Neomarkka Oyj Yhtiökokous 2010 Hyvinkää 9.6.2010 Neomarkka Oyj, Aleksanterinkatu 48 A, 00100 Helsinki
Vastuunrajoituslauseke Ne tämän esityksen kannanotot, jotka eivät koske jo toteutuneita tosiasioita, ovat tulevaisuutta koskevia arvioita. Tällaisia arvioita ovat esimerkiksi odotukset, jotka koskevat markkinoiden kehittymistä, kasvua ja kannattavuutta sekä lausumat, joissa esiintyy sana uskoa, olettaa, tulevat tai muu vastaava ilmaisu. Koska nämä arviot perustuvat tämänhetkisiin suunnitelmiin ja arvioihin, ne sisältävät riskejä ja epävarmuustekijöitä, jotka saattavat johtaa siihen, että todelliset tulokset poikkeavat olennaisesti niitä koskevista kannanotoista. Tällaisia tekijöitä ovat mm: 1) toimintaedellytykset, kuten esim. tuotannon jatkuva onnistuminen ja siitä saatava tehokkuushyöty, tuotantopanosten saatavuus ja kustannukset, uusien tuotteiden kysyntä, edellytysten muuttuminen koskien pääoman saantia hyväksyttävillä ehdoilla; 2) alan olosuhteet kuten esim. tuotteiden kysynnän voimakkuus, kilpailutilanne, konsernin tuotteiden vallitsevat ja tulevat markkinahinnat ja niitä koskevat hinnoittelupaineet, konsernin asiakkaiden ja kilpailijoiden taloudellinen tilanne, kilpailijoiden mahdolliset uudet kilpailevat tuotteet ja 3) yleinen taloudellinen tilanne, kuten esim. konsernin maantieteellisten päämarkkina-alueiden taloudellinen kasvu tai valuuttakurssien ja korkotason muutokset. 2
Neomarkka lyhyesti Neomarkka Oyj, Aleksanterinkatu 48 A, 00100 Helsinki
Neomarkka lyhyesti Neomarkan strategiana on investoida teollista liiketoimintaa harjoittaviin ja keskenään synergiaetuja tarjoaviin yrityksiin Tavoitteena on kohdeyrityksiä kehittämällä nostaa sijoitetun pääoman tuottotasoa Neomarkan B-osake on listattu NASDAQ OMX Helsingin Pörssi Oy:n päämarkkinalla Yhtiön markkina-arvo 31.3.2010 oli 44,3 MEUR Osakkeenomistajien lukumäärä noin 12 500 4
5 Neomarkan osakkeen kurssikehitys 12 kk
Tavoitteet Neomarkan sijoitusstrategia Parantaa Neomarkan kannattavuutta onnistuneella sijoitustoiminnalla Kasvattaa osakkeen arvoa ja lisätä osakkeen vaihdettavuutta Sijoitukset tehdään teollisuusyrityksiin, joilla on merkittävä kasvupotentiaali teollisuusyrityksiin, joiden toiminnallinen logiikka on yhtenevä aikaisempien sijoitusten kanssa ja mahdollistaa synergiaetuja mm. myynnissä ja markkinoinnissa sekä jakelussa jo ostettujen yritysten kanssa teollisuusyrityksiin, jotka valmistavat lopputuotteita tai puolivalmisteita 6
Suurimmat osakkeenomistajat 31.5.2010 A-sarjan B-sarjan Osakkeet Osuus Osuus osakkeet osakkeet yhteensä osakkeista äänistä kpl kpl kpl % % Reka Oy 139 400 2916387 3 055 787 50,76 65,77 Onninen-Sijoitus Oy 250 000 250 000 4,15 2,88 CAG Management Oy 105 305 105 305 1,75 1,21 Neomarkka Oyj 85 017 85 017 1,41 0,98 Finnfoam Oy 46 100 46 100 0,77 0,53 Sampo Pankki Oyj 34 500 34 500 0,57 0,40 SR Taaleritehdas Arvo Markka Osake 32 916 32 916 0,55 0,38 Nordea Pankki Suomi Oyj 28 883 28 883 0,48 0,33 Nieminen Jorma Juhani 27 250 27 250 0,45 0,31 Assai Oy 24 156 24 156 0,40 0,28 Yhteensä 61,24 73,07 7
Avainluvut 2007-2009 2009 2008 2007 Liikevaihto, MEUR 69,1 116,2 62,4 Liikevoitto, MEUR -5,4-1,5 4,2 Liikevoitto % liikevaihdosta -7,8-1,3 6,7 Tulos ennen veroja, MEUR -4,2-6,0 1,9 Sijoitetun pääoman tuotto % -3,0-1,2 4,4 Omavaraisuusaste % 47,4 47,8 5 Velkaantumisaste 41,6 20,9 13,7 Oma pääoma/osake, EUR 7,59 8,57 9,91 Tulos/osake, EUR -0,65-0,84 0,19 Osinko/osake, EUR 0,25* 0,25 0,50 *) hallituksen ehdotus 8
Tuloslaskelma, tase ja rahoituslaskelma Neomarkka Oyj, Aleksanterinkatu 48 A, 00100 Helsinki
Konsernitilinpäätös 2009 (IFRS) 2009 2008 Liikevaihto, milj. euroa, josta 69,1 116,2 - Kaapelitoimialan liikevaihto 69,1 116,6 - Muu toiminta 0 0 Liiketappio, milj. euroa, josta -5,4-1,5 - Kaapelitoimiala -4,1-0,1 - Muu toiminta -1,3-1,4 Tilikauden tulos, milj. euroa -3,9-5,0 Tulos/osake, euroa -0,65-0,84 Sijoitetun pääoman tuotto, % (ROI) -3,0-1,2 Omavaraisuusaste, % 47,4 47,8 10
Konsernin tase 31.12.2009 (IFRS) 1000 euroa 31.12.2009 31.12.2008 VARAT Pitkäaikaiset varat 44 257 48 139 Liikearvo 3 520 4 587 Muut aineettomat hyödykkeet 6 794 7 303 Aineelliset hyödykkeet 32 978 34 686 Osuudet osakkuusyrityksissä 0 202 Saamiset 0 414 Johdannaissopimukset 55 0 Laskennallinen verosaaminen 909 947 11
Konsernin tase 31.12.2009 (IFRS) 1000 euroa 31.12.2009 31.12.2008 Lyhytaikaiset varat 51 566 59 761 Vaihto-omaisuus 21 085 17 903 Myytävissä olevat sijoitukset 3 733 3 733 Myyntisaamiset ja muut saamiset 15 431 13 741 Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset 131 1 975 Johdannaissopimukset 1 170 28 Muut rahoitusvarat 7 016 0 Rahavarat 3 000 22 382 Varat yhteensä 95 823 107 900 12
Konsernin tase 31.12.2009 (IFRS) 1000 euroa 31.12.2009 31.12.2008 OMA PÄÄOMA JA VELAT Oma pääoma 45 437 51 606 Osakepääoma 24 082 24 082 Ylikurssirahasto 66 66 Vararahasto 1 221 1 221 Omat osakkeet -381 0 Muuntoerot -2 013-1 683 Kertyneet voittovarat -309 5 067 Muu vapaa pääoma 21 327 21 327 Emoyhtiön osakkeenomistajien oman pääoman osuus 43 992 50 080 Vähemmistöosuus 1 445 1 526 13
Konsernin tase 31.12.2009 (IFRS) 1000 euroa 31.12.2009 31.12.2008 Pitkäaikaiset velat Laskennalliset verovelat 4 012 4 482 Varaukset 650 802 Korolliset velat 18 472 21 193 Lyhytaikaiset velat Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat 46 497 Varaukset 176 163 Lyhytaikaiset korolliset velat 10 432 11 950 Johdannaissopimukset 32 1 769 Ostovelat ja muut velat 16 568 15 437 Velat yhteensä 50 386 56 293 Oma pääoma ja velat yhteensä 95 823 107 900 14
Oman pääoman muutokset (IFRS) 1000 euroa 2009 2008 Oma pääoma 31.12. 51 606 59 675 Muuntoerot -389-1 538 Tilikauden tulos -4 253-5 047 Maksetut osingot -1 504-3 010 Vähemmistöosuus -22 1 526 Oma pääoma 31.12.2009 45 437 51 606 15
Konsernin rahavirtalaskelma 2009 (IFRS) 1000 euroa 2009 2008 Liiketoiminnan rahavirrat -1 691 28 112 Investointien rahavirrat -11 385-16 634 Rahoituksen rahavirta -6 287-2 250 Rahavarojen muutos -19 364 9 228 Rahavarat tilikauden alussa 22 382 13 344 Valuuttakurssien vaikutus -18-189 Rahavarat tilikauden lopussa 3 000 22 382 16
Q1 2010 Neomarkka Oyj, Aleksanterinkatu 48 A, 00100 Helsinki
Q1 2010 lyhyesti Tulos jäi -2,2 miljoonaa euroa tappiolliseksi Kaapelitoimialan liiketappio -2,0 milj. euroa Kaapelitoimialan liikevaihto 0,4 miljoonaa euroa pienempi kuin viime vuoden vastaavana aikana mutta 0,2 miljoonaa suurempi kuin edellisellä vuosineljänneksellä Teolliset kone- ja laiteinvestoinnit edelleen pysähdyksissä Erityisesti EU-alueiden alhainen myynti jarruttaa liikevaihdon kasvua Raaka-aineiden hinnannousua ei pystytty siirtämään myyntihintoihin edelleen tiukan kilpailutilanteen takia Strategian mukaisten sijoituskohteiden etsimiseen on panostettu voimakkaasti Finndomo-investointi huhtikuussa 18
Tunnusluvut 31.3.2010 Q1/10 Q1/09 2009 Liikevaihto, milj. euroa josta 16,6 17,0 69,1 - Kaapelitoimialan liikevaihto 16,6 17,0 69,1 - Muu toiminta 0,0 0,0 0,0 Liiketulos, milj. euroa josta -2,3 0,2-5,4 - Kaapelitoimiala -2,0 0,4-4,1 - Muu toiminta -0,3-0,2-1,3 Tilikauden tulos, milj. euroa -2,2-0,5-3,9 Tulos/osake, euroa -0,37-0,08-0,65 Sijoitetun pääoman tuotto, % (ROI) -2,5 0,0-3,0 Omavaraisuusaste, % 47,5 51,0 47,4 19
Liikevaihto kvartaaleittain 35 MEUR 30 25 20 15 10 5 0 Q1 2008 Q2 2008 Q3 2008 Q4 2008 Q1 2009 Q2 2009 Q3 2009 Q4 2009 Q1 2010 20
Tulevaisuudennäkymät Kaapelitoimialalla odotetaan erityisesti sähköverkkoprojektien vauhdittuvan kevään aikana Teollisten investointien vilkkaampaa käynnistymistä odotetaan edelleen Venäjällä merkit investointien käynnistymisen elpymisestä vahvistuvat edelleen Pientalorakennusmarkkinoiden odotetaan edelleen kasvavan toisella vuosineljänneksellä Konsernin koko vuoden liiketuloksen odotetaan olevan parempi kuin vuonna 2009 21
Finndomo Neomarkka Oyj, Aleksanterinkatu 48 A, 00100 Helsinki
Miksi Finndomo? Finndomo on pohjoismaiden suurin pientalovalmistaja Synergiaedut tuotannollisten prosessien hallinta rakennetun ympäristön osaaminen vahva kasvupotentiaali Pohjoismaissa ja Venäjällä Positiivista vaikutusta Neomarkan kannattavuuteen odotetaan jo 2010 tilikaudella 23
Finndomo lyhyesti Liikeidea Liiketoiminta-alueet Kehittää ja edistää pohjoismaista pientaloasumista Itämerialueella - Pientaloja kuluttajille - Aluerakentaminen - Vapaa-ajan asuminen Avainluvut 2009 - Liikevaihto 94 milj. euroa - Vuosituotanto 985 as. - Tehtaita 7 kpl - Henkilöstö 720 henk. 24
Finndomon tuotemerkit Suomi Ruotsi Tanska, Norja Kesko private label Venäjä, Baltia Puola, Ukraina 25
Finndomon tuotanto Haukipudas 7.700 m² - perustettu 1970 Skellefteå 20.000 m² - perustettu 1962 Sonkajärvi 23.000 m² - perustettu 1939 Hjältevad 38.000 m² - perustettu 1947 Hartola 20.000 m² - perustettu 2004 Loviisa 10.000 m² Hässleholm 42.000 m² - perustettu 1965 - perustettu 1954 26
Kaapelitoimiala Neomarkka Oyj, Aleksanterinkatu 48 A, 00100 Helsinki
Kaapelitoimiala lyhyesti Liikevaihto 69,1 MEUR Henkilöstö n. 570 4 tehdasta Suomessa ja 2 Venäjällä Päämarkkina-alueet Pohjoismaat, Baltia ja Venäjä Myyntiyhtiöt Norjassa, Ruotsissa, Tanskassa, Virossa ja Venäjällä Yhtiöt: Expokabel 28
Tuotanto Oulu tietoliikenne-, teollisuusja erikoiskaapelit sekä valokaapelitarvikkeet Hyvinkää voimakaapelit, langat ja muovit Keuruu asennuskaapelit palonkestävät kaapelit pakkauskeskus Oulu Keuruu Riihimäki Hyvinkää Podolsk Riihimäki keski- ja suurjännitekaapelit Podolsk keskijännitekaapelit ohjaus- ja instrumentointikaapelit =Myyntiyhtiö 29
Asiakaskohderyhmät Verkonrakennus Asuin- ja toimistorakentaminen Teollisuus Energiantuotanto 30
Miksi juuri kaapeliteollisuus? Kaapelitoimialalla merkittävä kasvupotentiaali Suomessa ja erityisesti Venäjällä, missä uudistetaan maan infrastruktuuria Osaamisemme ja pitkän Venäjä-kokemuksen ansiosta pystymme kasvattamaan liiketoiminta-alueitamme erityisesti Venäjällä nopeasti Neomarkan omistamien yhtiöiden on laaja tuotevalikoima mahdollistaa laajan tarjonnan niin teollisuuden, rakentamisen kuin sähköyhtiöiden käyttöön Pohjoismaissa, Baltiassa ja Venäjällä Maakaapelit tulevat korvaamaan tulevaisuudessa ilmajohdot Uusiutuvien energialähteiden käytön kasvu on merkittävä mahdollisuus kaapelitoimialalle 31
Venäjän kaapelimarkkinat ovat edelleen hyvin pirstaloituneet Neomarkan tavoitteena on kasvaa Venäjän viidenneksi suurimmaksi kaapelinvalmistajaksi (tällä hetkellä 10 suurin) Sevkabel Holding 14 % Kamkabel 9 % Electrokabel 9 % Moskabelmet 8 % Unkomtech 6 % 32 Others 36 % UGMK 5 % Rybinskkabel 5 % Samarakabel 4 % Podolskkabel 4 % Lähde: CRU Year 2008
Kiitos Neomarkka Oyj, Aleksanterinkatu 48 A, 00100 Helsinki
Lisätietoja Neomarkka Oyj, Aleksanterinkatu 48 A, 00100 Helsinki
Reka Kaapeli Selkeä fokus asennus-, voima- ja suurjännitekaapeleissa Tehtaat Suomessa ja Venäjällä Myyntiyhtiöt Norjassa, Ruotsissa, Tanskassa, Virossa ja Venäjällä (Pietari ja Moskova) Kotimarkkina-alue Pohjoismaat Baltia Venäjä 35
Reka Kaapelin tehtaat Hyvinkää voimakaapelit, langat ja muovit Riihimäki keski- ja suurjännitekaapelit Keuruu asennuskaapelit palonkestävät kaapelit pakkauskeskus Podolsk ZAO Reka Kabel ja OOO Expokabel keskijännitekaapelit ohjaus- ja instrumentointikaapelit 36
Nestor Cables Yksi maailman nykyaikaisimmista telekaapelitehtaista Erikoistunut tietoliikennekaapeleiden ja valokaapeleiden asennustarvikkeiden valmistamiseen Tuotanto aloitettu keväällä 2008 Markkina-alueena Pohjoismaat, Baltia ja Venäjä Työllistää noin 70 henkilöä 37
Expokabel Sijaitsee Podolskissa Reka Kaapelin Venäjän tehtaan vieressä. Sijainnista merkittäviä synergiahyötyjä mm. energiahuollossa ja hallinnossa Erikoistunut ohjaus- ja instrumentointikaapeleiden sekä ydinvoimaloiden ja öljy- ja kaasulaitosten käyttämien kaapeleiden valmistukseen Liikevaihto 2009 noin 5 MEUR Henkilöstö 190 Markkina-alueena Venäjä ja IVY-maat 38