HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS YHTEENVETO Liikevaihto 12.399 tuhatta euroa kasvu 66,3 % Liikevoitto 389 tuhatta euroa (1.551 tuhatta euroa) Q4 liikevaihto 3.987 tuhatta euroa kasvu 39,8 % Q4 liikevoitto 205 tuhatta euroa (982 tuhatta euroa) Sähköinen liiketoiminta kasvoi 119,7 % Kansainvälinen liiketoiminta kasvoi 273,9 % Kansainvälisen myynnin osuus 31,4 % Henkilöstön määrä katsauskauden lopussa 168 kasvu 66,3 % LIIKEVAIHDON KEHITYS BasWare-konsernin (myöhemmin yhtiö) liikevaihto kasvoi 66,3 prosenttia (64,4 %) vuonna 2001 ja päätyi 12.399 tuhanteen euroon. Liikevaihdon kasvu oli kokonaan orgaanista. n liikevaihto oli 10.791 tuhatta euroa, jossa oli kasvua 56,1 prosenttia (73,5 %). Liikevaihdosta 68,7 prosenttia (69,0 %) muodostui omien tuotteiden myynnistä ja 31,3 prosenttia (31,0 %) tuotteisiin liittyvistä palveluista. Kansainvälistyminen eteni tilikauden aikana edelleen hyvin. Tuotemyynnistä 68,6 prosenttia (86,2 %) muodostui kotimaan yksikön myynnistä ja 31,4 prosenttia (13,8 %) ulkomaisten yksiköiden myynnistä. Ulkomaiden osuus liikevaihdosta oli 23,0 prosenttia (10,2 %). Sähköinen liiketoiminta kasvoi 119,7 prosenttia (147,4 %) mikä edustaa 73,6 prosenttia koko liikevaihdosta. Talousohjauksen liiketoiminta kasvoi 7,4 prosenttia (21,2 %) ja oli 24,2 prosenttia yhtiön liikevaihdosta. Asiakaskohtaiseen järjestelmäkehitykseen liittyvän liiketoiminnan osuus liikevaihdosta oli 2,2 prosenttia. TULOSKEHITYS BasWare-konsernin tilikauden liikevoitto oli 389 tuhatta euroa (1.551 tuhatta euroa). Laskua edelliseen vuoteen oli 74,9 prosenttia. Liikevoiton osuus liikevaihdosta oli 3,1 prosenttia (20,8 prosenttia). n liikevoitto kasvoi 17,0 prosenttia ja oli 2.038 tuhatta euroa. Yhtiön kiinteät kulut ovat kasvaneet edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan verrattuna 99,1 prosenttia (102,6 %) ja ne olivat 11.046 tuhatta euroa. Kustannusten kasvu on johtunut pääosin kansainvälisestä markkinoinnista, jakelukanavan laajentamisesta, kanavatuen perustamiskustannuksista sekä tuotekehityksen vahvistamisesta. Vuoden 2001 lopussa saavutetun tason jälkeen kustannusten kasvu hidastuu selvästi. Tehdyt kansainväliset panostukset vaikuttavat tuottojen kehittymiseen myös vuonna 2002. Yhtiön voitto ennen satunnaisia eriä oli 611 tuhatta euroa (1.785 tuhatta euroa). n tilikauden voitto katsauskaudella laski 69,8 prosenttia ja oli 337 tuhatta euroa (1.115 tuhatta euroa). n tilikauden voitto kasvoi 19,0 prosenttia ja oli 1.565 tuhatta euroa (1.315 tuhatta euroa). LIIKETOIMINTA Kansainvälistyminen ja jakelukanava Vuonna 2001 yhtiön tuotemyynnistä 68,6 prosenttia (86,2 %) muodostui kotimaan yksikön myynnistä ja 31,4 prosenttia (13,8 %) ulkomaisten yksiköiden myynnistä. Ulkomaiden osuus liikevaihdosta oli jo 23,0 prosenttia (10,2 %). Yhtiö on vahvistanut omaa suoramyyntikanavaansa katsauskauden aikana siten, että tytäryhtiöiden myynti- ja markkinointitoiminta on voitu aloittaa täysimääräisesti Saksassa, Hollannissa ja Isossa-Britanniassa. Panostukset maakohtaisesti ovat olleet merkittäviä, mutta markkinoiden varhainen vaihe on kuitenkin hidastuttanut liiketoiminnan käynnistymistä suunnitellusta aikataulusta. Tehdyt panostukset näkyvät yhtiön tilikauden tuloksessa täysimääräisesti, mutta heijastuvat käytännössä myös vuoden 2002 tuotto-odotuksina. Myyntiaktiviteettien ja tarjouskannan jatkuva laajentuminen ennakoi myös liiketoiminnan käynnistymistä ja volyymin kasvua näillä markkinoilla. Epäsuoran jakelun osalta yhtiö tarkensi vuoden aikana toimintamalliaan. Kumppanimallin muutos vahvistaa oman suoramyynnin roolia niissä maissa, joissa BasWarella on tytäryhtiö. Kokonaispalvelua tarjoavia jälleenmyyjiä oli tilikauden lopussa yhteensä yhdeksän kappaletta kahdeksassa eri maassa. Markkinointia tukevia aktiivisia kumppaneita oli yhteensä kuusi Hollannissa, Isossa-Britanniassa ja saksankielisissä maissa. Yhtiö allekirjoitti tilikauden aikana jälleenmyyntisopimuksia ruotsalaisen WM-data eapplications AB:n, brittiläisen LANkind Ltd:n, saksalaisen inform. Consult GmbH:n ja australialaisen TAG Services Pty Ltd:n kanssa. Lisäksi solmittiin markkinointia tukeva yhteistyösopimus Iocoren kanssa. Iocore B.V. ryhtyy markkinoimaan BasWaren tuotteita Hollannissa ja Iocore Benelux/Luxemburg Belgiassa. Jälleenmyyntiverkoston laajentamista valmistellaan Ranskassa, Belgiassa, Sveitsissä, Itävallassa ja Irlannissa. BasWaren sähköisen liiketoiminnan ohjelmistoja tarjottiin tilikauden aikana ASP-palveluna yhtiön yhteistyökumppaneina toimivien Oy Datatie Ab:n ja Proha Oyj:n välityksellä. Ensimmäiset ASP-sopimukset solmittiin, mutta laajamittaisempaan volyymiin päästään vasta vuoden 2002 aikana. 1
Yhtiön verkkolaskupalvelun nopean leviämisen varmistamiseksi solmittiin jakelu- ja operaattoriyhteistyösopimuksia Proha Oyj:n, Oy Datatie Ab:n, EmCe Solution Partner Oy:n, OpusCapita Oyj:n ja Iocore Oyj:n kanssa. Yhteistyökuviot ovat edenneet suotuisasti, mutta niiden kaupallinen vaikutus jäi tilikaudella vielä vähäiseksi Sähköinen liiketoiminta Sähköisen liiketoiminnan BasWare e-flow -ohjelmistot menestyivät vuoden 2001 aikana hyvin ja liiketoiminta kasvoi 119,7 prosenttia. Liiketoiminnasta 68,7 prosenttia tuli kotimaasta ja 31,3 prosenttia ulkomailta. Kotimaan liiketoiminta kasvoi 85,0 prosenttia ja ulkomaiden liiketoiminta kasvoi 273,9 prosenttia. Liikevaihtoa kertyi täysin suunnitelmien mukaisesti Suomesta ja Ruotsista, kun taas Keski-Euroopan yksiköt etenivät markkinoiden aikaisesta vaiheesta johtuen lievästi suunniteltua vaatimattomammin. BasWaren sähköisen liiketoiminnan ohjelmistojen kilpailullinen etumatka on selkeä ja sitä on pystytty jopa kasvattamaan. Tilikauden liiketoiminta perustui edelleen pitkälti ostolaskujen käsittelyjärjestelmän lisenssi- ja palvelumyyntiin. Uudet hankintojen hallinnan ja verkkolaskujen välityksen ohjelmistot vahvistavat tuoteperheen kilpailuasemaa entisestään. Vastaavaa tuoteportfoliota ei näyttäisi löytyvän yhdeltäkään kilpailijalta. Kysyntätilanne jatkuu edelleen vahvana ja markkinajohtajan asema luo edellytykset sähköisen liiketoiminnan huomattavan kasvun jatkumiseen. Sähköisen hankintajärjestelmän täysimääräinen markkinointi Suomessa käynnistyi tilivuoden aikana ja ensimmäiset kaupat solmittiin. Yhteistyökumppani Andersen Oy vastaa sähköisen hankinnan projekteissa toimintamallin analysoinnista ja suunnittelusta sekä muutoksenhallinnasta. BasWare tuo konseptiin hankintojen hallintaohjelmiston sekä sovelluksen testauksen, toteutuksen ja ylläpidon. Muissa Pohjoismaissa markkinointi käynnistyi tilivuoden kolmannen vuosineljänneksen aikana. Kysyntä tällä alueella on selvästi lähdössä liikkeelle ja BasWaren konsepti vaikuttaa kilpailukykyiseltä. Sähköisen laskutuksen mahdollistavan verkkolaskupalvelun myynti ja markkinointi edistyi tilikaudella odotusten mukaisesti. Sopimusasiakkaita oli katsauskauden päättyessä yli 60. Tuotot muodostuivat vielä pääasiassa käynnistämispalveluista ja liityntämaksuista, mutta niiden painopiste on alkanut siirtyä volyymipohjaiseen laskutukseen tilikauden lopussa. Yhtiö solmi katsauskauden aikana operaattoreiden väliset yhteistyösopimukset TietoEnator Oyj:n ja Suomen Posti Oyj:n kanssa. Yhteistyösopimukset mahdollistavat asiakkaiden verkkolaskujen välityksen kyseisten operaattoreiden välillä. Talousohjauksen liiketoiminta Budjetoinnin, ennustamisen ja raportoinnin sekä konsernilaskennan tuotteet sisältävä talousohjauksen liiketoiminta kasvoi tilikaudella vakaasti 7,4 prosenttia ja oli 24,2 prosenttia yhtiön liikevaihdosta. Liikevaihdon kasvu perustui konsultointituottojen myönteiseen kehitykseen. Tilikauden aikana lanseeratun uuden talousohjauksen konseptin avulla yhtiö haluaa tarjota kokonaisvaltaista ja käytännönläheistä lähestymistapaa ohjausjärjestelmien rakentamiseen, valmiita toimintamalleja sekä laaja-alaista tulevaisuuden hallintaa. Talousohjauksen liiketoiminnan tavoitteena on jatkossakin vakaa ja kannattava kasvu, joka saadaan aikaan myyntitoimintaa tehostamalla, palveluvolyymia nostamalla ja laajentumalla uusille markkina-alueille. Liiketoiminnan kehittämistä suunnattiin tilikauden aikana erityisesti käyttövalmiisiin liiketoimintamalleihin, jolloin BasWare pystyy erottautumaan entistä paremmin kilpailijoistaan. Ensimmäisten liiketoimintamallien toteutuksessa huomioidaan erityisesti IAS (International Accounting Standards) vaatimukset. Talousohjauksen liiketoiminta tukee asiakasyritysten IAS-siirtymäprojekteja myös tarjoamalla IAS-workshoppeja, konserniohjauksen muutoskartoituksia, projektitukea sekä kokonaisvaltaisia talousohjauksen ratkaisuja. RAHOITUS JA INVESTOINNIT Yhtiön rahoitusasema on hyvä. Taseen loppusumma oli 12.143 tuhatta euroa (12.036 tuhatta euroa). Omavaraisuusaste oli 76,9 prosenttia (85,9 %) ja nettovelan suhde omaan pääomaan (gearing) -53,3 % (-75,3 %). Yhtiön likvidit varat olivat 5.293 tuhatta euroa (8.106 tuhatta euroa). Yhtiön käyttöomaisuusinvestoinnit olivat 1.200 tuhatta euroa (1.139 tuhatta euroa) ja ne jakautuivat normaaleihin kasvun vaatimiin lisä- ja korvausinvestointeihin. Tilivuoden aikana yhtiön pääkonttori muutti uusiin toimitiloihin Espooseen. Lisäksi yhtiön taloushallinnon järjestelmät uudistettiin vastaamaan nopeaa kasvuvauhtia. TUTKIMUS JA KEHITYS Yhtiö panostaa edelleen vahvasti tuotekehitykseen ja henkilöstön osaamiseen. Tutkimus- ja kehitysmenot olivat katsauskaudella 2.270 tuhatta euroa (1.709 tuhatta euroa) ja ne vastasivat 18,3 prosenttia (22,9 %) liikevaihdosta. Yhtiön laskentakäytännön mukaisesti kaikki tuotekehitykseen ja henkilöstön kehittämiseen liittyvät panostukset on kirjattu suoraan kuluksi. Tuotekehityksessä työskenteli 40 (32) henkilöä katsauskauden lopussa. 2
HENKILÖSTÖ Yhtiön henkilöstön kokonaismäärä kasvoi 67 henkilöllä ja oli katsauskauden lopussa 168, kasvua 66,3 prosenttia. Uutta henkilöstöä palkattiin eniten asiakaspalveluun ja kansainvälisiin toimintoihin. Yhtiön rekrytointitoiminta on ollut onnistunutta ja henkilöstön vaihtuvuus oli normaalia. Yhtiöllä on voimassa kattava henkilöstön optio-ohjelma, jonka ensimmäisen sarjan merkintäaika on alkanut vuoden 2001 aikana. OMA PÄÄOMA Yhtiön osakepääoma 31.12.2001 oli 256.518,00 euroa ja osakkeiden lukumäärä 8.550.600 kpl. Yhtiökokous valtuutti hallituksen 16.2.2001 päättämään yhden vuoden kuluessa yhtiökokouksesta lukien osakepääoman korottamisesta yhdessä tai useammassa erässä uusmerkinnällä ja/tai yhden tai useamman vaihtovelkakirjalainan ottamisesta ja/tai optio-oikeuksien antamisesta siten, että uusmerkinnässä tai vaihtovelkakirjoja tai optio-oikeuksia annettaessa yhteensä oikeutetaan merkitsemään enintään 1.710.120 kappaletta uusia osakkeita. Osakepääomaa voidaan valtuutuksen perusteella korottaa enintään 51.303,60 eurolla. Antivaltuutusta ei ole tilikauden aikana käytetty. OSAKEKURSSIN KEHITTYMINEN Yhtiöllä oli tilikauden lopussa 29.876 (32.631) osakkeenomistajaa. Osakepääoma 31.12.2001 oli 256.518,00 euroa ja osakkeiden lukumäärä 8.550.600 kpl. Tilikaudella osakkeen ylin kurssi oli 8,20 euroa, alin 4,30 euroa ja päätöskurssi oli 4,86 euroa. Vuoden keskikurssi oli 5,85 euroa. Osakkeita vaihdettiin yhteensä 1.263.696 kappaletta, joka vastaa 14,8 prosenttia osakekannasta. Osakekannan markkina-arvo tilikauden lopun kurssilla oli 41.556 tuhatta euroa. OLENNAISET TAPAHTUMAT TILIKAUDEN PÄÄTTYMISEN JÄLKEEN Suomen ABB valitsi BasWaren toimittamaan ostolaskujen käsittelyjärjestelmän kaikkien liiketoimintayksiköidensä käyttöön. Aiemmin käytössä oli eri toimittajien järjestelmiä, mutta osana prosessien rationalisointia ja siirtymistä asiakaslähtöiseen toimintamalliin ABB halusi siirtyä yhden yhteisen järjestelmän käyttöön. BasWaren ohjelmisto on aiemmin ollut käytössä osassa ABB:n yksiköitä ja valinnan myötä ohjelmiston käyttö laajenee vaiheittain 3.500 loppukäyttäjälle. Yhtiön hallitus päätti 18.1. tytäryhtiön perustamisesta Tanskaan toisen neljänneksen aikana. Yhtiö perustetaan jälleenmyyjänä toimineen WM-data A/S:n luoman liiketoiminnan jatkamiseksi. BasWaren toiminta Tanskassa painottuu markkinointiin ja tuotemyyntiin kiivaaseen kasvuvaiheeseen lähtevillä markkinoilla, kun taas WM-data keskittyy jatkossa pääasiassa BasWaren tuotteiden implementointikonsultointiin. ARVIO TODENNÄKÖISESTÄ TULEVASTA KEHITYKSESTÄ Yhtiö uskoo liiketoiminnan kasvun jatkuvan edellisen vuoden tasolla vuonna 2002. Yhtiön rakenteellinen kasvu kohdistuu yhä enenevässä määrin asiakasrajapintaan ts. myynti-, toimitus- ja asiakastukitoimintoihin. Kustannusten kasvu hidastuu jatkossa selvästi. Kansainvälistä jakelukanavaa laajennetaan perustamalla tytäryhtiö Tanskaan vuoden 2002 toisella neljänneksellä. Ranskan markkinoiden käynnistäminen tehdään lähtökohtaisesti yhteistyöjärjestelyiden kautta. Yhtiö arvioi vuoden 2002 liikevoiton olevan edellistä vuotta korkeammalla. Yhtiölle ominaisen kausivaihtelun mukaisesti tilikauden voitto kertyy vuoden kolmella viimeisellä neljänneksellä ensimmäisen neljänneksen ollessa tappiollinen. SISÄPIIRIOHJEET Yhtiö noudattaa 1.3.2000 voimaan tullutta Helsingin Pörssin hallituksen hyväksymää sisäpiiriohjetta. ORGANISAATIO, JOHTO JA TILINTARKASTAJAT Yhtiön toimitusjohtajana on toiminut Hannu Vaajoensuu. Yhtiön hallituksen puheenjohtajana on toiminut Ilkka Sihvo ja hallituksen jäseninä Kirsi Eräkangas, Kim Ignatius, Sakari Perttunen, Antti Pöllänen, Jukka Sonninen ja Hannu Vaajoensuu. Tilintarkastajana on toiminut SVH Pricewaterhouse Coopers Oy, KHT-yhteisö, päävastuullisena tilintarkastajana KHT Juha Väisänen. 3
Tuloslaskelma tuhatta euroa 1.1.- 31.12.2001 % 1.1.- 31.12.2000 % 1.1.- 31.12.2001 % 1.1.- 31.12.2000 % Liikevaihto 12 399 100,0 7 455 100,0 10 791 100,0 6 914 100,0 Liiketoiminnan muut tuotot 61 170 35 210 Materiaalit ja palvelut 464 244 333 266 Henkilöstökulut 6 938 3 447 5 189 3 005 Poistot ja arvonalentumiset 562 282 472 262 Liiketoiminnan muut kulut 4 108 2 102 2 794 1 848 Liikevoitto 389 3,1 1 551 20,8 2 038 18,9 1 743 25,2 Rahoitustuotot ja -kulut 222 234 181 231 Voitto ennen satunnaisia eriä 611 4,9 1 785 23,9 2 219 20,6 1 974 28,5 Satunnaiset erät 0-116 0-116 Voitto ennen veroja 611 4,9 1 669 22,4 2 219 20,6 1 858 26,9 Välittömät verot 274 554 654 543 Tilikauden voitto 337 2,7 1 115 15,0 1 565 14,5 1 315 19,0 4
Tase tuhatta euroa 31.12.2001 % 31.12.2000 % 31.12.2001 % 31.12.2000 Vastaavaa Pysyvät vastaavat Aineettomat hyödykkeet Aineettomat oikeudet 444 50 445 59 Liikearvo 325 414 16 26 Aineelliset hyödykkeet 1 081 851 951 802 Sijoitukset Osuudet omistusyhteysyrityksissä 3 3 3 3 Osuudet saman konsernin yrityksissä 267 247 Muut saamiset 27 2 411 804 1 852 15,3 1 345 11,2 4 094 31,4 1 941 Vaihtuvat vastaavat Vaihto-omaisuus 4 4 0 Lyhytaikaiset saamiset 4 994 2 585 4 020 2 205 Rahoitusarvopaperit 3 508 6 801 3 338 6 637 Rahat ja pankkisaamiset 1 785 1 306 1 576 1 139 10 291 84,7 10 691 88,8 8 938 68,6 9 981 Vastaavaa yhteensä 12 143 100,0 12 036 100,0 13 033 100,0 11 922 Vastattavaa Oma pääoma Osakepääoma 257 257 257 257 Ylikurssirahasto 8 021 8 021 8 021 8 021 Edellisten tilikausien voitto 723 949 879 873 Tilikauden voitto 337 1 115 1 565 1 315 9 337 76,9 10 342 85,9 10 721 82,3 10 465 Vieras pääoma Pitkäaikainen vieras pääoma 282 295 282 295 Lyhytaikainen vieras pääoma 2 525 1 400 2 030 1 162 2 807 23,1 1 695 14,1 2 311 17,7 1 457 Vastattavaa yhteensä 12 143 100,0 12 036 100,0 13 033 100,0 11 922 5
Rahoituslaskelma tuhatta euroa Liiketoiminnan rahavirta: Voitto ennen satunnaisia eriä 611 1 785 2 219 1 974 Oikaisut: Suunnitelman mukaiset poistot 562 282 472 262 Rahoitustuotot ja -kulut -222-234 -181-231 Muut oikaisut -10-6 -10-6 Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta 941 1 826 2 500 1 998 Käyttöpääoman muutos: Lyhytaikaiset liikesaamiset, lisäys (-) / vähennys (+) -2 024-1 565-1 815-1 279 Vaihto-omaisuus, lisäys (-) / vähennys (+) -4 11-4 11 Korottomat lyhytaikaiset velat, lisäys (+) / vähennys (-) 860 592 607 450 Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja -228 864 1 288 1 180 Maksetut korot ja maksut muista liiketoiminnan rahoituskuluista -6-4 -6-3 Saadut osingot liiketoiminnasta Saadut korot liiketoiminnasta 19 13 17 9 Maksetut välittömät verot -482-526 -471-526 Rahavirta ennen satunnaisia eriä -697 346 827 660 Liiketoiminnan satunnaisista eristä johtuva rahavirta Liiketoiminnan rahavirta (A) -697 346 827 660 Investointien rahavirta: Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin -1 138-1 182-1 019-711 Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutusvoitot 90 81 90 24 Investoinnit muihin sijoituksiin -20-197 Luovutustulot muista sijoituksista Lainasaamisten vähennykset (+) / lisäykset (-) 27-24 -1 638-802 Investointien rahavirta (B) -1 022-1 125-2 587-1 686 Rahoituksen rahavirta: Maksullinen osakeanti 8 236 8 236 Saadut korot rahoituseristä 207 225 200 225 Satunnaisista eristä johtuva rahavirta -363-363 Pitkäaikaisten lainojen nostot 6 178 6 178 Maksetut osingot ja muu voitonjako -1 309-769 -1 309-769 Rahoituksen rahavirta (C) -1 095 7 507-1 102 7 507 Rahavarojen muutos (A+B+C) lisäys (+) / vähennys (-) -2 814 6 728-2 862 6 481 Rahavarat tilikauden alussa 8 106 1 378 7 776 1 295 Rahavarat tilikauden lopussa 5 293 8 106 4 914 7 776 6
KONSERNITILINPÄÄTÖKSEN LIITETIEDOT Tilinpäätöksen laadintaperiaatteet Rahoitusomaisuusarvopaperit on arvostettu hankintamenoonsa tai sitä alhaisempaan markkinahintaan. Tutkimus- ja kehitysmenot on kirjattu kuluksi niiden syntymisvuonna. Edellisen tilikauden taseen jaottelua on muutettu vastaamaan kuluneen tilikauden jaottelua siten että pitkäaikaiset saamiset esitetään pysyvissä vastaavissa. tilinpäätös tilinpäätökseen sisältyy tytäryhtiöt NextWare Oy, Basware AB, Basware GmbH, Basware B.V. ja Basware UK Ltd. Ulkomaisten tytäryhtiöiden tilinpäätökset on muutettu vastaamaan konsernin laskentaperiaatteita. tilinpäätös on laadittu hankintamenomenetelmällä. yhtiöiden väliset liiketapahtumat, keskinäiset saamiset ja velat on eliminoitu. Ulkomaisten konserniyhtiöiden tuloslaskelmat on muunnettu euroiksi tilikauden keskikursiin ja taseet tilinpäätöspäivän Euroopan keskuspankin vahvistamaan keskikurssiin. Ulkomaisten tytäryhtiöiden omien pääomien eliminoinnissa syntyneet muuntoerot on käsitelty konsernin edellisten tilikausien voiton oikaisueränä. Laskennallisia verosaamisia on kirjattu niiden todennäköisen saamisen suuruisena. Osakkuusyhtiötä Agentum Technologies Oy Inc:iä ei ole yhdistetty konsernitilinpäätökseen sen tulosvaikutuksen vähäisyyden vuoksi. Pysyvät vastaavat Käyttöomaisuus on merkitty taseeseen alkuperäiseen hankintamenoon vähennettynä suunnitelman mukaisilla poistoilla. Poistot on laskettu tasapoistoina käyttöomaisuusesineiden taloudellisen pitoajan perusteella. Poistoajat ovat: Muut pitkävaikutteiset menot Koneet ja kalusto 3-5 vuotta 3-5 vuotta 7
Tuloslaskelman liitetiedot 5,94573 tuhatta euroa 1 Liikevaihto Liikevaihto toimialoittain Tuotemyynti ja ylläpito 8 515 5 126 7 399 4 929 Konsultointi 3 884 2 330 3 392 1 985 Yhteensä 12 399 7 455 10 791 6 914 Liikevaihto liiketoiminnottain E-flow 9 131 4 156 7 523 4 019 Talousohjaus 2 994 2 789 2 994 2 742 Järjestelmäkehitys 274 511 274 153 Yhteensä 12 399 7 455 10 791 6 914 Liikevaihto markkina-alueittain kotimaat 9 545 6 692 Ulkomaat 2 854 763 Yhteensä 12 399 7 455 2 Materiaalit ja palvelut Aineet ja tarvikkeet Ostot tilikauden aikana 143 2 72 1 Varaston muutos -4 11-4 11 Ulkopuolisilta ostetut palvelut 325 232 265 254 Yhteensä 464 244 333 266 8
3 Henkilöstöä ja toimielinten jäseniä koskevat liitetiedot Henkilöstökulut Hallitusten jäsenten ja toimitusjohtajan palkat 589 324 305 261 Palkat muu henkilökunta 4 735 2 429 3 811 2 149 Palkkiot 14 Eläkekulut 882 463 776 424 Muut henkilöstökulut 718 232 297 172 Yhteensä 6 938 3 447 5 189 3 005 Henkilöstön määrä Tilikauden aikana keskimäärin 136,8 80,7 113,6 70,9 Tilikauden lopussa 168 101 139 87 Hallituksen jäsenten ja toimitusjohtajan eläkejärjestelyt ovat paikallisen maan työeläkelainsäädännön mukaiset. Lisäksi yhdellä jäsenellä on vapaaehtoinen eläkevakuutus, jossa eläkeiäksi on määritetty 58 vuotta. 4 Poistot ja arvonalentumiset Aineettomat hyödykkeet 145 29 91 25 Koneet ja kalusto 417 253 380 237 Yhteensä 562 282 472 262 5 Liiketoiminnan muut tuotot Käyttöomaisuuden myyntivoitot 32 6 32 6 Avustukset 3 163 3 163 Tytäryhtiöiden hallintoveloitukset 41 Muut 27 1 Yhteensä 61 170 35 210 6 Rahoitustuotot ja kulut Muut korko- ja rahoitustuotot 227 238 230 234 Yhteensä 227 238 230 234 Korko- ja muut rahoituskulut 6 4 49 3 Rahoitustuotot ja kulut yhteensä 222 234 181 231 9
7 Satunnaiset erät Satunnaiset tuotot Käyttöomaisuusosakkeista Satunnaiset kulut Listautumiskulut -116-116 Yhteensä -116-116 8 Välittömat verot Tuloverot tilikaudelta Tuloverot satunnaisista eristä -34-34 Tuloverot varsinaisesta toiminnasta 659 588 654 576 Laskennallisen verosaamisen muutos 385 Tuloverot aikaisemmilta tilkausilta Yhteensä 274 554 654 543 10
Taseen liitetiedot tuhatta euroa 9 Pysyvät vastaavat Aineettomat hyödykkeet Muut pitkävaikutteiset menot Hankintameno 1.1. 79 47 89 57 Tilikauden lisäykset 472 32 468 32 Tilikauden vähennykset Hankintameno 31.12. 551 79 557 89 Kertyneet poistot 1.1. 29 12 30 9 Tilikauden poisto 78 17 82 21 Kertyneet poistot 31.12. 107 29 112 30 Tasearvo 31.12. 444 50 445 59 Liikearvo Hankintameno 1.1. 404 29 Tilikauden lisäykset 426 29 Tilikauden vähennykset Hankintameno 31.12. 404 426 29 29 Kertyneet poistot 1.1. 12 3 Tilikauden poisto 68 12 10 3 Kertyneet poistot 31.12. 79 12 13 3 Tasearvo 31.12. 325 414 16 26 Aineelliset hyödykkeet Koneet ja kalusto Hankintameno 1.1. 1 360 754 1 223 611 Tilikauden lisäykset 728 681 611 630 Tilikauden vähennykset 79 75 79 18 Hankintameno 31.12. 2 009 1 361 1 755 1 223 Kertyneet poistot 1.1. 511 256 423 184 Tilikauden poisto 417 253 380 237 Kertyneet poistot 31.12. 928 509 803 421 Tasearvo 31.12. 1 081 851 951 802 Käyttöomaisuus yhteensä 1 849 1 316 1 413 886 11
10 Sijoitukset Muut osakkeet ja osuudet Hankintameno 1.1. 3 3 3 3 Tilikauden lisäykset Tilikauden vähennykset Hankintameno 31.12. 3 3 3 3 11 Muut saamiset Lainasaamiset muilta 27 27 Lainasaamiset samaan konserniin kuuluvilta yrityksiltä 2 411 778 Yhteensä 27 2 411 804 12 Tytäryhtiöosakkeet n omistusosuus% n omistusosuus% NextWare Oy, Vantaa 100,0 100,0 BasWare GmbH, Düsseldorf 100,0 100,0 BasWare UK Ltd. Guildford 100,0 100,0 BasWare AB, Tukholma 100,0 100,0 BasWare B.V. Amsterdam 100,0 100,0 13 Osakkuusyhtiöosakkeet n omistusosuus% n omistusosuus% Agentum Technologies Oy Inc., Turku 20,0 20,0 14 Vaihto-omaisuus Aineet ja tarvikkeet 4 4 Yhteensä 4 4 12
15 Lyhytaikaiset saamiset Myyntisaamiset 4 092 2 423 3 048 2 012 Myyntisaamiset samaan konserniin kuuluvilta yrityksiltä 898 87 Siirtosaamiset 487 159 45 107 Lainasaamiset 5 2 5 Muut saamiset 410 25 Yhteensä 4 994 2 585 4 020 2 205 16 Rahoitusarvopaperit Jälleenhankintahinta 3 508 6 801 3 338 6 637 Kirjanpitoarvo 3 508 6 801 3 338 6 637 Erotus 0,00 0,00 0,00 0,00 17 Oma pääoma 2001 2001 2000 2000 kpl euroa kpl euroa 8 550 600 257 8 550 600 257 Osakepääoma 1.1. 257 202 257 202 Rahastoanti 31.1.00 14 14 Osakeanti 25.2.00 40 40 Osakepääoma 31.12 257 257 257 257 Ylikurssirahasto 1.1. 8 021 8 021 osakeanti 25.2.00 8 196 8 196 listautumiskulut ylikurssirahastosta -247-247 Listautumiskulujen vero-osuus 72 72 Ylikurssirahasto 31.12. 8 021 8 021 8 021 8 021 Voitto edellisiltä tilikausilta 1.1. 2 087 1 756 2 188 1 656 Osingonjako -1 309-769 -1 309-769 Siirto rahastoannissa -14-14 Muuntoero -56-23 Voitto edellisiltä tilikausilta 31.12. 779 972 879 873 Tilikauden voitto 337 1 115 1 565 1 315 Oma pääoma 31.12. 9 337 10 342 10 721 10 465 Laskelma voitonjakokelpoisista varoista Tilikauden voitto 337 1 115 1 565 1 315 Muu vapaa oma pääoma 723 949 879 873 1 059 2 064 2 444 2 188 13
18 Pitkäaikainen vieras pääoma Muut pitkäaikaiset velat 282 295 282 295 Yhteensä 282 295 282 295 19 Lyhytaikainen vieras pääoma Ostovelat 486 241 206 33 Ostovelat samaan konserniin kuuluville yrityksille 87 Muut velat 857 938 642 859 Pitkäaikaisten lainojen lyhennyserät 39 19 39 19 Siirtovelat 1 143 201 1 143 164 Yhteensä 2 525 1 400 2 030 1 162 20 Laskennalliset verosaamiset Yhdistelytoimenpiteisiin perustuvat 385 Yhteensä 385 21 Annetut vakuudet, vastuusitoumukset ja muut vastuut yrityksen puolesta Annetut takaukset 8 Yhteensä 8 Muut omat vastuut Leasingsopimuksista Seuraavalla tilikaudella maksettavat 158 38 78 38 Myöhempinä tilikausilla maksettavat 204 38 105 38 Yhteensä 362 76 183 76 ei ole antanut ulkopuolisten puolesta pantteja, kiinnityksiä tai takauksia. 14
OSAKEKOHTAISET TIEDOT Tietoja osakkaista Osakkaiden määrä 31.12.2001 Osakkeenomistajia Osakkeita ja ääniä kpl % kpl 1-100 26 095 6,47 552 907 101-1 000 3 512 11,41 975 546 1 001-10 000 242 6,49 554 803 10 001-100 000 15 6,59 563 344 100 001 + 12 69,05 5 904 000 29 876 100,00 8 550 600 Osakkaiden sektorijakauma 31.12.2001 Omistukset Osakkeita ja ääniä kpl % kpl Yksityiset yritykset 1 197 8,06 689 548 Julkiset yritykset 5 0,83 71 200 Rahoitus- ja vakuutuslaitokset 29 2,98 254 474 Julkisyhteisöt 6 1,19 101 900 Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt 45 0,59 50 845 Kotitaloudet 28 526 86,19 7 369 658 Ulkomaat 66 0,15 12 975 29 876 100,00 8 550 600 Hallintarekisteröidyt yhteensä 31.12.2001 2 0,42 36 029 Suurimmat osakkeenomistajat 31.12.2001 kpl % Sihvo Ilkka 1 180 800 13,81 Eräkangas Kirsi 830 400 9,71 Perttunen Sakari 830 400 9,71 Pöllänen Antti 720 000 8,42 Vaajoensuu Hannu 528 000 6,18 Launimo Essi 460 800 5,39 Perttunen Meimi 350 400 4,10 Eräkangas Lotta 350 400 4,10 Havacment Oy 336 000 3,93 Vaajoensuu Sara 105 600 1,24 Muut 2 857 800 33,41 8 550 600 100,00 Hallituksen jäsenten osakkeenomistus ja optiot 31.12.2001 Osakkeet Optiot Eräkangas Kirsi 830 400 Ignatius Kim 2 270 Perttunen Sakari 830 400 2 270 Pöllänen Antti 720 000 Sihvo Ilkka 1 180 800 Sonninen Jukka 4 540 Vaajoensuu Hannu 528 000 15
Hallituksen antivaltuudet Hallituksen antivaltuudet voimassa 16.2.2002 saakka. Osakepääomaa voidaan valtuutuksen perusteella korottaa enintään 43.200 eurolla ja 1.440.000 kappaleella uusia osakkeita. Valtuutuksesta on jäljellä 100%. Optio-oikeudet Ylimääräinen yhtiökokous on 17.2.2000 päättänyt antaa optio-oikeuksia konsernin henkilöstön kannustamiseksi.optio-oikeuksia annetaan 421.000 kappaletta ja ne oikeuttavat merkitsemään yhteensä 421.000 BasWare Oyj:n osaketta. Optio-oikeudet jakaantuvat 105.000 kpl sarjaan A, 105.000 kpl sarjaan B,105.000 kpl sarjaan C kpl ja 106.000 kpl sarjaan D. Osakkeiden merkintäaika alkaa porrastetusti 1.10.2001, 1.10.2002, 1.10.2003 ja 1.10.2004. Osakkeen merkintähinta sarjalle A vastaa yleisön suorittamaa merkintä- ja myyntihintaa listautumisannissa, sarjalle B yhtiön osakkeen kaupankäynnillä painotettua keskiarvoa lokakuussa vuonna 2000, sarjalle C yhtiön osakkeen kaupankäynnillä painotettua keskiarvoa lokakuussa vuonna 2001,sarjalle D yhtiön osakkeen kaupankäynnillä painotettua keskiarvoa lokakuussa vuonna 2002. Osakkeiden merkintäaika päättyy kaikilla optiotodistuksilla 31.10.2005. Osakepääomaa voidaan optio-oikeuksien perusteella korottaa enintään 12.630 eurolla, mikä vastaa noin 4,9 prosenttia. yhtiön osakepääomasta listautumisannin jälkeen Osakepääomaa voidaan optio-oikeuksien perusteella korottaa enintään 12.630 eurolla, mikä vastaa. noin 4,9 prosenttia yhtiön osakepääomasta listautumisannin jälkeen Optio-oikeudet rekisteröity kaupparekisteriin 29.9.2000 Hallituksella ei ole valtuutusta hankkia oman yhtiön osakkeita. 16
Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut 5,94573 (tuhatta euroa) 2001 2000 1999 1998 1997 Liikevaihto 12 399 7 455 4 536 3 099 2 030 Liikevaihdon kasvu, % 66,3 % 64,4 % 46,4 % 52,6 % 43,2 % Liikevoitto 389 1 551 1 645 1 374 886 % liikevaihdosta 3,1 % 20,8 % 36,3 % 44,3 % 43,6 % Tulos ennen satunnaiseriä, varauksia ja veroja 611 1 785 1 664 1 383 887 % liikevaihdosta 4,9 % 23,9 % 36,7 % 44,6 % 43,7 % Tulos ennen veroja 611 1 669 1 665 1 383 887 % liikevaihdosta 4,9 % 22,4 % 36,7 % 44,6 % 43,7 % Oman pääoman tuotto, % 3,4 % 19,5 % 69,9 % 83,3 % 80,3 % Sijoitetun pääoman tuotto, % 6,1 % 28,1 % 92,0 % 112,4 % 112,0 % Korollinen vieras pääoma 321 314 136 77 0 Rah.om.arvopaperit+Rahat ja pankkis. 5 293 8 106 1 378 1 133 706 Nettovelkaantumisaste (Net Gearing) -53,3 % -75,3 % -63,4 % -72,8 % -75,5 % Omavaraisuusaste, % 76,9 % 85,9 % 66,5 % 68,9 % 71,8 % Bruttoinvestoinnit käyttöomaisuuteen 1 200 1 139 433 268 61 % liikevaihdosta 9,7 % 15,3 % 9,5 % 8,6 % 3,0 % Tutkimus- ja kehitysmenot 2 270 1 709 893 435 285 % liikevaihdosta 18,3 % 22,9 % 19,7 % 14,0 % 14,0 % Henkilöstö keskimäärin tilikauden aikana 136,8 80,7 51,2 34,3 25,1 Henkilöstö kauden lopussa 168 101 65 40 29 n osakekohtaiset tunnusluvut (euroa) Tulos/osake, euroa (konserni) 0,04 0,14 0,16 0,14 0,09 Tulos/osake, euroa (konserni) laimennettu 0,04 0,14 Oma pääoma/osake, euroa 1,09 1,21 0,27 0,20 0,13 Osinko/osake, euroa 0,04 0,15 0,11 0,09 0,07 Osinko/tulos, % 88,9 % 106,8 % 64,6 % 68,8 % 75,3 % Efektiivinen osinkotuotto,% 0,7 % 3,4 % Hinta/voitto-suhde (P/E) 123,4 31,8 Osakeantioikaistu tilikauden alin kaupantekokurssi 4,30 4,30 ylin kaupantekokurssi 8,20 26,90 keskikurssi 5,85 14,66 viimeinen, kauppapäivän kaupankäyntimäärillä painotettu keskikurssi 4,86 4,55 Osakekannan markkina-arvo 31.12. 41 555 916 38 905 230 Vaihdettujen osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä 1 263 696 3 345 952 %keskimääräisestä osakemäärästä 14,8 % 40,1 % Osakkeiden osakeantioikaistun lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana 8 550 600 8 353 980 7 221 600 7 221 600 7 221 600 Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä tilikauden lopussa 8 550 600 8 550 600 7 221 600 7 221 600 7 221 600 17
Tunnuslukujen laskentakaavat Oman pääoman tuotto-% (ROE): Voitto tai tappio ennen satunnaiseriä, varauksia ja veroja - verot x 100 Oma pääoma + vähemmistöosuus + vapaaehtoiset varaukset ja poistoero laskennallisella verovelalla vähennettynä (keskiarvo) Sijoitetun pääoman tuotto-% (ROI): Voitto tai tappio ennen satunnaiseriä, varauksia ja veroja + korko- ja muut rahoituskulut x 100 Taseen loppusumma - korottomat velat (keskiarvo) Nettovelkaantumisaste ( Net Gearing), (%): Korollinen vieras pääoma - rahat ja pankkisaamiset Oma pääoma + vähemmistöosuus + vapaaehtoiset varaukset ja poistoero laskennallisella verovelalla vähennettynä Omavaraisuusaste, (%): Oma pääoma + vähemmistöosuus + vapaaehtoiset varaukset ja poistoero laskennallisella (lykätyllä) verovelalla vähennettynä x 100 Taseen loppusumma - saadut ennakot Tulos/osake: Tulos ennen satunnaiseriä, varauksia ja veroja - verot +/- vähemmistöosuus Osakkeiden osakeantikorjattu keskimäräinen lukumäärä Oma pääoma/osake: Oma pääoma sisältäen vapaaehtoiset varaukset ja poistoeron laskenallisella verovelalla vähennettynä Tilikauden lopussa olevien osakkeiden osakeantioikaistu määrä Osinko/osake: Kokonaisosinko Tilikauden lopussa olevien osakkeiden osakeantioikaistu määrä Osinko/tulos, %: Osakekohtainen osinko X 100 Osakekohtainen tulos Efektiivinen osinkotuotto: osinko/osake x 100 osakeantioikaistu tilikauden viimeisen kauppapäivän kaupankäyntimäärällä painotettu keskikurssi Hinta/voitto-suhde (P/E): osakeantioikaistu tilikauden viimeisen kauppapäivän kaupankäyntimäärällä painotettu keskikurssi tulos/osake 18
VOITONJAKOEHDOTUS Voitonjakokelpoiset varat konsernitaseen 31.12.2001 mukaan ovat 1 059 332,93 Tilinpäätöksen 31.12.2001 mukaiset jakokelpoiset varat emoyhtiössä: Edellisiltä tilikausilta 879 428,11 Tilikauden voitto 1 564 573,65 2 444 001,76 Hallitus ehdottaa, että osinkoa jaetaan 0,035 euroa osakkeelta ja yhteensä 300 tuhatta euroa ja että voittovarojen tilille jätetään 2 144 730,76 euroa. Hallituksen päätöksen mukaan osingonjaon täsmäytyspäivä on 01.03.2002. Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että osinko maksetaan täsmäytysajan päätyttyä 08.03.2002. Espoossa 28. päivänä tammikuuta 2002 Kirsi Eräkangas Sakari Perttunen Antti Pöllänen Hannu Vaajoensuu Toimitusjohtaja Ilkka Sihvo Hallituksen puheenjohtaja Jukka Sonninen Kim Ignatius Tilinpäätösmerkintä Tilinpäätös on laadittu hyvän kirjanpitotavan mukaisesti. Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus. Espoossa 29. päivänä tammikuuta 2002 SVH Pricewaterhouse Coopers Oy KHT-yhteisö Juha Väisänen KHT 19