SanomaWSOY Q1/2003 Hannu Syrjänen toimitusjohtaja
Suomen suurimmat viestintäyritykset 2 Liikevaihto/ milj. 2001 2002 SanomaWSOY-konserni 1 730 2 358 Alma Media -konserni 478 486 Oy Yleisradio Ab 381 375 TS-Yhtymä-konserni 276 293 Otava-Kuvalehdet-konserni 209 219 Edita-konserni 179 160 Talentum-konserni 107 115 A-lehdet-konserni 77 Pohjois-Karjalan Kirjapaino -konserni 53 49 Ilkka-konserni 53 66 Janton-konserni 50 53 Keskisuomalainen-konserni 50* 90 * Keskisuomalaisen pro forma liikevaihto 90,7 milj. euroa. Savon Mediat Oy on Keskisuomalaisen tytäryhtiö 22.11.2001 lähtien. Lähteet: vuosikertomukset, tilinpäätöstiedotteet
Pohjoismaiden suurimmat viestintäyritykset 3 Kokonaisliikevaihto/ milj. 2001 2002 SanomaWSOY Suomi 2 321 * 2 358 Bonnier AB Ruotsi 1 810 1 925 Egmont Tanska 1 141 1 200 Schibsted A/S Norja 1 025 1 012 Orkla Media Norja 937 910 MTG Ruotsi 688 662 Alma Media Suomi 478 486 Carl Allers Etablissement Tanska 443 469 Danmarks Radio Tanska 442 412 NRK Norja 407 Sveriges Television Ruotsi 406 Oy Yleisradio Ab Suomi 381 375 A-pressen Norja 289 311 * Pro forma Valuuttakurssit 28.12.2001, 8.4.2003 Lähteet: Vuosikertomukset, tilinpäätöstiedotteet, Balance Consulting
Voimakas kasvu SanomaWSOY:n liikevaihto ja kasvu 1999 2002 4 2 500 2 000 2357,8 milj. 1 500 1 000 1 320,6 1 447,8 1 734,3 1037,2 500 0 1999 2000 2001 2002 kasvu - 99-02
Keskeisiä tapahtumia 1 3/2003 5 Vertailukelpoinen liikevoitto parani Sijoitustoiminnan tuottojen vaikutus tulokseen vähentynyt. Strategian mukaisesti osakesalkkua pienennettiin 2001 2002 merkittävästi. Taseen keveneminen, vahva rahavirta Omavaraisuusasteen nousu Maltilliset investoinnit Vaisut mainosmarkkinat Rautakirja sulautui SanomaWSOY:hyn 1.3. Katsauskauden jälkeen: Osinko maksettiin 10.4. Osakepääomaa alennettiin yli 8 milj. eurolla, Sanoman ja WSOY:n omistamat B-osakkeet mitätöitiin Leijonajakelu myytiin Suomen Postille
SanomaWSOY-konserni Neljänneksittäin 6 LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO (EBIT) 700,0 600,0 564,0 661,0 70,0 60,0 2002 2003 milj. 500,0 400,0 300,0 559,0 584,5 553,4 milj. 50,0 40,0 30,0 42,7 58,6 200,0 20,0 14,8 100,0 2002 2003 10,0 14,0 19,1 0,0 Q1 Q2 Q3 Q4 0,0 Q1 Q2 Q3 Q4
milj. SanomaWSOY-konserni Neljänneksittäin LIIKEVAIHTO 700,0 600,0 500,0 400,0 300,0 559,0 564,0 584,5 553,4 661,0 milj. 100,0 80,0 60,0 40,0 LIIKEVOITTO ilman liikearvon ja aineettomien oikeuksien poistoja (EBITA) 50,5 2002 2003 47,2 74,5 50,1 94,1 7 200,0 100,0 2002 2003 20,0 0,0 Q1 Q2 Q3 Q4 0,0 Q1 Q2 Q3 Q4
Konsernitulos 8 milj. 1 3/2003 1 3/2002 Muutos, % Liikevaihto 564,0 559,0 0,9 Muut tuotot ja varaston muutos 11,5 30,0-61,7 Osuus osakkuusyritysten tuloksista 1,6 1,0 58,9 Liiketoiminnan kulut 562,2 576,0-2,4 Liikevoitto 14,8 14,0 5,5 Rahoitustuotot ja -kulut -14,9 9,8 Tulos ennen satunnaisia eriä -0,1 23,9 Satunnaiset erät Tulos satunnaisten erien jälkeen -0,1 23,9 Välittömät verot (tulosta vastaavat) -6,1-12,8-52,7 Vähemmistön osuus katsauskauden tuloksesta -1,0-1,1-11,7 Katsauskauden tulos -7,1 9,9
Konsernitase 9 milj. 31.3.2003 31.3.2002 Muutos, % Pysyvät vastaavat yhteensä 2 005,6 2 185,3-8,2 Vaihtuvat vastaavat yhteensä 524,2 819,5-36,0 Oma pääoma yhteensä 1 096,7 1 034,1 6,1 Vähemmistöosuus 16,6 124,8-86,7 Pakolliset varaukset 16,2 6,5 150,7 Vieras pääoma yhteensä 1 400,2 1 839,4-23,9 Taseen loppusumma 2 529,8 3 004,8-15,8
Avainluvut 10 milj. 31.3.2003 31.3.2002 Muutos, % Liikevaihto 564,0 559,0 0,9 Liikevoitto ilman poistoja ja arvonalentumisia 65,2 70,6-7,7 % liikevaihdosta 11,6 12,6 Liikevoitto 14,8 14,0 5,5 % liikevaihdosta 2,6 2,5 Taseen loppusumma 2 529,8 3 004,8-15,8 Bruttoinvestoinnit 17,5 17,8-1,7 Omavaraisuusaste, % * 46,3 40,1 Omavaraisuusaste, % 37,7 32,9 Tulos/osake, -0,05 0,07 Rahavirta/osake, 0,50 0,53-5,3 Markkina-arvo 1 322,0 1 823,7-27,5 Työsuhteessa oleva henkilöstö ** 17 761 18 472-3,8 Henkilöstö keskimäärin *** 14 375 15 247-5,7 * pääomalainat luettu omaan pääomaan ** keskimäärin *** kokoaikaisiksi muutettuna
Liikevaihto liiketoimintaryhmittäin 1 3/2003 11 Rautakirja 31 % Sanoma Magazines 39 % SWelcom 4 % WSOY 7 % Sanoma 19 % Eivät sisällä konsernieliminointeja
Ilmoitusmyynnin kehitys eri mainosvälineissä Suomessa 1/2 1 000 euroa 1 3/2003 Muutos-% SANOMALEHDET 135 127 5,1 Aamulehti 9 902 11,8 Helsingin Sanomat 37 745 2,8 HS-kantalehti 35 847 2,7 Ilta-Sanomat 3 080 6,6 Iltalehti 2 241-4,4 Kauppalehti 3 989-15,8 Taloussanomat 672-33,8 Turun Sanomat 9 087 2,7 KÄRKIMEDIA* 24 006 4,7 12 Lähde: Gallup-Mainostieto * Kärkimedia
Ilmoitusmyynnin kehitys eri mainosvälineissä Suomessa 2/2 13 1 000 euroa 1 3/2003 Muutos-% AIKAKAUSLEHDET 32 179-1,5 Yleisölehdet 17 305 1,3 Ammatti- ja järjestölehdet 11 500-8,3 Asiakaslehdet 3 374 11,2 TELEVISIO 51 989 6,2 RADIOMAINONTA 9 385 18,7 ULKOMAINONTA 7 447 4,3 VERKKOMEDIA 2 630 6,2 ELOKUVAMAINONTA 814 50,2 Mainonta yhteensä 239 571 4,9 Lähde: Gallup Mainostieto
Mainostuotot Osuus liikevaihdosta liiketoimintaryhmittäin 14 Q1/2003 Q1/2002 Sanoma Magazines 20 % 21 % Sanoma 49 % 49 % SWelcom 54 % 58 % Konserni 20 % 21 %
Sanoma Magazines -ryhmä 15 LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 300 250 200 236,2 232,3 256,0 231,3 284,6 30 25 20 26,9 2002 2003 20,6 milj. 150 2002 2003 milj. 15 100 50 10 5 7,7 5,9 2,9 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4
Sanoma Magazines 1 3/2003 16 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 1 3/2003 1 3/2002 1 3/2003 1 3/2002 Sanoma Uitgevers 110,3 110,7 Sanoma Magazines Finland 41,1 40,3 Sanoma Magazines Belgium 36,5 36,0 Sanoma Magazines International 22,4 25,0 Aldipress 48,6 50,1 Toimialojen sis. kaupankäynti -26,6-25,9 Yhteensä 232,3 236,2 5,9 7,7 3/2003 3/2002 Bruttoinvestoinnit, milj. 3,5 3,0 Henkilöstö keskimäärin * 3 907 4 326 *kokaikaisiksi muutettuna
Sanoma Magazinesin tapahtumia 17 Vertailukelpoinen liikevoitto kasvoi kustannussäästöjen ja paperin hinnanlaskun ansiosta Sanoma Magazines International hankki Sanoma Magazines Zagrebin 100 %:seen omistukseensa Lanseeraukset - National Geographic -lehti Unkarissa - Elle Decoration Kroatiassa
Sanoma-konserni 18 LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 140 14 13,0 120 100 110,3 111,5 113,2 102,8 111,9 12 10 10,7 9,8 11,3 milj. 80 60 milj. 8 6 7,9 40 2002 2003 4 20 2 2002 2003 0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4
Sanoma 1 3/2003 19 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO * 1 3/2003 1 3/2002 1 3/20031 3/2002 Helsingin Sanomat 66,1 65,7 IS-liiketoimintayksikkö 23,1 22,1 Kymen Lehtimedia 12,7 12,3 Muut 50,2 51,1 Toimialojen sis. kaupankäynti -40,7-40,9 Yhteensä 111,5 110,3 10,7 7,9 3/2003 3/2002 Bruttoinvestoinnit, milj. 4,7 7,3 Henkilöstö keskimäärin ** 3 251 3 499 *sisältää osuuden Rautakirjasta **kokoaikaisiksi muutettuna
Sanoman tapahtumia 20 IS-liiketoimintayksikön ja Kymen Lehtimedian ilmoitustuotot kasvoivat selvästi Työpaikkailmoittelu laski edelleen Levikkituotot kasvoivat Tehostamistoimet, säästöt ja paperinkustannusten pieneneminen paransivat liikevoittoa selvästi Katsauskauden jälkeen Sanoma myi Leijonajakelun Suomen Postille IS-tuoteperhe kasvoi
Helsingin Sanomat Ilmoitusmetrit 21 5000 4500 4000 3500 3000 2500 2000 1500 tammi helmi maalis huhti touko kesä heinä elo syys loka marras joulu 2003 2002 2001 2000
WSOY-konserni 22 70 LIIKEVAIHTO 65,6 10 LIIKEVOITTO 8,8 milj. 60 50 40 30 20 10 0 55,8 52,2 42,2 42,4 2002 2003 Q1 Q2 Q3 Q4 milj. 8 6 4 2 0-2 -4 6,8 7,0 2002 2003 Q1 Q2 Q3 Q4-1,6-2,1
WSOY 1 3/2003 23 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO* 1 3/2003 1 3/2002 1 3/2003 1 3/2002 Kustantaminen 31,3 30,3 Painotoiminta 15,1 15,9 Kalenteriliiketoiminta 1,6 1,7 Muut 1,0 0,9 Toimialojen sis. kaupankäynti -6,6-6,6 Yhteensä 42,4 42,2-1,6-2,1 3/2003 3/2002 Bruttoinvestoinnit, milj. 1,1 1,9 *sisältää osuuden Henkilöstö keskimäärin** 1 848 1 814 Rautakirjasta **kokoaikaisiksi muutettuna
WSOY:n tapahtumia 24 Kustantaminen menestyi - painettujen kirjojen, erityisesti tietokirjojen, hyvä menestys - kulujen leikkaukset sähköisessä kustantamisessa 1. neljännes perinteisesti heikoin, tulos syntyy loppuvuonna Katsauskauden jälkeen WSOY hankki Dark Oy:n 100 %:seen omistukseensa
SWelcom-konserni 25 30 25 20 LIIKEVAIHTO 24,9 21,5 21,1 19,2 24,4 0-1 -2 LIIKEVOITTO Q1 Q2 Q3 Q4-1,1 milj. 15 10 5 2002 2003 milj. -3-4 -5-6 -4,8-2,6-4,0 0 Q1 Q2 Q3 Q4-7 -8-6,7 2002 2003
SWelcom 1 3/2003 26 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 1 3/2003 1 3/2002 1 3/2003 1 3/2002 Nelonen 13,6 12,7 HTV 9,2 6,5 Muut 2,7 3,3 Toimialojen sis. kaupankäynti -0,6-1,0 Yhteensä 24,9 21,5-1,1-6,7 3/2003 3/2002 Bruttoinvestoinnit, milj. 1,6 2,2 Henkilöstö keskimäärin * 376 388 *kokoaikaisiksi muutettuna
SWelcomin tapahtumia 27 HTV:n laajakaistaiset internetpalvelut menestyivät Tappio pieneni huomattavasti Nelosen toimilupamaksu puolittui omistusosuus Suomen Urheilutelevisiossa pienentyi
Nelosen myyntituotot kumulatiivinen 28 milj. euroa 55 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 2000 2001 2002 2003 tammi helmi maalis huhti touko kesä heinä elo syys loka marras joulu
Rautakirja-konserni 29 LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 210,0 180,0 176,0 164,9 179,0 206,6 20 18 16 2002 2003 17,4 milj. 150,0 120,0 90,0 180,8 milj. 14 12 10 8 7,5 7,3 9,4 60,0 30,0 2002 2003 6 4 2 3,7 0,0 Q1 Q2 Q3 Q4 0 Q1 Q2 Q3 Q4
Rautakirja 1 3/2003 milj. LIIKEVAIHTO LIIKEVOITTO 1 3/2003 1 3/2002 1 3/20031 3/2002 Kioskikauppa 88,3 88,1 Lehtitukkukauppa 44,1 38,7 Kirjakauppa 31,7 30,8 Elokuvatoiminta 14,6 14,6 Ravintolatoiminta 13,4 10,7 Muut 0,0 0,3 Toimialojen sis. kaupankäynti -11,3-7,2 Yhteensä 180,8 176,0 7,3 7,5 30 3/2003 3/2002 Bruttoinvestoinnit, milj. 6,6 3,1 Henkilöstö keskimäärin* 4 922 5 148 *kokoaikaisiksi muutettuna
Rautakirjan tapahtumia 31 Lehtitukkukaupan liikevaihto kasvoi - toiminta laajeni Virossa ja Latviassa Kioski- ja lehtitukkukaupan liikevaihtoa pienensi pääsiäismyynnin osuminen toiseen neljännekseen Elokuvateatteritoiminnan tulosta heikensivät Liettuan elokuvakeskuksen avauskustannukset Liikevoittoa pienensi kiinteistöjen myyntivoittojen väheneminen ja sijoitusluontoisen kiinteistöomaisuuden siirtyminen SanomaWSOY Oyj:lle
Tulosennusteet 2003 liiketoimintaryhmissä 32 Sanoma Magazines Liikevaihdon arvioidaan yltävän hieman yli miljardiin euroon Liikevoiton arvioidaan olevan noin 6 % liikevaihdosta. Sanoma Liikevaihdon arvioidaan hieman kasvavan. Liikevoiton arvioidaan paranevan pitkän tähtäimen kehittämistoimien ansiosta liikevaihtoa enemmän. WSOY Liikevaihdon odotetaan kasvavan edellisvuotta nopeammin. Oman toiminnan liikevoitto paranee. SWelcom Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan selvästi. Liiketappion ennakoidaan pienenevän merkittävästi. Rautakirja Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan päivittäistavarakaupan kehitystä voimakkaammin. Perusliiketoimintojen operatiivisen tuloksen arvioidaan olevan vuoden 2002 tasoa.
Painopistealueet 2003 33 Parannamme edelleen kannattavuutta Fokusoimme toimintaa / myymme ydinliiketoimintaan kuulumatonta omaisuutta Huolehdimme kassavirrasta - kevennämme tasetta - vähennämme nettovelkaa Hyödynnämme tehokkaasti kasvumahdollisuuksia - kansainvälistymme edelleen Vahvistamme konsernin sisäistä yhteistyötä ja integraatiota
Konsernin tulosennuste 2003 34 Liikevaihdon ennakoidaan kasvavan Suomen bruttokansantuotetta nopeammin. Liikevoitto kasvaa toiminnan tehostamisen ja kustannussäästöjen ansiosta liikevaihtoa voimakkaammin.
Kiinni tulevassa