Tilinpäätöstiedote

Q4 1.1.2016 31.12.2016 Tilinpäätöstiedote

Avainluvut 10-12/2016 10-12/2015 Muutos% 1-12/2016 1-12/2015 Muutos% Liikevaihto, MEUR 238,1 231,7 2,8 % 775,8 755,3 2,7 % Vertailukelpoisten myymälöiden liikevaihdon kehitys, % 0,8-0,1 Kassakuittien lukumäärä, M 12,8 12,4 3,5 % 44,7 43,3 3,4 % Myyntikate, MEUR 84,2 80,8 4,2 % 268,4 257,5 4,2 % Myyntikatemarginaali, % 35,3 34,9 34,6 34,1 Oikaistu myyntikate, MEUR 83,5 80,5 3,7 % 267,9 258,1 3,8 % Oikaistu myyntikatemarginaali, % 35,1 34,8 34,5 34,2 Liiketoiminnan kulut -56,8-56,0 1,6 % -207,4-207,7-0,1 % Oikaistut liiketoiminnan kulut -57,2-55,4 3,3 % -208,5-203,7 2,4 % Käyttökate (EBITDA), MEUR 28,4 26,0 8,9 % 64,3 53,9 19,3 % Käyttökatemarginaali, % 11,9 11,2 8,3 7,1 Oikaistu käyttökate (EBITDA), MEUR 27,3 26,4 3,5 % 62,8 58,5 7,4 % Oikaistu käyttökatemarginaali, % 11,5 11,4 8,1 7,7 Liikevoitto (EBIT), MEUR 24,6 22,2 11,0 % 49,2 39,1 25,9 % Liikevoittomarginaali, % 10,3 9,6 6,3 5,2 Oikaistu liikevoitto, MEUR 23,6 22,5 4,7 % 47,7 43,7 9,2 % Oikaistu liikevoittomarginaali, % 9,9 9,7 6,1 5,8 Nettorahoituskulut, MEUR -1,4-5,1-72,4 % -15,2-20,9-27,2 % Nettoinvestoinnit, MEUR 4,4 5,1-13,5 % 9,8 9,0 8,8 % Nettovelat / oikaistu käyttökate (EBITDA) 1,8 2,7 1,8 2,7 Liiketoiminnan rahavirta, MEUR 47,5 42,0 62,5 35,0 Sijoitetun pääoman tuotto, % 7,2 6,5 14,5 11,6 Oman pääoman tuotto, % 12,3 11,0 18,1 12,0 Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana (1 000 kpl)* 58 869 44 549 54 095 44 549 Osakekohtainen tulos (euroa/osake)* 0,32 0,31 0,50 0,33 Henkilöstö kauden lopussa 3 224 3 293 3 224 3 293 *2016 ja 2015 osakkeiden lukumäärä on korjattu 04/2016 toteutetun rahastoannin ( osakesplit ) vaikutuksella

Vertailtavuuteen vaikuttavat oikaisut Milj. euroa 10-12/2016 10-12/2015 1-12/2016 1-12/2015 Myyntikate 84,2 80,8 268,4 257,5 Muutokset valuuttajohdannaisten markkina-arvossa -0,7-0,3-0,5 0,6 Oikaistu myyntikate 83,5 80,5 267,9 258,1 Liiketoiminnan kulut -56,8-56,0-207,4-207,7 Muutokset sähköjohdannaisten markkina-arvossa -0,4-0,2-1,1 0,3 Brändiharmonisointiin liittyvät kulut - 0,6-3,5 Listautumiskulut* - 0,2-0,2 Oikaistut liiketoiminnan kulut -57,2-55,4-208,5-203,7 Käyttökate (EBITDA) 28,4 26,0 64,3 53,9 Liikevoitto (EBIT) 24,6 22,2 49,2 39,1 Muutokset valuuttajohdannaisten markkina-arvossa -0,7-0,3-0,5 0,6 Muutokset sähköjohdannaisten markkina-arvossa -0,4-0,2-1,1 0,3 Brändiharmonisointiin liittyvät kulut - 0,6-3,5 Listautumiskulut* - 0,2-0,2 Oikaistu käyttökate (EBITDA) 27,3 26,4 62,8 58,5 Oikaistu liikevoitto (EBIT) 23,6 22,5 47,7 43,7 *Vuonna 2016 toteutuneet listautumiskulut on kirjattu omaa pääomaa vähentäen.

Ennustamme hyvää kasvua vuodelle 2017

Tokmanni suunnittelee avaavansa ainakin 11 uutta ja uudelleensijoitettua myymälää 2017

Nettovelka/oik. EBITDA

29.4. 31.12.2016 Ylin Alin Keski* Päätös TOKMAN 9,88 6,26 7,62 8,5 Markkina-arvo 31.12.2016 Milj. euroa 500,4 *Kaupankäyntipainotettu keskiarvo

:

e

Konsernin tuloslaskelma (milj. euroa) 10-12/2016 10-12/2015 1-12/2016 1-12/2015 LIIKEVAIHTO 238,1 231,7 775,8 755,3 Liiketoiminnan muut tuotot 1,0 1,2 3,4 4,0 Materiaalit ja palvelut -154,0-150,9-507,4-497,8 Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut -25,5-25,5-96,4-92,3 Poistot -3,8-3,9-15,1-14,8 Liiketoiminnan muut kulut -31,4-30,5-111,1-115,4 Osuus yhteysyritysten voitosta (tappiosta) 0,0 0,0 0,0 0,0 LIIKEVOITTO 24,6 22,2 49,2 39,1 Rahoitustuotot 0,1 0,1 0,1 0,4 Rahoituskulut -1,5-5,2-15,3-21,3 TULOS ENNEN VEROJA 23,2 17,1 34,0 18,2 Tuloverot -4,6-3,4-6,8-3,4 TILIKAUDEN TULOS 18,6 13,7 27,2 14,8 Tilikauden tuloksen jakautuminen Emoyhtiön omistajille 18,6 13,7 27,2 14,8 Konsernin laaja tuloslaskelma (milj. euroa) 10-12/2016 10-12/2015 1-12/2016 1-12/2015 Tilikauden tulos 18,6 13,7 27,2 14,8 Muut laajan tuloksen erät Erät, jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteiseksi Ulkomaiseen yksikköön liittyvät muuntoerot 0,0 0,0 0,0 0,0 Tilikauden muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen yhteensä 0,0 0,0 0,0 0,0 Tilikauden laaja tulos 18,6 13,7 27,2 14,8 Tilikauden laajan tuloksen jakautuminen Emoyhtiön omistajille 18,6 13,7 27,2 14,8 Osakekohtainen tulos Emoyhtiön omistajille 18,6 13,7 27,2 14,8 Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo kauden aikana (1 000 kpl)* 58 869 44 549 54 095 44 549 Osakekohtainen tulos (euroa/osake)* 0,32 0,31 0,50 0,33 *2016 ja 2015 osakkeiden lukumäärä on korjattu 04/2016 toteutetun rahastoannin vaikutuksella

Konsernitase (milj. euroa) 31.12.2016 31.12.2015 VARAT PITKÄAIKAISET VARAT Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 90,7 92,7 Liikearvo 128,6 128,6 Muut aineettomat hyödykkeet 3,6 3,7 Pitkäaikaiset saamiset 0,1 0,1 Osuudet yhteisyrityksissä ja muut rahoitusvarat 0,2 0,2 Laskennalliset verosaamiset 5,0 5,2 PITKÄAIKAISET VARAT YHTEENSÄ 228,1 230,5 LYHYTAIKAISET VARAT Vaihto-omaisuus 155,2 160,0 Myyntisaamiset ja muut saamiset 17,0 14,4 Tuloverosaamiset 0,7 1,2 Rahavarat 57,6 48,9 LYHYTAIKAISET VARAT YHTEENSÄ 230,5 224,5 VARAT YHTEENSÄ 458,6 455,0 OMA PÄÄOMA JA VELAT Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma Osakepääoma 0,1 0,0 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 110,0 18,8 Muuntoerot 0,0 0,0 Kertyneet voittovarat 56,5 29,3 OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ 166,6 48,1 PITKÄAIKAISET VELAT Laskennalliset verovelat 5,3 6,0 Pitkäaikaiset korolliset velat 170,3 273,2 Pitkäaikaiset korottomat velat 8,1 16,1 PITKÄAIKAISET VELAT YHTEENSÄ 183,6 295,3 LYHYTAIKAISET VELAT Lyhytaikaiset korolliset velat 3,2 20,6 Ostovelat ja muut lyhytaikaiset velat 103,5 91,0 Tuloverovelat 1,7 0,0 LYHYTAIKAISET VELAT YHTEENSÄ 108,4 111,7 OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ 458,6 455,0

Konsernin rahavirtalaskelma (milj. euro) 1-12/2016 1-12/2015 Liiketoiminnan rahavirrat Tilikauden tulos 27,2 14,8 Oikaisut: Liiketoimet, joihin ei liity maksutapahtumaa 13,1 15,3 Rahoitustuotot -0,1-0,4 Rahoituskulut 15,3 21,3 Verot 6,8 3,4 Käyttöpääoman muutokset: Lyhytaikaisten korottomien liikesaamisten lisäys/vähennys -2,4-0,4 Vaihto-omaisuuden lisäys/vähennys 4,7-8,5 Lyhytaikaisten korottomien velkojen lisäys/vähennys 13,1 7,4 Maksetut korot ja maksut muista liiketoiminnan rahoituskuluista -11,5-12,6 Saadut korot 0,1 0,1 Maksetut verot -4,0-5,5 Liiketoiminnan nettorahavirta 62,5 35,0 Investointien rahavirrat Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin -10,0-15,7 Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot 0,2 6,4 Tytäryritysten myynnit 0,0 0,3 Investointien nettorahavirta -9,8-9,0 Rahoituksen rahavirrat Maksullinen osakeanti 90,1 0,0 Rahoitusleasingvelkojen maksut -3,4-2,8 Lainojen nostot 125,0 0,0 Lainojen takaisinmaksut -255,8-26,7 Rahoituksen nettorahavirta -44,1-29,5 Rahavarojen muutos 8,7-3,5 Rahavarat tilikauden alussa 48,9 52,4 Rahavarat tilikauden lopussa 57,6 48,9

Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista (milj. euro) Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Osakepääoma Muuntoerot Kertyneet voittovarat Emoyhtiön omistajat yhteensä Oma pääoma yhteensä Oma pääoma 1.1.2016 0,0 18,8 0,0 29,3 48,1 48,1 Laaja tulos Tilikauden tulos 27,2 27,2 27,2 Muuntoerot 0,0 0,0 0,0 Tilikauden laaja tulos yhteensä 0,0 27,2 27,2 27,2 Osakeanti 95,9 95,9 95,9 Rahastoanti 0,1-0,1 0,0 0,0 Uusien osakkeiden liikkeeseenlaskusta välittömästi johtuvat menot verovaikutuksella vähennettynä -4,6-4,6-4,6 Oma pääoma 31.12.2016 0,1 110,0 0,0 56,5 166,6 166,6 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Osakepääoma Muuntoerot Kertyneet voittovarat Emoyhtiön omistajat yhteensä Oma pääoma yhteensä Oma pääoma 1.1.2015 0,0 18,8 0,0 14,4 33,2 33,2 Laaja tulos Tilikauden tulos 14,8 14,8 14,8 Muuntoerot 0,0 0,0 0,0 Tilikauden laaja tulos yhteensä 0,0 14,8 14,8 14,8 Oma pääoma 31.12.2015 0,0 18,8 0,0 29,3 48,1 48,1

Muut vuokrasopimukset Konserni vuokralle ottajana Konserni on vuokrannut useimmat kauppapaikkakiinteistönsä. Vuokrasopimusten pituudet ovat keskimäärin kahdeksasta kahteentoista vuotta. Näissä sopimuksissa on eritasoisia uudistamisehtoja ja muita indeksiehtoja. Ei purettavissa olevien muiden vuokrasopimusten perusteella maksettavat vähimmäisvuokrat: Milj. euroa 31.12.2016 31.12.2015 Alle vuoden kuluessa 47,6 49,0 Vuotta pidemmän ajan ja enintään viiden vuoden kuluttua 133,3 127,7 Yli viiden vuoden kuluttua 57,9 61,7 Yhteensä 238,7 238,4 Ehdolliset velat ja varat sekä sitoumukset Milj. euroa 31.12.2016 31.12.2015 Velat, joiden vakuutena annettu omaisuutta Lainat rahoituslaitoksilta 100,0 137,4 Annetut vakuudet Yrityskiinnitykset 0,0 937,5 Pantatut tytäryhtiöosakkeet 0,0 270,2 Käyvät arvot Arvostus käypään arvoon tilikauden lopussa: Milj. euroa Tase-erien kirjanpitoarvot yhteensä Käypä arvo Rahoitusvarat Johdannaiset (taso 2) 1,0 1,0 Rahoitusvelat Johdannaiset (taso 2) 0,6 0,6 Lainat rahoituslaitoksilta (taso 2) 98,8 98,8 Rahoitusleasingvelat (taso 2) 74,7 74,7 Yhteensä 174,1 174,1

Vertailukelpoisten myymälöiden liikevaihdon kasvu = Vertailukelpoisten myymälöiden liikevaihdon kasvu/kehitys lasketaan ottamalla huomioon niiden myymälöiden liikevaihdon kasvu, joita ei katsota uusiksi ja uudelleensijoitetuiksi myymälöiksi nettomääräisesti laskettuna. Tokmannin määritelmän mukaan uusiin ja uudelleensijoitettuihin myymälöihin kuuluvat: (i) uudet avatut myymälät; (ii) myymälöiden uudelleensijoittamiset, kun myymälän koko muuttuu 30 prosenttia tai enemmän; ja (iii) myymälöiden laajentamiset, kun myymälän koko muuttuu 30 prosenttia tai enemmän. Jos myymälä kuuluu johonkin näistä ryhmistä, sitä pidetään uutena tai uudelleensijoitettuna myymälänä avaamisvuotenaan ja sitä seuraavana kalenterivuotena. Nettomääräisesti laskettuna Tokmanni vähentää uusista ja uudelleensijoitetuista myymälöistä tilikaudella suljetut myymälät. Asiakasmäärä = Asiakasostotapahtumien lukumäärä tietyn ajanjakson aikana Myyntikate = Liikevaihto Materiaalit ja palvelut Oikaistu myyntikate = Myyntikate - Valuuttajohdannaisten käyvän arvon muutokset Liiketoiminnan kulut = Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut + Liiketoiminnan muut kulut Oikaistut liiketoiminnan kulut = Liiketoiminnan kulut (Sähköjohdannaisten käyvän arvon muutokset + Brändiharmonisointiin liittyvät kustannukset + Listautumisantiin liittyvät kustannukset) Käyttökate = Liikevoitto + Poistot ja liikearvopoistot Oikaistu käyttökate = Käyttökate (Valuuttajohdannaisten käyvän arvon muutokset + Sähköjohdannaisten käyvän arvon muutokset + Brändiharmonisointiin liittyvät kustannukset + Listautumisantiin liittyvät kustannukset) Oikaistu liikevoitto = Liikevoitto (Valuuttajohdannaisten käyvän arvon muutokset + Sähköjohdannaisten käyvän arvon muutokset + Brändiharmonisointiin liittyvät kustannukset + Listautumisantiin liittyvät kustannukset) Nettorahoituskulut = Rahoitustuotot - Rahoituskulut Nettovelka = Korolliset velat - Osakaslainat - Rahavarat Nettovelka / oikaistu käyttökate = Nettovelka Oikaistu käyttökate Nettokäyttöpääoman muutos = Lyhytaikaisten operatiivisten korottomien saatavien muutosten, vaihto-omaisuuden muutosten ja lyhytaikaisten operatiivisten korottomien velkojen muutosten summa. Sijoitetun pääoman tuottoprosentti = voitto ennen veroja + korko- ja muut rahoituskulut sijoitettu pääoma keskimäärin Oman pääoman tuotto = Kauden tulos Oma pääoma keskimäärin sis. osakaslainat Osakemäärä = Osakkkeiden lukumäärä kauden lopussa

Tulos per osake = Nettotulos Osakemäärä kauden lopussa Tulos per osake, laimentamaton = Nettotulos Keskimääräinen osakemäärä kauden aikana Henkilöstön määrä kauden lopussa = Henkilöstön määrä raportointikauden lopussa