euroa (432,7 milj.). Konsernin oma pääoma oli 305,3 milj. euroa (307,5 milj.) ja omavaraisuusaste 38,2 % (46,1 %). Konsernin liiketoiminnan rahavirta ensimmäiseltä yhdeksältä kuukaudelta oli 133,4 milj. euroa (64,4 milj.), mistä nettokäyttöpääoman muutos oli 17,5 milj. euroa (-0,7 Katsauskauden lopussa taseen ulkopuoliset leasingvuokravastuut olivat yhteensä 131,1 milj. euroa (141,8 milj.). Niistä 22,6 milj. euroa (39,6 milj.) kohdistui vuokrakalustoon. HENKILÖSTÖ JA TOIMIPISTEET Henkilöstö Henkilöstö Toimipisteet Toimipisteet Suomi Ruotsi Norja Tanska Europe East Europe Central Konsernihallinto Yhteensä

6 6 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q LIIKETOIMINNAN LAAJENTAMINEN JA YRITYSOSTOT Tanskalaisen rakennusyhtiön E. Pihl&Søn A.S:n pienrakennuskone- sekä henkilö- ja tavarahissitoiminnan kalusto siirtyi Ramirentille 1. tammikuuta Ramirent solmi 1. helmikuuta 2011 sopimuksen Länsi-Jyllannissa, Tanskassa toimivan Jydsk Materiel Udlejningin konevuokraamoliiketoiminnan ostamisesta. Ramirent käytti 8. maaliskuuta 2011 optiotaan hankkia loput 40 % slovakialaisen Ramirent spol. s.r.o:n (entinen OTS Bratislava spol.sr.o:n) osakkeista. Ramirent hankki 1. huhtikuuta 2011 tšekkiläisen yrityksen Stavební Doprava a Mechanizacen (SDM) konevuokrausliiketoiminnan. Ramirent hankki 4. toukokuuta 2011 tšekkiläisen rakennuskoneyrityksen RENT MB s.r.o:n kone- ja kalustovuokraustoiminnot. Ramirent Finland Oy solmi 10. toukokuuta 2011 sopimuksen Suomen Sääsuoja Oy:n ostamisesta. Ramirent solmi 27. kesäkuuta 2011 sopimuksen Rogaland Planbygg AS:n ostamisesta. Rogaland Planbygg on Norjan johtava kaasu- ja öljyteollisuuden työmaatilojen vuokraaja. Yritysosto lisää Ramirent Norjan liikevaihtoa vuositasolla noin 22 miljoonalla eurolla. Kauppa tuli voimaan 1. heinäkuuta 2011, ja vuoden 2011 kolmannella neljänneksellä yhtiön nimeksi muutettiin Ramirent Module Systems AS. Ramirent solmi 30. kesäkuuta 2011 sopimuksen Hyrman i Lund AB:n ostamisesta. Hyrman i Lund AB on Etelä- Ruotsin suurimpia toimijoita konevuokrausalalla. Yhtiön liikevaihto on noin 15 miljoonaa euroa ja se toimii seitsemällä paikkakunnalla. Kauppa tuli voimaan 1. elokuuta KEHITYS LIIKETOIMINTASEGMENTEITTÄIN Suomi Tammi syyskuussa Ramirentin liikevaihto kasvoi Suomessa 10,4 % ja oli 112,3 milj. euroa (101,7 milj.). Liiketulos (EBIT) kasvoi 16,6 milj. euroon (10,9 milj.) ja liiketulosprosentti oli 14,8 % (10,7 %). Ramirentin kolmannen neljänneksen liikevaihto kasvoi Suomessa 21,2 % ja oli 45,5 milj. euroa (37,5 milj.). Kolmannen neljänneksen liiketulos (EBIT) nousi 10,5 milj. euroon (7,1 milj.) ja liiketulosprosentti oli 23,2 % (18,8 %). Kasvun taustalla oli kolmannella neljänneksellä hyvällä tasolla jatkunut rakennustoiminta ja teollisuuden kasvanut aktiviteetti. Kannattavuus parani kaluston käyttöasteen kohentumisen ja hintatason paranemisen ansiosta. Ruotsi Tammi syyskuussa Ramirentin liikevaihto kasvoi Ruotsissa 28,4 % ja oli 128,8 milj. euroa (100,3 milj.). Paikallisilla valuutoilla laskettuna kasvu oli 19,8 %. Liiketulos (EBIT) kasvoi 21,3 milj. euroon (15,0 milj.) ja liiketulosprosentti oli 16,5 % (15,0 %). Ramirentin kolmannen neljänneksen liikevaihto kasvoi Ruotsissa 25,8 % ja oli 45,4 milj. euroa (36,1 milj.), mikä paikallisilla valuutoilla laskettuna merkitsi 22,1 %:n kasvua. Ilman Hyrmanin ostoa, liikevaihto kolmannella neljänneksellä kasvoi 18,0 %. Kolmannen neljänneksen liiketulos (EBIT) nousi 8,2 milj. euroon (7,4 milj.) ja liiketulosprosentti oli 18,0 % (20,6 %). Kasvun taustalla oli voimakkaan kysynnän jatkuminen asuntorakentamisessa, maanrakennuksessa ja julkisella sektorilla. Maantieteellisesti rakennustoiminta oli vilkkainta maan keski- ja eteläosissa sekä pääkaupunkialueella. Kannattavuus parani kapasiteetin korkeamman käyttöasteen ja terveemmän hintatason ansiosta. Norja Tammi syyskuussa Ramirentin liikevaihto kasvoi Norjassa 23,4 % ja oli 102,8 milj. euroa (83,3 milj.). Paikallisilla valuutoilla laskettuna kasvu oli 20,5 %. Liiketulos (EBIT) kasvoi 6,7 milj. euroon (2,2 milj.) ja liiketulosprosentti oli 6,5 % (2,7 %). Ramirentin kolmannen neljänneksen liikevaihto kasvoi Norjassa 44,1 % ja oli 39,7 milj. euroa (27,6 milj.), mikä paikallisilla valuutoilla laskettuna merkitsi 40,8 %:n kasvua. Ilman Rogaland Planbyggin ostoa (yhtiön nimeksi on muutettu sittemmin Ramirent Module Systems AS), liikevaihto kasvoi 20,9 % kolmannella neljänneksellä. Kolmannen neljänneksen liiketulos (EBIT) nousi 3,9 milj. euroon (1,7 milj.) ja liiketulosprosentti oli 9,9 % (6,1 %). Asuntorakentamisen toipuminen jatkui kolmannella neljänneksellä. Eniten rakennustoimintaa oli Suur-Oslon alueella ja maan länsiosassa. Kannattavuus parani kaluston hyvän käyttöasteen, paremman hintatason ja tiukan kulujen hallinnan ansiosta.

7 7 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q Tanska Tammi syyskuussa Ramirentin liikevaihto kasvoi Tanskassa 13,3 % ja oli 29,6 milj. euroa (26,1 milj.). Liiketulos (EBIT) oli -0,7 milj. euroa (-1,5 milj.) ja liiketulosprosentti -2,3 % (-5,6 %). Ramirentin kolmannen neljänneksen liikevaihto kasvoi Tanskassa 26,0 % ja oli 11,3 milj. euroa (9,0 milj.). Kolmannen neljänneksen liiketulos (EBIT) nousi 0,9 milj. euroon (-0,2 milj.) ja liiketulosprosentti oli 7,5 % (-1,9 %). Kasvu perustui rakennustoiminnan vilkastumiseen ja kaluston käyttöasteen kohentumiseen. Kannattavuutta rasitti edelleen alhainen hintataso. Tarkka kustannusten seuranta parantaa kannattavuutta edelleen. Europe East (Venäjä, Baltia ja Ukraina) Tammi syyskuussa Ramirentin liikevaihto kasvoi Europe East -segmentissä 34,9 % ja oli 39,6 milj. euroa (29,3 milj.). Paikallisilla valuutoilla laskettuna kasvu oli 36,6 %. Liiketulos (EBIT) kasvoi 3,5 milj. euroon (-4,7 milj.) ja liiketulosprosentti oli 8,9 % (-15,9 %). Ramirentin kolmannen neljänneksen liikevaihto kasvoi Europe East -segmentissä 39,2 % ja oli 17,2 milj. euroa (12,3 milj.), mikä paikallisilla valuutoilla laskettuna merkitsi 48,6 %:n kasvua. Kolmannen neljänneksen liiketulos (EBIT) nousi 4,2 milj. euroon (-0,7 milj.) ja liiketulosprosentti oli 24,6 % (-5,7 %). Liikevaihto kasvoi kolmannella neljänneksellä kaikissa Europe East -alueen maissa. Kasvun taustalla oli pääasiassa infrastruktuurirakentaminen Venäjällä ja energia-alan investoinnit Baltian maissa ja Ukrainassa. Liiketoiminnan volyymien kasvun ja paremman hintatason ansiosta kannattavuus parani edelleen. Europe Central (Puola, Unkari, Tšekin tasavalta ja Slovakia) Tammi syyskuussa Ramirentin liikevaihto kasvoi Europe Central -segmentissä 15,2 % ja oli 54,9 milj. euroa (47,7 milj.). Paikallisilla valuutoilla laskettuna kasvu oli 15,1 %. Liiketulos (EBIT) oli 3,4 milj. euroa (-0,1 milj.) ja liiketulosprosentti 6,2 % (-0,3 %). Ramirentin kolmannen neljänneksen liikevaihto kasvoi Europe Central -segmentissä 9,4 % ja oli 21,6 milj. euroa (19,7 milj.), mikä paikallisilla valuutoilla laskettuna merkitsi 11,7 %:n kasvua. Kolmannen neljänneksen liiketulos (EBIT) nousi 3,5 milj. euroon (2,2 milj.) ja liiketulosprosentti oli 16,3 % (11,2 %). Kasvua ajoi hyvällä tasolla jatkunut teollinen toiminta ja rakentaminen Puolassa, mikä paransi kannattavuutta. Aiempaa matalammat hintatasot ja liiketoiminnan volyymit heikensivät kannattavuutta etenkin Tšekin tasavallassa ja Slovakiassa. OSAKEPÄÄOMA JA KAUPANKÄYNTI OSAKKEILLA Katsauskauden lopussa Ramirent Oyj:n osakepääoma oli 25,0 milj. euroa ja liikkeeseenlaskettujen osakkeiden lukumäärä oli kpl. Ramirent Oyj:n osakekannan markkina-arvo syyskuun 2011 lopussa oli 504,4 milj. euroa (816,3 milj.). Osakkeen päätöskurssi oli 4,64 (7,51) euroa. Kauden ylin kurssinoteeraus oli 12,37 (8,75) euroa ja alin 4,12 (6,17) euroa. Vaihdon volyymilla painotettu keskikurssi oli 8,35 (7,47) euroa. Katsauskauden aikana Ramirentin osakevaihdon arvo oli 287,0 milj. euroa (260,8 milj.). Osakkeita vaihdettiin yhteensä ( ) kpl, eli 31,3 % (32,2 %) Ramirentin koko osakekannasta. Hallintarekisterien mukaan 15,5 % liikkeeseenlasketuista osakkeista oli ulkomaalaisomistuksessa 30. syyskuuta Katsauskauden lopussa muuta ulkomaalaisomistusta oli yhteensä noin 34,9 %. Toisin sanoen Ramirentin liikkeeseenlasketuista osakkeista yhteensä 50,4 % oli kansainvälisten sijoittajien omistuksessa. OMAT OSAKKEET Syyskuun 2011 lopussa konsernilla oli hallussaan kpl omia osakkeitaan, eli 0,6 % Ramirentin koko osakekannasta. RAMIRENTIN PÄÄOMAMARKKINAPÄIVÄ 1. SYYSKUUTA 2011 Ramirent Oyj järjesti pääomamarkkinapäivän osakeanalyytikoille ja institutionaalisille sijoittajille 1. syyskuuta 2011 Vantaalla. Esitykset keskittyivät Ramirentin strategiaan, kalustohallintaan ja hankintatoimintaan, segmenttikatsauksiin sekä Ramirentin eri markkinoiden näkymiin. Lopuksi esitettiin talouskatsaus. Tilaisuudessa esiintyivät toimitusjohtaja Magnus Rosén, talousjohtaja Jonas Söderkvist, segmenttijohtajat Kari Aulasmaa (Suomi ja Europe East), Peter Dahlsten (Ruotsi), Bjørn Larsen (Norja), Erik Høi (Tanska), Tomasz Walawender (Europe Central), Mikael Kämpe (kalustonhallinta) ja hankintajohtaja Dino Leistenschneider sekä viestintä- ja sijoittajasuhdejohtaja Franciska Janzon. Pääomamarkkinapäivän yhteydessä tutustuttiin Ramirentin City -toimipisteeseen, jonka perustana olevassa uudessa konseptissa on erityisesti huomioitu kotiremontit ja yksityisen kuluttajan tarpeet. Pääomamarkkinapäivän esitykset ja video toimipistevierailusta ovat saatavilla Ramirentin internet-sivuilta osoitteesta

8 8 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q STRATEGIA JA TALOUDELLISET TAVOITTEET Ramirent-konsernin strategian tavoitteena on taata osakkeenomistajille vakaa tuotto ja samalla ylläpitää vankka taloudellinen asema. Ramirentin strategia keskittyy kolmeen päätavoitteeseen: 1) kestävään liikevaihdon kasvuun vahvistamalla tarjontaa, laajentamalla asiakaspohjaa sekä kasvamalla ulkoistamissopimuksin ja valikoiduin yritysostoin; 2) toiminnan korkeatasoisuuteen kehittämällä yhtä yhteistä yritysrakennetta eli Ramirent-toimintamallia; ja 3) riskitason laskemiseen tasapainoisemman liiketoimintaportfolion ja entisestään kehitettyjen riskinhallintamenettelyiden avulla. Konsernin pitkän aikavälin taloudelliset tavoitteet yli suhdanteen ovat 1. osakekohtaisen tuloksen kasvu vähintään 15 prosenttia vuodessa; 2. sijoitetun pääoman tuotto vähintään 18 prosenttia vuodessa; 3. nettovelkaantumisaste vähemmän kuin 120 prosenttia jokaisen tilikauden lopussa 4. Ramirentin osinkopolitiikkana on jakaa vähintään 40 prosenttia tilikauden osakekohtaisesta tuloksesta osakkeenomistajille osinkoina. RAMIRENTIN TOIMINTAAN VAIKUTTAVAT OLENNAISET RISKIT Ramirentin toimintaan kohdistuu erilaisia liiketoimintariskejä. Tiettyjä riskitekijöitä pidetään olennaisina Ramirentin kehitykselle tulevaisuudessa. Riskejä arvioidaan suhteessa yhtiön taloudellisten ja strategisten tavoitteiden saavuttamiseen. Kaiken kaikkiaan Ramirent arvioi, että sen riskialttius on suuri rahoitusmarkkinoiden epävarmuuden ja rakennustoimialan suhdannevaihtelujen seurauksena. Ramirentin liiketoimintaan, kannattavuuteen ja taloudelliseen asemaan vaikuttavat pääasialliset riskit liittyvät rakennustoimialan taloudellisiin suhdannevaihteluihin ja kasvavaan vuokrausalan kilpailuun Ramirentin markkina-alueilla. Taloudellinen epävarmuus voi lisätä asiakkaiden varovaisuutta päätettäessä investoinneista ja uusista projekteista. Luottoehtojen kiristyminen voi vaikeuttaa luottojen saamista, millä voi olla vaikutusta asiakkaisiin, toimittajiin kuin myös Ramirent-konserniin. Ramirent seuraa tarkasti markkinoiden kehittymistä ja on luonut tiukat riskienhallintarutiinit. Ramirent on myös päivittänyt toimenpidesuunnitelmansa voidakseen kontrolloida investointeja ja kustannuksia. Yhtiö on myös pidentänyt koko syndikoidun luottonsa vuoteen 2017 asti. Pääriskit on kuvattu tarkemmin vuoden 2010 vuosikertomuksessa. MUUTOKSET KONSERNIRAKENTEESSA Suomen Sääsuoja Oy:n fuusio saatiin päätökseen syyskuussa Suomen Sääsuoja Oy on Ramirent Finland Oy:n omistama tytäryhtiö, ja fuusion tavoitteena on yhtenäistää toimintarakennetta Suomessa. KATSAUSKAUDEN PÄÄTTYMISEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT Kari Aulasmaa jättää Ramirentin SVP Kari Aulasmaa, Ramirentin Suomen ja Europe East -toimintojen johtaja, ilmoitti yhtiölle 14. lokakuuta 2011, että hän on päättänyt jättää tehtävänsä ja siirtyä johtotehtäviin toiseen yritykseen konevuokrausalan ulkopuolelle. Seuraajan etsiminen aloitettiin välittömästi. Kari Aulasmaa pysyy nykyisessä tehtävässään huhtikuuhun 2012 asti tai siihen asti, kunnes seuraaja on aloittanut tehtävässään. Ramirent jatkoi syndikoitua luottojärjestelyään vuoteen 2017 Ramirent Oyj on pidentänyt 4. marraskuuta 2011 koko 240 miljoonan euron syndikoitua luottoaan vuoteen 2017 asti. Syndikaatin luotonantajat ovat Nordea, Danske Bank ja Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma. Ramirentillä on sitovia lainasitoumuksia yhteensä 390 miljoonaa euroa. RAKENTAMISEN ENNUSTEET VTT Expert Service Oy:n toukokuussa 2011 julkaiseman ennusteen mukaan vuonna 2011 Suomen rakennusala kasvaa 4 % ja rakennuskoneiden ja -kaluston vuokraus 10 %. Ruotsin rakennusliiton lokakuussa 2011 julkaiseman ennusteen mukaan rakennusala kasvaa vuonna 2011 Ruotsissa 9 %. Euroconstructin kesäkuussa 2011 julkaiseman ennusteen mukaan rakentamisen odotetaan kasvavan vuonna 2011 Norjassa 6 % ja Tanskassa 3 %. Europe East -alueen maissa rakentamisen odotetaan kasvavan vuonna 2011 Virossa 10 %, Latviassa 4 %, Liettuassa

9 9 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q % ja Venäjällä 3 7 %. Europe Central -maiden osalta Euroconstruct ennustaa, että rakentaminen lisääntyy vuonna 2011 Puolassa 13 %, mutta vähenee Unkarissa 3 %, Slovakiassa 2 % ja Tšekin tasavallassa 1 %. MARKKINANÄKYMÄT 2011 Asunto-, infrastruktuuri- ja korjausrakentamisen odotetaan kehittyvän suotuisasti koko loppuvuoden 2011 ajan varsinkin Pohjoismaissa, kun taas liikerakentamisen kysyntä on edelleen heikkoa. Myös kysynnän ja tarjonnan tasapainottuminen antaa viitteitä terveemmän hintatason saavuttamisesta markkina-alueillamme. Tämänhetkisen talouden epävarmuuden takia markkinariskit ovat kuitenkin kasvaneet. Ramirent suhtautuu tilanteeseen varauksella, koska epävarmuus makrotalouden kehityksessä jatkuu. RAMIRENTIN NÄKYMÄT 2011 Ramirentin näkymät vuodeksi 2011 pysyvät ennallaan. Rakennustoiminnan lisääntymisen ja paranevien hintatasojen vuoksi liikevaihdon arvioidaan kasvavan vuonna 2011 ja tuloksen ennen veroja paranevan vuoteen 2010 verrattuna. TULEVAISUUTTA KOSKEVAT LAUSUMAT Tämän katsauksen lausumat, jotka eivät ole historiallisia tosiasioita ja joihin kuuluvat rajoituksetta lausumat yleisen taloudellisen ja markkinatilanteen kehityksen odotuksista, asiakastoimialojen kannattavuudesta ja investointihalukkuudesta, yhtiön kasvusta, kehityksestä ja kannattavuudesta, säästötoimenpiteistä, valuuttakurssien ja korkotason vaihtelusta, vireillä olevien ja tulevien yritysostojen ja uudelleenjärjestelyjen menestyksellisyydestä sekä lausumat, joita edeltävät sanat uskoo, odottaa, ennakoi, ennustaa ja vastaavat ilmaisut, ovat tulevaisuutta koskevia lausumia. Tällaiset lausumat perustuvat tämänhetkisiin odotuksiin ja tällä hetkellä tiedossa oleviin tosiasioihin. Siksi niihin sisältyy riskejä ja epävarmuustekijöitä, joiden johdosta todelliset tulokset voivat erota merkittävästi yhtiön tällä hetkellä odottamista tuloksista. TAULUKOT Tämä osavuosikatsaus on laadittu EU:ssa käyttöönotetun IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin mukaisesti noudattaen samoja laadintaperiaatteita kuin vuoden 2010 tilinpäätöksessä. Ramirent on ottanut käyttöön seuraavat uudet tai uudistetut IFRS-standardit ja IFRIC-tulkinnat alkaen: - IAS 32 (muutos) Rahoitusinstrumentit: Liikkeeseen laskettujen oikeuksien luokittelu - IAS 24 (uudistettu) Lähipiiriä koskevat tiedot tilinpäätöksessä - IFRIC 19 Rahoitusvelkojen kuolettaminen oman pääoman ehtoisilla instrumenteilla - IFRIC 14 (muutokset) Etukäteen suoritetut vähimmäisrahastointivaatimukseen perustuvat maksut - Vuosittaiset IFRS-standardeihin tehdyt parannukset. Edellä mainituilla muutoksilla ei ole olennaista vaikutusta Ramirentin taloudelliseen raportointiin. Konsolidoidut tilinpäätöstiedot esitetään tuhansina euroina, jollei toisin ole ilmoitettu. Pyöristyksistä johtuen yksittäisten lukujen summa voi erota kokonaissummasta.

10 10 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/ /10 (EUR 1,000) Liikevaihto Liiketoiminnan muut tuotot Materiaalit ja palvelut Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut Poistot Liiketoiminnan muut kulut LIIKETULOS (EBIT) Rahoitustuotot Rahoituskulut Tulos ennen veroja (EBT) Tuloverot KATSAUSKAUDEN TULOS Muut laajan tuloksen erät: Muuntoerot Rahavirran suojaukset Voitoksi ja tappioksi luokiteltavien rahavirran suojausten osuus Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot MUUT LAAJAN TULOKSEN ERÄT VEROJEN JÄLKEEN KATSAUSKAUDEN LAAJATULOS YHTEENSÄ Katsauskauden tuloksen jakautuminen: Emoyhtiön omistajille Määräysvallattomille omistajille YHTEENSÄ Katsauskauden laajan tuloksen jakautuminen: Emoyhtiön omistajille Määräysvallattomille omistajille YHTEENSÄ Tulos/osake (EPS), laimentamaton ja laimennettu, EUR 0,17 0,08 0,26 0,07 0,13

11 11 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q TASE VARAT (EUR 1,000) PITKÄAIKAISET VARAT Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet Liikearvo Muut aineettomat hyödykkeet Myytävissä olevat sijoitukset Laskennalliset verosaamiset PITKÄAIKAISET VARAT YHTEENSÄ LYHYTAIKAISET VARAT Vaihto-omaisuus Myynti- ja muut saamiset Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset Rahat ja pankkisaamiset LYHYTAIKAISET VARAT YHTEENSÄ VARAT YHTEENSÄ OMA PÄÄOMA JA VELAT (EUR 1,000) OMA PÄÄOMA Osakepääoma Arvonmuutosrahasto Sijoitetun vapaan pääoman rahasto Kertyneet voittovarat EMOYHTIÖN OSAKKEENOMISTAJILLE KUULUVA OMA PÄÄOMA Määräysvallattomien omistajien osuus OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ PITKÄAIKAISET VELAT Laskennalliset verovelat Eläkevelvoitteet Varaukset Korolliset velat Muut pitkäaikaiset velat PITKÄAIKAISET VELAT YHTEENSÄ LYHYTAIKAISET VELAT Ostovelat ja muut velat Varaukset Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat Korolliset velat LYHYTAIKAISET VELAT YHTEENSÄ VELAT YHTEENSÄ OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ

12 12 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISta A = Osakepääoma B = Arvonmuutosrahasto C = Sijoitetun vapaan pääoman rahasto D = Muuntoerot E = Kertyneet voittovarat F = Myytävänä olevien pitkäaikaisten varojen erät G = Oma pääoma yhteensä 1) Oma pääoma ) Osakeperusteiset maksut 3) Kauden laaja tulos yhteensä 4) Oma pääoma ) Omien osakkeiden hankinta 6) Osingonjako 7) Oma pääoma ) Oma pääoma A B C D E F G 1) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) )

13 13 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q KONSERNIN LYHENNETTY RAHAVIRTALASKELMA 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/ /10 Liiketoiminnan rahavirta 82,4 24,8 133,4 64,4 104,2 Investointien rahavirta -119,1-10,3-201,3-40,6-56,2 Rahoituksen nettorahavirta Lyhytaikaisten lainojen nostot/takaisinmaksut -10,5-8,0 38,1 4,8 0,6 Pitkäaikaisten lainojen nostot/takaisinmaksut 48,4-2,4 62,0-7,6-29,8 Omien osakkeiden hankinta - -2,0-3,4-2,0-2,9 Maksetut osingot ,0-16,3-16,3 Rahoituksen nettorahavirta 37,9-12,4 69,7-21,1-48,5 Rahavarojen nettomuutos 1,2 2,0 1,8 2,6-0,5 Rahavarat katsauskauden alussa 2,0 2,4 1,4 1,8 1,8 Rahavarojen muuntoero 0,1-0,1-0,1 Rahavarojen nettomuutos 1,1 2,0 1,7 2,6-0,5 Rahavarat katsauskauden lopussa 3,2 4,4 3,2 4,4 1,4 TALOUDELLISTA KEHITYSTÄ KUVAAVAT TUNNUSLUVUT 1-9/11 1-9/ /10 Korolliset velat, MEUR 283,0 201,6 177,9 Nettovelka, MEUR 279,8 197,2 176,6 Sijoitettu pääoma, MEUR (kauden lopussa) 588,3 509,2 495,6 Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), % 1) 13,2 % 5,4 % 8,6 % Nettovelkaantumisaste, % 91,7 % 64,1 % 55,6 % Omavaraisuusaste, % 38,2 % 46,1 % 48,0 % Henkilöstö (keskimäärin) Henkilöstö (kauden lopussa) Bruttoinvestoinnit pitkäaikaisiin varoihin, MEUR 196,3 43,9 62,0 Bruttoinvestoinnit, % liikevaihdosta 42,4 % 11,5 % 11,7 % 1) Liukuva 12 kk OSAKEKOHTAISET TUNNUSLUVUT 1-9/11 1-9/ /10 Tulos/osake (EPS), painotettu keskiarvo, laimentamaton ja laimennettu, EUR 0,26 0,07 0,13 Oma pääoma / osake kauden lopussa, laimentamaton ja laimennettu, EUR 2,83 2,83 2,93 Ulkona olevien osakkeiden määrä (painotettu keskiarvo), laimentamaton ja laimennettu Ulkona olevien osakkeiden määrä (kauden loppu), laimentamaton ja laimennettu

14 14 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q OSAVUOSIKATSAUKSEN LIITETIEDOT Segmenttitiedot Segmenttien tiedot on esitetty IFRS-laskentaperiaatteiden mukaisesti. Liiketuloksen alapuolisia eriä rahoituseriä ja veroja ei kohdisteta segmenteille. LIIKEVAIHTO 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/ /10 Suomi - Liikevaihto (ulkoinen) 44,6 37,2 109,4 100,4 135,2 - Segmenttien välinen liikevaihto 0,9 0,3 2,9 1,3 1,8 Ruotsi - Liikevaihto (ulkoinen) 45,3 36,0 128,4 99,8 144,5 - Segmenttien välinen liikevaihto 0,1-0,4 0,5 0,7 Norja - Liikevaihto (ulkoinen) 39,5 27,5 102,3 82,9 113,7 - Segmenttien välinen liikevaihto 0,2 0,1 0,4 0,4 0,7 Tanska - Liikevaihto (ulkoinen) 11,3 8,7 29,2 24,2 32,9 - Segmenttien välinen liikevaihto - 0,2 0,4 1,9 2,7 Europe East - Liikevaihto (ulkoinen) 17,1 11,9 39,4 27,2 39,5 - Segmenttien välinen liikevaihto 0,1 0,4 0,2 2,2 3,2 Europe Central - Liikevaihto (ulkoinen) 21,4 19,5 54,4 46,7 65,4 - Segmenttien välinen liikevaihto 0,1 0,2 0,5 1,0 1,2 Segmenttien välisen liikevaihdon eliminointi -1,4-1,2-4,8-7,2-10,2 Liikevaihto yhteensä 179,2 140,9 463,1 381,2 531,3 Liiketoiminnan muut tuotot 0,3 0,2 1,0 1,2 1,6 LIIKETULOS 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/ /10 Suomi 10,5 7,1 16,6 10,9 13,7 Osuus liikevaihdosta, % 23,2 % 18,8 % 14,8 % 10,7 % 10,0 % Ruotsi 8,2 7,4 21,3 15,0 23,3 Osuus liikevaihdosta, % 18,0 % 20,6 % 16,5 % 15,0 % 16,1 % Norja 3,9 1,7 6,7 2,2 2,3 Osuus liikevaihdosta, % 9,9 % 6,1 % 6,5 % 2,7 % 2,0 % Tanska 0,9-0,2-0,7-1,5-2,2 Osuus liikevaihdosta, % 7,5 % -1,9 % -2,3 % -5,6 % -6,2 % Europe East 4,2-0,7 3,5-4,7-3,5 Osuus liikevaihdosta, % 24,6 % -5,7 % 8,9 % -15,9 % -8,3 % Europe Central 3,5 2,2 3,4-0,1 0,8 Osuus liikevaihdosta, % 16,3 % 11,2 % 6,2 % -0,3 % 1,2 % Toimintasegmenteille kohdistamattomat erät -0,7-0,9-2,2-3,4-4,7 Konsernin liiketulos 30,5 16,6 48,6 18,5 29,7 Osuus liikevaihdosta, % 17,0 % 11,8 % 10,5 % 4,8 % 5,6 %

15 15 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q Poistot 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/ /10 Suomi 5,5 5,1 16,3 14,9 20,0 Ruotsi 6,4 5,3 17,6 14,4 20,7 Norja 6,8 4,6 16,3 13,7 18,3 Tanska 1,7 1,7 5,2 5,1 6,9 Europe East 3,5 4,9 10,2 11,9 15,2 Europe Central 4,2 4,3 12,8 12,3 17,0 Toimintasegmenteille kohdistamattomat erät ja eliminoinnit -0,1-0,1-0,2-0,3-0,3 Yhteensä 28,1 25,7 78,2 72,1 97,7 Konsernin liiketuloksen ja tuloksen ennen veroja täsmäytys 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/ /10 Konsernin liiketulos 30,5 16,6 48,6 18,5 29,7 Toimintasegmenteille kohdistamattomat erät: Rahoitustuotot 4,9 0,2 9,0 10,0 13,8 Rahoituskulut -9,7-4,9-19,6-16,4-22,7 Tulos ennen veroja 25,7 12,0 38,0 12,1 20,9 Investoinnit 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/ /10 Suomi 11,2 1,0 29,1 12,6 17,2 Ruotsi 35,4 5,8 60,8 21,1 30,3 Norja 70,5 1,5 82,5 8,3 11,5 Tanska 0,3 0,3 5,5 0,8 1,4 Europe East 2,8 1,0 9,8 3,1 4,3 Europe Central 1,7 2,0 12,0 5,4 7,4 Toimintasegmenteille kohdistamattomat erät ja eliminoinnit -1,9-1,8-3,4-7,3-10,2 YHTEENSÄ 119,9 9,7 196,3 43,9 62,0 Segmenteille kohdistetut varat Suomi 142,3 131,0 124,6 Ruotsi 204,2 151,7 155,4 Norja 2 1 2, 6 138,4 141,8 Tanska 45,7 44,2 42,4 Europe East 89,7 92,8 91,5 Europe Central 108,7 118,2 114,2 Toimintasegmenteille kohdistamattomat erät ja eliminoinnit -4,4-8,8-8,6 Yhteensä 799,0 667,6 661,3

16 16 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q PITKÄAIKAISTEN VAROJEN MUUTOKSET (EUR 1 000) KIRJANPITOARVO KAUDEN ALUSSA Poistot Lisäykset: Koneet ja laitteet Muut lisäykset Vähennykset (myynnit) Muut* KIRJANPITOARVO KAUDEN LOPUSSA * Muut sisältää muuntoerot, uudelleenluokitukset ja muutokset yrityskauppojen arvioituihin hankintamenoihin VASTUUSITOUMUKSET JA EHDOLLISET VELAT Takaukset 3,5 3,1 3,2 Investointisitoumukset 10,6 4,0 0,5 Ei purettavissa olevien muiden vuokrasopimusten vastaiset vähimmäismaksut 131,1 141,8 143,4 Ei purettavissa olevien rahoitusleasing-sopimusten vastaiset vähimmäismaksut 2,7 0,4 0,3 Rahoitusleasing-velka taseessa -2,7-0,4-0,3 Ei purettavissa olevien leasing-sopimusten taseen ulkopuoliset vähimmäismaksut 131,1 141,8 143,4 Johdannaisinstrumenteista johtuvat vastuut Korkojohdannaiset Kohde-etuuden nimellisarvo 186,6 142,9 143,2 Johdannaisinstrumenttien käypä arvo -4,8-3,0-2,4 Valuuttajohdannaiset Kohde-etuuden nimellisarvo 37,6 48,6 40,4 Johdannaisinstrumenttien käypä arvo 0,1 0,3 0,1

17 17 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q TALOUDELLISTEN TUNNUSLUKUJEN MÄÄRITTELY Oman pääoman tuotto (ROE), %: Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), %: Omavaraisuusaste, %: Osakekohtainen tulos (EPS), EUR: Oma pääoma / osake, EUR: Osinko/tulos, %: Nettovelka: Nettovelkaantumisaste: Osakekohtainen osinko: Tilikauden tulos x 100 Oma pääoma (tilikauden aikana keskimäärin) (Tulos ennen veroja + korkokulut ja muut rahoituskulut) x 100 Varat yhteensä korottomat velat (tilikauden aikana keskimäärin) (Oma pääoma + määräysvallattomien omistajien osuus) x 100 Varat yhteensä saadut ennakot Tilikauden tulos +/- määräysvallattomille omistajille kuuluva osuus tilikauden tuloksesta Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä keskimäärin tilikauden aikana Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä taseen päivänä Osakekohtainen osinko x 100 Osakekohtainen tulos Korolliset velat - rahavarat Nettovelka x 100 Oma pääoma Maksettu osinko Osakkeiden määrä osingonjaon täsmäytyspäivänä KÄYTETYT VALUUTTA- KURSSIT Valuutta Keskikurssi 1-9/2011 Keskikurssi 1-9/2010 Keskikurssi 1-12/2010 päätöskurssi päätöskurssi päätöskurssi DKK 7,4543 7,4447 7,4472 7,4417 7,4519 7,4535 EUR/EEK 1, , ,6466 1, , ,6466 HUF 271, , , , , ,9500 LTL 3,4528 3,4528 3,4528 3,4528 3,4528 3,4528 LVL 0,7077 0,7084 0,7087 0,7093 0,7094 0,7094 NOK 7,8041 7,9903 8,0060 7,8880 7,9680 7,8000 PLN 4,0181 4,0046 3,9950 4,4050 3,9847 3,9750 RUB 40, , , , , ,8200 SEK 9,0067 9,6568 9,5469 9,2580 9,1421 8,9655 UAH 11, , , , , ,5775 CZK 24, , , , , ,0610

18 18 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q NELJÄNNESVUOSITTAISET SEGMENTTITIEDOT Liikevaihto Q Q Q Koko vuosi 2010 Suomi 45,5 36,5 30,2 136,9 35,2 37,5 36,1 28,1 Ruotsi 45,4 42,1 41,3 145,2 44,9 36,1 34,9 29,4 Norja 39,7 30,5 32,6 114,4 31,1 27,6 27,4 28,4 Tanska 11,3 9,9 8,4 35,6 9,5 9,0 9,0 8,1 Europe East 17,2 13,0 9,4 42,7 13,4 12,3 9,5 7,5 Europe Central 21,6 19,0 14,4 66,6 18,9 19,7 15,9 12,1 Segmenttien välisen liikevaihdon eliminointi -1,4-1,5-1,9-10,2-3,0-1,2-4,0-2,0 Liikevaihto yhteensä 179,2 149,5 134,4 531,3 150,1 140,9 128,7 111,5 Q Q Q Q LIIKETULOS Q Q Q Koko vuosi 2010 (MEUR ja osuus liikevaihdosta, %) Suomi 10,5 4,7 1,3 13,7 2,9 7,1 4,0-0,2 Osuus liikevaihdosta, % 23,2 % 12,9 % 4,4 % 10,0 % 8,1 % 18,8 % 11,1 % -0,8 % Ruotsi 8,2 7,0 6,1 23,3 8,3 7,4 5,0 2,6 Osuus liikevaihdosta, % 18,0 % 16,5 % 14,9 % 16,1 % 18,5 % 20,6 % 14,4 % 8,8 % Norja 3,9 2,4 0,4 2,3 0,1 1,7 1,0-0,4 Osuus liikevaihdosta, % 9,9 % 7,9 % 1,2 % 2,0 % 0,3 % 6,1 % 3,7 % -1,6 % Tanska 0,9-0,3-1,3-2,2-0,7-0,2-0,7-0,6 Osuus liikevaihdosta, % 7,5 % -2,9 % -15,0 % -6,2 % -7,8 % -1,9 % -7,4 % -7,8 % Europe East 4,2 1,0-1,7-3,5 1,1-0,7-1,6-2,4 Osuus liikevaihdosta, % 24,6 % 7,5 % -17,7 % -8,3 % 8,5 % -5,7 % -16,5 % -32,2 % Europe Central 3,5 1,1-1,2 0,8 1,0 2,2 0,3-2,6 Osuus liikevaihdosta, % 16,3 % 5,7 % -8,2 % 1,2 % 5,1 % 11,2 % 1,9 % -21,8 % Segmenteille kohdistamattomat erät -0,7-0,4-1,1-4,7-1,4-0,9-0,7-1,8 Konsernin liiketulos 30,5 15,4 2,7 29,7 11,3 16,6 7,4-5,6 Osuus liikevaihdosta, % 17,0 % 10,3 % 2,0 % 5,6 % 7,5 % 11,8 % 5,8 % -5,0 % Q Q Q Q Tämän pörssitiedotteen taloudellisia tietoja ei ole tilintarkastettu. Vantaalla RAMIRENT OYJ Hallitus

19 19 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q TIEDOTUSTILAISUUS ANALYYTIKOILLE JA LEHDISTÖLLE Tiedotusvälineille ja analyytikoille järjestetään tiedotustilaisuus keskiviikkona klo Palace Gourmet n Konferenssisalissa (osoite: Eteläranta 10, 10. kerros, Helsinki). NETTILÄHETYS JA KONFERENSSIPUHELU Tiedotustilaisuutta voi seurata keskiviikkona klo suorana nettilähetyksenä yhtiön internet-sivujen kautta tai konferenssipuhelun kautta. Konferenssipuhelun numero on +44 (0) , koodi Nauhoitus on saatavilla yhtiön internetsivuilla myöhemmin samana päivänä. KALENTERI VUODELLE 2012 Ramirent noudattaa kolmen viikon hiljaista jaksoa (ns. silent period) ennen vuosituloksen tai osavuosikatsauksen julkistamista. Kellonajat ovat Suomen aikaa (EET). Tilinpäätöstiedote klo 9.00 Varsinainen yhtiökokous Osavuosikatsaus Tammi maaliskuu klo 9.00 Tammi kesäkuu klo 9.00 Tammi syyskuu klo 9.00 LISÄTIETOJA: Magnus Rosén, toimitusjohtaja, puh , magnus.rosen@ramirent.com Jonas Söderkvist, talousjohtaja, puh , jonas.soderkvist@ramirent.com Franciska Janzon, sijoittajasuhteet, puh , franciska. janzon@ramirent.com JAKELU: NASDAQ OMX Helsinki Oy Keskeiset tiedotusvälineet

20 20 RAMIRENT OYJ OSAVUOSIKATSAUS Q Ramirent on yksi johtavista konevuokrauskonserneista, joka yksinkertaistaa asiakkaittensa liiketoimintoja toimittamalla dynaamisia vuokrausratkaisuja. Palvelemme laajaa asiakaskuntaa, mm. rakennusliikkeitä, teollisuuslaitoksia, telakoita, julkista sektoria ja kotitalouksia. Vuonna 2010 konsernin liikevaihto oli 531 miljoonaa euroa. Konsernilla on työntekijää noin 410 toimipaikassa 13 maassa Pohjoismaissa ja Keski- ja Itä-Euroopassa. Ramirent on listattu NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä. Ramirent Oyj I PL 116 (Äyritie 16), Vantaa Puh I Fax I I Y-tunnus