Katsauskausi 1 8/2016

Transkriptio

1 Katsauskausi lyhyesti Sivu 1 / 18 Katsauskausi 1 8/2016 Katsauskausi 1-8/2016 Sähkön kulutus ja myynti katsauskaudella hienoisessa kasvussa Santavuoren tuulivoimapuisto Ilmajoella otettiin käyttöön Siirtohintoja korotettiin alkaen Investointeja toimitusvarmuuteen noin 20 kohteessa Aurinkoenergian suosio kasvaa, verkkoon liitetty jo yli 100 pientuottajien aurinkosähköjärjestelmää

2 Toimintaympäristö Sivu 2 / 18 Epävakaa toimintaympäristö heijastui energiatoimialalle Toimintaympäristö Vuoden ensimmäisellä kolmanneksella merkittäviä tapahtumia toimintaympäristössä olivat mm. vuoden alusta käyttöön otettu Energiaviraston verkkoliiketoiminnan valvontamalli sekä huhtikuussa allekirjoitettu Pariisin ilmastosopimus. Samat aiheet olivat pinnalla myös toisella vuosikolmanneksella. Verkkoliiketoiminnan uuden valvontamallin ja sen mukanaan tuoman hintakeskustelun myötä työ- ja elinkeinoministeriössä käynnistettiin keväällä lainmuutoshanke, jonka valmistelut jatkuvat edelleen. Korotuskaton sähkönsiirron hinnoitteluun määrittelevä lainmuutos astunee voimaan aikaisintaan kevätkesällä Suomi allekirjoitti Pariisin ilmastosopimuksen huhtikuussa. Kesällä Euroopan komissio

3 Toimintaympäristö Sivu 3 / 18 antoi Pariisin sopimuksen ja EU:n omien ilmastotavoitteiden toteuttamiseen tähtäävän ilmastopaketin. Nämä muodostavat kehyksen myös Suomen energia- ja ilmastopolitiikalle. Työ- ja elinkeinoministeriön koordinoimana Suomelle laaditaan parhaillaan uutta energia- ja ilmastostrategiaa. Strategissa pyritään löytämään ratkaisuja nykyisessä hallitusohjelmassakin esitetyille tavoitteille, joita ovat mm. uusiutuvan energian kasvattaminen, hiilen energiakäytöstä luopuminen ja tuontiöljyn käytön puolittaminen. Kesäkuun lopussa Iso-Britanniassa järjestetty kansanäänestys johti eropäätökseen EU:ta, ns. Brexitiin. Brexit näkyi energiamarkkinoilla kaikkien tuotteiden hintanoteerausten hetkellisenä halpenemisena. Vaikutus hälveni markkinoilta noin viikossa lukuun ottamatta päästökauppasektoria. Nykyhintatasolla päästöoikeuden ohjausvaikutus ei kannusta päästövähennystoimiin. Suomen tulevaisuuden energia ja ilmastotavoitteiden toteutuminen vaatii toimivaa päästökauppaa, jossa päästöoikeuden hinta on riittävän korkealla tasolla halutun ohjausvaikutuksen saavuttamiseksi. Suomen yleinen taloudellinen tilanne jatkuu vaikeana. Bruttokansantuotteen ennustetaan kasvavan tänä vuonna noin prosentin ja talouskasvun jäävän selvästi EUtason kehityksestä. Talouden heikko kehitys heijastuu väistämättä myös energiatoimialalle.

4 Tunnusluvut Sivu 4 / 18 Liiketoiminta ja taloudellinen tulos kehittyivät suunnitellusti Tunnusluvut Konsernin liikevaihto katsauskaudella oli 61,2 (61,4) miljoonaa euroa. Liikevoitto oli 8,2 (6,9) miljoonaa euroa eli 13,4 (11,2) prosenttia liikevaihdosta. Konsernin voitto ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja oli 9,7 (6,9) miljoonaa euroa. Rahoitustuottoihin sisältyy Kyvera Oy:n konsernikäsittelyistä johtuva kertaluonteinen erä 2,1 miljoonaa euroa. Sähkön myynnin voitto ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja oli 2,4 (2,5) miljoonaa euroa ja sähkön siirron 4,6 (4,9) miljoonaa euroa. Investoinnit olivat yhteensä 14,2 (10,8) miljoonaa euroa, josta verkostoinvestoinnit olivat 10,0 (8,9) miljoonaa euroa ja muut investoinnit 4,1 (1,9) miljoonaa euroa. Konsernin lainojen määrä oli 82,1 (73,0) miljoonaa euroa. Omavaraisuusaste oli ilman

5 Tunnusluvut Sivu 5 / 18 liittymismaksuja 33,2 (35,7) prosenttia ja liittymismaksujen kanssa 59,9 (62,7) prosenttia. Maksuvalmius (Quick ratio) oli 1,5 (1,7). Konsernin palveluksessa oli vuoden 2016 elokuun lopussa 68 (131) vakinaista ja 2 (6) määräaikaista henkilöä. Konsernin tunnusluvut 1 8/ / Liikevaihto M 61,2 61,4 93,9 Liikevoitto M 8,2 6,9 9,1 Liikevoitto % 13,4 11,2 9,7 Maksuvalmius (Quick ratio) 1,5 1,7 1,7 Omavaraisuusaste % (ilman liittymismaksuja) 33,2 35,7 33,4 Omavaraisuusaste % (liittymismaksut mukana) 59,9 62,7 58,2 Arvio loppuvuoden kehityksestä Toimintaympäristön muutokset, yleinen taloudellinen tilanne, säätilojen vaihtelut sekä sähkön markkinahinnan kehitys vaikuttavat konsernin liike-toimintojen tuloskehitykseen. Investoinnit sähköverkon uusimiseen ja sähkön toimintavarmuuden parantamiseen jatkuvat. Konsernin liiketoiminnan ja taloudellisen tuloksen ennakoidaan kehittyvän suunnitelmien mukaisesti.

6 Liiketoiminta Sivu 6 / 18 Pääliiketoiminnoissa kasvua Kymenlaakson Sähkö - konserni Kymenlaakson Sähkö -konsernin muodostavat energialiiketoimintaa harjoittava Kymenlaakson Sähkö Oy emoyhtiönä ja tytäryhtiönä verkkoliiketoimintaa harjoittava Kymenlaakson Sähköverkko Oy. Konsernilla on osuuksia Kymppivoimayhtiöistä, Orimattilan Lämpö Oy:stä sekä loppuvuodesta 2016 toimintansa aloittavasta Elvera Oy:stä. Lisäksi Kymenlaakson Sähköverkolla on osaomistus Kaakon Alueverkko Oy:stä.

7 Liiketoiminta Sivu 7 / 18 Kymenlaakson Sähkö Oy on 12 kunnan omistuksessa. Omistajakunnat ja -kaupungit ovat Askola, Hamina, Hollola, Kotka, Kouvola, Lapinjärvi, Loviisa, Luumäki, Myrskylä, Orimattila, Pukkila ja Virolahti.

8 Energia Sivu 8 / 18 Santavuoren tuulivoimapuisto lisäsi tuulituotannon osuutta Energialiiketoiminta Tarkastelujaksolla spot-hinnan keskiarvo oli Suomessa 30,5 /MWh (29,1 /MWh). Nousua edellisvuoteen verrattuna oli 4,8 %. Kehityksen taustalla on ensisijaisesti edellisvuotta hieman niukempi vesitilanne Pohjoismaissa. Tuotannon ylitarjonnan ja sähkön kysynnän hitaan kasvun takia sähkön hinta on kuitenkin selvästi vuosikymmenen alun hintoja alhaisemmalla tasolla. Tukkusähkön lyhyen ja pitkän välin markkinahintanoteeraukset laskivat voimakkaasti heti vuoden alussa ja pohjakosketus saavutettiin helmikuun puolivälissä. Noteeraukset kääntyivät vahvaan nousuun keväällä, mutta vesitilanteen parantumisen ja Brexitäänestyksen myötä ne lähtivät uudelleen laskuun. Johdannaisnoteerausten taso jakson lopulla oli lähellä toukokuun alun tasoja. Katsauskauden lopussa tukkusähkön

9 Energia Sivu 9 / 18 hintanoteeraus Suomen hinta-alueella oli loppuvuodelle noin 33,5 /MWh. Suomen hinta-alueen noteeraus oli keskimäärin noin 7,5 /MWh korkeampi kuin pohjoismainen systeemihintanoteeraus. Kymenlaakson Sähkön tuulivoimalla tuotetun sähköenergian määrä nousi 24 GWh:n vuositasolle, kun Santavuoren tuulivoimapuisto Ilmajoella otettiin käyttöön. Kymenlaakson Sähkön osuus tuulivoimapuiston tuotannosta on kymmenisen prosenttia ja arvioitu vuosituotanto on noin 16 GWh. Hanke valmistui noin kolme kuukautta etuajassa. Kymenlaakson Sähkö Oy:n sähkönmyynti kasvoi katsauskaudella yli 7 % ja oli 791 (736) GWh. Sähkönmyynti kasvoi erityisesti vuoden ensimmäisellä vuosikolmanneksella johtuen pääasiassa lähes kymmenen astetta edellisvuotta kylmemmästä tammikuusta. Toisella vuosikolmanneksella myynti pysyi edellisvuoden tasolla. Sähkönmyynnistä 349 (313) GWh tuotettiin omilla voimaosuuksilla.

10 Verkko Sivu 10 / 18 Aurinkoenergian suosio kasvaa Verkkoliiketoiminta Sähköä käytettiin yhtiön vastuualueella 869 (834) GWh, mikä 4,2 % enemmän kuin vuonna 2015 vastaavaan aikaan. Uusia liittymissopimuksia tehtiin 152 (153) kappaletta eli lähes sama määrä kuin edellisvuonna samaan aikaan. Jakeluhäiriöitä oli katsauskaudella hieman enemmän kuin viimevuonna, mutta keskeytysaika oli huomattavasti pienempi. Jakeluhäiriöitä oli asiakkailla keskimäärin 1,7 (1,6) kappaletta ja keskeytysaika oli 1,40 (1,96) tuntia. Investoinnit toimitusvarmuuteen jatkuvat tänä vuonna noin 20 kohteessa eri puolilla

11 Verkko Sivu 11 / 18 jakelualuetta. Kuluvan vuoden investointikohteista suurin osa sijaitsee Kymenlaakson alueella. Osa töistä on valmistunut, osassa työt ovat parhaillaan käynnissä. Merkittävin yksittäinen investointikohde on Pukkilan sähköasema ja sitä syöttävä 110 kv johto. Johto valmistui kesäkuussa. Sähköaseman rakentaminen ja 20 kv kaapeloinnit ovat loppusuoralla. Lapinjärven sähköaseman 110 kv johdon rakentaminen on aloitettu. Miehikkälän sähköaseman alueen ja 110 kv johtoalueen puuston poistoon on valmistauduttu tulevana talvena. Kymenlaakson Sähköverkko Oy:n sähkön siirtohintoja ja liittymismaksuja korotettiin Verottomia siirtohintoja korotettiin keskimäärin 9,8 % ja liittymismaksuihin tehtiin kustannusten aiheuttamisperiaatteiden mukaisia tarkistuksia. Katsauskaudella pientuotanto lisääntyi merkittävästi. Kymenlaakson Sähköverkon jakelualueella verkkoon liitettiin 47 uutta aurinkojärjestelmää. Tämä on lähes yhtä paljon kuin vuosina yhteensä. Toisen vuosikolmanneksen loppuun mennessä verkkoon oli liitetty toiminta-alueella kaikkiaan 100 pientuottajien aurinkosähköjärjestelmää.

12 Taulukot Sivu 12 / 18 Konsernituloslaskelma Konsernitase Konsernin tunnusluvut Liiketoimintojen tunnusluvut

13 Konsernituloslaskelma Sivu 13 / 18 Konsernituloslaskelma tuhatta euroa Liikevaihto Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden Valmistus omaan käyttöön Liiketoiminnan muut tuotot Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista Materiaalit ja palvelut Henkilöstökulut Poistot ja arvonalentumiset Liiketoiminnan muut kulut Liikevoitto Rahoitustuotot ja -kulut Voitto ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja Tuloverot Laskennalliset verot Tilikauden voitto Osavuosikatsauksen tiedot ovat tilintarkastamattomia.

14 Konsernitase Sivu 14 / 18 Konsernitase tuhatta euroa VASTAAVAA Pysyvät vastaavat Aineettomat hyödykkeet Aineelliset hyödykkeet Sijoitukset Vaihtuvat vastaavat Vaihto-omaisuus Laskennallinen verosaaminen Rahoitusomaisuus Yhteensä VASTATTAVAA Oma pääoma Osakepääoma Muu oma pääoma Vieras pääoma Laskennallinen verovelka Pitkäaikaiset lainat Liittymismaksut Lyhytaikainen vieras pääoma Yhteensä Osavuosikatsauksen tiedot ovat tilintarkastamattomia.

15 Konsernin tunnusluvut Sivu 15 / 18 Konsernin tunnusluvut 1 8/ / Liikevaihto M 61,2 61,4 93,9 Liikevoitto M 8,2 6,9 9,1 Liikevoitto % 13,4 11,2 9,7 Maksuvalmius (Quick ratio) 1,5 1,7 1,7 Omavaraisuusaste % (ilman liittymismaksuja) 33,2 35,7 33,4 Omavaraisuusaste % (liittymismaksut mukana) 59,9 62,7 58,2

16 Liiketoimintojen tunnusluvut Sivu 16 / 18 Liiketoimintojen tunnusluvut 1 8/ / Energia Liikevaihto M 36,7 37,7 57,6 Liikevoitto M 2,8 2,1 1,2 Liikevoitto % 7,5 5,5 2,0 Verkko (Kymenlaakson Sähköverkko Oy) Liikevaihto M 26,2 25,7 39,4 Liikevoitto M 5,0 5,1 9,8 Liikevoitto % 19,0 20,0 25,0