1 (9) ATRIA YHTYMÄ OYJ:N OSAVUOSIKATSAUS 1.1. - 30.6.2006 Konsernin liikevaihto oli 523,3 Me (468,8 Me), kasvua 11,6 % Liikevoitto oli 11,0 Me (15,9 Me) ja tulos ennen veroja 8,9 Me (15,2 Me) Osakekohtainen tulos oli 0,25 euroa (0,51 euroa) Katsaus Q2/2006: Konsernin liikevaihto kasvoi edelleen voimakkaasti Suomessa ja Ruotsissa tuloskehitys kääntyi myönteiseen suuntaan Venäjällä myynnin kasvu jatkui vahvana, kertaluontoiset tekijät rasittivat tulosta Konsernin taloudelliset tavoitteet Atria-konsernin toisen neljänneksen liikevaihto kasvoi 12,7 prosenttia edellisvuoden vastaavaan jaksoon verrattuna (tammi-kesäkuu 11,6 %). Katsauskauden tulos jäi edellisen vuoden vastaavan jakson tuloksesta. Suomessa tuloskehitys kääntyi tehostamistoimien ansiosta myönteiseen suuntaan verrattuna ensimmäiseen vuosineljännekseen. Suomen osuus koko konsernin liiketoiminnoista on 62,2 prosenttia. Ruotsissa katsauskauden tulos oli edellisvuoden vastaavan jakson tasolla ja kääntyi parempaan suuntaan verrattuna ensimmäiseen vuosineljännekseen. Venäjällä myynti kehittyi edelleen voimakkaasti, 41 prosenttia tammikesäkuun aikana. Tulos katsauskaudella oli tappiollinen. Tulosta rasittivat haltuunottoon liittyvät kertaluontoiset kustannukset sekä liharaaka-aineen hinnannousu. Baltiassa toimintojen kehittäminen jatkui, tulos oli epätyydyttävä. Katsauskaudella Atria Yhtymä Oyj:n organisaatio uudistettiin. Atria-konsernille muodostettiin johtoryhmä, joka ohjaa ja valvoo maakohtaisesti organisoituja liiketoimintoja. Atria Yhtymä Oyj:n hallitus on vahvistanut seuraavat taloudelliset tavoitteet: - Omavaraisuusaste 40% - Liikevoitto 5% - Oman pääoman tuotto 12% - Kansainvälinen liiketoiminta 50% liikevaihdosta - Osingonjako 50% tilikauden voitosta
2 (9) Hallinto Yhtiökokous vahvisti 3.5.2006 tilinpäätöksen ja päätti jakaa osinkoa 0,595 euroa osakkeelta. Hallintoneuvosto valitsi 27.6.2006 hallitukseen uudeksi jäseneksi Altia Oyj:n pääjohtaja, ETM Leena Saarisen. Suomi Suomessa liikevaihto oli 176,0 miljoonaa euroa (tammi-kesäkuu 332,8 Me), jossa kasvua 8,8 prosenttia (tammi-kesäkuu 8,6 %). Katsauskaudella aloitettiin toimenpiteet kannattavuuden parantamiseksi, mikä näkyikin tuloksen kääntymisenä nousuun toisen neljänneksen lopulla. Kotimaassa energian ja eräiden ostopalveluiden hintojen nousu on vaikeuttanut tuloksentekokykyä. Tuotantokustannusten nousua ei ole saatu täysimääräisesti siirrettyä myyntihintoihin. Nurmon sikateurastamon ja -leikkaamon käyttöönotto aiheuttivat vielä jonkin verran kertaluontoisia kustannuksia. Toiminta vakiintui toisen vuosineljänneksen loppuun mennessä. Liha ja Säilyke Oy:n toiminnan liittäminen Atrian ateriateollisuuteen on edennyt suunnitelman mukaisesti. Toimintojen yhdistäminen saadaan päätökseen vuoden loppuun mennessä. Liha ja Säilyke Oy jatkaa tuotannollisena yksikkönä, kaupalliset toiminnot yhdistetään Atrian vastaaviin toimintoihin. Atria ja HK Ruokatalo ilmoittivat tammikuussa 2006 selvittävänsä yhteistyön käynnistämistä kotimaisen kalkkunatuotannon turvaamiseksi. Selvitysten pohjalta on päätetty perustaa yhteinen kalkkunanlihan tuotantoyhtiö, Länsi-Kalkkuna Oy, jonka omistus jaetaan tasan 50/50. Yhteistyön tavoitteena on turvata kalkkunankasvatuksen ja kalkkunanlihan jalostuksen säilyminen Suomessa sekä tarjota kuluttajille kilpailukykyisiä kotimaisia kalkkunavalmisteita. Kalkkunanlihan tuotantoyhtiön on tarkoitus olla toiminnassa vuoden 2007 alusta lähtien. Yhteistyö koskee pelkästään alkutuotantoa, teurastusta ja leikkuuta. Myynti ja markkinaosuudet kehittyivät myönteisesti kaikissa Atrian edustamissa tuoteryhmissä. Kasvu kuluttajapakatun lihan ja siipikarjan lihan sekä ruuanvalmistustuoteryhmien markkinaosuuksissa oli huomattavasti nopeampaa kuin koko markkinan kasvu. Samoin Atrian kehitys alkukesän grillimakkaramyynnissä oli markkinaa nopeampaa. Atrian markkinaosuus alkukesän grillimakkaramarkkinassa (vkot 18-27) oli noin 45 %(lähde AC Nielsen). Kesäsesongin toimitukset onnistuivat hyvin. Atria Suomen (Atria Oy) johto-organisaatiota uudistettiin katsauskauden aikana. Atria Oy:n toimitusjohtajaksi nimitettiin 1.6.2006 alkaen ETM Juha Gröhn. Samalla muodostettiin Suomen maakohtainen johtoryhmä.
3 (9) Ruotsi Ruotsin liikevaihto oli 82,1 miljoonaa euroa (tammi-kesäkuu 152,6 Me), jossa kasvua oli 1,4 prosenttia (tammi-kesäkuu -1,5 %). Katsauskauden tulos oli edellisvuoden vastaavan jakson tasolla. Ruotsissa aloitettiin alkuvuoden aikana panostukset Lithells tuotemerkin vahvistamiseen ja markkinoinnin kehittämiseen. Ruotsissa liha-alan markkinat ovat käymistilassa. Alan suurin toimija on tehnyt tappiollista tulosta ja on nyt julkisesti myynnissä. Tämä antaa muille toimijoille, kuten Atria Lithells Ab:lle, mahdollisuuden markkinaosuuksiensa kohentamiseen. Svensk Snabbmat AB:n toiminta ja tulos onnistuivat odotetusti. HoReCatukkuliikkeiden suurin toimija ja Svensk Snabbmat Ab:n kilpailija ICA Meny on vaihtanut omistajaa. Atria Concept AB:n toiminta ja tulos kehittyivät myönteisesti katsauskauden aikana. Atria Ruotsin organisaatiota uudistettiin katsauskaudella. Atria Ruotsin toimitusjohtajaksi nimitettiin Christer Åberg ja lisäksi myynnin ja markkinoinnin organisaatiota vahvistettiin. Venäjä ja Baltia Venäjän ja Baltian katsauskauden liikevaihto oli 26,5 miljoonaa euroa (tammikesäkuu 48,7 Me). Tulos oli tappiollinen. Katsauskaudella Baltian liiketoiminnat organisoitiin uudelleen. Atria Baltian johtajaksi nimitettiin Raimo Kirmanen. Katsauskauden aikana Baltiassa on käynnistetty useita uusia kehittämistoimia, joilla liiketoiminnan kannattavuutta tullaan parantamaan. Venäjällä Atrian myynti on kasvanut nopeasti, 41 prosenttia tammi-kesäkuun aikana edellisvuoden vastaavaan jaksoon verrattuna. Pit-Productin kokonaismarkkinaosuus Pietarin alueella oli tammi-toukokuun aikana 22 prosenttia. Samalla Pit-Product oli Pietarin alueen markkinajohtaja. (Lähde: AC Nielsen) Tuloksentekokykyä Venäjällä heikensi tilapäisesti liharaaka-aineen hinnannousu ja haltuunottoon liittyvät kertaluontoiset kulut. Raaka-aineen hinnannousua ei ole vielä saatu siirrettyä täysimääräisesti myyntihintoihin. Haltuunottoprosessi on saatu päätökseen ja siihen liittyvä rakenteiden ja organisaation uudistaminen on aloitettu. Uutta tuotantokapasiteettia on rakenteilla, uuden tehtaan ja logistiikkakeskuksen suunnittelu on käynnistetty. Venäjän ja Baltian toiminnoista vastaavaksi johtajaksi nimitettiin MMM Juha Ruohola 1.6.2006 alkaen.
4 (9) Henkilöstö Katsauskauden aikana tehtiin seuraavat nimitykset konsernitoiminnoissa (1.6.2006 alkaen): - Konsernin toimitusjohtaja Matti Tikkakoski - Varatoimitusjohtaja, Alkutuotanto ja liharaaka-aineen hankinta, Juha Gröhn - Johtaja, Markkinointi & Tuotekehitys, Pasi Luostarinen - Johtaja, Laatu & Tuoteturvallisuus, Merja Leino - Johtaja, Asiakkuudet, Christer Åberg - Johtaja, IT, Ohjaus & Logistiikka, Jukka Mäntykivi - Johtaja, Talous & Hallinto, Erkki Roivas - Johtaja, Ostotoiminnot & Investoinnit, Juha Ruohola Alkuvuoden aikana konsernin palveluksessa oli keskimäärin 5816 henkilöä (4296). Investoinnit Merkittävä keskeneräinen investointi katsauskauden lopussa oli logistiikkakeskuksen laajennus Nurmossa, jonka osuus alkuvuoden investoinneista oli noin 15,0 miljoonaa euroa. Venäjällä aloitettiin n. 5 miljoonan euron laajennusinvestointi tuotantokapasiteetin lisäämiseksi. Rahoitus Hallituksen voimassa olevat antivaltuudet Katsauskauden aikana toteutettiin institutionaalisille sijoittajille suunnattu osakeanti, jossa osakkeiden lukumäärä kasvoi 1,1 miljoonalla A-sarjan osakkeella. Annissa oma pääoma vahvistui yhteensä 20,9 miljoonalla eurolla. Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään osakepääoman korottamisesta yhdellä tai useammalla uusmerkinnällä siten, että uusmerkinnässä voidaan antaa enintään yhteensä 4.218.545 kappaletta yhtiön 1,70 euron nimellisarvoisia A- osakkeita ja siten korottaa osakepääomaa enintään 7.171.526,50 euroa. Valtuutus on voimassa yhden vuoden ajan yhtiökokouksen valtuutuspäätöksestä lukien, 3.5.2007 pidettävään varsinaiseen yhtiökokoukseen saakka. Valtuutuksesta on katsauskaudella käytetty yhteensä 1.100.000 kappaletta yhtiön A-osakkeita.
5 (9) Loppuvuoden näkymät Suomessa tuloskehitys saatiin käännettyä parempaan suuntaan tehostamistoimilla ja hinnankorotuksilla, joita jatketaan loppuvuoden ajan. Alkuvuoden heikosta tuloskehityksestä johtuen Suomen koko vuoden tulos tulee jäämään viime vuoden tulosta alhaisemmaksi. Myös Ruotsissa toteutetaan hinnan korotuksia loppuvuoden aikana. Koko vuoden tuloksen arvioidaan olevan vähintään edellisvuoden tasolla. Venäjällä myynnin kasvu jatkuu voimakkaana. Koko vuoden tulos jää negatiiviseksi johtuen toisen vuosineljänneksen aikana toteutuneista kertaluonteisista tekijöistä. Baltiassa tehostamistoimenpiteet jatkuvat ja tulos jää viime vuoden tasolle. TUNNUSLUVUT 1-6/2006 1-6/2005 1-12/2005 milj.eur Oma pääoma/osake, 12,13 12,36 12,08 Korolliset velat 242,0 170,0 206,9 Korolliset saamiset 48,4 41,8 43,7 Omavaraisuusaste, % 42,9 46,3 43,0 Bruttoinvestoinnit 37,8 42,3 107,3 Bruttoinvestoinnit liikevaihdosta, % 7,2 9,0 11,0 Henkilöstö keskimäärin 5816 4296 4433 Osavuosikatsauksen laadintaperiaatteet Tämä osavuosikatsaus on laadittu IAS 34, Osavuosikatsaukset -standardin mukaisesti. Yhteisö on tämän osavuosikatsauksen laatimisessa soveltanut samoja laatimisperiaatteita kuin vuositilinpäätöksessään 2005. Osavuosikatsauksessa esitetyt tiedot ovat tilintarkastamattomia.
6 (9) ATRIA YHTYMÄ OYJ -KONSERNI KONSERNITASE Varat milj. EUR 30.6.06 30.6.05 31.12.05 Pitkäaikaiset varat Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 347,2 287,5 329,3 Liikearvo 52,3 36,1 50,1 Muut aineettomat hyödykkeet 22,9 20,1 22,7 Lainasaamiset ja muut saamiset 6,1 4,8 5,1 Muut rahoitusvarat 6,7 6,4 5,8 Yhteensä 435,2 354,9 413,0 Lyhytaikaiset varat Vaihto-omaisuus 62,0 56,6 58,6 Myyntisaamiset ja muut saamiset 168,0 145,5 151,0 Rahavarat 9,7 6,1 17,5 Yhteensä 239,7 208,2 227,1 Varat yhteensä 674,9 563,1 640,1 Oma pääoma ja velat milj. EUR 30.6.06 30.6.05 31.12.05 Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma 269,3 241,0 254,8 Vähemmistöosuudet 20,2 19,7 20,2 Oma pääoma yhteensä 289,5 260,7 275,0 Pitkäaikaiset velat Korolliset velat 126,8 87,5 115,5 Laskennalliset verovelat 23,0 20,6 22,5 Eläkevelvoitteet 0,3 0,4 0,4 Yhteensä 150,1 108,5 138,4 Lyhytaikaiset velat Korolliset velat 115,2 82,5 91,4 Ostovelat ja muut velat 120,1 111,4 135,3 Yhteensä 235,3 193,9 226,7 Velat yhteensä 385,4 302,4 365,1 Oma pääoma ja velat yhteensä 674,9 563,1 640,1
7 (9) KONSERNITULOSLASKELMA milj. EUR 4-6/06 4-6/05 1-6/06 1-6/05 1-12/05 Liikevaihto 278,3 247,1 523,3 468,8 976,9 Kulut -263,1-229,5-495,0-436,9-905,2 Poistot -8,7-8,0-17,3-16,0-31,5 Liikevoitto 6,5 9,6 11,0 15,9 40,2 * liikevaihdosta % 2,3 3,9 2,1 3,4 4,1 Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista 0,3 0,5 0,7 0,8 0,8 Rahoitustuotot ja -kulut -1,6-0,7-2,8-1,5-3,2 Voitto ennen veroja 5,2 9,4 8,9 15,2 37,8 * liikevaihdosta % 1,9 3,8 1,7 3,2 3,9 Tuloverot -2,4-2,5-3,3-4,1-10,8 Tilikauden voitto 2,8 6,9 5,6 11,1 27,0 * liikevaihdosta % 1,0 2,8 1,1 2,4 2,8 Tilikauden voiton jakaantuminen: Emoyhtiön omistajille 2,6 6,6 5,4 10,8 26,2 Vähemmistölle 0,2 0,3 0,2 0,3 0,8 Yhteensä 2,8 6,9 5,6 11,1 27,0 Laimentamaton tulos/osake, 0,12 0,31 0,25 0,51 1,24 Laimennusvaikutuksella oikaistu tulos/osake, 0,12 0,31 0,25 0,51 1,24 LASKELMA OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA milj. EUR Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma Vähem- Oma mistön pääoma osuus yht. Osake- Yli- Muunto- Kerty- Yht. pääoma kurssi- erot neet rahas- voittoto varat Oma pääoma 1.1.2005 35,8 104,4 0,5 103,7 244,4 19,5 263,9 Muuntoerot -1,7-1,7-0,1-1,8 Tilikauden voitto 10,8 10,8 0,3 11,1 Osingonjako -12,5-12,5-12,5 Oma pääoma 30.6.2005 35,8 104,4-1,2 102,0 241,0 19,7 260,7 Oma pääoma 1.1.2006 35,8 104,4-0,9 115,5 254,8 20,2 275,0 Muuntoerot 0,6 0,6-0,1 0,5 Tilikauden voitto 5,6 5,6 0,1 5,7 Osingonjako -12,6-12,6-12,6 Osakeanti 1,9 19,0 20,9 20,9 Oma pääoma 30.6.2006 37,7 123,4-0,3 108,5 269,3 20,2 289,5
8 (9) KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA milj. EUR 1-6/06 1-6/05 1-12/05 Liiketoiminnan rahavirta -4,4 4,1 59,3 Rahoituserät ja verot -5,7-5,0-12,4 Liiketoiminnan rahavirta -10,1-0,9 46,9 Investoinnit Aineelliset ja aineettomat hyödykkeet -37,4-42,3-98,3 Sijoitukset -3,9-2,6-3,5 Investointien rahavirta -41,3-44,9-101,8 Maksullinen osakeanti 20,9 Lainojen nostot 48,4 61,4 91,4 Lainojen maksut -13,1-9,6-19,2 Osinkojen maksut -12,5-12,5-12,7 Rahoituksen rahavirta 43,7 39,3 59,5 Rahavarojen muutos -7,7-6,5 4,6 SEGMENTTIKOHTAISET TIEDOT MAANTIETEELLISET milj. EUR 4-6/06 4-6/05 1-6/06 1-6/05 1-12/05 Liikevaihto Suomi 176,0 161,8 332,8 306,5 634,3 Ruotsi 82,1 81,0 152,6 155,0 314,0 Venäjä ja Baltia 26,5 7,6 48,7 14,2 42,7 Eliminoinnit -6,3-3,3-10,8-6,9-14,1 Yhteensä 278,3 247,1 523,3 468,8 976,9 Liikevoitto Suomi 7,1 8,1 11,1 13,9 31,6 Ruotsi 2,0 2,1 2,3 2,8 7,1 Venäjä ja Baltia -2,6-0,6-2,4-0,8 1,5 Yhteensä 6,5 9,6 11,0 15,9 40,2
9 (9) VASTUUT milj. EUR 30.6.06 30.6.05 31.12.05 Velat, joiden vakuudeksi on annettu kiinnityksiä tai muita vakuuksia Lainat rahoituslaitoksilta 93,8 84,3 79,8 Eläkelainat 6,5 5,9 6,2 Yhteensä 100,3 90,2 86,0 Yleisvakuutena annetut kiinnitykset ja muut vakuudet Kiinteistökiinnitykset 77,8 77,3 78,7 Yrityskiinnitykset 43,9 43,4 44,2 Muut vakuudet 54,9 50,2 47,3 Yhteensä 176,6 170,9 170,2 Taseeseen sisältymättömät vastuusitoumukset Käyttämättömät limiitit 90,8 80,8 107,8 Takaukset 15,4 3,1 13,5 Lisätietoja Lisätietoja antaa toimitusjohtaja Matti Tikkakoski, puh. 050 2582. ATRIA YHTYMÄ OYJ Matti Tikkakoski Toimitusjohtaja JAKELU Helsingin Pörssi Keskeiset tiedotusvälineet www.atria.fi Osavuosikatsaus postitetaan pyynnöstä tai on saatavissa Internet-sivuiltamme www.atria.fi. Atria Yhtymä Oyj on nykyaikainen ja voimakkaasti kansainvälistyvä elintarvikealan yritys. Tuotemerkkimme ovat Atria, Duke s, Forssan, Lithells, Sibylla, Grillköket, Pit-Product, Maks & Moorits ja Vilniaus Mesa. Atria-konsernin liikevaihto on noin 980 milj. euroa, josta Ruotsin osuus on yli 314 milj. euroa. Atria-konsernin palveluksessa on tällä hetkellä yli 5000 henkilöä. Suurimmat Atria-konserniin kuuluvat tuotannolliset yhtiöt ovat Atria Oy, Liha ja Säilyke Oy, Lithells AB, Pit-Product, AS Valga Lihatööstus ja UAB Vilniaus Mesa. Atria-konserni on Suomen suurin liha-alan yritys ja suurin lihavalmisteiden valmistaja Itämeren alueella.